2022年香精香料行业发展现状及竞争格局分析

1、2022年香精香料行业发展现状及竞争格局分析1、香精香料全球市场增速较慢、高度集中，我国市场高速增长、产品相对低端香料香精行业全球市场规模 1805 亿元人民币，CR6 超 70%。根据智研咨询整理的数 据，全球香精香料市场自 2015 年以来一直保持小幅增长。2020 年，受疫情影响，香精香 料市场不再增长，停留在 282 亿美元，7 年 CAGR 为 2%。香精香料行业头部公司主要集 中在欧洲、美国及日本，垄断高端市场。行业整体壁垒较高，格局较为稳定。根据 IAL Consultants 数据披露，2019 年，国际前六大香精香料公司（奇华顿、IFF、芬美意、德 之馨、威尔德、曼氏）在全球

2、香精香料行业市场份额占比超 70%，行业高度集中。我国香精行业规模 459 亿元，2014-2020 年 CAGR 为 7%。2005-2020 年，我国香精 香料行业 16 年来 CAGR 为 8.8%，由 2005 年的 130 亿元迅速增长至 2020 年的 459 亿元， 行业增速迅猛。产量方面，我国香精香料市场 2014-2020 年 7 年的复合增长率为 7.0%， 2020 年整体行业产量达 135.6 万吨。我国香料香精行业相对而言产业链较短，随着行业 集中度进一步提升，产品有望由初级、低端产品向中高端、复合型产品发展。不同于国际市场的高集中度，我国香精香料行业集中度相对较低。

3、我国香精香料市场 自改革开放以来迅猛发展，企业数量由 1980 年的 83 家增至如今 1000 余家。但根据中国 报告网于 2019 年 7 月 19 日发布的2019 年我国香料香精行业仍将保持较快增长，目前， 我国年销售额亿元以上的香精香料企业仅 30 余家，占比较低。图：近 15 年来我国香精香料行业增长迅猛2、香料香精行业竞争格局在合成香料领域，公司为国内较早投入生产铃兰醛、对甲氧基苯甲醛、对甲基苯乙酮、 2-萘乙酮等合成香料产品的企业。公司在铃兰醛产品上进行了扩产与技术升级，是全球唯三能够大规模生产铃兰醛的企业之一（其余两家为巴斯夫与克拉玛）。公司在合成香料领 域的主要竞争对手包括

4、巴斯夫、克拉玛、森馨科技、万香国际等。3、我国香料原料产业链国际化进程加速海外疫情仍未得到有效控制，我国生产环境具备相对竞争优势。得益于中国政府高效 的防疫举措，我国疫情已得到较好控制，复工复产自 2020 年以来有条不紊地开展。相比 之下，海外疫情频发，目前仍处于不明朗状态。截至 2021 年 11 月 29 日，全球新冠肺炎 累计报告病例已突破 2.6 亿，美国与德国、法国等欧洲国家均面临较为严重的疫情影响， 新变异株奥密克戎影响未明。在海外疫情余震不断，我国疫情基本受控的情况下，我国供 应链具备产能充足、供货稳定、成本较低等多重优势，这将进一步加速国产替代与供应链 转移的步伐，帮助我国企业获取更多下游客户订单，实现更多国际化突破。大比例欧美企业意图寻求国外稳定供应商或转移自身生产。根据裕利安怡 2020 年 10 月调研报告，美、法、德、英、意五国受访企业均表现出极高的寻求国外供应商或转移自 身生产的意向。疫情并没有带来全球化的终结，相反，仅不到