【企业财务信息披露问题及探究的文献综述4500字】

企业财务信息披露问题及研究的国内外文献综述目录TOC\o"1-2"\h\u24482企业财务信息披露问题及研究的国内外文献综述 1188411国内外研究现状 127711.1国外研究现状 1275751.2国内的研究现状 2137032财务信息披露违规相关理论概述 3174212.1财务信息披露违规的相关概念 3702.2财务信息披露违规的类型 3207822.3财务信息披露违规动因概述 522260参考文献 61国内外研究现状1.1国外研究现状国外较早开展了上市公司的财务信息披露质量问题的研究，无论是理论探索还是实际应用，均有较全面的研究结果，关于财务风险的有关问题的研究比较成熟，内容较为丰富，已具备完整理论体系，在该研究领域有很大影响。我国可以从中学习经验进而对市场经济制度的查缺补漏，有效提高企业财务信息披露的质量，优化市场资源配置。（1）根据上市公司的经营状况对所披露财务信息质量的影响，在Okere(2021)看来企业自愿披露的主要问题是公司破产，欺诈行为，信息不对等和无法吸引大量投资。财务业绩良好的公司倾向于在年报里透露较多信息，以显示其优于业绩较差的公司。Roya(2020)采取应用研究和后半实验的方法得出管理者的行为特征与财务信息报告质量之间存在负相关的关系。会计有一个关键和困难的责任，处理交易和提出财务报告的形式，可用于利益集团评估公司的表现。当专业和道德行为成为财务报告披露的基础时，这一关键责任变得有意义。（2）信息的对称性也可能与披露质量存在正相关，Riyanto和Diana(2020)通过225家印尼证券交易所的上市公司作为研究样本，得出财务报告的质量是指如果存在信息不对称，财务报告也可能会降低其质量。相关性提高了财务报告质量质量意味着信息不对称将对财务报告产生负面影响。Mirhosseini和Gerayli（2020）认为在当今社会，信息透明是企业成功的的关键。良好的财务会计信息披露可以获得投资者对公司业绩或经营状况的不同方面的信任，从而降低信息不对称程度或降低投资者的信息成本，通过研究德黑兰证券交易所上市公司财务比率和财务信息披露透明度的关系结论是流动性比率、盈利能力，活跃性对财务信息透明度有显著的正相关关系。1.2国内的研究现状二十世纪80年代是改革开放不断深入和市场经济飞速发展的时期，财务信息披露质量开始出现参差不齐的问题，扰乱了经济市场的正常运行，开始有学者对这一领域进行研究，但由于国内研究时间相对较短，理论上的应用和实践上的不完善，尚未形成一个完整理论体系。但时至今日，国内学者在财务风险领域有过深入的理论探讨，并针对具体案例做了深入的研究和分析，取得一些成绩，缩短中西方之间的距离。（1）财务信息披露违规内成外因研究候亚蒙（2019）觉得，上市企业财务信息披露的质量受公司规模、股权结构、盈利能力和财务杠杆等因素的影响、法律环境等因素影响。上市公司内部生产出一系列充足的财产，在财务资金紧缩，生产结构出现改革问题，将开始为企业生产经营服务情况产生消极的影响。黄世忠（2019）表示通过国内外财务舞弊史得出，只要经济利益诱惑足够大，监管等制度安排又有机可乘，就会不断有上市公司不惜以身试法，试图通过财务造假博取不当得利。他就财务会计信息披露质量的问题提出了八因八策，深刻揭示了企业为财务造假的采取的各种违规手段和对此提出相对应的预防策略。在任海芝等人（2020）看来公司的社会责任与金融欺诈的互为作用和影响。财务舞弊可能妨碍企业履行社会责任，以及社会责任履行质量对财务舞弊产生影响，且企业社会责任水平对财务舞弊发生显著负相关，企业承担社会责任到了一定水平时，与财务舞弊发生没有明显联系。（2）财务信息披露违规产生的影响张军委（2020）提出财务会计信息质量的好坏，不仅会给企业的经营造成影响，而这又会给企业的相关利益者带来直接的冲击。