商业银行公司治理简介课件

IntroductiontoCorporateGovernance

FederalReserveSystem2021/5/91OutlineofPresentation

讲座纲要Definitionofcorporategovernance公司治理的概念Internationalfactorsimpactingcorporategovernance

影响公司治理的国际因素“Bestpractices”forcorporategovernance

公司治理的最好实践BIScorporategovernanceissues

国际清算银行关于公司治理的问题

Examinerperspective监管者的观点2021/5/92DefinitionofCorporateGovernance

公司治理的概念Asystemofchecksandbalancespromotingahealthybalanceofriskandreturn

推动风险与回报保持良性平衡的制衡体系Facilitatesefficient,safe,andsoundfinancialinstitutions

推进高效、安全、稳健的金融机构运作2021/5/93WhatisCorporateGovernance?

什么是公司治理？Setofrelationshipsamong以下各方之间的关系：Management管理层boardofdirectors董事会shareholders/otherstakeholder股东/其他利益关联方

Regulators监管者othercontrolgroups-e.g.audit其他控制机构—如审计otherplayers-e.g.marketdiscipline

其他的参与者—如市场规则2021/5/94ImpactofBanks’Structureon

CorporateGovernance

银行结构对公司治理的影响TypeofOwnership:所有者形式state-ownedbanks国有银行privately-ownedbanks私有银行listedbanks上市银行2021/5/95State-OwnedBanks

国有银行Leadingroleassumedbymanagement–

管理层发挥领导作用shareholders-lesserrole股东作用小Externalauditorscouldovervalueimplicit/explicitStateguarantee

外部审计可能高估国家的隐性或直接担保Bankingsupervision-lastlineofdefense

银行监管—最后的防线2021/5/96Privately-OwnedBanks

私有银行Managementhasnoautonomyvs.theshareholder(s)

管理层相对股东没有自主权Banksupervisionmorecritical-protectthedepositors

银行监管更为重要—保护储户Marketdiscipline-mayormaynotbesignificant

市场规则—重要性不明确2021/5/97ListedBanks

上市银行Keyelementswillworkeffectively

有效的关键要素：Shareholders股东AuditCommittee审计委员会Management管理层MarketDiscipline市场规则ExternalAuditors外部审计BankSupervisors银行监管机构2021/5/98IncreasedImportanceofCorporateGovernance

公司治理的重要性加强Governanceweaknessescitedasmajorcontributortobankingproblems

公司治理缺陷是导致银行出现问题的主要原因Growingcomplexityofbankactivity

银行经营活动日渐复杂Consolidationacrossfinancialsectors

金融领域合并不断

EnhancedfocusbyOECD,BIS,SEC

经合组织、国际清算银行、美国证券交易委员会提高关注2021/5/99ImpactbyTypeofEconomy

经济模式的影响WorldBankidentifiedfourseparatemodels:

世界银行确定的四种模式：

Asia亚洲Europe欧洲

Anglo-Saxoncountries盎格鲁-萨克逊国家EmergingEconomies新兴国家2021/5/910CharacteristicsbyTypeofEconomy

经济模式的特点Asia:亚洲Largeandsmalldiversifiedshareholders

多样化的大、小股东Closelinksbetweencorporations,banksandgovernments

政府、企业、银行关系紧密Tightlyheldandfamilycontrol

控制严格，家族管理Absenceofminorityprotection

缺乏对小股东的保护Impact:影响Lackofmarketdiscipline

缺乏市场约束Poorgovernance

治理水平差Europe:欧洲Stronginstitutionalframework

严格的制度框架

Swiftenforcementandcreditorprotection

执行迅速，保护债权人Weakcapitalmarketsandlimiteddisclosure

资本市场薄弱，信息披露有限Strongroleforbanksandinstitutionalinvestors

银行和机构投资者占强势地位Impact:影响Reasonablecontrolandgovernance

合理的控制和治理2021/5/911Anglo-Saxoncountries

盎格鲁-萨克逊国家:Strongequitiesmarkets

强劲的股票市场Generallygoodinformation

普遍良好的信息披露Goodcontractualenforcement

执行合同良好Effectiveboards有效的董事会Takeoverarealthreat

收购才是真正的威胁Impact影响:

Competitivemarkets竞争市场Goodfinancialarbitrage

良好的金融套利机会Reallygoodgovernance

相当良好的治理Emergingeconomies:

