长沙岱勒新材料科技有限公司财务状况的分析与优化方案设计

湖南商务职业技术学院毕业设计目录1岱勒新材公司简介 12岱勒新材财务状况分析 12.1 偿债能力分析 12.1.1短期偿债能力分析 12.1.2长期偿债能力分析 22.2 营运能力分析 32.2.1 流动资产营运能力分析 32.2.2 非流动资产营运能力分析 42.3 盈利能力分析 43岱勒新材财务状况优化方案 53.1 偿债能力优化方案 53.1.1建立严格的采购制度 53.1.2加快资金的周转速度 63.2 营运能力优化方案 63.2.1增加应收账款的回收速度 63.2.2加强固定资产的管理 83.3 盈利能力优化方案 83.3.1加强经营活动中的现金流量控制 83.3.2加强物流上的经济控制 84总结 8参考资料 9湖南商务职业技术学院毕业设计长沙岱勒新材料科技有限公司财务状况的分析与优化方案设计岱勒新材公司简介长沙岱勒新材料科技有限公司（以下简称“岱勒新材”）成立于2009年，公司专注研究硬脆材料切割产品的生产。其主产产品是微电镀金刚石线，现在已经实现一定规模的经营。公司注重技术创新，有雄健浑厚的技术研发能力，可满足很多材料的线切割需求。公司主导产品具有自主知识产权，是湖南省高新技术企业、国家创新基金支持项目。2岱勒新材财务状况分析2.1偿债能力分析企业的偿债能力是指在一定时期内清偿各种到期债务的能力，分为短期偿债能力和长期偿债能力。2.1.1短期偿债能力分析表1短期偿债能力指标数据表短期偿债能力指标项目2017年2018年2019年流动比率1.8105672121.2105168891.426287881现金比率0.9387749570.4780845650.443362708图1短期偿债能力指标折线图据表1可知，岱勒新材2017年流动比率为181.06%，2018年流动比率为121.05%，与上一年相比呈下降趋势。2019年的流动比率为142.63%，与2018年相比有小幅度的回升。据表1可知，岱勒新材2017年现金比率93.88%，2018年现金比率47.81%，比2017年大幅下降，主要是货币资金和流动负债变动影响的结果。2019年现金比率44.34%比2018年现金比率小幅下降，比2017年现金比率大幅下降，但其现金比率均在20%以上。据图1综合来看，近三年岱勒新材的短期偿债能力经历了一个先降低后回升的过程，并且就各个指标的数值来看，该公司的短期偿债能力总体看来不太理想。2.1.2长期偿债能力分析表2长期偿债能力指标数据表长期偿债能力指标项目2017年2018年2019年资产负债率0.4631689710.4615679840.534961698产权比率0.8627835320.8572446861.150360509图2长期偿债能力指标折线图据表2可知，岱勒新材2017年、2018年资产负债率均在46%左右，无明显变化。2019年资产负债率上升至53.50%，但资产负债率总体在50%左右，属于企业可控的范围。岱勒新材2017年产权比率86.28%，2018年产权比率比2017年产权比率轻微降低1.1%，且均低于1，债权人权益保障程度好。2019年产权比率115.04%，比2018年大幅度增长，涨幅高达29.34%，主要是由于负债总额大幅度增加造成的。据图2综合来看，近三年岱勒新材的长期偿债能力经历了一个平稳至上升的过程，并且就各个指标的数值来看，该公司的长期偿债能力总体看来较好。2.2营运能力分析营运能力是指企业用现有资源充分发挥效能实现社会财富的能力，主要分为流动资产营运能力分析、非流动资产营运能力分析。2.2.1流动资产营运能力分析表3流动资产营运能力指标数据表流动资产营运能力指标项目2017年2018年2019年应收账款周转率3.92.872.19存货周转率4.4031109622.4723215711.739722566图3流动资产营运能力指标折线图据表3可知，岱勒新材这三年应收账款周转率逐年下降，2017年应收账款周转率3.9。2018年应收账款周转率2.87比2017年应收账款回收速度慢。2019年应收账款周转率2.19，坏账风险增加。岱勒新材这三年存货平均余额不断上升，这直接导致了存货周转率下降。2017年存货周转率4.40。