证券从业资格考试考前刷题冲刺

证券从业资格考试考前刷题冲刺（可下

载）

L证券公司从事上市公司并购重组财务顾问业务，应当具备的条件包

括（）。

I.具有健全且运行良好的内部控制机制和管理制度，严格执行风险

控制和内部隔离制度

II.公司控股股东、实际控制人信誉良好且最近3年无重大违法违规

记录

III.公司净资本符合中国证券业协会的规定

IV.财务顾问主办人不少于5人

A.I、II、IV

B.II、W

C.I、II

D.I、HI、IV

【答案】：A

【解析】：

根据《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》，证券公司从事上

市公司并购重组财务顾问业务，应当具备下列条件：①公司净资本符

合中国证监会的规定；②具有健全且运行良好的内部控制机制和管理

制度，严格执行风险控制和内部隔离制度；③建立健全的尽职调查制

度，具备良好的项目风险评估和内核机制；④公司财务会计信息真实、

准确、完整；⑤公司控股股东、实际控制人信誉良好且最近3年无重

大违法违规记录；⑥财务顾问主办人不少于5人；⑦中国证监会规定

的其他条件。

2.非公开募集基金财产的证券投资，包括买卖（）。［2016年5月真

题］

I.公开发行的股份有限公司股票

n.债券

in.基金份额

IV.国务院证券监督管理机构规定的其他证券，但衍生品除外

A.I、n、w

B.n、IILIV

C.I、n、III

D.I、in、IV

【答案】：c

【解析】：

根据《证券投资基金法》第九十四条，非公开募集基金财产的证券投

资，包括买卖公开发行的股份有限公司股票、债券、基金份额，以及

国务院证券监督管理机构规定的其他证券及其衍生品种。

3.在我国，根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》的规定，（）

以上的基金资产投资于债券的，为债券基金。［2015年3月真题］

A.80%

B.70%

C.50%

D.60%

【答案】：A

【解析】：

在我国，根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》的规定，80%

以上的基金资产投资于债券的，为债券基金；80%以上的基金资产投

资于股票的，为股票基金。

4.做市商在其所报的价位上接受投资者的买卖要求，以（）与投资

者交易。［2018年3月真题］

A.自有资金或证券

B.客户证券

C.客户资金

D.借入的资金或证券

【答案】：A

【解析】：

做市商是联结证券买卖双方的证券商。在做市商交易市场中，投资者

之间并不直接成交，而是从做市商手中买进证券或向做市商卖出证

券。做市商在其所报的价位上接受投资者的买卖要求，以其自有资金

或证券与投资者交易。做市商的收入来源是买卖证券的差价。这种交

易制度即“做市商交易制度二

5.根据《证券公司另类投资子公司管理规范》，关于另类投资子公司

的业务范围，下列说法正确的是（）o

A.《证券公司证券自营投资品种清单》所列品种以外的金融产品代销

业务

B.《证券公司证券自营投资品种清单》所列品种以外的金融产品、股

权等投资业务

C.上市公司并购重组业务

D.《证券公司证券自营投资品种清单》所列证券的投资业务

【答案】：B

【解析】：

另类投资业务，是指证券公司设立另类投资子公司，按照法律法规、

监管要求和《证券公司另类投资子公司管理规范》规定，从事《证券

公司证券自营投资品种清单》所列品种以外的金融产品、股权等投资

业务。

6.基金托管人应当对基金的（）出具意见。［2016年7月真题］

I.基金财务会计报告

II.中期基金报告

III.年度基金报告

IV.基金持有人资信情况报告

A.I、II、W

B.n、IILiv

c.I、IKm

D.i、in、iv

【答案】：c

【解析】：

根据《证券投资基金法》，基金托管人应履行对基金财务会计报告、

中期和年度基金报告出具意见的职责。

