408企业年金与商业保险(GC)解析

企业年金与商业年金的选择

1名目★中意人寿简介★企业年金的政策与进展★企业年金与商业年金的选择★商业年金的分类与特点★留才打算2

公司简介

3公司简介Introduction成立于2023年2月26日，总部设在北京。注册资本金19亿元人民币。由意大利忠利保险公司与自然气集团公司共同出资组建。是中国参加WTO后成立的首家合资保险公司。曾为中石油39万名退休员工供给退休保障，总保费超过200亿元人民币。4成立于1831年，迄今已有超过177年的保险经营阅历

忠利集团为世界最大保险集团之一，旗下300多家保险及金融实体遍布全球40多个国家

2023年忠利集团合并保费收入达628亿欧元;2023年忠利集团总保费收入达645亿欧元

忠利集团在《财宝》杂志2023年度世界500强企业营业收入排名中列第30位

忠利集团AssicurazioniGeneraliS.p.A.双方股东5世界领先的集石油和自然气上下游业务、油气田工程技术效劳、石油物资装备制造和供给于一体的综合性能源公司

在世界50家大石油公司中排名第7位

2023年实现销售收入6720亿元；2023年实现销售收入8061亿元

《财宝》杂志2023年度世界500强企业营业收入排名中列第24位

北京2023年奥运会合作伙伴

自然气集团公司ChinaNationalPetroleumCorporation双方股东Shareholders6HeadOfficeBranchesBranchestobeopened7中国局部团体客户8

企业年金的政策与进展

9企业年金的定义企业年金是指企业及其职工在依法参与根本养老保险的根底上，自愿建立的补充养老保险制度。现行政策:《企业年金试行方法》20号令《企业年金基金治理试行方法》23号令《企业年金基金治理机构资格认定暂行方法》24号令《企业年金基金治理运作流程》《企业年金基金账户治理信息系统标准》《企业年金基金治理机构资格认定专家评审规章》10第1层统筹账户第2层个人账户补充养老(比如:企业年金)个人儲蓄强制性社会福利支柱1雇主自愿支柱2个人自愿支柱3最低基本生活保障企业年金是根本养老保险的重要补充，也是多层次养老保险体系的重要组成局部。11吸引，留住人才的一个有效途径事实证明企业年金是最为有效的养老金制度对企业年金计划的资金来源和运作进行财务控制员工的参与增强了对公司的责任心和归属感雇主社会基本养老金不足个人储蓄也会遇到风险员工缺乏个人投资知识当变换工作，员工可以将自己的福利带入新的公司员工政府政策的支持税收激励社会基本养老金需要有所补充企业年金市场的发展将极大的促进中国资本市场的发展为社会的稳定和经济的长期可持续发展提供有力的支持政府与社会建立企业年金打算的意义12企业年金的建立企业建立企业年金必需到达以下的标准:良好的财务状况依法参与根本养老保险履行缴费义务已建立集体协商机制在自愿的根底上建立DC(确定缴费型)打算选择合法的受托人治理企业年金报经所在地劳动保障门备案,合格的方案必需到政府的许可企业年金的特点领取条件：死亡，永久性伤残或是退休更换工作单位时企业年金打算可转移可一次性支付关于企业年金13企业年金治理的制度安排1、资产独立的信托管理模式2、“钱”“权”分离的制度安排3、专业化的商业机构运营管理4、政府全力打造市场机制基金给付期间转换可以选择多种给付方式企业年金基金投资收益基金给付基金积累14受托人账户治理人托管人投资治理人受托人有权指定其它治理机构投资治理人将按企业年金打算规定治理资金账户治理按打算治理企业年金日常事务托管人需确保资金的安全企业年金治理的四个角色15年金受托人:企业年金理事会或者有受托资格的独立法人金融机构+账户治理人雇员雇主

签订合同

方案设计和文件的制定与雇员进展沟通沟通选择受托模式选择和监视投资与托管进展账户治理基金托管人〔可多名〕投资治理人〔可多名〕企业年金运作模式16年金受托人内部/外部+账户治理人托管人投资治理人雇员企业信托公司和保险公司基金治理公司、证券公司、保险资产治理公司具有托管资质的商业银行银行、信托和保险公司相关机构相关机构17企业年金基金治理机构资格年金受托人安(12家)年金帐户管理人(18家)年金投资管理人(21家)年金托管人(10家)平安养老保险公司平安养老保险公司平安养老保险公司

