《证券投资顾问业务》真题真题（三）

《证券投资顾问业务》真题精选真题精选（三）

您的姓名：［填空题J*

1.根据《证券投资顾问业务暂行规定》，向客户提供证券投资顾问服务的人员，

应当具有证券投资咨询执业资格，并在中国证券业协会注册登记为（）。I单选题I

*

A.证券投资顾问1确答案）

B.理财规划师

C.金融分析师

D.证券分析师

2.证券公司接受客户委托，按照约定向客户提供涉及证券及证券相关产品的投资

建议服务，辅助客户作出投资决策的属于0业务。［单选题］*

A.证券投资顾问（正确答案）

B.证券经纪

C.代办股份转让

D.证券资产管理

3.证券公司、证券投资咨询机构应当通过（）、中国证券业协会和公司网站公示

投资顾问的相关信息，方便投资者查询、监督。I单选题］*

A.营业场所（正确答案）

B.证券交易所

C.公共场所

D.证监会

4.证券公司从事证券投资顾问业务，应当遵循的基本原则是()o［单选题］*

A.规范运作、利益至上、公平公正

B.守法合规、诚实信用、忠实客户利益「E确答案)

C.守法合规、公平公正、集中管理

D.诚实守信、客自担风险、分类管理

5.证券公司、证券投资咨询机构从事投资顾问业务时，不得()01单选题］*

A.代客户作出投资决策(正确答案)

B.辅助客户作出投资决策

C,从该业务中获取经济利益

D.为客户提供投资建议本

6.执业人员取得执业资格，连续()年不在机构从事证券业务的，由协会注销其

执业证书。［单选题］来

A.3(正确答案)

B.4

C.2

D.1

7.通常来说，对于()型投资者而言，他们希望投资在保证本金安全的基础上能

有一些增值收入，进而常选择低风险的投资工具［单选题］*

A.保守

B.平衡

C,成长

D.稳健E确答案)

