财政与金融 第2版 张文明 试卷1.2答案

试卷一答案一、填空题：1.购买性支出转移性支出2.剩余产品3.货币发行业务4.价值尺度流通手段5.自由外汇记账外汇二、名词解释：1.财政：财政是国家为了满足社会公共需要，以国家为主体对部分社会产品进行的集中性分配活动。2.金融工具：亦称"信用工具"或"交易工具"，资金缺乏部门向资金盈余部门借入资金，或发行者向投资者筹措资金时，依一定格式做成的书面文件，上面确定债务人的义务和债务人的权利，是具有法律效力的契约。3.分税制：是指在合理划分各级政府事权范围的基础上，主要按税收来划分各级政府的预算收入，各级预算相对独立，负有明确的平衡责任，各级次间和地区间的差别通过转移支付制度进行调节。它是市场经济国家普遍推行的一种财政管理体制模式。4.商业银行：商业银行是以追求最大利润为目标，以多种金融负债筹集资金，以多种金融资产为其经营对象，并向客户提供多功能、综合性服务的金融企业。5.国际收支：国际收支是一个国家在一定时期内其居民与国外非居民之间的全部经济交易的系统记录。三、选择题：1.ABCD2.D3.ABCD4.A5.A6.C7.B8.CD9.C10.A11.B12.C13.A14.A15.C16.B17.A18.A19.A20.A21.B22.A23.B24.A25.ABCD26.ABC27.A28.ABC29.ABC30.ABCD31.CD32.ABC33.BD34.ABC35.AC36.BCD37.ABCD38.CD四、简答题：１、简述影响财政收入规模的因素（一）经济发展水平经济发展水平是决定一个国家财政收入规模的基础性因素。经济发展水平反映一个国家的社会产品的丰富程度和经济效益的高低。经济发展水平越高、社会产品越丰富，国内生产总值或国民收入越多。(二)生产技术水平技术进步水平对财政收入规模的制约可以从两方面进行分析：一方面，技术进步往往促使生产速度加快，质量提高。技术进步速度越快快，GDP的增长也越快，财政收入的增长就有充分的财源。另一方面，技术进步必然带来物耗比例降低，经济效益提高，剩余产品价值所占的比例扩大，从而有助增加财政收入。（三）价格价格变动对财政收入的影响主要取决于以下两个因素，一是引起物价总水平上涨的因素。二是财政收入制度。财政收入制度是决定价格分配对财政收入影响的另一个因素。（四）分配政策和分配制度政府的国民收入分配政策和分配制度，决定GDP在国家、企业和居民个人之间的分割比例，是影响财政收入最直接的因素。２、简述商业银行的职能商业银行的性质决定了其职能，作为现代经济的核心，商业银行具有以下5个基本职能。1）．信用中介职能信用中介职能是商业银行最基本也是最能反映其经营活动特征的职能。这一职能的实质是通过银行的负债业务，把社会上的各种闲散货币资金集中到银行，通过资产业务，把它投向社会经济各部门，充当资金闲置者和资金短缺者之间的中介人，实现资金的融通。商业银行通过发挥信用中介职能，在资金盈余者和资金短缺者之间架起一座桥梁，从而在资金所有权不发生转移的前提下，使闲置的资金资源得到最大限度的利用，对经济活动起到多层次的调节转化作用。2）．支付中介职能支付中介职能是商业银行最传统的职能。商业银行发挥的支付中介职能，一方面可使商业银行持续拥有比较稳定的廉价资本来源；另一方面，可以大大减少现金的使用，节约社会流通费用，增加生产资本的投入。3)．信用创造职能信用创造职能是商业银行的特殊职能，它是在信用中介和支付中介职能的基础上产生的。信用创造是指商业银行利用其吸收活期存款的有利条件下，通过发放贷款，从事投资业务，从而衍生出更多的存款，从而扩大社会货币供给量。商业银行通过信用创造，创造了流通工具和支付手段，可节约现金使用，节约社会流通费用，又满足了社会经济发展对流通和支付手段的需要。4)．金融服务职能商业银行通过金融服务，一方面扩大了社会经济面和市场份额，另一方面也为银行取得不少费用收入，增加了盈利。5)．调节经济职能这一职能是指商业银行通过其信用中介活动，调剂社会各部门的资金余缺，同时在中央银行货币政策指导下，在国家其他宏观政策的影响下，实现调节经济活动、调节投资与消费比例关系，引导资金流向，实现产业结构调整，发挥消费对生产的引导作用。３、为什么国债是弥补财政赤字的最佳方式因为增加税收可使政府财政收入增加到与财政支出相当的水平，因而是弥补财政赤字的一种方式。但税收的增加客观上受经济发展状况的制约，如果因强行提高税率或增设税种而影响了经济的正常发展，使财源枯竭，结果将是得不偿失；同时，

