巴塞尔新资本协议内容课件

11主要內容巴塞尔新资本协议背景介绍

新协议的3大支柱

对新协议的展望

Topics2主要內容巴塞尔新资本协议背景介绍

新协议的3大支柱

Topi回顾巴塞尔新资本协议介绍不断加剧的竞争使得银行资本比率降到危险的水平。资本作为银行吸收损失的缓冲，1988年7月G10国家的中央银行规定，银行资本必须达到风险资产的8%。其中，一级资本必须达到4%。90年代，协议逐步被全世界银行界所接受，100多个国家采用但问题越来越多：监管资本≠经济资本，因为银行识別与衡量或管理风险能力不断提高；监管套利；对抵押品、担保及信用风险缓冲工具的漠視3回顾巴塞尔新资本协议介绍不断加剧的竞争使得银行资本比率降到危监管套利巴塞尔新资本协议介绍拣樱桃资产证券化远程发起间接信用评级

……信用衍生交易……4监管套利巴塞尔新资本协议介绍拣樱桃420019.11Enron……

－源自信用,市场和操作巴塞尔新资本协议介绍危机52001

－源自信用,市场和操作巴塞尔新资本协议介绍危机巴塞尔新资本协议介绍BIS三月份统计资料显示，全球每日平均衍生交易量为$1.4万亿，比三年前的调查结果增加10%。交易品种增加，如天气期权、天气调期等。风险的增长，必须加強监管。Barings事件：200多年的银行毀于30,000張衍生交易合同。－缺乏监管之下的驚人增长表外业务6巴塞尔新资本协议介绍BIS三月份统计资料显示，全球每日平均衍－不断发展的定量化模型巴塞尔新资本协议介绍1974年，Merton第一次引入模型的概念。BIS1996年第一次允许银行使用模型为市场风险计算资本。ASRF模型等风险管理手段7－不断发展的定量化模型巴塞尔新资本协议介绍1974年，Mer－时髦or革命?巴塞尔新资本协议介绍PD －违约率LGD－违约损失率EAD－违约暴露EL －可预见损失UL －不可预见损失VAR－风险值RAROC－风险调整资本回报率EVA－经济附加值风险管理的新概念8－时髦or革命?巴塞尔新资本协议介绍PD －违约率风险银行潛在风险主要风险信用风险市场风险流动性风险利率风险操作性风险法律信息处理安全合规稅务----信譽风险巴塞尔新资本协议介绍将监管资本与银行內在的风险更加紧密地联系起来不同方法对经济资本的不同要求，激励银行不断采用更加敏感的风险衡量方法，从而达到不断提高银行业风险衡量与管理水平之目的资本协议

or风险协议9银行潛在风险主要风险信用风险市场风险流动性风险利率风险操作性巴塞尔新资本协议介绍资本协议

or风险协议风险(收益波动性)财务风险非财务风险信用风险市场风险资产负债错配风险其他风险内部事件风险外部事件风险业务风险操作风险10巴塞尔新资本协议介绍资本协议

or风险协议风险财务风险非旧协议通过提高银行资本水平，从而提高银行抵御风险能力只局限于资本比率对所有银行采用一个风险衡量方法信用风险＋市场风险应用于银行新协议通过将资本与银行的主要风险更加紧密地联系起来，提高银行风险衡量与管理的水平3个支柱代替了单一比率更灵活、更多样的方法，驱使银行提高风险管理水平信用风险＋市场风险＋操作风险应用于银行集团层面资本定义未变资本充足率为风险资产的8%未变巴塞尔新资本协议介绍11旧协议通过提高银行资本水平，从而提高银行抵御风险能力只局限于巴塞尔新资本协议介绍1988年7月1992年年底……1999年6月2000年2001年1月2001年4月2002年10月2003年4~6月2003年10~12月2006年年底旧协议正式实施实施的最后期限……新协议第一次征循意见稿第一次定量影响分析新协议第二次征讯意见稿第二次定量影响分析第三次定量影响分析新协议第三次征循意见稿新协议正式出台并开始实施实施的最后期限事件与时间表12巴塞尔新资本协议介绍1988年7月旧协议正式实施事件与时间表巴塞尔新资本协议介绍结构13巴塞尔新资本协议介绍结构13主要內容对新协议的展望新协议的3大支柱

3Pillars

oftheNewAccord巴塞尔新资本协议背景介绍

Topics14主要內容对新协议的展望新协议的3大支柱

3Pi市场约束

MarketDiscipline巴塞尔新资本协议介绍监管检查

SupervisoryReviewProcess最低资本要求

MinimumCapitalRequirementPillar1Pillar2Pillar3稳健安全的金融体系SAFE&SOUNDFINANCIALSYSTEM三大支柱15市场约束

MarketDiscipline巴塞尔新资本协议信用风险第一支柱：最低资本要求修改88年资本协议的必要性90年代以来﹐一些国际大银行发展出各种风险模型来衡量信用风险﹐并且计算经济/风险资本。业界与监管机构都认识到88年的资本协议不能准准体现真实的风险水平﹐一些银行在衡量风险时更多地采用经济资本﹐而不是监管机构所规定的资本。委员会了解88年协议的不足﹐也致力研究改善的方法﹐在90年代末做了大量的调查与研究工作。16信用风险第一支柱：最低资本要求修改88年资本协议的必要性16第一支柱：最低资本要求考虑到不同银行之间衡量与管理风险的能力有很大差异﹐同时需要平衡简单易行与准准衡量风险两方面的需要在新协议对信用风险的规定中﹐委员会提供三种方法供银行选择:标准法﹑基础內部评级法﹑高级內部评级法。银行在选择不同方法时﹐除了內部数剧与衡量风险的能力等限制外﹐主要考虑成本与效益的问题。信用风险17第一支柱：最低资本要求考虑到不同银行之间衡量与管理风险的能力第一支柱：最低资本要求举例：标准法VS內部评级法信用风险依賴外部评级风险敏感性较低一般情況下,资本成本高应用成本低18第一支柱：最低资本要求举例：标准法VS內部评级法信用风险依賴第一支柱：最低资本要求不同方法对银行成本的影响虽然不同方法的实施成本会因不同银行现有的衡量风险能力﹑数剧与IT水平而有所不同﹐但总体而言﹐银行要采取更准准衡量风险的方法﹐需要投入的成本也相应更高。不同方法对银行效益的影响委员会的目标之一是通过一定的激励机制﹐例如提取比较少的资本准备﹐鼓励更多银行向基础內部评级法与高级內部评级法努力﹐以便节省资本准备﹐有利于加強银行的竞争力。信用风险19第一支柱：最低资本要求不同方法对银行成本的影响信用风险19巴塞尔新资本协议介绍结构20巴塞尔新资本协议介绍结构20第一支柱：最低资本要求信用风险标准法一般规则信用风险缓冲信用风险标准法21第一支柱：最低资本要求信用风险标准法一般规则信用风险缓冲信用现有协议的改良第一支柱：最低资本要求对主权国家的债权不再按OECD划分评级:外部评级与出口信用机构评级相结合取消统一风险权重的规定,对借款公司给予不同的权重银行和公司债权的风险权重可以与主权国家债权的风险权重相等新协议将最大风险权重由100%提高到150%标准法创新标准法VS旧资本协议22现有协议的改良第一支柱：最低资本要求对主权国家的债权不再按O第一支柱：最低资本要求对主权国家和中央银行的债权对非中央政府公共部门实体和多边开发银行的债权对银行和证券公司的债权对公司的债权对零售的债权由居民房地产抵押和商用房地产抵押的债权逾期贷款表外项目等标准法风险权重结构单笔债项的处理(根据不同性质的债权划分):23第一支柱：最低资本要求对主权国家和中央银行的债权标准法风险权第一支柱：最低资本要求对主权国家和中央银行的债权标准法风险权重结构主权国家信用评级AAA至AA-A+至A-BBB+至BBB-BB+至B-B-以下未评级风险权重0%20%50%100%150%100%

