2021年基金从业私募股权投资基金基础知识历年考试题库（含答案）

2021年基金从业私募股权投资基金基础知识历年考试题库

（含答案）

单选题

1.（）是指依据中国境外的相关法律在中国境外设立，主要以外币对中国境内的

企业进行投费的股权投资基金。

A、人民币股权投资基金

B、外币股权投资基金

C、离岸基金

D、在岸基金

答案：B

解析：本题考查外币股权投资基金。外币股权投资基金是指依据中国境外的相关

法律在中国境外设立，主要以外币对中国境内的企业进行投资的股权投资基金。

故本题选B选项。

2.为了保证基金财产的安全，有些国家的法律法规要求股权投资基金按照（）的

原则进行运作。

A、资产投资和保管分开

B、资产管理和保管合并

C、资产投资和保管合并

D、资产管理和保管分开

答案：D

解析：本题考查基金托管的内容。为了保证基金财产的安全，有些国家的法律法

规要求股权投资基金按照资产管理和保管分开的原则进行运作，由专门的基金托

管人保管基金资产。故本题选D选项。

3.关于投资后管理的作用，下列说法错误的是()o

A、通过持续的投资后管理识别并防范各类风险，保证资金安全

B、及时了解被投资企业经营运作情况，保证达到约定收益

C、通过投资机构的自身优势，协助被投资企业进行系统性的战略规划

D、帮助被投资企业利用资本市场

答案：B

解析：本题考查投资后管理的作用。A选项说法正确，投资机构通过持续的投资

后管理识别并防范各类风险，防止风险的恶性化和扩大化，保证股权投资的资金

安全。B选项说法错误，投资后的项目跟踪与监控有利于及时了解被投资企业经

营运作情况，并根据不同情况及时采取必要措施，保证资金安全并促进投资和收

益，而不是保证达到约定收益。C选项说法正确，投资后管理中的增值服务有利

于提升被投资企业的自身价值，通过自身优势,协助被投资企业弥补各方面短板。

D选项说法正确，投资机构往往对被投资企业要面临的后续融资、兼并收购、企

业上市与上市后资本市场运作等问题更有经验和能力，能有效的帮助被投资企业

利用好资本市场。故本题选B选项。

4.股权投奥基金投资后管理的作用包括()oI.投资后的项目监控有利于及时

了解被投资企业经营运作情况H.投资后的增值服务有利于提升被投资企业自身

价值此投资后的增值服务有利于增加投资收益IV.投资后管理对股权投资基金

参与企业后续融资时的决策起到重要的决策支撑作用

A、I、II、IIIxIV

B、I、IIIxIV

C、I、II、IV

D、IIxIII、IV

答案:A

解析：本题考查投斐后管理作用。对于股权投资基金而言：（1）投资后的项目

监控有利于及时了解被投资企业经营运作情况，并根据不同情况及时采取必要措

施，保证资金安全（I项）；（2）投资后的增值服务则有利于提升被投资企业

自身价值，增加投资收益。此外，投资后管理对股权投费基金参与企业后续融资

时的决策也起到重要的决策支撑作用（II、川、IV项）。综上，I、II、III、IV

项符合题意，故本题选A选项。

5.常见于杠杆收购和破产投资策略的估值方法是（）。

A、相对估值法

B、清算价值法

C、经济增加值法

D、成本法

答案：B

解析：本题考查清算价值法的适用范围。清算价值法常见于杠杆收购和破产投资

策略。故本题选B选项。【知识拓展】对于股权投资机构而言，清算很难获得很

好的投资回报，在企业正常可持续经营的情况下，不会采用清算价值法。

6.1993年8月淄博乡镇企业投资基金成立，并在上海证券交易所上市，这是我

国第一只O创业投资基金。

A、公司型

B、契约型

C、合伙型

D、创业型

答案：A

解析：本题考查我国股权投资基金的发展历史。1993年8月淄博乡镇企业投资

基金成立，并在上海证券交易所上市，这是我国第一只公司型创业投资基金。故

本题选A选项。【知识拓展】1993年8月，为支持淄博作为全国农村经济改革

试点示范区的乡镇企业改革，原国家体改委和人民银行支持原中国农村发展信托

投资公司率先成立了淄博乡镇企业投资基金并在上海证券交易所上市，这是我国

第一只公司型创业投资基金。

7.（）可以由公司管理团队自行管理,或者委托专业的基金机构担任基金管理人。

A、合伙型基金

B、契约型基金

C、股权投资基金

D、公司型基金

答案：D

解析：本题考查公司型基金管理人。公司型基金可以由公司管理团队自行管理,

或者委托专业的基金机构担任基金管理人。故本题选D选项。【知识拓展】公司

型基金采用公司的组织形式，投资者是公司股东，依法享有股东权利，并以其投

资额为限对公司债务承担有限责任。

8.根据（）的不同，协议转让可以分为国有股协议转让和非国有股协议转让。

A、转让情形

B、转让对象

C、转让主体类型

D、转让股份类型

答案：C

解析:本题考查协议转让内容。协议转让是指买卖各方依据事先达成的转让协议,

向股份上市所在证券交易所和登记机构申请办理股份转让过户的业务。（1）根

据转让股份类型的不同，上市公司股份协议转让可以分为流通股协议转让和非流

通股协议转让；（2）根据转让主体类型的不同，可以分为国有股协议转让和非

国有股协议转让（C选项符合题意）；（3）根据转让情形的不同，可以分为协

议收购'对价偿还、股份回购等。故本题选C选项。

9.保护性条款是指目标企业在执行某些（）的行为或交易前，应事先获得投斐人

的同意。

A、可能损害私募基金利益

B、可能损害企业利益

C、可能损害高管利益

D、可能损害投资人利益

答案：D

解析：本题考查保护性条款定义。保护性条款是为保护股权投资基金利益而进行

的安排，根据该条款，目标企业在执行某些可能损害投资人利益或对投资人利益

有重大影响的行为或交易前，应事先获得投斐人的同意。故本题选D选项。【知

识拓展】保护性条款是指股权投资基金为保护自身利益而设置的要求目标公司在

执行某些可能损害投资者利益或对投资者利益有重大影响的行为时，需取得投资

者同意的条款。

10.相对于普通投资者所采取的自动报价转让，大宗交易转让的定价更加（），

（）对竞价交易的股票价格形成巨大冲击。

A、固定；不会

B、固定；会

C、灵活；不会

D、灵活；会

答案：C

解析：本题考查大宗交易的内容。大宗交易是指达到规定的最低限额的证券单笔

买卖申报，买卖双方经过协商达成一致并经交易所确认成交的证券交易。（1）

相对于普通投资者所采取的自动报价转让，大宗交易转让的定价更加灵活。（2）

大宗交易转让的卖方和买方根据拟转让的股份及其数量，可以就交易价格和数量

