第四章-商业银行

第四章商业银行第一节商业银行概述一、商业银行的定义与性质（一）商业银行是以吸收活期存款、经营短期工商业贷款为主的，并以利润为其主要经营目标的信用机构。20世纪90年代以来，商业银行的业务经营发生了深刻的变化。1、银行业务全能化2、银行业务经营证券化3、银行资本集中化4、金融工具不断创新5、银行业务经营科技化（二）商业银行的性质以追求最大利润为经营目标，以多种金融资产和金融负债为经营对象，为客户提供多功能、综合性服务的金融企业。1、商业银行具有一般企业的特征追求利润最大化2、商业银行是一种特殊的企业它的经营对象是特殊商品——货币3、商业银行是一种特殊的金融企业可提供全面、广泛的金融服务二、商业银行的作用1、充当信用中介和支付中介2、变社会各阶层的积蓄和收入为资本3、创造信用流通工具三、商业银行的组织制度与类型（一）商业银行的组织制度是指一个国家用法律形式所确定的商业银行的体系结构以及组成这一体系的各类银行、金融机构的职责分工和相互关系。1、单元银行制度优点：可以防止银行垄断。有利于协调地方政府、工商企业与银行的关系。银行具有更高的独立性和自主性，业务经营的灵活性较大。银行管理层次少，便于管理目标的实现。缺点：限制了商业银行的业务发展和金融创新。银行抵御风险的能力较弱。会削弱银行的竞争力。2、总分行制度，即分支银行制。是指法律上允许在总行以外，可在本地或外地设立若干分支机构的银行制度。总分行制可分为总行制与总管理处制。优点：便于银行扩大经营规模，增强银行实力。有利于分散风险，提高银行的安全性。可以采用先进的技术设备和管理手段。便于宏观管理水平的提高。缺点：容易形成垄断加大了银行内部的控制难度3、代理行制度，即往来银行制度。4、持股公司制，即集团银行制。是由某一银行成立股权公司，再由该公司控制或收购两家以上的若干银行而建立的一种银行制度。优点：能有效扩大资本总量，增强银行的实力。它兼单一银行制和分支银行制的优点于一身。缺点：容易形成银行业的集中与垄断。5、连锁银行制，即联合制。是指由一个人或一个集团控制两家或两家以上的银行。（二）商业银行的类型职能分工型与全能型职能分工型是指法律限定金融机构必须分门别类从事各自特定的业务。全能型是指商业银行可以经营一切银行的业务包括各种期限、不同种类的存贷款业务以及全面的证券业务。第二节商业银行的业务一、负债业务形成商业银行资金来源的业务。（一）银行资本银行为开展业务经营而自筹的可长期占用的资金。银行资本分为两级：核心资本和附属资本。1、核心资本是由银行的自有资金构成的可由银行永久性占有的资本。主要包括：第一，股本。有普通股和永久非累积优先股。股本实际上是银行的创办资金，即实收资本。第二，公开储备是指银行提取的或以其它盈余方式在资产负债表上明确反映的储备。如资本盈余、留存盈余和营业盈余等项目。核心资本具有以下特征：价值相对比较稳定具有较大的可比性和透明度是判断银行资本充足比率的基础对银行的盈利能力和竞争能力关系极大2、附属资本由银行可长期占用的资金形成的资本。主要有：未公开储备，又称为隐蔽储备。是指虽未公开但已反映在损益账上并为银行监管机构所接受的储备。重估储备，是对银行自身房产的重估，以使其更接近市值。普通准备金，是为防备未来可能出现的一切亏损而设立的。混合资本工具，是指带有一定股本性质又有一定债务性质的一些资本工具。长期附属债务，是指期限较长的资本债券和信用债券。（二）各项存款1、活期存款，也称为支票存款。特点：具有很强的存款派生能力流动性大，业务成本高，风险较大活期存款的相对稳定部分可用于发放贷款是银行密切与客户关系的桥梁2、定期存款特点：带有投资性，是银行稳定的资金来源。手续简单，风险小。定期存款所要求的存款准备金率低。3、储蓄存款特点：是个人为积蓄购买力而进行的存款金融监管当局对经营储蓄业务的商业银行实行严格的监管4、存款账户的创新第一，可转让支付命令账户（NOWs）是对个人和非营利机构开立的计算利息的支票账户，也称为计息的活期存款。第二，货币市场存款账户（MMDA）介于活期存款与储蓄存款之间，开户时最低金额为2500美元。第三，自动转帐制度（ATS）存户同时在银行开立储蓄账户和活期存款账户，活期存款账户的余额始终保持1美圆，其余余额存入储蓄账户以取得利息收入。当需要签发支票时，存户可用电话通知开户行。第四，可转让大额定期存单特点：面额大、金额固定、不记名、可以转让。除此之外，还有定活两便存款、通知存款等。（三）其他负债业务1、短期借款同业借款向中央银行借款转贴现结算过程中的短期资金占用2、长期借款主要是发行金融债券筹资。二、资产业务资产业务是指商业银行资金运用的业务，是银行获得利润的主要途径。（一）放款业务是银行将其所吸收的资金按一定的利率贷放给客户并约期归还的业务。1、贷款的种类按不同的标准有不同的划分。2、贷款风险分类法：正常、关注、次级、可疑、损失。3、放款的管理要进行深入的信用调查分析工作选择合适的抵押品了解资金来源的性质和结构限制对同一借款人的放款总量（二）贴现业务（三）证券投资业务是指商业银行将资金用于购买有价证券的活动。商业银行首选的投资对象是政府债券。