如果采用出口信用机构公布的风险等级，风险权重机构如下：出口信用机构的风险评级0—1234—67风险权重0%20%50%100%150%24第一支柱：最低资本要求对主权国家和中央银行的债权标准法风险权第一支柱：最低资本要求对非中央政府公共部门实体和多边开发银行的债权标准法风险权重结构对非中央政府公共部门实体,委员会赋予各国家较大自主权,可以按照对银行的债权来处理,某些情况下还可以按照对主权国家的债权处理,甚至按照对公司的债权处理。对多边开发银行，可以按照外部评级结果，参照对银行债权的风险权重来处理。对世界银行集团、亚洲开发银行、非洲开发银行、欧洲复兴开发银行、泛美开发银行、欧洲投资银行、北欧投资银行、加勒比海开发银行、伊斯兰开发银行、欧洲开发银行理事会，采用零风险权重。25第一支柱：最低资本要求对非中央政府公共部门实体和多边开发银行第一支柱：最低资本要求对银行和证券公司的债权标准法风险权重结构（%）AAA至AA-A+至A-BBB+至BBB-BB+至B-B-以下未评级主权0.020.050.0100.0150.0100.0银行(方案一）20.050.0100.0100.0150.0100.0银行（方案二）20.050.050.0100.0150.050.0银行（方案二，三个月）20.020.020.050.0150.020.026第一支柱：最低资本要求对银行和证券公司的债权标准法风险权重结第一支柱：最低资本要求对公司的债权（包括对保险公司的债权）标准法风险权重结构信用评级AAA至

AA-

A+至

A-

BBB+至BB-

BB-以下

未评级

公司20.050.0100.0150.0100.0规定与现实的差别P3527第一支柱：最低资本要求对公司的债权（包括对保险公司的债权）标第一支柱：最低资本要求对零售的债权标准法风险权重结构零售资产的标准75％的风险权重零售资产的标准对象标准：风险暴露是对一人、几人或一家小企业的

产品标准：循环信贷和信贷额度，个人定期贷款和租赁，以及小企业授信便利和承诺

分散性标准：具备充分的多样化，足以降低资产的风险单个风险暴露小：不超过100万欧元28第一支柱：最低资本要求对零售的债权标准法风险权重结构零售资产第一支柱：最低资本要求由居民房地产抵押和商用房地产抵押的债权标准法风险权重结构居民房地产抵押贷款：35%的风险权重商用房地产抵押贷款：原则上，100%的风险权重29第一支柱：最低资本要求由居民房地产抵押和商用房地产抵押的债权第一支柱：最低资本要求逾期贷款标准法风险权重结构逾期90天以上的贷款（不包括合格的居民住房抵押贷款）未担保部分，在扣减专项准备金后，其风险权重按照以下方法确定：

专项准备金与贷款余额的比率<20%≥20%≥50%风险权重150%100%100%（监管当局决定最低可以是50%）对于合格的居民住房抵押贷款，如果其逾期90天以上，在扣减专项准备金后，风险权重为100%；如果专项准备金与贷款余额的比率≥50%，监管当局可以自行决定，将扣减处理后贷款的风险权重降低到50%30第一支柱：最低资本要求逾期贷款标准法风险权重结构逾期90天以第一支柱：最低资本要求表外项目标准法风险权重结构

采用信用转换系数（CreditConversionFactors）的做法将表外业务转换为表内业务对于不需要事先通知，可以无条件取消的承诺，信用转换系数为0；对原始期限在一年以内的承诺，信用转换系数为20%；对原始期限在一年以上的承诺，信用转换系数为50%；在资产负债表中尚没有确认，以证券作为抵押的回购和逆回购交易，其信用转换系数为100%；对于具有短期自偿特征的授信开证业务，如以货运单据为抵押的跟单信用证，对开证行和保兑行信用风险转换系数为20%；31第一支柱：最低资本要求表外项目标准法风险权重结构采用信第一支柱：最低资本要求信用风险标准法一般规则信用风险缓冲信用风险标准法32第一支柱：最低资本要求信用风险标准法一般规则信用风险缓冲信用风险缓冲手段的种类：抵押、表内净扣、信用衍生工具、担保风险缓冲手段的发展背景：信用风险转让市场的发展信用风险防范工具提供者的增加新的信用缓冲产品巴塞尔委员会的信用风险缓解管理对策目标：增強银行以审慎和有效方式管理信用风险的积极性；继续提供能被广大银行采用的审慎和简单的可行方法，将资本金要求和信用风险缓冲相连，对不同信用风险缓冲手段采取有共性而又灵活的处理。第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术33风险缓冲手段的种类：抵押、表内净扣、信用衍生工具、担保第一支抵押标准法规定有资格的抵押品应该具有：明确的法律地位、能客观估值（或采用盯市价值）、良好的流动性、价值波动性较低、和交易对象的信用相关性较低92段：银行可选择类似1988年资本协议的简单法，即用抵押品的风险权重替代其所覆盖的风险暴露部分的风险权重(风险权重的底线是20%)；或选用综合法，即更全面的考虑抵押品对风险暴露的风险缓冲作用，以所认定的抵押品价值降低风险暴露。对银行账户，银行可选择两种方法的一种，不可同时选用两种方法。但对于交易账户，只能选择综合法。两种方法都认可部分抵押。只有综合法才可处理风险暴露和抵押品之间期限错配。适用于简单法的抵押工具（19页116段）适用于综合法的抵押工具（20页117段）第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术34抵押第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术34表内净扣(表内资产冲销)如果银行符合以下条件，（1）有扎实的法律基础能确保净扣协议在其相关的辖区范围内，无论交易对象是无力偿还或破产，均可实施；（2）在任何情况下，能确定同一交易对象在净扣合同下的资产和负债；（3）监测和控制后续风险；（4）在净头寸的基础上监测和控制相关的风险暴露可以对同一交易对象的贷款和存款进行表内净扣，资产(贷款)当作风险暴露，负债(存款)作为抵押品。第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术35表内净扣(表内资产冲销)第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技担保：第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术标准法规定的合格担保人：主权国家、公共部门、银行（多边开发银行）和风险权重低于交易对象的证券公司；评级为A-及以上的其他实体。这包括具有较低风险权重、能提供信用保护的母公司、子公司和附属公司。计算资本要求时的风险权重

