2024-2025年汽车市场分析与预测-乘联会-50正式版

势创新梦前行2024-2025年汽车市场分析与预测国家信息中心

徐长明2025年1月16日

重庆势创新梦前行内

容一、2024年汽车市场分析二、2025年汽车市场预测三、出口与国际化四、几点认识2025乘联分会汽车市场研讨年会2势创新梦前行一、2024年汽车市场分析1.下半年市场明显好于上半年2.低价位市场明显好于高价位3.新能源汽车明显好于燃油车2025乘联分会汽车市场研讨年会3势创新梦前行1.下半年市场明显好于上半年乘用车终端零售上下半年销量（万台）乘用车终端零售月度销量（万台）+7.8%276233613452023年1702024年18124221681213232221217197+10.9%1771581557-12月销量1-6月销量110月增速71%-15%-4%-3%-3%-10%2%3%10%18%22%9%+3.8%9559912023年2024年123456789101112乘用车内需上下半年销量（万台）乘用车内需月度销量（万台）+2.7%2722592023年2024年2241126823001319233212181183185179170164159+4.0%+0.9%7-12月销量1-6月销量104月增速43%-27%4%4%-3%-8%-9%-9%-2%11%16%12%1011129729812023年2024年123456789数据来源：上险数据注：内需＝国内批发＋进口2025乘联分会汽车市场研讨年会4势创新梦前行乘用车市场下半年好于上半年主要来源于两个政策两版国家以旧换新政策要点对比类别0424政策0724政策老旧营运货车报废更新；乘用车报废更新补贴对象乘用车报废更新乘用车：2万元