8.从个人理财生命周期的角度看，理财任务是“妥善管理好积累的财富，主动调整

投资组合，降低投资风险，以保守稳健型投资为主।配以适当比例的进取型投资，

以稳健的方式使资产得以保值增值属于（）。［单选题］*

A.维持期

B.高原期正确答案）

C.稳定期

D.退休期

9.市场上有一种永续存在的债券，票面名义利率为5.4%,未来每年的预期通货

膨胀率为3%,张某现在投资100万元购买该债券，其投资（按当前价值计算）变

为200万元所需的投资期间大致为（）年。［单选题］*

A.14

B.30（正确答案）

C.24

D.20

10.某投资者将500万元投资于年息为8%,为期4年的债券（按年复利计算，到

期一次还本付息），此项投资终值接近（）万元。［单选题］*

A.860.42

B.650.82

C.780.68

D.680.24（正确答案）

U.下列关于套利定价模型（APT）的描述中，正确的是（）。［单选题］*

A.在APT的理论框架下，市场投资组合为一有效组合

B.APT理论清楚地描述了有哪些因素影响证券期望收益率

C.证券的期望收益率受一个共同因素的影响若案）

16.以未来价格上升带来的价差收益作为投资目标的证券组合属于（）证券组合。

［单选题］*

A.平衡型

B.收入型

C.避税型

D.增长型正确答案）

17.证券组合的可行域中最小方差组合（）。［单选题］*

A.总会被风险偏好者选择

B.总会被厌恶风险的理性投资者选择

C.可供风险厌恶的理性投资者选择确答案）

D.其期望收益率最大

18.人们假定未来的模式会与过去相似并寻求熟悉的模式来判断।并且不考虑这种

模式产生的原因或重复的概率，这种推理过程称为（）o［单选题］*

A.代表性启发偏差（正确答案）

B,证实偏差

C,可得性启发偏差

D.框定依赖偏差

19.“当形成一种股市将持续上涨的信念时，投资者往往会对有利的信息或证据特

别敏感或容易接受，而对不利的信息或证据视而不见”可以来解释0这个行为金

融概念°［单选题］*

A.心理账户

B.过度自信

C,证实偏差（正确答案）

D.框定偏差

20.下列关于有效市场的说法中，错误的是（）oI单选题I*

A.投资者们会根据自己的偏好选择最优组合

B,指数基金会大行其道

C.资产组合管理仍有存在的价值

D,积极的投资管理有重要价值确答案）

21.下列不属于影响客户投资风险承受能力的因素是（）01单选题I*

A.资金的投资期限

B.理财产品的选择（正确答案）

C.年龄

D.理财目标的弹性

22.内部收益率实际上是使得未来股息流贴现值恰好等于股票（）的贴现率。I单

选题］*

A.潜在价值

B.票面价格

C.内在价值

D.市场价格（正确答案）

23.下列各项中，（）一般不属于技术分析的内容。［单选题］*

A.每股收益（正确答案）

B.市场价格

C.K线图

D.成交量

24.防守型行业运动形态的存在是因为其产业的产品需求相对稳定，并不受经济周

期处于衰退状态的影响，正因为这个原因।对其投资便属于收入投资，而非资本利

得投资，下列属于防守型行业的是0o［单选题］*

A.食品行业（正确答案）

B.通信行业

C,石化行业

D.TMT行业

25.行业地位分析的主要目的是判断（）。［单选题］*

A.新技术对行业的影响

B.公司在行业中的竞争地位i确答案）

C,行业本身的投资价值

D.政府政策对行业的影响

26.某公司某年现金流量表显示其经营活动产生的现金净流量为4000000元，投

资活动产生的现金净流量为4000000元，筹资活动产生的现金净流量为6000000

元；公司当年长期负债为10000000元，流动负债为4000000元。公司该年度的

现金债务总额比是（）。［单选题］*

A.0.67

B.0.43

C.0.29（正确答案）

D.1.0

27.常用来作为对未来收益率的无偏差估计的指标是（）o［单选题］*

A.时间加权收益率

B.算术平均收益率（正确答案）

C.几何平均收益率

D,简单收益率

28.内部评级法初级法下，当借款人利用多种形式的抵（质）押品共同担保时，需

要将风险暴露进行拆分，拆分应按照（）抵（质）押品的顺序进行。［单选题］*

A.金融质押品、应应收账款、商用房地产和居住用房地产正确答案）

B.商用房地产和居住用房地产、金融质押品、应收账款

C.金融质押品、商用房地产和居住用房地产、应收账款

D.应收账款、金融质押品、商用房地产格居住用房地产

29.某3年期债券麦考利久期为2.5年，债券目前价格为105.00元，市场利率为

9%,假设市场利率突然上升到10%,则按照久期公式计算，理论价格（）o【单

选题］*

A.下降2.41元（正确答案）

B.上升2.86元

C.下降2.63元

D.上升2.63元

30.最常见的资产负债的期限错配情况是（）o［单选题］*

A.部分资产与全部负债在到期时间上不一致

B.将大量短期借款用于长期贷款，即借短贷长正确答案）

C.部分资产与部分负债在持有时间上不一致

D.将大量长期借款用于短期贷款，即借长贷短

31.根据《上市公司解除限售存量股份转让指导意见》,持有解除限售存量股份的