交易对象被担保部分的风险权重与担保人的风险权重相同，而未担保的部分仍维持交易对象的风险权重。36担保：第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术标准法规定的合信用衍生工具：第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术

标准法规定，只要信用衍生工具是直接的、明确的、不可撤销的、无条件的，同时在满足一些操作要求的前提下（eg.信用违约互换），监管当局就可以认可它的风险缓释作用。37信用衍生工具：第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术信用风险缓冲后风险加权资产计算：第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术

信用风险缓释工具得到认可后，资本充足率的计算，尤其是风险暴露的计算过程中要扣除信用风险缓释工具的影响。标准法提供两种方法供商业银行选择38信用风险缓冲后风险加权资产计算：第一支柱：最低资本要求信用风简单法：第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术准则：将抵押或担保部分与风险暴露部分分开计算风险权重具体要求：

无论是抵押贷款还是担保贷款，在计算资本充足率时，贷款中被抵押或担保的部分，采用抵押品或担保人的风险权重，但风险权重最低为20%；风险暴露部分采用借款人的风险权重。注：抵押品的风险权重按照市值计算，不考虑银行内部对抵押品估值的折扣。39简单法：第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术准则：39简单法：第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术举例：

假如一笔一年期1000万的贷款用商用房产作为抵押品，商用房产抵押的评估价值800万，那么如何计算监管资本要求呢？（假如借款人的评级是B-以下）?40简单法：第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术举例：?40简单法：第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术求解过程：1、抵押的商用房产期限必须至少是1年，覆盖贷款的整个期限，为合格抵押品；2、按照简单法的规定，1000万贷款中的800万其风险权重为商用房产的风险权重，通常为100%；3、剩余200万贷款的风险权重为借款人适用的风险权重，已知其评级为B-以下，则其风险权重为150%4、信用风险的风险加权资产=800*100%+200*150%=1100万5、监管资本要求=1100*8%=88万若没有商用房地产做抵押，需要的资本金为1000*150%*8%=120万缓冲额120-88=32万问题：如果公司评级高，相对应的风险权数若低于商用房地产风险权数，缓冲额为负！！！怎么解释？41简单法：第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术求解过程：41综合法:第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术总体思路：考虑抵押部分在未来贷款期限内抵押价值的波动性考虑抵押品标价的货币和贷款的货币不一致产生的汇率风险，在计算风险权重时涵盖货币错配因素造成的影响42综合法:第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术总体思路：42综合法:第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术计算公式：第一步：

E*=max{0,[Ex

(1+He)-Cx

(1-Hc-Hfx)]

}

其中：E*为风险缓释后的风险暴露

E为风险暴露的当前价值

He为风险暴露的折扣系数

C为所接受抵押品的当前价值

Hc为抵押品的折扣系数Hfx为处理抵押品和风险暴露币种错配的折扣系数第二步：信用风险的风险加权资产=E*x借款人的风险权重第三步：监管资本要求=信用风险的风险加权资产x8%43综合法:第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术计算公式：43综合法(抵押品折扣系数HC的确定)第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术抵押品等级剩余期限主权国家其他发行主体AAA到AA-/A-1≤1年0.5%1%>1年,≤5年2%4%>5年4%8%A+到BBB-/A-2/A-3和未评级的银行证券

1年1%2%>1年,≤5年3%6%>5年6%12%BB+到BB-各类期限15%主要市场指数的股票和黄金15%在认可交易所挂牌的股票25%集体投资可转让证券和共同基金基金所投资股票中最高的折扣系数现金或类似现金的等价物0%

包括视为国家的公共部门和风险权重为零的多边开发银行44综合法(抵押品折扣系数HC的确定)第一支柱：最低资本要求信用综合法:举例第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术假如一笔一年期1000万元的贷款用沪市某上市多边开发银行的股票作为抵押品，股票市值为400万，不存在货币错配，那么如何计算监管资本要求呢？（假设借款人的评级是B-以下）1、E*=max{0,[Ex

(1+He)-Cx

(1-Hc-Hfx)]

}

=max{0,[600x

(1+0)-400x

(1-0.25-0)]

}

=max(0,300)=300万2、信用风险的风险加权资产=E*x借款人的风险权重

=300x150%=450万3、监管资本要求=信用风险的风险加权资产x8%=450x8%=36万45综合法:举例第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术几种错配的处理:第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术

由于各种原因造成避险措施或工具不能完全规避风险时，就会出现剩余风险（ResidualRisk）。在银行经营过程中遇到的剩余风险大致有以下几种：货币错配含义：信用保护的货币与风险暴露的货币不同，就会出现货币错配。处理方式：标准法规定通过设定货币错配折扣系数来调整风险暴露中受保护的部分。风险暴露中受保护的部分=名义上受保护的部分x（1-货币错配的折扣）=Cx

(1-Hfx)

46几种错配的处理:第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术几种错配的处理:第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术期限错配含义：在抵押品或担保人抵押或担保的期限短于贷款期限时，就会出现期限错配，即避险工具限于风险资产到期。期限错配中所指的期限不是名义期限，而是有效期限。处理方式：新资本协议标准法规定避险工具最低的剩余期限是一年，剩余期限在一年以上的，用简单的附加值（Add-on）抵补未覆盖的远期风险，剩余期限在一年以下的，不认可避险工具的作用。47几种错配的处理:第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术期限错几种错配的处理:第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术资产错配含义：当风险资产与信用衍生品的参照资产不一致时，就会产生资产错配。资产错配的风险在于当风险资产违约时信用衍生工具不能偿付预期的数量。这主要是因为因其信用衍生工具违约的事件与引起风险资产违约的事件不一致。处理方式：

标准法要求只有风险资产与参照资产同属于一个债务人，参照资产和风险资产等同看待，才确信衍生工具的风险缓释作用。48几种错配的处理:第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术资产错几种错配的处理:第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术基点风险含义：在贷款期限内，当抵押品（或其他避险工具）的市场价格发生不利变化，而使抵押品自身价值下降，就会产生基点风险。处理方式：

