证券从业资格考试《证券基础知识》第三次水平抽样检测卷（附答案及解析）

证券从业资格考试《证券基础知识》第三次水平抽

样检测卷(附答案及解析)

一、单项选择题(共60题，每题1分)。

1、下列说法错误的是Oo

A、期权又称选择权，是指其持有者能在规定的期限内按交易双方

商定的价格购买或出售一定数量的基础工具的权利

B、买入期权又称看涨期权，卖出期权又称看跌期权

C、期权交易实际上是一种权利的单方面有偿让渡

D、金融期权与金融期货都是人们常用的套期保值工具，它们的作

用与效果日渐趋同

【参考答案】：D

2、我国证券投资基金的资金主要投向是()o

A、上市的股票和国债

B、不动产

C、收藏品

D、期货

【参考答案】：A

【解析】证券投资基金的投资范围为股票、债券等金融工具，目前

主要投资于国内依法公开发行上市的股票和国债、企业债券、金融债券

等有价证券。

3、稳定的现金股利政策对公司现金流管理有较高的要求，通常将

那些经营业绩较好，具有稳定较高现金股利支付的公司股票称为()O

A、潜力股

B、蓝筹股

C、红筹股

D、绩优股

【参考答案】：B

4、实际上大多数公司的清算价格总是()账面价值。

A、高于

B、低于

C、等于

D、无关于

【参考答案】：B

5、证券投资基金将分散的资金集中起来以()方式交给专业机构

进行投资运作。

A、信托

B、转托管

C、集合

D、自愿

【参考答案】：A

【解析】考点：掌握证券投资基金的定义和特征。见教材第四章第

一节，P119〜120。

6、关于我国记账式国债特点叙述错误的是()o

A、价格稳定不变，风险极低

B、可以记名、挂失

C、可上市转让，流通性好

D、通过交易所电脑网络发行，可以降低证券的发行成本

【参考答案】：A

7、公司不以任何资产作担保而发行的债券是()o

A、信用公司债

B、保证公司债

C、抵押公司债

D、信托公司债

【参考答案】：A

8、申请人符合《证券业从业人员资格管理办法》规定条件的，中

国证券业协会应当自收到申请之日起O日内，向中国证监会备案，颁

发执业证书。

A、10

B、15

C、30

D、60

【参考答案】：C

【解析】考点：熟悉证券从业人员资格管理的有关规定。见教材第

八章第三节，P372o

9、外国证券机构直接从事B股交易的申请可由()受理。

A、证券交易所

B、国务院

C、国家外汇管理局

D、中国证监会

【参考答案】：A

【解析】外国证券机构直接从事B股交易及外国证券机构驻华代表

处成为证券交易所的特别会员的申请可由证券交易所受理；新建合营从

事证券投资基金、证券承销业务公司的设立由中国证监会受理有关申请。

10、我国《证券投资基金法》规定，下列事项可以不通过召开基金

持有人大会审议决定Oo

A、提前终止基金合同

B、基金扩募或者延长基金合同期限

C、更换基金管理公司的高级管理人员

D、更换基金管理人、基金托管人

【参考答案】：C

11、证券公司净资本或其他风险控制指标不符合规定标准的，派出

机构应当责令公司限期改正，整改期限最长不超过()工作日。

A、10

B、15

C、20

D、30

【参考答案】：C

【解析】考点：掌握证券公司风险控制指标管理、有关净资本及其

计算、风险控制指标标准和监管措施的规定。见教材第七章第三节，

P303o

12、属于行政法规和部门规章的是()o

A、《中华人民共和国证券法》

B、《上市公司收购管理办法》

C、《中华人民共和国证券投资基金法》

D、《中华人民共和国刑法》

【参考答案】：B