股东预计未来1个月内公开出售限售存量股份的数量超过该公司股份总数0的，

应当通过证券交易所大宗交易系统转让所持股份。［单选题］*

A.2%

B.3%

C.4%

D.1%（正确答案）

32.下列关于证券公司为客户提供服务的说法中，正确的是（；。［单选题/

A.客户要求购买或者接受高于其风险承受能力等级的金融产品或金融服务的，证

券公司无需进行风险提示

B.证券公司认为客户购买金融产品或接受金融服务不适当或者无法判断是否适当

的，仍可以主动向客户推介

C.客户经风险提示后仍坚持购买产品或接受服务的，证券公司应当要求客户以口

头方式进行确认，由客户承诺对投资风险承担责任，证券公司应当保存相关提示记

录和确认文件，做好留痕工作

D.客户经风险提示后仍坚持购买产品或接受服务的，证券公司应当要求客户以书

面方式进行确认，由客户承诺对投资风险承担责任，证券公司应当保存相关提示记

录和确认文（正确答案）

33.构建股票投资组合的目的是（）。|单选题］*

A.降低系系统性风险

B,增加非系统性收益

C.增加系统性收益

D,降低非系统性风险（正确答案）

34.期权的买方购买期权而实际支付的价格超过该期权内在价值的那部分价值，

被称为（）o［单选题］*

A.内在价值

B.估值价值

C市场价值

D,时间价值（正确答案）

35.甲公司购买了500万元的股票组合，组合的。为2,如果单张沪深300指数期

货的合约为100万元，请问对津应该卖出（）张合约。［单选题］*

A.7.5

B.5

C」0（正确答案）

D.12.5

36.下列各项中，不受会计年度制约，预算期始终保持在一定时间跨度的预算方法

是（）［单选题］*

A.弹性预算法

B.定期预算法

C.固定预算法

D.滚动预算法，E确答案）

37.王某有1万元现金，5万元定期基金，20万元的房产，每月的生活费为0.5万

元，还需要偿还房贷0.5万元।那么他的失业保障月数为（）个月。［单选题］*

A.6（正确答案）

B.8

C.28

D.3

38.投保时，充分考虑个人和家庭的经济实力，尽量在保费支出一定的情况下获得

最大保障。这体现了保险规划中的0的原则。［单选题］*

A.量力而行（正确答案）

B.转移风险

C,商业保险和社会保险相结合

D.足额保险

39.某公司制定两套节税方案，由于宏观政策、经济环境发生变化，两套节税方案

有不确定性，每套方案节税额及概率如下表。关于节税方案，下列说法正确的是

0O

发生概率甲方案节税额乙方案节税额

0.340万元20万元

0310万元10万元

0.415万元30万元

［单选题］*

A.甲方案比乙方案风险程度小

B.甲方案与乙方案税收期望值相同确答案)

C.甲方案与乙方案风险程度相同

D.甲方案与乙方案税收期望值不同

40.王某年工作收入10万元，生活支出8万元，投资性资产10万元，无自用性资

产亦无负债。王某投资报酬率5%,假设储蓄平均投入投资，王某的净值增长率是

()o［单选题］*

A.25.5%(正确答案)

B.28%

C.28.5%

D.25%

1.下列关于证券期货投资咨询人员执业行为的说法中，正确的有()O

1.证券投资顾问必须加入一家有投资咨询从业资格的机构后方可执业

II.任何人未取得证券、期货投资咨询从业资格，不得从事证券投资顾问业务

HI.获得证券、期货投资咨询从业资格并取得证券投资顾问执业证书的人员，可以

自行执业，自负盈亏

IV.具有证券、期货咨询从业资格的公司可以自行规定获得证券投资顾问资格的人

员能否对外展业［单选题］*

A.IkIII

B.I、IKIV

C.I、山正确答案）

D.I、W

2.单独申请证券投资咨询从业资格的机构，应当具备的条件包括（）o

I.有五名以上取得证券投资咨询从业资格的专职人员，其高级管理人员中，至少

一名取得证券投资咨询从业资格管

n.有十名以上取得证券投资咨询从业资格的专职人员，其高级管理人员中，至少

一名取得证券投资咨询从业资格

in.io。万元人民币以上的注册资本

IV.500万元人民币以上的注册资本［单选题］*

A.IUIll

B.II.IV

c.i、in（正确答案）

D.I.IV

3.证券投资顾问向客户提供投资建议，应当具有合理的依据，投资建议的依据包

括0撰写的证券研究报告。I.本公司证券分析师n.其他公司证券分析师

III.投资顾问本人IV.投资顾问小组［单选题］*

A.I.III

B.I、山正确答案）

C,I、II、III、IV

D.II、III、IV

4.证券投资分析的目标包括()o

I.实现投资决策的科学性II.实现证券投资净效用最大化

III.实现投资的收益最大化IV.实现投资风险最小化［单选题］*

A.I、III、IV

B.HRIV

c.i、n(正确答案)

D.ii、in、w

5.在构建证券投资组合时，投资者需要注意()o

I.威廉指标的适用性H，个别证券的选择

III.投资时机的选择IV.多元化［单选题］*

A.I、II、III、IV

B.I、in

c.ILIV

D.n、山、w(正确答案)

