【我国上市公司会计信息披露监管存在的问题及优化建议分析9500字（论文）】

我国上市公司会计信息披露监管存在的问题及完善对策研究TOC\o"1-3"\h\u10882一、前言 41881二、会计信息披露相关理论 417659（一）信息不对称下的会计信息披露 414162（二）会计信息披露监管机构 510118（三）会计信息披露监管的原则 6262271.公开原则 629452.公正原则 614193.公平原则 6286074.诚信原则 711354三、对于上市公司会计信息披露监管的现状 714423（一）上市公司会计信息披露监管机构 729863（二）上市公司会计信息披，监份制度框架体系 728114四、我国上市公司会计信息披露监管存在的问题 819246（一）监管所需的配套法律法规不完善 87917（二）现有的法律中缺乏合适的诉讼机制 819686（三）公司内部控制与治理结构缺陷 816715五、上市公司会计信息披尽监份体系孟构的具体方案 915201（一）加大处罚力度，建立民事贵任追究制度和股东集体诉讼制度 94291（二）建立证券市场赔偿机制 11105901.建立信息披露责任制 11108122.完善赔偿机制 1118630（三）改革公司治理结构，完普内部监督体系 11179611、推进独立蓝事制度；强化童事会的制约机制 11198802、调整董事会功能，推行职务不兼容制度 1222566结语 1313803参考文献 14摘要无数的案例和实践证明，上市公司的会计信息披露对市场的有效运行和长期发展起着重要作用，近年来，中国上市公司在运营期间经常会出现财务信息造假的现象，快递信息也出现了较多的问题。因此有必要强化对上市公司的会计信息披露制度进行调整。提升对会计信息披露的质量，才能够保护投资者的权益，为市场的发展带来重要的保障。本次文章的内容总共有五个篇章构成，第一篇章简要介绍研究本课题的背景以及意义。第二篇章对会计信息披露制度相关的理论内容进行阐述。第三篇章，介绍我国上市公司会计信息披露监管体系的现状；第四章，分析了上市公司会计信息披露监管存在的问题第五章，提出了重构我国上市公司会计信息披露监管体系的具体方案。通过本次研究的内容可以优化上市公司信息披露方面的监管理论，并为今后的监管体系的构建提出具有实践性的指导思路。关键词：上市公司，会计信息，信息披露一、前言近十几年来，中国市场经济下的上市企业数量和总市场价值两方面都取得了巨大的发展。换言之，上市公司已经成为中国经济系统中不可替代的一部分。但是，由于中国是新兴市场，在很多方面经验不够，导致监督管理不足，特别是上市公司的信息披露。有“郑百文”、“殷光霞”等虚伪的恶性事件暴露。致使会计信息使用者对中国上市公司披露的会计信息失去了兴趣和信赖。由于对证券市场机能的重要影响，促进证券市场效率的提高是困难的任务。面对这种局面必须要针对证券行业展开有效的监管，特别是上市，公司在制定出会计信息时要客观地对外进行披露，对会计信息披露的制度进行优化和调整，这也是国内理论和实务领域关注的重点问题。在当前时期，我国的金融行业有了稳定的增长，为了建立合理的上市公司会计信息披露制度是非常有必要的，通过这种操作才能够给投资者带来信心，让国内的证券市场变得更加透明。本次文章重点分析了国内上市公司会计信息披露监管的问题，以及现阶段发展的状况，同时也会参考有关的理论，对监管制度的改革进行创新。二、会计信息披露相关理论（一）信息不对称下的会计信息披露任何资源分配都是特定决策的结果，任何人的决策都是信息。因此，经济生活的根本问题不是资源的最佳配置如何最大限度地利用分散在全社会的各种信息。