银行通常采用抵押品市值打折扣的方法或设定授信与抵押品价值的限额来管理由于抵押品市场价值发生变化产生的风险。至于折扣设定为多少，不同国家和不同银行之间差别很大。49几种错配的处理:第一支柱：最低资本要求信用风险缓冲技术基点风第一支柱：最低资本要求 “抵押”：降低违约时的损失LGD； “信用衍生工具和担保”：反映在借款人风险评级中；影响借款人PD； “表內资产沖銷”：减少违约时的风险敞口EAD。风险缓冲手段的总结(缓冲过程)信用风险缓冲技术50第一支柱：最低资本要求 “抵押”：降低违约时的损失LGD；风风险缓冲手段总结:对银行的影响第一支柱：最低资本要求促进本地银行风险缓冲工具结构的转变，寻求多样化的信用风险缓解工具，开发优质债券、新兴信用衍生工具，通过主动规避风险、转移风险，增加业务增长空间﹔准准评估各种风险缓解工具的流动性和风险缓解效力；制定风险缓解工具使用政策﹐并满足披露要求。信用风险缓冲技术51风险缓冲手段总结:对银行的影响第一支柱：最低资本要求促进本地改进标准法的影响第一支柱：最低资本要求原来高评级的OECD国家信用风险资产，现在的风险权重可能增加多邊开发银行的风险资产可以享有较低权重

屬于投资级別的信用资产不受影响信用风险标准法52改进标准法的影响第一支柱：最低资本要求原来高评级的OECD国第一支柱：最低资本要求采用标准法减少的资本要求不足以抵消操作风险增加的资本要求；原因：-大部分企业借款人都沒有外部评级(?!)； -局限认可抵押品，难以减轻信用资产风险；影响：

-本地银行早已遵守10-12%的资本充足率，高于旧协议要求的8%，为增提其他风险资本提供了2-4%的缓沖； -国际性大银行从协议变动中获益更大，本地银行(甚至亚洲银行)可能陷于不利地位。资料来源：香港金融管理局季报2001年8月。这是在巴塞尔委员会进行的全球数据性影响测算研究之外的一项独立研究，以HKMA自行设计的调查表格进行。标准法对香港同业资本充足率的影响(HKMA)信用风险标准法53第一支柱：最低资本要求采用标准法减少的资本要求不足以第一支柱：最低资本要求信用风险标准法一般规则信用风险缓冲信用风险标准法54第一支柱：最低资本要求信用风险标准法一般规则信用风险缓冲信用巴塞尔新资本协议介绍结构55巴塞尔新资本协议介绍结构55第一支柱：最低资本要求信用风险内部评级法初级法高级法具体要求监管资本的计算信用风险IRB法56第一支柱：最低资本要求信用风险内部评级法初级法高级法具体要求高级法初级法IRB法

InternalRatings-BasedApproach全新的要求第一支柱：最低资本要求银行测算借款人的违约率PD违约损失率LGD和预计的违约风险暴露EAD将由监管机构按照当地市场标准給出估计值或方法需做压力测试标准为以1%PD、50%LGD和3年期限M的贷款将产生8%的资本要求银行可以准定更多的风险因素在应用高级法的头两年中，相对基础法，CAR最多比基础法有90%的折扣TheuseoftheIRBapproachwillbesubjecttoapprovalbythesupervisor,basedonthestandardsofBIS2信用风险內部评级法57高级法初级法IRB法

InternalRatings-Ba第一支柱：最低资本要求巴塞尔协议要求银行的內部评级系统需要乎合其基本要求;若银行未能符合,则不容许使用內部评级法內部评级法的基础—內部评级系统信用风险內部评级法58第一支柱：最低资本要求巴塞尔协议要求银行的內部评级系统需要乎巴塞尔协议对內部评级系统基本要求第一支柱：最低资本要求1.有意义地区別风险:巴塞尔协议要求银行采用两维评级,一方面为客戶评级,另一方面是贷款评级.评级级別的结构,巴塞尔协议要求正常级別需细分为6至9级,而非正常贷款的级別则要求至少两级。信用风险內部评级法59巴塞尔协议对內部评级系统基本要求第一支柱：最低资本要求1.2.评级系统的完整性评级的完整性包括评级的范围及评级的独立性.巴塞尔协议要求银行必须于授信前对每一个客戶进行评级.而制定评级单位是独立的.3.评级系统的监控评级系统及违约率的评估程序的主要部份必须经过银行董事会及管理层的批准。而银行的內部稽核部门亦必须每年对系统进行检查第一支柱：最低资本要求信用风险內部评级法602.评级系统的完整性第一支柱：最低资本要求信用风险內部评级4.评级系统的准则及方向

银行的评级系统必须有一套统一,明准的程序和准则来准定借款人的评级.这些准则具区別各种风险的能力,亦要让第三者易于明白有关的准则如何辨別风险.5.违约率评估的最低要求

银行必须为內部评级的每个级別评估出一年期的违约率,每级的违约率是审慎而且是一个长期平均的违约率.第一支柱：最低资本要求信用风险內部评级法614.评级系统的准则及方向

银行的评级系统必须有一套统一,明准6.数剧的收集及资讯科技的应用

银行必须收集及存储足够的数剧为其许风险评估提供足够的支持.而采用內部评级法的银行必须收集和保存在评级过程中的数剧,借款人评级历史等资料.而有关的资讯系统亦必须符合內部评级法的最低要求.7.內部评级的使用

內部评级的资料是日常內部信用风险评估及管理过程的一个重要部份，內部评级应应用于日常贷款的审批,风险的定价及与信用授权挂钩.而中银香港现时日常贷款的审批,亦会使用客戶评级作为參考.第一支柱：最低资本要求信用风险內部评级法626.数剧的收集及资讯科技的应用

