内部资本充足评估程序

内部资本充足评定程序（ICAAP）查看巴塞尔专栏一、内部资本充足评定程序（ICAAP）管理系统简述内部资本充足评定程序（ICAAP）管理系统是根据银监会《商业银行资本充足率监督检查指导》、巴塞尔新资本合同的全部ICAAP规定，识别、测量、管理整个银行的多个风险，计算抵抗风险所需的经济资本，生成符合银监会监督检查规定的ICAAP报表、报告及附件的风险控制系统。其重要功效为银行带来稳健的资本规划，确保银行拥有充足的资本，满足其在原则和风险从重压力下对经济资本的需求，并能响应银监会多个监管方法所拟定的监管原则。二、系统构成内部资本充足评定程序（ICAAP）管理系统重要由下列系统或模块构成：1.现状诊疗评定系统（涉及总体评定模块、治理构造评定模块、风险评定模块、资本规划模块等）；2.风险评定原则系统（涉及全方面风险管理框架评定模块、估值和薪酬模块、信用风险评定模块、市场风险评定模块、操作风险评定模块、其它风险评定模块等）；3.现状诊疗报告系统；4.风险偏好管理系统（涉及风险偏好合规性指标、预期性指标、远景指标模块、风险偏好参数模块、风险偏好报告模块等）；5.实质性风险识别系统；6.压力测试系统；7.操作风险管理系统；8.经济资本管理系统；9.资本管理系统。三、现状诊疗评定系统简述1.总体评定重点(1)银行与否重要风险得到充足识别、计量或评定、监测和报告；(2)银行与否资本水平与重要风险及风险管理水平相适应；(3)银行与否资本规划与银行经营状况、风险变化趋势和长久发展战略相匹配；(4)银行的内部资本充足评定程序与否与其业务规模和风险复杂程度相适应；(5)银行的内部资本充足评定的经济资本计量体系与否满足银监会《商业银行资本充足率监督检查指导》的规定，并充足反映银行的风险偏好和风险特性；(6)银行与否将压力测试作为内部资本充足评定程序重要构成部分，压力测试与否覆盖各业务条线所面临的重要风险，并应充足考虑宏观经济变化对风险和资本充足率的影响；(7)银行与否根据压力测试成果评定其在压力条件下的资本需求和可能的资原来源状况，确保银行含有充足资本应对不利市场条件变化。对于重度压力测试成果，银行与否在应急计划中明确对应的资本补足政策安排和应对方法；(8)银行高级管理层与否充足理解压力条件下商业银行所面临的风险及风险间互相作用、资本工具吸取损失和支持其业务持续运行的能力，与否有能力对资本管理目的、资本补足政策安排和应对方法的合理性做出判断；(9)银行与否每年对内部资本充足评定程序进行独立审查和评定，在银行经营状况、风险状况和外部环境发生重大变化时，与否及时进行调节和更新；(10)银行与否将内部资本充足评定程序应作为内部管理和决策的构成部分，并将内部资本充足评定程序的成果运用于资本预算与分派、信贷和战略决策中；(11)银行与否在并表管理的基础上建立与其本身风险特性、经营环境相适应的内部资本充足评定程序。与否向监管部门阐明母行和附属银行内部资本充足评定程序之间的关系，并向监管部门证明商业银行集团层面及单家机构层面的资本充足。2.治理构造评定重点(1)银行董事会与否承当内部资本充足评定的重要责任，确保银行有足够资本抵抗其面临的重要风险，并推行下列职责：1)根据全行风险状况和外部环境，设定与银行发展战略相适应的风险偏好和内部资本充足率目的，同意银行内部资本充足评定程序。2)确保高级管理层建立评定银行各类风险的框架和压力测试框架，实现银行风险和资本的紧密结合。3)审批或授权审批内部资本充足评定工作有关政策，监督高级管理层建立健全内部资本充足评定政策和执行机制，最少每年听取一次政策执行状况的报告。4)确保银行有足够资源独立、有效地开展资本充足评定工作。5)对内部资本充足评定程序的完整性进行监督，拟定审计部门在内部资本充足评定工作中的角色和职责。(2)银行高级管理层与否负责组织银行资本充足评定程序的开发和运行，执行资本规划，确保持续满足董事会设定的内部资本充足率目的。1)进一步理解银行重要风险的特性、性质和程度，理解资本充足程度与风险水平、风险管理能力、资本持续补足计划之间的关系，确保内部资本充足评定程序的复杂程度与银行风险状况和发展规划相适应。2)组织制订银行资本充足评定工作有关政策，建立健全评定流程和管理制度，确保评定工作与商业银行全方面风险管理、经济资本计量及分派等保持一致。3)组织开展银行的内部资本充足评定工作，建立评定重要风险的框架和体系，确保资本能够抵抗所面临的重要风险。4)为内部资本充足评定工作配备足够的财务、人力和信息科技资源，指定专门部门负责银行的评定工作，界定资本管理和风险管理等部门在评定工作中的职责。5)组织内部资本充足评定管理信息系统的开发和维护工作，确保管理信息系统能及时、精确提供评定所需信息。6)采用计量模型进行内部资本充足评定的银行，高级管理层应定时评定办法和工具的合理性和有效性，并定时听取验证工作的具体报告。7)组织开展压力测试，参加压力测试目的、方案及重要假设的拟定，推动压力测试成果在风险评定和资本规划中的运用。8)定时向董事会报告内部资本充足评定程序的执行状况。(3)银行与否建立有关内部资本充足评定程序的报告体系，定时监测和报告银行资本水平和重要影响因素的变化趋势。根据重要性和报告用途不同，明确各类报告的发送范畴、报告内容及详略程度，确保报告信息与报送频度满足本指导和银行内部风险管理的需要。银行的报告与否最少涉及下列内容：1)对重要风险状况及发展趋势、战略目的和外部环境对资本水平的影响做出评价。2)对计量体系中核心假设的风险敏感性和合理性做出评价。3)评定银行所持资本与否足以抵抗重要风险，确保达成既定的资本充足率目的。4)根据风险状况及发展趋势，评定将来的资本需求，并对银行的战略计划做出必要调节。(4)银行与否每年对内部资本充足评定程序进行一次独立审计，以确保其完整性、精确性和合理性。审计范畴与否涉及：1)根据业务性质、范畴和复杂程度，审查内部资本充足评定程序的合理性；2)评定内部资本充足评定程序有关政策和流程执行的有效性；3)检查内部资本充足率与设定目的与否有差距，分析产生这些差距的因素；4)对影响银行内部资本充足评定有效性的重要构成部分进行监督，涉及大额信用风险暴露和其它风险集中度的评定状况、内部资本充足评定程序所用参数的精确性及完整性、内部评定使用的情景的合理性和压力测试对多个假设及参数的分析等。5)审计成果与否及时向高级管理层和董事会报告。银行与否根据审计成果对内部资本充足评定程序进行调节和更新。6)银行与否保存与内部资本充足评定程序有关的各类重要文档，确保监管部门及其它第三方进行评价。3.风险评定重点(1)银行与否内部资本充足评定程序将风险与资本挂钩，确保其资本覆盖银行面临的重要风险。银行评定风险时，与否充足考虑银行风险管理和内部控制能力。(2)银行与否设定重要风险的判断原则，确保有关风险得到对的的识别和监测。重要风险应涉及可能造成重大损失的风险，以及独立评定风险程度不高、但与其它风险互相作用可能造成重大损失的风险。内部资本充足评定程序与否覆盖下列各类风险：1)新资本合同第一支柱中涉及且已覆盖的信用风险、市场风险和操作风险；2)新资本合同第一支柱中涉及但没有完全覆盖的风险，如集中度风险；3)新资本合同第一支柱中未涉及的风险，如银行账户利率风险、流动性风险、名誉风险、战略风险和对商业银行有实质性影响的其它风险；4)外部经营环境引发的风险。(3)银行与否有效评定和管理各类重要风险：1)对能够量化的风险，银行与否开发和完善风险计量技术，确保风险计量的一致性、客观性和精确性，并在此基础上加强对有关风险的缓释、控制和管理。2)对尚难量化的风险，银行与否建立风险识别、监测、控制和报告机制，确保有关风险得到有效管理。(4)银行加总各类风险时与否充足考虑集中度风险和风险之间的传染性，适宜考虑风险之间的有关性和分散化效应。银行在考虑风险有关性和分散化效应时，与否基于长久实证数据，对总体风险计量办法和假设可能存在的局限性进行保守性调节。