《金融基础》课件

金融基础本课程将深入探讨金融的基础知识和运作机制,帮助学生全面掌握金融领域的重要概念和原理。课程介绍与学习目标课程目标全面了解金融基础知识，掌握金融运作的核心概念和机制。课程内容涵盖货币、利率、信用、银行、金融市场等多个金融领域。学习收益提升金融分析能力，为未来金融领域工作做好准备。什么是金融金融的定义金融是管理和配置金钱的科学,包括筹集、使用和控制金钱的各种活动和过程。它是现代经济活动的核心组成部分。金融的作用金融为个人、企业和政府提供支付、融资、投资和风险管理等功能,是维系现代社会运转的关键系统。金融的领域金融涉及货币、银行、保险、证券等众多领域,涵盖理论研究、产品开发和市场运作等广泛内容。金融的功能和作用1资源配置金融市场有效地将资金从储蓄者转移到投资者,促进社会资源的合理配置。2风险管理金融工具和机构提供风险分散和转移的渠道,帮助经济主体管理各类风险。3价格发现金融市场上的交易活动发现和反映各种金融资产的公允价值,为决策提供依据。4流动性保障金融系统保证了经济活动所需的流动性,促进经济的持续运转。金融学的研究范围货币与金融体系研究货币、金融资产、银行体系等金融运作的基础要素。金融市场与资产探讨股票、债券、衍生工具等各类金融资产的定价与交易。金融风险与管理分析各类金融风险并提出有效的规避和管理措施。金融行为与决策研究投资者、企业等金融参与主体的行为模式和决策过程。货币的基本概念货币是一种广泛被接受用于交换商品和服务的媒介。它具有价值储存和计价的功能,为经济活动提供了便利。货币可以是纸币、硬币等实物形式,或是电子形式的数字货币。了解货币的基本特征和作用对于理解金融体系的运行机制至关重要。货币的职能和形式货币的基本职能货币有三大基本职能:作为交换媒介、记账单位和价值储藏手段。这些职能确保了货币在现代经济活动中的基础性地位。货币的形式演变货币形式从最初的实物货币,如贝壳、金银等,逐步发展到了现代的法定货币和电子货币。这反映了货币形式的不断创新和完善。货币形式的特点不同货币形式都有自己的优缺点。实物货币安全性强但不便携,纸币便于流通但易被伪造,电子货币快捷但依赖技术。货币供给与货币需求1货币供给由中央银行和商业银行决定2货币需求由社会各界的资金需求决定3供给与需求平衡决定市场上的利率水平货币供给主要由中央银行和商业银行通过货币政策工具来调控。而货币需求则来自于社会各界对资金的需求。当供给与需求达到平衡时,也就决定了当前的利率水平。这些因素的变化会影响宏观经济的走向。利率与利率决定机制利率概念利率是指借贷资金的价格,体现了货币的时间价值,是资金供给和需求的平衡点。影响因素利率受到通货膨胀、风险偏好、货币供给、经济增长等因素的影响和制约。决定机制利率通过货币供给和货币需求的市场均衡来决定,并受到央行货币政策的调控。货币政策基本工具法定存款准备金率通过调整银行必须存在央行的存款比例来影响货币供给。公开市场操作央行在二级市场买卖政府债券等有价证券来调节银行准备金。贷款利率调控通过调整基准贷款利率或再贷款利率来影响社会资金供给。窗口指导央行对银行实施直接的行政指导,引导银行按照政策导向行事。信用的基本概念信用是建立在双方的信任基础之上的借贷关系。它体现在信用人能够按时偿还贷款本息的承诺和信用给予人提供资金的信任。良好的信用记录有助于获得更有利的贷款条件。信用可分为个人信用和企业信用两种。个人信用记录包括收入、资产、还款能力等,反映个人的信用状况。企业信用则关注企业的经营情况、现金流、信用记录等。信用创造机制1储蓄个人和企业的存款为银行提供资金来源。2贷款银行利用储蓄资金向客户提供贷款服务。3重复性存贷贷款资金再次成为存款,引发信用创造过程循环。信用创造机制是银行体系利用存款资金进行贷款的过程,通过重复性存贷来扩大货币供给,从而满足经济活动的资金需求。这一机制推动了货币乘数的形成,对于经济发展和金融稳定起着关键作用。银行体系的构成商业银行商业银行是金融体系的基础,主要提供存款、贷款、结算等服务,维持整个经济的资金流转。政策性银行政策性银行为政府实施宏观经济政策提供资金支持,促进经济与社会发展。如国家开发银行等。中央银行中央银行是国家货币信贷政策的制定者和执行者,负责维护金融稳定、保护公众利益。其他金融机构包括保险公司、证券公司、信托公司等,提供多样化金融服务满足经济发展需求。商业银行的功能收付款与存款商业银行负责为个人和企业提供存款和支付结算服务。贷款和信贷商业银行利用存款为客户提供各种贷款和信贷服务。投资和资产管理商业银行也为客户提供投资咨询、资产管理等服务。综合金融服务除基本存贷款业务外,商业银行还提供各种金融创新服务。央行的作用与职责1货币政策制定中央银行负责制定和实施货币政策,以维护货币价值稳定,促进经济增长。2金融市场监管中央银行对金融市场和金融机构进行监管,确保金融体系的稳定和安全。3支付系统管理中央银行负责管理和维护支付清算系统,确保资金高效流转。4外汇管理中央银行制定和执行外汇政策,维护汇率稳定,促进国际收支平衡。