13、证券自律性组织包括证券业协会和()o

A、证券公司

B、证券交易所

C、中国证监会

D、投资俱乐部

【参考答案】：B

14、基金交易费中的交易佣金由证券公司按()的一定比例向基金

收取。

A、成交金额

B、成交数量

C、成交净额

D、成交价格

【参考答案】：A

【解析】考点：熟悉基金的管理费、托管费、交易费、运作费、销

售服务费的含义和提取规定。见教材第四章第三节，P137o

15、不可以向股东会提出议案的是()o

A、董事会

B、监事会

C、独立董事会

D、持有证券公司5%以上股权的股东

【参考答案】：C

【解析】独立董事会不可以向股东提出议案。

16、股权分置改革是为解决()市场相关股东之间的利益平衡问题

而采取的举措。

A、B股

B、H股

C、A股

D、N股

【参考答案】：C

17、为提升上市公司信息披露的及时性，深圳证券交易所要求创业

板()报告实行实时披露制度。

A、年度

B、半年

C、季度

D、临时

【参考答案】：D

【解析】考点：掌握对证券发行及上市、证券交易市场、上市公司、

证券经营机构的监管内容。见教材第八章第二节，P356o

18、企业年金基金投资银行定期存款、协议存款、国债、金融债、

企业债等固定收益类产品及可转换债、债券基金的比例，不高于基金净

资产的()O

A、20%

B、30%

C、40%

D、95%

【参考答案】：D

【解析】掌握机构投资者的主要类型及投资管理。见教材第一章第

二节,P13、140

19、金融期货交易的对象是()o

A、金融期货合约

B、股票

C、债券

D、一定所有权或债权关系的其他金融工具

【参考答案】：A

20、金融期货交易的对象是()o

A、金融期货合约

B、股票

C、债券

D、一定所有权或债权关系的其他金融工具

【参考答案】：A

【解析】金融现货交易的对象是某一具体形态的金融工具，通常它

是代表着一定所有权或债权关系的股票、债券或其他金融工具，而金融

期货交易的对象是金融期货合约。金融期货合约是由期货交易所设计的

一种对指定金融工具的种类、规格、数量、交收月份、交收地点都作出

统一规定的标准化书面协议。

21、独立存在的金融合约是()o

A、嵌入式衍生工具

B、交易所交易的衍生工具

C、场外交易市场(0TC)交易的衍生工具

D、独立衍生工具

【参考答案】：D

【解析】掌握金融衍生工具的分类。见教材第五章第一节，P145o

22、证券公司应当按上一年营业费用总额的()计算营运风险的风

险准备。

A、20%

B、10%

C、15%

D、5%

【参考答案】：B

23、反映证券市场容量的重要指标是()o

A、证券化率

B、股票指数

C、证券市场指数

D、证券市场价值

【参考答案】：A

【解析】从20世纪70年代开始，证券市场出现了高度繁荣的局面,

不仅证券市场规模更加扩大，而且证券交易日趋活跃。其重要标志是反

映证券市场容量的重要指标——证券化率(证券市值/GDP)的提高。

24、可转换公司债是半年或一年付息一次，到期后()个工作日内

应偿还未转股债券的本金及最后一期利息。

A、2

B、3

C、4

D、5

【参考答案】：D

【解析】本题考查基本常识。

25、证券公司应当缴纳的证券投资者保护基金，由()代扣代收。

A、中国证券登记结算有限责任公司

B、商业银行

C、证券交易所

D、证监会

【参考答案】：A

【解析】中国证券登记结算有限公司是专门进行证券交收，存管的

部门。

26、以下不属于我国证券公司监管制度的是()o[2012年3月真

题]