(5)银行与否根据本身特点采用多个办法加总风险，并判断加总成果的合理性和审慎性。同时，应基于对单个风险的定义和计量成果加总风险，并协调各类风险的计量参数和计量范畴，确保加总成果的合理性。4.资本规划重点(1)银行与否基于现在及将来的资本需求和资本可获得性制订资本规划，确保资本水平长久稳定。资本规划应设定内部资本充足率三年滚动目的。(2)银行与否根据银行的发展战略、业务经营规划和风险偏好设定资本充足率目的，并充足考虑对银行资本水平可能产生影响的负面外部因素，涉及或有风险暴露、严重且长久的市场衰退等经济、金融市场环境变化及突破风险承受能力的其它事件。(3)商业银行设定的内部资本充足率目的应高于监管部门拟定的最低资本规定。(4)银行与否的资本规划应兼顾银行的短期和长久资本规定，确保现在资本需求、预计资本支出、目的资本水平和外部资本可获得性与全方面风险管理水平及外部经营环境相匹配。(5)银行与否确保银行管理人员充足理解资本水平、资本规划及应急预案状况。(6)银行与否用于满足内部资本充足率规定的资本工具，应含有充足抵抗风险和吸取损失的能力，其有关定义、扣除和记入规则与《商业银行资本充足率计算指导》存在差别的，应经监管部门承认。(7)银行与否通过严格和前瞻性的压力测试，测算不同压力条件下的资本需求和资本可获得性，检查资本长久目的，并制订应急预案以满足计划外的资本需求。银行与否急预案应涉及紧急筹资成本分析、限制资本占用程度高的业务发展、采用风险缓释方法管理风险等。四、风险评定原则系统简述1、全方面风险管理框架评定(1)银行与否当建立完善的全方面风险管理框架，全方面、有效实施风险管理，全方面风险管理框架应当涉及下列要素：1)有效的董事会和高级管理层监督；2)适宜的政策、程序和限额；3)全方面、及时的识别、计量、监测、缓释和控制风险；4)良好的管理信息系统；5)全方面的内部控制。(2)银行董事会和高级管理层与否对全方面风险管理框架的有效性负重要责任，根据风险承受能力和经营战略拟定风险偏好，并确保银行各项限额与风险偏好保持一致。(3)银行董事会和高级管理层与否含有全方面风险管理所需的知识和管理经验，熟悉重要业务条线特别是新业务领域的运行状况和重要风险，确保风险政策和控制方法有效贯彻。(4)银行董事会和高级管理层与否充足理解风险计量、风险加总的重要假设和局限性，确保管理决策信息充足可靠。(5)银行董事会和高级管理层与否当持续关注银行的风险状况，并规定风险管理部门及时报告风险集中和违反风险限额等事项。(6)银行董事会和高级管理层与否清晰拟定业务部门和风险管理部门的职责划分和报告路线，并确保风险管理部门的独立性。(7)银行与否完善与本身发展战略、经营目的和财务状况相适应的全方面风险管理政策及流程，针对重要风险设定风险限额，确保限额与资本水平、资产、收益及总体风险水平相匹配，风险政策、流程和限额应确保实现下列目的：1)完善全行层面和单个业务条线层面的风险管理功效，确保全方面及时地识别、计量、监测、缓释和控制信贷、投资、交易、证券化、表外等重要业务的风险；2)确保风险管理流程能够充足识别重要风险暴露的经济实质，涉及声誉风险和估值不拟定性等；3)确保各层次风险管理职能的独立性，清晰界定银行各业务职能部门和风险管理部门的风险管理职责；4)确保清晰的报告职责和报告线路，便于各级管理层及时掌握违反内部头寸限额状况，并根据设定程序采用方法；5)确保对新业务、新产品的风险管理和控制。业务开办前，应召集风险管理、内部控制和业务条线等部门对新业务、新产品进行评定，以确保银行事先含有足够的风险管控能力；6)建立定时评定和更新机制，确保风险政策、流程和限额的合理性。(8)银行与否建立与全方面风险管理相适应的管理信息系统。管理信息系统应含有下列重要功效：1)支持各业务条线的风险计量和全行风险加总；2)识别全行范畴的集中度风险，涉及信用风险与市场风险、流动性风险、名誉风险等各类风险互相作用产生的风险。3)分析各类风险缓释工具在不同市场环境的作用和效果。4)支持全行层面的压力测试工作，评定多个内外部冲击对全行及重要业务条线的影响。5)含有适宜的灵活性，及时反映风险假设变化对风险评定和资本评定的影响。6)银行与否建立全方面风险管理的内控机制，确保有关决策信息的精确和全行风险管理政策的有效实施。2、估值和薪酬(1)商业银行应当建立有效的治理构造和控制程序确保估值的客观、精确和一致，规范金融工具的估值。治理构造和控制程序应当同时合用于风险管理和会计报告目的。商业银行应定时对估值控制流程进行内部审计。(2)全部的估值办法应当得到同意并予以清晰统计。对可选的初始定价、盯市、盯模、估值调节和定时独立重估办法，银行与否制订政策和程序予以规范。(3)银行估值能力与否与其有关风险暴露的重要性、风险程度和规模相适应。对于其重要风险敞口，银行与否含有在压力时期采用多个办法进行产品估值的能力。(4)本条所称压力时期是指市场中断或缺少流动性造成估值重要参数和办法失效的时期。(5)银行估值与否基于可靠的数据。对活跃市场情形，银行采用估值技术预计公允价值时与否尽量采用可观察数据。对不活跃市场状况，银行与否基于下列考虑选择可靠数据：1)价格、报价的频率和可获得性；2)价格与否代表真实交易状况；3)数据分布广度，与否容易为市场参加者获得；4)估值频率的有关信息与否及时；5)独立报价或价格来源的数量；6)报价或价格与否得到实际交易的支持；7)市场成熟度；8)交易出售金融工具与该机构所持有工具的相似性。如采用模型估值，与否测试模型在压力情景下的局限性。(6)银行董事会与否负责制订符合银行全方面风险管理需要的薪酬政策，监督薪酬制度的制订和执行，确保薪酬政策与长久资本水平和财务稳健性挂钩，有关薪酬安排应当反映经风险调节的全行长久收益。(7)本条所指的经风险调节收益，是指各类重要风险调节后的收益，涉及难以计量的风险。银行与否结合量化办法和专家判断拟定实质性风险程度。(8)银行与否合理设定薪酬发放机制，适宜推延发放时间，反映风险在不同时间跨度的体现特点。商业银行应杜绝对风险滞后体现的项目提前发放奖励。(9)银行与否合理设定薪酬的构造，薪酬中的现金、股权或其它形式的薪酬应当与银行的风险成果保持一致，并根据银行员工的职级和岗位予以对应的调节。3、信用风险、市场风险和操作风险的评定(1)银行与否评定银行账户信用风险暴露分类的原则、程序和覆盖范畴，确认分类原则的合理性和合规性、原则执行的一致性以及信用风险暴露的全覆盖，确保监管资本规定覆盖全部信用风险暴露。(2)银行与否清晰界定内部评级法覆盖的信用风险暴露的范畴，并一致地执行，避免监管资本套利。(3)银行与否评定内部评级体系所采用的违约、损失、经济衰退期等核心定义的合理性，掌握内部使用的核心定义与《商业银行内部评级体系监管指导》对应定义之间的差别以及由此造成的监管资本计量成果的偏差。(4)银行与否评定信用风险参数压力测试的审慎性，涉及设立压力情景的合理性和有关性、压力情景与信用风险参数之间逻辑关系的严谨性等。(5)银行评定内部评级体系验证与否达成《商业银行资本计量高级办法验证指导》的有关规定，确保用于计算信用风险监管资本规定的风险参数的精确性和审慎性。(6)银行与否评定内部评级体系应用范畴和应用程度，确保用于计算资本充足率的信用风险参数在信用风险管理中发挥重要作用。(7)银行与否评定采用信用风险缓释技术可能存在的剩余信用风险。这些风险涉及：1)由于交易对手违约造成无法及时占有抵质押品；2)由于缺少流动性造成抵质押品难以变现；3)确保人回绝或延迟支付；4)有关文档失效。(8)银行与否评定信用风险缓释管理的政策、流程、估值和信息系统与否达成《商业银行信用风险缓释监管资本计量指导》的规定。(9)银行内部资本充足评定与否充足考虑资产证券化等创新产品和业务带来的新生风险。