7.中国证券业协会是证券业的自律组织，是（）。［2013年3月真题］

A.不以营利为目的的国有独资企业

B.中国证监会的下属机构

C.社会团体法人

D.非法人单位

【答案】：C

【解析】：

证券业协会是证券业的自律性组织，是社会团体法人。中国证券业协

会正式成立于1991年8月28日，是依法注册的具有独立法人地位的、

由经营证券业务的金融机构自愿组成的行业性自律组织，是非营利性

社会团体法人。

8.根据投资者身份，证券投资者可分为（）两大类。

A.政府机构和金融机构

B.机构投资者和个人投资者

C.合格境外投资者和合格境内投资者

D.企事业法人和各类基金

【答案】：B

【解析】：

根据投资者身份，证券投资者主要分为机构投资者和个人投资者，前

者主要包括证券公司、共同基金等金融机构和企业、事业单位、社会

团体等。个人投资者是证券市场最广泛的投资者。

9.下列关于转融通业务的说法，错误的有（）。

I.证券金融公司应当制定转融通业务合同标准格式，报中国证券业

协会备案

II.证券金融公司可以根据化解证券公司违约风险的需要，建立转融

通互保基金

m.保证金可以证券充抵，但货币资金占应收取保证金的比例不得低

于20%

IV.证券金融公司向证券公司转融通的期限不得超过5个月

A.I、II>III

B.I、II、IV

c.I、m、iv

D.II>IILIV

【答案】：C

【解析】：

I项，证券金融公司应当制定转融通业务合同标准格式，报中国证监

会备案；in项，保证金可以证券充抵，但货币资金占应收取保证金的

比例不得低于15%；w项，证券金融公司向证券公司转融通的期限不

得超过6个月。

10.按照《证券投资顾问业务暂行规定》，证券投资顾问业务是证券投

资者咨询业务的一种基本形式，指证券公司、证券投资咨询机构（）

的经营活动。

I.按照约定，向客户提供涉及证券及证券相关产品的投资建议服务

II.直接或者间接获取经济利益

III.辅助客户作出投资决策

IV.接受客户委托

A.I、II>III

B.IILW

C.I、II、IILW

D.I、II.IV

【答案】：c

【解析】：

证券投资顾问业务，是指证券投资咨询机构、证券公司接受客户委托,

按照约定，向客户提供涉及证券及证券相关产品的投资建议服务，辅

助客户作出投资决策，并间接或者直接获取经济利益的经营活动。投

资建议服务内容包括投资的投资组合、品种选择以及理财规划建议

等。基本原则是诚实信用、守法合规、忠实客户利益。

11.证券公司申请融资融券业务资格，应当具备的条件包括（）。［2014

年6月真题］

I.具有证券经纪业务资格

II.客户交易结算资金第三方存管有效实施

III.最近1年各项风险控制指标持续符合规定

IV.已建立完善的客户投诉处理机制

A.I、II>III

B.I、IILIV

C.I、II、IV

D.II>IILIV

【答案】：C

【解析】：

根据《证券公司融资融券业务管理办法》的规定，证券公司申请融资

融券业务资格，应当具备下列条件：具有证券经纪业务资格；公司治

理健全，内部控制有效，能有效识别、控制和防范业务经营风险和内

部管理风险；公司最近两年内不存在因涉嫌违法违规正被中国证监会

立案调查或者正处于整改期间的情形；财务状况良好，最近两年各项

风险控制指标持续符合规定，注册资本和净资本符合增加融资融券业

务后的规定；客户资产安全、完整，客户交易结算资金第三方存管有

效实施，客户资料完整真实；已建立完善的客户投诉处理机制，能够

及时、妥善处理与客户之间的纠纷；已建立符合监管规定和自律要求

的客户适当性制度，实现客户与产品的适当性匹配管理；信息系统安

全稳定运行，最近一年未发生因公司管理问题导致的重大事故，融资

融券业务技术系统已通过证券交易所、证券登记结算机构组织的测

试；有拟负责融资融券业务的高级管理人员和适当数量的专业人员；

中国证监会规定的其他条件。

12.按照不同标准分类，金融市场可划分为（）o[2017年2月真题]