企业的投资者，企业的债权人，常与企业财务会计信息相结合，作出经营投资决策，如果财务会计信息是真实的，科学，进而将为企业的相关利益者提供有力的数据信息基础保障；如果企业财务信息披露不真实，不科学，进而给企业有关利益者切身利益造成损害，甚至影响市场经济的稳步发展，因此，对财务信息披露质量进行严格控制具有十分重要意义。陈彧（2021）认为财务信息披露违规行为愈加在资本市场发生，严重影响广大投资者对市场的信心，也以此会阻碍资本市场经济的健康发展，对上市公司的发展造成阻碍。（3）对策研究陈欣琳（2020）认为企业的财务信息披露是投资者对企业经营状况认识的主要途径，对投资者进行投资决策有很大的影响。优质的上市公司财务信息披露，不仅对投资者权益有利，并利于股票市场长期，健康地发展。所以健全我国财务信息披露监管机制非常关键。建议通过增加财务信息披露违规处罚，提高调查效率，同时发挥媒体的监督作用，以提升监管质量。朱金一（2021）觉得，监管机构应该在这篇文章中，从政府和制度，信息传递、信息筛选等等一些方面，建议适用新的法律，健全信息披露制度，大力推广联合惩戒机制，发挥多渠道的监督合力，加强中介机构责任，优化投资者结构的对策与建议，以期对上市公司在财务造假成本方面有所借鉴。2财务信息披露违规相关理论概述2.1财务信息披露违规的相关概念财务信息披露违规是指上市公司向社会大众所披露出的近期经营的财务信息不能达到相关法律和证券部门制定的标准，违背了五个质量标准：真实性、准确性、完整性、及时性和公平，公司的经营状况，财务分析和融资策略等重大决策都无法真实地传递给公司外部地相关利益者，导致公司违反了有关的财务披露法律法规。上市公司应当对公众定期或临时公开其财务资料，无论该公司是出于客观的原因披露不及时不充分，还是还是故意延缓和虚假披露的，其所披露的财务信息都已经失去了参考的价值，并且，很容易误导大众作出不理智的投资决定，导致其利益受损，打击公众对资本市场的信任，影响其长期发展。2.2财务信息披露违规的类型2.2.1披露虚假财务信息财务信息披露失真，是现在最具危害性和最严峻的披露问题，在揭露虚假财务信息陈本来就少，而且能够为企业带来较大收益，有利于投资，有些公司就不惜以身涉险做出不真实不可靠的财务信息披露。往往会虚构一些经营事件和虚假交易，有意篡改相关财务指标，利用莫须有的数据“美化”财务数据欺骗利益相关者，违反了信息披露的真实性原则，对证券市场是否能够健康发展产生了不利影响。2.2.2财务信息披露不充分看一家公司财务信息披露的好坏，那么其所披露信息是否充分就可作为一个衡量标准。目前，很多上市公司都希望其披露的财务信息看起来经营状况尚佳，所以在信息披露时，选择有利于企业披露，故意选择对重大风险事项和公司不好的信息闭口不谈。例如：对关联交易方信息披露不细致、隐瞒企业对外担保情况、对投资情况和一些重大事项披露不充分等此类避重就轻的行为都是违背了信息披露的完整性原则。2.2.3信息披露不及时时效性是信息传递的重要特性之一，对于财务信息的披露只有在合理的时间内才有其价值的存在。在当今快节奏时代下市场经济瞬息万变，及时掌握相关财务信息资料便能降低决策的风险率，我国资本市场制度严格规定上市公司必须定期披露财务信息时限，每年的年报应当从每年的会计年度末开始的4个月开始，而在每年的半年之后，每年的中期报表必须在两个月之内完成，并刊登于中国证券监督管理委员会规定网站。另外发生重大事件之后，上市公司应暂时予以披露，如果有关资料会有滞后性就可能会影响信息使用者的决策，也将会带来难以估量的损失风险，影响市场良好的运行秩序。2.2.4信息披露不透明一些上市以保护公司机密为由，向投资者或者其他信息使用者披露完整财务信息而造成信息不对等和信息的不易取得。在资本市场中往往有些堂而皇之称自己有内幕消息而进行消息的转卖，或是不正当的手段对特定投资者进行透露，但是大部分的普通投资者由于无法获得必要的信息，不能正确地进行投资决策，给投资者带来困难的的同时也不利于公司的长远发展。