投资业务的管理应遵循以下原则：1、实行分散化原则2、选择品质优良的证券3、要有健全的法律和规章制度三、中间业务和表外业务（一）中间业务是指银行不运用自己的资金，而是代理客户承办支付和其它委托事项，并据以收取手续费的业务。性质：商业银行不直接以债权人或债务人的身份参与。以收取手续费的形式获得收益。具有经济效益、社会效益和综合效益。中间业务的特点：1、成本低、风险小、收益高。2、以接受客户委托的方式开展业务。3、具有交叉性。4、可充分利用商业银行的资源。（二）表外业务是指商业银行所从事的不列入资产负债表而且不影响资产负债总额的经营活动。广义的表外业务包括有风险的表外业务与无风险的服务活动（即中间业务）。四、商业银行各种业务之间的关系：通常将负债业务与资产业务统称为信用业务。负债业务是资产业务发展的基础银行可以通过资产业务来增加负债业务中间业务和表外业务建立在信用业务的基础上中间业务和表外业务的发展可以促进信用业务的发展五、资产证券化（一）资产证券化的含义是指银行将具有共同特征的、流动性较差的盈利资产集中起来，以此为基础发售具有投资特征的证券的行为。（二）资产证券化的运作程序1、确定资产证券化的目标2、成立特殊目的的信托机构3、由信用评级机构审查贷款和评估贷款质量4、确定证券形式，选择包销机构5、构造和推销证券化的资产（三）资产证券化的作用1、积极作用：资金来源多样化，降低融资成本。可以提高资本比率。降低利率风险；减少信用的过分集中。2、消极影响：加剧了对高质量贷款的竞争加剧了银行吸收存款资金的竞争贷款增长率下降第三节商业银行经营原则与管理一、商业银行的经营原则：（一）安全性是指银行避免经营风险，保证资金安全的要求。1、商业银行业务经营的特殊性银行自有资本的比重小，实行负债经营。银行负债业务与资产业务在期限与规模上的不匹配。面临较大的信用风险。经济情况的种种不确定因素会影响银行的业务经营。2、实现安全性经营的措施合理安排资产业务的规模与期限结构加强对客户的资信调查和经营预测根据业务规模的扩大不断补充自有资本保持一定比例的流动性较高的资产遵守国家法令，执行中央银行的金融政策和制度（二）流动性是指商业银行能够随时满足客户提现和必要的贷款需求的支付能力。包括资产的流动性与负债的流动性两重含义。资产的流动性是指资产在不发生损失的情况下迅速变现的能力。负债的流动性是指银行能以较低的成本随时获得所需要的资金。1、保持银行流动性的原因银行存取款业务的不断进行，会形成一个稳定的余额，但此余额在时间上具有不确定性。贷款到期还本收息、投资收益的取得与新的资金需求在时间上不一致。银行与客户约定的透支帐户，必须保有一定的资金来源。2、保持银行流动性的措施建立分层次的现金准备。拥有一定数量的保证准备。保证资产业务的期限结构与负债的期限相适应。（三）盈利性是指银行获得利润的能力。1、盈利性原则的重要性盈利是银行承担经营风险的重要力量。盈利状况的好坏是银行吸引客户、稳定客户的基础。理想的银行盈利水平可提高银行在市场上的竞争力。2、商业银行的盈利性管理提高资产收益，合理安排资产结构。提高金融服务水平，增加银行中间业务的收入。降低银行经营成本。（四）商业银行经营总原则在保证资产安全和流动的前提下，追求最大限度的利润流动性是实现安全性的必要手段安全性是实现盈利性的基础追求盈利是安全性与流动性的最终目标二、商业银行资产管理理论认为：商业银行应主要通过对资产规模、结构和层次的管理来保持适当的流动性。主要经过三个阶段：1、商业贷款理论（真实票据论）局限性：没有认识到活期存款的余额具有相对的稳定性忽视了贷款需求的多样性忽视了贷款清偿的外部条件2、资产转移理论（可转换性理论）局限性：限制了银行高盈利资产的运用在市场需求不旺时，可转换资产的变现能力会受到损害3、预期收入理论局限性：对借款人未来收入的预测是银行主观判断的结果，与实际会产生脱节。三、负债管理理论认为银行可以积极主动地通过借入资金的方式来维持资产的流动性，支持资产规模的扩张，获取更高的盈利水平。该理论的缺陷：提高了银行的融资成本增加了经营成本不利于银行的稳健经营四、资产负债综合管理理论第四节金融创新一、金融创新的含义与背景金融创新是指金融业各种要素的重新组合。金融创新的主体是金融机构和金融管理当局金融创新的根本目的是盈利并提高金融业的宏观效率金融创新的本质是金融要素的重新组合金融创新的表现形式是金融机构、金融业务、金融工具的创新以及金融制度的创新金融创新的国际背景是：1、二战后，国际资本流动及欧洲货币市场的建立和发展。2、70年代全球性的“石油危机”及其“石油美元”的回流。3、80年代国际债务危机的爆发与影响。二、金融创新的原因避免风险规避政府的金融管制新技术的出现及其在金融业的应用由制度的改革所引起降低交易成本三、金融创新的内容1、金融业务的创新负债业务：多种新的存款工具的出现资产业务：发展消费信用、开展银团贷款等。中间业务与清算系统的创新2、金融市场的创新金融工具的创新金融衍生工具市场的发展金融衍生工具定价模型的创新3、金融制度的创新非银行金融机构的种类和规模迅速增加跨国银行得到发展金融机构之间出现同质化趋势金融监管的自由化与国际化四、金融创新与金融风险1、金融创新可以转移和分散金融风险。2、带来了新的金融风险。使金融机构的经营风险加大增加了表外业务的风险推动了金融机构的同质化、自由化和国际化为金融投机活动提供了新的手