信用卡分期付款业务的优势及发展方向

信用卡分期付款业务的优势及发展方向

近年来，随着个人消费观念的变化和消费金融市场的发展，信用卡清算业务在个人消费贷款领域取得了显著成效。但是,面对激烈的市场竞争,如何更好地满足持卡人需求,提高自身服务水平,从而拓展信用卡分期业务,促进消费金融发展,成为各商业银行共同关注的话题。一、来自贷款业务的特点1.信用卡健康担保贷款比较信用卡分期付款与普通个人信贷业务相比,具有申请渠道多、价格更弹性、期限更灵活、办理更快捷等优势(如表1所示)。从客户角度来说,普通个人信贷业务需要客户亲自到银行网点办理,一般要求贷款人提供担保,且具有等待审核时间较长、还款期限固定、审核金额不确定、手续繁琐等特点。信用卡分期付款可以通过网银、电话、网站、短信、手机银行等多种渠道申请,无须担保,审核速度快(多数情况下“即刷即过”),有多种期限可供选择,而且可根据资金情况,灵活安排还款方式和时间,客户自主性较高。从银行角度来说,普通个人信贷业务涉及抵押、质押物的管理,运营成本较高。另外担保贷款很可能引发“逆向选择”问题。对于信用卡分期付款,银行基于客户过往消费记录和信用记录来进行贷款决策,大幅降低了运营成本,是一种可实现批量化、标准化的信贷产品,具备较强的市场推广性。2.拓展了融资渠道,有利于提高用户的满意度信用卡分期付款业务涉及的主体大致有三方:一是需要办理分期付款业务的持卡人,也是分期业务的主体消费对象;二是消费者需要购买商品和服务的提供方(商户),是实现分期付款业务的重要载体和营销传播者;三是提供分期业务开展所需资金的支撑方(银行),是分期业务的市场发起者和资金后盾。对持卡人而言,办理分期付款业务可以满足三方面的需求。首先,在临时资金短缺的情况下,持卡人可以提前透支未来的收入,从而满足当前的消费需求;其次,分期付款业务便捷的办理手续,为持卡人省去很多繁琐程序;最后,为持卡人开辟了一条新的理财融资渠道。特别是在经济上行周期中,持卡人完全可以通过分期付款购买到心仪的商品而不必改变原本的投资理财方案,能够更好地平衡个人财务计划。对商户而言,通过开展分期付款业务,可以将潜在的客户转化为现实的客户,提升销售额;同时商户提前收取货款,不用承担应收账款损失的风险。对银行而言,开展分期付款业务,一方面通过提供不同支付方式吸引客户刷卡交易,提高信用卡活跃度,增加消费交易额;另一方面,通过向持卡人收取手续费创造收益。如图1所示,在开展信用卡分期付款业务的模式下,银行通过提供消费金融、营销宣传等一揽子金融服务,将商户和持卡人紧密联系起来,降低交易成本,有效促进交易实现,推动消费增长,实现业务三方主体共赢。二、来自贷款行业的数据存储业务的发展1.信用卡分期近年来,信用卡贷款规模持续快速增长,逐渐成为消费金融市场的引领者。2011年,国内信用卡贷款余额8000亿元,在全国短期消费贷款中的占比为59%,近三年复合增长率为72%,增速远高于其他消费金融产品。信用卡分期付款具备消费金融单笔金额小、需求量大、需求多样化等特征。首先,个人客户消费信贷的金额,少则几千元,多则数十万元,都是小额信贷,且社会上大部分消费者都有小额消费信贷需求;其次,信用卡分期付款产品涉及汽车、家装、旅游、留学、保险、购物等,涵盖居民日常生活的各个方面,甚至只要能通过信用卡刷卡消费,就可以申办分期付款,满足了客户对消费信贷产品多样化的需求;最后,银行可充分利用金融市场共享的信用资质平台以及客户与银行的其他交易信息,较为准确地判断客户优劣,从而在一定程度上减弱信贷双方的信息不对称,缩减审批环节,使消费者可更快速获得贷款。2.信用卡透照业务的盈利点分析目前,信用卡业务有四个主要收入来源:年费、商户回佣、循环利息及分期付款手续费。年费收入相对固定,为了促进发卡,各家商业银行均在不同程度上采取了免收年费的政策。商户回佣方面,我国内地银行卡的刷卡总费率大概在0.5%~2%,远低于国外的刷卡费率2%~4%。