mPP项目风险管理（参考）

1、mPP工程风险管理XX有限责任公司技术至上的信仰受到挑战。当人们利用新的科学和技术知识来开发新 的材料、工艺过程和产品时，也面临着技术是否会破坏生态平衡的问 题。由于社会、法律、经济和技术的压力，风险管理运动在美国迅速 开展起来，在过去的60余年中，对企业的人员、财产和自然、财务资源的适 当保护形成了一门新的管理学科，这门学科在美国被称为风险管理。 在20世纪70年代，风险管理的概念、原理和实践已从它的起源地美 国传播到加拿大和欧洲、亚洲、拉丁美洲的一些国家。我国在恢复国 内保险业务后，也开始重视风险管理的研究，并翻译和编写出版了数 本教材。国务院国资委制定的中央企业全面风险管理指引明确指 出

2、，企业应该结合自己的实际情况，编制风险评估、风险策略、风险 监管及预警流程，明确风险管理目标，原那么、内容和方法。风险管理可以定义为有关纯粹风险的管理决策，其中包括一些不 可保的风险。处理投机性风险一般不属于风险管理的范围，它由企业 中的其他管理部门负责。风险管理的本质是应用一般的管理原理去管 理一个组织的资源或活动，并以合理的本钱尽可能减少灾害事故损失 和它对组织及其环境的不利影响。风险管理既是一门艺术，也是一门科学，它提供系统的识别和衡 量企业所面临的损失风险的知识，以及对付这些风险的方法。但风险 管理人员还在很大程度上依靠直觉判断和演绎法做出决策，科学地使 用数量方法的风险管理仍处在初级

3、阶段，在一些国家，专职的风险经 理的职责范围包括以下内容：（1）识别和衡量风险，决定是否投保。如果决定投保，拟定免赔 额、保险限额、办理投保和安排索赔事务：如果决定自担风险，那么设 计自保管理方案。（2）损失管理工程。设计平安的机械系统操作程序，以防止或减 轻灾害事故造成的财产损失。（3）平安保卫和防止雇员工伤事故。（4）雇员福利计划，包括安排和管理雇员团体人身保险。（5）损失统计资料的记录和分析。从这些活动中可以看出，风险经理是企业经理队伍中的重要一员。 风险管理不该与保险相混淆，风险管理着重识别和衡量纯粹风险，而 保险只是对付纯粹风险的一种方法。风险管理中的保险主要是从企业 或家庭的角度讲

4、，怎样购买保险，在现代风险管理计划中也广泛使用 防止风险、损失管理、转移风险和自担风险等方法。如今，美国大多 数大公司、政府单位和教育机构都有了自己的风险管理计划。风险管 理也不等同于平安管理，虽然平安管理或损失管理是风险管理的重要组成局部，但风险管理的过程包括在识别和衡量风险之后对风险管理 方法进行选择和决策。总之，风险管理的范围大于保险和平安管理。六、风险分析概述风险分析包含风险识别、风险衡量和风险管理多个方面的任务。 首先，分析潜在的损失原因，不能仅局限于识别的损失原因，还 要求对未知的损失原因进行分析，其次，分析损失原因与风险的 关系，最后，分析评价风险对于整个组织的影响。风险分析可以

5、分为三大局部：风险和人的行为、风险分析的方法 和统计分析。分析人的行为特点主要是为了了解人们是如何应对风险 的，再以不同的方式为其提供建议。进行风险分析的时候，风险经理 不能脱离技术的帮助，包括定量分析方法以及定性分析方法等技术。 在风险管理中，数字的运用也变得越来越重要。如何运用数据统计分 析是一个现代风险管理经理的必要掌握技能。研究风险分析的本钱并且合理地安排本钱也是十分重要的。风险 分析的收益在于通过风险分析能够发现那些尚未被识别的风险，并有 助于敦促人们采取控制措施以减少损失，最终降低损失本钱。但风险 分析的收益并不能立竿见影，甚至在短期至中期内都难以见效。结果 就是风险经理很难确定在