2018年存货周转率2.47。2019年存货周转率1.74比上一年存货周转率低。据图3综合来看，近三年岱勒新材的流动资产营运能力经历了一个持续下降的过程，并且就各个指标的数值来看，该公司的营运能力总体看来不太理想。2.2.2非流动资产营运能力分析表4非流动资产营运能力指标数据表非流动资产营运能力指标项目2017年2018年2019年固定资产周转率2.151.270.81总资产周转率0.620.330.24图4非流动资产营运能力指标折线图据表4可知，岱勒新材2017年固定资产周转率2.15。2018年固定资产周转率1.27比2017年固定资产运用效率低。2019年固定资产周转率0.81比2018年固定资产运用效率低。岱勒新材2017年总资产周转率0.62。2018年总资产周转率0.33。2019年总资产周转率0.24。岱勒新材这三年总资产利用效率持续下降。据图4综合来看，近三年岱勒新材的非流动资产营运能力经历了一个持续下降的过程，该公司的营运能力总体看来不太理想。2.3盈利能力分析盈利能力是指公司赚取利润的能力。主要可以从销售、投资、资产这三个方面进行分析。表5盈利能力综合指标数据表盈利能力综合指标项目2017年2018年2019年销售净利率0.25570.1031-0.1752净资产收益率0.2087910030.062680399-0.086171661总资产周转率0.15780.034-0.0426图5盈利能力综合指标折线图据表5可知，岱勒新材2017年销售毛利率48.56%、销售净利率25.57%，表明每销售1元产品包含了0.4856元的毛利润，每销售1元产品最终可以带来0.2557元的利润。2018年销售毛利率37.31%、销售净利率10.31%，比2017年盈利能力大幅度降低。2019年销售净利率-17.52%。岱勒新材2017年净资产收益率20.88%，表明每1元创造0.2088元利润收益。2018年净资产收益率6.27%。2019年净资产收益率-8.62%，净利润、投资回报能力为负。岱勒新材2017年总资产净利率15.78%，在这三年中总资产净利率最高。2018年总资产净利率3.40%，比2017年大幅度降低。2019年总资产净利率-4.26%，企业资产综合利用效果低。据图5综合来看，近三年岱勒新材的盈利能力经历了一个持续下降的过程，该公司的盈利能力总体看来不太理想。3岱勒新材财务状况优化方案3.1偿债能力优化方案3.1.1建立严格的采购制度采购管理是一个重要的环节，它通过控制成本直接影响了企业的经济利益。为了规范企业的采购管理,减少负债资金在采购生产过程中损耗,就必须建立严格的采购制度。公司应对超过三万元的采购在社会上公开公平公正的进行招标，以防采购员私自承包给他人从中获取私利。一是通过较大平台详细发布招标广告或者直接向各厂商发送招标邀请函，其中信息包含所需设备的名称，大小型号及其数量等内容；二是选择投标单位。广告发布后，在竞标中要选择有资质、商誉好的生产企业参与下一轮；三是确定底价。根据往年案例合作的价格数据指标，选择此次招标底价，心中有底；四是评标及确定中标单位。其过程需由一名部门领导主持，对中标单位进行综合评价，如果不合适，可再进行第二次的报价选择，领导小组集体讨论决定最终中标单位或公司，最终以电话或者函件形式及时告知中标单位，并签订合同。在之后的设备使用过程中，也要对设备更加爱护，减少维修费用，减少资金在生产销售过程中的损耗。公开招标公开招标较大平台发布招标广告直接向厂商寄送建材邀请函选择投标单位确定底价评标及确定中标单位通知中标单位签订合同允许二次报价图6招标流程图3.1.2加快资金的周转速度企业在销售的过程中，可以使用银行承兑汇票、信用证、票据贴现、保函等金融工具进行及时的货款结算，加快存货和资金的双向流动。在不影响商誉的情况下，可延长应付账款的付款期。3.2营运能力优化方案3.2.1增加应收账款的回收速度在签约前对客户进行周密的信用调查，建立较为全面的客户信息档案，从而减少呆账、坏账这方面的损失：公司各业务部门根据业内口碑、商誉等信息收集客户档案，根据档案进行区分管理同时也要进行考查跟踪，然后根据所制定的策略来选择赊销市场及其范围，通过销售、财务等部门的配合,组织派遣员工考查客户的财务状况、法律诉讼、信用状况等，对此次考查情况作出客户信用评级表，领导根据客户信用评级表研究决定后，业务部门才可以进行下一步。