/1.5万元补贴金额资金来源1万元

/0.7万元总体央地6:4，东部、中部、西部地区中央承担比例分别为50%、60%、70%总体央地9:1，东部、中部、西部地区中央承担比例分别为85%、90%、95%2025乘联分会汽车市场研讨年会5势创新梦前行地方置换补贴，9月全面铺开，新能源车平均1.5万元左右，燃油车平均1万元左右各地均已发布地方置换补贴标准省份青海重庆海南浙江云南置换补贴金额15000/20000元2000~12000元10000~20000元6000~18000元5000~20000元发布时间8月15日8月22日8月22日8月25日8月27日省份广西山西福建江西安徽置换补贴金额7000-18000元10000/12000元8000-16000元12000元发布时间9月3日9月4日9月6日9月6日9月7日6000-18000元新能源补贴8%最高16000元燃油车补贴7%最高15000元四川8000-15000元8月27日贵州9月7日湖北北京广东湖南宁夏甘肃辽宁天津江苏上海8000~13000元15000元（置换新能源）8000-16000元8月27日8月28日8月29日8月29日8月29日8月30日8月30日8月30日9月2日陕西吉林8000-15000元5000-13000元7000-16000元11000-18000元10000/15000元13000/18000元2000-18000元13000/18000元3000-15000元9月10日9月10日9月10日9月10日9月13日9月21日9月21日9月22日9月25日河南8000-14000元内蒙古河北12000-18000元10000/15000元8000-13000元黑龙江西藏10000/15000元6000-18000元新疆山东12000/15000元9月3日2025乘联分会汽车市场研讨年会6势创新梦前行7月下旬以来的报废更新形势报废更新申请量（商务部公布，万份）72572924422039163381196803642364.24-7.257.25-7.318月9月10月11月12月合计2025乘联分会汽车市场研讨年会7势创新梦前行估计全年拉动销量超过160万辆，其中报废更新拉动100万辆，地方置换更新拉动60万辆。7月24日8月4月24日5月6月7月9月10月11月12月中央报废更新4.24政策9万辆7.24政策91万辆60万辆100万辆全年拉动160万辆地方置换更新60万辆数据来源：国家信息中心估算，假设各地用于汽车两新资金达到500亿2025乘联分会汽车市场研讨年会8势创新梦前行乘用车：2024年内需连续第四年正增长（增60万）中国乘用车内需量年度走势乘用车内需量（万辆）同比增速65.8%56.1%年均增速：237923172300227122412142211649.9%202934.0%19771959182737.3%1625年均增速：33.3%137628.6%1289118410.5%23.3%23.0%18.1%20.0%15.9%86212.4%5.6%4.6%5758.4%5312.6%2.7%14.3%2294318.9%3237.3%4.7%-2.6%2626.8%1386989-6.6%-8.7%注：内需=国产批发+进口-出口2025乘联分会汽车市场研讨年会9势创新梦前行2.低价位市场明显好于高价位（PV）分价位年度销量（万台，终端）分价位年度销量（万台，内需）+2.7%+7.6%2292668223271720561911-6.8%-2.7%586602>20万元10-20万元<10万元>20万元10-20万元<10万元+6.6%+0.8%11199691111909+24.7%+25.3%5015054004052023.1-112024.1-112023年2024年2025乘联分会汽车市场研讨年会10势创新梦前行燃油车分价位年度销量（万台，终端）燃油车分价位年度销量（万台，内需）-17.3%-12.4%1275371144443211182961194321-20.3%-13.5%-25.7%>20万元10-20万元<10万元>20万元-21.1%+7.5%62010-20万元536752593<10万元+0.5%2842862792602023.1-112024.1-112023年2024年2025乘联分会汽车市场研讨年会11势创新梦前行新能源车分价位年度销量（万台，终端）新能源车分价位年度销量（万台，内需）+39.2%+47.6%9382901098346+21.8%+25.7%+49.8%789284635231>20万元>20万元+46.5%+55.3%43310-20万元52610-20万元<10万元359<10万元289+86.0%2162261161452023.1-112024.1-112023年2024年2025乘联分会汽车市场研讨年会12势创新梦前行乘用车分价位年度增速乘用车分价位年度份额30%20%10%0%<10万元10-20万元>20万元15.8%15.6%>20万元18.4%19.2%44.1%25%24.1%27.0%45.9%27.1%29.1%32.1%30.2%32.5%44.4%44.5%39.9%39.9%44.9%万元10-2045.2%45.4%24.4%48.8%22.1%47.6%49.8%19.8%18.1%1%-7%-10%-20%<10万元37.5%35.9%30.7%20152016201720182019202020212022202320242015201620172018201920202021202220232024汽车消费年度表现%2024年汽车消费月度表现%20151053020100汽车消费额增速汽车零售量增速汽车消费额增速汽车零售量增速6.60-0.71-11月-10-20-5-1020152016201720182019202020212022202320241-23456789101112数据来源：国家统计局，上险数据，内需数据2025乘联分会汽车市场研讨年会13势创新梦前行3.NEV市场明显好于油车：趋势性和NEV增量政策乘用车销量：万台（终端）乘用车销量：万台（内需）2336230022412168-17.2%+39.1%1260.61202-12.3%+47.2%1451.21437.21075.62024Y1098.0789.4730.52023Y2023Y2024Y2025乘联分会汽车市场研讨年会14势创新梦前行乘用车ICE与NEV销量走势：内需口径，万台2,322ICE销量NEV销量2,2392,2122,0051,9411,8611,8221,7211,6241,5515921,4511,3761,2891,2021,09878930810511111658331151820112012201320142015201620172018201920202021202220232024油车增速

6.7%18.1%12.2%6.5%244.5%15.4%3.7%-4.7%-9.4%6.1%-7.2%-7.5%-9.9%-6.4%-17.2%电车增速

134.5%47.4%375.7%77.8%76.5%81.4%4.4%165.5%92.3%33.4%39.1%2025乘联分会汽车市场研讨年会15势创新梦前行2024年NEV乘用车渗透率已经达到47.8%，并下半年连续6个月渗透率超过50%。新能源乘用车渗透率（内需口径）53.7%53.2%

53.2%52.6%52.1%50.8%49.2%47.8%47.5%42.8%38.2%35.9%35.2%32.7%27.6%15.2%5.8%5.2%4.5%2018