6、什么时候风险分析不再产生收益，而这个时 候，在风险分析上每多花费一元钱实际意味着浪费。随着风险分析本钱的增加，风险分析的收益也由正值变成负值。控制好风险本钱管理，确保风险分析在合理的财务范围内进行是风险 经理的重要职责。七、风险识别方法特定的风险识别方法对一些企业比对另一些企业更有用。以流程 图为例，对一个涉及许多产品或原料在不同环节上流动的生产过程来 说，流程图是一个是合适的风险识别方法。而在一个不是以流动为主 要特征的地方，如办公室，使用其他形式的风险识别工具可能会更好。 风险识别的方法可以以不同的方式分类。按工作方式分类，可以分为 案头工作和现场调查工作；按时间先后分类，可以分为损前的风

7、险识 别和损后的风险识别；按分析的方式分类，可分为定量分析的风险识 别和定性分析的风险识别。不管怎样分类，关键问题都在于识别风险。下面介绍几种主要的风险识别方法。1、现场调查法现场调查法是指风险管理部门、保险公司等方面的工作人员，就 风险管理单位可能面临的损失进行调查。风险管理人员亲临现场，通 过直接观察风险管理单位的设备设施操作和流程等，了解风险管理单 位的生产经营活动和行为方式，调查其中存在的风险隐患。现场调查法的实际做法灵活多样，风险经理应确保采取合理的风 险识别技术，以防遗漏某些重要事项。其中一种方法就是制作好调查 工程表，在现场进行调查的同时对调查工程填写表格或做记录。这不 仅为现场

8、调查提供了指导，也节省了时间。同时，调查工程表的制作 也应该参考过去的记录，重点检查是否存在仍然没有解决的问题。现场调查法优缺点明显，其优点在于风险经理通过现场调查可以 获得第一手的资料，而不必依赖别人的报告。现场调查还有助于风险 经理与基层人员以及车间负责人建立和维持良好的关系。缺点那么是现 场调查耗费时间多，这种时间本钱抵减了现场调查的收益。而且，定 期的现场调查可能使其他人忽视风险识别或者疲于应付调查工作。2、审核表调查法一种可以代替现场调查的方法就是填写审核表或其他形式的调查 表。风险经理制定的审核表，既可以由工厂其他人员填写，也可以在 现场调查时由他亲自填写。在大多数情况下，审核表是

9、由工作现场的 人填写，因此审核表的细节要清晰，内容要明确，以确保人们能准确 地回答下列问题。另外，风险经理为了完善审核表，还需要请其他部门负 责人提供指导意见。审核表调查法的优点包括：第一，它是一种能获取大量风险信息,且能进行本钱核算的方法。与现场调查相比，它在时间和费用上都更 为节省。第二，审核表调查法执行起来简单迅速。第三，它有利于对 企业进行逐年的有效的跟踪监测。第四，审核表易于修改，其内容能 随企业的变动而调整，或考虑到审核表本身的改进而进行修订。同时, 其缺乏之处在于由于制定审核表的标准难以确定，可能造成描述不清, 填写不准确、不客观，以及回复率低和难以控制表格完成的过程。3、组织结

10、构图示法组织结构图示法与审核调查法一样，是一种以案头工作方式为基 础的风险识别方法。这些组织结构图用于描述公司的活动及结构的不 同组成局部。审核表调查法和现场调查法的目的在于识别实际的风险, 而组织结构图示法旨在描述风险发生的领域。从绘制企业的组织结构 简图到描绘整个集团的组织结构，不仅仅是为了风险识别，还有助于 认识复杂的集团组织结构。组织结构图示法结构清晰、层次清楚，可以系统直观地呈现企业 整个组织架构的潜在风险，还可以揭示出潜在的由集中引起的风险。 但组织结构图示法缺点在于该方法旨在描述风险发生的领域，并未涉 及识别具体的风险源，缺乏定量分析是它的一个缺点。4、流程图法流程图法是一种识别

11、公司面临的潜在风险的常用方法。它可以用 来描绘公司内任何形式的流程。比方产品流程、服务流程、财务会计 流程、市场营销流程、分配流程等，对风险经理来说，最重要的应该 是生产流程，从生产流程图中，风险经理可以看到原料的来源、加工、 包装、存储、装配、运输等不同的生产阶段和产品的最终销路。绘制 生产流程图就是为了便于风险经理对每一个生产环节的风险因素、风 险事故及可能的损失后果进行识别和分析。流程图法的优点是能把一个问题分成假设干个可以进行管理的局部。 虽然这是一件繁琐的工作，但一旦一个大问题被划分成假设干个小局部, 工作就容易开展了。流程图法可以使风险经理通过一幅图就认识到整 个生产过程，免去阅读