改变税制也要受立法程序的制约，不仅不能保证短期内迅速地筹得所需的资金，而且会在政治和经济上遭到纳税人的强烈反抗。通过中央银行增发通货，也是增加财政收入，从而弥补财政赤字的一种方式，但通货虚增的结果是使社会上流通的货币量的凭空扩大，很可能引致通货膨胀。相比之下，以发行国债的方式弥补财政赤字，只是社会资金使用权的暂时转移，既不会招致纳税人的不满，又不会无端增加流通中的货币总量，还可迅速地取得所需资金。此外，国债的发行或认购通常建立在资金持有者自愿承受的基础上。通过发行国债筹集的社会资金，基本上是资金持有者暂时闲置不用的资金，将这部分资金暂时集中起来，归政府使用，在正常情况下不会对经济社会发展造成不利的影响。４、股票和债券的区别从企业融资的角度，发行债券和股票是直接融资的主要手段，在证券市场上股票和债券也是两个最主要的有价证券，与银行贷款等间接融资形式相比，发行债券和股票具有筹资数额大、时间长，且不受贷款银行的条件限制。但是，债券和股票是有区别的：第一，债券是债权凭证；债券持有者与债券发行人之间是债权债务关系；股票是所有权凭证，股东一般拥有投票权，可以通过选举董事行使对公司的经营决策权和监督权。第二，债券是公司的负债，发行债券会增加企业的财务负担；股票发行所筹资金列入公司资本。第三，债券有规定的利率；而股票的股息红利一般视公司的经营情况而定。第四，债券一般有偿还期，到期需归还本金；而股票是永久性的，投资股票是不能抽回本金的，只能通过二级市场流通转让。第五，有资格发行债券的经济主体很多，中央政府、地方政府、金融机构、公司组织等一般都可以发行债券；但能发行股票的经济主体只有股份有限公司。第六，债券无论是利息支付，还是公司破产偿付，都在股票之前，因此相股票的风险较小。５、简述决定和影响利率变化的因素1）平均利润率由于利息是利润的一部分，因此，利润率是决定利率的首要因素。根据市场法则，等额资本要获得等量利润，通过竞争和资源的流动，一个经济社会在一定时期内会形成一个平均利润率。这一平均利润率是确定各种利率的主要依据，它是利率的最高界限。当然，在一般情况下，利率也不会低于零。如果利率低于零，就不会有人出借资金了。所以，利率通常在平均利润率和零之间波动。2）借贷资金的供求关系虽然从理论上讲，利率既不会高于平均利润率，也不会低于零，但实际上，决定某一时期某一市场上利率水平高低的是借贷资金市场上的供求关系，即利率是由借贷资金供求双方按市场供求状况来协商确定的。当借贷资金供大于求时，利率水平就会下降；当借贷资金供不应求时，利率水平就会提高，甚至高于平均利润率。3）预期通货膨胀率在信用货币流通条件下，特别是在纸币制度下，物价变动是一种经常的现象。尤其是通货膨胀是借贷资金本金贬值，会给借贷资金所有者带来损失。为了弥补这种损失，债权人往往会在一定的预期通货膨胀率基础上来确定利率，以保证其本金和实际利息额不受到损失。当预期通货膨胀率提高时，债权人会要求提高贷款利率；当预期通货膨胀率下降时，利率一般也会相应的下调。4）中央银行货币政策中央银行采用紧缩性货币政策时，往往会提高再贴现率、再贷款利率或其他由中央银行所控制的基准利率（如美国的联邦基金利率）；而当中央银行实行扩张性货币政策时，又会降低再贴现率、再贷款利率或其他基准利率，从而引导借贷资金市场利率作相应调整，并进而影响整个市场利率水平。5）国际收支状况一国的国际收支状况对该国的利率水平也有重要的决定作用。当一国国际收支平衡时，一般不会变动利率。当一国国际收支出现持续大量逆差时，为了弥补国际收支逆差，需要利用资本项目大量引进外资。此时，金融管理当局就会提高利率。