第四章预测分析

模块四预测分析学习目标应知目标：了解预测分析的意义、内容及步骤知道销售的预测、利润预测、成本与资产需用量预测的程序及方法应会目标：能利用适当的方法进行销售量、利润、成本预测及资金需用量的预测1、预测分析的意义、内容及步骤2、预测的方法3、利润预测4、销售预测5、成本预测与资金预测〖学习内容〗一、预测分析含义、内容及步骤

1、含义预测分析，是指在经济预测过程中，根据过去和现在预计未来，以及根据已知推测未知所采用的各种科学的专门方法，亦称预测技术。根据过去、现在预计未来；根据已知，推测未知。

凡事预则立不预则废

预测分析具有四性：假定性差异性主观性多样性2、内容

销售预测成本预测利润预测资金预测一、预测分析含义、内容及步骤预测分析的基本原理（一）延续性原理具备历史资料（二）相关性原理（三）可知性原理（四）可能性原理（五）可控性原理3、步骤一、预测分析含义、内容及步骤输出预测结果分析误差修正结果实际进行预测确定预测目标制定预测计划收集、分析信息选择预测方法预测分析的一般程序二、预测的方法预测方法定量预测分析法定性预测分析法趋势预测分析法因果预测分析法自变量为时间两类方法不排斥（一）定量分析1、趋势预测分析法运用事物发展的连续性原理和运用数理统计的方法来预测事物发展的趋势。

类型：算术平均数法，移动加权平均法，指数平滑法等。2、因果预测分析法利用事物发展的因果关系来推测事物发展的趋势。

类型：本量利分析法，回归分析法等。二、预测的方法（二）定性分析法主要是凭借预测者的主观判断和分析能力来推断事物的性质和发展趋势的分析方法。类型：会议和函询两种方式二、预测的方法(一)概念：根据企业历史销售资料和市场上对产品需求的变化情况,对未来一定时期内有关产品的销售发展变化趋势所进行的科学预计和推测。地位：销售是企业整个生产经营活动过程的中心环节。销售预测占主导的地位三、销售预测

任务二销售的预测影响销售的因素

内因：如产品价格、产品功能和质量、配套服务、生产能力、推销的方式等等外因：如国家政策、市场环境、占用市场率、消费者心理和习惯、经济发展趋势、竞争对手情况等等(二)销售预测分析法1.判断分析法2.调查分析法3.趋势预测分析法4.因果预测分析法三、销售预测

定量方法(二)销售预测分析法1.判断分析法：一般适用于不具备完整可靠的历史资料，无法进行定量分析的企业。三、销售预测

判断分析法推销员判断法综合判断法专家判断法专家个人意见集合法专家小组法德尔非法

(二)销售预测分析法2.市场调查法市场调查法，就是通过调查某种商品的市场供求状况，消费者购买意向以及本企业该商品的市场占有率等情况，来预测其销售量或销售额的方法。 调查商品所处的寿命周期阶段调查消费者的情况调查市场竞争情况调查国内外和本地区经济发展的趋势三、销售预测

3、趋势预测分析法（1）算术平均法（2）移动加权平均法（3）指数平滑法（4）修正的时间序列回归法三、销售预测

3、趋势预测分析法（1）算术平均法算术平均法，又称简单平均法根据以往若干期的销售量(额)的算术平均数作为计划期的销售预测数。

三、销售预测

例：某公司上半年的销售资料见表所示。试用简单平均法预测7月份公司的销售额。7月份销售额预测数=6900÷6=1150(元)月份123456合计销售额(元)100090012001100130014006900优点：计算简单缺点：没有考虑远近期销售业务量的变化对预测值的影响适用：销售量(或销售额)比较平稳的产品2、移动平均法含义：从n期的时间数列中选取一组m期(假设m<n／2)的数据求算术平均数，并不断向后移动，连续计算观测值平均数，以最后一组平均数作为未来销售预测值的一种方法。公式任务二销售的预测统计学家认为，上式只代表计划期前一期的实际销售水平，为了反映近期的销售发展趋势，应在上公式再加上每月的变动趋势值b，那么公式为：

