中国苯酚行业产业正在向一体化升级

中国苯酚行业产业正在向一体化升级一、苯酚行业概述苯酚俗名石炭酸，是一种具有特殊气味的无色针状晶体，是生产树脂材料、杀菌剂、防腐剂以及药物（如阿司匹林）的重要原料，亦可直接用于特定医用场景的消毒。苯酚有腐蚀性，接触后会使局部蛋白质变性，其沾到皮肤上可用酒精洗涤。行业起步较晚，但后来居上，行业发展速度极快。目前，中国苯酚产量及生产技术已逐渐向全球领先水平看齐。中国苯酚行业发展至今主要经历了探索发展阶段、快速发展阶段和技术与资本转型阶段。中国苯酚行业产业链分为三个环节。产业链上游参与主体为纯苯与丙烯原材料供应企业、能源电力供应商等；产业链中游参与主体是苯酚生产企业；产业链下游参与者为房地产、汽车和电子电气等终端消费领域。二、中国苯酚行业发展现状得益于我国房地产、汽车、电子电气行业的高速发展，在需求推动下，中国苯酚产量逐年增加。根据数据显示，2019年中国苯酚产量为189.45吨，同比增长7.73%。2020年上半年由于疫情的影响，中国苯酚产量有所下降，2020年1-6月中国苯酚产量为108.15万吨，相比2019年同期减少12.17万吨，同比下跌10.11%。目前，中国苯酚生产企业主要采用异丙苯法，即使用纯苯和丙烯作为主要原料生产苯酚产品，并同时副产丙酮产品。按照2019年12月各原材料市场平均价格测算，苯酚原材料成本占比约57.6%（其中，副产并同销售收益已扣除）。由于原油和煤炭是关乎国家经济状况与整体发展的命脉，中国纯苯和丙烯市场呈现较高的集中度，约70%的市场由国营企业主导。未来3年，随着民营企业大型炼化一体化项目的投产，这一格局将改变。三、苯酚进出口分析2020年1季度我国苯酚进口量总计13.17万吨，较2019年同期增加1.38万吨，同比增长10.79%。其中1-2月进口量较2019年同期增长28.62%，3月进口量较2019年同期减少25.34%。2019年中国苯酚出口数量仅为6446吨，同比减少85.34%。2020年1季度我国苯酚出口量总计9034吨，较2019年同期增长1483.02%，完胜2019年全年出口量。1-2月我国苯酚按部就班出口，3月份出口量大增，主要原因在于印度迪帕克32万吨/年酚酮装置计划3月份停车检修。2020年1季度，沙特拉比格虽有检修计划，进口量有缩减，但主要体现在3月份，故沙特仍占据苯酚进口产销国首席位置。中国台湾占据了无反倾销税等优势，进口产销国占比排名跃至第二，超越韩国和泰国。韩国虽受到反倾销税的制约，但从进口均价方面来看有所让步，多现货商谈为主。泰国无关税情况下，反倾销税税率最低，多为合约模式。四、中国苯酚行业未来发展趋势1、一体化产业升级一体化生产装置将上游原材料开采、中游原料加工与下游高价值产品生产进行深度融合，覆盖全产业链并降低上下游企业间的沟通与谈判成本，实现全产业链利益的最大化。同时，一体化的生产模式使产业链上下游联系愈发紧密，促进企业间资金、物料与信息交流，有利于稳定市场，增加生产企业风险抵御能力。随着市场消费的日益饱和，中国乃至全球苯酚市场竞争将进入更为激烈的下半场。区别于30余年来的“跑马圈地”式的产能扩增，中国苯酚新增产能将趋于理性。作为炼化行业不可或缺的一环，中国苯酚行业扩张将提高新增生产装置规模起点，注重规模化效益。2、工艺技术持续升级目前，中国超过90%的苯酚生产线采用异丙苯法，同时产生大量的丙酮作为副产物。丙酮产量增长迅猛，而下游消纳量有限。随着丙酮产量迅速提升与市场消纳量日趋饱和，中国尤其是化工贸易最为活跃的华东市场丙酮货物的积压问题愈发凸显。丙酮市场库存积压严