工程经济及项目评估T讲义3

第十四讲项目总评估项目总评估概论项目总评估的内容项目总评估的步骤和方法项目总评估的概念

是在项目的分项评估基础上,对项目进行全面权衡从总体上把握项目的可行性和合理性,提出方案选择和项目决策的结论性意见撰写项目评估报告,为项目投资或贷款决策提供书面依据的综合性评估项目各分项评估的结论一般有两种情况:各分项评估的结论一致,即其结论都认为项目是可行的或不可行各分项评估的结论相反或具有一定的差异,即有的分项评估的结论认为项目是可行的,而有的分项评估的结论则认为项目是不可行的项目总评估概论项目总评估的作用对分项评估的补充和完善大型项目的评估由于参与人员多、内容复杂,时间跨度大,评估中容易出现遗漏,甚至出现数据的前后矛盾在总评估时,将各分项评估结果前后联系起来,可以及时发现和修正分项评估中的错误和遗漏然后根据决策的需要进行纠正和补充分析研究从而使整个评估更加完善对分项评估的综合协调各分项评估内容具有一定的独立性和较强的专业性,但是,并未形成完整的结论性意见因此,需要在各分项评估的基础上进行综合分析,提出结论性意见,给投资项目决策者提供一个简明直观的判断依据对不同方案进行比较选择通过总评估,评估人员还可根据投资方案中存在的问题,提出一些改进性意见国外开发银行在项目评估中也可能对项目的某些内容加以修改,重新组合项目

对项目得出综合性的评估结论各分项评估的结论一般有两种情况：一是其结论都认为是可行的或不可行的二是各分项评估的结论相反或具有一定的差异第一种情况的总体结论比较容易得出第二种情况的总体结论则不易得出,应当加以综合分析论证在现实经济生活中,有不少项目属于第二种情况,要在各分项评估的基础上进行总评估,得出结论对项目提出建设性的建议

项目评估是一项技术性强、涉及面广的活动,应当充分发挥项目评估人员的主观能动性,对项目提出一些建设性的建议项目评估工作是在《可行性研究报告》的基础上进行的,此“报告”是项目评估、投资者取舍项目和有关政府部门审批项目的重要依据评估人员应当对可行性研究报告进行全面细致的审查分析,提出自己的独立意见但评估人员又不能完全拘泥于可行性研究报告,而是应当针对可行性研究报告中存在的问题,并结合项目的具体情况,作进一步的调查研究与分析论证,才能得出科学的结论项目建设必要性评估

项目的产出,按其具体用途划分,可能是生产资料或者消费资料由基础设施提供的供生产生活消费的公共服务这类项目的作用是对社会增加产品和劳务的供应有些改建和更新改造项目,本身并无产出,甚至也不增加企业的产出,但它的功能在维持和改造企业方面发挥着重要作用因此,项目所能发挥的作用,能否为社会和企业所需要,决定着项目建设是否必要建设项目总评估的内容

建设必要性的项目应具备以下条件符合国家的产业政策和国民经济长远发展规划的要求有利于国民经济结构和产业结构的调整符合地区经济发展、布局和行业改造等方面的要求有利于新技术和新产品的开发、提高产品质量有利于为社会提供短缺的商品能否适应社会需要或市场需求是否有足够的消费市场是否满足了改善投资结构和经营环境的需要是否适应了企业改良的需要等项目建设和生产条件评估项目建设条件分析,主要包括：项目建设资金分析,如建设资金来源的可能渠道各渠道资金来源的可行性、可靠性和合理性等建设力量分析,如对于大型项目、高新技术产业或技术复杂的项目,对设计、施工及施工承包单位的建设可能性等建设物资供应分析，如建筑材料的供应能否满足项目的需要,国产设备能否满足工程的要求,进口设备的采购方式建设场地分析，如建设场地能否满足项目总平面布置的要求,是否便于施工等项目生产条件分析，主要包括:资源分析，如矿产资源、水资源、