任务二销售的预测计划期销售预测数(x)=∑Wx/∑W+bb=[本季度平均每月实际销售量(额)-上季度平均每月实际销售量(额)]/3（2）移动加权平均法

优点：有利于消除远期偶然因素的影响缺点：只选取m期资料。缺乏代表性适用：适用于对销售量略有波动的产品进行预测三、销售预测

例：某公司上半年的销售资料见表所示。试用移动加权平均法预测7月份公司的销售额。月份123456合计销售额(元)100090012001100130014006900取m=3，赋各期权数分别为1、2、3一季度每月平均销售额=(1000+900+1200)÷3=1033.33(元)二季度每月平均销售额=(1100+1300+1400)÷3=1266.67(元)变动趋势b=(1266.67-1033.33)÷3=77.78(元)7月分的销售额预测数=1100×1+1300×2+1400×3÷(1+2+3)+77.78=1394.45(元)3、趋势平均法含义：按移动平均法计算m期时间序列移动平均值的基础上，进一步计算趋势值的移动平均值，进而利用特定基期销售量移动平均值和趋势值移动平均值来预测销售量的一种方法公式：任务二销售的预测任务二销售的预测基期的序数值=时间序列期数-（销售量的移动时期数+趋势值的移动时期数-2）÷2基期与预测期的时间间隔=（销售量的移动时期数+趋势值的移动时期数）÷2根据上述公式和下列有关资料可预测次年的1月份销售量为17.2优点：吸收了移动平均法的优点，同时又考虑了趋势值的移动平均数，预测精度略高于移动平均法缺点：计算过程比较麻烦适用：对各期销售量变动趋势比较明显的产品进行预测。任务二销售的预测4、加权移动平均法含义：根据过去若干期的销售资料,按近大远小的原则确定各期权数(权数用W表示),然后计算其加权平均数作为计划期的销售预测值的一种预测方法公式：例：教材【做中学4-4】任务二销售的预测优点：预测结果比较接近实际缺点：需要预测者对序列进行了解和分析适用：各期销售有较大波动的产品任务二销售的预测（5）指数平滑法指数平滑法，是在前期销售量的实际数和预测数的基础上，利用事先确定的平滑指数(α)预测计划期销售量的方法。三、销售预测

计划期销售预测数(x)=平滑指数×上期实际销售量+(1-平滑指数)×上期预测额

=a.A+(1-a)FA--上期实际销售量(额)，F--表上期预测销售量(额)指数平滑法实际上也是一种加权平均法，a与(1-a)为权数例：某公司上半年的销售资料见表所示。试用简单平均法预测7月份公司的销售额。假定6月份原预测销售额为1500元，平滑指数a=0.4则：7月份销售额预测数=0.4×1400+(1-0.4)×1500=1460(元)月份123456合计销售额(元)100090012001100130014006900三、销售预测

3、趋势预测分析法（6）修正的时间序列回归法根据历史资料，销售量(额)（y）与时间（x）基本呈线性关系，可用直线回归法预测未来销量(额)。其预测模型为：y＝a＋bx

式中：三、销售预测

a=∑y-b∑xnb=n∑xy-∑x∑yn∑x2

–(∑x)2未经过修正的回归系数a、b的计算公式这里，y为销售量(额)，x代表时间，间隔期应相等，n为期数若期数n为奇数，则取Δx=1，并将x=0置于中间；若期数n为偶数，则取Δx=2，并将x=1与x=-1置于中间两期，这样可使Σx=0，从而使公式简化为：a=∑ynb=∑xy∑x2修正的回归系数a、b的计算公式例：假定某企业前6个月的销售资料如表所示，试采用回归分析方法预测7月份的销售额。月份123456合计销售额（万元）579861035解：可得:a＝Σy÷n＝45÷6＝7.5b＝Σxy÷Σx2＝0.3则计划期7月份销售预测数为：