资产证券化业务的重要风险涉及：1)各类资产证券化产品信用风险、市场风险、流动性风险和名誉风险；2)证券化基础资产的拖欠和损失风险；3)对特殊目的机构的信用支持和流动性支持风险；4)保险机构及其它第三方提供担保的风险。(10)银行投资于资产证券化产品时，与否持续的进行基础风险分析，不能完全依赖外部评级机构的信用评级进行投资决策。银行与否含有必要的量化分析工具、估值模型和成熟的压力测试技术评定全部有关风险。(11)银行与否在单个交易、同一业务条线以及跨业务条线等多层面跟踪评定资产证券化的信用风险。(12)银行作为资产证券化交易的发起行时，与否评定资产证券化风险转移的程度，特别是评定通过非合同形式对资产证券化提供的隐性支持。对于未能实质性转移风险的或提供了隐性支持的资产证券化交易，银行与否持有与未证券化风险暴露相称的监管资本，并公开披露对资产证券化提供隐性支持的状况及所增加的监管资本。(13)银行市场风险资本计量与否覆盖下列风险：1)交易账户利率风险和股票风险；2)交易账户和银行账户的汇率风险和商品风险；3)有关期权性风险。(14)银行与否清晰界定采用内部模型法和原则法计量的市场风险监管资本规定的范畴，并一致地实施，避免商业银行资本套利。(15)采用原则法计量市场风险监管资本时，银行与否建立金融工具拆分原则和程序，做到期限拟定合理、风险参数选择审慎，确保监管资本规定计量的审慎性。(16)采用内部模型法计量市场风险监管资本时，银行与否达成《商业银行市场风险内部模型法监管指导》的规定；对市场风险计量模型的验证，银行与否达成《商业银行资本计量高级办法验证指导》的有关规定，确保银行用于计算市场风险监管资本规定的风险参数的精确性和审慎性。(17)银行与否根据《商业银行操作风险监管资本计量指导》的有关规定，计量操作风险资本。(18)使用原则法或替代原则法计量操作风险监管资本的银行，与其它规模和业务相类似的银行相比，其总收入指标明显偏低或为负值，可能低估操作风险资本规定时，与否适宜提高其操作风险资本。(19)使用高级计量法计量操作风险资本规定的银行，其计量模型与否持续满足《商业银行资本计量高级办法验证指导》的有关规定。4、其它风险的评定(1)集中度风险是单个风险暴露或风险暴露组合可能给银行带来重大损失或造成银行风险轮廓发生实质性变化的风险。银行与否清晰地认识和评定单个或一组紧密关联的风险因素对银行的影响，并充足考虑不同种类风险之间的互有关联。(2)存在集中度风险的情形涉及：1)交易对手或借款人集中风险由于银行对同一种交易对手、借款人或多个风险高度有关的交易对手、借款人含有较高的风险暴露而产生的风险。2)地区集中风险银行对同一地区交易对手或借款人含有较高的风险暴露而产生的风险。3)行业集中风险银行对同一经济、金融行业含有较高的风险暴露而产生的风险。4)信用风险缓释工具集中风险银行由于采用单一的抵质押品、由单个担保人提供贷款担保而产生的风险。5)资产集中风险银行高比例持有特定资产的风险，特定资产涉及贷款、债券、衍生产品、构造性产品等。6)表外项目集中风险银行从事对外担保、承诺所形成的集中风险。7)其它集中风险银行识别的其它可能给银行带来损失的单个风险暴露或风险暴露组合。(3)银行与否有效识别各类集中度风险，并清晰地理解不同业务条线的类似暴露所造成的整体集中度风险。同时应当充足考虑各类风险之间的关联产生的集中度风险。(4)银行不仅应当理解面临的各类集中度风险，与否清晰地评定在压力市场条件下、经济下行和市场不含有流动性状况下可能产生的集中度风险。(5)银行与否采用多个技术手段并从多个角度充足识别、计量和管理本身面临的重要集中度风险。(6)银行与否建立全方面的集中度风险管理框架，银行的集中度风险管理框架应当最少涉及：1)书面的风险管理制度银行的集中度风险管理制度应当对银行面临的集中度风险做出明确的定义并规定有关的管理方法；2)有效的识别、计量、监测和控制集中度风险的办法；3)集中度风险限额管理体系，银行与否根据其经营规模和业务复杂程度对集中度风险拟定适宜的限额，并采用有效的方法确保限额在经营管理中得到遵照；4)定时的集中度风险报告和审查制度，银行董事会和高级管理层与否认期对信用集中度风险状况进行审查以确保有关风险得到有效的管理和控制；5)银行与否认期对面临的重要集中度风险进行压力测试，识别可能对银行经营带来不利影响的潜在因素，并根据压力测试成果采用对应的处置方法。银行与否充足考虑压力条件下可能产生的风险集中状况。(7)银行与否根据本身集中度风险的评定成果，配备对应的资本以有效抵抗集中度风险可能带来的损失。(8)银行账户利率风险是指利率水平、期限构造等要素变动造成银行账户整体收益和经济价值遭受或有损失的风险。(9)银行与否按照《商业银行银行账户利率风险管理指导》等有关规定建立与本身业务规模、性质和复杂程度相适应的银行账户利率风险的管理和评定体系，拟定银行账户利率风险的资本规定。(10)银行账户利率风险管理框架最少应当涉及：1)功效独立的银行账户利率风险管理职能体系；2)具体完整的银行账户利率风险的文档；3)有效的银行账户利率风险日常管理；4)必要的银行账户利率风险计量数据基础；5)完善的管理信息系统；6)有效的压力测试；7)充足的模型验证。(11)银行与否对银行账户利率风险配备对应的资本，有效覆盖涉及重定价风险、收益率曲线风险、基准风险和期权风险在内的各类银行账户利率风险。(12)流动性风险是指商业银行即使有清偿能力，但无法及时获得充足资金或无法以合理成本及时获得充足资金，以应对资产增加或支付到期债务的风险。(13)银行与否根据《商业银行流动性风险管理指导》的有关规定建立与银行规模、业务性质及复杂程度相适应的流动性风险管理框架，充足识别、精确计量、持续监测和适宜控制银行整体及在各产品、业务条线和环节、各层次机构的流动性风险，以及流动性风险与其它风险的互相影响与转换。(14)商业银行的流动性风险管理框架应涉及下列基本要素：1)董事会及高级管理层的有效监控；2)完善的流动性风险管理方略、政策和程序；3)完善的流动性风险识别、计量、监测和控制程序；4)完善的内部控制和有效的监督机制；5)有效完善的管理信息系统；6)有效的危机解决机制。(15)银行与否按照审慎原则定时开展流动性压力测试，充足考虑各类风险与流动性风险的内在关联性，进一步分析假设情景对其它流动性风险要素的影响及其反作用。银行与否根据流动性压力测试的成果评定其流动性储藏的充足性，拟定其应当采用的风险缓释方略和制订流动性应急计划。(16)银行与否充足评定流动性风险对资本状况的影响，配备适宜的资本以有效抵抗流动性风险。(17)名誉风险是指由商业银行经营、管理及其它行为或外部事件造成利益有关方对商业银行负面评价的风险。(18)银行与否按照《商业银行名誉风险管理指导》的有关规定，建立与本身业务性质、规模和复杂程度相适应的名誉风险管理体系。(19)银行的名誉风险管理体系与否涉及下列基本要素：1)有效的公司治理架构；2)有效的名誉风险管理政策、制度和流程；3)对名誉风险事件的有效管理。(20)银行与否认期进行名誉风险的情景分析，评定重大名誉风险事件可能产生的影响和后果，并根据情景分析成果制订可行的应急预案，开展演习。(21)对于已经识别的名誉风险，银行与否精确计量可能提供的支持或在不利市场条件下可能面临的损失，并尽量精确计量名誉风险对信用风险、流动性风险、操作风险等其它风险的影响。(22)银行与否充足考虑名誉风险造成的流动性风险和信用风险等其它风险对资本水平的影响，并视状况配备对应的资本。(23)战略风险是商业银行经营方略不适宜或外部经营环境变化而造成的风险。(24)银行与否建立与本身业务规模和产品复杂程度相适应的战略风险管理体系，对战略风险进行有效的识别、评定、监测、控制和报告。(25)银行的战略风险管理框架与否涉及下列要素：1)董事会及其下设委员会的监督；2)银行战略规划评定体系；3)银行战略实施管理和监督体系。银行与否根据外部环境变化及时评定战略目的的合理性、兼容性和一致性，并采用有效方法控制可能产生的战略风险。