太平养老保险公司

太平养老保险

泰康养老保险公司泰康养老保险公司泰康资产管理公司

中国人寿养老保险公司中国人寿养老保险公司中国人寿资产管理公司

长江养老保险公司长江养老保险公司长江养老保险公司

招商银行股份有限公司招商银行股份有限公司招商基金管理公司招商银行股份有限公司中信信托投资公司中信信托投资公司中信证券公司中信银行股份有限公司中国工商银行中国工商银行华夏基金管理公司中国工商银行中国建设银行股份有限公司中国建设银行股份有限公司华泰资产管理公司中国建设银行股份有限公司

中国民生银行股份有限公司博时基金管理公司中国民生银行股份有限公司

中国光大银行嘉实基金管理公司中国光大银行

中国银行股份有限公司易方达基金管理公司中国银行股份有限公司

交通银行股份有限公司海富通基金管理公司交通银行股份有限公司

上海浦东发展银行富国基金管理公司上海浦东发展银行华宝信托投资公司华宝信托投资公司中国国际金融公司

上海国际信托公司中国太平洋人寿保险公司南方基金管理公司中国农业银行中诚信托投资公司新华人寿保险公司中国人保资产管理公司

广发基金管理公司

工银瑞信基金管理公司

国泰基金管理公司

银华基金管理公司

18企业年金现状1、到2023年底，全国已有2.4万家企业建立企业年金制度，基金积存已达910亿元以上。劳动和社会保障部〔原〕基金监督司陈良司长猜测：2023年中国企业年金新增积存400亿元，总量将突破1300亿元〔摘自《2023年中国企业年金市场年度报告》〕；2、目前我国企业年金市场90%以上的规模来自大型国有企业；3、这些大型国有企业绝大局部是国资委属下的垄断行业的中央企业。包括电力、电信、石油、石化等为代表的垄断行业，相当于国外的行业年金。19企业年金现状的成因1、以企业雇主为主导的企业年金的建立需要的动力机制缺位，导致企业年金难以全面实行；

2、企业年金作为资金积存性的现代养老制度，缺乏乐观的财税政策予以支撑；3、企业年金进展配套制度缺位，制约了企业年金的活力，并影响了其稳健性；4、信托模式下带来的业务简单性和收费体系导致绝大多数中小企业没有乐观性。20我的公司是否应当提出年金方案?我该做出怎样的选择?企业年金特点?税收鼓励(只与雇主相关)除非是死亡或伤残，否则养老金福利只在退休前方可退出年金福利不会随雇主的转变而受到影响

关于企业年金的问题21我的目的是什么?社会责任?员工的额外奖金?税收鼓励?留住吸引人才?我的员工是否会认同或重视年金福利?企业年金是否与我们公司的目标相全都?关于企业年金的问题22是否还有其它选择?私人/商业化运作?

