理财知识介绍

个人理财12张存单法客户将每月节余的款项都按照1年定期存入银行，1年下来，就有12张存期相同的存单，到期日分别相差1个月。一旦有急用，就可以支取到期或期限最近的存单，让其他的存单继续享受“定期存款利率”待遇。

个人理财指制定合理利用财务资源、实现顾客个人人生目标的程序。其核心是根据客户的资产状况与风险偏好来实现客户的需求与目标，尤其是实现人生目标中的经济目标，同时降低人们对于未来财务状况的焦虑。

个人理财的含义生活理财投资理财主要是通过帮助客户设计一个将其生命周期考虑在内的生活及其财务规划，将未来的职业选择、子女及自身的教育、购房、保险、医疗、企业年金和养老，以及生活中个人所需面对的各方面的事宜进行妥善安排，使客户不断提高生活品质。投资理财是在客户以上生活目标得到满足以后，追求投资于股票、债券、金融衍生工具、黄金、外汇、不动产以及艺术品等各种投资领域的最优回报，加速个人或家庭资产的成长，从而提高生活水平和质量。个人理财的分类掌握理财工具

股票债券基金保险外汇银行理财网络金融投资理财的工具了解工具

—投资理财渠道和产品的内在特征银行理财

--安全稳重；

债券

--定期支付利息；

股票

--会分红，“牛市”、“熊市”是最常见的比喻，

现在又有人比喻为猴市，走势上窜下跳。

基金

--就跟千里马一样，选好后坐上去就可以了；

房地产

--投资多用狡兔三窟的做法；

保险

--主要用来起保障作用的，可以提防人生的意

外；

期货

--能四两博千斤，风险巨大，期权又主要用来

锁定风险；外汇投资

--对手遍天下，每个人却又像一只羊那样软弱；互联网金融--新生事物，代表为各类宝宝产品及p2p金融等。

健康

--是统领一切的投资，没有这个1，后面再多的0也不起作用。万一网制作收集整理，未经授权请勿转载转发，违者必究银行理财产品是指我国商业银行在法律法规核准的范围内，运用银行在专业市场上的专业投资能力，按照既定的投资策略代理投资者进行投资而推出的理财产品，或称理财计划。银行理财产品银行理财产品银行理财产品市场发展2002年2005年2013年第一个银行理财产品问世首个人民币结构型理财产品83家银行624款产品9.08万亿银行理财存量规模产品单一，数量少，资金规模小理财产品高速发展个人投资者投资的范围有限为什么个人投资者要银行代为投资呢？个人投资者需要更为专业的投资机构代为打理资产，实现资产保值增值银行理财产品保证收益理财产品收益率固定型的理财产品收益率递增型的理财产品非保证收益理财产品保本浮动收益理财产品非保本浮动收益理财产品按照风险分类保本类&非保本类固定收益类理财产品现金管理类理财产品国内资本市场类理财产品代客境外理财类（QDII）产品结构性理财产品按照投资方向分类按照投资方向分类固定收益类理财产品现金管理类理财产品国内资本市场类理财产品代客境外理财类（QDII）产品结构性理财产品按照投资方向分类分类-按照投资方向分类固定收益类理财产品

固定收益类理财产品主要投资于银行间市场、交易所以及其他金融市场的固定收益投资品种，主要包括央行票据、金融债、企业债、短期融资券、贷款类信托、商业票据等。我行的聚富宝理财产品即为固定收益类理财产品，主要投资于银行间市场。固定收益类理财产品

固定收益类理财产品

固定收益类理财产品目前商业银行推出的债券类理财产品，投资对象主要是国债，金融债和央行票据等信用等级高，风险小的投资工具，因而投资风险较低，但其收益也低于信托贷款等其它类型固定收益产品。适合承受风险能力较小，追求稳定收益的投资者。特点：收益稳定、期限固定、风险较低固定收益类理财产品债券型理财产品信托的定义信托是指投资者基于对信托投资公司的信任，由信托公司按投资者的意愿以自己的名义，为受益人的利益或者特定目的管理、运用和处分的业务行为。什么是信托贷款信托贷款是指受托人（信托公司）接受委托人（如银行）的委托，将委托人的资金按指定的对象、用途、期限、利率、与金额等发放贷款，并负责到期收回贷款本息的一项金融业务。信托贷款型理财产品信托贷款型理财产品

信托贷款型理财产品以信托贷款为投资对象，由银行发行理财产品，将募集的资金投资于其指定的信托公司设立的信托贷款计划，产品到期后银行按照约定向客户支付本息收益。产品特点信托贷款型理财产品期限固定，能够准确测算出客户预期年化收益率（信托贷款利率减相关固定费率），投资者有望获得较高收益但需承担一定的投资风险。信托贷款型理财产品