(26)银行与否充足评定战略风险可能给银行带来的损失及其对资本水平的影响，并视状况对战略风险配备资本。五、现状诊疗报告系统简述按照上述现状诊疗评定重点、评定原则，系统将逐项、逐条进行定性、定量分析。1、参考新资本合同与银监会监管指导，对银行新资本合同合规自评定报告进行审视、重检及确认，并据此对银行有关风险管理体系（涉及银监会资本充足率监督检查指导中所涉及的风险偏好、风险评定与计量、估值体系、经济资本、压力测试、对银行控股机构的内部资本充足评定等）及资本管理体系进行独立诊疗，重要目的在于全方面理解银行管理现状，并确认银行在新资本合同第二支柱方面的差距。2、按照《商业银行资本充足率审查评定要素及办法》中所列办法对银行现在的集中度风险、银行账户利率风险、流动性风险、名誉风险、战略风险、风险治理和内部控制、资本管理质量进行定量及定性评价；针对其中风险较高或内部管理水平较差的部分应进一步分析其因素，并提供框架性解决方案。六、风险偏好管理系统简述1、银行的风险偏好重要由股东决定从银行的风险管理实践来看，银行风险管理大致经历了下列几个阶段：第一阶段“做好贷款”，即只对贷款进行二分法，贷款只有好坏之分，至于好多少则是说不清晰的，无法进行量化，对贷款好坏的判断重要是是基于定性的分析。第二阶段“贷款应当分级”，这个阶段，比上一阶段有明显的进步，明确了贷款好坏的差别程度。第三阶段“净资产回报率是核心”，强调提高股东价值，回报股东。第四阶段“应当对风险定价”，对不同风险的客户和业务应当规定更多的回报。第五阶段“用投资组合的办法管理贷款”，不同的投资组合对应于不同的收益，银行信贷资产也应强调收益与风险的平衡。第六阶段“股东规定提高风险收益的效率”，由于前面几个阶段已经打下了较好的基础，客户层面和债项层面都进行了评级，在技术上股东已经能够对不同的资产组合进行选择。第七阶段“风险分散化极其重要”。现在国内银行都在采用不同的途径和方法，从公司治理、制度、工具等各方面来提高风险管理水平。要进行风险管理，首先要明确股东的风险偏好，银行对风险的选择，这样才干够拟定银行风险管理的战略。普通而言，一家银行的风险偏好或者是风险的容忍度重要是由股东来决定的，不同的股东会有不同的战略目的和价值取向，可能有的银行非常激进型的，他们乐意承当非常高的风险，换取高的回报。有些银行是稳健型，但愿承当适度的风险换取适度的回报；有些比较保守型的股东，则但愿追求低风险，获得满意的回报率。另外，从公司治理的构造角度而言，拟定银行的风险偏好也将起到核心的作用，风险偏好首先表明董事会对风险管理的承受能力，另首先也反映银行的整体战略。2、风险管理的实质规定拟定风险偏好(1)股东价值最大化是当代公司的终极目的资本历来就是追求利润的，股东投资的目的是获得满意的回报，如果银行不能给股东带来良好的回报，资本的趋利性将使得股东将资本投向别的行业或领域。在一种正常的市场环境中，风险与收益是成正比的，收益越高，风险也就越大，在诸多状况下，作为股东利益代言人的董事会将会在收益与风险之中进行权衡。对上市的公众公司而言，保持股价的稳定和股价的稳步上升，将是提高股东价值的一种重要形式。无论在何种市场条件下，只有以股东价值最大化作为公司的目的，公司才干进行持续的经营。(2)拟定风险偏好是管理层进行风险管理的基本点当代公司最基本的一种制度是全部权与经营权的分离，公司的全部者并不直接的管理公司，而是拟定公司的获利目的和决定所能承当的风险等公司的某些重大决策之后，将公司的经营管理权交由管理层进行经营，并以经营成果对管理层进行考核，董事会是公司经营风险的最后承当者。在银行的经营过程中，将会有多个投资机会和经营方式供选择，也存在多个产品进行取舍，但在进行经营决策权下放时，董事会首先应当将自己的偏好传送给管理层，并由管理层拟定实现董事会目的的实施计划和方略。(3)拟定风险偏好是计算经济资本必需的参数随着风险定量技术的成熟，特别是新巴塞尔新资本合同的正式出台，内部评级法给了风险管理水高的银行以更多的自由。银行能够采用内部计算的参数，运用监管部门提供的资本转换函数来计算资本充足率。资本充足率的目的，就是但愿银行的资本能够充足抵抗银行的非预期损失。因此非预期损失(经济资本)的计算也就提上议事的日程，现在有多个办法来计算银行的经济资本，多个办法都规定含有一定的前提，并预先拟定有关的参数。VAR是一种较为流行的计算经济资本办法，而要计算VAR，必须要拟定好几个参数，即期限、置信区间、损失分布。其中的置信区间就是规定根据董事会的风险偏好来决定的，不同的置信区间对应于不同的经济资本规定。(4)适宜的风险偏好体现银行的总体发展战略任何银行都会有自己的战略目的，有的银行已经占有了很高的市场份额，但愿通过稳健经营来巩固自己的市场地位，体现在战略上就是力求以承受较小的风险来获得稳定的收益，并通过对风险的控制来获得良好的市场名誉；有的银行则雄心勃勃，但愿承受较高的风险来拓展市场，并获得较高的收益。而拟定自己所能承受的风险将是战略决策的一种构成部分。风险偏好的体现历来就不是一种单纯的风险管理内容，而是与银行的整体战略紧密连接在一起的，是为实现银行的总体战略服务的，银行的不同发展阶段会有不同的战略，同样也就存在着不同的风险管理偏好，并由些影响银行的风险管理的方略。(5)拟定风险偏好是从风险防备到风险管理转型的需要风险既可能给银行来损失，也有可能带来收益，风险本质是一种不拟定性，将来的魅力正是体现在不拟定性，因此与其被动地防备风险，倒不如主动的管理风险，将风险控制在自己可承受的范畴之内。而现在风险管理技术的日益成成熟以及信息技术的进步，已经使主动管理风险成为可能，事实上，某些先进银行已经做到了主动的风险管理，他们能够用一句话就能说清自己资产的风险的大小。(6)拟定风险偏好也是市场信息披露的需要投资者不仅关心收益，并且还关心银行的风险，银行的经营理念。新资本合同中提出了三大支柱，最低资本规定、监督检查和市场披露。巴塞尔委员会认为激励市场纪律发挥作用，其手段是制订一套信息披露规定，使市场参加者掌握有关银行的风险轮廓和资本水平的信息。特别是由于新合同允许银行使用内部计量办法计算资本规定，公开的信息披露则十分重要。通过强化信息披露强化市场纪律，能够协助银行和监管当局管理风险、提高稳定性。随着风险管理精细化进化，监管部门对银行特别是公众持股银行的市场披露的规定将会不停的提高。3、先进商业银行的风险偏好的拟定办法风险偏好代表银行承受的多大的风险，乐意承受的最大损失是多少，它是一种相对主观的管理决定，取决于全部者的风险偏好。决定风险偏好需要采用自上而下的方式，即先理解银行风险分布，拟定银行的风险偏好，才能够决定有多少的风险能够承受，而我们所设定的经济资本便在决定可接受的风险偏好上扮演核心的角色。(1)拟定风险偏好需要考虑的因素即使风险偏好并没有好坏之分，是由各行的董事会根据各行的实际状况来决定的，普通而言，拟定风险偏好需要考虑下列某些因素：1)银行但愿的外部评级随着风险量化技术的进步，诸多知名的评级公司如穆迪、标普每年都会对某些公司和银行进行风险评级，这些评级公司的评级成果在社会上的影响是比较大的，特别是对某些公众持股的上市公司，将会直接影响这些公司在资我市场上的股价，影响投资者的决策。较高的风险评级意味着较低的违约概率，公司违约的可能性就小。银行是经营风险的公司，对银行而言，面临着三方面的损失，一种损失是预期损失，这是银行损失的平均值，通过银行通过提取减值贷款拔备来防备和冲销，并在贷款定价中予以体现。第二种损失是非预期损失，即损失的波动性，银行有可能遭受很大的损失，但可能性非常小，但当这类损失出现时，需要银行用资本金来防备，如果损失超出了资本金，银行也无法继续经营，就要违约。在这种状况下，为了避免违约，银行需要准备较多的资本金。穆迪公司对银行信用评级，可归纳为下列互有关连的七大重点：①营运环境②全部权及治理权③营运价值④盈利能力⑤风险程度和风险管理⑥经济资本分析⑦管理方略从以上几个因素中，银行的风险管理以及经济资本将对银行的评级产生重大的影响。