12、大量冗长的描述生产过程的文字资料，简洁高 效。缺点包括：首先，需要耗费大量的时间。从了解生产过程到绘制 图表需要相当多的时间，随后还要对图表进行解释。其次，流程图可 能过于笼统，仅描述了整个生产过程，但它却不能描述任何生产的细 节，这就可能遗漏一些潜在风险，最后，流程图无法对事故发生的可 能性进行评估。5、危险因素和可行性研究危险因素和可行性研究是工程计划采取的风险识别的定性方法。 它是从风险的角度对工厂的生产经营进行研究。遵循的原那么是：将许 多极端复杂的问题分解为可以处理的局部，然后对每一局部分别进行 仔细研究，以发现所有与之相关的风险。整个研究过程主要解决四个问题：受检局部的目的、与目的

13、之间的偏差、偏差产生的原因及偏差 产生的后果。危险因素和可行性研究的优点在于：以一种广阔的思路识别所有 的风险，而极少会忽略任何重要事件；风险识别工作由小组共同完成, 可以发挥集体的智慧；通过事先的组织安排，能对复杂系统的所有部 分开展细致的研究工作。缺点包括：一是所需花费时间很多，包括风 险经理和小组其他成员的大量工作时间：二是为了画出指导工作的图 表，必须将系统简单化，这势必会忽略某些风险。6、事故树法事故树法最早是由美国贝尔 实验室在20世纪60年代研究空 间工程时创造的，现在对这一领域的研究已经取得了长足的进展，广 泛应用于国民经济各个部门。事故树法用图表来表示所有可能引起主 要事件（

14、事故）发生的次要事件（原因），揭示了个别事件的组合可 能会形成的潜在风险状况。事故树法在风险识别时有突出的优点，包括对风险识别的结构方 法、将复杂系统简单化、对事故原因及影响的描绘等。但是，我们也 应该看到该方法的缺点：一是同其他技术相同的缺点，即掌握该技术 和使用其进行研究需要大量的时间。二是概率数据的偏差，如果概率 数据不精确，那么计算出的主要事件的发生概率就值得怀疑了。7、风险指数风险指数是用具体的数值来表示风险程度的方法，最常用的是道 氏火灾与爆炸指数（简称道指），它的基本原理是：衡量损失可能性 并以数值表示出来，用于比拟并对每年的变化进行管理。指数编制及 分析的步骤主要有：首先，确定

15、对火灾影响最大或者最可能导致火灾 或爆炸的那些加工单位，分别计算出原材料系数；其次，考虑一些额 外风险，主要指会扩大损失程度的因素，包括对原材料的处置和转移、 加工过程中化学反响的类型、传送通道、排水装置等。再次，将一般 风险系数和特殊风险系数相乘得到单位风险系数。最后，引入损害系 数的概念并考虑置信系数得到最终火灾和爆炸指数。在编制指数方面相关经验十分重要，小组开展工作也是不可或缺 的，但是指数方法并不能识别各个具体的风险，他只能衡量工厂活动 所产生的可能的风险程度风险经理能使用指数对本公司那个工厂或车 间进行比拟，并对每年的变化进行管理。八、衡量对待风险的态度根据衡量角度的不同，主要有两种

16、衡量对待风险的态度的方法。 第一种方法是建立在标准赌博这一概念基础上的，它从经济上衡量对 待风险的态度。第二种方法是指一些衡量技术，它们并不是从经济的角度来衡量，更注重研究个人是如何认识风险的。对于风险管理来说, 后一种方法可能更为重要。1、标准赌博衡量法假定抛硬币打赌：抛到硬币正面，可赢得40元；抛到硬币反面， 那么什么也得不到。这是一个简单的50%对50%的赌博，也即是赢得40 元和什么也得不到的概率各占一半，再假定现在用一笔钱来代替这个 赌博。换句话说，要么参与这个赌博，要么获得一笔钱，二者择其一、 问题是要放弃赌博，至少应获得一笔多大数额的钱呢？对每个人来说 都有一个特定的数额，接受这

