2021年江苏自考财务管理重点

就国家主体而言，称为财政。就金融主体而言，称为财经。就工商公司主体而言，称为财务。公司制是最能体现当代公司制度基本特性组织形式。财务涉及财务活动和财务关系两个方面内容。公司财务关系可分为a公司与投资者之间财务关系。b公司与受资者之间财务关系。c公司与债权人财务关系，形成“欠人”财务关系。d公司与债务人之间财务关系，形成“人欠”财务关系。E公司与国家、公司内部、劳动者之间财务关系。协调经济利益分派中所发生得冲突则是财务管理必要构成内容。财务管理就是人门运用一定技术和办法，遵循国家法规政策和各种契约关系，组织和控制公司资金活动（财务活动），协调和理顺公司和各个方面财务关系一项管理工作。（名词解释、重点）财务关系特点：a财务管理实质是价值管理。财务管理侧重于价值管理，即在物和人管理活动中所涉及到价值方面管理，都属于财务管理范畴。B财务管理价值管理主线是资金管理。C财务管理是公司管理中心。财务管理是中心，价值管理是实质，资金管理是主线。财务管理制度指财务管理活动中德各种制度、各个组织机构、各种运营方式集合。（名词解释、重点）运营方式涉及“行政干预”运营方式；“市场机制”运营方式；混合式运营方式。财务管理最基本问题是财务管理主体（谁理财）和财务管理目的（财务主体实现什么目)财务管理内容（管理什么）财务管理办法（怎么管理），这三方面是内容体系基本。财务目的对理财主体起着制约、导向、勉励作用。所有者视为资本经营者，目是使资本增值并获利，所有者财务目的是所有者权益增值保值。经营者可视为资产经营者，它财务目的是保证利润持续增长。财务经理可视为货币经营者，它财务目的是保证明现钞票流量良性循环。国内公司财务目的是公司价值最大化。财务管理内容为筹资、投资、损益及分派。筹资管理就是对负债和所有者权益两个财务要素管理。投资管理则是对资产这一财务要素管理。损益及分派管理体现对收入、费用、利润（含利润分派）三个动态财务要素管理。系统论是研究系统特性并研究其运营规律。财务管理基本办法既要坚持系统论办法，又要坚持财务系统是人造系统、开放系统、动态系统观点，充分发挥人主观能动性，积极开辟多远筹资渠道和投资途径，并随着时序变化而采用不同对策。财务管理要有整体观点和层次性观点。微观经济学为基本理论指引。金融学理念为思想指引。管理学理论为办法论指引。财务管理整体上要与会计理论保持对称和协同。筹资理论涉及：时间价值理论、资本构造MM理论、资金成本理论、财务杠杆理论投资理论涉及：资本资产定价理论、投资组合理论、有效市场理论、投资风险理论、利润分派每股利润理论、勉励政策理论。资金时间价值被以为是没有风险和没有通货膨胀条件下社会平均资金利润率，普通以国债利率为基准。资金时间价值是一种增值。资金时间价值体现为价值与时间关系，有一下内容：A资金使用时间长短B资金数量大小C资金周转速度。这三者是财务管理筹资、投资实践活动必要优先考虑前提。所谓现值指本金；所谓终值指本利和。年金指在相似间隔期收到或支出等额款项。分为：普通年金、预付年金、递延年金、永续年金。投资风险价值就是指投资者冒风险进行投资所获得报酬，也就是投资收益多余或少于货币时间价值那某些。货币时间价值只能是正数，投资风险可为正数也可为负数。投资风险计算环节A计算投资收益盼望值。B计算原则差和原则差率。C计算风险报酬率。D计算风险报酬额。（重点、简答）市盈率指标自身计算公式看，它体现为某项证劵投资回收年限。投资报酬率表白投资者投资额所获得收益，它是市盈率倒数。比率分析法指计算各县指标之间相对数，将相对数进行比较一种分析办法。（名词解释、重点）两种惯用综合分析法为财务比率分析法和杜邦分析法。杜邦分析法是对公司财务状况进行综合分析，通过几种重要财务指标关系，直观、明了反映公司财务状况。公司筹集资金规定：A认真选取投资项目B合理拟定筹资额度C依法足额募集在资本D对的运用负债经营E科学掌握投资方向。筹资渠道有A国家资金B银行信贷资金C非银行金融机构资金D其她法人单位资金E民间资金F公司内部形成资金G境外资金。