农产品资源原材料供应分析，如对原材料供应的数量、质量、价格及运输储存燃料动力供应分析，如燃料种类的选择及供应问题工业用水、生活用水的供应问题电力供应问题和其他动力供应问题项目配套条件分析，主要包括:配套项目与拟建项目在技术上、生产能力上是否配套配套项目与拟建项目是否同步建设项目厂址方案分析，主要包括厂址方案是否符合国家的区域经济发展的方针和政策充分体现了接近市场和资源的原则适当利用了区域投资的聚集效益满足建设、生产和生活的需要贯彻了节约用地的原则从工程地质、水文地质、交通运输和水、电、气等配套条件等方面分析了所选择厂址的合理性达到了环境保护的要求等项目的技术术方案评估估工艺分析工艺流程是否均衡协调和整体优化工艺种类是否与取得的主主要原材料料和加工对象的的特性相适适应、是否便于资资源综合利利用和利于环境保保护工艺性能是否具备适应市市场变化的的应变能力力分析所选设设备是否符合工艺流流程的要求求、各台设备之之间的协作作配套是否良好、设备性能是否可靠设备系统的的生产能力力是否与项目设计生生产能力相相吻合、设备是否具有良好的的互换性分析进口设设备的必要要性及设备之间的的配套性进口设备与国产设备之之间的配套套问题进口设备的的维修及零部件供应应问题进口设备的的费用及支付条件等等软件技术分分析对引进软件件的内容要要结合其引引进方式分分析,主要包括:专利/专有技术引进的的分析商标引进/国外技术服服务的分析项目的总平面规划分分析根据项目总总平面规划划的总体协调原原则、最短短距离原则则服从工艺流流程走向原原则立体发展原原则、留有有扩展余地地原则等对项目的总总平面布置置进行分析析总平面布置置的主要内内容有:总职能布置置图、物料流程图图和物料流量图图生产线路图图和运输布置图图公用设施、消耗、内部通讯和实体布置图图项目的生产规规模分析生产规模是是生产要素素能够生产产出的产品品数量对生产规模分分析,要先对制约生产产规模的有有关因素,如生产场地容量及产品品竞争能力力建设生产及及协作条件件项目采用技技术及产品品的特点规模经济等等进行具体体分析其次要通过过技术经济济分析方法法,确定合理的的生产规模模或通过多方案案的比较,选择其中最最佳经济规规模项目的投资资效益评估估投资估算与资金筹措，，包括拟建建项目的:整个投资的的构成、各项投资估估算、资金的筹措措方式、计划和各项来源的的落实情况况可行性研究究报告中的的有关数据据的修改理理由财务基础数数据的估算算,包括:计算期、汇汇率、销售售收入、销销售税金及及附加、总总成本费用用、利润、、所得税的的估算依据据和结果对可行性研研究报告中中的有关数数据的修改改理由财务效益分分析计算一系列列技术经济济指标,并用这些指指标分析、评价价项目财务角角度的可行性指标包括反映项目盈利能力、清偿能力、外汇效果和抗风险程度度的指标国民经济效效益分析鉴别和度量量项目的效效益和费用用调整价格确定各项投投入物和产出物的影子价格计算相应的的一系列技技术经济指指标用上述指标标分析、评评价国民经经济角度的的可行性不确定性分分析进行盈亏平平衡分析、、敏感性分分析和概率分析，，分析拟建建项目的风风险程度，，提出降低低风险的措措施。项目是否可可行和方案是否优优化的综合性意见见项目可行性性研究报告告中往往会会提出若干干个不同的的方案各个方案的的投资额、筹筹资条件、、建设和生生产条件、、技术水平平生产规模、、收入、总总成本费用用以及产品质量均可能有所所不同，进进而导致财务效益、、国民经济济效益出现差异在项目评估估中,应对可行性性研究中提提出的各个个方案或评估时拟定定的若干个个有价值的的方案进行行比较,从中遴选出出最优方案案经过综合分分析判断,提出项目是是否值得实实施,或选择最优方方案的结论论性意见就影响项目目可行性的的关键性问问题提出切切实可行的的建议项目总评估估的步骤整理有关资资料项目总评估估之前,已分别对各各分