资源分配取决于决策信息的整合性和准确性。经济发展的时间对于信息非常重要，参与经济活动的当事人要掌握更多的信息才能够做出科学的决策，但是在实际环节这种信息往往非对称。如果在签约之前出现了非对称的信息差，就会导致签约完成以后，出现道德层面以及逆向选择的风险以及危机。逆向选择的信息不对称是由于一方当事人的对信息的了解不足，从而给可以给了解信息的另一方带来利益。反向选择限制了股票市场资源配置的优化功能，可能导致股市生存能力不足。为了消除这种不利现象，必须通过会计信息公开来改变信息不对称性。在这个阶段，上市公司可以通过向投资者公开真实信息来获得更高的股价。另外，如果没有信息不对称性障碍的话，股票市场会运营得更好。在资本市场中，由于所有者和管理者的分离，反向选择的问题是内幕信息，一般来说，企业管理者和其他内部人员比外部投资者更理解企业的现状和未来的前景，通过操作信息披露来维持自身的利益。这阻碍了投资者正确的投资决策。对于投资者来说，因为知道公司的信息不公平公开，所以不会买公司的股票。会计信息公开是将企业内部信息转化为企业信息，克服反向选择的有效机制。在双方交易期间出现了不可观察性的问题，导致某一方的利益受到损失就叫做道德风险。特别是大型公司内部存在道德风险属于普遍现象公司的管理者，在管理公司期间，往往会重点关注股票的利益，其中的努力程度也无法预测，所以管理者会存在偷懒的可能性。公司的业绩出现了下降之后，公司管理者也会推脱责任将这种责任划分成不可控因素，所以道德层面上的风险将会给投资者的利益造成严重的影响，同时也会扰乱经济运行的正常效率，为了解决道德层面上的风险，让公司内部的管理职责发挥到最大值，因此只能通过快递信息披露来实现，这样才能够增强投资者的信心。利用会计信息可以有效的把控道德层面上的风险，主要是通过互补来实现，首先是企业的管理者会将会计信息披露的收益当做是激励的内容，促进管理者为公司创造更多的价值。其次是会计信息披露所产生的收益，也需要在经理人的市场上进行宣传，如果出现了利益受损的现象，企业的管理者就必然会承受个人利益层面上的损失。（二）会计信息披露监管机构投资者和其他利益相关者需要会计信息，上市企业自己提供会计信息，但会计信息公开依然规范化，世界各地的上市企业有义务公开会计信息，中国也不例外。信息披露管理的两个主要目标是保护投资者的合法权益，实现资本资源的优化配置。提升信息披露的有效性、精准性和真实状况是证券市场正常健康发展的基础，会计信息在证券市场领域可以发挥重要的价值，但是证券市场也会出现信息不对称的现象，同样也会出现垄断因素，如果出现了竞争混乱的局面，市场的萧条是不可避免的。所以证券市场的正常运行需要多方面进行配合，如果缺少高效、稳定、有秩序的运营，也无法充分发挥证券市场的有效资本配置功能。通过监督管理手段，组织、策划、协调、管理、监督、控制等方式对会计信息进行披露，有利于提升会计信息的真实有效性，对于证券市场而言，也可以确保市场的秩序稳定运行。通过会计信息披露制度进行监督，确认上市公司的各项会计信息公开的内容和形式，实施强制性的措施才能够确保行业的正常发展。国内的证券监管会作为中国会计信息的主要监督管理机构，制定了从公开内容规范公开形式等一系列等行政措施，并且将信息及时对外公开。从这个层面上为中国证券市场的发展提供了保障，有利于让国内的证券市场内的上市企业将信息更加精准的对外公布。国内的证券法以及有关部门同样有相关的要求。这个框架从原则规范到操作规范，对信息公开的内容、形式和方式作出了合理的规定。监督管理机构对会计信息公开的影响，也取决于对上市公司执行制度和准则状况的审查频率和程度、对违反行为的处罚方式等监督管理的力量。