等要素进行协议议价，卖方容易取得更满意的价格。同时，大宗交易不会对竞价

交易的股票价格形成巨大冲击，有利于市场稳定。故本题选c选项。

11.关于投资后管理的作用，以下表述错误的是。。

A、管理和防范投资风险

B、提升被投资企业自身价值

C、协助被投资企业利用资本市场

D、发现潜在投资项目的投资企业

答案：D

解析：本题考查投资后管理的作用。A、B、C选项表述正确，投资后管理的作用

包括：（1）项目跟踪与管控有利于管理和防范投资风险；（2）增值服务有利于

提升被投资企业自身价值；（3）增值服务可以协助被投资企业利用资本市场。D

选项表述错误，投资机构对被投奥企业进行项目跟踪与监控，是为了要减少或消

除信息不对称等潜在问题，更好地了解企业运营的实际情况，并积极应对内外部

环境变化与经营风险，没有发现潜在投资项目的投资价值的作用。故本题选D

选项。

12.我国股权投资基金的监管机构是（），依法对股权投资基金业务活动实施监

督管理。

A、中国证券投资基金业协会

B、基金托管机构

C、中国证监会及其派出机构

D、中国银监会及其派出机构

答案：C

解析：本题考查股权投费基金的监管机构和自律组织。C选项符合题意，中国证

监会及其派出机构是我国股权投资基金的监管机构，依法对股权投资基金业务活

动实施监督管理。故本题选C选项。【知识拓展】A选项，中国证券投资基金业

协会是我国股权投资基金行业的自律组织。B选项，基金托管机构是根据法律法

规的要求，在证券投资基金运作中承担资产保管'交易监督、信息披露、资金清

算与会计核算等相应职责的当事人。D选项，中国银监会根据国务院授权，统一

监督管理银行、金融资产管理公司、信托投资公司及其他存款类金融机构，维护

银行业的合法'稳健运行。

13.在我国，目前股权投资基金以（）方式募集。

A、公开

B、非公开

C、公开或非公开

D、公开和非公开

答案：B

解析：本题考查股权投资基金的募集。股权投资基金既有以非公开方式募集（私

募）的，也有以公开方式募集（公募）的。在我国，目前股权投资基金只能以非

公开方式募集。故本题选B选项。

14.项目初步尽职调查通常由（）完成。

A、投资经理

B、投资管理小组

C、投资决策委员会

D、投资经理或投资管理小组

答案：D

解析：本题考查投资流程中的初步尽职调查。初步尽职调查并非详尽调查或投资

风险评估，通常由投资经理或投资管理小组完成。故本题选D选项。【知识拓展】

初步尽职调查的核心是对拟投费项目进行价值判断，并非详尽调查或投斐风险评

估。

15.信托（契约）型基金合同中，组织形式相关内容不包括（）。

A、私募基金的清算

B、私募基金份额的登记

C、基金的费用与税收

D、私募基金的财产

答案：C

解析：本题考查信托（契约）型基金合同的内容。信托（契约）型基金合同中，

组织形式相关内容主要包括：前言（订立基金合同的目的'依据和原则）。私募

基金的基本情况。私募基金的申购、赎回与转让。私募基金份额的登记（B选项）。

私募基金份额持有人大会及日常机构。私募基金的财产（D选项）。交易及清算

交收安排。私募基金财产的估值和会计核算。基金合同的效力'变更、解除与终

止。私募基金的清算（A选项）。违约责任。争议的处理。C选项属于适应股权

投资业务的具体内容。故本题选C选项。【知识补充】信托（契约）型基金合同

中，适应股权投资业务的具体内容包括：基金的募集；基金的投资；当事人及其

权利义务；基金的费用与税收（C选项）；基金的收益分配。

16.以下选项中，不属于信托（契约）型基金的参与主体的是（）o

A、基金投资者

B、基金管理人

C、基金托管人

D、基金业协会

答案：D

解析：本题考查信托（契约）型基金的参与主体。信托（契约）型基金的参与主

体主要为基金投资者、基金管理人及基金托管人。故本题选D选项。

17.在股权投资基金的（）阶段，律师就基金的投资领域、投资方向的限制向基

金管理人提供咨询服务。

A、募集与设立

B、投资及投费后管理

C、项目退出

D、清算

答案：B

解析：本题考查律师事务所的职责。在股权投资基金的投资及投费后管理阶段，

律师就基金的投资领域'投资方向的限制向基金管理人提供咨询服务(B选项符

合题意)；在初步确定拟投资企业后，律师按照基金管理人的委托，勤勉审慎地

对拟投资企业进行法律尽职调查，提交法律尽职调查报告或法律意见书，协助基

金管理人分析投资涉及的法律问题和风险；协助基金管理人起草或审阅与基金投

资有关的法律文件；在投资后管理阶段，按照基金管理人的委托，根据投资法律

文件的约定，保护基金在拟投资企业中的合法权益。故本题选B选项。

18.()是我国股权投资基金行业的自律组织。

A、中国证券业协会

B、中国证券投资基金业协会

C、中国股权投资基金业协会

D、证监会

答案：B

解析：本题考查自律组织的内容。中国证券投资基金业协会是我国股权投资基金

的自律组织。故本题选B选项。【知识拓展】A选项，中国证券业协会是依据《中

华人民共和国证券法》和《社会团体登记管理条例》的有关规定设立的证券业自

律性组织，属于非营利性社会团体法人，接受中国证监会和国家民政部的业务指

导和监督管理。C选项，中国股权投资基金协会被民政部民间组织管理局主管的

中国社会组织网列为第四批“离岸社团”“山寨社团”。离岸社团是指海外非政

府或者有效的权利机构注册的公司惯用了协会或者组织的名义、境内活动的组织。

D选项，中国证监会及其派出机构是我国股权投费基金的监管机构，依法对股权

投资基金业务活动实施监督管理。

19.公司型股权投资基金的增资或减资，应当履行公司内部的决策程序，包括。

决议，签订相应的决议文件。

A、董事会及监事会

B、股东会及监事会

C、监事会

D、董事会及股东（大）会

答案：D

解析：本题考查公司型基金增/减资的相关要求。公司型股权投资基金的增资或

减费，应当履行公司内部的决策程序，包括董事会决议及股东大会（股东会）决

议，签订相应的决议文件。故本题选D选项。

20.我国竞价交易中，集合竞价阶段（）涨跌幅限制，连续竞价阶段（）涨跌幅

限制。

A、实行；实行

B、实行；不实行

C、不实行；实行

D、不实行；不实行

答案：A

解析：本题考查竞价交易的内容。竞价交易主要包括集合竞价和连续竞价两种方

式。我国上市公司股票交易实行涨跌幅限制，无论买入或者卖出，股票（含A、

B股票）在一个交易日内交易价格相对上一个交易日收市价格的涨跌幅不得超过