2.2.5信息披露不规范信息披露规范化是资本市场的投资者迫切需要的，我国上市公司的内部会计信息披露标准存在差异，前后内容缺乏严谨的标准要求，导致使用者阅读难以理解或是产生误解。这些问题广泛存在于上市一些上市公司中，主要由于财务人员专业素养不高，未严格遵循基本的财务信息披露要求，格式和内容不严谨等问题。信息披露过于马虎容易导致投资者在做出决策时产生误差，影响资本市场的有效运转。2.3财务信息披露违规动因概述2.3.1上市公司自身原因驱使财务信息违规的行为产生的原因多种多样，但究其根本还是获取利益是该行为的目的。公司发展壮大，扩大经营规模和增加企业资金运转无非就是把公司上市吸收公众投资资金，上市公司增资配股再次向资本市场进行融资或是维持该公司的上市资格，而这些都必须要符合证监会的规定才能在证券市场上合理融资和继续挂牌经营。一些经营状况较差或是虚假上市的公司为了达到证监会规定的财务信息指标标准，就会处心积虑地通过一些虚假交易、虚增资产以及提前或推后确认收入等手段粉饰公司的经营报表，违反真实性原则。除了利益操纵以外，公司内部控制的不合理也是原因之一。公司内部管理的控制权不合理就有可能可能造成大股东滥用职权的行为，其就会利用自身绝对控制权干预公司的日常决策，使股东会形同虚设。其次，我国上市公司的董事会结构和功能区分不明确，管理层人员职责不清缺乏有效的制衡机制，影响公司监督机制的良好运行。2.3.2违规成本低助长风气回顾我国这几年来的资本市场，我国上市公司的财务信息披露违法行为时有发生，并且越大的上市公司涉及的虚假金额越来越大。这种事件层见叠出地发生有着一个重要的原因，那就是我国的市场制度对于上市企业财务造假的处罚打击力度还不够高。截至目前，证监会对于上市公司做出虚假财务信息披露最大的行政处罚仅是罚款60万元，对于相关负责任最严重的处罚也只是罚款30万元，但是这些违法成本对于财务信息披露违规所给上市公司所带来的利益不足为道。由于造假的违法成本低廉，这些企业便会心存侥幸不断在边缘试探或是踏入泥沼。2.3.3资本市场制度外在原因我国上市公司会计信息披露违法行为的主要外部原因之一是证券市场的有关制度不健全，就此常常有企业钻空子企图逃过证监会的监管治理。根据法律法规的上市规定即存在一定的弊端，上市公司为了掩饰其差强人意的运营状况就会通过配股或增发的方式为其圈钱。但是为达到该种资格，该企业往往会利用剥离制度将经营不善甚至是亏损的业务归于该母公司或是其他的关联企业，因此一些上市公司为了继续进行股权融资便会想法设法地对该对外披露的财务信息精心包装。参考文献[1]黄世忠.上市公司财务造假的八因八策[J].财务与会计,2019(16):4-11.[2]张军委.企业财务会计信息质量的影响因素及优化策略研究[J].现代商业,2020(18).[3]陈欣琳.*ST毅达财务信息披露违规问题研究[D].南昌大学,2020.[4]江笑云.上市公司财务报表舞弊及信息披露违规案例分析和启示[J].改革与开放,2018.[5]韩亚丽.上市公司信息披露违规的动因及治理研究[D].河南理工大学,2012.[6]李梦琪.上市公司财务信息披露质量提升对策研究[J].财富生活,2022(02):106-108.[7]曾德祝.上市公司财务信息披露质量问题与监管[J].质量与市场,2020(02):15-16.[8]陈彧.明利股份财务信息披露违规问题研究[D].南昌大学,2021.[9]张文倩.ST科迪大股东资金侵占行为及后果分析[D].河南财经政法大学,2021.[10]伍克容.信息披露质量、资本结构与公司财务风险[D].重庆工商大学,2017.[11]陈琪.上市公司财务信息披露质量对股权资本成本的影响研究[J].现代经济信息,2015.[12]安芮坤.浅析上市公司财务信息披露问题[J].陕西青年职业学院学报,2020.[13]HaririMohammad.R