2)时间长度时间的长度将影响经济资本的大小。有的银行可能计算每天的VAR，有的银行能够计算银行资产每月的VAR的值，在诸多状况下，可能通过对应的公式进行转换。时间越长，所需要的经济资本就越大，风险偏好也就小。3)最大可接受的损失银行是经营风险的公司，信用维系银行生存的核心。资本充足，规模较大的银行将更容易得到客户的信任，由于它们能够承受较大的损失。正如修建水坝同样，如果但愿能够抵抗百年一遇的洪水，那就将水坝修得高某些，成本也就高某些，如果但愿能够抵抗五百年一遇的洪水，那么成本将会更高。4)银行损失的波动性银行的损失既取决于单个的资产的损失，同时还受资产组合的影响，有的银行资产有关性较低，损失的波动性则较小，反之，损失的波动性较大。银行除了计算损失的平均值外，还要考虑损失的波动性。普通而言，市场风险的损失符合正态分布，而信用风险损失符合β分布。5)银行的经营战略如前所述，董事会的风险偏好将影响银行的经营战略，反之也是同样，两者需要结合起来一并加以考虑。今天的风险管理方式已超越传统的风险管理缓释手法即采用控制方法减少发生问题的风险，逐步迈向优化风险管理组合，即根据银行的整体风险承受能力来决定风险组合和风险幅度，在把风险控制在既定范畴内的基础上追求收益最大化。因此，银行逐步把风险管理视为一种新的战略性业务管理手段，并在这个基础上把业务战略与业务风险挂钩。银行风险管理人员必须拟定银行的风险承受能力，即就某一置信水平而言，一家银行在业务经营中已预备对资本有影响的损失风险的假设额度，这一承受能力要与市场及同业的原则进行比较，确保银行承当的风险是适宜的和适量的。6)银行收益分派政策如果银行能够将利润更多的转化的资本，则银行抵抗风险的能力就越强，反之，如果银行的将全部的利润都作为分红分给股东，则随着资产的增加，如果没有额外的渠道来补充资本，则银行的资本充足率将下降。(2)先进银行风险管理偏好的比较1)巴塞尔合同的有关规定在新资本合同的概述中，委员会认为完善的资本充足率框架，旨在增进激励银行强化风险管理能力，不停提高风险评定水平。委员会认为，实现这一目的的途径是，将资本规定与当今的当代化风险管理作法紧密地结合起来，在监管实践中并通过有关风险和资本的信息披露，确保对风险的重视。在第二支柱中的监督检查原则中明确提出，银行应含有一整套程序，用于评定与其风险轮廓相适应的总体资本水平，并制订保持资本水平的战略。同时指出银行从战略目的出发，对现在和将来的资本需求进行分析，是制订战略计划程序重要的一环。战略计划应当清晰阐明银行的资本需求、预计的资本性支出、盼望的资本水平和外部资原来源。高级管理层和董事会必须把资本计划视为能否实现其战略目的的核心要素(新资本合同第687条)。2)银行置信水平的拟定及经济资本在不同风险之间的配比诸多国际先进银行都有自己成文或不成文的风险偏好，并且拟定了对应的置信区间。如信孚银行(BankTrust)使用99%的置信水平，大通——曼哈顿银行拟定97.5%的置信度，花旗银行拟定95.4%的置信度，美洲银行和JP摩根银行拟定95%的置信度，不同的置信度意味着需要准备较多的资本。随着经济构造及宏观经济的变化，风险管理的构造也不停发生变化。毕马威全球风险调查成果显示：信用风险、市场风险、操作风险及其它风险所规定的风险资本占资本总额的比例，过去为55%、35%、5%和5%，现阶段为40%、35%、20%和5%，将来可能演变成30%、25%、40%和5%。这方面也引发了巴塞尔委员会的注意，新资本合同的进步也体现在拓宽了风险管理领域，银行更加重视信用风险、市场风险与操作风险的量化以及整体风险的控制。<(3)先进银行拟定风险偏好的共同点规律总是含有一定的普遍性，归纳起来，各银行拟定风险偏好也存在某些共同点：1)由董事会代表股东拟定这是由银行公司治理构造及当代银行制度所决定的。2)风险偏好与本行的战略定位一致花旗银行在20世纪90年代的风险与资本管理政策就是一种例子。在90年，花旗银行的核心资本充足率为3.2%，没在达成1988年资本合同的规定，为了达成合同的规定，花旗银行在92-94年不停增加资本，其94年年报披露核心资本充足率为7.8%，资本充足率12%，并且董事长表达但愿继续提高充足率。然而，同期花旗的股票体现却低于市场总体体现，直到1995年花旗宣布实施一项30亿元的股票回购计划，相称于将核心资本充足率降至7%，花旗股票才上涨。这也从反例证明拟定资本政策、风险偏好要符合战略定位。3)风险偏好的拟定需要量化数据支持数据是决策的前提，对的的数据是做出对的决策的前提。现在先进银行都已经拥有良好的风险分析工具来度量信用风险，其中德意志银行等先进银行甚至能够进行实质意义上的经济资本配备，能够进行主动的风险管理，根据风险偏好拟定风险管理战略，而其基础则是充足、完备的定量化的数据支持。4)风险偏好普通是比较稳定的银行的总体战略应当保持稳健，风险偏好反映了股东的偏好以及股东对宏观环境的理解，因此应当保持相对稳定，特别是对某些在市场上有影响的大银行更是如此。5)为实现风险偏好有一套完整的风险管理体系风险偏好涉及银行的各方面，上至公司治理构造、资本政策，下至具体的业务品种和业务单位，必须依靠一套完整的风险管理体系来推动和实施。4、银行建立风险偏好管理的途径(1)进一步完善法人治理构造所谓公司治理就是董事会及管理层为领导和管理银行业务运作而设定的架构和制度，目的是要为银行设定目的和制订达标的方略，以及监控银行的体现。普通认为公司治理的最重要要素涉及：1)全部权与经营权分离；2)明确分派决策权和责任；3)清晰制订决策的规则和程序；4)明确制订银行目的和监控其实现目的的办法。因此，有效的公司治理构造应当明确下列内容：董事会及高层管理人员的构成、职务与权力；各层的报告制度；定时的监控和评定制度及程序。确保银行根据内部稽核、外聘审计师和监管当局的建议实施有效的整治。根据公司治理构造的进化趋势，国际先进银行的都分别在董事会和高级管理层设立了专门的风险管理委员会。(2)建立目的明确包含不同层次目的的风险偏好指标体系从现在而言，这个目的体系大致能够涉及合规性指标、预期性指标、远景指标三个层次：1)合规性指标这类指标是银行监管部门对商业银行的监管指标，是商业银行必须要达成的基本监管规定。2)预期性指标这类指标是银行短期内根据本身经营状况提出的能在短期内实现的高于合规性指标的预期指标。3)远景指标这类指标普通而言既要反映国际风险管理的发展趋势、国内监管部门的监管预期、又要充足反映银行的风险管理偏好及总体发展战略，是银行发展能力、风险管理能力、经营能力等发展水平的量化指标，是一种银行现在还达不到，但通过努力有望在一种不太长的时期(5-)能够实现的指标体系。在该指标下除了涉及以上两类指标外，还应前瞻性地涉及下列指标:①风险构造指标；②各经营单位的经营绩效指标及其经济资本分派；③各类风险的VAR测算；④风险管理的时效性指标；⑤风险管理的报告规定等。(3)升级、改造、完善银行核心业务系统在新资本合同框架下，商业银行必须对信用风险、市场风险、操作风险计提资本,监管当局允许商业银行选择使用不同资本充足率计算办法。现在国内多家大银行正在全力开发有关的内部评级系统，并在此基础上不停积累数据，风险识别、计量、控制的过程将不停加强，为商业银行的风险偏好的拟定提供了定量的参考根据。新资本合同中提出的三大支柱在银行实施风险控制过程中，重要通过银行核心业务系统下列系统自动完毕的：1)资产负债管理系统；2)核心资本（资本充足率）管理系统；3)公司信用评级系统；4)债项评级系统；5)资产减值计量数学模型系统；6)公允价值计量评定系统；7)流动性风险管理系统；8)操作性风险管理系统；9)信用风险管理系统；10)集中（大额）风险管理系统；11)名誉风险管理系统；12)法律风险管理系统；13)市场风险管理系统；14)内部交易风险管理系统；15)战略投资风险管理系统；16)信息披露系统；17)集团并表管理系统等。