运营资金的管理

第八章营运资金管理第八章

营运资金管理第二节现金管理第三节应收账款管理第四节存货管理第一节营运资金的含义和特点像相互咬合的齿轮，供应、消费、销售，川流不息的业务流；现金、存货、应收帐款，息息相关的资金链。平稳运营，才是企业利润的真正源泉。第一节营运资金的含义和特点营运资金的含义营运资金的特点营运资金管理的要求第八章

营运资金管理营运资金的含义营运资金是指企业消费运营活动中占用在流动资产上的资金。广义营运资金全部流动资产占用资金

狭义营运资金流动资产-流动负债净营运资金第一节营运资金的含义和特点第八章

营运资金管理营运资金的特点周转速度快，变现才干强。占用数量具有动摇性。实物形状具有多变性。来源具有灵敏多样性。获利才干相对较弱投资风险相对较小。第一节营运资金的含义和特点第八章

营运资金管理营运资金管理的要求既要保证正常消费运营需求，又要合理节约运用资金。资金管理和资产管理相结合。保证资金运用和物资运用相结合。第一节营运资金的含义和特点第八章

营运资金管理第二节现金管理

现金管理的目的现金的持有动机现金的持有本钱最正确现金持有量现金日常管理第八章

营运资金管理现金管理的目的在现金的流动性与收益性之间作出合理的选择，力求做到既保证企业正常消费运营活动的需求，又不使企业现金多余闲置，以获取最大的长期利润。第二节现金管理第八章

营运资金管理现金的持有动机

买卖动机预防动机投机动机第二节现金管理第八章

营运资金管理现金的持有本钱

管理本钱因保管现金余额而发生的管理费用时机本钱因持有现金而丧失的再投资收益转换本钱企业现金与有价证券转换过程中发生的费用短缺本钱现金持有量缺乏而给企业呵斥的损失.第二节现金管理第八章

营运资金管理最正确现金持有量

含义能使总本钱最低的现金持有量决策方法本钱分析模型存货模型现金周转期模型第二节现金管理第八章

营运资金管理本钱分析模型

含义根据与现金持有量相关的本钱，分析预测其总本钱最低时的现金持有量的一种方法。公式现金总本钱=管理本钱+时机本钱+短缺本钱第二节现金管理第八章

营运资金管理存货模型

含义是将现金看作企业的一种特殊存货，按照存货管理中的经济批量法的原理确定企业最正确现金持有量的方法。公式TC=K×Q/2+F×T/Q第二节现金管理第八章

营运资金管理现金持有量现金持有本钱时机本钱转换本钱总本钱现金周转期模型

含义是根据企业现金的周转速度来确定最正确现金持有量的一种方法。公式现金周转期=存货周转期+应收帐款周转期-应付帐款周转期第二节现金管理第八章

营运资金管理〔１〕〔２〕〔３〕〔４〕存货周转期应收帐款周转期应付帐款周转期现金周转期收到采购的资料支付资料资金出卖产废品收回现金现金日常管理严厉遵守现金管理的相关法律法规加强现金支出控制现金回收管理第二节现金管理第八章

营运资金管理第三节应收账款管理应收账款管理的目的应收账款的功能与本钱应收账款坏账预备制度信誉政策应收账款的日常管理第八章

营运资金管理应收账款管理的目的

制定合理的应收帐款政策，使赊销添加的收入最大限制地大于应收帐款本钱，使企业收益最大化第三节应收账款管理第八章

营运资金管理应收账款的功能与本钱

应收账款的功能促进销售的功能减少存货的功能应收账款的本钱时机本钱管理本钱坏帐本钱第三节应收账款管理第八章

营运资金管理应收帐款的时机本钱含义是指企业的资金投放于应收帐款而必需放弃其他投资时机所丧失的收益.公式应收帐款时机本钱=应收帐款占用资金×资金本钱率应收帐款占用资金=应收帐款平均余额×变动本钱率

第八章

营运资金管理第三节应收账款管理应收账款坏账预备制度坏帐的含义因债务人破产或死亡，以其破产财富或者遗产清偿后，依然不能收回的应收账款；因债务人逾期未履行偿债义务，超越3年依然不能收回的应收账款。坏帐预备制度为防止坏帐给企业运营活动的稳定性呵斥不利影响，财务制度规定企业应按一定方法计提坏帐预备金。第三节应收账款管理第八章

营运资金管理信誉政策

含义即应收账款的管理政策，是企业对应收账款投资进展规划和控制的根本原那么和行为规范。制定合理信誉政策，是加强应收账款管理，提高应收账款投资效益的重要前提。内容信誉规范信誉条件收账政策第三节应收账款管理第八章

营运资金管理信誉规范含义是指客户获取企业的商业信誉所应具备的最低条件，通常以预期的坏帐损失率表示。“6C〞系统评价法客户信誉质量〔Character〕偿付才干〔Capacity〕资本〔Capital〕抵押品〔Collateral〕条件〔Conditions〕继续〔Continuity〕第八章

营运资金管理第三节应收账款管理信誉条件含义是指企业接受客户信誉定单所提出的付款条件。如“2/10，n/60〞详细内容信誉期限折扣期限现金折扣第八章

营运资金管理第三节应收账款管理收帐政策含义是指当客户违反信誉条件时，拖欠甚至拒付帐款时企业应采取的收帐战略和措施。分析图０M收帐费用坏帐损失第八章

营运资金管理第三节应收账款管理应收账款的日常管理企业信誉调查直接调查间接调查企业信誉评价AAA、AA、A、BBB、BB、B、CCC、CC、C应收帐款收现保证率〔当期必要现金支出总额-当期其他稳定可靠的现金流入总额〕/当期应收帐款总计金额第三节应收账款管理第八章

营运资金管理第四节存货管理存货管理的目的存货的功能存货本钱存货决策存货日常控制第八章

营运资金管理存货管理的目的

存货的含义存货是指企业在消费运营过程中为消费或销售而贮藏的物资。管理目的尽力在存货本钱与风险之间作出平衡，到达二者的最正确结合，争取以最低的本钱保证正常的消费运营需求第四节存货管理第八章

营运资金管理存货的功能保证企业消费运营或销售活动的正常进展

降低进货本钱

便于组织平衡消费，降低产品本钱第四节存货管理第八章

营运资金管理存货本钱含义为持有存货所付出的代价被称为存货本钱。获得本钱TCa=AU+F1+A/Q×K储存本钱TCc=F2+Q/2×Kc缺货本钱TCs第四节存货管理第八章

营运资金管理存货决策存货经济订货批量根本模型存货根本模型的扩展第四节存货管理第八章

营运资金管理存货经济采购批量根本模型含义是指可以使一定时期存货总本钱到达最低点的进货批量。公式

分析图第八章

营运资金管理第四节存货管理订货批量储存本钱线总本钱线本钱存货经济采购批量的扩展模型有数量折扣的经济采购批量模型陆续到货情况下的经济采购批量存在缺货情况下的经济采购批量第八章

营运资金管理第四节存货管理有数量折扣的经济采购批量模型由数量折扣时，存货决策的相关总本钱等于购置本钱、订货本钱和储存本钱之和。公式存货决策相关本钱=购置本钱+订货本钱+储存本钱第八章

营运资金管理第四节存货管理陆续到货情况下的经济采购批量第八章

营运资金管理第四节