17、笔数额的钱和参加赌博对他们来说是无 差异的。这笔数额即是赌博的等价物，通常被称为确定等价物。我们根据不同的人对同一个问题的回答所得出确实定等价物的数 额把这些人进行归类。除此以外，我们还可以估测出每个人在多大程 度上背离了数学上的合理答案。这个数学上的或者客观的正确答案是 以期望值为基础的。上例中，赌博的期望值为20元，也就是说50%的 机会可赢得40元，另外50%的机会什么也得不到，因此在长期内就可 希望获得20元，如果一个人愿意接受的数额小于这个期望值，那么他 就更偏好于稳定，而如果一个人要求的数额大于这个期望值，那么它 就属于风险承当者。2、技术衡量法目录 TOC o 1-5 h z H

18、YPERLINK l bookmark18 o Current Document 一、公司简介3 HYPERLINK l bookmark38 o Current Document 公司合并资产负债表主要数据4公司合并利润表主要数据5 HYPERLINK l bookmark40 o Current Document 二、纯粹风险的分类5 HYPERLINK l bookmark60 o Current Document 三、风险的基本分类6 HYPERLINK l bookmark62 o Current Document 四、风险管理的目标8 HYPERLINK l bookmark64

19、o Current Document 五、风险管理的定义9 HYPERLINK l bookmark2 o Current Document 六、风险分析概述12 HYPERLINK l bookmark4 o Current Document 七、风险识别方法13 HYPERLINK l bookmark6 o Current Document 八、衡量对待风险的态度18 HYPERLINK l bookmark8 o Current Document 九、对待风险的态度和行为20 HYPERLINK l bookmark10 o Current Document 十、控制型风险转移21 H

20、YPERLINK l bookmark12 o Current Document 十一、风险回避和损失控制22 HYPERLINK l bookmark14 o Current Document 十二、合同融资型风险转移措施24十三、风险自留24 HYPERLINK l bookmark16 o Current Document 十四、风险管理信息系统28 HYPERLINK l bookmark20 o Current Document 十五、效用期望值分析法30 HYPERLINK l bookmark22 o Current Document 十六、损失期望值分析法33十七、工程概况36

21、 HYPERLINK l bookmark24 o Current Document 十八、产业环境分析39 HYPERLINK l bookmark26 o Current Document 十九、高端聚烯烧全产业链开展提速，巨头瞄准该蓝海市场40二十、必要性分析40 HYPERLINK l bookmark28 o Current Document 二、经济效益评价41标准赌博衡量法在风险管理中的运用是有限的，而技术衡量法对 于风险管理就有更多的实践指导意义。许多技术都是通过考察个人对 某个事件发生的可能性的判断，来研究个人对风险的态度。例如，列 举各种可能致死的原因，要求人们判断有多少人

22、死于这些原因。这样 我们不仅可以发现哪些原因没有得到正确的评价，还可以发现哪些人 的估计不准确。分析比拟员工所认为的意外事故的发生概率和实际的 事故发生率，为平安工作或事故防范工作提供更适合的目标。九、对待风险的态度和行为风险影响着人们生活的方方面面，面对无所不在的风险，我们每 个人都必须对自己的行为做出选择。应对风险的方式多种多样，例如, 有些人自愿承当风险，选择危险的职业；也有些人很少冒险，选择稳 定的工作，并购买保险。在保险的专业术语中，上述两类人分别被称 为风险偏好者和风险回避者。简而言之，对待风险的态度因人而异。 各人应对风险均有自己的行为方式，这些行为方式没有优劣对错之分, 同样，

23、用风险偏好者和风险回避者来形容企业也是恰当的。一些银行 承当的贷款风险比另一些银行承当的要高，一些石油公司在钻井决策 上比别的公司更倾向于冒险，一些出口商与那些高风险国家进行贸易, 而另一些出口商却不愿与这些国家有贸易往来。在风险管理中应该把个人行为和企业行为结合起来考察。例如， 从个人角度出发，面对人身伤害风险时，个人必须决定是否使用保护 设施，是否戴平安帽，是否使用平安屏障等。而从企业角度出发，企 业不仅要考虑员工的人身伤害，还必须考虑企业全部的风险本钱。行为是人们的态度与所处环境相互作用的结果。如果环境允许我 们做想要做的事，那么我们的行为就能准确地反响态度。否那么，环境 可能引起人们的

