武汉蓝电财务报表分析报告

武汉市蓝电电子股份有限公司2021~2023年度财务报表分析报告报告日期：2024年10月2日目录TOC\n1-1\o"1-2"\u一、财务报表数据(一)资产负债表 财务报表数据资产负债表表1.12021~2023年度资产负债表项目(万元)2021年2022年2023年货币资金597.828712.6211270.89交易性金融资产11006.395207.1628870.46应收票据728.26544.221128.42应收账款2439.493066.443214.73预付款项75.9078.8399.83其他应收款19.0666.7645.07存货3273.434310.274662.43一年内到期的非流动资产3652.70其他流动资产87.0327.71流动资产合计19112.5223311.4254547.13固定资产2091.701988.191854.83在建工程42.76无形资产142.201080.261039.71长期待摊费用92.4867.8243.16递延所得税资产55.7874.59146.95非流动资产合计2382.153210.863127.40资产总计21494.6726522.2857674.53应付票据790.21应付账款846.00811.99485.03应付职工薪酬583.97813.92764.36应交税费307.54989.26688.84其他应付款26.4921.2039.34其他流动负债149.98317.25308.45流动负债合计3118.395321.435311.44递延所得税负债2.13非流动负债合计2.13负债合计3118.395321.435313.57实收资本(或股本)4650.004650.005720.00资本公积1660.931725.5727052.16其中:库存股32.17盈余公积2293.092320.772855.77未分配利润9486.3311872.5316126.21归属于母公司所有者权益合计18090.3620568.8851721.98少数股东权益285.93631.97638.99所有者权益合计18376.2921200.8552360.97负债与所有者权益总计21494.6726522.2857674.53武汉市蓝电电子股份有限公司，简称武汉蓝电，所属的行业是仪器仪表制造业，公司总部位于湖北省。2023年，武汉蓝电的资产总计是57,674.53万元，负债合计是5,313.57万元，所有者权益合计是52,360.97万元。图1.1武汉蓝电2021~2023年资产负债统计图从资产的角度看武汉蓝电的资产负债表，2021~2023年最近三年的资产总计分别是21,494.67万元、26,522.28万元、57,674.53万元，其中，2023年的流动资产合计为54,547.13万元，包括11,270.89万元的货币资金和4,662.43万元的存货；非流动资产合计为3,127.40万元，其中的固定资产占到了1,854.83万元。图1.2武汉蓝电2021~2023年资产总额变动趋势图负债方面，武汉蓝电最近三年的负债总额分别是3,118.39万元、5,321.43万元、5,313.57万元，其中，2023年的流动负债是5,311.44万元，非流动负债是2.13万元。所有者权益方面，2021~2023年武汉蓝电的所有者权益总额分别为18,376.29万元、21,200.85万元、52,360.97万元，2023年的股本为5,720.00万元。

利润表表1.22021~2023年度利润表项目(万元)2021年2022年2023年营业总收入11309.4516701.7820415.37营业收入11309.4516701.7820415.37营业总成本6634.309125.1510600.55营业成本4200.666039.987026.86税金及附加136.58221.56233.73销售费用787.031140.191296.41管理费用760.63605.02864.17财务费用1.55-44.51-361.08资产减值损失-86.04-103.33-154.44公允价值变动收益62.09158.58投资收益275.66227.20263.51营业利润5502.148529.4111851.66营业外收入8.639.6110.22营业外支出0.5912.212.82利润总额5510.178526.8211859.05所得税费用739.141031.571539.36净利润4771.037495.2410319.69归属于母公司所有者的净利润4614.877063.889936.68少数股东损益156.16431.36383.01综合收益总额4771.037495.2410319.69归属于母公司所有者的综合收益4614.877063.889936.68归属少数股东的综合收益156.16431.36383.012021~2023年武汉蓝电的营业总收入分别为11,309.45万元、16,701.78万元、20,415.37万元，营业总成本分别为6,634.30万元、9,125.15万元、10,600.55万元，净利润分别为4,771.03万元、7,495.24万元、10,319.69万元。其中，销售费用、管理费用和财务费用分别为1,296.41万元、864.17万元和-361.08万元，营业利润和利润总额分别为11,851.66万元、11,859.05万元。图1.3武汉蓝电2021~2023年经营成果图