10%,其中ST股票和*ST股票价格涨跌幅不得超过5%0故本题选A选项。

21.我国股权投资基金行业经过多年的探索获得了长足的发展,其主要体现在（）。

I.当前我国已成为全球第二大股权投资市场II.行业从发展初期阶段的政府和

国有企业主导逐步转变为市场化主体主导此有力地促进了创新创业和经济结构

转型升级V.为互联网等新兴产业在我国的发展发挥了重大作用

A、I

B、IxII

C、I、II、III

D、I、II、IIIvIV

答案：D

解析：本题考查我国股权投资基金行业发展现状。（1）市场规模增长迅速，当

前我国已成为全球第二大股权投资市场（I项）；（2）市场主体丰富，行业从

发展初期阶段的政府和国有企业主导逐步转变为市场化主体主导（II项）；（3）

有力地促进了创新创业和经济结构转型升级，股权投资基金行业有力地推动了直

接融资和资本市场在我国的发展，为互联网等新兴产业在我国的发展发挥了重大

作用（川、IV项）。综上，I、II、川、IV项符合题意，故本题选D选项。

22.并购基金不会从O方面寻找价值被低估的企业。

A、经济周期

B、收益

C、运营

D、拆分与合并

答案：B

解析：本题考查并购基金的内容。一般而言，并购基金会从以下几个方面寻找价

值被低估的企业：（1）经济周期；（2）运营；（3）拆分与合并。故本题选B

选项。【知识拓展】A选项，经济周期：在宏观经济或某些行业不景气的时候,

一些原来质量较好的企业可能会由于财务状况恶化而陷入困境，从而导致价值被

低估，为收购方提供购买机会。c选项，运营：一些并购基金倾向于在目标行业

内寻找拥有先进技术或商业模式但运营质量较差的企业作为并购对象。D选项，

拆分与合并：并购基金有时候会选择收购某家大企业，然后进行“化整为零”的

拆分，或者收购若干家企业进行“化零为整”的合并，以期从中获得收益。

23.基金业协会对于基金管理人登记、基金备案的自律管理措施不包括（）o

A、不予登记

B、暂停受理

C、将管理人列入异常机构

D、进行会员内部批评

答案：D

解析：本题考查登记与备案的自律管理措施。为加强管理，基金业协会对基金管

理人登记、基金备案制定的自律管理措施包括：（1）不予登记；（2）暂停受理

私募基金产品备案申请；（3）将管理人列入异常机构对外公示。故本题选D选

项。

24.（）是目前我国股权投资基金最主要的投奥资金来源。

A、金融机构

B、工商企业

C、个人投资者

D、银行

答案：B

解析：本题考查中国股权投资基金投资者中的工商企业。工商企业是目前我国股

权投资基金最主要的投资资金来源。故本题选B选项。【知识拓展】投费于股权

投费基金的工商企业包括外国企业、注册在我国的外斐企业、国有企业、民营企

业等。

25.对（）企业的业务尽职调查，应更多关注管理团队、资产质量、融资结构、

融资运用、发展战略以及风险分析等。

A、较早发展阶段的创业

B、扩张期

C、成熟阶段

D、退出阶段

答案：C

解析：本题考查业务尽职调查的内容。不同企业类型的业务尽职调查的侧重点不

同。（1）对创业企业的考察重点为管理团队和产品服务部分；（2）对扩张期企

业，管理团队也是尽调重点关注的事项，对产品服务、发展战略及市场因素的关

注程度更高一些；（3）对成熟阶段企业则更多关注管理团队'资产质量、融资

结构、融资运用、发展战略以及风险分析等（C选项符合题意）。故本题选C选

项。

26.母基金通常会分散投资于（）只股权投资基金，从而避免了单只股权投资基

金投资中依赖于某一基金管理人的风险。

A、5~10

B、10~15

C、15~25

D、25~35

答案：C

解析：本题考查股权投资母基金的分散风险作用。母基金通常会分散投费于15~

25只股权投资基金，从而避免了单只股权投资基金投资中依赖于某一基金管理

人的风险。故本题选C选项。【知识拓展】通过分散投资于多只股权投资基金,

母基金的投资得以实现多样性，从而投资者可以有效地实现风险分散。

27.在《合伙企业法》修订案和信托（契约）型基金相关法律法规生效前，早期

的股权投资基金主要依据（）设立公司型股权投资基金。

A、《刑法》

B、《民法》

C、《公司法》

D、《合同法》

答案：C

解析：本题考查组织形式选择的法律依据。在《合伙企业法》修订案和信托（契

约）型基金相关法律法规生效前，早期的股权投资基金主要依据《公司法》设立

公司型股权投资基金。故本题选C选项。

28.（）一般专指政府监管机构依法对股权投资基金市场、基金市场主体及其活

动的监督管理。

A、股权投资基金监管

B、狭义的股权投资基金监管

C、广义的股权投资基金监管

D、基金监管

答案：B

解析：本题考查基金监管的概念。狭义的股权投资基金监管一般专指政府监管机

构依法对股权投资基金市场'基金市场主体及其活动的监督管理。故本题选B

选项。

29.关于合伙型基金，以下说法正确的是Ooi.由普通合伙人执行合伙事务II.

普通合伙人对合伙企业债务承担无限连带责任III.本质上是一种合伙关系IV.可

以按合伙协议的约定向合伙人以外的人转让其在有限合伙企业中的财产份额

A、I、IIIxIV

B、I、II、IV

C、II、III、IV

D、I、II、III、IV

答案：D

解析：本题考查合伙型基金内容。I、II项说法正确，普通合伙人对合伙企业债

务承担无限连带责任，受普通合伙人委托的基金管理人或自任基金管理人的普通

合伙人负责基金投资等重大事项的管理与决策，对有限合伙企业的责任是执行合

伙事务。川项说法正确，合伙型基金本质上是一种合伙关系。IV项说法正确，合

伙型股权投资基金可按照合伙协议的约定，办理财产份额转让手续，合伙人可以

向其他合伙人转让财产份额，也可以向其他合伙人以外的第三人转让财产份额。

综上，I、II、川、IV项均符合题意，故本题选D选项。

30.股份有限公司申请股票在新三板挂牌，需满足依法设立且存续满。年。

A、1

B、2

C、3

D、5

答案：B

解析：本题考查全国股转系统挂牌的基本要求。股份有限公司申请股票在新三板

挂牌，需满足依法设立且存续满两年。故本题选B选项。【知识拓展】有限责任

公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，存续时间可以从有限责

任公司成立之日起计算。

31.根据基金收益分配是否优先满足投资人的出资及一定比例的收益，将分配方

式分为（）。I.按权益分配U.按单一项目的收益分配方式III.按利润分配IV.