24、行为和态度不一致。就风险管理而言，我们可以设想 一个对人们的态度不会产生太大影响的环境。不管发生什么风险，我 们都要以某种方式加以解决，因而预先确定人们面对风险采取何种态 度是有意义的。如果我们能做到这一点，我们就可以防止将那些想要 规避风险的人置于需要承当风险的位置。十、控制型风险转移风险转移是风险控制的另一种手段，经营实践中有些风险无法通 过上述手段进行有效控制，经营者只好采取转移手段以保护自己。风 险转移并非损失转嫁。这种手段也不能被认为是损人利己，有损商业 道德，因为有许多风险对一些人确实可能造成损失，但转移后并不一 定同样给他人造成损失。其原因是各人的优劣势不一样，因而对风险 的承受

25、能力也不一样。风险转移的手段常用于工程承包中的分包和转包、技术转让或财产出租。合同、技术或财产的所有人通过分包或转包工程、转让技术 或合同、出租设备或房屋等手段将应由其自身全部承当的风险局部或 全部转移至他人，从而减轻自身的风险压力。十一、风险回避和损失控制风险回避是指有意识地回避某种特定风险的行为。风险回避是最彻底的风险管理措施，它使得风险降为零。其方法主要有两种：(1)放弃或终止某项活动的实施。(2)继续该项活动，但改变活动的性质。简单的风险回避是一种最消极的风险处理方法，因为投资者在放 弃风险行为的同时，往往也放弃了潜在的目标收益。所以一般只有在 以下情况下才会采用这种方法：(1)投资主

26、体对风险极端厌恶。(2)存在可实现同样目标的其他方案，其风险更低。(3)投资主体无能力消除或转移风险。(4)投资主体无能力承当该风险，或承当风险得不到足够的补偿。损失控制不是放弃风险，而是制定计划和采取措施降低损失的可能性或者是减少实际损失程度。降低损失的可能性即降低损失频率称为损失预防，减少损失程度称为损失减少，也有的措施同时具有预防和损失减少的作用。1、损失预防损失预防系指采取各种预防措施以杜绝损失发生的可能。例如， 房屋建造者通过改变建筑用料以防止用料不当而倒塌；供应商通过扩 大供应渠道以防止货物滞销：承包商通过提高质量控制标准以防止因 质量不合格而返工或罚款：生产管理人员通过加强平安教

27、育和强化安 全措施，减少事故发生的机会；等等，在商业交易中，交易的各方都 把损失预防作为重要事项，业主要求承包商出具各种保函就是为了防 止承包商不履约或履约不力；而承包商要求在合同条款中赋予其索赔 权利也是为了防止业主违约或发生种种不测事件。2、损失减少损失减少系指在风险损失已经不可防止地发生的情况下，通过种 种措施以遏制损失继续恶化或局限其扩展范围使其不再蔓延或扩展， 也就是说使损失局部化。例如，承包商在业主付款误期超过合同规定 期限情况下采取停工，或撤出队伍并提出索赔要求甚至提起诉讼：业 主在确信某承包商无力继续实施其委托的工程时立即撤换承包商；施 工事故发生后采取紧急救护；安装火灾警报系

28、统；投资商控制内部核 算；制定种种资金运筹方案等。十二、合同融资型风险转移措施除了保险、套期保值这些比拟常用的风险转移措施之外，还有一 些基于合同的融资型风险转移方式。财务租赁合同就是一种合同融资型风险转移措施。在财产租赁合 同中，出租人和承租人经常会在出租物的质量责任、维修保养责任和 损坏责任等问题上产生纠纷。为了转移此类责任风险，出租人可以根 据承租人的租赁要求和选择，出资向供货商购买出租物，并租给承租 人使用，承租人支付租金，并可在租赁期届满时，取得租赁物的所有 权、续租或者退租，这就是财务租赁合同。在实践中，大多数融资租赁交易均把承租人留购租赁物作为交易 的条件。这是因为出租人购买租赁