现金流量表表1.32021~2023年度现金流量表项目(万元)2021年2022年2023年销售商品、提供劳务收到的现金11690.9718059.6821192.79收到的税费返还599.17655.70982.36收到的其他与经营活动有关的现金168.67322.821162.78购买商品、接受劳务支付的现金5008.275897.486661.66支付给职工以及为职工支付的现金1862.032603.783431.91支付的各项税费2089.071968.983622.83支付其他与经营活动有关的现金644.82707.861087.51经营活动产生的现金流量2854.627860.108534.02收回投资收到的现金26510.0035291.3216071.09取得投资收益收到的现金270.16227.20处置长期资产收回的现金0.01购建长期资产支付的现金49.541023.3597.58投资支付的现金29295.0029430.0042965.00投资活动产生的现金流量-2564.375065.18-26991.49吸收投资收到的现金26756.97吸收权益性投资收到的现金26756.97分配股利.利润或利息支付的现金68.264735.325524.00其中:子公司支付给少数股东的现金68.2685.32376.00支付其他与筹资活动有关的现金84.91464.85筹资活动产生的现金流量-68.26-4820.2320768.11汇率变动对现金的影响-1.969.753.52现金及现金等价物净增加额220.048114.812314.16期初现金及现金等价物余额377.78597.828712.62期末现金及现金等价物余额597.828712.6211026.782023年，武汉蓝电的期末现金及现金等价物余额为11,026.78万元，其中，经营活动产生的现金流量是8,534.02万元，投资活动产生的现金流量是-26,991.49万元，筹资活动产生的现金流量是20,768.11万元。图1.4武汉蓝电2021~2023年期末现金及现金等价物余额图图1.5武汉蓝电2021~2023年经营活动产生的现金流量图图1.6武汉蓝电2021~2023年投资活动产生的现金流量图图1.7武汉蓝电2021~2023年筹资活动产生的现金流量图会计报表分析资产负债表分析水平趋势分析表2.12023年度水平分析项目变动额变动比货币资金2558.270.29交易性金融资产23663.304.54应收票据584.201.07应收账款148.290.05预付款项21.000.27其他应收款-21.69-0.32存货352.160.08一年内到期的非流动资产3652.70其他流动资产-59.32-0.68流动资产合计31235.711.34固定资产-133.36-0.07在建工程42.76无形资产-40.55-0.04长期待摊费用-24.66-0.36递延所得税资产72.360.97非流动资产合计-83.46-0.03资产总计31152.251.17应付票据790.21应付账款-326.96-0.40应付职工薪酬-49.56-0.06应交税费-300.42-0.30其他应付款18.140.86其他流动负债-8.80-0.03流动负债合计-9.99递延所得税负债2.13非流动负债合计2.13负债合计-7.86实收资本(或股本)1070.000.23资本公积25326.5914.68其中:库存股32.17盈余公积535.000.23未分配利润4253.680.36归属于母公司所有者权益合计31153.101.51少数股东权益7.020.01所有者权益合计31160.121.47负债与所有者权益总计31152.251.17从资产的角度对武汉蓝电的资产负债表进行水平分析，2023年的资产总计是57,674.53万元，相比2022年变动了31,152.25万元，变动了1.17。图2.1武汉蓝电2021~2023年流动资产合计图其中，武汉蓝电2023年流动资产合计为54,547.13万元，相比2022年变动了31,235.71万元，变动了1.34。