资金成本指公司从各个渠道筹措资金不能免费使用，而要付出代价。（名词解释、重点）资金成本涉及资金时间价值和投资风险价值。营业杠杆指公司运用固定成本提高税前收益手段。（名词解释、重点)财务杠杆指公司运用债务成本习性而带来额外营业收入。（名词解释、重点）财务杠杆系数是每股利润变动率相称于息税前利润变动率倍数。最佳资本构造指公司在一定期期内使其综合资金成本最低，同步公司价值最大资本构造。（名词解释、重点）拟定最佳资本构造办法有加权平均资金成本比较法和无差别分析法。存量调节指运用公司既有资产规模下对现存自由资本与负债资本进行构造转化、内部重组，以实现资本构造趋于合理。增量调节指通过追加或缩减资产数量来实现资本构造合理。资本金制度指从国家对于资本金筹集、管理和核算以及所有者责权利等方面所作出法律规范。（名词解释、重点）国内公司资本金确认原则为实收资本与注册资本一致。法定资本金又叫最低资本金，是指国家规定开办公司必要筹集最低资本金数额。科技开发公司人命币10万元。股票是指股份有限公司为筹集主权资本而发行有价证券，是股东拥有公司股份凭证。股票重要特性：A资产权利享有性B价值不可兑现性C收益波动性D市场流动性E价格起伏性。优先股在获得公司剩余财产和股利时具备优先性。按投资主体不同可分为国家股、法人股、外资股、个人股。设立股份有限公司申请发行股票条件A生产经营符合国家产业政策B发行普通股限于一种，同股同权C发起人认购股本不少于总股本35%D发起人认购某些不少于人民币3000万元E向公众发行不少于25%职工认购不超过社会25%超过4亿，公众可调节，但不少于10%F发起人近三年无重大违法行为G证劵委规定其她条件。股票发行审查制度为注册制（形式审查制）和核准制（实质审查制）国内股票发行方式可概括为两大类三种。两大类为发行与否公开分为公开间接发行和不公开直接发行。三种是依照实际状况分为定向募集发行、原股东优先配售和公开发行。股票发行价格有等价、时价、中间价。国内不容许折价发行。所有者权益在数量上等于公司所有资产净额减去所有负债后余额，即公司净资产数额。商业信用筹资长处：A限制条件少B筹资速度较快C筹资成本较低D筹资弹性较大商业信用筹资缺陷：A资金运用时间较短B筹资风险较大。周转信贷协定也称为限额循环周转证，是银行具备法律义务承诺提供不超过某一最高限额贷款协定。（名词解释、重点）短期融资券，又称为商业票据、短期借据、商业本票，它是一种由规模大、名声响、信誉卓著公司在公开市场上发行一种无担保本票，是一种新兴筹集资金方式。短期融资券长处：A筹资成本低B能提高公司信誉C可减轻公司财务工作量D经纪人有也许提供有价值建议。长期借款筹资长处：A筹资速度快B借款成本较低C借款弹性较大D具备财务杠杆作用。长期借款筹资缺陷：A财务风险较大B限制条款较多C筹资数量有限。债券特性：A是一种债权债务凭证B利息固定C偿还期限明确D再分派和求偿上具备优先权利E不影响公司控制权。可转换公司债券指依照公司债券募集办法规定，债券持有人将其转换为发行公司股票。股份有限公司净资产不得少于3000万元。有限责任公司净资产额不少于6000万元。合计债券总额不超过公司净资产40%债券发行有等价、折价、溢价发行三种。债券长处：A资金成本较低B保障控股权C财务杠杆作用优限。公司投资原则有A坚持投资项目可行性分析B投资组合与筹资组合相适应C投资收益与投资风险均衡。有效市场理论基本思想可归纳为：证券市场上交易者如果依照获得一组信息而无法获得额外收益，那么就可以为资我市场是有效。有效市场理论三种形态：弱有效市场、中强式有效市场和强式有效市场。信息不对称指上市公司董事长和管理者投资者和管理者掌握信息不均衡。投资风险有系统性风险和非系统系风险两种那个风险各构成。风险限度大小不等通过投资组合可分散。按期权拥有者选取行为可划分为择购权和择售权。“将来某一天”称为执行日和到期日，执行日可划分为欧式和美式，美式可在之前任一天，欧式只能在那一天。共同点过期作废。