当一国国际收支出现持续大量顺差时，为了控制顺差，减少通货膨胀的压力，金融管理当局就可能会降低利率，减少资本项目的外汇流入。这当然也会使本国的借贷资金利率水平发生变化。６、简述消费信用的作用消费信用是一种刺激消费需求的方式，也是一种促进生产发展的手段。一般而言，赊销商品的价格大多比较昂贵，消费贷款的利息率也比较高。如果消费者到期不能偿付款项，商品往往要被收回，已付的贷款也往往被没收。但是，在一国经济发展到一定水平后，尤其是在经济发展较缓慢的时期，发展消费信用一方面可扩大商品销售，减少商品积压，促进社会再生产；另一方面，也可为大量银行资本找到出路，提高资本的使用效率，改善社会消费结构。六、、计算题：1、王某2019年1月10日在工行某分理处开立活期存款账户存入10000元，1月20日支取3000元，2月10日存入30000元，2月18日存入20000元，3月2日存入100000元，活期存款利率0.50％，3月20日为结息日，计算利息。解：利息=（10000x19+7000x21+37000x8+57000x12+157000x19）x0.50%/360=59.72(元)2、中国石油某分公司于2018年7月10日将7月1日签发的汇票在某行营业部办理贴现，汇票票面金额500万元，票面利率5%，到期日9月10日，贴现利率8%,，计算实付贴现金额。解：实付贴现金额=票面金额—贴现利息=5000000—5000000x5%x62/360=4956944.44(元)试卷二答案一、填空题：1.资源配置职能收入分配职能经济稳定职能2.购买性支出转移性支出3.分税制4.价值尺度职能流通手段职能5.中央银行二、名词解释：１.财政:财政是国家为了满足社会公共需要，以国家为主体对部分社会产品进行的集中性分配活动。２.商业银行：商业银行是以追求最大利润为目标，以多种金融负债筹集资金，以多种金融资产为其经营对象，并向客户提供多功能、综合性服务的金融企业。３.信用：信用就是以偿还和付息为特征的借贷行为。具体说就是商品和货币的所有者，把商品和货币让渡给需要者，并约定一定时间由借者还本付息的行为。４.税收：税收是政府为实现其职能的需要，凭借其政治权利并按照特定的标准，强制、无偿的取得财政收入的一种形式。５.外汇：外汇是外币和以外币表示的用于国际结算的各种国际支付手段和资产。三、选择题：1.ABCD2.ABCD3.ABCD4.A5.A6.AD7.C8.B9.ABC10.ABCD11.B12.D13.DB.A15.C16.ABCDB17.AD18.ABCD19.BD20.AB21.ABCD22.B23.ABC24.ABC25.ABCD26.A27.ABC28.ABCD29.A30.A四、简答题：１.影响财政支出规模的因素财政支出规模不断增长是市场经济国家经济发展中的一种普遍现象，财政支出规模不断增长的原因有很多，归纳起来主要由以下几个方面的原因：1）．经济因素：经济发展水平、经济体制、政府的经济干预政策；随着工业化经济的发展，不完全竞争市场结构更加突出，市场机制不可能完全有效地配置整个社会资源，需要政府对资源进行再配置，实现资源配置的高效率。2）．政治因素：政局、行政效率；随着经济的工业化，不断扩张的市场与这些市场中的行为主体之间的关系更加复杂化，这需要建立司法体系和管理制度，以规范行为主体的社会经济活动。3）．社会因素：人口、文化等。城市化以及高居住密度会导致外部性和拥挤现象，这些都需要政府出面进行干预和管制。最后，教育、娱乐、文化、保健以及福利服务的需求收入弹性较大，要求政府在这些方面增加支出。这就是说，随着人均收入的增加，人们对上述服务的需求增加得更快，政府要为此增加支出。4)．国际关系。如局部战争总是不断，甚至威胁到国家安全，这样政府的国防支出必然要增加，以应对局部战争的威胁。２.如何发挥财政的稳定经济的职能1)．完善税收制度和社会保障制度，发挥财政制度对宏观经济运行的“自动稳定器”作用。“自动稳定器”是指那些能随经济形势的变化自动发生作用（即不需政府主动采取行动），而缩小社会总供需差距，缓解经济波动的财政制度的总称。2)．根据社会总供给与总需求的变化情况，采取相机抉择的财政政策，促进社会总供需的平衡。3).加强财政政策与货币政策、汇率政策的协调与配合。财政与货币政策在实现经济总量平衡方面互有短长，应该相互配合，避免相互制约和矛盾的情况发生。另外，在国际收支方面，财政政策还应注意与汇率政策的相互协调。