银行必须收集及存储足够的数第一支柱：最低资本要求8.评级系统的內部验证

银行必须要有一套严谨的机制来验证评级系统,程序,违约率评估的准准性及一致性,并需向监管当局其內部验证程序有足够的评估能力.9.评级的披露要求

银行必须符合第三支柱有关內部评级方法的披露要求.信用风险內部评级法63第一支柱：最低资本要求8.评级系统的內部验证

银行必须要有第一支柱：最低资本要求关键风险指标值的度量信用风险內部评级法违约概率（PD）违约损失率（LGD）违约风险暴露（EAD）有效期限（M）64第一支柱：最低资本要求关键风险指标值的度量信用风险內部评级法第一支柱：最低资本要求风险量化过程信用风险內部评级法获得参考数据估计参考数据和参数的关系在参考数据和资产组合数据之间进行映射将二者关系运用到资产组合数据中计算资本要求65第一支柱：最低资本要求风险量化过程信用风险內部评级法获得参考第一支柱：最低资本要求信用风险内部评级法初级法高级法具体要求监管资本的计算信用风险IRB法66第一支柱：最低资本要求信用风险内部评级法初级法高级法具体要求第一支柱：最低资本要求6类授信暴露：公司(5个子类)主权银行零售(3个子类)股权信用风险內部评级法67第一支柱：最低资本要求6类授信暴露：信用风险內部评级法67第一支柱：最低资本要求监管资本的计算公司风险暴露（公司贷款与专业贷款）项目融资(189\190段)物品融资(191段)商品融资……产生收入的房地产……高波动性的房地产……68第一支柱：最低资本要求监管资本的计算公司风险暴露（公司贷款与第一支柱：最低资本要求监管资本的计算公司风险暴露分三步计算资本要求计算资产相关性参数R对资产期限b根据违约概率进行调整计算资本要求K69第一支柱：最低资本要求监管资本的计算公司风险暴露计算资产相关第一支柱：最低资本要求监管资本的计算公司风险暴露计算资产相关性系数RPD越大，资产相关性R越小经济解释:PD越大，借款人个体风险部分越高，此时违约较小的依赖于整体经济状况，较多的依赖于个体风险。70第一支柱：最低资本要求监管资本的计算公司风险暴露PD越大，资第一支柱：最低资本要求监管资本的计算附:资产相关性系数R与中小企业监管资本的计算企业规模的调整资产组合中中小企业越多，集中性风险将会减少S表示企业年销售收入，单位为百万欧元，不足500万欧元的按500万带入计算。71第一支柱：最低资本要求监管资本的计算附:资产相关性系数R与中第一支柱：最低资本要求公司风险暴露计算资本要求K非系统风险因素系统风险因素N(X):标准正态累积分布函数G（X）：标准正态累积分布函数的反函数PD：违约概率LGD:违约损失率M：有效期限B:调整期限72第一支柱：最低资本要求公司风险暴露计算资本要求K非系统风险因第一支柱：最低资本要求公式解释假设前提：该模型应该具有组合不变性。即任何一项贷款的资本金要求应当只依赖于该项贷款的风险．而不能依赖于所加入的组合。为使新的方法适用于更多的国家和机构．这一特性是非常重要的。73第一支柱：最低资本要求公式解释假设前提：73第一支柱：最低资本要求公式解释一、理论基础（1）渐进单风险因子(AsymptoticSingleRiskFactor,ASRF）模型——(Gordy．2003）。只有ASRF模型才满足组合不变性。ASRF模型是对“一般的“信用组合运用大数定理而得到的。当一个组合包括众多较小的风险暴露时．各风险暴露的个体风险会趋于相互抵消．而只有影响到众多风险暴露的系统风险才会对整个组合的损失有实质性影响。在ASRF模型中所有系统性风险，即一定程度上会影响所有借款人的风险。如行业和区域风险。被设定为仅有的一个（“单个“）系统性风险因子。74第一支柱：最低资本要求公式解释一、理论基础74第一支柱：最低资本要求公式解释一、理论基础（2）默顿的风险债务模型

违约概率=概率N{Vi(t)<B}N表示累积分布函数，Vi(t)由众多参数组成，其中包含系统性因子和非系统性因子。（3）Vasicek（2002）证明在某些条件下，默顿模型可以被自然扩展为一个特定的ASRF模型。参考三人的基础性工作，巴塞尔委员会决定对系统性和个体性风险因子采用正态分布假设。75第一支柱：最低资本要求公式解释一、理论基础75第一支柱：最低资本要求公式解释一、理论基础76第一支柱：最低资本要求公式解释一、理论基础76第一支柱：最低资本要求公式解释一、理论基础定价，准备金弥补资本要求如何确定X???99.9%有什么用?77第一支柱：最低资本要求公式解释一、理论基础定价，准备金弥补资第一支柱：最低资本要求公式解释二、平均PD值条件PD值违约概率PD=概率N{Vi(t)<B}违约临界值的确定是通过将默顿模型反向运用于平均PD值；系统风险因子可以通过事先确定的置信水平运用正态分布逆函数得到；加权二者就可以得到条件违约临界值。思想：“将来的PD”包含在过去PD值的信息中

“将来的PD”还包括系统性风险因素倒出违约临界值倒出保守水平下系统因子78第一支柱：最低资本要求公式解释二、平均PD值条件第一支柱：最低资本要求公式解释三、违约损失率LGD巴塞尔委员会考虑了两种方法来得到经济衰退期LGD值。一种方法是通过应用类似于处理PD值的映射函数来从银行所报告的平均LGD值外推出衰退期LGD值。另外一种方法则是要求银行基于自身对不良经济环境下LGD值的内部估计值（要符合一定的监管标准）来提供衰退期LGD值。作为ASRF模型一部分作为预期损失一部分79第一支柱：最低资本要求公式解释三、违约损失率LGD作为AS第一支柱：最低资本要求公式解释四、预期损失(EL)与非预期损失(UL)预期损失非预期损失80第一支柱：最低资本要求公式解释四、预期损失(EL)与非预期损第一支柱：最低资本要求公式解释五、资产相关性R