18)通过以上系统数据生成银行ICAAP管理系统。上述18个系统基本覆盖了新资本合同中提出的三大支柱风险控制规定，通过18个系统的建设和完善，银行风险管理将跨入新的阶段。分析以上风险管理管理的发展途径，能够得出下列结论：(1)风险量化是风险管理前提特别是随着资我市场典型投资理论的出现以及当代数学分析技术的进步，量化风险已经成为现实可能，客观存在的数据更能阐明问题。(2)从控制防备风险到主动经营管理风险银行从本质上就是经营风险，传统的观点是如何防备风险，而当代观点则认为，但愿的是收益与风险的平衡，评级较高的客户不一定给银行带来较高的收益，而应当主动管理风险，并追求风险调节后收益最大化。(3)从单一业务风险控制到全方面风险管理银行需要为全部的业务都准备资本，以应付信用风险、市场风险和操作风险，但是银行的资本是有限的，这就需要银行对各业务的多个风险进行评定和量化，并以此为基础来分派经济资本。(4)风险管理的办法是为银行总体战略服务在满足监管部门的资本规定的前提上，银行的风险管理战略是银行整体战略的一部分。(5)吸取西方银行风险控制失败的教训美国金融公司连锁破产倒闭、引发西方金融海啸，究其因素之一，始作俑者恰恰是西方银行高调吹嘘、且国内银行趋之若鹜的银行核心业务系统中的风险控制系统，从总体上来看，中国金融体制的风险控制能力远远高于西方国家。西方银行在风险管理的教训是以破产倒闭为代价的，国内银行恰恰能够发挥后发优势，主动借鉴、吸取西方银行的教训，在银行风险管理方面予以创新。5、风险偏好实施环节(1)建立风险偏好形成机制识别和分析银行股东盼望、监管规定等影响偏好形成的重要因素，通过对收益和风险的分析，明确总体目的函数和风险承受能力；设立涵盖资产负债及全部实质性风险的核心指标，反映银行实际风险轮廓及目的风险轮廓；在平衡各有关方盼望等因素基础上，定量表述银行风险偏好，设计银行风险偏好的决策流程与工作机制，并建立评价机制以充足评定发展战略与风险偏好间的协调性与统一性。(2)建立风险偏好传导机制针对量化的风险偏好设计传导工具，通过准入设立、KPI及风险限额等管理工具，建立风险偏好传导及反馈的工作框架；对风险偏好的传导及反馈实现流程化管理，涉及指标分解、监测、报表、报告、预警、绩效考核、风险偏好重检及调节等。(3)按照上述机制制订银行风险偏好建议方案。七、实质性风险识别系统简述通过上述现状诊疗、风险偏好逐项、逐条的定性、定量分析，结合银行风险偏好，拟定银行实质性风险的定义、范畴、判断原则及原则、认定程序等，并据此对银行所面临的多个风险进行全方面梳理。实质性风险涉及但不限于信用风险、市场风险、操作风险、交易对手风险、集中度风险、剩余风险、银行账户利率风险、流动性风险、名誉风险和战略风险。1、实质性风险的评定与计量实质性风险的评定内容涉及但不限于下列内容：(1)第一支柱覆盖的风险1)信用风险评定内容涉及但不限于：①交易对手或信用风险暴露间的有关性、正常和压力情景下资产组合有关假设受到冲击时所造成的信用风险变化状况等；②信用风险暴露分类的原则、程序和覆盖范畴，确认分类原则的合理性和合规性、原则执行的一致性以及信用风险暴露分类的全覆盖；③评定内部评级体系所采用的违约、损失、经济衰退等核心定义的合理性及风险量化估值，评定内部使用的核心定义与监管指导对应定义的差别以及由此造成的偏差，如监管资本计量成果的偏差等；④评定内部评级体系验证与否达成监管指导规定；⑤评定风险缓释技术应用的合规性和审慎性；⑥评定银行对表内和表外资产证券化业务的管理。2)市场风险评定内容涉及但不限于：评定市场风险风险计量的覆盖范畴（涉及但不限于交易账户利率风险和股票风险、交易账户和银行账户的汇率风险和商品风险、有关期权性风险）；评定银行与否清晰界定采用内部模型法和原则法计量的市场风险监管资本规定的范畴，并一致地实施，避免资本套利；评定内部模型法与否达成《商业银行市场风险内部模型法监管指导》的规定；评定估值体系的客观性、精确性和一致性；对市场风险计量模型的验证，与否达成《商业银行资本计量高级办法验证指导》的有关规定；确保用于计算市场风险监管资本规定的风险参数的精确性和审慎性。3)操作风险建立操作风险评定机制，对银行操作风险进行全方面评定并提供可实施的改善方案，评定内容涉及但不限于：操作风险的识别、计量、监控、控制及缓释政策执行状况等；确保银行操作风险资本规定计算及有关参数的精确性和审慎性。(2)第一支柱涉及但未完全覆盖的风险1)集中度风险本项目对集中度风险计量应提供一种全方面的、基于统计的、并可支持线下运行的算法，由咨询方提供同业领先实践、计量办法论、可行的数据获取机制、核心假设及定义、具体算法、检查原则、外部数据、含有前瞻性的长久解决方案及其它有关要素，确保银行集中度风险计量及有关参数的精确性和审慎性；银行方面负责配合提供计量所需的内部数据。集中度风险的考量维度涉及：①交易对手或借款人集中风险；②地区集中风险；③行业集中风险；④信用风险缓释工具集中风险；⑤资产集中风险；⑥表外项目集中风险；⑦其它集中风险。2)剩余风险对银行应用信用风险缓释技术所带来的剩余风险进行评定，剩余风险涉及但不限于下列状况：由于交易对手违约造成无法及时占有抵质押品、由于缺少流动性造成抵质押品难以变现、确保人回绝或延迟支付、有关文档失效。本项目对剩余风险的计量采用统计建模的办法，在对银行或外部剩余风险历史损失数据收集及清洗的基础上，提供同业领先实践、模型办法论、可行的数据获取方案、数据定义及规范、核心假设、具体模型、模型检查原则、外部数据及其它有关要素，银行方面负责配合提供建模所需的内部数据。针对剩余风险评定中暴露的问题，提出银行信用风险缓释应用的完善方案；确保银行剩余风险计量及有关参数的精确性和审慎性。(3)第一支柱未涉及的风险1)银行账户利率风险和流动性风险对银行银行账户利率风险及流动性风险的计量体系进行全方面评定；评定范畴涉及但不限于：计量办法、有关假设、核心定义、压力测试、成果应用等，根据评定状况，针对其存在的缺点或问题，提供可实施的具体改善方案，保障该部分风险评定全方面符合有关监管指导规定。另外，以上风险评定应充足结合BASELIII的有关内容。2)名誉风险、战略风险及其它外部因素造成的风险对名誉风险、战略风险及其它外部因素所造成的风险设计打分卡，并提供损失数据收集方案、同业领先实践、办法论、指标定义及规范、外部数据及其它有关要素等。2、实质性风险评定的原则与环节参考新资本合同、银监会监管指导、以及BASELIII中“扩大资本框架的风险覆盖范畴”等指导意见，结合银行风险偏好，拟定银行实质性风险的定义、范畴、判断原则及原则、认定程序等，并据此对银行所面临的多个风险进行全方面梳理。实质性风险评定与计量的环节在现状诊疗、风险偏好与实质性风险识别过程中一并完毕。八、压力测试系统简述1、巴塞尔委员会《稳健的压力测试实践和监管原则》的要点巴塞尔委员会公布《稳健的压力测试实践和监管原则》重要内容涉及下列几点：压力测试应成为一家银行整体治理和风险管理文化的构成部分，董事会和高管层做出的战略性业务决策的重要参考。压力测试应覆盖全行范畴内各类风险和各个业务领域。银行应能有效地整合压力测试活动，以提供一种全行全方面风险的整体法人状况。压力测试应当涵盖涉及前瞻性压力情景在内的一系列情景，旨在充足考虑和体现系统范畴内部的互相作用和反馈效果。应当针对可能产生巨额损失或名誉受损带来损失的事件开展压力测试。压力测试方案也应拟定哪些情景会影响银行的存续（反向压力测试），从而能够发现潜在风险以及风险之间的互相作用。压力测试方案应明确涉及复杂和定制产品。证券化风险暴露、针对证券化资产特别是次级产品开展的压力测试，应考虑基础资产受系统性市场因素影响的风险暴露、有关合同安排及嵌入式触发因素和杠杆的影响。