基金从业资格考试历年真题试题及答案

基金从业资格考试历年真题试题及答案姓名：____________________

一、单项选择题（每题1分，共20分）

1.下列关于基金资产估值原则的说法，错误的是：

A.客观性原则

B.实质重于形式原则

C.保守性原则

D.价值还原原则

2.基金管理人应当自基金合同生效之日起（）日内，将基金份额发售公告、基金合同、基金招募说明书等文件登载在网站上，并置备于办公场所，以备公众查阅。

3.基金管理人、基金托管人和其他基金服务机构在开展业务时，应当遵循（）原则。

A.公平性

B.公开性

C.诚信性

D.保密性

4.基金合同终止后，基金管理人应当（）。

A.在一定期限内将基金清算结果公告于众

B.在一定期限内将基金清算结果报送给监管机构

C.在一定期限内将基金清算结果报送给基金份额持有人

D.以上都是

5.下列关于基金投资组合的说法，正确的是：

A.基金投资组合的调整频率越高，基金的风险越低

B.基金投资组合的调整频率越高，基金的投资收益越高

C.基金投资组合的调整频率应与基金的投资目标相匹配

D.以上都是

6.下列关于基金份额的交易规则，错误的是：

A.基金份额的交易应当在交易场所进行

B.基金份额的交易价格应当以基金份额净值为基础

C.基金份额的交易价格可以高于或低于基金份额净值

D.基金份额的交易价格应当与基金份额净值保持一致

7.下列关于基金销售机构的规定，错误的是：

A.基金销售机构应当具备相应的资质

B.基金销售机构应当遵守基金销售业务规范

C.基金销售机构可以自行决定销售基金产品的种类

D.基金销售机构应当将基金销售业务与其他业务分开

8.下列关于基金信息披露的规定，错误的是：

A.基金管理人应当定期披露基金净值、基金份额等信息

B.基金管理人应当披露基金投资组合的相关信息

C.基金管理人可以不披露基金管理人的信息

D.基金管理人应当披露基金运作过程中可能存在的风险

9.下列关于基金托管人的职责，错误的是：

A.基金托管人应当监督基金管理人的投资行为

B.基金托管人应当保管基金资产

C.基金托管人可以参与基金的投资决策

D.基金托管人应当向基金份额持有人披露基金资产情况

10.下列关于基金销售费用收取的规定，错误的是：

A.基金销售费用应当合理

B.基金销售费用应当在基金合同中明确约定

C.基金销售费用可以由基金管理人自行决定

D.基金销售费用应当公开透明

二、多项选择题（每题3分，共15分）

1.基金投资组合的调整应当遵循以下原则：

A.风险控制原则

B.收益最大化原则

C.流动性原则

D.长期投资原则

2.基金管理人应当披露以下信息：

A.基金净值

B.基金份额

C.基金投资组合

D.基金运作过程中可能存在的风险

3.基金销售机构在销售基金产品时，应当遵守以下规定：

A.公平性原则

B.公开性原则

C.诚信性原则

D.保密性原则

4.基金托管人的职责包括：

A.监督基金管理人的投资行为

B.保管基金资产

C.参与基金的投资决策

D.向基金份额持有人披露基金资产情况

5.基金销售费用收取的规定包括：

A.合理性原则

B.公开透明原则

C.自行决定原则

D.合同约定原则

三、判断题（每题2分，共10分）

1.基金管理人可以不披露基金管理人的信息。（）

2.基金投资组合的调整频率越高，基金的风险越低。（）

3.基金销售机构可以自行决定销售基金产品的种类。（）

4.基金托管人可以参与基金的投资决策。（）

5.基金销售费用应当在基金合同中明确约定。（）

四、简答题（每题10分，共25分）

1.题目：简述基金管理人的职责。

答案：基金管理人的职责包括但不限于：制定基金投资策略；选择和监督基金投资组合；确保基金资产的安全；履行信息披露义务；保护基金份额持有人的合法权益；维护基金市场的公平、公正和透明。

2.题目：解释基金份额净值的概念及其计算方法。

答案：基金份额净值是指基金资产的总价值除以基金发行在外的基金份额总数。计算方法为：基金份额净值=基金资产净值/基金发行在外的基金份额总数。基金资产净值是指基金投资组合的总价值减去基金负债。