新兴国家Poorlegalenvironment

法律环境差Weakenforcement执行薄弱Littletransparency缺乏透明度Fewfinancingalternatives

融资渠道很少Impact:影响Nochecksandbalances

没有制衡Concentrationofpowers权利集中CharacteristicsbyTypeofEconomy

经济模式的特点2021/5/912ApproachestoCorporateGovernance

公司治理手段Differentmodelsofcorporategovernanceexist

公司治理存在不同的模式Unitaryvs.two-tierboards单一与双重董事会Diverseshareholderbasevs.controllingshareholders

分散的股东基础与股东控制OurfocusisonU.S.model

我们主要研究美国模式2021/5/913CriticalElementsInCorporateGovernance

公司治理的关键要素BoardofDirectors董事会SeniorManagement高级管理层ControlFunctions控制职能InternalAudit内部审计GeneralCounsel总法律顾问RiskManager风险管理经理2021/5/914CorporateGovernance:U.S.Model

公司治理：美国模式Historicalseparationofcorporateownershipandcontrol

历史上，公司所有权和管理权分离Diffusenatureofshareholderbase--makesrapiddecisionmakingdifficult

股东基础分散的特点导致快速决策困难Boardestablishedtorepresentinterestsofshareholders(owners)

建立董事会代表股东（所有者）的利益Managementselectedtodirectcorporationonaday-to-daybasis

选举管理层指导企业的日常经营活动2021/5/915BoardResponsibilities

董事会的职责Decisionsbasedoncorporation’sinterests

企业的利益是决策的基础Obtainrelevantinformationfordecisionmaking

获得制定决策的相关信息Selectcompetentexecutiveofficersandevaluateandcompensateaccordingly

选择有才干的行政人员并给予相应的评定和报酬Reviewandapprovemanagement-developedstrategy

审批管理层制定的战略2021/5/916BoardResponsibilities,cont.

董事会的职责（续）Monitorbankfinancialperformance

监督银行财务状况Monitorcontrolenvironment监督控制环境Ensurecompliancewithlegalandregulatoryrequirements

确保合法合规Establishguidelinestogovernboardorganizationandprocedures

制定董事会组织和议事程序规则2021/5/917BoardCommitteeStructure

董事会结构Audit/ExaminingCommittee审计/核查委员会NominatingCommittee提名委员会CompensationCommittee薪酬委员会LoanCommittee贷款委员会RiskCommittee风险委员会GovernanceCommittee治理委员会ExecutiveCommittee执行委员会2021/5/918SoundPracticesforEffectiveBoards

有效董事会的良好实践Competent,engaged

directors有才能、尽职的董事Carefuldirectorselection慎重挑选董事Expertiselinkedtostrategicfocus

与战略重点相关的专业知识Predominanceofindependent,outsidedirectors

外部独立董事的优势Initialandcontinuousdirectortraining

初始阶段和持续的董事培训Guidelinesforotherboardservice董事会其他服务的规则Portionofcompensationinequity

股权在报酬中的比例2021/5/919SoundPracticesforEffectiveBoards,cont.

有效董事会的良好实践（续）ManageableBoardsize便于管理的董事会规模Involvementinkeystrategicdecisions参与重要战略决策Meaningfulboardinformationpackages

有意义的董事会信息库Relevant,comprehensive,timely相关、全面、及时Directorinvolvementininformationflowdecisions

董事参与信息流动决策Validatedbyindependentsources由独立渠道确认有效2021/5/920SoundPracticesforEffectiveBoards,cont.

有效董事会的良好实践（续）Completeandaccuraterecordkeepingofboardactions

完整和准确的董事会活动记录Publiccorporategovernanceprinciples

公开公司治理的原则Activeself-assessmentprocess积极的自我评估程序Board-level董事会层面Individualdirector-level单个董事层面Focusedcommittees重要委员会Charters/Expertise章程/专业知识2021/5/921BIS-SoundCorporateGovernancePractices

国际清算银行—良好的公司治理实践Appropriatestrategicobjectivesandcorporatevalues-communicatedthroughouttheorganization

合适的战略目标和企业价值—机构内部全面传达Clearlinesofresponsibilityandaccountability

职责和义务的清晰界定QualifiedBoardmembers合格的董事会成员Appropriateoversightbyseniormanagement

高管人员的适度监控2021/5/922BIS-SoundCorporateGovernancePractices,cont.