另外,随着第三方支付机构的兴起,技术壁垒和市场壁垒均被打破,市场竞争激烈且缺少统一的规范,商业银行很难从商户回佣方面取得较高收入。自2003年“信用卡元年”以来,我国信用卡发卡量、消费交易额都呈现突飞猛进的态势。从理论上讲,循环利息收入应该是信用卡业务收入中最重要的一项,是信用卡业务实现盈利的关键点。但实际情况却是,国内信用卡透支利息收入并没有像国外一样成为主要盈利来源。探究其缘由,一方面是价格较高,透支日息达万分之五,折换年息相当于18%,国内许多持卡人承受不了;另外,尚需要一个市场培育过程,目前内地大部分信用卡持卡人还是偏向将信用卡作为支付工具,而非循环透支工具。信用卡分期付款恰恰从一定程度上解决了这一问题,它不仅绕开了消费者不能接受循环利息的消费习惯,而且成功地使消费者从支付循环透支的利息转移到缴纳分期付款的手续费,费率大幅降低,所以,从本质上看,分期付款实质上是一种低利息循环透支产品。特别是在信贷规模紧缩的大背景下,分期业务能够更好地契合客户需求,迅速被持卡人接受,其创造的手续费收入正逐步成为内地信用卡业务利润的支撑点。这一点可以从国内各大商业银行年报数据中看出,如表2所示,2009~2011年信用卡贷款余额增速明显,银行卡手续费也随之实现较快增长。根据年报解释,这两项指标快速增长主要得益于消费的快速增长,特别是得益于快速发展的信用卡分期付款业务。3.汽车分期业务总体来说,目前国内商业银行分期付款产品较为丰富,业务种类涵盖日常生活的方方面面。但由于用卡环境、监管要求、风险防范、持卡人消费习惯等差异,各家银行开展的分期付款业务侧重点有所不同(如表3所示)。(1)汽车分期是重头戏,大小银行各有优势。汽车消费单笔金额高,消费信贷需求旺盛,银行收益较高,内地各家商业银行纷纷力推汽车分期产品。由于其免抵押免担保,办理手续快捷,受到持卡人热烈欢迎。在个人购买汽车贷款方面,国内已经形成信用卡分期付款与汽车金融公司贷款两分天下的局面。汽车分期业务涉及与大型汽车厂商的合作,大型商业银行利用其对公资源,发展商户较有优势,工商银行、中国银行、农业银行、招商银行等与大型汽车厂商都有信用卡购车分期付款方面的合作,定期推出新车型“零手续费”等分期付款产品。区域性商业银行则根据地区市场竞争情况灵活定价,如平安银行在深圳、广东地区有较大竞争优势。(2)账单分期是必推品种,自助办理大幅降低成本。账单分期实质是对持卡人账务的调整处理。从银行角度来说,开办账单分期成本最低,无需发展分期商户,无需布放分期专用POS机具,即使是他行收单商户,只要使用本行信用卡消费,均可进行分期处理,并且持卡人通过网银、语音系统、短信等均可实现自助申办,极大降低了银行的运营成本。对于一些小银行来说,特别是没有精力拓展分期商户的城商行以及新开办信用卡业务的银行,账单分期无疑是优先推出的分期产品。譬如平安银行开办信用卡业务的同时即推出账单分期业务。(3)突破传统POS渠道,支付技术优势凸显。传统的通过POS机具办理分期业务的单一渠道已不能满足市场需求,分期商城、网络支付、电视、手机终端等新型支付渠道,成为促进信用卡分期付款业务发展的新动力。目前,各家商业银行都在积极开发新兴支付渠道,尽量降低对传统渠道和商户的依赖以实现运营成本的降低。譬如,各家商业银行都看好网上购物分期,纷纷建立信用卡网上商城。银行利用其营销优势,引导持卡人在商城上购物,以“分期支付为主,一次性支付、积分兑换为辅”的方式完成交易,通过从商户低价进货,以市场价出售来赚取差价。如农业银行的“购物易”、招商银行的“非常e购”、中国银行的“银通商城”、建设银行的“龙卡商城”等。三、可以借鉴国外和香港台湾的发展路径1.分期业务发展现状美国、西班牙、日本、英国等国外信用卡市场并没有明确的信用卡分期付款产品,但通过设置优惠费率,鼓励客户不要将欠款一次性还清,实质上是不等额的分期付款产品。我国港台地区以及新加坡等地的银行,均有明确的信用卡分期付款产品。