货币资金特点：A流动性最强，具备普遍可接受性B收益最低C波动性公司持有货币动机：A交易性动机，涉及购买原材料、支付工资、缴纳税金B防止性动机货币资金管理目就是在风险和收益之间做出恰当选取。货币需求量预测：A钞票收支法B调节净损益法C销售比例法D成本费用比例法成本分析为占用成本、管理成本、短缺成本债权资产指公司采用赊销方式对外销售产品或提供劳务而形成性质上属于公司债权应收账款和应收票据。采用应收账款因素：A迫于商业竞争需要B为了减轻存货积压。应收账款信用政策成本费用涉及：A财务成本B管理费用C坏账损失。信用政策指公司关于应收账款等管理或控制方面原则性规定，涉及信用原则和信用条件两方面。信用原则指公司乐意向客户提供商业信用所规定关于客户信用状况方面最低原则。公司在制定信用原则时应进行“成本-效益”分析5C评估法：品德、能力、资本、抵押品、条件信用级别评价法依照客户应收账款也许发生坏账率划分级别。信用额度事实上代表公司对客户乐意承担最高风险。信用条件是销货人对付款时间和钞票折扣所作出详细规定，它涉及折扣率、折扣期、信用期限。三种悲观后果A占用应收账款上资金增长，也增长了机会成本B增长收账费用C增长了坏账损失也许。供应间隔系数是库存原材料资金平均占用额与最高占用额比例。A类品种5-10%，资金60-80%B20-30%15-30%C60-70%5-15%钞票流量指与固定资产投资决策关于钞票流入和钞票流出数量，它是评价投资方案与否可行时必要事先计算基本指标。钞票流量构成：A初始钞票流量B营业钞票流量固定资产折旧办法：A使用年限法B加速折旧法（双倍余额递减法、年数总和法、余额递减法）C工作时间法最佳更新期：固定资产年平均成本达到最低时那个时点无形资产有知识产权和专有技术构成短期有价证券特点：A变现能力强B有一定风险C价格有一定波动性。证券投资风险：利率风险、拒付风险、购买力风险、政策风险短期有价证券形式：国库券、地方政府机构证券、公司证券股票投资风险：A利率风险B物价风险C公司风险D市场风险E政策风险期权交易是一种合约买卖，该合约赋予买方在到期日或之前任何时候以合约规定价格向卖方购入或出售一定数量某种商品权利。期权价值有内涵价值和时间价值构成成本费用是公司生产经营过程中发生资产耗损。成本费用涉及：A直接费用B间接费用C期间费用(工业公司期间费用涉及管理费用、财务费用和产品销售费用）加强成本控制必要健全基本工作，有效成本控制必要以健全基本工作为前提。A建立完整原始记录制度B健全验收制度C健全定额管理制度。目的成本指依照预测可实现销售收入扣除目的利润计算出来成本，它是目的管理思想在成本管理工作中应用产物。责任成本指详细责任单位为对象，以期其承当责任为范畴所归集成本，也就是特定责任中心所有可控成本。弹性预算指公司在不能精确预测业务量状况下，依照本量利之间有规律数量关系，按照一系列业务水平编制有伸缩性预算。目的利润特点：A可行性B科学性C勉励性D统一性实现目的利润单项对策：A增长销售数量或销售金额B提高销售价格C减少单位变动成本D减少固定成本。利润非配一半程序：A被没收财务损失，支付各项税收滞纳金和罚款B弥补此前年度亏损C提取法定盈余公积D提取公益金E向投资者分派利润股利政策是关于股份有限公司勉励与否发放、发放多少和何时发放等问题方针和政策。勉励政策理论涉及A勉励无关论B股利有关论股份公司惯用股利政策：A剩余股利政策B固定或持续增长股利政策C固定勉励支付率政策D低正常股利加额外股利政策股利支付方式：钞票股利、财产股利、负债股利、股票股利资本扩张与资本收缩以资本效率优先原则为根据。公司兼并形式：入股式、承担责任式、购买式、采用资本重组方式、由出资者授权公司收购指采用市场行为对某一公司实行兼并一种方式。按照普通收购含义，是指一家公司出资购买另一家公司资产或股权，从而获得对该公司资本实际控制权。公司收购方式：通过协商或竞价、通过购买某公司股票、通过将我司股票发行给另一种公司资本所有者，以获得对该公司资产和负债，并丧失法人实体地位。剥离动因：A变化公