A、业务许可制度

B、分类监管制度

C、每日无负债结算制度

D、信息报送与披露制度

【参考答案】：C

【解析】本题考核我国证券公司的监管制度。我国证券公司监管制

度包括证券公司业务许可制度、分类监管制度、合规管理制度、以净资

本为核心的风险监控与预警制度、客户交易结算资金第三方存管制度、

信息报送与披露制度等。每日无负债结算制度是期货投资需要的风险控

制手段。

27、1999年H月4日，美国国会通过O,标志着金融业分业制

度的终结。

A、《金融服务现代化法案》

B、《格拉斯―斯蒂格尔法案》

C、《证券交易所法》

D、《格林斯潘法》

【参考答案】：A

28、依照我国《证券投资基金法》规定设立基金管理公司，注册资

本不低于()亿元人民币，且必须为实缴货币资本。

A、1

B、2

C、3

D、0.5

【参考答案】：A

29、证券评级机构应当自取得证券评级业务许可之日起O日内，

将其信用等级划分及定义、评级方法、评级程序报中国证券业协会备案。

A、20

B、30

C、40

D、50

【参考答案】：A

【解析】考点：熟悉对资信评级机构从事证券业务的管理。见教材

第七章第四节，P307o

30、根据()划分，金融期权可以分为欧式期权、美式期权和修正

的美式期权。

A、选择权的性质

B、合约所规定的履约时间的不同

C、金融期权基础资产性质的不同

D、协定价格与基础资产市场价格的关系

【参考答案】：B

31、证券化率是反映证券市场容量的主要指标，它是()o

A、证券市值/GDP

B、证券市值/GNP

C、GDP/证券市值

D、GNP/证券市值

【参考答案】：A

32、()风险最大。

A、国债

B、金融机构债券

C、地方政府债券

D、公司债券

【参考答案】：D

【解析】考点：熟悉各类债券的概念与特点。见教材第三章第一节,

P82o

33、编造并且传播影响证券、期货交易的虚假信息，扰乱证券、期

货交易市场，造成严重后果的，处()年以下有期徒刑或者拘役，并处

或者单处1万元以上10万元以下罚金。

A、3

B、4

C、5

D、7

【参考答案】：C

34、按基金的组织形式不同，证券投资基金可分为()o

A、契约型基金和公司型基金

B、封闭式基金和开放式基金

C、国债基金、股票基金、货币市场基金

D、成长型基金、收入型基金和平衡型基金

【参考答案】：A

35、发行对象仅限于个人的国债是()o

A、财政债券

B、记账式国债

C、凭证式国债

D、储蓄国债(电子式)

【参考答案】：D

【解析】储蓄国债(电子式)只针对个人发行

36、证券营业部是证券公司全资附属的()o

A、非法人机构

B、子公司

C、法人机构

D、视设立的手续而定

【参考答案】：C

37、优先股票的“优先”主要体现在()o

A、对企业经营参与权的优先

B、认购新股发行的优先

C、公司盈利很多时，其股息高于普通股股利

D、股息分配和剩余资产清偿的优先

【参考答案】：D

38、()以动产或权利做担保，通常以股票、债券或其他证券为担

保。

A、抵押债券

B、质押债券

C、保证债券

D、无担保债券

【参考答案】：B

【解析】熟悉各类债券的概念与特点。见教材第三章第一节，P83o

39、()是指证券公司根据有关法律、法规和投资委托人的委托。

作为管理人，与委托人签订资产管理合同，将委托人委托的资产在证券

市场上从事股票、债券等金融工具的组合投资。以实现委托资产收益最

大化的行为。

A、证券资产管理业务

B、证券经纪业务

C、融资融券业务

D、证券自营业务

【参考答案】：A

40、期限相同的企业债券利率比政府债券的利率要高，这是对()