I,货币市场和资本市场

II.现货市场和衍生品市场

III.一级市场和二级市场

IV.国内金融市场和国际金融市场

A.I、II

B.II、IILIV

c.I、m、iv

D.I、II.IILW

【答案】：D

【解析】：

按照不同标准，金融市场有不同的分类：①按金融资产到期期限分为

货币市场和资本市场；②按交易工具分为债权市场和权益市场；③按

照发行流通性质分为一级市场和二级市场，一级市场是新金融资产的

发行市场，二级市场是已发行金融资产的流通市场；④按组织方式分

为交易所市场和场外交易市场；⑤按交割方式分为现货市场和衍生品

市场；⑥按金融资产的种类分为证券市场和非证券金融市场；⑦按辐

射地域分为国际金融市场和国内金融市场。

13.下列情形不属于担任独立财务顾问例外条款的是（）。

A.最近2年财务顾问为上市公司提供融资服务

B.最近2年财务顾问与上市公司存在资产委托管理关系、相互提供担

保

C.上市公司持有或者通过协议、其他安排与他人共同持有财务顾问的

股份达到或者超过5%,或者选派代表担任财务顾问的董事

D.持有或者通过协议、其他安排与他人共同持有上市公司股份达到或

者超过5%,或者选派代表担任上市公司董事

【答案】：A

【解析】：

A项，担任独立财务顾问例外条款之一是最近1年财务顾问为上市公

司提供融资服务。

14.证券公司开展报价回购业务，应当建立完备的（）,确保风险可

测、可控、可承受。

I.管理制度

II.决策与授权体系

III.操作流程

IV.风险识别、评估与控制体系

A.II.III

B.I、II

C.I、III、IV

D.I、II、HI、IV

【答案】：C

【解析】：

证券公司开展报价回购业务时，在风险管理方面，应当建立完备的管

理制度、操作流程和风险识别、评估与控制体系，确保风险可测、可

控、可承受。证券公司应建立运行高效、控制严密的内部控制机制，

制定科学合理、切实有效的内部控制制度。

15.下列确定资产管理计划所属类别的规定，正确的是（）。

I,固定收益类指的是投资于存款、债券等债权类资产的比例不低于

资产管理计划总资产80%

II.权益类指的是投资于股票、未上市企业股权等股权类资产的比例

不低于资产管理计划总资产80%

III.商品及金融衍生品类指的是投资于商品及金融衍生品的持仓合约

价值的比例不低于资产管理计划总资产80%

IV.混合类指的是投资于债权类、股权类、商品及金融衍生品类资产

的比例未达到固定收益类、权益类、商品及金融衍生品类的标准

A.I、II.III

B.n、in、iv

C.I、in、IV

D.I、II>IV

【答案】：D

【解析】：

资产管理计划应当具有明确、合法的投资方向，具备清晰的风险收益

特征，并区分最终投向资产类别，按照下列规定确定资产管理计划所

属类别：①投资于存款、债券等债权类资产的比例不低于资产管理计

划总资产80%的，为固定收益类；②投资于股票、未上市企业股权等

股权类资产的比例不低于资产管理计划总资产80%的，为权益类；③

投资于商品及金融衍生品的持仓合约价值的比例不低于资产管理计

划总资产80%,且衍生品账户权益超过资产管理计划总资产20%的，

为商品及金融衍生品类；④投资于债权类、股权类、商品及金融衍生

品类资产的比例未达到前三类产品标准的，为混合类。

16.中央银行通常采用（）等货币政策手段调控货币供应量，从而实

现发展经济、稳定货币等政策目标。［2014年3月真题］

I.税收政策

II.存款准备金制度

III.公开市场业务

IV.再贴现政策

A.I、II.III

B.I、in、iv

C.I、口、w

D.II.IILIV

【答案】：D

【解析】：

中央银行通常采用存款准备金制度、再贴现政策、公开市场业务等货

币政策手段调控货币供应量，从而实现发展经济、稳定货币等政策目

标。税收政策属于财政政策。

17.金融市场的重要性主要体现在（）o

I.促进储蓄-投资转化

H.优化资源配置

III.风险管理

IV.宏观调控

A.I、II>III

B.I、II、IV

c.II、m、iv

D.I>IILIV

【答案】：B

【解析】：

金融市场的重要性主要体现在：促进储蓄-投资转化、优化资源配置、

反映经济状态和宏观调控。

18.下列关于证券公司代销金融产品的资格的说法中，正确的是（）。

A.证券公司不必取得代销金融产品业务资格，但可以在中国证券业协