信用卡分期付款在内地与国外及我国港台地区的发展路径存在以下差别。(1)内地的信用卡分期业务以商品、账单分期为主,国外及我国港台地区则深入到现金分期、余额代偿等新兴领域(如表4所示)。内地商业银行涉及的信用卡分期产品,往往以标的物类别及渠道分类,如汽车分期、旅游分期、商城分期、电视购物分期等;国外及我国港台地区的分期付款产品则淡化具体商品,仅列示商品分期或购物分期,同时进一步灵活经营,除购物分期外,还推出集合多家银行信用卡债务的余额代偿业务、使持卡人能够快速获取现金的现金分期等。(2)内地以手续费单一定价,国外及我国台湾地区以利息差异化定价。内地的信用卡分期业务主要收取持卡人手续费和商户手续费,实质上是对资金占用的利息收入,但基于国内消费者对利息较为敏感,各家银行均是基于分期付款总金额收取一定比例的手续费,且几乎没有差异化定价。国外及我国台湾地区的信用卡分期业务以利息定价。根据客户还款计划,按照分期贷款余额每月收取利息,同时,持卡人的资信状况不同,适用不同水平的利息。譬如,美国银行信用卡根据客户借款时间长短设置不同的优惠利率,鼓励客户少还钱,从而赚取利息收入。(3)内地信用卡分期付款业务处于成长期,国外及我国港台地区处于成熟期。国内信用卡分期付款业务从2006年开始出现,客户群体从以中低收入者为主,现在逐渐发展到涵盖中高端客户甚至富裕阶层,客户群体不断扩大。分期业务办理渠道从传统的POS刷卡分期,逐步扩展到银行后台分期,并且开始拓展网上分期等新兴业务,整个行业处于高速发展的上升期。在国外及我国港台地区,由于消费者超前消费意识形成较早,信用卡分期付款为大众所熟知,银行可以在各个与持卡人的接触点受理客户分期申请,业务流程相对成熟,整个行业处于成熟期。2.创新业务实现方式,加快核心业务的发展波士顿咨询公司2011年8月发布的研究报告称,“未来增速最快的消费金融产品,将会是一般性个人短期消费贷款和信用卡”。另外,我国“十二五”规划明确提出扩大内需,其中一个重要内容就是促进国内消费。当前刺激消费的主要途径是发展消费金融,而信用卡分期付款正逐渐成为信用消费金融的主流。作为一种对商户、持卡人、银行三方都有好处的新型消费金融模式,信用卡分期业务正面临市场需求大、政府大力支持的良好局面。借鉴国外及我国港台地区信用卡分期付款业务的成功经验,建议内地分期业务应注意以下两个方面。第一,加大创新力度,满足多样化的市场需求。从分期产品结构上看,现在国内分期付款产品虽然种类繁多,但基本结构大体相同,如收取一定手续费,每月等额还款等。实际上,根据客户需求的多样化,还有许多创新的空间,譬如不等额分期、推迟首期还款时间、延长还款期限等。从分期产品种类上看,现金分期产品是对传统信用卡取现业务的突破和延伸,值得大力推广。传统的信用卡取现额度小、价格固定、变化空间小(日取现最多2000元,一般最多不超过信用额度的50%),难以满足客户临时的小额资金需要,现金分期业务弥补了这一不足。从发达国家经验来看,现金分期产品具备广阔的市场发展前景。余额代偿业务虽然可以在短时间内提升商业银行的贷款余额,但是对市场上多家银行而言是“零和游戏”,不值得在国内推广。至于分期付款实现的方式,除传统的POS刷卡分期外,还应加强网络支付、电视、手机终端等新型支付渠道的开发力度。第二,健全完善相关法律和监管制度。目前,监管部门对信用卡消费金融的监管倾向于与传统信贷规则一样或相似。譬如,虽然“三个办法一个指引”明确指出不适用于信用卡业务,但是不管是外部监管还是内部合规检查都向其靠拢,对于小额、零散、量大的消费金融业务,直接加大了其运营成本,限制了业务规模的增长。因此,相关部门急需更新监管理念,鼓励和支持金融创新,建立健全更具针对性的消费金融监管制度体系,促进信用卡分期付款业务的发展。目前,我国消费金融市场上信用卡发卡机构、汽车金融公司、消费金融公司三足鼎立。汽车金融公司涉及领域范围相对狭窄;消费金融公司虽然这两年发展迅猛,但是其信贷资金来源、客户