6.下列有关投资咨询业务的说法中，正确的有()o

I.证券公司的自营人员在离开岗位后，可以在规定时间之后从事证券投资咨询业

务

II.证券授资咨询机构可以发布证券研究报告

III.证券投资咨询机构可以就同一证券在同一时间向不同类型客户做方向不一致的

建议

IV.证券投资咨询机构或执业人员可以参加媒体举办的荐股“擢台赛”［单选题］*

A.I、III、IV

B.I、II、III、W

C.II、III、W

D.I、II(j

7.证券公司提供证券投资顾何增值服务的所有组织管理方式中，均需要对（）实

行统一

管理。I.制度建设II.人员资格HI.培训考核IV.研报撰写［单选题］*

A.I、IV

B.I、II、in（正确答案）

C.II、in、IV

D.I、n、in、IV

8.证券公司、证券投资咨询机构以软件工具、终端设备等为载体，向客户提供投

资建议或类似

功能服务的，应当符合下列要求Ooi.不得对功能进行虚假、不实、误导性宣

传II.揭示软件工具、终端设备的固有缺陷和使用风险in.说明数据信息的来源

w,具备投资品种或买卖时机功能的应说明其方法和局限性［单选题］*

A.I、II.IV

B.IlhW

c.i、n、in、w（正确答案）

D.I、IKIII

9.一般而言，风险偏好型客户会倾向于选择（）o

I,垃圾债券II,股指期货

III.投资于新兴产业的股票型基金W.货币型基金I单选题］*

A.I、1【、III、IV

B.II、HI、IV

c.I、n、in（正确答案）

D.I.IV

10.关于平衡型投资者，下列说法正确的有（）0

I.不厌恶风险也不追求风险，对任何投资都比较理性

II.试图获得社会平均水平的收益，同时承受社会平均风险

III.房产、黄金、基金等投资工具是其常选择的投资工具

IV.喜欢选择既保本又有高收益机会的结构性理财产品［单选题］*

A.IILIV

B.I、n

c.i、n、m、iv

D.i、、m（正确答案）

11.下列关于生命周期理论的表述中，正确的有0。I.个人是在相当长的时间

内计划他的消费和储蓄行为的J.个人在决定目前消费和储蓄时，其主要考虑的因

素是未来收入、可预期的支出以及工作时间、退休时间等，而无须关注即期收入

III.个人在不同阶段的消费水平应相对平衡，而不要出现大幅波动IV.个人希望在

整个生命周期实现消费和储蓄的最佳配置［单选题］*

A.I、田、IV（正确答案）

B.I、n、w

c.I、Ikm

D.ii、in、iv

12.某投资者于年初将1500元现金按5%的年利率投资5年，那么该投资者

00

I.按单利计算的第五年年末的终值为1785元

II.接单利计算的第五年年末的终值为1元

in.按复利计算的第二年年末的终值为1653.75元

w.按复利计算的第二年年末的终值为1914.42元［单选题］*

A.I.Ill

B.IKIV

c.n、iu（正确答案）

D.IsIV

13.下列关于货币现值的说法中，正确的有（）0

I.当给定终值时，贴现率越高，现值越低

II.当给定利率计算终值时，取得终值的时间越长，该终值就越低

III.在给定终值及其他条件相同的情况下，按照单利计息的现值要高于接照复利计

算的现值

IV.在给定贴现率及其他条件相同的情况下，终值越高，现值越高［单选题］本

A.I、II

B.I、n、w

cIKIlkIV

D.I、HI、IV（正确答案）

14.下列关于年金的表述中，正确的有（）。

I.向租房者每月固定领取的租金可视为一种年金

II.定期定额缴纳的房屋贷款月供可视为一种年金

III,退休后从保险公司领取的养老金可视为一种年金

IV.按月领取的奖励可视为一种年金［单选题］*

A.I、II

B.I、H、in（正确答案）

C.II、in、w

D.in、w

15.资本资产定价模型的假设条件包括()o

I.任何证券的交易单位都是不可分的

II.投资者对证券的收益和风险及证券间的关联性具有完全相同的预期

III.投资者都依据组合的期望收益率和方差选择证券组合

M资本市场没有摩擦［单选题］*

A,I、II

B.II、HI、IV(正确答案)

C.I、IkIII

D.m、iv

16.套利定价模型(APT)与资本资产定价模型(CAPM)相比，其特点在于

()o

I.APT的假设条件更少

II.CAPM是多因素模型，APT是单因素模型

III.APT从“套利均衡”的角度给出了证券的均衡定价

W.APT极大地推动了单因素分析方法在投资实践上的应用［单选题］*

A.I、II.III

B.n、in、w

c.n、iv

D.i、HI(正确答案)

17.无风险资产的基本特点有()o

I.收益率为一个常数n.收益的标准差为零

in.与风险资产的相关系数为零w.收益的方差为零［单选题］，

A.ILIIKIV

B.n、w

c.I、n、川、C（正确答案）

D.I.HI

18.根据套利定价理论（APT）,套利组合应满足的条件有（）。

|.组合中各种证券的权数之和为零n.组合因素灵敏度系数为零

in.组合具有正的期望收益率IV.组合期望收益率为零［单选题］小

A.I、W

B.I、II

c.I、n、in（正确答案）

D.n、in

19.指数化型证券组合可以模拟的指数有（）。

I.市场指数II.某种专业化指数

III.夏普指数IV.詹森指数［双选题］*

A.I.III.IV

B.I、II、III、W

C.I、山正确答案）

D.IlkN

20.对两种证券构成的组合，在不允许卖空的情况下，下列说法正确的有（）o

I.完全负相关下，可获得无风险组合

II•不相关情况下，可得到一个组合，其风险小于两个证券组合中任一证券的风险

III.当两种证券间的相关系数为0.5时，得不到一个组合使得组合风险小于单个证

券的风险

W.组合的风险与两证券间的投资比例无关［单选题］*

A.HRIV

B.I、II

c.i、n、in(正确答案)

D.i、in、w

21.在不允许卖空的情况下，三个证券组合可行域的左边界可能()o

I.呈线性II.向外凸

川.向内凹陷IV.为任何曲线［单选题］*

A.I、II(正确答案)