（三）会计信息披露监管的原则国际证监会组织在1996年对外公布了《证券监管的目标以及原则》，其中对于会计信息披露的监管原则进行了明确要求，监管原则必须按照以下标准来实施，首先是维护投资者的利益，其次是让市场保持公平高效透明的状态，第三减少系统的风险，让快递信息能够及时暴露公司的问题，所以必须要实施诚信透明的原则。这样才能够确保世界各国的证券监管委员会发挥出应有的作用。根据国际证券监督管理机构（IOSCO）1998年发表的《证券监管的目标与原则》所有监督管理原则都要基于三个监督管理目标：首先是保护投资者的利益，其次要确保市场的公平公正。第三，降低信息系统风险指数。会计信息的取得信息披露监督管理的目标应遵循“三公”原则，这种原则在国际会计信息监管方面属于最为常见的类型。1.公开原则实施公开原则必须要对两种阶段的信息进行公开，首先是证券发行期间的发行人必须要确保信息的精准性和真实性，不能对信息进行做假。证券发行期间，中介机构也要担负起相应的职责，确保信息的准确度对公司的各项信息披露提供正确完整的义务以及责任，其次是证券发行之后的信息公开内容，也叫做信息持续的披露，行为证券发行的有关机构和个人定期公告或者用不定期、恰当的方法向公众通报公司的内部财务和运营情况。2.公正原则按照公证原则的要求，立法期间就必须对证券市场的实际状况进行考量，制定出兼顾各方利益的监管制度，同时也要参考市场的规则，不能对市场的行为进行干扰，并且政府部门在监管期间必须要客观公正的对待双方当事人。3.公平原则在证券市场进行投资，投资者们接触的信息也要大致相同，这样才能提供同等机会，证券投资过度依赖于信息才能够完成交易，所以国家证券监管部门在制定出监管政策时，往往会考虑到信息披露的规则，让各类投资者可以共同获得对应的投资信息，实施公平公正的原则，也是证券监管部门现阶段根据国家法律制度的要求所实施的监管行为。4.诚信原则这种原则也被称作是诚实守信的原则类型，证券市场的监管主体会制定出对应的法律和法规，必须要确保参与者要按照诚信原则来实施，具体表现在以下几个方面，首先是上市公司一方面要投资，必须要确保信息的真实性完整性，对这些信息的真实性负责同时也要对外披露其中的承销商中介机构等同样要如此。其次，各中介机构也要严格遵照诚信的原则。三、对于上市公司会计信息披露监管的现状（一）上市公司会计信息披露监管机构目前，中国上市企业信息披露监督管理部门主要有中国证券会、两个证券交易所和中注协。三者虽然存在一定程度的关联性，但是各自的职责和权限不同。中国证监会权利范围最大，也是三个机构中最为权威的一个部门组织。证监会现有的主要功能是为了确保上市公司的各项信息能够获得正确的披露，证券交易所一方面要进行管理，同时也要对上市公司的信息进行持续性的披露，严格按照监督管理制度的要求，因此具备权威性。在对上市公司进行披露进行监管期间，也需要通过多种方式来实施其中的会计事务所，也起到监管的作用。（二）上市公司会计信息披，监份制度框架体系现阶段针对于上市公司制定出的信息披露制度，包含了3个层面的内容，有基本法律，行政法规，部门规章制度。首先是基本的法律内容，我国制定出了《证券法》、《公司法》等都是我国最基本的法律制度。其次是法律法规的内容，比如《会计法》、《注册会计师法》、《股票发行管理条例》、《上市公司股份特别规定》、《债券管理办法》。第三层面，部门内部制定出的规章制度，比如中国证监委员会制定出的《信息披露制度规范》、《证券市场暂行规定》、《禁止证券欺诈规定》、《公开发行证券信息披露规则》、《上市股东大会规范意见》等内容。