的补偿。

A、信用风险

B、通胀风险

C、利率风险

D、经营风险

【参考答案】：A

41、()是固定收益证券的主要风险，特别是债券的主要风险。

A、政策风险

B、经济周期波动风险

C、购买力风险

D、利率风险

【参考答案】：D

【解析】掌握证券投资系统风险、非系统风险的含义，熟悉风险来

源、作用机制、影响因素和收益与风险的关系。见教材第六章第四节，

P259o

42、买入债券后持有一端时间，又在债券到期前将其出售而得到的

收益率为()O

A、直接收益率

B、到期收益率

C、持有期收益率

D、赎回收益率

【参考答案】：C

43、按发行方式分类，结构化金融衍生产品可分为()o

A、公开募集的结构化产品与私募结构化产品

B、股权联结型产品、利率联结型产品、汇率联结型产品和商品联

结型产品

C、收益保证型和非收益保证型

D、保本型产品和保证最低收益型产品

【参考答案】：A

【解析】掌握结构化衍生产品的定义、类别、收益与风险。见教材

第五章第四节，P196o

44、下面()不是金融期货与金融期权的区别。

A、履约保证不同

B、交易者权利与义务的对称性不同

C、盈亏数额不同

D、基础资产不同

【参考答案】：C

【解析】金融期权与金融期货的区别在于：基础资产不同；交易者

权利义务不同；履约保证不同；现金流转不同；盈亏特点不同；套期保

值的作用和效果不同。

45、以银行等金融机构为中介进行融资的活动场所称为()市场。

A、货币

B、资金

C、直接融资

D、间接融资

【参考答案】：D

46、依据《证券法》，()直接为投资者开立资金结算账户。

A、证券登记结算公司

B、中国证券业协会

C、证券交易所

D、证券公司

【参考答案】：D

【解析】熟悉证券登记结算公司的设立条件、职能、结算制度等自

律管理。见教材第八章第三节，P376o

47、期货交易之所以能够套期保值是因为()o

A、某一特定商品或金融工具的期货价格和现货价格变动趋势大致

相反

B、某一特定商品或金融工具的期货价格和现货价格变动趋势大致

相同

C、某一特定商品或金融工具的期货价格和现货价格变动趋势随机

变动，毫无规律

D、某一特定商品或金融工具的期货价格和期权价格变动趋势大致

相反

【参考答案】：B

【解析】某一特定商品或金融工具的期货价格和现货价格变动趋势

大致相同，因此，若同时在现货市场和期货市场建立数量相同、方向相

反的头寸，则到期时不论现货价格上涨或是下跌，两种头寸的盈亏恰好

抵消，使套期保值者避免承担风险损失。所以正确答案是B。

48、不属于对证券投资基金的投资进行限制的主要目的是()o

A、引导基金分散投资、降低风险

B、避免基金操纵市场

C、发挥基金引导市场的积极作用

D、增加基金资产的收益水平

【参考答案】：D

49、下列属于间接融资手段的有()o

A、普通股

B、优先股

C、债券

D、贷款

【参考答案】：D

【解析】考点：熟悉债券与股票的异同点。见教材第三章第一节，

P84o

50、欧洲债券由于不以发行市场所在国的货币为面值，故也称()o

A、扬基债券

B、武士债券

C、无国籍债券

D、熊猫债券

【参考答案】：C

51、取得从业资格的人员，如果属O情况的，可以通过证券经营

机构申请统一的职业证书。

A、未被机构聘用

B、存在《证券法》第一百三十二条规定的情形

C、被中国证监会认定为证券市场禁入者

D、5年前曾受过轻微的刑事处罚

【参考答案】：D

52、定向发行又被称为()o

A、公募发行

B、私募发行

C、招标发行

D、承购包销

【参考答案】：B

【解析】考点：熟悉债券发行方式和发行定价方式。见教材第六章

第一节,P211o

53、关于证券公司融资融券业务试点的业务规则叙述错误的是()o

A、证券公司以客户的名义在证券登记结算机构分别开立融券专用

证券账户、客户信用交易担保证券账户、信用交易证券交收账户和信用

交易资金交收账户

B、证券公司向客户融资，只能使用融资专用资金账户内的资金；

向客户融券，只能使用融券专用证券账户内的证券

C、客户融资买人证券的，应当以卖券还款或者直接还款的方式偿

还向证券公司融入的资金；客户融券卖出的，应当以买券、还券或者直

接还券的方式偿还向证券公司融入的证券

D、客户融资买入或者融券卖出的证券预定终止交易，且最后交易

日在融资融券债务到期日之前的，融资融券的期限缩短至最后交易日的

前1交易日

【参考答案】：A

54、下列不属于证券市场显著特征的选项是()o

A、证券市场是价值直接交换的场所

B、证券市场是财产权利直接交换的场所

C、证券市场是价值实现增值的场所

D、证券市场是风险直接交换的场所

【参考答案】：C

55、中国证监会可以要求证券交易所之间建立以()监管为目的的

信息交换制度和联合监管制度。

A、政府

B、自主

C、市场

D、独立

【参考答案】：C