B.I.III

c.n、iv

D.III、W

22.下列关于无差异曲线的表述中，正确的有()o

I.不同的投资者由于风险偏好不同，会有不同的无差异曲线簇

II.无差异曲线越陡，表明投资者对风险越厌恶产

川.同一条无差异曲线上任意两点的切线的斜率相等

N.同一投资者无差异曲线之间不相交［单选题］*

A.I、IV

B.n、in

c.【、n、c(正确答案)

D.【、n、HI、iv

23.下列表现出有限理性行为的是()o

I,过度自信II.反应不足

HI.后悔厌恶IV.过度反应［单选题］*

A.I、n、山、w（正确答案）

B.I、HI

C.I、IkIV

D.IKIV

24.根据有效市场理论，下列说法正确的有（）o

I.只要证券价格充分反映了全部有价值的信息।市场价格代表着证券的真实价

值，这样的市场就称为有效市场

II.在有效的市场中，投资者所获得的收益只能是与其承担的风险相匹配的那部分

正常收益，而不会有高出出风险补偿超额收益

in.在有效的市场中，“公平原则”得以充分体现

w.在有效市场中，资源配置更为合理和有效［单选题1*

A.I、II、Hl、IV（正确答案）

B.I、川

C.I.IV

D.I、II.IV

25.下列关于有效市场理论的表述中，正确的有（）。

I.如果有效市场理论成立，则应采取积梭的投资管理策略，从相关的信息中获利

II.如果有效市场理论成立，则应采取消极的投资管理策略，积极的投资管理策略

只是浪费

HI.有效市场理论认为，证券在任一时点的价格均对所有相关信息做出了反应，因

此股票价格的变化也可以预测

W.有效市场理论认为，证券在任一时点的价格均对所有相关信息做出了反应，而

新信息是

不可预测的、因此，股票价格的变化也就不可预测［单选题］*

A.IKIV

B.I、HI

C.I、IV

D.n、in(正确答案)

26、假如市场针对一条信息的反应出现()等情况，说明该市场是无效市场。

I.反应方向正确，但反应过度II.反应方向错误

III.反应方向正确，但反应延迟IV.方向正确并一步到位［单选题］*

A.I、n、in(正确答案)

B.【、IV

C.II、III、W

D.I、n、ni、iv

27.关于客户的定性信息，下列说法正确的有()o

I.客户的目标陈述属于定性信息

II.客户的其他计划假设属于定性信息

III.家庭关系是客户定性信息的一部分

N.客户的金钱观既不属于定量信息也不属于定性信息［单选题］举

A.I、n、in(正确答案)