四、我国上市公司会计信息披露监管存在的问题（一）监管所需的配套法律法规不完善从我国的实际情况来看，在信息披露违法事件的调查处理实践中，主要采取以下措施。行政制裁是主要的处罚手段，但是这种处罚手段往往只建立在追究责任主体的刑事责任上，这种追究制在很多时候只能起到“亡羊补牢”的作用。就财产责任而言，制裁的结果往往只是当事人的非法收益被完全没收作为结果出现。然而，但是在处罚责任人过程当中没有针对投资者展开民事赔偿。在这一方面存在较多的漏洞，民事责任无法进行准确的评估，也没有实施可操作性较强的方案，并且原则性过强，这也导致执法环节存在较多漏洞。（二）现有的法律中缺乏合适的诉讼机制信息披露方面经常会出现违规的现象，但是根据民事责任的规定却没有进行完善的约束，证券法当中虽然也有民事赔偿责任的原则，其中要求违反了法规内容，需要承担民事赔偿责任缴纳一定的罚款和罚金，如果财产不足以抵扣，必须要首先履行附带民事赔偿的责任。然而在司法实践过程当中，很多投资者属于中小规模，并不能作为法人向对方追究民事赔偿，法律当中也缺少对应的诉讼机制，所以投资人的损失无法获得有效的赔偿。国内的法律体系也并不完善，在实施诉讼期间只能具备一定的地位，代表人诉讼制度才能够完成法律支持，民事诉讼法当中也有规定代表人诉讼制度在操作期间面临较多的困难，首先要针对诉讼的内容进行确认，股民人数众多，无法挑选出合适的代表人，因此操作上存在较多的障碍。其次民事诉讼法当中也有规定，在诉讼期间代表诉讼人可以在法院当中。出相应的权利对案件进行说明和请求通知权利人，在固定的时间段内，必须要向人民法院展开登记，在证券民事诉讼领域，股民众多股东也比较多，各区域遭受的损失状况也各不相同，所以权利人不愿意承担麻烦的后果也不愿意配合登记，在诉讼时效期内也无法主张权利，违法者受到的判决处罚，赔偿金额往往低于违法成本，所以这种民事责任无法起到保护受害人的效果，还会起到一定的纵容作用。（三）公司内部控制与治理结构缺陷上市公司在运营期间有责任对外披露各种关键性的信息，要确保信息的及时性以及完整性。其中的主要责任在于上市公司的管理层，比如董事会我国现阶段上市公司会计造假行为经常会被媒体曝光，所以财务报告缺少真实性，这种违法现象也非常普遍，出现这些原因有很多因素造成的。上市公司内部缺少合理的把控也会产生这种现象，投资公司在治理过程当中内部存在较大的缺陷，这也影响了内部控制的有效性出现内部失控的原因有以下几个方面：（1)公司内部的股权结构缺少合理性，很多大股东在企业当中占据优势地位。国家股东以及法人股东占据较多的位置，所以很多法人股东也是国有控股方国有，控股是公司的大股东，所以董事会成员以及经理人员无法按照全体股东的意愿来制定出决策，因此对这些人也无法产生有效的激励和约束。（2）企业内部的审计机构缺少明确的定位，内部审计期间必须要着重解决多种问题，才能够确保公司正常运营，内部审计机构在设置和定位期间，需要设置审计委员会和审计部门。审计部必须要由总经理进行领导，董事会对总经理的领导行为进行监督，但是这种监督权利如果没有落实到位，就无法确保单位内部的正常发展，根据会计法的要求，单位负责人必须要对会计工作和会计资料的真实性负责，但是缺少有效的监控就无法实现这一规定，类似的条款也就无法正确落实。（3）董事会内部出现交叉任职的现象，这种问题非常普遍，导致了重要职位无法产生应有的约束力，特别是关键部门缺少制衡，董事长以及总经理往往由同一个人担任董事会和总经理班子人员也有重叠外部的董事会和独立董事非常少，因此这种董事会往往没有独立性。