股票基本概念与种类普通股票普通股是最基本的股票类型,代表了股东对公司的所有权与利润分享。投资者可以通过购买普通股获得公司的经营收益。优先股票优先股票在股息分配和清算时享有优先权,但投票权通常较普通股有所限制。优先股兼具债券和股票的特点。可转换公司债券可转换公司债券在一定期限内可转换为公司发行的普通股,投资者既可获得固定收益,也可获得股票升值收益。股票市场的功能资本形成股票市场为企业提供融资渠道,促进社会资金向生产性领域流动。价格发现交易过程中股票价格的变化反映了供需关系,实现了价格发现。风险管理投资者可以通过股票市场进行投资组合管理,分散风险。流动性股票市场为投资者提供了较好的流动性,资金可以自由进出。股票价格决定机理1供给与需求股票价格的基本决定机理是由股票的供给和需求关系决定的。当市场需求增加时,股价上涨;当市场供给增加时,股价下跌。2公司基本面公司的经营状况、财务指标、发展前景等基本面因素会影响投资者对公司的价值判断,从而决定股票的价格。3经济环境宏观经济形势、行业景气度、利率变化等外部环境因素会对公司的经营和投资者的预期产生影响,进而决定股价。股票投资风险与收益1股票投资风险股票价格波动大,存在市场风险、信用风险、行业风险等多方面风险因素。投资者需密切关注市场动态,制定合理的风险管理策略。2股票收益特点股票投资具有更高的潜在收益,但同时也面临较大的不确定性。收益取决于股价涨跌,投资者需根据自身风险偏好进行选择。3投资组合分散化通过分散投资,投资者可降低单一股票的风险。建议投资者合理配置不同行业和类型的股票,提高整体投资的收益水平。4量投资组合合适定增适当参与定向增发等投资机会,可获得高于市场平均水平的投资收益。但需谨慎操作,控制风险敞口。债券基本概念与种类债券是一种固定收益类证券,投资者通过购买债券可以获得定期利息收入和到期时的本金返还。债券可分为政府债券、企业债券和金融债券等不同种类,它们各有不同的发行目的和风险特征。债券投资可以为投资者提供稳定的现金流,是一种重要的投资工具。债券市场的功能融资与投资债券市场为企业和政府提供融资渠道,同时也为投资者带来稳定的收益。价格发现债券交易活跃,价格走势反映了供给和需求的变化,有利于价格发现。资产配置投资者可以根据风险偏好在债券、股票等资产间进行灵活的配置。利率传导央行调控的短期利率会通过债券市场传导到长期利率,从而影响实体经济。债券收益率与投资分析债券收益率债券收益率是投资者投资债券时所获得的收益率,包括票面利率和到期收益率。收益率影响因素债券收益率受市场利率、信用风险、流动性等多方面因素的影响。收益率曲线分析分析收益率曲线可以预测未来利率走势,为投资决策提供有价值的参考。衍生金融工具概述衍生金融工具是一种基于基础资产（股票、债券、商品等）价格波动而设计的金融工具。它们通常包括期货、期权、互换等合约，用于对冲风险、投机交易或调整投资组合。衍生工具提供了更多的金融工具选择,增强了金融市场的流动性和效率,但同时也带来了更高的市场风险。因此,合理使用和有效管理衍生工具风险至关重要。期货合约的基本特征标准化的合约期货合约的合约标的、交易数量、交割日期等都进行标准化,使交易更加规范在集中市场交易期货交易在集中的交易所进行,买卖双方通过交易所进行交易买卖保证金制度期货交易需要交纳保证金,提高交易者的责任心并控制风险合约到期或平仓结算期货合约可以在到期前通过反向交易平仓,也可以在到期时进行实物或现金交割期权合约的基本原理权利与义务期权合约给予持有者以在未来特定时间按预先确定的价格买入或卖出标的资产的权利,而非义务。基本要素期权合约包括标的资产、执行价格、到期日等基本要素,投资者需全面了解这些要素。价格决定机制期权价格由内在价值和时间价值两部分组成,受多种因素影响,投资者需掌握定价原理。金融风险及其管理风险种类金融风险包括市场风险、信用风险、流动性风险、操作风险等。了解各类风险是有效管理的前提。风险识别与评估通过数据分析和压力测试等方法,对风险的发生概率和影响程度进行全面评估。风险管理策略根据风险特点采取规避、转移、控制或承担等策略,制定切实可行的风险管理方案。持续监控与改进建立健全的风险监测机制,定期评估管理效果,不断优化完善风险管理体系。金融监管体系金融监管机构金融监管机构负责监督和管理金融市场,确保金融系统的稳定,保护投资者权益。金融法规完善的金融法规体系可以规范金融活动,促进金融创新,维护金融秩序。金融行为监管金融监管部门会对金融机构和从业人员的行为进行严格监管,防范金融风险。金融创新与发展趋势科技推动金融创新先进的信息技术、大数据分析和人工智能正在推动金融业发生重大变革，催生了众多创新型金融产品和服务。金融市场日益全球化随着经济全球化的不断深入,金融市场的资本流动也变得越来越跨国和跨地区,金融业正朝着国际化和一体化的方向发展。金融监管不断完善为应对金融创新带来的新风险,全球各国正在不断健全和完善金融监管体系,提高风险防范能力。绿色金融备受关注在应对气候变化和可持续发展的需求下,绿色金融正在成为