B.【、II、IV

C.【、in、IV

D.1【、III、IV

28.下列属于个人资产负债表中的长期负债项的有()o

|.汽车和其他支出n.二套住房贷款

in.教育贷款IV.主要住房贷款［单选题］*

A.I.II.HI

B.II,HI.W（正确答案）

C.I、HI、IV

D.I、H、W

29.对于客户未来收入，下列说法正确的有（）o

I.客户未来收入具有稳定性，因此可根据适当的增长率合理预测未来收入区间

II.客户收入最低情况下的收入一定要纳入未来收入预测的考量当中

III.客户未来收入会受到各种因素的影响而具有不确定性

IV.客户未来变化的合理估计是根据以往收入和宏观经济状况下的合理预测［单选

题］*

A.II、III、W（正确答案）

B.I、II、IV

C.I.IlkIV

D.I、H、in

30.下列表述中，正确的有（）o

I.基本分析法的分析数据是宏观、行业、上市公司等基本面数据

II.技术分析法的分析数据是市场历史数据

III.量化分析法的分析数据既有基本面数据，又有市场历史数据

IV.证券投资分析法的未来趋势是量化分析法替代基本分析法和技术分析法［单选

题］*

A.I、II、HI、IV

B.I、11、in（正确答案）

C.I、in、IV

D.II.IV

31.张某今年40岁，事业稳定，有一名子女，需要对自己的未来支出有一定的规

划，证券投资顾问在计划客户的未来支出时，要了解客户（）。

I.满足基本生活的支出

II.仅实现基本生存状态的生活水平支出

in,保证正常生活水平不变，不考虑通货膨胀的支出

iv.期望实现的支出水平［单选题］，

A.I、1【、W（正确答案）

B.II、III、W

c.I、n

D.I、HI

32.关于个人风险承受能力的评估，下列说法正确的有（）。

【.定性分析和定量分析相结合是最常见的评估方法之一II.通过确定和调整客户

可接受的风险水平，来帮助客户作出客观评估HI.评估内容涵盖了客户财务状况、

投资经验、投资风格、投资目标和风险承受能力五大模块IV.根据风险偏好类型和

程度，客户可被划分为保守型、稳健型、平衡性、成长型和进取型［单选题］*

A.1.IhIII

B.i、in、w（正确答案）

c.ii、in、w

D.i、n、w

33.会影响客户理财方式和产品选择的情形有（）。

I.客户对债券投资有特别的喜好

II.客户毕业于财经类院校，系统学习过理财投资方面的知知识

ni.客户平时工作比较繁忙，很难有时间盯盘炒股

IV,客户并不喜欢别人越俎代庖［单选题］兴

A.I.IkIV

B.I、HI

c.i、n、in、w（正确答案）

D.III、IV

34.量化分析法的显著特点包括Ooi,使用大量数据n.使用模型HI.使用电

脑IV.容易被大众投资者接受［单选题

A.I、HI

B.HI、IV

C.I、IkIV

D.I、H、HI（正确答案）

35.某客户在构建投资组合时首先研究了宏观经济，发现国家非常鼓励新型科技产

业的发展，

于是通过行业比较分析，选择了生物制药和新能源两个行业，接下来，通过对其中

重点上市公司调研，并进行财务与估值分析，最终选定了股票投资组合池，在选择

入市时点时，还仔细参考了股市的量价变化。那么।此客户所采取的分析方法有

0O

I.宏观分析法和量化分析法II.自上而下的基本面分析法

III.自下而上的基本面分析法IV.技术分析法［单选题］*

A.IkIV

B.I、in、iv

c,i、w

D.i、n、iv（正确答案）

36.财务报表常用的比较分析方法包括（）。

I.单个年度的财务比率分析

II.不同时期的财务报表比较分析

III.与同行业其他公司之间的财务指标比较分析

IV.确定各因素影响财务报表程度的比较分析［单选题］*

A.I、n、ni、iv

B.uII

c.i、II、in（正确答案）

D.in、w

37.在使用基本分析和技术分析方法进行证券投资分析时应注意（）。

I.方法的适用范围H，方法的结合使用

III.方法的直观性IV.方法的复杂性［单选题］*

A.I、IkIII

B.n、in、iv

c.HRiv

D.I、山正确答案）

38.产业政策的核心包括（）c

1.产业结构政策11.产业组织政策

HI.产业技术政策IV.产业布局政策I单选题I*

A.I、n（正确答案）

B.Ill,IV

C.I.IllsIV

D.II、HI、IV

39.下列行业属于防守型行业的有（）o

I.食品业II.公用事业

III,耐用品制造业IV.TMT行业［单选题］*

A.I、n（正确答案）

B.II、HI、IV

C.I、IkIII

D.III、IV

40.证券分析中，自上而下的三步估值法包括（）。

I,对整体经济和证券市场的分析II.对各个行业的分析

III.对具体公司和股票的分析N.对具体股票技术指标的分析［单选题］*

A.IsIlkW

B.n、in、w

c.i、n、m（正确答案）

D.I、IKIV

41.下列关于通货膨胀对股价影响的说法中，正确的有（）。

I.温和的、稳定的通货膨胀对股价的影响较小

II.通货膨张在一定的可容忍范围内持续，经济处于景气阶段，股价将持续上升

IH.严重的通货膨胀下，资金流入证券市场，股价上涨