81第一支柱：最低资本要求公式解释五、资产相关性R81第一支柱：最低资本要求公式解释五、资产相关性ARSF模型中所需的单个系统性风险因子可以被解释为反映了整个经济的状况。债务人对系统性风险因子的暴露程度可以通过资产相关性来表达。资产相关性显示了一个借款人的资产价值整个经济状况的依存度。高波动的借款人:大公司---虚线----资本要求高低波动的借款人:小公司---实线----资本要求低资产相关性越高，要求的资本越多82第一支柱：最低资本要求公式解释五、资产相关性82第一支柱：最低资本要求公式解释六、期限调整期限调整b可以理解为由于信用降级而增加的资本金要求，所以，b越大，资本要求K越多；期限M越长，降级可能性越大，风险越大，资本要求越高；低PD借款人比高PD借款人有更大的信用降级潜能，PD越小，b越大；83第一支柱：最低资本要求公式解释六、期限调整83第一支柱：最低资本要求公式解释七、资本计算风险加权资产=K*12.5*EAD84第一支柱：最低资本要求公式解释七、资本计算84第一支柱：最低资本要求专业贷款专业贷款风险暴露项目融资(189\190段)物品融资(191段)商品融资……产生收入的房地产……高波动性的房地产……85第一支柱：最低资本要求专业贷款专业贷款风险暴露项目融资(18第一支柱：最低资本要求专业贷款专业贷款监管资本计算公司贷款:PD和LGD分离专业贷款:PD和LGD依赖于同一因素86第一支柱：最低资本要求专业贷款专业贷款监管资本计算86第一支柱：最低资本要求专业贷款专业贷款监管资本计算对于不能估计PD和LGD的银行对于可以估计PD和LGD的银行专业贷款监管资本计算87第一支柱：最低资本要求专业贷款专业贷款监管资本计算对于不能估第一支柱：最低资本要求专业贷款不能估计参数的银行专业贷款资本监管专业贷款(高波动性商用房地产除外)监管风险权数优良中差违约70%(50%)90%(70%)115%250%0%88第一支柱：最低资本要求专业贷款不能估计参数的银行专业贷款资本第一支柱：最低资本要求专业贷款不能估计参数的银行专业贷款资本监管高波动性商用房地产监管风险权数优良中差违约95%(70%)120%(95%)140%250%0%89第一支柱：最低资本要求专业贷款不能估计参数的银行专业贷款资本第一支柱：最低资本要求专业贷款可以估计参数的银行专业贷款监管资本计算(1)可以把专业贷款(高波动性商用房地产除外)视为一般公司贷款，采用公司贷款计算监管资本(2)对于高波动性商用房地产，适用以下资产相关性公式90第一支柱：最低资本要求专业贷款可以估计参数的银行专业贷款监管第一支柱：最低资本要求6类授信暴露：公司(5个子类)主权银行(同业)零售(3个子类)股权信用风险內部评级法91第一支柱：最低资本要求6类授信暴露：信用风险內部评级法91第一支柱：最低资本要求与公司风险暴露性质相近，也按照公司风险暴露的步骤和公式计算。同业和主权风险暴露92第一支柱：最低资本要求与公司风险暴露性质相近，也按照公司风险第一支柱：最低资本要求6类授信暴露：公司(5个子类)主权银行(同业)零售(3个子类)股权信用风险內部评级法93第一支柱：最低资本要求6类授信暴露：信用风险內部评级法93第一支柱：最低资本要求零售分类零售风险暴露居民住房抵押合格的循环暴露其他零售暴露94第一支柱：最低资本要求零售分类零售风险暴露居民住房抵押合格的第一支柱：最低资本要求与公司风险暴露的区别零售风险暴露(1)零售风险暴露的

PD等风险值根据零售类别确定公司风险暴露根据单笔贷款来确定(2)零售风险暴露计算资本要求时不考虑期限因素95第一支柱：最低资本要求与公司风险暴露的区别零售风险暴露(1)第一支柱：最低资本要求居民住房抵押贷款监管资本计算(对没有违约的)零售风险暴露R=0.15居民住房抵押贷款监管资本计算(对已经违约的)96第一支柱：最低资本要求居民住房抵押贷款监管资本计算(对没有违第一支柱：最低资本要求合格的循环贷款监管资本计算(对没有违约的)零售风险暴露R=0.04合格的循环贷款监管资本计算(对已经违约的)97第一支柱：最低资本要求合格的循环贷款监管资本计算(对没有违约第一支柱：最低资本要求其他零售贷款监管资本计算(对没有违约的)零售风险暴露其他零售贷款的循环贷款监管资本计算(对已经违约的)98第一支柱：最低资本要求其他零售贷款监管资本计算(对没有违约的第一支柱：最低资本要求股权风险暴露股权风险暴露的处理方法处理方法一:类似于公司风险暴露处理方法二:市场方法99第一支柱：最低资本要求股权风险暴露股权风险暴露的处理方法99第一支柱：最低资本要求高级IRB对银行的挑战：除了PD外，高级IRB法要求银行自行估算LGD及EAD，数剧要求较高。数剧采集押品及其他授信缓减工具须有完善的管理及规划，便于采集LGD相关的数剧。精密的IT系统数剧储存、检索及分析，满足各项监管要求。持续的监管成本高级IRB法的资本要求虽然较少，但其效益能否覆盖执行此方法所付出的额外成本？信用风险內部评级法100第一支柱：最低资本要求高级IRB对银行的挑战：信用风险內部评第一支柱：最低资本要求资料內源：RegulatoryChangeandBasel,Moody’sInvestorsServices,2001May信用风险內部评级法101第一支柱：最低资本要求资料內源：RegulatoryCha第一支柱：最低资本要求高级IRB对银行的效益：贷款定价更能反映风险敏感度；便于推行绩效管理，能正准衡量一业务单位为银行带来的风险调节收益；资本规划及管理得以改善；便于推行有效的信用资产組合管理。信用风险內部评级法102第一支柱：最低资本要求高级IRB对银行的效益：信用风险內部评第一支柱：最低资本要求IRBF目标之一是﹕采取IRBF的银行为信用风险所提取的资本基础将少于采取标准法的银行所需要提取的资本（如风险资产比用标准法计算出来的风险资产少2%至3%）﹐而采取标准法的银行为包括操作风险在內的风险资产所提取的总体资本将平均维持在88年的水平。但根剧2001年4月对138家银行进行的QIS2调查结果﹐用标准法与IRBF法计算出来的信用风险的资本准备比88年协议要求的相关资本准备高﹔而且用IRBF法计算出来的信用风险资产的资本准备高于用标准法计算出来的结果。信用风险內部评级法103第一支柱：最低资本要求IRBF目标之一是﹕采取IRBF的银行第一支柱：最低资本要求基础內部评级法高级內部评级法信用总体信用总体G10組114%24%-5%5%

EU組110%20%-1%9%

下表是委员会QIS2调查结果﹐表內的比率表示用各种方法计算出来的资本准备与现行资本协议要求的资本准备相比增减的幅度信用风险內部评级法104第一支柱：最低资本要求基础內部评级法高级內部评级法信用总体信第一支柱：最低资本要求根剧QIS2所显示的问题﹐委员会对IRBF提出以下可能的修订。对各类授信的风险权重公式作出修订银行可使用已提取的特殊准备补偿违约贷款的可预见损失银行可运用已提取的一般准备中超出二级资本內的一般准备部份覆盖可预见损失减少对风险集中度的调整取消衡量信用担保措施时“w”因素的规定扩大所接受的押品范围信用风险內部评级法105第一支柱：最低资本要求根剧QIS2所显示的问题﹐委员会对I第一支柱：最低资本要求委员会在作出上述调整的基础上﹐对38家国际大银行进行QIS2.5的调查。调查结果显示﹐根剧调整后的IRBF﹐38家银行平均为主要信用风险(不包括证券化资产﹑特殊授信等)所提取的资本准备比88年的资本准备减少8%。与QIS2相比﹐QIS2.5比较能体现IRBF所可能提供的激励委员会计划在比较全面范围上开展QIS3的调查。信用风险內部评级法106第一支柱：最低资本要求委员会在作出上述调整的基础上﹐对38家巴塞尔新资本协议介绍结构107巴塞尔新资本协议介绍结构107第一支柱：最低资本要求范围传统资产证券化(TraditionalSecuritisations)循环资产证券化(RevolvingSecuritisations)合成资产证券化(SyntheticSecuritisations)信用风险资产证券化与资本套利有关108第一支柱：最低资本要求范围信用风险资产证券化与资本套利有关1第一支柱：最低资本要求资产支持证券(AssetBackedSecurities)发行者资产完全剥离发行人的资产负债表不在新协议范围如发行人仍承担部分风险