【解析】考点：掌握证券交易所的主要职能、一线监管权力、对证

券交易活动、会员、上市公司的自律管理。见教材第八章第三节，P367o

56、中国城镇职工养老保险基金规定个人和企业分别按照职工本人

上年工资总额的8%和O缴纳保险费。

A、10%

B、15%

C、20%

D、25%

【参考答案】：C

【解析】掌握机构投资者的主要类型及投资管理。见教材第一章第

二节,P13o

57、我国《公司法》规定，公司分配当年税后利润时，应当提取利

润的10%列入公司法定公积金。公司法定公积金累计额为公司注册资本

的()以上的，可以不再提取。

A、25%

B、50%

C、60%

D、75%

【参考答案】：B

58、在资本主义发展初期的原始积累阶段，西欧就有了证券交易。

15世纪，意大利商业城市中的证券交易主要是()的买卖。

A、债券

B、股票

C、商业票据

D、国家债券

【参考答案】：C

59、沪深300指数计算采用()加权方法。

A、普通

B、综合

C、派许

D、平均

【参考答案】：C

【解析】掌握我国主要的股票价格指数、债券指数和基金指数。见

教材第六章第三节，P240o

60、欧洲债券也被称为()o

A、外国债券

B、国际债券

C、扬基债券

D、无国籍债券

【参考答案】：D

【解析】此题考查基本常识。注意不要将国际债券的两种形式(外

国债券和欧洲债券)混淆。

二、多项选择题(共20题，每题1分)。

1、股票价格指数是将计算期的股价或市值与某一基期的股价或市

值相比较的相对变化值.它的编制方法有()两类。

A、拉斯贝尔加权指数

B、简单算术股价指数

C、费雪理想式

D、加权股价指数

【参考答案】：B,D

2、下列关于无面额股票的阐述正确的是()o

A、无面额股票是指在股票票面上不记载股票面额，只注明它在公

司总股本中所占比例的股票

B、无面额股票也称为比例股票或份额股票

C、无面额股票的价值随股份公司净资产和预期未来收益的增减而

相应增减

D、我国的《公司法》允许发行无面额股票

【参考答案】:A,B,C

3、依照我国《证券投资基金法》的规定，设立基金管理公司，应

当具备下列O条件，并经国务院证券监督管理机构批准。

A、有符合本法和《中华人民共和国公司法》规定的章程

B、注册资本不低于1亿元人民币，且必须为实缴货币资本

C、主要股东具有从事证券经营、证券投资咨询、信托资产管理或

者其他金融资产管理较好的经营业绩和良好的社会信誉，最近3年没有

违法记录，注册资本不低于3亿元人民币

D、取得基金从业资格的人员达到法定人数

【参考答案】：A,B,C,D

4、证券的机构投资者主要有()o

A、政府机构

B、金融机构

C、企业和事业法人

D、各类基金

【参考答案】：A,B,C,D

5、1999年7月28日，中国证监会发布《关于进一步完善股票发

行方式的通知》，对总股本超过4亿元的新股发行方式作出重大改革，

采取()相结合的方式。

A.向法人配售

B.对公众上网发行

C.发行认股证

D.证券公司配售

【参考答案】:A,B

6、对股份公司而言，发行优先股票的作用在于()o

A、筹集长期稳定的公司股本

B、减轻公司利润分派负担

C、改善公司的经营状况

D、保持公司的经营决策权不变

【参考答案】：A,B,D

【解析】对股份公司而言，发行优先股票的作用在于可以筹集长期

稳定的公司股本，又因其股息率固定，在公司盈利较多时可以减轻利润

的分派负担。

7、通过综合治理，我国的证券公司的整体状况已发生巨大变化，

具体成果体现在()。

A、有效化解了历史遗留风险

B、平稳处置了一批高风险公司

C、集中改革完善了一批基础性制度

D、积极推进了证券公司的业务创新

【参考答案】:A,B,C,D

【解析】了解我国证券公司的发展历程。见教材第七章第一节，

P267o

8、企业债券和公司债券的区别有()o

A、发行主体的范围不同

B、发行方式以及发行的审核方式不同

C、担保要求不同

D、发行定价方式不同

【参考答案】:A,B,C,D

【解析】熟悉我国公司债券和企业债券的区别。见教材第三章第三

节,P111~112o

9、政府债券的功能包括()o

A、国家实施宏观经济政策、进行宏观调控的工具

B、调节居民收入分配

C、为政府筹集资金，扩大公共开支

D、弥补财政赤字

【参考答案】：A,C,D

【解析】答案为ACD。从功能上看，政府债券最初仅是政府弥补财

政赤字的手段，但在现代商品经济条件下，政府债券已经成为政府筹集

资金、扩大公共开支的重要手段，并且随着金融市场的发展，逐渐具备

了金融商品和信用工具的职能.成为国家实施宏观经济政策、进行宏观

调控的手段。

10、个人投资者投资证券的主要目的是Oo

A、谋求操纵证券市场

B、追求盈利

C、谋求资本的保值

D、谋求资本的增值

【参考答案】：B,C,D

【解析】个人投资者难以操纵证券市场，所以A选项不正确。