（4）监事会没有发挥出应有的监督职能，董事会以及监事会可以通过股东大会选举，因此股东大会作为上级管理部门，要对董事会和监事会的职能进行负责，但是双方不会存在直接任免的权利，监事会在法律层面上只有监督权，对于董事会的行为无法进行调节和掌控，在实践环节，公司内部人员会担任监事会的成员，所以在行政层面上也会受到总经理的领导，这种独立性非常差，公司法内部给予监事会拥有的监督权就无法落实到位。五、上市公司会计信息披尽监份体系孟构的具体方案（一）加大处罚力度，建立民事贵任追究制度和股东集体诉讼制度目前我国针对上市公司会计信息披露违规项目的管理期间，缺少强有力的处罚力度。一方面也强调了行政和刑事的处罚，但是没有关注民事的法律内容，这一方面必须要予以调节，无法体现出市场经济发展的趋势，民事赔偿可以让利害关系人积极进行起诉，通过大量的案件。反映出了受害者，如果能够积极的行动起来追偿，侵害人的权益，这样才能够获得更多赔偿，同时也有利于让大家积极的举报违法行为，让政府部门在调查期间得到更多的协助。同时也可以让违规者提升违法的成本，让他们无所遁形。让民事赔偿成为了不法分子的不敢逾越的鸿沟，所以必须要针对民事赔偿制度进行完善和建立。这样才能够发挥出民事赔偿的效果。现阶段可以从以下几个层面对民事赔偿制度进行完善。（1)实施现代假定制度，假定被告人在决策期间已经将信息对外披露，但是必须要对损失进行计算，分析会计信息披露违规和损失之间的关系，这种需要付出大量的努力，才能够获得一定的成绩。在出现了双方的投资，纠纷期间，法院会认为原告不能证明企业的个人损失，所以被告会计信息披露制度的效果就无法显现，会计信息披露的违规因果关系无法体现出来，因此会被驳回原告的诉讼请求，因此必须要制定出现代假定制度，这样才可以实施民事诉讼。(2)对现有的代表人诉讼制度进行完善，个别投资者所获得的利益并不多，所以要考虑到成本效益,这部分人群也不愿意主动去起诉，只有通过设置投资者权益的保护组织，让他们能够产生投资代表。（3）在民事赔偿的金额方面进行明确规定，二级市场上的投资者可以通过法律程序的内容进行判断，然后再做出信息决策期间对作出的损失进行评估。科学的评估了投资者的损失，然后确定对应的赔偿比例，这样才能够确保中小股民的利益。被告方必须要承担相应的民事赔偿责任,才能起到一定的惩治作用。(4)实施股东集团诉讼制度，进一步的完善证券市场的法律法规制度，有利于让违法者提升违法的成本。无论是刑事诉讼或者是证监会的行政处罚，并不能起到有效的威慑作用，但是中小股东提起民事诉讼必然会让违法者陷入困境。实施股东集团诉讼，被告方必须要承担相应的赔偿责任。股东的整体利益受到侵犯，部分股东可以作为诉讼方提起民事诉讼赔偿，最终的结果也会涉及到全部的受害股东，其中的没有诉讼的股东同样包含在内，只有实施了股东集体诉讼制度，才能够让部分股东可以站起来维护自身的利益。但是现阶段国内并没有实施股东集体诉讼制度，所以即使有部分股东愿意站出来诉讼，但是赔偿数额很少，根本无法起到应有的威慑作用。我国实施的证监会问责制度属于行政处罚的类型，所以证件信息披露执法存在薄弱环节，无法产生有效的成果，在发达国家证券监管部门也会实施各种处罚行为，证券监管部门作为原告可以发起民事诉讼，不仅有行政处罚，同时国内的证监会会起诉违规人的行为追究民事责任，证监会会发起民事诉讼，在法庭上需要拿出证据，证明对方存在信息披露违法现象，使用这种方式可以提升证监会监管的效率，也有利于提升信息披露的公正性。法院可以判处信息披露违法行为并且将调查的费用归于被诉讼人，所以这种制度有一定的优势。（二）建立证券市场赔偿机制1.建立信息披露责任制在对证券市场信息披露期间，需要制定出相应的披露责任制，让信息的提供者或者披露者负有法律责任，明确这种法律的职责。