2019

2020

2021

2022

2023

20241月2月3月4月5月6月7月8月9月

10月

11月

12月2024数据来源：内需口径销量2025乘联分会汽车市场研讨年会16势创新梦前行分省来看，已经有6个省的乘用车渗透率超过50%乘用车分省NEV渗透率（2024年）63%56%54%52%51%50%49%48%48%48%48%47%47%46%45%45%44%44%43%42%41%41%39%39%37%36%35%32%31%29%18%海南广西天津浙江重庆河南江苏广东上海陕西山东安徽湖北宁夏北京河北福建山西吉林四川江西内蒙湖古南辽宁新疆贵州云南青海黑龙甘江肃西藏数据来源：上险口径销量2025乘联分会汽车市场研讨年会17势创新梦前行政策加码（存量政策+增量政策）

车购税：2024—2025年全免，2026—2027年减半征收

养路费：省掉大部分

车船税：免

牌照：绿牌

保险：（105，100；98，100）

……

以旧换新（2，1.5万元）

——报废+置换2025乘联分会汽车市场研讨年会18势创新梦前行二、2025年汽车市场预测（1）规律——长期趋势线（2）经济（3）政策2025乘联分会汽车市场研讨年会19势创新梦前行（1）规律——长期趋势线我国汽车市场已经进入波动式缓慢增长阶段，目前处于第一个平台期的上升期中国乘用车内需量年度走势乘用车内需量（万辆）同比增速65.8%56.1%年均增速：237923172300227122412142211649.9%202934.0%19771959182737.3%1625年均增速：33.3%137628.6%1289118410.5%23.3%23.0%18.1%20.0%15.9%86212.4%5.6%4.6%5758.4%5312.6%2.7%14.3%2294318.9%3237.3%4.7%-2.6%2626.8%1386989-6.6%-8.7%注：内需=国产批发+进口-出口2025乘联分会汽车市场研讨年会20势创新梦前行德国乘用车需求(万辆)45040035030025020015010050乘用车需求(万辆)0年份乘用车千人保有量(辆)数据来源：世界银行，世界汽车组织（OICA），国家信息中心2025乘联分会汽车市场研讨年会21势创新梦前行日本乘用车需求(万辆)600500400300200100乘用车需求(万辆)0年份乘用车千人保有量(辆)数据来源：世界银行，世界汽车组织（OICA），国家信息中心2025乘联分会汽车市场研讨年会22势创新梦前行韩国乘用车需求(万辆)18016014012010080乘用车需求(万辆)6040200年份乘用车千人保有量(辆)数据来源：世界银行，世界汽车组织（OICA），国家信息中心2025乘联分会汽车市场研讨年会23势创新梦前行（2）经济：从2025年经济发展看，基本可以支撑乘用车市场常态化平稳运行中央经济工作会议指出：要实施更加积极的财政政策要实施适度宽松的加力扩围实施“两新政策”打好政策“组合拳”货币政策•

提高财政赤字率，增加发行超长期特别国债•

适时降准降息，保•

加强财政、货币、就业、产业、区域、贸易、环保、监管等政策和改革开放举措的协调配合•

大规模设备更新和持流通性充裕消费品以旧换新2025乘联分会汽车市场研讨年会24势创新梦前行（3）政策

报废政策

置换政策报废补贴额度不变置换补贴统一上限2024年2025年2024年-高档平均2024年-低档平均2025年上限单位：万元单位：万元2.02.01.71.51.51.51.41.31.20.9新能源车燃油车新能源车燃油车大多数的地方置换补贴，要么按车价的百分比，要么分为了高、低档2025乘联分会汽车市场研讨年会25势创新梦前行三、出口与国际化1.海外市场位势快速提高一是体现在外需对我国汽车产业的重要性日益提高上汽车出口销量年度走势出口量（万辆）增速