y＝a＋bx＝7.5＋0.3X7＝9.6（万元）月份X销售额y（万元）xyx2y21-55-2525252-37-219493-19-918141881645361893665105025100Σ04521703554、因果预测分析法根据历史资料，建立相应的因果关系的数学模型，用以描述预测对象的变量与相关变量之间的依存关系，然后通过数学模型求解来确定预测对象在计划期的销售(量)额的方法。最常用的有回归分析法。如某种商品的销量与当地居民人均收入线性相关，可通过人均收入，来预测计划期的销量。三、销售预测非时间自变量一、成本预测概述含义：根据成本的内在规律性及其企业现有的经济技术条件和发展目标，采用一定的分析方法,通过对影响成本变动的有关因素的分析和测算,对企业未来时期的成本水平及其变动趋势所进行的科学预计和推测。任务三成本的预测意义：（1）成本预测有利于加强事前管理；（2）成本预测有利于加强目标管理；（3）成本预测有利于加强成本控制；（4）成本预测有利于制定经营决策。成本预测程序：

1.提出目标成本初步方案。

2.找出预测成本与目标成本的差距。

3.拟订缩小差距的各种方案。

4.确定目标成本。影响成本预测的因素：（1）劳动生产率水平和平均工资水平；（2）产品产量；（3）产品质量；（4）材料消耗定额和单价；（5）产品的有关技术经济指标。二.成本预测的方法(一)目标成本预测法(二)历史成本预测法(三)因素变动预测法任务三成本的预测(一)目标成本预测法含义:为确保目标利润的实现所应达到的成本水平或应控制的成本限额，是企业未来一定时期成本管理工作的目标。预测方法主要有：1.按目标利润预测目标成本目标成本=预计单价×预计销售量－目标利润=预计销售收入－目标利润任务三成本的预测2.以先进的成本水平作为目标成本根据基期的实际成本水平,在充分考虑到各方面成本降低因素后计算得到目标成本水平。任务三成本的预测（二）历史成本预测法含义：在掌握有关历史资料的基础上，建立总成本模型y=a+bx，利用销售量的预测值x，预测未来总成本和单位成本水平。a—固定成本b—变动成本常用预测方法：1.高低点法含义：选用过去若干时期的成本资料中的最高业务量和最低业务量的总成本之差(Δy)与两者业务量之差(Δx)进行对比,求出b，然后再求出a的一种方法。公式：任务三成本的预测运用：见教材【做中学4-7】2．加权平均法含义：根据过去若干时期的固定成本总额和单位变动成本的历史资料,按其离计划期的远近分别确定权数(w),通过加权平均确定预测方程中a、b的方法。

公式：任务三成本的预测

令∑w=1，y=∑a*

w+∑b*wx预测计划期单位成本=y/x例：年份固定成本单位变动成本120000502240004533000030某企业生产一种产品，近3年成本资料如上表，第4年预测产量为1000件，用加权平均法预测第4年总成本和单位产品成本。解：总成本y=（20000×1+24000×2+30000×3）/（1+2+3）+（50×1+45×2+30×3）/（1+2+3）×1000=64666.67(元)

单位成本=64666.67/1000=64.67(元)3.回归分析法（此方法任务二已经作过介绍）运用：【做中学4-9】

（三）因素变动预测法含义：通过对影响成本的各项因素的具体分析，预测主计划期成本水平的方法。任务三成本的预测影响成本水平变动的主要因素：（1）材料消耗定额和单价;（2）劳动生产率和平均工资水平;（3）产品产量;（4）产品质量;（5）产品技术经济指标。此外，企业所处的地理位置、所面临的市场条件、所经营的产品品种等等，也都直接或间接地影响成本的升降。运用：教材【做中学4-10】

任务三成本的预测任务四利润预测一、利润预测概述含义：在销售预测的基础上，根据经营目标的要求，通过对产品的销售数量、成本状况、价格水平等进行分析和计算，预测出企业在未来一定时期的利润水平。

利润预测的意义1、是改善生产经营,提高经济效益的手段2、是实现企业经营目标的重要环节。3、是企业加强利润管理的重要措施。四、利润预测(一)本量利法任务三中已作介绍，不再赘述

相关比率分析法利润预测中常采用相关比率分析法有：销售额增长比率法、资金利润率法、利润增长百分率法。1、销售额增长比率法含义：以基期实际销售利润与销售额预计增长比率为依据计算目标利润的方法。此法假设利润与销售额同步增长。公式:目标利润=基期销售利润×(1+销售额增长比率)