在后期仍需对客户进行定期的考查,随时掌握客户的财务及信用状况，有效避免风险的发生。遇到应收账款回收困难的情况，应根据对客户信用情况的评估核对应收账款，分析出债务人拖欠的原因，以及拖欠的背景，确定出催收目标，根据收账成本、公司与客户之间的关系，采用不同的催收方式：①对于信用状况不同的客户，催收方式也不同。以与公司合作4年的客户云南蓝晶科技有限公司为例，通过下表6可以看出，其信用评价等级为A级，对于这种信用不错的客户，可以采用信函催款的方式；对于信用一般的客户，可以采用电话、上门催款的方式；对于信用较差的客户，可采取法律的手段催收。②对于存在品质问题的客户，应该第一时间登门拜访给出后续方案，避免因此难以回收应收账款。③如遇到债务债权纠纷，应立即咨询法律顾问，通过司法调解等手段收回应收账款以及获取的损失补偿。④对于一些小规模、信用度存在未知的客户，建议实行一手交钱一手交货的原则。表6客户信用评价表客户信用评价表格公司名称云南蓝晶科技有限公司注册资本42100万人民币（注册资本≥5000万为A，5000万＞注册资本≥1000万为B,注册资本＜1000万为C）销售占比6.19%（销售占比≥10%为A，10%＞销售占比≥5%为B,销售占比＜5%为C）合作时长4年（合作时长≥6年为A，6年＞合作时长≥2年为B,合作时长＜2年为C）动产抵押2次（动产抵押＝0次为A，5次＞动产抵押＞0次为B,动产抵押＞5次为C）税务评级A（税务评级A为A，B为B,C为C）说明信誉好（A20分，B15分，C10分。合计分≥80为信誉好，80＞合计分≥60为一般,合计分＜60为差）除了制定严格的催收制度外，对于信用度好的合作伙伴，如果该伙伴在一定时期内把帐结清可给予一定的优惠，例如在一个月内结清账款可给予5‰的优惠。企业也可以从产品入手，聘用高学历人才对主导产品微电镀金刚石线进行改良与开发，通过增加微电镀金刚石线的独特性来抢占市场，这样就可以避免财务不稳定的企业通过赊销的方式把产品购入，岱勒新材就可以把主动权掌握在自己手中从而提高应收账款的回收速度。3.2.2加强固定资产的管理集中资产数据，设立专门的资产管理人员，将大量的信息集中存放在资产管理处保管，加强资产日常管理，按期检查资产信息与实物的相匹配程度，每一个季度进行一次清查，做到精细化管理与监督。资产的日常核算也要做到专业化和灵活化，对于高价值的资产要进行定期的资产评估工作，对于资产使用寿命远远大于实际使用时间的，可以采用加速折旧方式进行核算，以匹配项目的实际开发成本情况。3.3盈利能力优化方案3.3.1加强经营活动中的现金流量控制建立一套完整的现金流量监督体系：每月编制现金流量表，并提前进行财务分析提高企业收益性；在生产经营后及时对现金进行清点，仔细核对保证财务可靠性。3.3.2加强物流上的经济控制由于产品要进入市场才能够获得回报，企业可以在产品的包装和运输上采取措施，包装防护不当会造成产品的损害从而导致经济的流失，产品在运输前都要做好必要的缓冲包装，使之达到相应的质量要求，增加收入。由于企业销售量大，可选择与一家较大较稳定的物流公司合作或者建立自己的车队物流（货车和人工成本较大，不建议），建立长期稳定友好的合作关系，协商价格，保证在物流运输上的安全，减少一定的物流成本。4总结通过对长沙岱勒新材料科技有限公司财务比率的分析，可以看出公司目前发展前景很好，但是公司在短期偿债、营运、盈利这三个方面的能力有所下降，公司可以通过建立严格的采购制度、加快资金的周转、提高应收账款的回收、集中固定资产的管理、加强现金流量的控制和物流上的经济控制等措施优化其财务状况，在激烈的市场竞争中保持优势，在我国金刚石线市场上走得更远。

参考资料邢丹.如何加强企业应收账款管理[J].今日财富，2019，（15）：112～113王泽霖.企业财务报表分析对策研究——以Z公司为例[J].纳税，2020，14（19）：145～146杨仁梓.韦明.比亚迪股份有限公司财务分析[J].商场现代化，2020，（19）：159～161蒋冰丹.S科技有限公司财务状况分析[J].科技经济