以某地市级城商行发行的一款信托计划为例，预期年收益率为

6.21%，该行委托一家信托设立对应的单一资金信托计划，其募集资金用于城市的一项环境整治工程开发建设。信托理财计划主要用于该单一资金信托计划，该区财政局将其本息偿还纳入同期财政预算，保障该信托理财计划到期时，兑付投资人的信托本金及收益。信托贷款型理财产品

投资该类产品面临的主要风险为：信用风险:借款企业的信用风险是信托贷款类理财产品面临的主要风险。一旦借款企业到期不能足额偿付（信托）贷款本息，理财产品投资者将面临收益乃至本金损失的风险。流动性风险：信托贷款类理财产品一般按到期一次性兑付的期限结构设计，流动性较差，产品存续期间投资者一般不可以提前赎回。信托贷款型理财产品-风险票据型理财产品票据型理财产品以已贴现的商业汇票为投资对象，由银行发行理财产品，将募集的资金投资于商业银行已贴现的商业汇票。产品到期后，银行按照约定向客户支付本金和收益。产品特点票据型理财产品投资于以已贴现的银行承兑汇票，具有收益固定、风险较低的特点。票据型理财产品商业银行将自己已经贴现的银行承兑汇票所对应的权利（例如6个月后收取100万），以约定的利率（例如7％）转让给特定的信托计划，而对应的理财计划的投资者，作为特定理财计划的委托人和受益人，获得相对应的理财收益率。票据型理财产品对于这类产品最大的风险：就是不能如期收回票款，具体表现为：1、承兑银行认为已贴现票据存在瑕疵，不予付款，一般情况下，存在瑕疵的情况主要包括印章不清，背书人不连续等；

2、已贴现票据为伪造，变造票据，承兑银行不予付款；3、承兑银行破产，无力付款。对于1，2种情况，由于票据已经经过银行验票，符合要求完成贴现，有利控制了风险，因此发生概率也为零。同时，由于产品一般不超过六个月，因此这种风险的发生概率极低。

票据型理财产品风险固定收益类理财产品现金管理类理财产品国内资本市场类理财产品代客境外理财类（QDII）产品结构性理财产品按照投资方向分类分类-按照投资方向分类产品内涵

现金管理类理财产品大多可以随时变现，流动性近似于储蓄，申购和赎回交易都非常方便。现金管理类理财产品产品特点

现金管理类产品具有投资期短、交易灵活、收益较活期存款高等特点，通常作为活期存款的替代品，用来管理短期闲置资金。

我行“益民存”、“益农存”产品与其类似，靠档计息，但我行最高档次可以达到定期一年。现金管理类理财产品固定收益类理财产品现金管理类理财产品国内资本市场类理财产品代客境外理财类（QDII）产品结构性理财产品按照投资方向分类分类-按照投资方向分类

国内资本市场理财产品主要投资于在上海、深圳证券交易所上市交易的投资品种，包括交易所股票、开放式基金以及交易所债券等。国内资本市场类理财产品产品分类新股申购类理财产品证券投资类理财产品股权投资类理财产品国内资本市场类理财产品产品分类新股申购类理财产品证券投资类理财产品股权投资类理财产品国内资本市场类理财产品新股申购类理财产品

2009年新股发行制度改革以前，我国新股的发行价和市价之间往往存在较大的价差空间，使得一级市场和二级市场之间也存在着较大的收益空间，为了给普通投资者提供投资新股的平台和分享收益的机会，商业银行设计了"新股申购"类理财产品，通过设立专门投资于新股申购的信托计划，将普通投资者资金集合起来集中申购新股，以获取较高收益。新股申购类产品曾是2006-2008年度理财产品市场主流之一，2009年我国新股发行制度改革以后，该类产品已基本退出市场。产品分类新股申购类理财产品证券投资类理财产品股权投资类理财产品国内资本市场类理财产品

证券投资类理财产品指银行通过理财计划募集投资者的资金，再通过信托计划投资于二级市场的股票、基金等投资品种，并配以部分交易所债券。投资者可在约定日期按照产品净值进行申购或赎回。因我国的金融机构为分业经营，同时商业银行在证券投资领域的直接投资管理能力还有待于进一步提高，因此，证券投资类理财产品商业银行一般聘请优秀的基金公司或证券公司担任投资顾问，利用其专业的投资能力帮助客户获取收益。证券投资类理财产品