11、证券市场监管的原则是()O

A、依法监管原则

B、保护投资者利益浆则

C、“三公”原则

D、监督与自律相结合的原则

【参考答案】:A,B,C,D

12、设立基金管理公司，应当具备下列条件()o

A、注册资本不低于5000万元人民币，且必须为实缴货币资本

B、主要股东最近5年没有违法记录，注册资本不低于3亿元人民

币

C、取得基金从业资格的人员达到法定人数

D、有完善的内部稽核监控制度和风险控制制度

【参考答案】：C,D

13、对股东大会职权的论述，正确的是()o

A、决定公司的经营方针和投资计划

B、选举和更换非由职工代表担任的董事、监事，决定有关董事、

监事的报酬事项

C、审议批准董事会报告；审议批准监事会或监事报告

D、审议批准公司的年度财务预算方案、决算方案

【参考答案】:A,B,C,D

14、根据中标规则不同，债券发行方式可分为()o

A、荷兰式招标和美式招标

B、价格招标和收益率招标

C、单一价格和多种价格中标

D、价格招标和缴款期招标

【参考答案】：A,C

15、我国金融债券的发行始于()o

A、19B2年

B、北洋政府时期

C、国民党政府时期

D、1994年，我国政策性银行成立后

【参考答案】：B

16、证券市场按纵向结构关系，可分为()o

A、股票市场和债券市场

B、初级市场和次级市场

C、发行市场和交易市场

D、一级市场和二级市场

【参考答案】：B,C,D

17、中国证券业协会的自律管理职能包括()o

A、对会员之间、会员与客户之间发生的证券业务纠纷进行调解

B、对会员单位的自律管理

C、对从业人员的自律管理

D、对代办股份转让系统的自律管理

【参考答案】：B,C,D

【解析】掌握证券业协会的职责和自律管理职能。见教材第八章第

三节，P370〜371。

18、证券发行市场又称()o

A、一级市场

B、初级市场

C、二级市场

D、次级市场

【参考答案】:A,B

【解析】掌握发行市场的含义、作用、构成。见教材第六章第一节,

P198o

19、境内居民个人可以用()从事B股交易。

A、现汇存款

B、外币现钞存款

C、外币现钞

D、从境外汇入的外汇资金

【参考答案】：A,B,D

【解析】熟悉A股、B股、H股、N股、S股、L股、红筹股等概念。

见教材第二章第四节，P72o

20、根据债券合约条款中是否规定在约定期限向债券持有人支付利

息，可以将债券划分为Oo

A、零息债券

B、附息债券

C、息票累积债券

D、记账式债券

【参考答案】：A,B,C

【解析】根据债券合约条款中是否规定在约定期限向债券持有人支

付利息，可以将债券划分为：零息债券、附息债券和息票累积债券。

三、不定项选择题(共20题，每题1分)。

1、金融期货的基本功能包括()O

A、套期保值功能

B、价格发现功能

C、投机功能

D、套利功能

【参考答案】：A,B,C,D

2、决定债券再投资收益的主要因素是()o

A、债券的偿还期限

B、息票收入

C、宏观经济政策

D、市场利率的变化

【参考答案】:A,B,D

3、国际债券的投资者，主要有()o

A、各国政府

B、银行或其他金融机构

C、各种基金会

D、工商财团和自然人

【参考答案】：B,C,D

4、《证券公司风险处置条例》规定的风险处置措施包括()o

A、罚款停业

B、托管、监管

C、行政重组

D、撤销

【参考答案】：B,C,D

【解析】《证券公司风险处置条例》规定了五种主要的风险处置措

施：停业整顿、托管、接管、行政重组、撤销

5、近年来，全球各主要市场均开设了()交易，使开放式基金也

可以在交易所市场挂牌交易。

A、指数基金

B、衍生证券投资基金

C、交易所交易基金

D、上市型开放式基金

【参考答案】：C,D

6、从20世纪70年代开始，世界证券市场出现了高度繁荣的局面,

未来还将发生一系列新变化，其主要趋势有：()O

A、融资证券化

B、投资者法人化

C、证券品种多样化

D、融资技术网络化

【参考答案】：A,B,C,D

7、中国证监会可以根据市场发展情况和审慎监管原则，对()进

行调整。

A、净资本计算规则

B、风险控制指标及其标准

C、风险资本准备的计算比例

D、各项业务规模的计算口径

【参考答案】:A,B,C,D

【解析】掌握证券公司风险控制指标管理、有关净资本及其计算、

风险控制指标标准和监管措施的规定。见教材第七章第三节，P300o

8、在美国，住房抵押贷款大致可以分为()o

A、优级贷款

B、Alt-A贷款

C、次级贷款

D、住房权益贷款和机构担保贷款

【参考答案】：A,B,C

9、申请证券评级业务许可的资信评级机构，应当具备的条件是

()O

A、具有中国法人资格，实收资本与净资产均不少于人民币2000万

元

B、具有健全且运行良好的内部控制机制和管理制度

C、最近5年未受到刑事处罚，最近3年未因违法经营受到行政处