项内容容进行了评评估在总评估阶阶段,应对各分项项评估得出出的结论核核实、整理理再由评估小小组讨论,为编写项目目评估报告告提供基础础资料确定分项内内容项目评估分分项内容的的确定是一一项十分重重要的工作作既要注意其其规范性也要注意项项目自身的的特点并充分考虑虑项目的具具体情况,将上述二者者有机地结结合大型或特大型投资资项目,可增加一些些分项内容容小型项目可可将分项内内容加以合合并或取消某些分分项内容建设项目总总评估的步步骤和方法进行分析论论证在整理资料、确定分项内内容这两项工作作的基础上上进行综合分析论论证,判断项目的的可行性在这一阶段段,要做做好分析对比和归纳判断项目评估主要是对可行性研研究的审查和再研究二者在确定定分项内容容、选用分分析方法以及结论与建议等方面面往往存在在一定的差差异将上述可行性研究究和项目评估进行对比分分析,如发现错误误,应予以纠正正在对比分析析的基础上上,将各分项评评估的结论论分别归纳纳为几大类类,以利于判断断项目建设设的必要性,技术的先进进性财务、经济济等方面的的可行性同时也有利利于方案的的比较选择择提出结论与建议评估人员将将根据各分分项评估的的结论,得出总体结结论当各分项评评估的结论论相一致时时,则各分项评评估的结论论即为总评估的结结论当各分项评评估的结论论不一致时时,则应进行综综合分析,抓住主要方方面,提出结论性性意见如,有些项目从从国民经济济的角度来来看是必要要的,市场前景也也比较乐观观,但原材料和能源供应有有困难,或项目所采用用的技术比比较落后,在未找出解解决问题的的办法之前,该项目应予以否决决项目评估人人员还应当当根据项目目存在的问问题,提出建设性性建议,供投资者与有关部门参参考编写评估报报告编写评估报报告是总评评估的最后后一项工作作,也是其成果果项目总评估估方法经验分析法法我国开展项项目的总评评估时,一般分析项目的建设必要性、建设和生产条件是否具备上述两个条条件只要其其中有一个个条件不可可行,就可确认该该项目不可可行其次分析拟建项项目的国民经济效效益和社会效益一般,凡达不到规规定标准的的,一般可以判判断为不可可行在项目建设必要、、具有条件件具有较高的的国民经济济效益和社会效益的前提下如果其他方面不符合建设设要求,需要具体分分析分等加权法首先,列出项目决策的的各种因素素,并按重要程程度确定其其权数其次,列出可供选择的各个厂厂址方案,并并确定得分分等级将确定的权数和等级系数相乘,就算出该因因素下各方方案的得分分数将每一个方方案在各因因素下所有有得分数加加起来,其中得分最最多的就是是所要选择择的较佳方方案专家意见法法征求专家对方方案总评估估的意见有有两种方法法:一种是请专家来开开会讨论,在充分发表表意见的基基础上,达到对方案案总评估的的共识,最后形成结结论性的意意见另一种是特尔菲法先向有关专家提提供各方案案的分项评评估结论及其必要的背景景材料,请专家分别别写出方案案比较和总评估的书书面意见然后把这批专家家的意见集集中整理(不署名)后,再请第二批批专家加以以评论,也分别写出出书面意见见再把第二批专家家的评论和意见整理(也不署名)后,反馈给第一一批专家,请他们再发发表意见经过几次反反馈后,往往能使结论比较深入、、正确多级过滤法法是将建设项项目所要满满足的所有有目标按照照重要程度度进行排序序然后就就各个个方案案针对对各项项目标标能否否满足足做出出判断断,能够通通过目目标最最多的的方案案就是是最佳佳方案案从而对对建设设项目目的优优劣做做出评评估多级过过滤的的一般般程序序是：：首先,对项目目的所所有目目标按按其重重要性性程度度进行行排序序,重要的目标标排在前面面,次要的目标标排在后面面其次,将项目方案案各个目标标的评价结结果与对应目标的的满足程度度进行判断断第三,根据各方案案满足目标标的多少进进行排序,满足目标最最多的方案案就是最佳佳方案对于建设项项目的最终终评估,可依据项能能够满足目目标的多少少来对项目目做出总的的评估一票否决法法是将建设项项目所要满满足的所有有目标根据据其重要程程度划分为为两类一类是,必须满足的的目标(如环境目标标、社会效益目目标、国民经济效效益目标等等等).