为我量身定做

无税收鼓励关于企业年金的问题23

企业年金与商业年金的选择

24DB打算与DC打算的比较既定福利打算DefinedBenefit既定福利(固定福利、固定收益〕★退休待遇按公式计算—通常按月领取一样金额的退休收入—待遇与收入和工龄挂钩打算融资可以是积存式或现收现付式★国际上大局部社保养老金体系以现收现付为主★国际上大局部雇主〔私人〕养老金打算以积存式为主★目前中国的既定福利打算绝大多数为现收现付式治理可以是只有雇主出资或雇主雇员共同出资★社保养老金体系通常要求雇主雇员共同出资★大局部雇主〔私人〕养老金打算只有雇主出资统筹式治理，通常不设个人账户★雇主担当全部投资风险并做投资决策25既定缴费打算DefinedContribution既定缴费(固定缴费〕★缴费数额既定——通常是薪金的肯定百分比★可以有雇主和/或员工的缴费—鼓舞个人缴费，雇主匹配员工出资的做法比较普遍—雇主为员工的缴费往往有归属期的规定★待遇是全部缴费的累积额加投资收益—是一种完全积存式的融资方式—雇主与员工出资及投资收益全部计入员工个人账户—投资收益的凹凸直接打算将来的待遇保障★个人账户式治理—记录缴费和投资收益，员工定期被告知账户累积额—待遇的可携带性强DB打算与DC打算的比较26两种退休打算的优点比较既定缴费计划既定福利计划★能获得更多福利的潜力★可预见的更高的价值★因员工的参与而更具吸引力★员工缴费可与业绩相挂钩★多种方式的福利提取★明确固定的福利★给员工提供更多的保障★满足特定的退休收入目标★帮助员工抵御通货膨胀★将雇主的资金转化为员工有效的退休收入27退休打算的进展趋势对雇主的吸引力对雇员的吸引力★敏捷，可满足雇主多个目标★适应流淌性日趋加强的劳动力市场★出资固定，避开资产负债表的长期债务★对员工易于沟通★鼓舞员工更多对自己的福利负责★简洁★账户资产的增值★可拥有/便利转移账户★员工可以参与/选择★可进展投资选择★具有高增长潜力〔股价上升〕★多种方式的福利提取既定缴费打算〔DC〕对雇主和雇员的吸引力“中国退休金打算的进展正在由DB打算向DC打算过渡，进展的趋势与国际总趋势大体接轨。”28保险产品信托模式监管机构保监会银监会适用法规《保险法》及相关规定《信托法》及相关规定责权利的确定契约模式（保险合同）信托模式（信托合同）资产独立性(企业)独立于企业独立于企业资产独立性(管理机构)成为保险公司的保费收入，承受保险公司的经营风险（但在中国有针对保险公司的破产保护）独立于信托公司资产，信托公司为计划设计单独的信托账户资产独立性(企业会计报表影响)损益表应反映当期费用，不列示资产负债表损益表反映当期费用，在他异性信托下，信托资产不列示资产负债表个人账户管理保险公司有相对完善的个人账户管理系统主要的年金帐管信托机构具备个人账户管理职能托管帐户无需开立单独的托管帐户需开立单独的托管帐户，保证资金安全商业保险与企业年金的比较29保险产品信托模式投资限制受保险法投资规定限制，主要投资在现金及债券类产品，投资股票的上限为15%可依照客户的投资理念进行投资，如不请外部投资顾问，受制于信托公司的投资产品。可聘请外部投资顾问，分散投资风险，国家对资产投资有上限规定投资回报较低回报，一般分红型产品投资回报在2.5%-5%之间可获得较高的投资回报，取决于投资策略和投资产品及市场情况投资经理保险公司的资产管理公司(部门)信托公司的投资团队或外请投资顾问福利支付直接由保险公司按月发放由信托公司一次性转移给受益人或者按月发放个人所得税前期交税（即向保险公司支付保费时预扣个人所得税）可延期交税（即支付福利待遇时再缴个人所得税）远大出资渠道当期福利费/税后利润当期福利费/税后利润费用收取年度费用，按保费比例收取按受托、帐管、投资，分别收取年费商业保险与企业年金的比较30什么样的企业要适合商业年金？★中、小型规模的企业★企业效益好，情愿供给有竞争力的薪筹福利体系★情愿有效地吸引、留用优秀员工★对税收政策敏感度低31

商业年金的分类与特点

3233商业年金的分类商业年金可以分为：确定给付打算(DefinedBenefitPlan)确定缴费打算(DefinedContributionPlan)3334商业年金的特点30岁起领年龄