罚，不存在因涉嫌违法经营、犯罪正在被调查的情形

D、最近3年在税务、工商、金融等行政管理机关，以及自律组织、

商业银行等机构无不良诚信记录

【参考答案】：A,B,C,D

10、外汇风险从其产生的领域分析，大致可分为()O

A、财务风险

B、商业性汇率风险

C、债权债务风险

D、储备风险

【参考答案】：B,C,D

11、在短期国库券无风险利率的基础上，我们可以发现的规律有

A、同一种类型的债券，长期债券利率比短期债券低

B、不同债券的利率不同，这是对信用风险的补偿

C、在通货膨胀严重的情况下，债券的票面利率会降低或是会发行

固定利率债券，这种情况是对购买力风险的补偿

D、股票的收益率一般低于债券

【参考答案】：B

12、我国基金管理公司申请开展特定客户资产管理业务需具备的基

本条件有()O

A、净资产不低于2亿元人民币

B、在最近一个季度末资产管理规模不低于200亿元人民币或等值

外汇资产

C、管理证券投资基金2年以上

D、最近1年内没有因违法违规行为受到行政处罚或被监管机构责

令整改，没有因违法违规行为正在被监管机构调查

【参考答案】：A,B,C,D

13、商品证券是证明持有人有商品所有权或使用权的凭证，下面属

于商品证券的是()O

A、提货单

B、购物券

C、仓库栈单

D、运货单

【参考答案】：A,C,D

14、金融时报证券交易所指数包括()o

A、金融时报工业股票指数

B、FT-200指数

C、100种股票交易指数

D、综合精算股票指数

【参考答案】：A,C,D

15、2006年3月起，中国证监会开展了旨在进一步促进上市公司

规范运作、加强上市公司治理、提高上市公司质量的专项活动，主要涉

及O。

A、完善上市公司监管体制

B、强化信息披露，规范公司治理

C、清欠违规占用上市公司资金

D、建立股权激励机制

【参考答案】:A,B,C,D

16、基金与股票的重要区别在于()o

A、反映的关系不同

B、所筹资金的投向不同

C、风险水平不同

D、投资数量不同

【参考答案】：A,B,C

17、证券公司债券包括()o

A、普通债券

B、短期融资债券

C、长期融资债券

D、次级债券

【参考答案】：A,B

【解析】熟悉我国金融债券的品种和发行概况。见教材第三章第三

节，P100o

18、下面关于附认股权证的公司债券的叙述，正确的是()o

A、这种债券的购买者可以按预先规定的条件在公司发行股票时享

有优先购买权

B、按照附新股认购权和债券本身能否分开来划分，可以分为可分

离型和非分离型

C、按照行使认股权的方式，可以分为现金汇人型与抵缴型

D、附认股权证的公司债券是公司发行的一种附有认购该公司股票

权利的债券

【参考答案】：A,B,C,D

【解析】熟悉各种公司债券的含义。见教材第三章第三节，P104o

19、现代意义的公司治理可理解为有关()的安排。

A、企业组织方式

B、控制机制

C、利润分配的法律

D、利润分配的机构、文化、制度

【参考答案】：A,B,C,D

【解析】掌握影响股票价格变动的基本因素，熟悉影响股票价格变

动的其他因素。见教材第二章第二节，P58o

20、金融期货交易中，()是由交易所明确规定。

A、基础资产的质量

B、交割价格

C、交割安排

D、报价方式

【参考答案】：A,C,D

【解析】熟悉金融期货交易与金融现货交易及远期交易的区别。见

教材第五章第二节，P163o

四、判断题(共40题，每题1分)。

1、从理论上说，股票的清算价值应与账面价值一致，实际上大多

数公司的实际清算价值高于其账面价值。()

【参考答案】：错误

2、按权证的内在价值，可以将权证分为平价期权价内期权和价外

期权，其原理和期货相同。()

【参考答案】：错误

3、国际债券是指一国借款人在国际证券市场上，以外国货币为面

值，向本国投资者发行的债券。()

【参考答案】：错误

【解析】国际债券是指一国借款人在国际证券市场上，以外国货币

为面值，向外国投资者发行的债券。

4、事实上，股票期货均实行实物交割。()

【参考答案】：错误

【解析】股票期货均实行现金交割，买卖双方只需要按规定的合约

乘数乘以价差，盈亏以现金方式进行交割。

5、2008年7月9日，美联储统计研究部副主任帕金森在向美国国

会参议院作证时指出，导致信用危机放大的重要原因是CDS的场外交易

特征以及过慢的增长速度。

【参考答案】：错误

【解析】2008年7月9日，美联储统计研究部副主任帕金森在向

美国国会参议院作证时指出，信用违约互换(CDS)的场外交易特征以及

过快的增长速度是导致信用危机放大的重要原因。

6、依据《证券投资基金法》第十三条规定，设立基金管理公司，

其主要股东应该具有从事证券经营、证券投资咨询、信托资产管理或者

其他金融资产管理较好的经营业绩和良好的社会信誉，最近3年没有违

法记录，注册资本不低于3亿元人民币。()