29、物的目的，并不是要取得租赁物的 所有权，而在于通过向承租人融通资金来获得利润。其之所以在租赁 期间要保存租赁物的所有权，主要是为担保能取得承租人支付的租金, 收回投资。租赁期满，出租人无保存租赁物的必要，而租赁物对承租 人仍有价值。而且，对承租人来说，虽然承当了风险，但可以从其他 渠道取得资金以保证正常经营。十三、风险自留风险自留也称为风险承当，是指企业自己非理性或理性地主动承当风险，即一个企业以其内部的资源来弥补损失。它和保险同为企业 在发生损失后主要的筹资方式，是重要的风险管理手段。风险自留既可以是有计划的，也可以是无计划的。无计划的风险 自留产生于以下几种情况：(1)风险部位没有被发现。

30、(2)缺乏额投保。(3)保险公司或者第三方未能按照合同的约定来补偿损失，比方 偿付能力缺乏等原因。(4)原本想以非保险的方式将风险转移至第三方，但发生的损失 却不包括在合同的条款中。(5)由于某种危险发生的概率极小而被忽视。在这些情况下，一旦损失发生，企业必须以其内部的资源(自有 资金或者借入资金)来加以补偿。如果该组织无法筹集到足够的资金, 那么只能停业。因此，准确地说，非计划的风险自留不能称为一种风险 管理的措施。有计划的风险自留也可以称为自保。自保是一种重要的风险管理 手段。它是风险管理者发觉了风险的存在，估计到了该风险造成的期 望损失，决定以其内部的资源(自有资金或借入资金)，来对损失

31、加以弥补的措施。在有计划的风险自留中，对损失的处理有许多种方法, 有的会立即将其从现金流量中扣除，有的那么将损失在较长的一段时间 内进行分摊，以减轻对单个财务年度的冲击。风险自留的具体措施主要有以下几方面：(1)将损失摊入经营本钱，很多自留财产损失和责任损失的决定 都不包括任何正式的预备基金，损失发生后，组织只是简单地承受这 种损失，将损失计入当期损益，摊入经营本钱。这种方法能最大限度地减少管理细节，但是如果损失在不同年度 里波动很大，那么较大的损失会使企业陷入困境。企业可能被迫在不 利的情况下变卖资产，以便获得现金来补偿损失。此外，企业的损益 状况也有可能发生剧烈波动。显然这种方法只适用于那

32、些损失概率高 但是损失程度较小的风险，企业可以通过风险识别将这些风险损失直 接计入预算。(2)建立意外损失基金。意外损失基金的建立可以采取一次性转 移一笔资金的方式，也可以采取定期注入资金长期积累的方式。企业 愿意提取意外损失基金的额度，取决于其现有的变现准备金的大小， 以及它的机会本钱。企业每年能负担多少意外损失基金，那么取决于其 年现金流的情况。建立意外损失基金的方法能够积聚较多的资金储藏，因而能自留 更多的风险。但是，它有一个缺乏之处：按照税务和财务法规，损失 费用不可预先扣除，除非损失实际已经发生，而向保险公司缴付保险 费却是税前列支，建立此项基金的财源一般是税后的净收入。这一缺 陷也

33、说明了为什么许多大公司要设立自己的专业自保公司。（3）借入资金。风险事故发生后，企业可以通过借款以弥补事故 损失造成的资金缺口。企业某部门受损，可以向企业或企业其他部门 求得内部借款，以解燃眉之急，这样会有一定困难。即使借贷成功， 由于需求的迫切，也将导致利率提高或其他苛刻的贷款条件。当意外 损失发生后，企业无法依靠内部资金度过财务危机时，企业可以向银 行寻求特别贷款或从其他渠道融资。由于风险事故的突发性和损失的 不确定性，企业也可以在风险事故发生前，与银行达成一项应急贷款 协议，一旦风险事故发生，企业可以获得及时的贷款应急，并按协议 约定条件还款。（4）专业自保公司。专业自保公司是企业（母公