按基金整体的收益分配方式

A、I、III

B、II、IV

C、II、III、IV

D、I、II、III、IV

答案：B

解析：本题考查股权投费基金分配方式。根据基金收益分配是否优先满足投资人

的出资及一定比例的收益分为两种分配方式：一种是按基金整体的收益分配方式;

另一种是按单一项目的收益分配方式。故本题选B选项。

32.股权投资基金对目标公司进行财务尽职调查的内容不包括（）。

A、未来盈利预测

B、资本性开支

C、财务风险敏感度分析

D、定价能力

答案：D

解析：本题考查财务尽职调查内容。股权投资基金财务尽职调查涵盖的内容包括：

（1）企业的历史经营业绩；（2）未来盈利预测（A选项）；（3）营运资金；

（4）融资结构；（5）资本性开支以及财务风险敏感度分析（B、C选项）。故

本题选D选项。

33.常见的竞业禁止主要包括的形式有Ooi.法定竞业禁止II.约定竞业禁止

川.条例竞业禁止IV.条款竞业禁止

A、IvII

B、IIIvIV

C、I、II、IV

D、I、II、IIIvIV

答案：A

解析：本题考查竞业禁止的形式。常见的竞业禁止主要包括两种形式：（1）法

定竞业禁止，是当事人基于法律的直接规定而产生的竞业禁止义务；（2）约定

竞业禁止，是当事人基于合同的约定而产生的竞业禁止义务。综上，I、II符合

题意，故本题选A选项。

34.股权投资基金为被投资企业提供外部关系网络的意义在于（）。I.为被投资

企业引入重要的战略合作伙伴和外部专家II.帮助其寻找供应商、产品经销商，

挑选会计师事务所'律师事务所，帮助被投资企业聘请管理咨询公司等，增加被

投资企业的竞争优势III.为被投资企业寻找关键人才IV.为被投资企业引入更多

的资金

A、I、II、III、IV

B、IIIxIV

C、I、II、III

D、IxII

答案：c

解析：本题考查增值服务的主要内容；股权投资基金通常与社会各界有着广泛的

联系。凭借这种深厚的关系网络，投资人往往能够为被投资企业带来许多战略性

资源并将其融入企业之中，使其成为被投资企业的竞争优势。（1）一是为被投

资企业引入重要的战略合作伙伴和外部专家（I项）。这包括帮助其寻找供应商'

产品经销商，挑选会计师事务所、律师事务所，帮助被投资企业聘请管理咨询公

司等（II项）。（2）二是为被投资企业寻找关键人才（川项）。当股权投资基

金投资创业企业后，可以凭借对所投行业的经验，帮助被投资企业聘用合适的高

级管理人才和核心技术人才。IV项不符合题意，“为被投资企业引入更多的资金”

属于协助进行后续再融费工作。综上，I、II、川项符合题意，故本题选C选项。

35.（）是尽职调查报告呈现内容的主体，（）是尽职调查过程中的重要证据。

A、前言；正文

B、前言；附件

c、正文；附件

D、正文；前言

答案：C

解析：本题考查尽职调查报告内容。（1）正文是尽职调查报告呈现内容的主体，

是对被调查公司相关信息的全面'客观陈述。（2）附件主要附上尽职调查过程

中的重要证据，以及第三方中介机构的报告，包括审计报告、法律意见书、行业

分析报告等。故本题选C选项。

36.（）是证券投资基金行业的自律性组织，是社会团体法人。

A、中国证监会

B、中国基金业协会

C、中国银监会

D、中国发改委

答案：B

解析：本题考查基金行业协会的内容。B选项符合题意，基金行业协会是证券投

资基金行业的自律性组织，是社会团体法人。基金管理人、基金托管人应当加入

基金行业协会，基金服务机均可以加入基金行业协会。故本题选B选项。【知识

拓展】A选项，中国证监会是国务院直属正部级事业单位，其依照法律、法规和

国务院授权，统一监督管理全国证券期货市场，维护证券期货市场秩序，保障其

合法运行。C选项，中国银监会是国务院直属正部级事业单位。根据国务院授权，

统一监督管理银行'金融资产管理公司'信托投资公司及其他存款类金融机构,

维护银行业的合法'稳健运行。D选项，国家发改委作为国务院的职能机构，是

综合研究拟订经济和社会发展政策，进行总量平衡，指导总体经济体制改革的宏

观调控部门。

37.募集机构在募集阶段应与基金投资者关于基金合同及附属文件（），并就法

规可能影响的基金合同生效程序进行（）。

A、充分沟通；客观描述

B、快速制定；侧重评价

C、快速制定；侧重描述

D、充分沟通；侧重评价

答案:A

解析：本题考查募集机构的责任和义务。募集机构在募集阶段应与基金投资者关

于基金合同及附属文件充分沟通，并就法规可能影响的基金合同生效程序进行客

观描述。故本题选A选项。

38.有关股权投资基金监管的法律规定，具有强制性规范的性质，监管机构依法

行使()等监管权，均具有法律效力，具有强制性。I.审批权II.检查权川.撤

销权V.刑事处罚

A、I、II、III

B、I、II、IIIvIV

C、II、IIIxIV

D、I、IIIxIV

答案:A

解析：本题考查股权投资基金监管的特征。有关股权投费基金监管的法律规定,

具有强制性规范的性质，监管机构依法行使审批权、检查权'禁止权、撤销权、

行政处罚权和行政处分权等监管权，均具有法律效力，具有强制性。综上，I、

II、川项符合题意，故本题选A选项。

39.()是我国股权投资基金的监管机构。

A、中国证券投资基金业协会

B、中国股权投资基金协会

C、中国证监会及其派出机构

D、中国人民银行

答案：C

解析：本题考查股权投资基金的监管机构。中国证监会及其派出机构是我国股权

投资基金的监管机构，依法对股权投资基金业务活动实施监督管理。故本题选C

选项。A选项，中国证券投资基金业协会中国证券投资基金业协会是我国股权投

费基金的自律组织，依法对股权投资基金业开展行业自律，协调行业关系，提供

行业服务，促进行业发展。B选项，中国股权投资基金协会被民政部民间组织管

理局主管的中国社会组织网列为第四批“离岸社团”“山寨社团”。离岸社团是

指海外非政府或者有效的权利机构注册的公司惯用了协会或者组织的名义、境内

活动的组织。D选项，中国人民银行是中华人民共和国的中央银行。在国务院领

导下，制定和执行货币政策，防范和化解金融风险，维护金融稳定。

40.基金投资者的权利包括（）。I.依法转让或者申请赎回其持有的基金份额II.