货币资金为11,270.89万元，相比2022年变动了2,558.27万元，变动了0.29，存货为4,662.43万元，相比2022年变动了352.16万元，变动了0.08。图2.2武汉蓝电2021~2023年存货统计图非流动资产合计为3,127.40万元，相比2022年变动了-83.46万元，变动了-0.03，其中的固定资产为1,854.83万元，相比2022年变动了-133.36万元，变动了-0.07。图2.3武汉蓝电2021~2023年固定资产统计图负债方面，武汉蓝电2023年的负债总额为5,313.57万元，相比2022年变动了-7.86万元，变动了0.00，其中，流动负债是5,311.44万元，非流动负债是2.13万元，相比2022年，分别变动了-9.99万元和2.13万元，变动比率分别是0.00和0.00。所有者权益方面，2023年武汉蓝电的所有者权益总额为52,360.97万元，相比2022年变动了31,160.12万元，变动了1.47；股本为5,720.00万元，相比2022年变动了1,070.00万元，变动了0.23。垂直结构分析表2.22023年度垂直分析项目2022年2023年变动额变动比货币资金32.85%19.54%-13.31%-0.41%交易性金融资产19.63%50.06%30.42%1.55%应收票据2.05%1.96%-0.10%-0.05%应收账款11.56%5.57%-5.99%-0.52%预付款项0.30%0.17%-0.12%-0.42%其他应收款0.25%0.08%-0.17%-0.69%存货16.25%8.08%-8.17%-0.50%一年内到期的非流动资产0.00%6.33%6.33%0.00%其他流动资产0.33%0.05%-0.28%-0.85%流动资产合计87.89%94.58%6.68%0.08%固定资产7.50%3.22%-4.28%-0.57%在建工程0.00%0.07%0.07%0.00%无形资产4.07%1.80%-2.27%-0.56%长期待摊费用0.26%0.07%-0.18%-0.71%递延所得税资产0.28%0.25%-0.03%-0.09%非流动资产合计12.11%5.42%-6.68%-0.55%资产总计100.00%100.00%0.00%0.00%应付票据0.00%1.37%1.37%0.00%应付账款3.06%0.84%-2.22%-0.73%应付职工薪酬3.07%1.33%-1.74%-0.57%应交税费3.73%1.19%-2.54%-0.68%其他应付款0.08%0.07%-0.01%-0.15%其他流动负债1.20%0.53%-0.66%-0.55%流动负债合计20.06%9.21%-10.85%-0.54%递延所得税负债0.00%0.00%0.00%0.00%非流动负债合计0.00%0.00%0.00%0.00%负债合计20.06%9.21%-10.85%-0.54%实收资本(或股本)17.53%9.92%-7.61%-0.43%资本公积6.51%46.90%40.40%6.21%其中:库存股0.00%0.06%0.06%0.00%盈余公积8.75%4.95%-3.80%-0.43%未分配利润44.76%27.96%-16.80%-0.38%归属于母公司所有者权益合计77.55%89.68%12.13%0.16%少数股东权益2.38%1.11%-1.27%-0.54%所有者权益合计79.94%90.79%10.85%0.14%负债与所有者权益总计100.00%100.00%0.00%0.00%从资产的来源看，2023年度，武汉蓝电的负债占总资产的比重为9.21%，所有者权益占总资产的比重为90.79%，其中，流动负债占据了9.21%，非流动负债占据了0.00%。从资产的构成看，2023年度，武汉蓝电的流动资产占总资产的比重为94.58%，其中，货币资金占据了19.54%，非流动资产占总资产的比重为5.42%，其中，固定资产占据了3.22%。利润表分析水平趋势分析表2.32023年度水平分析项目变动额变动比营业总收入3713.590.22营业收入3713.590.22营业总成本1475.400.16营业成本986.880.16税金及附加12.170.05销售费用156.220.14管理费用259.150.43财务费用-316.577.11资产减值损失-51.110.49公允价值变动收益96.491.55投资收益36.310.16营业利润3322.250.39营业外收入0.610.06营业外支出-9.39-0.77利润总额3332.230.39所得税费用507.790.49净利润2824.450.38归属于母公司所有者的净利润2872.800.41少数股东损益-48.35-0.11综合收益总额2824.450.38归属于母公司所有者的综合收益2872.800.41归属少数股东的综合收益-48.35-0.11垂