会登记该项业务的开展

B.证券公司必须取得代销金融产品业务资格，向中国证券业协会申请

审批

C.证券公司必须取得代销金融产品业务资格，向证券公司住所地证监

会派出机构申请审批

D.证券公司不必取得代销金融产品业务资格，但可以在公司住所地证

监会派出机构登记该项业务的开展

【答案】：C

【解析】：

《证券公司代销金融产品管理规定》第三条规定，证券公司代销金融

产品，应当按照《证券公司监督管理条例》和中国证监会的规定，取

得代销金融产品业务资格。证券公司住所地证监会派出机构按照证券

公司增加常规业务种类的条件和程序，对证券公司代销金融产品业务

资格申请进行审批。

19.地方政府债券招标发行时，投标标位变动幅度为（）。［2018年9

月真题］

A.0.01%

B.0.02%

C.0.04%

D.0.03%

【答案】：A

【解析】：

地方政府债券发行时，投标标位变动幅度为0.01%。每一承销团成员

最高、最低标值差为30个标位，无须连续投标。

20.证券公司代销金融产品，代销的金融产品具有（）特征的，证券

公司应当以简明、易懂的文字，向客户作出有针对性的书面说明，同

时详细披露金融产品的风险特征与客户风险承受能力的匹配情况，并

要求客户签字确认。［2018年5月真题］

I.流动性较低的

II.透明度较低的

III.不易理解的

IV.损失可能超过购买支出的

A.I、n、in、iv

B.I、n、III

c.IILIV

D.I、IV

【答案】：A

【解析】：

根据《证券公司代销金融产品管理规定》第十三条，代销的金融产品

流动性较低、透明度较低、损失可能超过购买支出或者不易理解的，

证券公司应当以简明、易懂的文字，向客户作出有针对性的书面说明,

同时详细披露金融产品的风险特征与客户风险承受能力的匹配状况，

并要求客户签字确认。

21.关于保本基金，以下描述正确的是（）。［2015年3月真题］

A.保本基金的管理人对持有人的投资本金承担保本清偿义务，担保人

并不承担连带责任

B.保本基金在极端情况下仍然存在本金损失的风险

C.保本基金目前在我国还不存在

D.保本基金等于将资金存放在银行或存款类金融机构

【答案】：B

【解析】：

A项，由基金管理人对基金份额持有人的投资本金承担保本清偿义

务，同时基金管理人与符合条件的担保人签订保证合同，由担保人和

基金管理人对投资人承担连带责任；C项，我国存在保本基金；D项,

投资保本基金并不等于将资金作为存款存放在银行或存款类金融机

构，保本基金在极端情况下仍然存在本金损失的风险。

22.证券金融公司转融通的期限一般不超过（）个月。［2017年6月

真题］

A.9

B.6

C.12

D.3

【答案】：B

【解析】：

证券金融公司向证券公司转融通的期限一般不得超过6个月。转融通

的期限自资金或者证券实际交付之日起算。

23.下列对法和法律关系的描述，正确的是（）。

A.法律规范是静态的，一经制定，生效范围内不变

B.法律规范是动态的，随社会生活的变化而变化

C.法律规定的权利和义务，仅指个人的权利和义务

D.法律规定的权利和义务，不包括国家机关及其公职人员在执行公务

过程中的职权及相应职责

【答案】：A

【解析】：

社会生活是不断变化的，是动态的。而法律规范则是静态的，一经制

定，除非立法机关根据一定程序对法律进行修改，否则在其生效范围

内，法律规范不变。法是以权利和义务为内容的社会规范，法所规定

的权利和义务，不仅指个人的权利和义务，也包括国家机关及其公职

人员在执行公务过程中的职权及相应职责。

24.下列关于证券金融公司应当遵守的风险控制指标，描述错误的是

()。

A.净资本与各项风险资本准备之和的比例不得低于100%

B.对单一证券公司转融通的余额，不得超过证券金融公司净资本的

60%

C.融出的每种证券余额不得超过该证券上市可流通市值的10%

D.充抵保证金的每种证券余额不得超过该证券总市值的15%

【答案】：B

【解析】：

B项，对单一证券公司转融通的余额，不得超过证券金融公司净资本

的50%o

25.经营机构告知投资者不适合购买相关产品或者接受相关服务后，

投资者仍主动要求购买风险等级高于其风险承受能力的产品时，经营

机构应该确认投资者是否属于风险承受能力最低类别的投资者，若不

是，业务人员应（）o[2018年12月真题]