发行人须准备资本信用风险资产证券化109第一支柱：最低资本要求资产支持证券(AssetBacked第一支柱：最低资本要求ABS投资者可根剧证券的外部评级或自行评级准备资本如有关证券档次(Tranche)沒有评级可參考其他有评级的档次或投资者自行评级如投资者沒法进行评级，在资本中扣除该证券价值信用风险资产证券化110第一支柱：最低资本要求ABS投资者信用风险资产证券化110第一支柱：最低资本要求沒法计算ABS的银行利用证券的外部评级，以ABS风险权重计算风险资产如证券沒有评级，将之直接在资本中扣除风险权重的设定由巴塞尔委员会提供信用风险资产证券化111第一支柱：最低资本要求沒法计算ABS的银行信用风险资产证券化第一支柱：最低资本要求指导公式(SupervisoryFormula)将银行持有之资产支持证券按风险程度排列根剧授信风险的內部评级法要求，计算资产支持证券背后资产所需资本，作为上述排列中评级较差(或沒有评级)的资产支持证券的部份资本要求(全数扣除)对超过以內部评级法计算资本要求的资产支持证券，银行可利用外部评级或根剧巴塞尔提供的公式 计算所需资本信用风险资产证券化112第一支柱：最低资本要求指导公式(SupervisoryFo巴塞尔新资本协议介绍结构113巴塞尔新资本协议介绍结构1131995年4月

对市场风险提取

资本准备发表

征讯文件巴塞尔协议对市场风险规定的演变1996年1月

修订协议內容，正式加入市场风险部分要求对市场风险提取资本准备，与信用风险的原则要求一致交易帐中的所有项目须以市场价格为标准容计许授采用标准法或內部模型评级法提供衡量市场风险的方法1997年9月

对采用內部模型评级法所提取的特定资本准备，不能低于采用标准法所提取之50%的限制取消。体现银行建立內部模型的发展趋势。2001年1月资本充足率=

(信用风险,市场风险,操作风险)第一支柱：最低资本要求市场风险1141995年4月巴塞尔协议对市场风险规定的演变1996年1月1第一支柱：最低资本要求市场风险的定义因市场价格变动而使资产负债表內和表外项目造成的损失包括 在自营买卖帐冊上与利率联系的工具和股权的风险整个机构以內的外汇风险和商品风险市场风险115第一支柱：最低资本要求市场风险的定义市场风险115第一支柱：最低资本要求把市场风险納入协议规范的目的为银行所面对的价格风险，特別是在交易行为中产生的，提供明准的资本保障通过要求对市场风险提取资本准备，提高国际银行系统和金融市场的健全性和稳定性市场风险116第一支柱：最低资本要求把市场风险納入协议规范的目的市场风险1第一支柱：最低资本要求新巴塞尔协议对于银行交易帐的定义以交易为目的或者为了对冲自营盘中的其他项目而持有的金融工具和商品的头盘。

市场风险117第一支柱：最低资本要求新巴塞尔协议对于银行交易帐的定义市场风第一支柱：最低资本要求新巴塞尔协议对于转售目的的说明为在短期内转售，或为了在短期内从买卖价的实际或预期差距或其他价格或利率中获利而持盘，以及因执行客户的交易指令和造庄而持盘。新巴塞尔协议对于对冲目的的说明为对冲自营买卖帐册内的其他项目而持盘。市场风险118第一支柱：最低资本要求新巴塞尔协议对于转售目的的说明市场风险第一支柱：最低资本要求银行必须建立和保证有足够的系统和控制，使得管理者和监管者准信对于有关风险的衡量是审慎而且可信赖的。该系统应当包括：对评估风险的工作有制定书面的政策和程序。负责评估工作的部门必须有清晰独立的报告路线。市场风险119第一支柱：最低资本要求银行必须建立和保证有足够的系统和控制，第一支柱：最低资本要求市场风险只覆盖银行交易帐所有交易帐资产必须以市场价值或內部模型为衡量标准将保险作为降低风险的工具银行帐中的利率风险将通过Pillar2来规管市场风险120第一支柱：最低资本要求市场风险只覆盖银行交易帐市场风险120第一支柱：最低资本要求标准法

StandardizedMeasurementMethod

对市场风险的最低资本要求

MinimumCapitalRequirement

=

利率风险Interestraterisk

+

股权投资风险EquityPositionRisk

+

外汇风险ForeignExchangeRisk

+

大宗商品风险CommoditiesRisk

+

期权风险RiskExposuretoOptions衡量市场风险的方法市场风险121第一支柱：最低资本要求标准法

StandardizedMe前一个交易日的VAR或

3x前60个交易日的平均VAR

以高者为准衡量市场风险的方法第一支柱：最低资本要求內部模型法

InternalModelsApproach对市场风险的最低资本要求=

需经监管机构审批，如不获批准，银行必须采用标准法

neededtobeapprovedbysupervisoryauthority市场风险122前一个交易日的VAR或

3x前60个交易日的平均第一支柱：最低资本要求內部模型法

InternalModelsApproach使用內部模型法的最低要求:满足定性标准(QualitativeStandards)，如：独立的管理单位、管理层的參与、风险管理政策和程序、定期內部进行稽核所使用之风险管理系统可充分反映和衡量银行面对的市场风险因素正准和全适的定量标准(QuantitativeStandards)和计算方法通过压力测试经外部审计师和监管机构认可

市场风险123第一支柱：最低资本要求內部模型法

InternalMode巴塞尔新资本协议介绍结构124巴塞尔新资本协议介绍结构124第一支柱：最低资本要求由于內部操作流程不完善、人为过失、系统故障或外部突发事件等因素造成的损失

“Theriskoflossresultingfrominadequateorfailedinternalprocesses,peopleandsystemsorfromexternalevents”操作风险定义操作风险事件分类内部欺诈InternalFraud外界诈骗ExternalFraud雇佣事项及工作场所安全性EmploymentPracticesandWorkplaceSafety客户、产品及业务方式 Clients,Products&BusinessPractices有形资产的损坏

DamagetoPhysicalAssets业务中断及系统故障 BusinessDisruptionandSystemFailures

操作流程管理 Execution,Delivery&ProcessManagement操作风险125第一支柱：最低资本要求由于內部操作流程不完善、人为过失、系统第一支柱：最低资本要求操作风险随着银行实务的发展而越显重要：更多高自动化技术的应用电子贸易的发展大规模的合并、分拆及重组提供大量服务的银行不断增加风险的减缓措施可能导致其它风险转换为操作风险外判及参与第三者结算系统运作的增加操作风险126第一支柱：最低资本要求操作风险随着银行实务的发展而越显重要：BackgroundSummary第一支柱：最低资本要求1999ConsultativePaper:首次提出将其他风险纳入最低资本要求，操作风险是其中之一