无论是内部董事还是外部董事发行人/承销商/中介都有对应的法律责任，在不同的阶段信息提供的渠道和来源，必须要通过法律明确起来才能够防范虚假信息，制定出信息披露的责任制，上市公司和董事会必须要保证信息的真实有效性和完整性，我国政府部门制定出了对应的管理规章制度，这些可以作为法律的补充，有关部门也要制定出配套的规章制度和实施方案，进一步规范上市公司的信息披露内容以及形式。完善赔偿机制首先制定出现在假定制度，假定原告在作出决策过程当中采纳了信息披露者的会计信息，但是如果出现了投资损失，就必须要证明自己的损失与快递信息披露违规之间存在因果联系。在以往阶段要想完成这种证明关系，存在较多的困难，通过以往的案例进行分析,这种诉讼请求法院并不会予以支持。其次完善现有的代表人诉讼制度。个别投资者获取的利益并不多，在诉讼期间会考虑成本效应，因此也没有积极起诉的意愿。所以可以由投资者权益保护组织选举出代表投资者，然后进行诉讼。第三，对民事赔偿的金额以方式作出明确规定,二级市场上的投资者可以通过信息披露的日期进行推断，虚假信息发布日到更正期间。在这一阶段所遭受的损失，可以通过法律程序予以评估，然后确定对应的赔偿比例，这样才能够确保中小股民的利益。被告方必须要承担相应的民事赔偿责任,才能起到一定的惩治作用。（三）改革公司治理结构，完普内部监督体系1、推进独立蓝事制度；强化童事会的制约机制(1)赋予独立董事相应的行使权利，确保公司形成独立董事的知情权，公司内部要设置良好的工作条件，让独立董事能够行使各项权利，实施独立董事的责任制度，减少独立董事履行职责期间的风险.(2）设置独立董事的标准，让独立董事进一步的扩大来源，这样可以让各方群体能够加入到独立董事群体。在独立董事的任用方面要确保独立董事的个人能力，只有符合相应的董事标准才能够进入备选群体，只有条件成熟之后，可以实施独立董事的自律性原则，在独立董事资格培训期间展开业务的交流和沟通，让独立董事展开自我管理，提升董事群体的各项素质。（3)实施有效的监管，让独立董事能够发挥出效果。在国外独立董事选择和聘用都会有完善的制度，在实施过程当中必须严格按照制度的要求来实施独立董事提名/选举和更换都会有对应的规定进行明确，这样才能够提升管理的质量。建立独立董事制度，在上市公司治理方面可以优化治理的结构，让独立董事发挥出应有的监督作用。2、调整董事会功能，推行职务不兼容制度高层管理人员和董事会必须要避免交叉任职，董事长和总经理必须单独设置，同时还要选择外部董事和独立董事提升他们的比例，设置内部的专职委员，会比如专项委员会，可以针对部分事务进行管理，审计、提名、薪酬管理等都可以设置对应的委员会组织。让专职委员会的内部人员配合执行董事进行管理，对董事会的执行不能进行强化。设置专职委员会可以减少董事会以及非执行董事的数量，让独立董事的比例有所提升。结语上市公司的会计信息披露监管必须要予以强化，只有让上市公司将信息及时准确快速的披露出来，才能够确保整个证券市场的发展，维护广大投资者的利益，但是要想达到这些目标，必须要通过多个层面的努力才能够实现，其中涉及复杂的系统工程，需要在制度环境和组织层面上进行优化。本次文章根据国内上市公司的发展状况，在会计信息披露监管的层面上展开了深入的分析。首先是针对会计信息披露的理论内容展开了解读，对会计信息披露的原则进行分析，然后结合我国现阶段的会计信息披露监管制度现状展开了研究，对于现阶段的各项问题进行了总结。最后为我国上市公司会计信息披露监管体系的构建提出了优化方案，通过这种方式来实现强力的监管。参考文献[1]梁欣.上市公司会计信息披露监管体系构建研究[J].商场现代化,2020(22