IV.通货膨胀影响投资者的心理和预期，从而对股价产生影响［单选题］*

A.I、II、IV（正确答案）

B.II、III、IV

C.I.III

D.【、III、IV

42.垄断竞争市场的特点有（）o

I,生产者众多，各种生产资料可以流动

H.生产的产品同种但不同质，即产品之间存在差异

in.生产者对产品的价格有一定的控制能力

iv.生产者对市场情况非常了解，并可自由进出这个市场［单选题］*

A.I、II

B.I、ILIV

C.IlkIV

D.i、n、in（正确答案）

43.公司基本分析应当包括（）o

I.公司成长性分析II.公司的行业地位分析

III.公司股价变动趋势分析IV.公司经营管理能力分析［单选题］*

A.in、iv

B.I.IkHI

c.i、n、w（正确答案）

D.IkIII

44.对上市公司经济区位分析的目的有（）o

I.分析上市公司对当地经济发展的贡献II.研判上市公司的投资价值

III,测度上市公司在行业中的行业地位IV.分析上市公司未来发展的前景［单选题］

*

A.I、II

B.I、in、iv

c.【【、in、iv

D.II.WQE确答案）

45.根据杜邦分析体系，在其他条件不变的前提下，下列做法中能提高公司净资产

收益率的

有（）。i.提高营业利润率:i.提高总资产周转率m.增加股东权益w.增加负

债总额［单选题］*

A.I、II、III、IV

B.I、II、IV（正确答案）

C.I.IV

D.II.111

46.公司送红股后，下列说法错误的有（）oI.公司资产减少n.公司股东权益

减少III.公司负债减少W.公司每股净资产减少I单选题］*

A.H、川、IV

B.I.III

C.IKIV

D.I、n、in（正确答案）

47.证券相对估值的常用指标包括Ooi.市盈率n,权益现金流ni,企业价值

与利息折旧推销前收入比w.资本现金流［单选题］*

A.II.IlkIV

B.I、HI（正确答案）

C.ILW

D.I、JRIV

48.根据技术分析理论，轨道线的意义主要有（）o

I.对轨道线的突破并不是趋势反转的开始

II,对轨道线的突破是趋势反转的开始

HI.如果在一次波动中，股价在远离轨道线的地方就开始掉头，这可能是趋势改变

的信号

N.在趋势没有发生改变时，未触及到轨道线，轨道线具有支撑作用［单选题］*

A.HRIV

B.I、HI

c.i、in（正确答案）

D.ii、in

49.关于移动平均线（MA）的黄金交又，下列表述正确的有（）。

I.黄金交叉实际上就是指股价向上突破趋势线

II.股价上穿短期MA,短期MA上穿长期MA,为黄金交又

HI.股价下穿短期MA,短期MA向下突破长期MA,为黄金交又

IV.黄金交叉形成时，股价、短期MA和长期MA开始呈现多头排列态势［单选题］

A.II、IV（正确答案）

B.I.III

C.II、III、W

D.n、in、w

50.下列有关波浪理论的表述中，正确的有（）o

I.波浪理论的全称是艾略特波浪理论

II.波浪理论考虑的因素中，段价走势所形成的形态是最重要的

III.波浪理论以周期为基础

IV.波浪理论与道氏理论有关，但与斐波那奇数列无关［单选题］*

A.I、IV

B.n、m

c.i、n、w

D.i、n、山（工

51.技术分析方法包括（）o

I.指标类H.价格类

川.形态类IV.K线类［单选题］*

A.II、III、IV

B.I、m、w（正确答案）

C.I、HI

D.I.Ill

52.技术分析的基本假设包括（）。

I.市场总是理性的II，市场行为涵盖一切信息

III.证券价格沿趋势移动IV.历史会重演［单选题］*

A.I、W

B.IKIII

C.I.IlkIV

D.ii、in、iv（正确答案）

53.采用信用衍生工具缓释信用风险需满足的要求有（）0

।.法律确定性n.信用事件的规定

in.风险监控w.评估［单选题］求

A.ILIII

B.i、in、IV

c.I、II、IV（正确答案）

D.I、ILIII

54.通过财务状况分析入手识别单一法人客户的信用风险，主要的分析方法有

（）。

I.财务报表分析II.财务比率分析

III,现金流量分析IV.生产经营风险分析［单选题］*

A.I、II、n【（正确答案）

B.I.IllsIV

C.I、H

D.n、ni、iv

55.下列关于违约风险暴露的说法中，正确的有（）o

I.是债务人违约时预期表内项目和表外项目的风险暴露

II.若客户已违约，则违约风险暴露为其违约时的债务账面价值

III.若客户尚未违约，违违约风险暴露的表内项目为债务账面价值

IV.若客户尚未违约，违约风险暴露的表外项目为已提取金额+信用转换系数+已

承诺未提取金额［单选题］小

A.I、II、HI、IV

B.I、H、in（正确答案）

C.I、IV

D.II、III、IV

56.下列关于监测信用风险指标计算方法的说法中।正确的有（）0

I.不良贷款率=（次级类贷款+可疑类贷款）/各项款xlOO%

n.预期损失率=预期损失/资产风险暴露乂100%

in.关联授信比例=全部关联方授信总额/资本净额X100%

IV,逾期贷款率=逾期贷款余额/贷款总余额乂100%［单选题］不

A.I、n、in、iv