4).利用投资、补贴和税收等政策手段，促进经济结构特别是产业结构的协调和高级化。5).财政应切实保证非生产性的社会公共需要，为经济稳定和发展创造良好的外部环境。３.利率的变动受哪些因素影响？1）平均利润率由于利息是利润的一部分，因此，利润率是决定利率的首要因素。根据市场法则，等额资本要获得等量利润，通过竞争和资源的流动，一个经济社会在一定时期内会形成一个平均利润率。这一平均利润率是确定各种利率的主要依据，它是利率的最高界限。当然，在一般情况下，利率也不会低于零。如果利率低于零，就不会有人出借资金了。所以，利率通常在平均利润率和零之间波动。2）借贷资金的供求关系虽然从理论上讲，利率既不会高于平均利润率，也不会低于零，但实际上，决定某一时期某一市场上利率水平高低的是借贷资金市场上的供求关系，即利率是由借贷资金供求双方按市场供求状况来协商确定的。当借贷资金供大于求时，利率水平就会下降；当借贷资金供不应求时，利率水平就会提高，甚至高于平均利润率。3）预期通货膨胀率在信用货币流通条件下，特别是在纸币制度下，物价变动是一种经常的现象。尤其是通货膨胀是借贷资金本金贬值，会给借贷资金所有者带来损失。为了弥补这种损失，债权人往往会在一定的预期通货膨胀率基础上来确定利率，以保证其本金和实际利息额不受到损失。当预期通货膨胀率提高时，债权人会要求提高贷款利率；当预期通货膨胀率下降时，利率一般也会相应的下调。4）中央银行货币政策中央银行采用紧缩性货币政策时，往往会提高再贴现率、再贷款利率或其他由中央银行所控制的基准利率（如美国的联邦基金利率）；而当中央银行实行扩张性货币政策时，又会降低再贴现率、再贷款利率或其他基准利率，从而引导借贷资金市场利率作相应调整，并进而影响整个市场利率水平。5）国际收支状况一国的国际收支状况对该国的利率水平也有重要的决定作用。当一国国际收支平衡时，一般不会变动利率。当一国国际收支出现持续大量逆差时，为了弥补国际收支逆差，需要利用资本项目大量引进外资。此时，金融管理当局就会提高利率。当一国国际收支出现持续大量顺差时，为了控制顺差，减少通货膨胀的压力，金融管理当局就可能会降低利率，减少资本项目的外汇流入。这当然也会使本国的借贷资金利率水平发生变化。４.股票和债券的区别从企业融资的角度，发行债券和股票是直接融资的主要手段，在证券市场上股票和债券也是两个最主要的有价证券，与银行贷款等间接融资形式相比，发行债券和股票具有筹资数额大、时间长，且不受贷款银行的条件限制。但是，债券和股票是有区别的：第一，债券是债权凭证；债券持有者与债券发行人之间是债权债务关系；股票是所有权凭证，股东一般拥有投票权，可以通过选举董事行使对公司的经营决策权和监督权。第二，债券是公司的负债，发行债券会增加企业的财务负担；股票发行所筹资金列入公司资本。第三，债券有规定的利率；而股票的股息红利一般视公司的经营情况而定。第四，债券一般有偿还期，到期需归还本金；而股票是永久性的，投资股票是不能抽回本金的，只能通过二级市场流通转让。第五，有资格发行债券的经济主体很多，中央政府、地方政府、金融机构、公司组织等一般都可以发行债券；但能发行股票的经济主体只有股份有限公司。第六，债券无论是利息支付，还是公司破产偿付，都在股票之前，因此相股票的风险较小。５.什么是金融市场，有哪些特征。金融市场则是进行资金融通的市场，是指建立在金融商品买卖内容基础上的融资场所、融资机制和各种融资活动的总称。金融市场与普通商品市场相比，具有以下特点：1）交易商品的特殊性首先是交易的商品品种特殊。金融市场上交易的商品是同质的货币资金或其表现手段即金融商品，2）交易方式的特殊性普通商品交易买方与卖方的关系随着商品交易的结束而结束。而金融市场上的交易方式是以借贷方式为主的，金融商品交易所形成的资金主体的关系不随交易的结束