A,直接向其销售相关产品或提供相关服务

B.拒绝向其销售或提供高于其风险承受能力的产品或服务

C.进行书面风险示警后，投资者仍坚持购买的，向其销售相关产品或

提供相关服务

D.不予理睬

【答案】：C

【解析】：

经营机构应当根据产品或者服务的不同风险等级，对其适合销售产品

或者提供服务的投资者类型作出判断，并向投资者提出适当性匹配意

见。如存在适当性不匹配的情况，不得主动向投资者进行推介。经营

机构告知投资者不适合购买相关产品或者接受相关服务，投资者仍主

动要求购买风险等级高于其风险承受能力的产品或者相关服务的，经

营机构应当做到：以书面形式进行特别风险警示，如投资者不属于风

险承受能力最低类别，经营机构业务人员应当就产品或服务的风险等

级高于投资者承受能力的情况进行特别书面风险警示。如投资者仍坚

持购买的，可以向其销售相关产品或者提供相关服务。

26.红利贴现模型要求（）相对稳定。

A.公司的股利政策

B.公司的现金流

C.公司的股价

D.股权收益率

【答案】：A

【解析】：

红利贴现模型要求公司的股利政策相对稳定，但在实际中，很多公司

的股利政策不稳定，且很多公司从不发放红利或者因为未盈利而无红

利可发放。此时很难用红利贴现模型进行估值。

27.证券公司（）负责审议本公司的信息技术管理目标，对信息技术

管理的有效性承担责任，并履行相关职责。

A.监事会

B.股东代表大会

C.董事会

D.高级管理人员

【答案】：C

【解析】：

证券公司董事会负责审议本公司的信息技术管理目标，对信息技术管

理的有效性承担责任，履行下列职责：①审议信息技术战略，确保与

本公司的发展战略、风险管理策略、资本实力相一致；②建立信息技

术人力和资金保障方案；③评估年度信息技术管理工作的总体效果和

效率；④公司章程规定的其他信息技术管理职责。

28.指定商业银行、资产托管机构和证券登记结算机构应当对存放在

本机构的（）进行监督。［2016年5月真题］

I.客户的交易结算资金的动用情况

II.客户的委托资金的动用情况

III.客户担保账户内的资金的动用情况

IV.客户证券的动用情况

A.I、II

B.i、n、IILiv

c.IILIV

D.i、in、iv

【答案】：B

【解析】：

根据《证券公司监督管理条例》第六十二条，指定商业银行、资产托

管机构和证券登记结算机构应当对存放在本机构的客户的交易结算

资金、委托资金和客户担保账户内的资金、证券的动用情况进行监督,

并按照规定定期向国务院证券监督管理机构报送客户的交易结算资

金、委托资金和客户担保账户内的资金、证券的存管或者动用情况的

有关数据。

29.证券公司认为客户甲购买某金融产品不适当，未向其进行推介。

如果甲主动要求通过证券公司购买金融产品，证券公司认为该金融产

品对该客户不适当的，（）。

A.不得销售该金融产品给该投资人

B.可以无条件向该客户销售该金融产品

C.证券公司应当将判断结论书面告知客户，提示其审慎决策

D.经客户口头确认后可以销售

【答案】：C

【解析】：

根据《证券公司代销金融产品管理条例》，证券公司向客户推介金融

产品，应当了解客户的身份、财产和收入状况、金融知识和投资经验、

投资目标、风险偏好等基本情况，评估其购买金融产品的适当性。证

券公司认为客户购买金融产品不适当或者无法判断适当性的，不得向

其推介；客户主动要求购买的，证券公司应当将判断结论书面告知客

户，提示其审慎决策，并由客户签字确认。

30.下列属于交易所市场的有（）。

I,拆借市场

II.期货交易所

III.外汇市场

w.证券交易所

A.I、II

B.n、iv

c.n、HI

D.I.Ill

【答案】：B

【解析】：

证券交易所、期货交易所、期权交易所等金融市场是高度组织化的金

融市场，被称为交易所市场。

31.中国证券业协会的章程由（）制定。

A.董事会

B.会员大会

C.中国证监会

D.监察委员会

【答案】：B

【解析】：

会员大会是证券业协会的最高权力机构，由全体会员组成。会员大会

的职权包括:①制定和修改章程;②审议理事会工作报告和财务报告;