按照规定要求召开基金投资者会议川•对基金投资者会议审议事项行使表决权IV.

查阅或者复制公开披露的基金信息资料

A、I、IIIvIV

B、I、IIVIII

C、IIv川、IV

D、I、IIvIII、IV

答案：D

解析：本题考查基金投资者的权利。基金投资者的权利包括：（1）分享基金财

产收益；（2）参与分配清算后的剩余基金财产；（3）依法转让或者申请赎回其

持有的基金份额（I项）；（4）按照规定要求召开基金投资者会议（II项）；

（5）对基金投资者会议审议事项行使表决权（川项）；（6）查阅或者复制公开

披露的基金信息资料（IV项）；（7）对基金管理人和基金市场服务机构损害其

合法权益的行为依法提出诉讼；（8）基金合同约定的其他权利。综上，I、II、

川、IV项均符合题意。故本题选D选项。

41.我国《上市公司收购管理办法》规定，通过证券交易所的证券交易，收购人

持有一个上市公司的股份达到该公司已发行股份的30%时，继续增持股份的，应

当采取（）方式。

A、协议收购

B、要约收购

C、竞价交易

D、大宗交易

答案：B

解析：本题考查要约收购内容。要约收购是指收购人向所有的股票持有人发出购

买上市公司股份的收购要约，收购该上市公司股份的行为。强制要约收购是指通

过证券交易所的证券交易，收购人持有一个上市公司的股份达到该公司已发行股

份的30%时，继续增持股份的，应当采取要约方式进行，发出全面要约或者部分

要约。故本题选B选项。

42.（）负责批准公司发展战略、批准公司年度财务预算与决算、聘任和解聘公

司高级管理人员以及决定公司高级管理人员的薪酬'考核与激励制度等重要决策。

A、股东会

B、董事会

C、监事会

D、财务总监

答案：B

解析：本题考查董事会的职责。董事会：负责批准公司发展战略、批准公司年度

财务预算与决算、聘任和解聘公司高级管理人员以及决定公司高级管理人员的薪

酬、考核与激励制度等重要决策。故本题选B选项。【知识拓展】（1）股东会：

是公司的最高权力机构，由全体股东组成，负责修改公司章程，聘任和解聘公司

董事，对公司的上市、增资、减资'利润分配、关联交易等重大事项进行决策。

（2）监事会：公司内部专门行使监督权的监督机构，对公司董事和高管的行为

是否符合法律法规和公司章程的规定行使监督权。

43.财务尽职调查重点关注标的企业的（）财务业绩情况，并对企业未来财务状

况进行合理预测。

A、历史

B、当前

C、未来

D、所有

答案：A

解析：本题考查财务尽职调查的内容。财务尽职调查重点关注标的企业的历史财

务业绩情况，并对企业未来财务状况进行合理预测。故本题选A选项。

44.（）的设立，通常需在工商管理部门完成名称预先核准、申请设立登记和领

取营业执照的流程。

A、公司型基金

B、合伙型基金

C、契约型基金

D、公司型基金和合伙型基金

答案：D

解析：本题考查设立的流程。公司型基金和合伙型基金的设立，通常需在工商管

理部门完成的流程包括：（1）名称预先核准；（2）申请设立登记；（3）领取

营业执照。故本题选D选项。

45.（）是股权投资基金业务的起点。

A、募资

B、投资

G管理

D、项目退出

答案：A

解析：本题考查股权投资基金募集的内容。“募'投、管'退”是股权投资基金

业务的四个流程，资金的募集是股权投资基金管理的起点，是后续投资管理的基

础。故本题选A选项。

46.基金业协会会员可以分为（）。I.普通会员II.联席会员此观察会员IV.特

别会员

A、I、II、III、IV

B、I、II、川

C、II、IIIxIV

D、I、II、IV

答案：A

解析：本题考查基金业协会会员的分类。基金业协会会员可分为普通会员、联席

会员、观察会员、特别会员。故本题选A选项。【知识拓展】（1）普通会员普

通会员包括公募基金管理人、基金托管人、符合协会规定条件的私募基金管理人。

（2）联席会员联席会员包括基金销售、评价、支付结算、投资咨询、信息技术

服务、律师/会计师事务所等基金服务机构。（3）观察会员观察会员包括不符

合普通会员条件的其他私募基金管理人。（4）特别会员特别会员包括证券期货

交易所'登记结算机构、指数公司、经副省级及以上人民政府民政部门登记的各

类基金行业协会'境内外其他特定机构投资者等。

47.中国证券投资基金业协会鼓励基金管理人选择符合（）相关资质要求的律师

事务所及其执业律师出具法律意见书。

A、《中华人民共和国律师法》

B、《律师事务所管理办法》

C、《律师事务所从事证券法律业务管理办法》

D、《中华人民共和国证券投资基金法》

答案：C

解析：本题考查法律意见书的内容。中国证券投资基金业协会鼓励基金管理人选

择符合《律师事务所从事证券法律业务管理办法》相关资质要求的律师事务所及

其执业律师出具“法律意见书”。故本题选C选项。

48.合伙型基金的参与主体主要为。。I.普通合伙人II.有限合伙人III.基金管

理人V.基金托管人

A、I、II、III、IV

B、II、IIIxIV

C、I、III

D、I、IIvIII

答案：D

解析：本题考查合伙型基金的参与主体。合伙型菜金的参与主体主要为普通合伙

人'有限合伙人及基金管理人。综上，I、II、川项符合题意，故本题选D选项。

49.普通合伙企业的合伙人（），经其他合伙人一致同意，可以决议将其除名。

A、执行合伙事务时有不正当行为

B、因过失给合伙企业造成损失

C、认缴出资只实缴一部分的

D、合伙人难以联系的

答案：A

解析：本题考查合伙型基金内容。普通合伙企业的合伙人执行合伙事务时有不正

当行为，经其他合伙人一致同意，可以决议将其除名。故本题选A选项。【知识

拓展】《中华人民共和国合伙企业法》第49条，合伙人有下列情形之一的，经

其他合伙人一致同意，可以决议将其除名：（1）未履行出资义务；（2）因故意

或者重大过失给合伙企业造成损失；（3）执行合伙事务时有不正当行为；（4）

发生合伙协议约定的事由。对合伙人的除名决议应当书面通知被除名人。被除名

人接到除名通知之日，除名生效,被除名人退伙。被除名人对除名决议有异议的，

可以自接到除名通知之日起三十日内，向人民法院起诉。

50.关于股权投资基金清算阶段律师提供的内容，说法错误的是（）o

A、协助确定清算主体

B、协助清算主体制订清算方案

C、协助实施清算方案

D、对清算人出具的清算报告进行审慎性审核

