宝钢财务报表分析

宝钢股份财务分析金融班盛佳慧周旋秦赟邵江南鲁明州杨凡1.1.1公司简介企改[1999]12662000年2月3日正式注册成立。宝钢股份主要经营钢铁冶炼、加工，电力、煤炭、工业气体生产，码头、仓储、运输等与钢铁相关的业务，技术开发、技术转让、技术服务和技术管理咨询服务，汽车修理，商品和技术的进出口，其中有色金属冶炼及压延加工，工业炉窑，化工水路货运代理，水路货运装卸联运，船舶代理，国外承包工程劳务合作，国际招标，工程招标代理，国内贸易，对销，转口贸易，废钢，煤炭，燃料油，化学危险品（限批发）限分支机构经营。1.2基本财务状况截止2015年12月31日，宝钢股份总资产23,412,300万元，其中流动资产6,990,300万元，非流动资产23,412,300万元；负债总额为2,011,690万元，其中流动负债9,185,980万元，非流动负债11,197,700万元；所有者权益总额为12,214,600万元；2015年度实现营业总收入收入16,411,700101,287万元。1.3公司战略1.3.1战略定位公司以“创享改变生活”为使命，以“诚信、协同”为价值观，以“成为钢为战略目标。1.3.2战略重点到“精品+规模”战略的转变，从新建为主到兼并重组与新建相结合的扩张方式的转变，大力提升宝钢综合竞争力，引领中国钢铁行业的发展。1.3.3战略建议坚持“精品加规模”的战略思想，在技术领先的基础上，发展服务先行的制造业，发挥产融结合的优势，打造数字化宝钢，成为绿色产业链的驱动者，在促推动公司由卓越走向优秀。2.资产负债表水平分析2015年较20146.03%，其中货币资金下降35.42%6.45%是在建工程上升25.67%。非流动资产在总资产的配置也升高了3%。可以见得公司的战略。在负债中流动负债同比上升2.92%所以一年内到期的流动负债下降了97.20%。非流动负债上升了32.41%，由于本年发行了20亿元中票与5亿欧元债，故应付债券上升了189.26%。负债合计上升7.21%。股东权益同比下降1.66%。2.1质量分析宝钢集团2015年其他应收款较去年增长较多，与产业结构优化升级有关。4、存货宝钢集团2015年的存货较去年有所下降，其中原材料同比下降最多。这与去产能有关系。2.2结构分析占资产的））表为资产负债表结构分析表（单位：万元）存货的比例最高，虽然2015年较2014年存货占资产总额百分比下降了接近1.7一年内到期的非流动负债略有下降，说明宝钢还款压力减小。3.利润表分析利润表是反映企业一定会计期间如月度、季度、半年度或年度生产经营成况。利润表是根据“收入一费用=利润”的基本关系来编制的，其具体内容取决于收入、费用、利润等会计要素及其内容，利润表项目是收入、费用和利润要素金动态表现的报表，主要提供有关企业经营成果方面的信，属于动态会计报表。3.1利润表综合分析项目2015年2014年变动额变动幅度营业收入16,411,700.0018,778,900.00-2,367,200.00-12.61%营业成本16,331,100.0018,055,100.00772,824.0048,771.40-1,724,000.00-44,163.00-9.55%-5.71%728,661.00财务费239,257.00用190,485.6065,930.40投资收益营业利润利润总额净利润103,821.00185,045.00185,413.0071,407.0037,890.60764,075.00-579,030.00164,117,135,498.74187,789,009,928.26827,777.00-642,364.00-77.60%609,069.00-537,662.00-88.28%6,019,211.713,803,535.09163,310,549,025.16180,550,515,935.21可以看出从2014到2015年中，宝钢股份的营业收入和营业成本均有下降，其中2015年营业收入为16411700.00下降幅度达到-12.61%，营业成本为1,072,784.07622,101.30466,201,435.37470,502,745.6416331100.00-9.55%，投资收益有所增加，由2014年的37890增2,152,762,665.557,286,612,345.952,200,347,423.937,728,236,209.78长到2015年的，增长65930元，脏涨幅度达到174%。营业利润，利润2,392,567,246.131,486,729,666.32487,713,867.87475,127,527.82总额和净利润也均有不同较大程度的下降，可能是由营业收入的降低导致的。5,657,956.883.2利润结构变动分析：1,038,207,499.2678,022,511.61资收益三、营业利润（亏损以“－”号填列）加：营业外收入1,850,451,929.72668,228,033.0294,590,167.847,640,746,774.481,180,620,074.47468,705,992.56543,593,096.02422,747,874.648,277,773,752.932,187,081,535.046,090,692,217.895,792,349,060.90298,343,156.99-47,779,813.44其中：非流动资产处置利得减：营业外支出664,549,233.56638,690,137.291,854,130,729.181,140,060,553.87714,070,175.311,012,871,715.20-298,801,539.891,377,822.97其中：非流动资产处置损失四、利润总额（亏损总额以“－”号填列）减：所得税费用五、净利润（净亏损以“－”号填列）归属于母公司所有者的净利润少数股东损益可以看出2015年较2014年宝钢股份利润水平大幅下降，盈利能力明显不7,229,837.28税后净额综合收益加等，都导致2015年宝钢股份的盈利能力较2014年大幅降低或净资产的变动7,229,837.28-58,470,404.78-3,770,776.8375,537,973.06合收益重分类进损益的其他综合收益中享有的份额-111,809,711.00动损益后净额715,447,998.281,020,101,552.48-304,653,554.206,042,912,404.455,733,878,656.12309,033,748.330.060.060.350.352014年的下降幅度小于2013年，表明销售收入趋于稳定。尽管业绩有所增长，但受2015年较2014年降幅较大，表明宝钢的盈利能力减弱。公司销售费用、管理费用数据变动情况年年销售和管理费用。2015年，宝钢集团的销售费用和管理费用均有所下降，20145年全年销售费用为215,276万元，占销售金额的比例为1.31%，较2014年上升0.14个百分点；管理费用为728,661万元，占销售金额的比例为4.44%，较2014年上升0.32个百分点。3.3主营业务分析利润率。3.4主营产品明细分析：3.5对外贸易分析：是净利润上的亏损。1.股本变动情况分析经计算可得：一、结构分析1、流入结构分析以201559.44活动所得现金占10.1830.38的现金流入贡献很小。2、流出结构分析以201552.81活动所得现金占16.6130.58要在经营活动、筹资活动方面，其投资活动占用流出现金很少。二、经营状况分析1.经营活动现金流入从2011年的2049亿下降到了19802015年尤其是销售收入较前几年有一个明显的下降。但同时经营活动现金流出从2011年的2428亿下降到了1468控制缩减，使得现金净流量从1214223变为了2117680，有了更高的单位效益