运用：见教材【做中学4-11】

任务四利润预测2、资金利润率法含义：根据企业预定的资金利润率水平,结合基期实际资金占有状况与未来计划投资额来确定目标利润的一种方法。公式：目标利润=(基期占用资金+计划投资额)×资金利润率运用：见教材【做中学4-12】

任务四利润预测3、利润增长百分率法含义：根据企业基期已达到的利润水平。结合过去连续若干年(通常为近3年)利润增长率的变动趋势,以及影响利润的有关因素在未来可能发生的变动等情况,确定一个相应的预计利润增长率,然后确定未来目标利润的一种方法。公式:目标利润=基期利润×(1+利润增长率)运用：【做中学4-13】

任务四利润预测四、利润预测(二)经营杠杆系数在利润预测中的应用由于固定成本的存在而出现的只要在销售上有较小幅度的变动就会引起利润上有较大幅度的变动，这在管理会计中称为经营杠杆。利润变动率相当于业务量变动率的倍数称为经营杠杆程度（DOL）也称经营杠杆系数。即DOL=（△∏/∏）/（△S/S）=？倍四、利润预测设：销售变动率△S/S=RDOL=（△∏/∏）/（△S/S）

=（△∏/∏）/R=△∏/R∏={[Tcm（1+R）-a]-（Tcm-a）}/R∏=Tcm·R/R∏=Tcm/∏

所以计算经营杠杆系数有两个基本公式

（1）DOL=（△∏/∏）/（△S/S）——事后用

（2）DOL=Tcm/∏——用于预测计划期利润四、利润预测影响经营杠杆系数高低的因素：DOL=Tcm/∏=(p-b)x/[(p-b)x-a](1)固定成本：只要有固定成本存在，DOL总大于1，DOL随固定成本总额而同方向变动;(2)产销量：DOL是产销量x的变动而反方向变动。即x提高，DOL下降，经营风险也随之降低。反之，经营风险也随之升高。任务五资金需要量预测一、资金需要量预测概述资金需要量预测：是以预测期企业生产经营规模的发展和资金利用效果的提高为依据，在分析有关历史资料、技术经济发展规划的基础上，对预测期资金需要量进行科学的预计和测算。一般情况下，影响资金需要量的主要因素是计划期间预计的销售金额，合理的销售预测是资金需要量预测分析的主要依据和影响因素。资金需要量预测的目的是要有意识地把生产经营活动引导到以最少的资金占用取得最佳经济效益的轨道上来。一、资金需要量预测的基本方法(一)因素分析法又称分析调整法，是以有关项目基期年度的平均资金需要量为基础，根据预测年度的生产经营任务和资金周转加速的要求，进行分析调整，来预测资金需要量的一种方法。这种方法计算简便，容易掌握。但预测结果欠精确。它通常用于品种繁多、规格复杂、资金用量较小的项目。公式任务五资金需要量预测运用：【做中学4-16】（二）销售百分比法

销售百分比法,就是根据资产、负债各个项目与销售收入总额之间的依存关系,并假定这些关系在未来时期保持不变的情况下,根据计划期销售额的增长情况来预测需要相应的追加多少资金的方法。公式：任务五资金需要量预测2、销售百分比法计算公式：

外部融资需求⊿F

四、成本预测与资金预测AS0LS0-()(S1-S0)-D1-S1R0(1-d0)+M1==(敏感资产销售百分比-敏感负债销售百分比)×新增销售额-计划期折旧与更新改造资金的差额-留存收益增加＋新增零星现金支出销售百分比法一般按以下步骤进行：分析资产负债表中哪些项目受销售的影响，并以销售百分比形式另行列表。资产的销售百分比合计数减负债的销售百分比合计数即为每增加一元销售额应追加资金的百分比。增减内部资金来源和新增零星支出。四、成本预测与资金预测例:某企业2003年销售收入为250000万元，获税后净利10000万元，发放普通股利5000万元，假定该企业固定资产利用率已经饱和。该企业2003年12月31日的资产负债表如下：资产负债表200×.12.31

资产负债与所有者权益货币资金5000应付帐款37500应收帐款47500应付票据7500存货50000长期负债50000固定资产（净值）750