答案：D

解析：本题考查律师事务所的服务。在股权投费基金清算阶段律师提供的内容包

括：（1）按照法律规定和基金合同的约定，协助确定清算主体（A选项说法正

确）；（2）协助清算主体制订清算方案（B选项说法正确）；（3）协助实施清

算方案，包括通知债权人、确认基金财产、分配基金财产（C选项说法正确）；

（4）对清算人出具的清算报告进行合规性审核（而不是审慎性，D选项说法错

误）。故本题选D选项。

51.在对股权投资基金的行政管理中，要求管理人建立（）等各个业务环节的管

理制度，并有效实施。I.投奥运作II.业务外包川.会计核算IV.信息披露

A、I、IIIvIV

B、I、II、IV

C、I、IIXIII

D、I、IIvIII、IV

答案：D

解析：本题考查政府管理对股权基金管理人的要求。股权投资基金管理人应当建

立资金募集、投资运作、信息披露、合规风控、业务外包'会计核算、投资者适

当性管理等各个业务环节的管理制度，并有效实施。故本题选D选项。

52.()本质上是一种价格保护机制，适用于后轮融资为降价融资时，用于保护

前轮投资者利益的条款。

A、估值条款

B、保护性条款

C、反摊薄条款

D、回售权条款

答案：C

解析：本题考查反摊薄条款的定义。C选项符合题意，反摊薄条款也称为反稀释

条款，本质上是一种价格保护机制，适用于后轮融资为降价融资时，用于保护前

轮投资者利益的条款。故本题选C选项。

53.以下。不属于中国证券投资基金业协会的职责。

A、促进行业发展

B、开展监督管理

C、提供行业服务

D、协调行业关系

答案：B

解析：本题考查股权投资基金自律组织的作用。中国证券投资基金业协会是我国

股权投资基金的自律组织，依法对股权投资基金业开展行业自律，协调行业关系，

提供行业服务，促进行业发展。B选项，开展监督管理是中国证监会的职责。故

本题选B选项。

54.上市交易的股票（含A、B股）实行价格涨跌幅限制，无论买入或者卖出，股

票（含A、B股票）在一个交易日内交易价格相对上一个交易日收市价格的涨跌

幅不得超过（）。

A、5%

B、10%

C、15%

D、20%

答案：B

解析：本题考查竞价交易涨跌幅限制。我国上市公司股票交易实行涨跌幅限制，

无论买入或者卖出，股票（含A、B股票）在一个交易日内交易价格相对上一个

交易日收市价格的涨跌幅不得超过10%,其中ST股票和*ST股票价格涨跌幅不得

超过5%。故本题选B选项。

55.从创业的生命周期来看，企业创业过程可以分为4个周期，以下不属于创业

的生命周期的是（）。

A、相对成熟期

B、发展期

C、起步期

D、种子期

答案：B

解析：本题考查创业企业的生命周期。从创业的生命周期来看，企业创业过程可

以分为种子期、起步期、扩张期和相对成熟期4个阶段。发展期不属于创业企业

的阶段，B选项符合题意。故本题选B选项。

56.下列发行新股份的情况，可以行使优先认购权条款的是（）o

A、为上市而进行的首次公开发行

B、为建立员工持股计划而增加的股份发行

C、为履行银行债转股协议而增加的股份发行

D、为新增注册资本而增加的股份发行

答案：D

解析：本题考查不适用优先认购权的情形。不适用优先认购权的情形包括：（1）

为上市而进行的首次公开发行（IPO）;（2）为建立员工持股计划而增加的股份

发行；（3）为履行银行债转股协议而增加的股份发行等。A、B、C选项都是不

适用优先认购权的情形，不符合题意。故本题选D选项。

57.基金管理人开展业务外包应根据（）原则制定其业务外包实施规划，确定与

其经营水平相适宜的外包活动范围。

A、全面性

B、成本效益

G审慎经营

D、执行有效

答案：C

解析：本题考查管理人内部控制的主要控制活动要求。股权投资基金管理人根据

审慎经营原则制定其业务外包实施规划，确定与其经营水平相适宜的外包活动范

围。故本题选C选项。

58.政府引导基金鼓励创业投资基金投资处于（）的企业。I.种子期II.成长期

此起步期IV.成熟期

A、I、III

B、II、IV

C、II、III

D、IxIV

答案：A

解析：本题考查政府引导基金概念。政府引导基金通过鼓励创业投资基金投资处

于种子期（I项）'起步期（川项）等创业早期的企业，弥补一般创业投资基金

主要投资于成长期'成熟期企业的不足。综上，I、III项符合题意，故本题选A

选项。

59.杠杆收购基金的投斐中，基金作为收购方，为收购提供（）o

A、夹层资本

B、自有资金（普通股）

C、高级债

D、优先股

答案：B

解析：本题考查杠杆收购资金来源的股权资本。杠杆收购基金的投资中，基金作

为收购方，为收购提供自有资金（普通股）。故本题选B选项。

60.股权投资基金通过（）参与被投资企业股东大会。

A、基金托管人

B、项目投资经理

C、基金管理人

D、基金投资者

答案：C

解析：本题考查投资后管理阶段获取信息的主要方式。股权投费基金通过基金管

理人参与被投资企业股东大会（股东会）、董事会和监事会，可以全面了解与公

司发展相关的重要信息，并通过行使相应职权保护股权投资基金的利益，促进被

投资企业的良性发展。故本题选C选项。

61.已知某企业的股权价值为1000万，又有现金200万及500万的债务，则根据

简单价值等式可知，该企业的价值为()万元。

A、1100

B、1300

C、1500

D、1700

答案：B

解析：本题考查企业的价值与股权价值的计算。简单价值等式为：企业价值+现

金=股权价值+债务；代入数据可得：企业价值=1000+500-200=1300(万元)。故

本题选B选项。

62.投资后管理在整个股权投资过程中持续时间。、花费精力()o

A、最长；最少

B、最长；最多

C、最短；最少

D、最短；最多

答案:B

解析：本题考查投资后管理的概念。在投资交割之后直到项目退出之前都属于投

资后管理的期间，在整个股权投费过程中持续时间最长、花费精力最多。故本题

选B选项。【知识拓展】投资后管理是指股权投资基金与被投资企业投资交割之

后，基金管理人积极参与被投资企业的管理，对被投资企业实施项目监控并提供

各项增值服务的一系列活动。

63.私募基金管理人应当于每年度结束之日起20个工作日内，更新()等基本信

息。I.私募基金管理人II.股东或合伙人此高级管理人员及其他从业人员IV.