(%)103%58649158%54%31126%19%17%202-2%102-3%71-3%99-7%9110498-20%89732013Y2014Y2015Y2016Y2017Y2018Y2019Y2020Y2021Y2022Y2023Y2024Y数据来源：中汽协2025乘联分会汽车市场研讨年会26势创新梦前行出口量占产量的比例为18.6%，对部分外向型企业（如奇瑞、上汽等）重要性更大中国汽车出口比例（产量＝100%）18.6%汽车出口16.3%11.5%7.7%4.0%3.9%3.7%3.0%3.1%2.5%2015Y2016Y2017Y2018Y2019Y2020Y2021Y2022Y2023Y2024Y数据来源：中汽协2025乘联分会汽车市场研讨年会27势创新梦前行奇瑞的国内与海外奇瑞汽车年度销量构成（万辆）246.7112.4171.790.1海外销量国内销量111.484.544.959.911.256.97.626.558.049.49.939.5134.381.666.549.348.72018Y2019Y2020Y2021Y2022Y2023Y2024Y45.6%海外销量占比20.1%13.3%18.6%31.4%40.3%52.5%2025乘联分会汽车市场研讨年会28势创新梦前行二是体现在全球汽车市场的影响力上，2023年开始我国出口量跃居到全球第一全球汽车新车出口TOP10（2023年，万辆）新车出口有本国品牌很重要，但是生产基地型国家新车出口也可以达到较大规模4914423112872772201291009792中国日本德国墨西哥韩国西班牙捷克泰国土耳其美国2025乘联分会汽车市场研讨年会29势创新梦前行欧美等对我国电动车的关税调整从一个侧面反应了中系品牌的国际竞争力欧盟对中国纯电动车生产企业征收关税的水平美国对自中国进口电动车的关税大幅提升7月4日宣布版本50%40%30%20%10%0%46.3%•

2024

9年

月起，将自中国进口电动汽车的关税税率由27.5%提升至102.5%（加征关税从25%提高到100%）29.3%土耳其自

年起对中国产汽车加征关税202327.0%•

2023年3月起，对中国产电动车由10%提升至50%（加征40%关税）•

2024年7月起，对中国产燃油车及混合动力车由10%提升至50%（加征40%关税）10%巴西恢复新能源汽车进口关税比亚迪吉利上汽•

2024年1月起，恢复新能源汽车进口关税，税率分阶段上调，到2026年7月，所有新能源进口车关税为35%其他车企：未被抽样的企业：31.3%被抽样未配合调查的企业：46.3%2025乘联分会汽车市场研讨年会30势创新梦前行2.汽车出海稳定性较强需求侧——市场分布多元化：在全球各大区和主要国别全面布局，数量普遍增长汽车出口地区分布（万辆）汽车出口国家

（万辆）Top10欧洲亚洲北美洲南美洲大洋洲非洲俄罗斯2024年1-11月出口量106.0增速俄罗斯墨西哥阿联酋比利时沙特17%1%97.7106.090.822.842.129.216.2104.269.412.14.336.312.683%18%13%97%-16%-24%33%-21%22.018.914.62020Y25.724.222.423.032.111.54.62021Y23.717.82022Y2023Y2024.1-1132.553.7巴西46.339.316.339.451.4英国18.016.211.111.09.295.5150.017.138.1澳大利亚马来西亚西班牙61.265.8180.3数据来源：海关统计（不含低速电动车）2025乘联分会汽车市场研讨年会31势创新梦前行供给侧：出口企业多元化2024年1-11月