【参考答案】：正确

7、我国《证券法》规定，证券公司的组织形式为有限责任公司、

股份有限公司以及合伙形式。()

【参考答案】：错误

【解析】《证券法》规定，我国证券公司的组织形式为有限责任公

司或股份有限公司，不得采取合伙及其他非法人组织形式。

8、附权证债券发行后，权证持有人将按照权证规定的认股价格以

现金认购标的股票，对债券不产生直接影响。()

【参考答案】：正确

【解析】掌握附权证的可分离公司债券的概念与一般可转换债券的

区别。见教材第五章第三节，P183o

9、金融期货是指买卖双方在约定的地方以私下定价的形式达成的,

在将来一特定时间交收标准数量特定金融工具的协议。()

【参考答案】：错误

【解析】Bo金融期货是指买卖双方在“有组织的交易所内”以

“公开竞价”的形式达成的，在将来某一特定时间交收标准数量特定金

融工具的协议

10、优先股票股东可以优先于普通股票股东分配公司的剩余资产，

但一般是按优先股票的面值清偿。()

【参考答案】：正确

【解析】熟悉优先股的定义、特征。见教材第二章第三节，P68o

11、权证的发行人作为权利的授予者承担全部责任。()

【参考答案】：正确

【解析】权证是基础证券发行人或其以外的第三人发行的，约定持

有人在规定期间内或特定到期日，有权按约定价格向发行人购买或出售

标的证券，或以现金结算方式收取结算差价的有价证券。发行人作为权

利的授予者承担全部责任

12、储蓄国债(电子式)是2006年推出的国债新品种，它通过银行

间债券市场发行，且不可以上市流通。

【参考答案】：错误

【解析】储蓄国债(电子式)是2006年推出的国债新品种，它在商

业银行柜台发行，不能上市流通，但是信用级别最高的债券，以国家信

用作保证，而且免缴利息税。

13、用于回购的人民币债券包括国债、中央银行票据、政策性金融

债以及企业债券。()

【参考答案】：错误

14、附有赎回选择权条款的债券是指债券发行人具有在到期日之前

买回全部或部分债券的权利。O

【参考答案】：正确

【解析】转债发行人拥有是否实施赎回条款的选择权，并为此要支

付比没有赎回条款的转债更高的利率。

15、股票风险较大，债券风险相对较小；债券通常有规定的利率，

股票的明息红利不固定。()

【参考答案】：正确

16、发行人申请公开发行股票依法采取承销方式的，应当聘请具有

保荐资格的机构担任保荐机构。()

【参考答案】：正确

【解析】考点：掌握证券公司主要业务的种类、业务内容及相关管

理规定。见教材第七章第二节，P283o

17、会计师事务所申请证券相关业务许可证时，应提交最近5年的

年度会计报表。()

【参考答案】：错误

【解析】会计师事务所申请证券相关业务许可证时，应提交最近3

年的年度会计报表。

18、公司制证券交易所的股票可以在本交易所上市交易。()

【参考答案】：错误

【解析】公司制证券交易所必须遵守本国《公司法》的规定，在政

府证券主管机构的管理和监督下，吸引各类证券挂牌上市，但它本身的

股票不得在本交易所上市交易。

19、可转换公司债是一种同时拥有利息收入和股东权利的债券。()

【参考答案】：错误

【解析】可转换公司债在转换之前可以定期得到利息收入，不具有

股东的权利；在转换之后，具有股东权利，但不能获得利息收入。因此

可转换公司债不能同时拥有利息收入和股东权利。

20、作为普通股票股东，行使股东权利的途径是参加董事会、行使

表决权。()

【参考答案】：错误

【解析】作为普通股票股东，行使股东权利的途径是参加股东大会、

行使表决权。

21、股票价格的变动通常比实际经济的繁荣或衰退领先一步，因此,

股票价格水平已成为经济周期变动的灵敏信号或称先导性指标。()

【参考答案】：正确

22、证券投资的财务风险是指证券发行人在证券到期时无法还本付

息而使投资者遭