所管理的私募基金

A、I、IIIxIV

B、II、III

C、I、II、III、IV

D、IxII

答案：c

解析：本题考查登记与备案的原则。《私募投资基金管理人登记和基金备案办法

（试行）》第21条规定，私募基金管理人应当于每年度结束之日起20个工作日

内，更新私募基金管理人、股东或合伙人'高级管理人员及其他从业人员、所管

理的私募基金等基本信息。综上，I、II、川、V均符合题意，故本题选C选项。

64.尽职调查的目的是。。

A、尽可能全面地获取目标公司的真实信息

B、价值发现

C、风险发现

D、投斐决策辅助

答案：A

解析：本题考查尽职调查的目的。尽职调查的目的是尽可能全面地获取目标公司

的真实信息。故本题选A选项。

65.股权投费基金的信息披露通常包含（）。I.基金相关法律协议II.募集推介

材料川.基金运作期间相关的重要信息IV.与基金管理人或股权投资基金相关的

重大事项

A、I、IIxIII

B、I、II、IV

C、II、III、IV

D、IvII、III、IV

答案：D

解析：本题考查股权投资基金的信息披露。股权投资基金的信息披露通常包含:

（1）基金相关法律协议及募集推介材料（I、II项）；（2）基金运作期间相关

的重要信息（川项）；（3）其他应当披露的信息。IV项，信息披露义务人应当

按照基金合同的约定，对与基金管理人或股权投资基金相关的重大事项在10个

工作日内及时向投资者披露。综上，I、II、川、V项均符合题意，故本题选D

选项。

66.非公开募集方式设立的信托（契约）型基金的收益分配和风险承担由（）约

定。

A、基金管理人

B、基金托管人

C、基金合同

D、基金投资者

答案：C

解析：本题考查信托（契约）型股权投资基金。非公开募集方式设立的信托（契

约）型基金的收益分配和风险承担由基金合同约定。故本题选C选项。

67.未来我国金融市场将以（）为主。

A、间接融资

B、直接融资

C、股权投资基金融资

D、创业投资基金融资

答案：B

解析：本题考查我国股权投资基金业的发展趋势。从发展趋势来看，未来我国经

济的增长将由过去的要素驱动转向创新驱动，与此相适应，金融市场也将逐步由

间接融资为主转向直接融资为主。故本题选B选项。

68.()主要通过分析可比公司的交易和营运系统数据得到该公司在公开的资本

市场的隐含价值。

A、近期交易价格法

B、成本法

C、乘数法

D、收入法

答案：C

解析：本题考查乘数法的内容。乘数法主要通过分析可比公司的交易和营运系统

数据得到该公司在公开的资本市场的隐含价值。故本题选C选项。

69.()的特点在于不考虑下一轮新发行股权的数量，只是简单地对比后轮融资

与前轮融资的价格差异。

A、完全棘轮条款

B、加权平均条款

C、随售权条款

D、反摊薄条款

答案：A

解析：本题考查反摊薄条款的内容。反摊薄条款的方式通常有完全棘轮和加权平

均。A选项符合题意，完全棘轮的特点在于不考虑下一轮新发行股权的数量，只

是简单地对比后轮融资与前轮融资的价格差异。B选项不符合题意，加权平均条

款将新增出费额的数量作为反稀释时一个重要的考虑因素，既考虑新增出资额的

价格，也考虑融资额度。C选项不符合题意，随售权是指目标公司的其他股东欲

对外出售股权时，股权投资基金有权以其持股比例为基础，以同等条件参与该出

售交易。D选项不符合题意，反摊薄条款本质上是一种价格保护机制，适用于后

轮融资为降价融资时，用于保护前轮投资者利益的条款。故本题选A选项。

70.以下不属于股权投资基金尽职调查主要内容的是（）o

A、业务尽职调查

B、法律尽职调查

C、财务尽职调查

D、风险尽职调查

答案：D

解析：本题考查尽职调查的内容。股权投资基金尽职调查主要可以分为业务、财

务和法律三大部分，即业务尽职调查'财务尽职调查和法律尽职调查。故本题选

D选项。

71.股权投资基金的投资者主要包括Ooi.金融机构II.社会保障基金此政府

引导基金V.工商企业

A、I、II、IIIXIV

B、I、IIvIII

C、I、II、IV

D、I、IIIxIV

答案：A

解析：本题考查股权投资基金的投资者。股权投资基金的投资者主要包括：金融

机构（I项）、社会保障基金（II项）、企业年金、社会公益基金、母基金、主

权财富基金、政府引导基金（川项）'工商企业（IV项）、个人投资者等。综上，

lxIIxIIIXIV项均符合题意，故本题选A选项。

72.我国股权投资基金管理人不需要监管部门审批，而是通过（）办理登记手续。

A、中国证监会

B、证券交易所

C、中国基金业协会

D、中国证券业协会

答案：C

解析：本题考查股权投费基金管理人登记。我国目前股权投费基金只能非公开募

集，基金管理人无须中国证监会行政审批，而实行登记制度，只需向中国证券投

资基金业协会（中国基金业协会）登记即可。故本题选C选项。

73.下列不属于项目跟踪与监控的主要方式的是。。

A、跟踪协议条款执行情况

B、监控被投资企业的各类经营指标

C、参与被投资企业的公司治理

D、监控被投资企业的管理层人员变动

答案：D

解析：本题考查项目跟踪与监控的主要方式。项目跟踪与监控的主要方式包括：

（1）跟踪协议条款执行情况；（2）监控被投资企业的各类经营指标与财务状况；

（3）参与被投资企业的公司治理。故本题选D选项。

74.由一个或者数个合伙人执行合伙事务的，执行事务合伙人应当定期向其他合

伙人报告事务执行情况以及合伙企业的经营和财务状况，其执行合伙事务所产生

的收益归（）。

A、合伙企业发起人

B、有限合伙人

C、普通合伙人

D、合伙企业

答案：D

解析：本题考查合伙型基金内容。由一个或者数个合伙人执行合伙事务的，执行

事务合伙人应当定期向其他合伙人报告事务执行情况以及合伙企业的经营和财