③审议监事会工作报告；④选举和罢免会员理事、监事；⑤决定会费

收缴标准；⑥决定协会的合并、分立、终止；⑦决定咨询委员会的设

立、注销和更名；⑧决定其他应由会员大会审议的事项。

32.以下关于外资股的说法错误的是（）。［2014年6月真题］

A.境内上市外资股以人民币标明股票面值，以人民币认购

B.红筹股不属于外资股

C.境外上市外资股主要由H股、N股、S股等构成

D.境外上市外资股以人民币标明股票面值，以外币认购

【答案】：A

【解析】：

境内上市外资股采取记名股票形式，以人民币标明股票面值，以外币

认购、买卖，在境内证券交易所上市交易。

33.投资人可通过办理（）实现其变更办理基金业务销售渠道的需要。

［2018年10月真题］

A.份额转换

B.非交易过户

C.变更管理人业务

D,转托管业务

【答案】：D

【解析】：

开放式基金份额转托管是指基金份额持有人申请将其托管的某一交

易账户中的全部或部分基金份额转出并转入另一交易账户的行为投

资人可通过办理转托管业务，实现其变更办理基金业务销售渠道（或

网点）的需要。

34.投资者进行金融衍生工具交易时，要想获得交易的成功，必须能

较准确地预测（）等因素的未来变化趋势。［2015年11月真题］

I.利率

II.汇率

m.股价

IV.凸度

A.IILIV

B.I、n、III

C.I、II

D.i、n、in、iv

【答案】：B

【解析】：

金融衍生工具是交易双方通过对利率、汇率、股价等因素变动趋势的

预测，约定在未来某一时间按照一定条件进行交易或选择是否交易的

合约。

35.债券基金对（）的投资者具有较强的吸引力"2014年11月真题］

A.追求短期收益

B.追求高收益

C.偏好高风险高收益

D.追求稳定收益

【答案】：D

【解析】：

债券基金主要以债券为投资对象，因此对追求稳定收入的投资者具有

较强的吸引力。债券基金的波动性通常要小于股票基金，因此常常被

投资者认为是收益、风险适中的投资工具。

36.下列关于储蓄国债的发行方式的说法，正确的是（）。［2018年10

月真题］

A.只能采用代销方式

B.可采用公开招标方式

C.只能采用包销方式

D.可采用包销或代销方式

【答案】：D

【解析】：

目前，凭证式国债发行采用承购包销方式，记账式国债发行采用竞争

性招标方式。凭证式国债由其承销团成员（包括商业银行和邮政储蓄

机构）的营业网点销售，且只接受柜台购买。电子式国债的承销机构

已经逐渐推广到全部的凭证式国债承销机构，除了柜台购买之外，投

资者还可以在部分银行的网上银行购买。

37.《融资融券交易风险揭示书》应该提示客户在从事融资融券交易

期间，证券公司将以《融资融券合同》约定的通讯地址发送通知，通

知发出并经过约定的时间后，（）o【2016年7月真题］

A.如果知道客户通讯地址变动的，应向新通讯地址再次发送通知

B.将视作证券公司已经履行对客户的通知义务，客户无论因何种原因

没有及时收到通知，都会面临担保物被证券公司平仓的风险

C.将视作证券公司已经履行对客户的通知义务，但客户因第三方原因

没有收到通知的除外

D.客户能证明没有收到通知的，所造成的经济损失由证券公司承担

【答案】：B

【解析】：

提示客户在从事融资融券交易期间，证券公司将以《融资融券合同》

约定的通知与送达方式及通讯地址，向客户发送通知。通知发出并经

过约定的时间后，将视作证券公司已经履行对客户的通知义务。客户

无论因何种原因没有及时收到有关通知，都会面临担保物被证券公司

强制平仓的风险，可能会给客户造成经济损失。

38.证券公司代销基金产品时，对基金投资人进行风险承受能力调查,

应当从调查结果中至少了解到基金投资人的（）。

I.投资经验

II.财务状况

III.短期风险承受水平

IV.投资人健康状况

A.II.III

B.I、II

C.I、II、III

D.I、III、IV

【答案】：C

【解析】：

《证券投资基金销售适用性指导意见》第二十三条规定，对基金投资

人进行风险承受能力调查，应当从调查结果中至少了解到基金投资人

的以下情况：投资目的、投资期限、投资经验、财务状况、短期风险

承受水平、长期风险承受水平。

39.证券市场监管是指证券管理机关运用（）,对证券的募集、发行

等行为以及证券投资中介机构的行为进行监督管理。

I.法律手段

II.经济手段

III.行政手段