34、司）自己设立的 保险公司，旨在对本企业、附属企业以及其他企业的风险进行保险或 再保险安排。中国石化总公司试行的“平安生产保证基金”算是我国 大型企业第一个专业自保公司的雏形。建立专业的自保公司主要基于以下原因:保险本钱降低，收益增加。专业自保公司由于可以不通过代理 人和经纪人展业，节约了大笔的佣金和管理费用，其保险费率与本公 司或行业内部的实际损失率比拟接近，因而可以节省保险费开支。优 于其他自保方式的一个因素是，向专业自保公司缴付的保险费可从公 司应税收入中扣除。承保弹性增大，传统保险的保险责任范围不充分，保险公司仅 承保可保风险，其风险范围不能涵盖企业面临的所有风险，不能满足 被保险企业多

35、样化的需要，而专业自保公司更易于了解客户面临的风 险类别和特性，可以根据自己的需要扩大保险责任范围、提高保险限 额，可根据自身情况采取更为灵活的经营方略，开发有利于投保人长 期利益的保险险种和保险工程。可使用再保险来分散风险。许多再保险公司只与保险公司做交 易。通过设立专业自保公司可以使企业直接进入再保险市场，以此分 散风险，扩大自己的承保能力，有剩余承保能力的还可以接受分保。十四、风险管理信息系统风险管理信息系统是运用信息技术对风险进行管控的系统，它是 管理信息系统的重要组成局部，管理人员可借用信息技术工具嵌入业 务流程，实时收集相关信息，从而对风险进行识别、分析、评估、预 警，制订对应的风

36、险管控策略，处理现实的或者潜在的风险，控制并 降低风险所带来的不利影响。信息化风险管理应从组织、规划和实施控制三个方面着手。1、建立切实能推进信息化的组织为使信息系统能切实发挥作用，企业自身应该建立相应的信息化 组织，参与信息化的全过程。这支队伍应该由企业的高层领导挂帅， 以信息服务专职人员为主，业务部门代表参与。这样可以有效降低信 息化风险。2、专业咨询机构协助进行信息化规划信息化建设的经验说明，大多数应用不理想的信息化工程都没有 进行科学的规划。规划缺失对信息化带来的风险是毁灭性的，所以进 行信息化规划是完全必要的。专业咨询机构相对于企业和系统实施商、 软件商来说处于中立的地位，能够根据企

37、业的实际情况及企业开展战 略目标，做出科学合理的规划。3、监理机构承当系统的实施控制以往的信息化系统实施依赖企业用户（甲方）对实施方的监督控 制和实施方的自觉自律来保证上述三大目标。但是由于甲乙双方天生 的利益冲突性，这种方式很难保证系统实施目标实现，尤其是质量难 TOC o 1-5 h z HYPERLINK l bookmark30 o Current Document 营业收入、税金及附加和增值税估算表42 HYPERLINK l bookmark32 o Current Document 综合总本钱费用估算表43 HYPERLINK l bookmark34 o Current Doc

38、ument 利润及利润分配表45 HYPERLINK l bookmark36 o Current Document 工程投资现金流量表47 HYPERLINK l bookmark42 o Current Document 借款还本付息计划表50 HYPERLINK l bookmark44 o Current Document 二十二、投资估算及资金筹措51 HYPERLINK l bookmark46 o Current Document 建设投资估算表53 HYPERLINK l bookmark48 o Current Document 建设期利息估算表53 HYPERLINK l

39、bookmark50 o Current Document 流动资金估算表55 HYPERLINK l bookmark52 o Current Document 总投资及构成一览表56 HYPERLINK l bookmark54 o Current Document 工程投资计划与资金筹措一览表57 HYPERLINK l bookmark56 o Current Document 二十三、工程实施进度计划58 HYPERLINK l bookmark58 o Current Document 工程实施进度计划一览表58一、公司简介（一）基本信息1、公司名称：XX有限责任公司2、法定代表人