2、压力测试的基本流程银行压力测试普通分为五个环节：一是定义要进行分析的机构和资产组合；二是识别风险因子；三是设计压力测试情景；四是通过敏感性分析、情景分析，建立压力测试模型，计算压力情景下的承压要素的定量化成果；五是要以上述模型的定量成果和定性分析为基础，鉴定承压体系中的弱点环节，并有针对性地制订对应政策响应和反馈，形成银行风险控制应对政策。3、压力测试的类型(1)根据冲击因素的多少分为敏感性分析（单因素）情景分析（多因素）(2)根据测试层级的不同分为资产组合压力测试加总的压力测试(3)敏感性分析敏感性压力测试最简朴直接的形式是观察当某个风险参数瞬间变化一种单位量，以下跌10个百分点或上涨50个基点的状况下，机构投资组合市场价值的变化。敏感性测试仅需指定风险参数变化，而无需拟定冲击的来源，因此运行相对简朴快速，并且经常是即时的测试。(4)情景分析（场景分析）情景分析是在假设多个风险因素（如股价、利率、汇率、信用等）同时变化时，投资组合、金融机构/系统出现的脆弱性状况。情景划分为历史情景和假定情景。1)历史情景分析是指根据特定历史事件判断其所引发的冲击成果。优点：直观，由于事件实际发生过，有可能再发生。局限性：后瞻性，可能会丢失信息，由于随着时间的推移，市场及机构会发生变化，不能考虑金融创新等因素。2)假定情景分析是指根据某种可预知的、发生概率极小的事件来判断其引发的冲击成果。优点：可与机构的风险特性相结合，对事件假设有更大的弹性，激励风险管理者要更具前瞻性，能够运用模拟技术来找出可能会造成最大损失的情景。局限性：人为判断、所需资源多，难以拟定事件发生的概率。历史情景假设也存在这样的问题，但历史情景毕竟发生过，因而会有某些有关发生概率的有用信息。(5)资产组合压力测试就某一资产组合而言，最简朴的压力测试是一种根据一套不同的假设来为资产组合重新估值的办法。目的是理解该资产组合对多个风险因素所发生变化的敏感度。压力测试的成果普通是资产组合变化的预计数。这种变化经常表达为某种尺度衡量的资本所受到的影响，以理解所涉及机构的净值对有关风险的敏感程度。(6)加总的压力测试加总压力测试的目的是，协助监管者识别金融体系中、可能引发市场混乱的构造性脆弱性及总的风险暴露状况。加总的办法：一是自上而下(使用汇总数据或宏观数据来预计冲击的影响)，二是自下而上(以具体的投资组合数据为基础进行预计，然后汇总)。4、压力测试的风险种类(1)信用风险信用风险是交易对手或债务人无法推行合同责任的风险。它指一项资产的现金流无法根据合同合同完全得到支付的风险。普通状况下，信用风险压力测试从收集信贷资产质量开始，如监管部门将其分为正常贷款和不良贷款（NPL，如次级、可疑和损失类贷款）。(2)利率风险利率风险是指利率变动可能影响金融机构的资产、负债及表外项目价值的风险。利率风险可用重定价缺口模型(repricinggapmodel)、到期日缺口模型(maturitygapmodel)和久期模型(durationmodel)进行研究。(3)汇率风险汇率风险是指汇率变动可能影响金融机构的资产、负债及表外项目价值的风险。汇率风险可能是直接的（金融机构买入或持有外汇头寸），也可能是间接的（金融机构债务人或交易对手持有的外汇头寸可能会影响他们的信誉）。甚至，汇率风险尚有可能来自于本币头寸（如果该本币头寸与汇率有关）。(4)其它风险①流动性风险资产流动性风险是指无法按照现在市场价格变现资产的风险（如减价出售）。筹资流动性风险是指无法获得足够资金来及时推行支付责任的风险。②商品风险因商品价格变化而产生的银行资产、负债及表外项目的市场价格变化所造成的潜在损失。③股票价格风险指股票价格变动影响金融机构资产、负债以及表外项目价值的风险。(5)第二轮影响如果某个假设情景或冲击的时间较长（如超出一年），资产组合的行为将会发生变化，组合构造也会重新调节。第二轮影响可能体现为交易对手违约所造成的直接信贷损失、受冲击银行的更高融资成本、以及对总需求产生影响的资产组合调节（例如收紧贷款）。5、EVE模型EVE:EconomicValueofEquityEVE=资产NPV－负债NPVNPV=将来现金流贴现和(1)将来现金流预计与将来利率变化有关的现金流：提前还款、提前支取等(2)将来贴现率预计市场利率、假定的风险情景、信用利差(3)静态现金流CFi=将来现金流，fi=远期利率，s=信用利差静态现金流贴现普通贷款定时存款、活期存款=现在余额利率交换信用利差s的获得假设不变：计算贷款发放日的s假设将来不变：观察压力测试现在的市场s根据利率环境变化：信用等级(4)动态现金流动态现金流贴现——蒙特卡罗模型按揭贷款定时存款动态现金流的获得模拟利率途径建立行为模型预测将来现金流信用利差s的获得假设将来不变：观察压力测试现在的市场OAS根据利率环境变化：信用等级6、净利息收入模型计算将来时期T内的净利息收入，等于资产的利息收入减负债的利息支出。Ai为资产i，Ri为资产i的合用利率；Lj为资产j，Rj为资产j的合用利率(1)办法拟定将来时期T的Ri、Rj——利率情景假设法定基准利率vs.市场利率拟定将来时期T的Ai、Lj——资产负债表模拟新增业务的产品构造建立Ai和Ri、Lj和Rj的对应关系新增产品的期限构造、利率构造(固定/浮动、浮动周期、浮动比例/信用利差)(2)利率的普通形式项目基准利率tab备注活期存款法定利率-10结息日定时存款法定利率存款期限10存入日固定利率贷款法定利率贷款期限浮动%0发放日外币浮动利率贷款市场利率重定价周期1信用点差发放日本币浮动利率贷款法定利率重定价周期浮动%0发放日信用卡固定利率-10宽限期按揭贷款法定利率1月1日(3)利率预计核心假设活期存款：协定存款定时存款：提前支取、付息率、商定转存。同业存款：形式多样，事先不拟定。垫款：事先不拟定逾期：现在贷款将来与否逾期不可知信用卡：宽限期收息率法定基准利率vs.市场利率（有关性）(4)利率情景假设……-2M-1M1M2M3M……11M12M法定利率活期存款3个月定时6个月定时1年定时……准备金利率6个月贷款基准1年贷款基准3年贷款基准……按揭基准市场利率shibor/libor回购利率国债收益率信用点差(5)利率情景假设回忆足够的灵活性利率调节时间能够任意设定利率调节次数不限能够描述收益率曲线的任意形状（平移、陡峭/平坦、扭转）—yieldcurverisk能够描述基准风险——basisrisk能够描述信用点差7、EVE模型vs.净利息收入模型EVE模型成果：对利率风险敏感，但是不易解释办法：静态的，无需对新业务进行假设应用：对管理决策指导意义偏弱净利息收入模型成果：直观，但对利率风险不够敏感办法：动态的，需要对新业务进行预测应用：能够直接应用于业务管理8、TOP-DOWN法压力测试的基本原理(1)宏观因素宏观因素涉及两类：第一类：GDP及其构成部分GDP(支出法)：消费、投资、政府支出、进出口净值第二类：要素价格及有关比率利率、汇率、失业率(2)压力驱动因子取自宏观变量GDP增加速度作为重要驱动因素利率和汇率作为辅助因素(3)宏观经济风险压力测试1)定义宏观经济变量的不拟定性引入的风险体现了信用风险与市场风险的综合影响高度非线性2)压力情景设定历史情景可信度高假设历史=将来假设情景针对性强数值模拟统计分析办法，如时间序列等3)宏观经济模型宏观经济变量与微观经济变量之间的关联PDt=f{GDPt,rt,…}多元回归办法和人工神经网络模型①多元回归办法PDt=c0+c1*GDPt+c2*r+…简洁明了的函数关系宏观与微观变量之间的线性关系难以解决复杂的变量间关联②人工神经网络神经网络运行原理单神经元（原理图省略）单元神经元网络（原理图省略）多层神经元网络（原理图省略）转移函数（原理图省略）4)多元回归vs人工神经网络多元回归难以解决非线性问题预测精确性相对较弱单一因变量易于解释自变量和因变量之间的关系人工神经网络能够模拟复杂的变量间关系预测精确性相对较好多元输出变量压力传递过程不可知9、集中度风险的计量在巴塞尔新资本合同中，风险集中被定义为任何可能造成巨大损失（相对于银行的资本、总资产或总体风险水平）、威胁银行健康或维持核心业务能力的单个风险或风险组。