IV.刑事手段

A.IILW

B.I、II、III

C.I、IKIV

D.I、IKIILIV

【答案】：B

【解析】：

证券市场监管手段包括法律手段、经济手段和行政手段。法律手段是

通过建立完善的证券法律、法规体系和严格执法来实现的。经济手段

是通过运用利率政策、公开市场业务、信贷政策、税收政策等，对证

券市场进行干预。行政手段是通过制定政策和计划等对证券市场进行

行政性的干预。

40.根据《证券公司大集合资产管理业务适用〈关于规范金融机构资

产管理业务的指导意见》操作指引》，连续（）个工作日投资者不足

200人或资产净值低于5000万元的存量大集合产品，应当在过渡期

内逐步转为符合法律法规规定的私募资产管理计划。

A.30

B.60

C.90

D.120

【答案】：B

【解析】：

《证券公司大集合资产管理业务适用〈关于规范金融机构资产管理

业务的指导意见》操作指引》公布后，连续60个工作日投资者不足

200人或资产净值低于5000万元的存量大集合产品，应当在过渡期

内逐步转为符合法律法规规定的私募资产管理计•划，并依法履行备案

等程序，或者通过与其他产品合并、终止产品合同等方式予以规范。

证券公司执行上述规定时，应当按照产品合同约定的方式取得投资者

和托管人的同意，保障投资者选择退出大集合产品的权利，有效控制

流动性风险，对相关后续事项作出公平、合理安排。

41.下列股票类型和字母能对应的是（）。［2016年5月真题］

I.股权分置改革的复牌股：G股

II.伦敦股：L股

III.新股：N股

IV.新加坡股：S股

A.I、HI、W

B.I、II、III

c.n、in、iv

D.i、n、w

【答案】：D

【解析】：

在纽约、新加坡、伦敦上市的外资股分别被称为“N股”、“S股”、“L

股”。此外，公司股权分置改革方案获得相关股东会议表决通过，公

司股票复牌后，市场称这类股票为“G股”。

42.证券公司应当建立信息查询制度，保证客户在证券公司营业时间

内能够随时查询（）等信息。［2016年7月真题］

I.委托记录

II.交易记录

III.证券和资金余额

IV.证券公司业务经办人员和证券经纪人的姓名、执业证书、证券经

纪人证书编号

A.n、iv

B.I、n、IILIV

c.I、in、iv

D.i、IKin

【答案】：B

【解析】：

根据《证券公司监督管理条例》第三十二条，证券公司应当建立信息

查询制度，保证客户在证券公司营业时间内能够随时查询其委托记

录、交易记录、证券和资金余额，以及证券公司业务经办人员和证券

经纪人的姓名、执业证书、证券经纪人证书编号等信息。

43.一般来说，期限较长的债券票面利率定得较高，是由于（）。［2012

年3月真题］

A.流动性强，风险相对较小

B.流动性差，风险相对较大

C.流动性差，风险相对较小

D.流动性强，风险相对较大

【答案】：B

【解析】：

债券利率的主要影响因素有：借贷资金市场利率水平、筹资者的资信、

债券期限长短。一般来说，期限较长的债券流动性差，风险相对较大,

票面利率应较高；而期限较短的债券流动性强，风险相对较小，票面

利率应较低。

44.保证公司债券的担保人可以是（）。［2011年3月真题］

I.政府

H.信誉好的银行

III.发行人自身

IV.举债公司的母公司

A.I、II>III

B.I、II、IV

C.I、IILIV

D.口、in、iv

【答案】：B

【解析】：

保证公司债券是公司发行的、由第三者作为还本付息担保人的债券，

是担保证券的一种。担保人是发行人以外的其他人（或称第三者），

如政府、信誉好的银行或举债公司的母公司等。

45.证券公司应当勤勉尽责，按照（）方法，合理配置资源，对本机

构洗钱风险进行持续识别、审慎评估、有效控制及全程管理，有效防

范洗钱风险。

A.合规为本

B.风险为本

C.利益为本

D.安全为本

【答案】：B

【解析】：

根据《法人金融机构洗钱和恐怖融资风险管理指引》第四条，证券公

司应当勤勉尽责，按照风险为本方法，合理配置资源，对本机构洗钱

风险进行持续识别、审慎评估、有效控制及全程管理，有效防范洗钱

风险。

46.证券公司在报送可疑交易报告后，应当根据中国人民银行的相关

规定采取相应的后续风险控制措施，包括（）o

I.对可疑交易所涉客户及交易开展持续监控

II.提升客户风险等级

m.限制客户交易