证券投资类理财产品的投资对象与配置型基金基本相同，市场上的证券投资类理财产品多采用类基金形态。因此简单而言，投资者可以理解为银行管理的基金类理财产品。证券投资类理财产品与开放式基金相比，证券投资类理财产品主要有以下几个特点：一是投资对象较为宽泛，证券投资类理财产品可以投资于开放式，封闭式基金，对于股票的投资也没有比例限制（开放式基金投资于单只股票的比例不能超过基金资产的10%）。二是费率结构不同，为激励管理人，证券投资类理财产品大都设置了业绩比较基准，当产品的净值超越比较基准后，管理人可以收取业绩报酬。一般而言，证券投资类理财产品的申购，赎回费用和管理费用均较低，管理人的收益主要来源于业绩报酬。从费率结构看，证券投资类理财产品与私募基金较为相似。三是证券投资类理财产品的流动性比开放式基金弱，一般是固定的时间段（如每周，每月）开发一次。投资者不能能够随时进行申购或赎回。

证券投资类理财产品

证券投资类理财产品属于较高风险的理财产品，直接投资于股票，基金等证券市场投资工具，其中市场风险是最主要的风险因素，市场波动将会使产品面临市值下跌的风险。因此，证券投资类理财产品均非保证本金类理财产品，市场下跌时将有可能导致投资者本金遭受损失。

证券投资类理财产品适合风险承受能力高，追求较高收益的投资者。证券投资类理财产品-风险产品分类新股申购类理财产品证券投资类理财产品股权投资类理财产品国内资本市场类理财产品通常用于非上市公司股权投资。例：该种产品是针对合适的法人客户、具有相关投资经验和较强风险承受能力的高资产净值客户发行，所募资金通过设立信托计划直接或间接投资于非上市公司的股权，该非上市公司原股东提供股权质押等担保措施，到期时由该非上市公司的其他股东或银行认可的第三方受让信托计划项下股权，或通过二级市场变现产品项下该非上市公司的股权（份）。投资收益与风险由投资者与银行等相关方按照约定方式承担。股权投资类理财产品特点：

该种理财产品实际上是一种以股权（收益权）为质押物的信托贷款产品。借款人的溢价回购，就相当于信托贷款型产品中借款人所支付的利息，银行将“溢价”扣除固定费用后作为投资者的理财收益返还给投资者。若到期后借款人没有按照合同约定溢价回购收益权，则银行可通过信托公司直接在二级市场抛售股票或向法院申请以拍卖的方式收回资金。股权投资类理财产品固定收益类理财产品现金管理类理财产品国内资本市场类理财产品代客境外理财类（QDII）产品结构性理财产品按照投资方向分类分类-按照投资方向分类

产品内涵代客境外理财业务，是指具有代客境外理财资格的商业银行，受境内机构和居民个人的委托，以其资金在境外进行规定的金融产品投资的经营活动。代客境外理财类（QDII）产品产品特点代客境外理财产品的资金投资市场在境外。代客境外理财产品可投资的境外金融产品和金融市场是有限的。投资者可以直接用人民币投资。代客境外理财类（QDII）产品产品举例：A银行代客境外理财产品（人民币款）产品管理人：A银行股份有限公司境外投资顾问：B国际资产管理公司投资范围：产品管理人将投资者的人民币认购金额扣除认购费后兑换为美元，投资于某银行的结构性美元保本票据。

代客境外理财类（QDII）产品

美元保本票据投资范围：美元保本票据挂钩到以H股和营业收入主要来自中国公司为主的港股组合（股票组合）和固定收益组合的表现。

具体方法：B国际资产管理公司用动态配置方法在管理的股票组合和固定收益组合之间进行动态资产配置，从而形成总体资产组合。总体资产组合中股票组合的初始比约为55%~65%。根据股票组合的表现对资产进行投资配置，股票组合的表现越好，投资于股票组合的比例可能越高，力争获取更高的收益。如果股票组合表现越差，投资于股市的比例则可能会降低，更多资产转向固定收益组合，规避风险。

代客境外理财类（QDII）产品

1、市场风险：理财产品的收益将受到股票组合的比例、固定收益利率、美元/人民币汇率、费用等因素的影响。虽然到期美元保本，不排除由于受美元/人民币汇率变化、政策变动、费用等因素的影响，使以人民币为投资本金的投资者初始投资金额遭受损失。如果美元票据在到期日前赎回，或美元票据提前撤销，则美元本金不保本。

2、流动性风险：理财产品为固定期限理财产品，如果投资者有流动性需求，只可在封闭期过后每个月第1个北京工作日通过A银行网上银行或营业网点申请赎回全部或部分理财产品。

3、信用风险：美元票据担保人C集团或者美元票据发行人（D金融产品第一有