B.i、ikin

c.i、w

D.IKIlkw（正确答案）

57.下列关于金融机构风险压力测试的说法中।正确的有（）o

I.可以对风险计量模型中的每一个变量进行压力测试

II.可以帮助金融机构确定其风险暴露是否与其风险偏好一致

III.可以根据历史上发生的极端事件来产生压力测试的假设前提

IV.压力测试重点关注风险因素的变化对资产组合造成的不利影响［单选题］*

A.I、II、IV

B.I、II.III

C.I、III、IV

D.IKIlkN（正确答案）

58.下列说法中属于商业银行等金融机构流动性风险预警信号的外部预警信号指标

的有0O

I.市场上出现关于金融机构的负面传言，客户大量求证

II.债权人提前要求兑付造成金融机构支付能力不足

III,金融机构的外部评级下降

w.金融机构的融资交易对手开始要求抵押品且不愿意提供中长期融资［单选题］*

A.ILIII

B.i、in（正确答案）

c.n、in、iv

D.ILin.iv

59.基金业绩的归属分析是一种动态的基金评价方法।将基金的总业绩分配到基金

投资操作的各个环节中，定量评价基金经理（）能力。

I.风险防范n.资产配置

III.证券选择IV.行业配置［堂选题］*

A.I.IlkIV

B.I、II

C.I、IkIV

D.ii、in、iv（正确答案）

60.证券组合管理的几个基本步骤，按先后顺序应该为（）o

I.确定证券投资策略II.构建证券投资组合

III.进行证券投资分析IV.投资组合的修正［单选题］*

A.H、I、in、iv

B.【、in、n、w（正确答案）

c.in.n、i、w

D.【、n、w、in

61.股票风格管理分为o型,

i.积极n,消极

in.混合w.平衡［单选题］*

A.i.in

B.i、n（正确答案）

C.ILW

D.in、iv

62.消极债券组合策略包括（）。

I.指数策略II.水平分析

III.免疫策略IV.债券互换［毡选题］*

A.lhIV

B.I.IILIV

C.I.IKIlkW

D.i、in（正确答案）

63.债券组合管理的加强指数化的特点包括（）Q

I,通过一些积极但低风险的投资策略提高指数化组合的总收益

II.将指数的收益目标作为最小收益目标

III.属于消极投资组合策略

IV.属于积极投资组合策略［单选题］*

A.I、IV

B.IkIII

c.i、n、in（正确答案）

D,i、II、IV

64.公允价值的计量方式包括（）o

i.实际支付价格（无依据证明其不具有代表性）

II.直接使用名义价值

m.不可以直接使用可获得的市价价格

IV.如不能获得市场价格，则使用公认的模型估算市场价格［单选题］*

A.II、III、IV

B.in、iv

C.I、M正确答案）

D.IsILIII

65.下列关于对冲比率的说法中，正确的有（）o

I.对冲比率一定会小于1

II,对冲比率是指期货合约头寸与资产风险暴露数量大小的比率

in,对冲比率可以用现货总价值除以期货合约价值

对冲比率可以用于确定合约的数量［单选题］*

A.n、in、w（正确答案）

B.I.IllsIV

c.IKIII

D.i、n

66.影响期权价格的主要因素包括（）o

I.协定价格与标的物市场价格H.权利期间

III,利率IV.标的物价格的波动性［单选题］*

A.IKIll

B,i、n、HI、W（正确答案）

C.I、II

D.i、in、iv

67.运用比率分析法时，企业可以根据自身风险管理政策的特点选择（）o

I.累积变动为基础比较H.同比变动为基础比较

III.环比变动为基础比较IV.单个期间变动数为基础比较［单选题］卒

A.I、n

B.［、in、iv

c.IKin.c

D.【、W（正确答案）

68.关于现金、消费及债务管理的目的，下列说法错误的有Co［单选题］*

I，在于使全部的资金保障计划内、计划外的支出

n.在于使可用的资金保障计划内、计划外的支出

II.在于使全部的资金保障计划内的支出

IV.在于使可用的资金保障计划内的支出

A.HI、IV

B.I、III（正确答案）

IKIV

D.IkIII

69.在债务管理中，应当注意的事项有（）。

I.债务总量与资产总量的合理比例n.债务期限与家庭收入的合理关系

III.债务支出与家庭收入的合理比例IV,短期债务与长期债务的合理比例［单选题］

*

A.ILIII

B.I、ILIII

c.i、【I、in、w（正确答案）

D.I、IV

70.为实现有效债务管理的目标，需要完成的事项包括（）o

I.算好可负担的额度II,使债务负担最小化

III.拟订偿债计划IV.按计划还清负债［单选题］*

A.I.ILIII

B.II.IV

C.I、III、W（正确答案）

D.I、n、m、IV

71.借款人申请住房抵押贷款时，银行要对担保品做评估，下列关于对担保品做评

估的说法中，

正确的有0O

I.银行必须对担保品的价格与变现的难易程度做评估，确保借款人违约时，处理

抵押品后能够取回贷款余额

II.银行会评估抵押物所在城市，房贷是长期贷款，除了评估现有价值，还会评估

未来的房价展望

III.银行会评估抵押物的使用一自用、出租、空置；以违约的可能性排序，自用〉

出租）空置

w.