3.题目：阐述基金托管人在基金运作中的作用。

答案：基金托管人在基金运作中扮演着重要的角色，包括：保管基金资产，确保基金资产的安全；监督基金管理人的投资行为，防止违规操作；定期对基金资产进行估值，确保估值结果的准确性；向基金份额持有人披露基金资产情况，提高基金运作的透明度。基金托管人的作用有助于维护基金市场的稳定和基金份额持有人的利益。

五、论述题

题目：论述基金风险管理的重要性及其在基金管理中的应用。

答案：基金风险管理是基金管理过程中不可或缺的一环，其重要性体现在以下几个方面：

首先，基金风险管理有助于降低基金投资组合的风险。在基金的投资过程中，市场风险、信用风险、流动性风险等多种风险因素都可能对基金资产造成损失。通过有效的风险管理，基金管理人可以识别、评估和控制这些风险，从而降低基金投资组合的整体风险水平。

其次，基金风险管理有助于提高基金的投资收益。合理的风险管理策略可以使基金在面临市场波动时保持稳健的投资表现，避免因风险失控而导致投资损失。通过风险分散、风险对冲等手段，基金管理人可以在风险可控的前提下，实现基金资产的保值增值。

在基金管理中，风险管理主要应用于以下几个方面：

1.风险识别：基金管理人应当对基金投资组合中可能存在的风险进行全面识别，包括市场风险、信用风险、流动性风险、操作风险等。

2.风险评估：对识别出的风险进行定量和定性分析，评估风险发生的可能性和潜在损失的大小。

3.风险控制：制定相应的风险控制措施，包括设定风险限额、实施风险分散策略、运用衍生品对冲风险等。

4.风险监控：建立风险监控体系，实时跟踪风险变化，确保风险控制措施的有效性。

5.风险报告：定期向基金份额持有人和监管机构报告基金的风险状况，提高基金运作的透明度。

试卷答案如下：

一、单项选择题（每题1分，共20分）

1.C

解析思路：客观性原则、实质重于形式原则、保守性原则均为基金估值的基本原则，而价值还原原则不是基金估值的原则。

2.B

解析思路：根据《基金法》规定，基金管理人应当自基金合同生效之日起5日内，将基金份额发售公告、基金合同、基金招募说明书等文件登载在网站上。

3.D

解析思路：基金管理人、基金托管人和其他基金服务机构在开展业务时，应当遵循保密性原则，确保基金信息的安全。

4.D

解析思路：基金合同终止后，基金管理人应当在一定期限内将基金清算结果公告于众，报送给监管机构，并向基金份额持有人披露。

5.C

解析思路：基金投资组合的调整频率应与基金的投资目标相匹配，以实现基金的投资策略和风险控制。

6.C

解析思路：基金份额的交易价格应当以基金份额净值为基础，可以高于或低于基金份额净值，但不能低于基金份额净值。

7.C

解析思路：基金销售机构应当具备相应的资质，遵守基金销售业务规范，且基金销售业务与其他业务分开。

8.C

解析思路：基金管理人应当定期披露基金净值、基金份额等信息，披露基金投资组合的相关信息，以及披露基金运作过程中可能存在的风险。

9.C

解析思路：基金托管人的职责包括监督基金管理人的投资行为，保管基金资产，但不参与基金的投资决策。

10.C

解析思路：基金销售费用应当在基金合同中明确约定，合理收取，并公开透明。

二、多项选择题（每题3分，共15分）

1.A,C,D

解析思路：基金投资组合的调整应当遵循风险控制原则、流动性原则、长期投资原则。

2.A,B,C,D

解析思路：基金管理人应当披露基金净值、基金份额、基金投资组合和基金运作过程中可能存在的风险。

3.A,B,C,D

解析思路：基金销售机构在销售基金产品时，应当遵守公平性原则、公开性原则、诚信性原则和保密性原则。

4.A,B,D

解析思路：基金托管人的职责包括监督基金管理人的投资行为、保管基金资产和向基金份额持有人披露基金资产情况。

5.A,B,D

解析思路：基金销售费用收取的规定包括合理性原则、公开透明原则、合同约定原则。

三、判断题（每题2分，共10分）

1.×

解析思路：基金管理人应当披露基金管理人的信息，提高基金运作的透明度。

2.×

解析思路：基金投