风险集中产生于银行资产、负债或表外项目（无论产品或服务），既能够出现在交易过程中，也能够由不同类别风险暴露的组合而产生。从广义的角度来看，集中度风险能够体现在信用风险、市场风险、流动性风险和操作风险等风险中。(1)银行业集中度风险监管的重要状况在新资本合同第一支柱框架下，信用风险资本规定的计量办法涉及原则法和内部评级法(IRB)。在原则法中，单笔贷款的资本规定取决于借款人的外部评级和信用风险暴露按照一定的特性分类后对应的风险权重，贷款组合的资本规定等于全部贷款资本规定的简朴加总，与该组合的构成和特性没有关系，也没有考虑每笔贷款间的关联状况以及受行业或地区等共同因素影响的可能性，因此计算出来的资本规定没有覆盖集中度风险。内部评级法计算资本规定的理论基础模型是渐近单风险因素模型(AsymptoticSingle-RiskFactor，ASRF)，它有下列两条核心假设：一是贷款组合充足分散(perfectlyfine-grained)；二是只存在单一的系统风险因子(onesourceofsystematicrisk)。第一条假设规定银行信贷资产组合中的各笔贷款间没有有关性，且不存在单一大额敞口；第二条假设中的单一系统风险因子是指宏观经济因素，也就是说，规定全部银行的信用资产组合都只受共同的宏观经济因素影响，不会由于过分集中于某个行业或地区而受到行业或地区特有的系统风险影响。然而，这两点假设在实际组合中不可能完全得到满足，银行信贷资产的风险不可能得到完全分散，全部组合也不可能只受到单一系统风险因子影响，因此这种分散性的缺少(lackofgranularity)可能造成运用内部评级法计算的经济资本规定被低估。新资本合同在第二支柱框架下对信用风险集中度提出了关注规定，涉及单一或一组互有关联的客户、同一经济行业或地区的客户、财务状况依赖于同类业务或商品的客户等的信贷风险。本次国际金融危机后，巴塞尔委员会对新资本合同又做了一次修改，修改后第二支柱规定银行将交易性业务、表外合同和非合同业务等各个层面都纳入集中度风险的范畴考虑。银监会9月公布的《商业银行信用风险内部评级体系监管指导》第69条规定商业银行应书面统计资产池风险同质性分析、集中度分析；第186条指出风险数据集市应涉及单个客户、单笔债项的具体数据，以及行业、区域、产品等资产组合以及宏观层面的数据等；第238条规定商业银行应根据债务人或债项的评级成果，设立单一债务人或资产组合限额。《商业银行资本充足率监督检查指导》中对商业银行集中度风险管理也提出了规定，第73～77条指出商业银行不仅应当理解本行现在面临的各类集中度风险，并且应当对在压力市场条件下、经济下行和市场不含有流动性状况下可能产生的集中度风险有清晰的预计；应当建立全方面的集中度风险管理框架，并对集中度风险配备对应的资本以有效抵抗集中度风险可能带来的损失。从具体方式来看，我国现在重要是通过限额的方式来监管客户集中度风险，对组合集中度风险的监管指标研究与实践尚待进一步完善。(2)集中度风险计量的办法及国际经验尽管现在国际上没有统一的信用集中度风险计量办法，但是对应的研究正在不停进一步，计量办法也在逐步演进，从最基础的“基于敞口的集中度评定”→“调节后的监管资本法”→“风险奉献度法”→“经济资本模型法”，计量的精确度不停提高，但同时对数据和模型的规定也越来越高，操作难度越来越大。对集中度风险的计量要根据单一客户和组合集中度分别进行。(3)单一客户集中度的计量单一客户集中度风险的计量办法涉及敞口比率(Ratios)、基尼系数(GiniCoefficient)、HHI指数(Herfindahl-HirschmanIndex)、分散度调节(GranularityAdjustment)等。前三种属于非模型法(heuristicormodel-free)，最后一种是模型法(model-based)。敞口比率法直接计算最大前10（或20或50）家客户的敞口总额，并将其同资本挂钩，例如规定不超出银行资本净额的50%。这种办法非常简朴和直观，但其反映的信息比较片面（只有风险敞口），未刻画借款者的信用质量，如违约可能性、违约损失率等，也未考虑资产的有关性，因此比较粗糙。基尼系数能够作为一种集中度指标，计算单个敞口量对组合的奉献度与平均奉献度之间的差距。系数靠近于0阐明组合中各单个敞口分布均匀，系数靠近于1则阐明组合高度集中。这种计量办法的缺点是没有合理考虑组合的规模。例如，一种只包含少数几笔贷款但额度分布均匀的组合与包含大量分散度高但额度不均匀贷款的组合相比，可能前者的基尼系数低于后者。并且，如果在已有组合中增加一笔很小额的贷款，尽管分散度更高了，基尼系数却可能是上升的。因此，基尼系数普通只用于测量资产分布的均衡状况。HHI指数定义为组合内各单一客户资产敞口比重的平方和。分散得较好的组合该指数靠近于0，而集中度高的组合该指数靠近于1，如果组合只包含一种客户则该指数就等于1。但在组合样本量较少时，受不同个体违约可能性差别的影响，基于HHI指数的计量成果可能不精确。分散度调节计算的是实际组合与跟它含有完全同样风险特性的无限分散(infinitelygranular,即集中度极低)组合之间非预期损失的差。它是ASRF模型的一种扩展，遵照了IRB公式的理论基础，同时将原被无视的单个客户集中度纳入ASRF模型，并在经济资本中直接体现出来，其本质就是提供一种基于公式的解决方案来测算个体层面因不分散所造成的额外资本需求。但缺点就是计算较为繁琐，且对规模较小的信贷组合不太合用。(4)组合集中度的计量对组合集中度进行计量的一种核心前提是恰当的行业划分，如果行业划分不精确，看似分散了的组合可能事实上仍然存在很大的集中度风险。行业精确划分的抱负状态应当是行业内的有关系数非常高而行业与行业之间的有关系数非常低。行业内的有关系数普通用公司利润、营业收入等价值指标走势来计算，而行业与行业间的有关系数普通用行业股价指数的走势替代权益有关性来估算（通过权益有关性预计资产有关性的精确度可能受到怀疑）。但是，数据的获取与稳定的有关系数原则是进行行业划分的重大障碍。许多国家的官方行业划分都未考虑风险计量因素，因此并没有将信用风险关联度高或者严重依赖同一风险因素的公司归于同一行业。计量组合风险集中度的非模型法涉及HHI指数、敞口比率等，HHI指数是由行业敞口量（或资本量）占组合比重的平方加总而来。这些办法能够将资产组合根据集中度风险的高低排出序来，但是它们并没有将行业之间的信用风险关联关系纳入考虑，并且HHI指数也不能算出覆盖集中度风险所需的经济资本。计量组合集中度的模型法涉及解析式办法和模拟办法等。风险奉献度法(riskcontribution)就是基于解析式的计量办法，它通过计算单笔债项的预期和非预期损失并对其求偏导得出单笔债项的风险奉献度、计算出债项的有关性矩阵并将其转化为债务人违约有关性矩阵、根据有关性矩阵计算组合层面的损失波动性、假设一种Beta或Gamma分布或基于历史数据模拟分布计算出组合层面资本乘数，从而得出单笔债项的资本需求。这种计量办法纳入了资产间及行业间的有关性，并实现了单笔债项层面的风险计量，因此精确度较高。但由于对数据规定高，计算量大，需投入的资源非常多，并且该办法中违约有关性的测算及某些假设条件在实施中可能不被接受。经济资本模型(economiccapital)是基于模拟办法的一种多因素模型(multi-factormodels)，它赋予每个行业对应的系统性风险因子，测算行业内和因子间的有关性，并将其引入扩展的ASRF模型，通过模型计算出信贷组合由于集中度而需要额外提取的经济资本。它能够用于计算单笔资产对组合经济资本的边际风险奉献度，简朴来说，就是在已有组合中加入一笔