这类目标具具有严格的的标准,一旦项目不不能满足其其中的任何何一个目标标,项目的可行行性就被否否定第二类是,非强制性次次要目标(即容许在一一定范围内内变动的目目标).如果果第第一一类类目目标标全全部部满满足足,在此此基基础础上上,再根根据据项项目目满满足足第第二二类类目目标标的的程程度度,对项项目目做做出出最最终终的的评评估估项目目总总评评估估的的要要求求及评估估报报告告编写写项项目目总总评评估估报报告告的的要要求求结论论要要科科学学可可靠靠：：项目目评评估估小小则则关关系系到到投投资资者者的的切切身身利利益益,大则则关关系系到到地地区区或或国国家家的的发发展展评估估人人员员应应坚坚持持科科学学、、公公正正的的态态度度，，实实事事求求是是地地评评估估项项目目,在此此基基础础上上进进行行总总评评估估建议议要要切切实实可可行行：：在总总评评估估中中,项目目评评估估人人员员应应当当根根据据项项目目的的具具体体情情况况,提出出切切实实可可行行的的建建议议对关关键键内内容容要要做做出出重重点点分分析析：：某些些关关键键性性的的内内容容对对于于项项目目的的正正常常实实施施与投产产运运营营具具有有十十分分重重要要的的作作用用对于于这这类类内内容容,在总总评评估估中中要要对对此此作作重重点点分分析析,以便便引引起起投投资资者者与有关关部部门门的的重重视视语言言要要简简明明精精练练总评评估估具具有有总总结结的的性性质质,没有必要面面面俱到总评估应当简明扼要要,语言要精练,避免使用高度度专业化的术术语,以便于决策人人员的准确理理解为了表达准确确科学,应尽量使用数数据和指标说明问题题,对于难以量化化的内容,要作定性分析析,用文字加以说说明项目总评估报报告的格式项目评估报告告的正文在正文之前一一般应有一个个“提要”,简要说明评估估报告的要点点,包括企业和项目概况、项项目的必要性性、市场前景景主要建设内容容、生产规模模、总投资和和资金来源财务效益、国国民经济效益益、项目建议议书可行性研究报报告其他有关文件件的批复时间间和批文号等其目的就是使使读者对项目目的总体情况况有一个大致致的了解考察、判断投投资者的实施施项目建设的的能力,包括企业法人资格格、注册资本本、法定地址址在所在行业的的地位、信义义、资产负债债情况人员构成、管管理水平、以以及近几年经经营业绩投资者的发展展规划与拟建项目的关关系等项目概况:主要论述项目目提出的背景景和依据项目的地理位位置、主要负负责人注册资本、产产品方案生产规模以及及投资效益情情况项目建设必要要性分析:要从宏观和微观两方面分析,以考察拟建项项目是否有实实施的必要如果是多方案案比较,还要进一步说说明选择实施施方案与项目建设必要要性有何关系系市场分析:对现有市场必必须进行充分分的论证考察的市场范范围决定于项项目产品销售售市场覆盖面面通过项项目产产品竞竞争能能力的的分析析判断产产品是是否有有市场场、建建议适适宜的的生产产规模模建设条条件分分析:考察项项目的的选址址、工工程地地质、、水文文地质质、交交通运运输条条件和和水、、电、、气等等配套套条件件考察工工程项项目实实施的的计划划和进进度生产条条件分分析:考察项项目所所需投投入物物的来来源、、运输输条件件、价价格合理性性、质量量和供应的的保证证程度度等方面的的因素素生产技技术、、工艺艺技术术和设设备分分析:包括拟拟建项项目所所需技技术的的总体水水平、、技术术的来来源、、项目目总图图布置置生产工工艺流流程和设备选选型分分析生产规规模和产品方方案分分析还要考考虑环环境保保护问问题组织机构和人员培训：包括拟建项目的组织