务状况，其执行合伙事务所产生的收益归合伙企业。故本题选D选项。【知识拓

展】《中华人民共和国合伙企业法》第二十八条：由一个或者数个合伙人执行合

伙事务的，执行事务合伙人应当定期向其他合伙人报告事务执行情况以及合伙企

业的经营和财务状况，其执行合伙事务所产生的收益归合伙企业，所产生的费用

和亏损由合伙企业承担。合伙人为了解合伙企业的经营状况和财务状况，有权查

阅合伙企业会计账簿等财务费料。

75.股份有限公司申请股票在新三板挂牌，（）股东所有制性质的限制，（）高

新技术企业。

A、不受；限于

B、受；不限于

C、不受；不限于

D、受；限于

答案：C

解析：本题考查全国股转系统挂牌的基本要求。股份有限公司申请股票在全国中

小企业股份转让系统挂牌，不受股东所有制性质的限制，不限于高新技术企业。

故本题选C选项。

76.对基金管理人高管及从业人员要求，说法正确的是。。I.最近三年不得因

重大违法违规行为受到行业禁入等行政处罚或者刑事处罚II.不存在因涉嫌违法

违规行为正在被调查或者正处于整改期间的情形川.符合相应资质要求IV.与其

股权投资基金管理业务相匹配

A、II、IIIxIV

B、I、IIIvIV

C、I、II、III

D、I、II、III、IV

答案：D

解析：本题考查对基金管理人高管及从业人员要求。I、II项，管理人、法定代

表人或者执行事务合伙人委派代表、董事、监事、高级管理人员最近三年不得因

重大违法违规行为受到行业禁入等行政处罚或者刑事处罚，且不存在因涉嫌违法

违规行为正在被调查或者正处于整改期间的情形。III项，法定代表人或者执行事

务合伙人委派代表'高级管理人员，以及从事销售、投资、风险控制、运营等核

心岗位的从业人员应当符合相应资质要求。IV项，股权投资基金管理人应具有与

其股权投资基金管理业务相匹配的一定数量的从业人员。综上，I、II、川、IV

项均符合题意，故本题选D选项。

77.关于管理指标的经营风险控制情况，以下说法正确的是()。

A、内部风险主要来自法律法规、经济、社会、文化与自然等方面

B、外部风险主要来自决策失误、执行不力、操作风险等

C、投资机构可以利用自身的经验与视角，协助被投资企业进行情况监控，预判

潜在风险，增强企业抵御风险和防范风险的能力

D、各种不同的风险各自独立，分别作用于企业

答案:C

解析：本题考查管理指标的经营风险控制情况。A、D选项说法错误，内部风险

主要包括财务风险'经营风险等。B选项说法错误，外部风险主要包括自然风险、

社会风险、经济风险、政治风险等。C选项说法正确，投资机构可以利用自身的

经验与视角，协助被投资企业进行情况监控，预判潜在风险，增强企业抵御风险

和防范风险的能力。D选项说法错误，各种不同的不是孤立的，它们相互联系,

共同作用于企业。故本题选C选项。

78.()是指除被投资企业职员及其家庭成员和直系亲属以外的个人以其自有资

金直接开展的创业投资活动，属于非组织化创业投资范畴。

A、并购投资

B、危机投资

C、成长权益

D、天使投资

答案：D

解析：本题考查天使投费的概念。天使投斐是指除被投资企业职员及其家庭成员

和直系亲属以外的个人以其自有资金直接开展的创业投资活动，属于非组织化创

业投资范畴。故本题选D选项。【知识拓展】（1）非组织化创业投资：非专业

机构和个人分散从事创业投资。（2）组织化创业投资：机构或个人通过设立专

业创业投资组织从事创业投资。

79.服务机构应当在每个季度结束之日起（）个工作日内向基金业协会报送服务

业务情况表，每个年度结束之日起（）个月内向基金业协会报送运营情况报告。

A、15；1

B、15；3

C、30；3

D、30；4

答案：B

解析：本题考查定期报告内容。（1）服务机构应当在每个季度结束之日起15

个工作日内向基金业协会报送服务业务情况表。（2）服务机构应当在每个年度

结束之日起3个月内向基金业协会报送运营情况报告。（3）服务机构应当在每

个年度结束之日起4个月内向基金业协会报送审计报告。故本题选B选项。

80.根据股份有限公司申请股票在全国中小型企业股份转让系统挂牌的条件，表

述正确的是（）。

A、公司依法设立且存续满一年

B、公司治理机制健全，合法规范经营

C、连续两年盈利，最近一年净利润不低于500万元

D、公司最近12个月内涉嫌犯罪被司法机关立案侦查，尚未有明确结论意见的情

形

答案：B

解析：本题考查全国股转系统挂牌的基本要求。股份有限公司申请股票在新三板

挂牌应当符合下列条件：（1）依法设立且存续满两年（A选项说法错误）。（2）

业务明确，具有持续经营能力。（3）公司治理机制健全，合法规范经营（B选

项说法正确）。（4）股权明晰，股票发行和转让行为合法合规。（5）主办券商

推荐并持续督导。（6）全国股份转让系统公司要求的其他条件。故本题选B选

项。

81.保护（）是资产管理行业监管制度设计的核心要求。

A、管理人权益

B、投资者权益

C、基金业协会权益

D、中国证监会权益

答案：B

解析：本题考查行政监管的核心要求。保护投资者权益是资产管理行业监管制度

设计的核心要求。故本题选B选项。

82.（）的股东以其出资为限对公司承担责任；（）的股东以其认购股份为限对

公司承担责任。

A、无限责任公司；股份有限公司

B、有限责任公司；股份有限公司

C、股份有限公司；有限责任公司

D、有限责任公司；无限责任公司

答案：B

解析：本题考查公司型基金的内容。在我国，公司型基金可采取有限责任公司或

股份有限公司的形式。有限责任公司中股东以其出资为限对公司承担责任，股份

有限公司中股东以其认购股份为限对公司承担责任。故本题选B选项。

83.()一般是指投资人在与目标企业达成初步合作意向后，经协商一致，对