直结构分析表2.42023年度垂直分析项目2022年2023年变动额变动比营业总收入100.00%100.00%0.00%0.00%营业收入100.00%100.00%0.00%0.00%营业总成本54.64%51.92%-2.71%-0.05%营业成本36.16%34.42%-1.74%-0.05%税金及附加1.33%1.14%-0.18%-0.14%销售费用6.83%6.35%-0.48%-0.07%管理费用3.62%4.23%0.61%0.17%财务费用-0.27%-1.77%-1.50%5.64%资产减值损失-0.62%-0.76%-0.14%0.22%公允价值变动收益0.37%0.78%0.41%1.09%投资收益1.36%1.29%-0.07%-0.05%营业利润51.07%58.05%6.98%0.14%营业外收入0.06%0.05%-0.01%-0.13%营业外支出0.07%0.01%-0.06%-0.81%利润总额51.05%58.09%7.04%0.14%所得税费用6.18%7.54%1.36%0.22%净利润44.88%50.55%5.67%0.13%归属于母公司所有者的净利润42.29%48.67%6.38%0.15%少数股东损益2.58%1.88%-0.71%-0.27%综合收益总额44.88%50.55%5.67%0.13%归属于母公司所有者的综合收益42.29%48.67%6.38%0.15%归属少数股东的综合收益2.58%1.88%-0.71%-0.27%现金流量表分析水平趋势分析表2.52023年度水平分析项目变动额变动比销售商品、提供劳务收到的现金3133.110.17收到的税费返还326.660.50收到的其他与经营活动有关的现金839.962.60购买商品、接受劳务支付的现金764.180.13支付给职工以及为职工支付的现金828.130.32支付的各项税费1653.850.84支付其他与经营活动有关的现金379.650.54经营活动产生的现金流量673.920.09收回投资收到的现金-19220.23-0.54取得投资收益收到的现金-227.20-1.00处置长期资产收回的现金-0.01-1.00购建长期资产支付的现金-925.77-0.90投资支付的现金13535.000.46投资活动产生的现金流量-32056.67-6.33吸收投资收到的现金26756.97吸收权益性投资收到的现金26756.97分配股利.利润或利息支付的现金788.680.17其中:子公司支付给少数股东的现金290.683.41支付其他与筹资活动有关的现金379.944.47筹资活动产生的现金流量25588.34-5.31汇率变动对现金的影响-6.23-0.64现金及现金等价物净增加额-5800.65-0.71期初现金及现金等价物余额8114.8013.57期末现金及现金等价物余额2314.160.27垂直结构分析表2.62023年度垂直分析项目2022年2023年变动额变动比销售商品、提供劳务收到的现金207.28%192.19%-15.09%-0.07%收到的税费返还7.53%8.91%1.38%0.18%收到的其他与经营活动有关的现金3.71%10.55%6.84%1.85%购买商品、接受劳务支付的现金67.69%60.41%-7.28%-0.11%支付给职工以及为职工支付的现金29.89%31.12%1.24%0.04%支付的各项税费22.60%32.85%10.26%0.45%支付其他与经营活动有关的现金8.12%9.86%1.74%0.21%经营活动产生的现金流量90.22%77.39%-12.82%-0.14%收回投资收到的现金405.06%145.75%-259.31%-0.64%取得投资收益收到的现金2.61%0.00%-2.61%-1.00%处置长期资产收回的现金0.00%0.00%0.00%-1.00%购建长期资产支付的现金11.75%0.88%-10.86%-0.92%投资支付的现金337.79%389.64%51.86%0.15%投资活动产生的现金流量58.14%-244.78%-302.92%-5.21%吸收投资收到的现金0.00%242.65%242.65%0.00%吸收权益性投资收到的现金0.00%242.65%242.65%0.00%分配股利.