乘用车出口车企集团Top10（万辆）2024年1-11月

商用车出口车企集团Top10（万辆）增速增速奇瑞上汽25%-14%31%54%51%70%-24%2%北汽重汽江淮长安上汽东风陕汽一汽长城金龙25%-4%46%59%-7%34%11%40%13%17%104.314.575.111.710.810.18.9吉利49.140.336.535.124.915.8长安长城比亚迪特斯拉东风6.55.85.44.6起亚15.412.6104%55%江淮2.0数据来源：协会统计2025乘联分会汽车市场研讨年会32势创新梦前行深层次：自主品牌竞争力外延综合分析：三因素交会，历史性节点A.人均GDP达到1万美元(2019)——自主崛起（一般品靠前，汽车靠后）~20002005B.电动化与智能化新机遇2010（需求侧与供给侧，美国流水线，丰田生产方式）C.激烈竞争（特征明显）与挑剔的客户（刚刚有起色，互联网助推）20152020~20242025乘联分会汽车市场研讨年会33势创新梦前行A.人均GDP达到1万美元这是符合经济发展规律的。先导国家发展历史表明，人均GDP达到1万美元就是一个国家本土品牌崛起的转折点，我国已经到了这样的阶段，未来只要经济仍顺畅发展，这是不可逆的。在供给侧，技术水平、制造水平快速提升；在消费侧，有对国货的自信、特别是年轻人的认可。运动服装：李宁品质酒店：亚朵咖啡饮品：瑞幸家用电子：科沃斯美妆护肤：毛戈平婴儿护理：润本奶酪制品：妙可蓝多潮玩娱乐：泡泡玛特2025乘联分会汽车市场研讨年会34势创新梦前行B.电动化与智能化新机遇分品牌在中国市场的NEV渗透率消费者更认同自主品牌的三电技术豪华：不含特斯拉合资品牌自主品牌80%70%60%50%40%30%20%10%0%71.2%“油车时代自主品牌的车卖得便宜一些，因为它的技术不如合资品牌的车，合资品牌的车就是有一些溢价。但是新能源赛道现在是反过来的，中国就是做得最好的。”59.4%（吉利星越L用户）“合资现在它的新能源车还真没有自主的强，包括技术电池，还有电控、电机。”（Model3用户）8.5%5.0%7.2%6.0%2018201920202021202220232024数据口径：内需销量，含进口，不含出口2025乘联分会汽车市场研讨年会35势创新梦前行2024.1-11智能座舱典型功能分品牌类型渗透率98.1%消费者认为自主品牌在智能化方面比合资更好

蓝牙钥匙64.1%“以前那些比较大牌的BBA这些，这种技术太陈旧了，还在沿用以前的很多东西，所以它的内饰更新太慢了，也不好看，而且很机械，很传统，我就喜欢比较简洁、智能化的东西，我觉得它们这块还是可以学学造车新势力的一些东西。”10.7%6.4%传统豪华普通合资普通自主造车新势力

透明底盘（蔚来ET5用户）63.7%56.4%“合资和豪华品牌采用自主、新势力技术造电动车是好事，说明我们这个技术比它自己研发的好。”（奔驰EQA用户）4.6%1.2%传统豪华普通合资普通自主造车新势力电动化与智能化共同促成了自主品牌的崛起；自主品牌走向高端，电动化是基础，智能化赋能作用更大数据来源：国家信息中心2025乘联分会汽车市场研讨年会36势创新梦前行C.激烈竞争蔚来净利润（亿元）理想净利润（亿元）117.04近5年盈利137亿元-56.145.1-105.7-145.62022Y-155.3-1.66-3.21近5年亏损674亿元-211.52023Y-20.122022Y2020Y-27.322021Y2024.1-92020Y2021Y2023Y2024.1-9小鹏净利润（亿元）零跑净利润（亿元）-11-44.61-48.63-28.46-29.02-42.16-91.392022Y近5年亏损316亿元近5年亏损162亿元-51.092022Y-103.762023Y2020Y2021Y2024.1-92020Y2021Y2023Y2024.1-9数据来源：企业财报2025乘联分会汽车市场研讨年会37势创新梦前行3.未来汽车出海（出口+当地生产）前景广阔一是未来海外市场总需求前景广阔，且海外增量市场主要在新兴市场千人乘用车保有量与人均GDP的关系（红色点为TOP12的新兴市场）900800700600马来西亚俄罗斯5004003002001000泰国伊朗墨西哥巴西中国沙特土耳其印度印尼越南0100002000030000400005000060000700008000090000数据来源：OICA，世界银行，SIC2025乘联分会汽车市场研讨年会38势创新梦前行二是中系品牌汽车竞争力变强，特别是在新兴市场电车和油车竞争力都在提升，但电车国际竞争力更强（原因解释）中系电车、油车在海外市场份额