IV.继续提供服务

A.n、in、w

B.I、n

c.I、n、in

D.i、in、iv

【答案】：c

【解析】：

证券公司在报送可疑交易报告后，应当根据中国人民银行的相关规定

采取相应的后续风险控制措施，包括对可疑交易所涉客户及交易开展

持续监控、提升客户风险等级、限制客户交易、拒绝提供服务、终止

业务关系、向相关金融监管部门报告、向相关侦查机关报案等。

47.证券市场监管的经济手段，是指通过（）等经济手段，对证券市

场进行干预。

I.利率政策

n.信贷政策

in.罚款

IV.公开市场业务

A.I、II>III

B.I、II、IV

C.II、III、IV

D.I、HI、IV

【答案】：B

【解析】：

经济手段是通过运用利率政策、公开市场业务、信贷政策、税收政策

等经济手段，对证券市场进行干预。这种手段相对比较灵活，但调节

过程可能较慢，存在时滞。

48.下列事项不属于证券交易结算环节的是（）。［2015年11月真题］

A.发送清算结果

B.发送交收结果

C.发送交易数据

D.交收违约处理

【答案】：C

【解析】：

证券交易的结算可以划分为交易数据接收、清算、发送清算结果、结

算参与人组织证券或资金以备交收、证券交收和资金交收、发送交收

结果、结算参与人划回款项、交收违约处理八个环节。

49.下列关于证券公司对客户身份识别的基本要求的说法中，错误的

是（）。

A.证券公司不得为身份不明的客户提供服务或与其进行交易

B.证券公司不得为客户开立假名账户

C.考虑客户的特殊需求，证券公司可以为客户开立匿名账户

D.客户由他人代理办理业务的，证券公司应当同时对代理人和被代理

人的身份证件或者其他身份证明文件进行核对并登记

【答案】：C

【解析】：

C项，证券公司不得为身份不明的客户提供服务或者与其进行交易，

不得为客户开立匿名账户或者假名账户。

50.全国中小企业股份转让系统又被称为（）。［2016年10月真题］

A.创业板

B.新三板

C.中小企业板

D.二板

【答案】：B

【解析】：

全国中小企业股份转让系统，又被称为“新三板”，成立于2012年9

月20日，主要为创新型、创业型、成长型中小微企业发展服务。创

业板市场又被称为二板市场，是为具有高成长性的中小企业和高科技

企业融资服务的资本市场。

51.上市公司无须由股东大会以特别决议通过的事项是（）。［2016年

11月真题］

A.变更公司形式

B.公司章程的修改

C.董事会和监事会成员的任免及其报酬和支付方法

D.公司增加或者减少注册资本

【答案】：C

【解析】：

根据《公司法》第三十七条，股东会行使的职权除BD两项外，还包

括：①决定公司的经营方针和投资计划；②选举和更换由职工代表担

任的董事、监事，决定有关董事、监事的报酬事项；③审议批准董事

会的报告；④审议批准监事会或者监事的报告；⑤审议批准公司的年

度财务预算方案、决算方案；⑥审议批准公司的利润分配方案和弥补

亏损方案；⑦对发行公司债券作出决议；⑧对公司合并、分立、解散、

清算或者变更公司形式作出决议；⑨公司章程规定的其他职权。对前

款所列事项股东以书面形式一致表示同意的，可以不召开股东会会

议，直接作出决定，并由全体股东在决定文件上签名、盖章。

52.证券市场监管是指证券管理机关运用（），对证券的募集、发行

等行为以及证券投资中介机构的行为进行监督管理。［2017年4月真

题］

I.法律手段

II.经济手段

III.必要的行政手段

IV.刑事手段

A.I、n、in、iv

B.I、n、III

c.IILIV

D.i、IV

【答案】：B

【解析】：

证券市场监管是指证券管理机关运用法律的、经济的以及必要的行政

手段，对证券的募集、发行、交易等行为以及证券投资中介机构的行

为进行监督与管理。证券市场监管是一国宏观经济监管体系中不可缺

少的组成部分，对证券市场的健康发展意义重大。

53.由承销商先全额购买发行人该次发行的证券，再向投资者发售，

由承销商承担全部风险的承销方式是（）年月真题]

o[201511

A.全额自销

B.全额代销

C.全额直销

D.全额包销

【答案】：D

【解析】：

证券包销是指证券公司将发行人的证券按照协议全部购入或者在承

销期结束时将售后剩余证券全部自行购入的承销方式，前者为全额包

销，后者为余额包销。

54.国务院证券监督管理机构可以要求（