国际清算银行—良好的公司治理实践（续）Effectiveutilizationofinternalandexternalaudit

有效利用内外部审计Compensationapproachesconsistentwiththebank’sethicalvalues,objectives,strategyandcontrolenvironment

薪酬与银行的道德价值、目标、战略和控制环境相一致Conductinggovernanceinatransparentmanner

在透明的氛围下实施公司治理2021/5/923IssuesRelatingtoTransparency

与透明度相关的问题Regulatorydiscipline监管规则TheBasleCommitteehasproduced“The25CorePrinciplesofEffectiveSupervision”

巴塞尔委员会制定的“有效银行监管的25条核心原则”TheInternationalMonetaryFund,Art.IV

国际货币基金组织，第四款Marketdiscipline(complementsbankingsupervisionandreducesexcessiverisk)

市场规则（补充银行监管及减少额外风险）Direct直接Indirect间接2021/5/924DetailsonMarketDiscipline

市场规则细则Emphasizessoundcorporatepoliciesandpractices

强调良好的治理政策和实践Requiresadequatetransparencyandincentivestoevaluaterisk

要求充足的透明度和积极的风险评估Accuratedescriptionoftheloanportfolios

对贷款组合的描述准确Adequateloanlossprovisions适当的贷款损失拨备Adequatereviewofcreditrisk适度的信用风险评估Permitsanalyststoperceiveriskintheactivitiesofafinancialinstitution

准许分析师对金融机构的活动进行风险预测2021/5/925MarketDiscipline

市场规则Direct:直接Institution-riskierprofile-increasecostofdeposits

机构—风险增加的预测—提高存款成本

Anticipationofhighercosts-incentivetoreducerisk

成本增加的预期—降低风险的动机Indirect:间接Secondarymarketpricesindicatelevelofriskandprobabilityofilliquidityorbankruptcy

二级市场的价格揭示风险水平、流动性问题或破产的可能性Higherrisks-forceincreaseininterestrates;lackofinvestors-forcehigherfinancingcosts

风险增加—迫使利率升高；缺少投资者—迫使融资成本提高supervisorscouldlimitabank’sactivities

监管者能够限制银行的活动2021/5/926MarketDiscipline

市场规则Reinforceworkofsupervisors加强监管者的工作Rewardbankseffectivelymanagingrisks

奖励有效管理风险的银行Punishesbanksthatdon’t-e.g.increased

惩罚不有效管理风险的银行—如风险增加Insurancepremiums保费Permitslongtermstabilityforfinancialsystemsandbanks

确保金融体系和银行的长期稳定2021/5/927OtherGovernanceFactors

公司治理的其他因素Corporategovernanceandlending公司治理和贷款Relatedpartylendingrestrictions关联贷款的限制Governanceofoffshorelocations离岸机构的公司治理Appropriatestructuresforinternalcontrolsandriskmanagement

内控和风险管理的合理结构Liquiditymanagementandforeignexchangerisk

流动性管理和外汇风险2021/5/928CorporateGovernanceandLendingActivities

公司治理和贷款活动BoardofDirectors:董事会Setsstrategiesandpolicies;制定战略方针Directinvolvementinlargeexposures直接参与大额业务Management:管理层Compliancewithandimplementationofagreedstrategyandpolicies

遵守并执行既定的战略方针AuditCommittee:审计委员会MonitorsinternalcontrolenvironmentforentireBoard

为董事会监控内控环境Compliancewithapplicablelawsandregulations

合法合规2021/5/929CorporateGovernanceandLendingActivities

公司治理和贷款活动Auditors:审计人员External-financialstatementaudits;外部—财务报表审计Internalandexternal-loanportfolioreviews

内部和外部—贷款组合评估Supervisors:监管人员Designofregulatoryframework制订监管框架Disseminationofbestpractices公布良好治理实践Reviewofalltheabove对上述所有内容进行检查2021/5/930LimitsonLoanstoRelatedParties

对关联贷款的限制Priorsupervisoryapprovalrequiredfor:

监管者预先核准要求：Loansexceeding25%ofcapital

贷款超过资本的25%toanyonedebtorintheprivatesector对单一私有企业债务人toanygroupofrelateddebtors对与债务人有关联的集团Concentrations-nottoexceed10%intheaggregate

集中度—不超过总额的10%2021/5/931RisksinRelatedPartyLending

关联贷款的风险Roleofsupervisors:监管者的作用Monitorrelatedpartylending-ensureadequatebasisforextensionsofcredit监控关联贷款—保证信用扩张的基础适度Verifybank-appropriatemonitoringsystem检查银行—适当的监控系统Verifycontrolsystemiseffective确保控制系统有效2021/5/932SupervisionofOffshoreOperations

离岸业务的监管Supervisorsshould:监管者应该Impedeoffshorestructuresifsupervisionisinadequate

如果监管能力不足，阻止离岸机构的设置Controlgroupswithparallelbankswherethereisnoconsolidatedsupervisionortransparency

控制没有统一监管和透明度的银行Reviewthemarketstrategy评估市场战略Reviewallloansov