（海外电车、油车市场分别=100%）14%12.9%电车全球（不含中国）油车全球（不含中国）12%10%8%9.1%7.3%6.5%6%4.7%4.4%1.7%4.0%3.5%20234%2.3%20222%0.9%20200.6%20190%20102011201220132014201520162017201820212024.1-102025乘联分会汽车市场研讨年会39势创新梦前行电车市场中系车份额（电车市场=100%）47.6%50%45%40%35%30%25%20%15%10%5%成熟市场()新兴市场

不含中国32.8%17.2%6.0%10.6%4.6%9.7%4.2%7.9%7.3%7.3%6.9%20230%20102011201220132014201520162017201820192020202120222024.1-10数据来源：SIC国际销量数据库2025乘联分会汽车市场研讨年会40势创新梦前行部分国家消费者对中系品牌电动车的看法泰国用户对中国电车态度销量销量“中国电动汽车的安全系统做的比较好，真的很棒，比如自动跟车、跟车距离、刹车、还有防撞等这些，安全系统几乎都覆盖了”—泰国Oragoodcat用户（万辆）（万辆）乘用车总体电动汽车73.7电动汽车中系电动车中系份额8.9对中国电车看法8.96.6“以后要购买电车会买中国品牌：在泰国市场大部分电车以中国为主，在纯电里面排名第一，也有一定的知名度了”—泰国本田HR-V用户电动汽车份额12.1%74.0%越南用户对中国电车态度销量（万辆）销量（万辆）乘用车总体电动汽车29.03.2电动汽车中系电动车中系份额3.2“（电动汽车）可能考虑BYD，最主要关键BYD没有充电站，BYD车型耐用，电池耐用，那个可能需求目前BYD的出来，就感觉BYD的比Vinfast要好。”

——越南Vinfast

VF8用户对中国电车看法0.0%0.0%电动汽车份额11.0%2025乘联分会汽车市场研讨年会41势创新梦前行油车市场中系车份额（油车市场=100%）10%9%8%7%6%5%4%3%2%1%0%9.4%8.6%成熟市场新兴市场(不含中国)5.4%4.6%2.6%1.7%0.7%1.3%1.3%0.9%20140.8%0.7%0.2%201020110.6%0.5%0.4%1.1%0.8%20230.5%0.4%0.2%0.1%0.1%0.1%0.0%0.1%0.1%0.1%0.1%0.1%20122013201520162017201820192020202120222024.1-10数据来源：SIC国际销量数据库2025乘联分会汽车市场研讨年会42势创新梦前行智利用户对中国油车态度销量销量“中国车售后服务很好，奇瑞或者MG换配件一般都很快。之前的MG的水箱坏了，他们非常快就换了。现在奇瑞的车配件更换也很快，没有任何的困难“

——智利奇瑞

瑞虎2Pro用户（万辆）（万辆）乘用车总体燃油车21.8燃油车中系燃油车中系份额21.6对中国油车看法21.65.94“中国汽车的服务非常好，店里的装修什么都非常好，服务也非常好。去品牌店比去路边店价格还便宜”—智利哈弗

JOLION用户燃油车份额99.0%27.5%墨西哥用户对中国油车态度销量销量（万辆）（万辆）奇瑞

OmodaC5用户：“奇瑞、MG是中国品牌，建议大家去亲自体验下，它体验感非常不错，相较于尼桑这种传统品牌，中国品牌汽车非常舒服，超出了我的预期。”本田

CR-V用户：“我愿意去考虑中国车，如果一个中国车很好看，价格也便宜，也能够满足我的需