利润或利息支付的现金54.35%50.10%-4.25%-0.08%其中:子公司支付给少数股东的现金0.98%3.41%2.43%2.48%支付其他与筹资活动有关的现金0.97%4.22%3.24%3.33%筹资活动产生的现金流量-55.32%188.34%243.67%-4.40%汇率变动对现金的影响0.11%0.03%-0.08%-0.71%现金及现金等价物净增加额93.14%20.99%-72.15%-0.77%期初现金及现金等价物余额6.86%79.01%72.15%10.52%期末现金及现金等价物余额100.00%100.00%0.00%0.00%财务指标分析偿债能力分析短期偿债能力分析表3.12021~2023年度短期偿债能力指标2021年2022年2023年流动比率8.368.2612.45速动比率6.976.6510.30保守速动比率6.976.6410.28现金比率0.333.583.66营运资金与借款比20.246.556.04营运资金(万元)13477.7017673.0434507.88图3.1武汉蓝电2021~2023年流动比率图图3.2武汉蓝电2021~2023年现金比率图长期偿债能力分析表3.22021~2023年度长期偿债能力指标2021年2022年2023年利息保障倍数3555.95-190.57-31.84经营活动产生的现金流量净额与流动负债比1.111.861.61现金流利息保障倍数1841.69-176.59-23.63平均资产负债率(%)13.8517.5812.63长期借款与总资产比有形资产负债率(%)13.9718.0412.96有形资产与带息债务比权益乘数1.161.211.14产权比率0.160.210.14权益与负债比6.224.696.92长期资本负债率(%)长期负债与权益比经营活动产生的现金流量净额与负债合计比1.111.861.60经营活动产生的现金流量净额与带息债务比-0.445.997975.72图3.3武汉蓝电2021~2023年平均资产负债率统计图营运能力分析流动资产周转分析表3.32021~2023年度流动资产周转分析指标2021年2022年2023年营业收入应收账款率(%)20.0216.4815.38应收账款周转率4.996.076.50应收账款周转天数73.0860.1656.15存货与收入比0.220.230.22存货周转率1.721.591.57存货周转天数212.24229.14233.04应付账款周转率6.567.2910.84营运资金周转率0.840.980.61现金及现金等价物周转率7.030.690.64流动资产周转率0.700.790.52图3.4武汉蓝电2021~2023年应收账款周转率统计图固定资产周转分析表3.42021~2023年度固定资产周转分析指标2021年2022年2023年固定资产周转率5.268.1910.62非流动资产周转率4.615.976.44图3.5武汉蓝电2021~2023年固定资产周转率统计图总资产周转分析表3.52021~2023年度总资产周转分析指标2021年2022年2023年总资产周转率0.610.700.48股东权益周转率0.710.840.56图3.6武汉蓝电2021~2023年总资产周转率统计图盈利能力分析资产经营盈利能力分析表3.62021~2023年度资产经营盈利能力分析指标2021年2022年2023年资产报酬率0.300.380.27总资产净利润率(ROA)0.260.310.25图3.7武汉蓝电2021~2023年资产报酬率统计图资本经营盈利能力分析表3.72021~2023年度资本经营盈利能力分析指标2021年2022年2023年净资产收益率(ROE)29.8337.8828.06息税前利润与资产总额比0.510.600.47投入资本回报率0.300.380.27长期资本收益率0.340.430.31投资收益率0.030.040.01图3.8武汉蓝电2021~2023年净资产收益率图商品经营盈利能力分析表3.82021~2023年度商品经营盈利能力分析指标2021年2022年2023年净利润与利润总额比0.870.880.87营业毛利率0.630.640.66营业成本率0.370.360.34营业利润率0.490.510.58营业净利率0.420.450.51总营业成本率0.590.550.52销售费用率0.070.070.06管理费用率0.070.040.04财务费用率-0.02销售期间费用率0.140.100.09成本费用利润率0.961.101.34息税前营业利润率0.490.510.56价格成本费用利润率2.692.772.91图3.9武汉蓝电2021~2023年营业净利率统计图盈利质量分析表3.92021~2023年度盈利质量分析指标2021年2022年2023年经营现金流量净额与净利润比0.601.050.83经营现金流量净额与营业收入比0.250.470.42应收账款与营业收入比0.200.160.15图3.10武汉蓝电2021~2023年经营现金流量净额与营业收入比统计图发展能力分析资产资本成长分析表3.102021~2023年度资产资本成长分析指标2021年2022年2023年资本保值增值率(%)117.5498.63197.42资本积累率(%)17.54-1.3797.42固定资产增长率(%)5714.041102.18945