Firstlyestablishedtheprincipleofdevelopingaminimumregulatorycapitalchargefor“otherrisk”,includingoperationalrisk.Jan.2001ConsultativeDocumentTheNewAccord:对于其它风险，只有操作风险被納入第一支柱的计算范围。 Forthemeasurementofotherrisks,Pillar1focusesonoperationalrisk.Sep.2001WorkingPaperontheRegulatoryTreatmentofOpRisk三种计算操作风险资本要求的方法Threemeasurementapproach:基本指标法

BasicIndicatorApproach标准法

StandardizedApproach高级法

AdvancedMeasurementApproach操作风险127BackgroundSummary第一支柱：最低资本要求1基本指标法

BasicIndicatorApproach总收入=淨利息收入+淨非利息收入GI=前三年总收入的平均值

=固定的百分比系数，由巴塞尔委员会设定

资本要求

KBIA=GI*BIS原拟将操作风险的法定资本定在总体法定资本水平的20%，以此估算?约为30%。根剧去年进行的问卷调查QIS2的分析报告，BIS已将操作风险的法定资本降至总体法定资本水平的12%，以此估算约在17-20%间。參考近期文件，BIS可能会将操作风险的法定资本要求进一步降至总体法定资本水平的10%。第一支柱：最低资本要求操作风险现在调整为15%128基本指标法

BasicIndicatorApproach将银行的业务划分成八个标准化业务类別，并对每一业务类別设定相应的指标及系数。标准法

StandardizedApproach单个业务资本要求=GI*

总资本要求=

(GI1-8*1-8)第一支柱：最低资本要求操作风险129将银行的业务划分成八个标准化业务类別，并对每一业务类別设定相高级法AdvancedMeasurementApproach(AMA)第一支柱：最低资本要求操作风险高级法内部度量法损失分布法计分卡法130高级法第一支柱：最低资本要求操作风险高级法内部度量法损失分布内部度量法第一支柱：最低资本要求要点:

1-业务线根据监管当局制定的业务线和损失类型共同构成矩阵划分的。

2-业务线分为零售，批发，投资银行等M个类别，损失类型分为N个范畴3-每个产品线和损失类型组合上要求的K用这个组合的预期损失量ELA,固定参数

和风险指数RPI相乘来计算操作风险131内部度量法第一支柱：最低资本要求要点:操作风险131内部度量法第一支柱：最低资本要求ELA如何确定?操作风险预期损失量ELA=损失事件发生的概率

PE*交易中的损失量LGE*

暴露指标EIPE=w*PE(internal)+(1-w)*PE(industry)132内部度量法第一支柱：最低资本要求ELA如何确定?操作风险预期内部度量法第一支柱：最低资本要求

如何确定?操作风险方法1:根据最大损失分析进行的校验方法方法2:根据绝对资本分析进行的校验方法133内部度量法第一支柱：最低资本要求如何确定?操作风险方法内部度量法第一支柱：最低资本要求RPI如何确定?操作风险RPI>1RPI<1RPI=1134内部度量法第一支柱：最低资本要求RPI如何确定?操作风险RP内部度量法计算案例第一支柱：最低资本要求操作风险损失事件A损失事件B损失事件C损失事件D总计业务线A预期损失8106630固定参数52510风险指数111.60.7资本要求40204842150业务线B…………总计135内部度量法计算案例第一支柱：最低资本要求操作风险损失事件A损损失分布法第一支柱：最低资本要求操作风险核心思想:直接估计非预期损失，而不是通过假设预期损失与非预期损失的相关性来评估它。136损失分布法第一支柱：最低资本要求操作风险核心思想:直接估计非市场约束

MarketDiscipline新协议的三大支柱3PillarsaremutuallyreinforcingFullyimplementationonlybyapplicationofall3pillarsbeinginplaceImplementactivelywithfellowsupervisors监管检查

SupervisoryReviewProcess最低资本要求

MinimumCapitalRequirementPillar1Pillar2Pillar3穩健安全的金融体系

SAFE&SOUNDFINANCIALSYSTEM137市场约束

MarketDiscipline新协议的三大支柱第二支柱：监管检查准保在银行经营过程中,监管机构可即时、尽早介入银行出现资本无法缓冲风险的情況银行与监管者之间清晰的职责划分充足的资本不能代替银行对风险的管理过程加強风险管理设立內部限额增加內部控制手段138第二支柱：监管检查准保在银行经营过程中,监管机构可即时、尽早第二支柱：监管检查Pillar2要处理Pillar1只部份涉及、或者涉及不充分的风险领域，并特別強调沒有涉及的风险信用风险中在Pillar1未充分涉及的领域不能充分衡量的操作风险未涉及的利率风险和经济周期的影响等努力使各地监管机构在监管过程中满足统一的标准和规范139第二支柱：监管检查Pillar2要处理Pillar1只第二支柱：监管检查原则1银行应建立一个根剧自身风险狀況评估资本充足率的过程，及长期保持充足资本的策略

Banksshouldhaveaprocessforassessingoverallcapitalinrelationstotheirriskprofileandastrategyformaintainingtheircapitallevels原则2监管者应检查、评估及监测银行的资本充足评估体系和策略

Supervisorsshouldreviewandevaluatebanks’internalcapitaladequacyassessmentandstrategies,aswellasmonitorandensuretheircompliancewithregulatorycapitalratios.Supervisorsshouldtakeappropriatesupervisoryactioniftheyarenotsatisfiedwiththeresultsofthisprocess原则3监管者应期望及要求银行保持资本额在最低标准之上

Supervisorsshouldexpectbankstooperateabovetheminimumregulatorycapitalratiosandshouldhavetheabilitytorequirebankstoholdcapitalinexcessoftheminimum原则4监管者应在尽早的阶段介入可能出现风险资本额小于最低标准的银行，要求即时进行补充

SupervisorsshouldseektointerveneatanearlystagetopreventcapitalfromfallingbelowtheminimumlevelsrequiredtosupporttheriskcharacteristicsofaparticularbankandshouldrequirerapidremedialactionifcapitalisnotmaintainedorrestoredThekeystoneistheCorePrinciplesforEffectiveBankingSupervisionandtheCorePrinciplesMethodology.140第二支柱：监管检查原则1银行应建立一个根剧自身风险狀況评估资第二支柱：监管检查強调了银行內部资本充足评估系统的重要性-如果被监管者沒有有效的內部风险评级系统来准定资本充足率，监管者将要求其提高资本

监管当局不僅是银行风险管理的监控者，也是风险管理的參与者采用标准法时,监管当局负责对外部评级机构的评级方