保费￥580￥580￥580考虑死亡率、利率因素

计算

一、确定给付打算(DefinedBenefitPlan)：(1)定义：先确定退休时〔每年或每月的〕给付金额，再计算应交纳的保费〔当前〕。3435商业年金的特点一、确定给付打算(DefinedBenefitPlan)：(2)例如：假设现在30岁的男性，希望60岁退休后每月能拿1000元的退休金，那么现在我得交多少钱？？答案为：1、假设一次交清：9万2、假设分十年交：每年交1.1万元3536商业年金的特点二、确定缴费打算(DefinedContributionPlan)：(1)定义：客户自由缴费公司投资治理账户累积至退休领取账户价值〔转换为期领年金〕30岁起领年龄保费：自由缴费投资增值累积余额依据：累积账户余额当时转换费率确定3637商业年金的特点二、确定缴费打算(DefinedContributionPlan)：(2)例如：假设现在30岁的男性，每个月交纳1000元或按工资的5%交纳保费，缴费期间不提取任何保险金，那么退休时我能领多少钱？？答案为：1、假设一次性领取：将取决于公司的投资状况2、假设分期领取，则取决于：a)公司的投资状况b)退休时的转换费率3738商业年金的特点三、确定给付打算与确定缴费打算的比较：确定给付计划确定缴费计划1、缴费缴费额度在投保时确定，一经确定，中途一般不作改变可以灵活交费2、投资风险完全由保险公司承担投保人承担全部或部分投资风险3、投资选择权无投资选择权公司提供多种投资选择，投保人可以根据风险喜好程度进行灵活选择4、退休金额度在投保时确定取决于下面两个因素：退休时的账户余额退休时的转换费率3839

中意留才打算

39中意留才打算产品系列40确定给付型(DefinedBenefitPlan)

中意颐和团体年金保险

适用性：提高员工的退休保障福利确定缴费型(DefinedContributionPlan)

中意创贤团体年金保险(万能型)

中意创智年金团体投资连保险

适用性：兼顾了储蓄和提高员工的退休保障福利的双重功能40中意留才打算产品系列41

确定给付型(DefinedBenefitPlan)

中意颐和团体年金保险

适用性：提高员工的退休保障福利确定缴费型(DefinedContributionPlan)

中意创贤团体年金保险(万能型)

中意创智年金团体投资连保险

适用性：兼顾了储蓄和提高员工的退休保障福利的双重功能41确定给付打算42中意颐和团体年金保险参保期退休金的保证领取年期退休金的保证领取年期可为：1、保证领取五年2、保证领取十年3、无保保证领取缴费的频率缴费频率可为：1、一次缴清2、五年缴、十年缴、十五年缴、二十年缴3、缴至退休退休金的领取金频率领取频率可为：1、每月领取2、每年领取42确定给付打算43中意颐和团体年金保险在职期间整体退保返还保单的现金价值予投保企业员工身故返还该员工的现金价值予保险金受益人43确定给付打算44中意颐和团体年金保险退休期间领取退休金1、保证领取五年：a、假设五年内身故，连续给付退休金予受益人，直至满五年b、假设五年内未身故，则持续给付退休金直至其身故2、保证领取十年：a、假设十年内身故，连续给付退休金予受益人，直至满五年b、假设十年内未身故，则持续给付退休金直至其身故3、无保证领取：a、持续给付退休金直至其身故44中意留才打算产品系列45确定给付型(DefinedBenefitPlan)

中意颐和团体年金保险

适用性：提高员工的退休保障福利

确定缴费型(DefinedContributionPlan)

中意创贤团体年金保险(万能型)

中意创智年金团体投资连保险

适用性：兼顾了储蓄和提高员工的退休保障福利的双重功能45确定缴费打算46交纳保费保费的来源可为：1、企业交费2、企业+员工交费交费频率和额度可由企业敏捷打算扣除初始费用初始费用为所交纳保费的肯定百分比，最高不超过5%员工A企业交费账户员工交费账户其它交费账户员工B、C..企业账户预交保费账户投资账户建立账户46确定缴费打算47员工账户投资连结险产品万能险产品万能险产品的特点：1、有最低保证收益率，当前为2.5%2、此最低保证收益率并不固定，将来可能会调整，但只应用于调整后交纳的保费投资连结险产品的特点：1、无最低保证收益率2、可供给多种不同风格的投资选择，如：a、稳健投资：主要投资于债券b、增长投资：较大的比例投资于证券企业账户投资选择投资选择47确定缴费打算48在职期间整体退保员工身故1、意外身故：返还110%账户价值2、其它缘由身故：返还100%账户价值员工全残返还100%账户价值返还〔100%账户价值减退保费用〕直接发放至受益人