40、：蔡xx3、注册资本：1410万元4、统一社会信用 代码：XXXXXXXXXXXXX5、登记机关：xxx市场监督管理局6、成立日期:2014-7-24以控制。这就需要专业的信息系统工程监理来承当这个任务。信息化 监理机构作为中立第三方向甲乙双方负责，保障双方的利益。十五、效用期望值分析法以损失期望值为标准选择风险管理的方案得到广泛的应用，但仍然存在着一些局限。比方这种方法没有考虑到同一损失对不同主体的 影响可能是不同的，如10万元的损失也许能导致一家小企业破产，但 对大公司而言可能是微缺乏道的。因此不同的风险主体对同一损失风 险将采取的态度可能截然不同，而这种主观反响的差异是难以用损失 期望值

41、分析法衡量的。潜在损失的严重性可以用效用期望值这种方法来衡量。1、效用及效用理论效用是经济学中最常用的概念之一。一般而言，效用是指对于消 费者通过消费或者享受闲暇等使自己的需求、欲望等得到的满足的一 个度量，可以解释为人们由于拥有或使用某物而产生的心理上的满意 或满足程度。例如，在现实生活中，一本中学课本对中学生的效用是 很大的，而对文盲和大学生的效用却很小。在经济社会中，同样数量 的损失将会给穷人带来的艰难和困窘远大于对富人的影响。从而，在 不确定条件下的决策必然与决策人的经济实力、风险反响产生不可割裂的关系。效用理论为不确定条件下的决策提供了一种定量分析的工 具。效用理论认为人们的经济行为

42、的目的是为了从增加货币量中取得 最大的满足程度，而不仅仅是为了得到最大的货币数量。一般的做法 是，通过特别的方法，主要是询问调查法，了解决策者对不同金额货 币所具有的满足度（量化指标为效用度，为0100）,然后计算不同 方案的效用期望值，以决定方案的取舍。2、效用函数与效用曲线效用函数原本是表示消费者在消费中所获得的效用与所消费的商 品组合之间数量关系的函数。它被用以衡量消费者从消费既定的商品 组合中所获得满足的程度。运用无差异曲线只能分析两种商品的组合, 而运用效用函数那么能分析更多种商品的组合。在运用效用函数进行风险决策的首要工作是确定决策主体对收益 或损失的量化反响，反响效用度与金额之间

43、对应关系的函数为效用函 数，如用图像表示那么为效用曲线。从人们对损失的态度来看，理论上可以分成三种类型：漠视风险 型、趋险型、避险型。漠视风险者对损失风险没有特别的反响，他的 决策完全根据损失期望值的大小而确定。假设要到达相同的效用度，不 同类型的投资者所要求的拥有的价值是不同的。漠视风险者的效用曲线是通过(0, 0)的一条直线、为了转移风险，漠视风险者不会付出 比期望损失更大的转移费用，显然他很难成为商业保险的投保人。避险型即风险厌恶，说明经济代理人对于风险的个人偏好状态， 其效用随货币收益的增加而增加，但增加率递减。具体分析，无论人 们对风险承当者的概念做何种理解，我们都可以肯定地认为，获

44、取随 机收益W比获取确定收益归EW所承当的风险要大得多。如果某个市 场参加者总是宁愿获取W=EW的收益，相应获得U (EW)的效用， 然而，他不愿意承当风险获取风险收益肌相应获得的预期效用为E(UW),那么，我们就称这个市场参加者为风险厌恶者。也就是说, 当面临多种同样货币预期值的投机方式时，风险厌恶考将选择具有较 大确定性而不是较小确定结果的投机方式。在信息经济学中，风险厌 恶者的效用函数一般被假设为凹性。效用随货币收益的增加，但增加 率递减。效用函数的二阶导数小于零。趋险型的效用随货币收益的增加而增加，但增加率递增。效用函 数的二阶导数大于零。当面临多种同样货币预期收益值的方式时，风 险爱

45、好者将选择具有较小确定性而不是较大确定结果的投机方式。漠视风险型的效用随货币收益的增加，但增加率不变，效用函数的二阶导数等于零。在面临不确定性时，行为人的选择就是追求财富的期望效用最大 化过程。不确定性又有两种情况：一种是虽然结果是不确定的，但每 种结果本身和出现的客观概率（或密度函数）是的，此时行为人 对结果出现的主观概率预期当然和客观情况一致，期望效用最大化就 是在客观概率下的效用最大化：另一种情况那么是不但结果是不确定的, 而且每种结果出现的客观概率（或密度函数）也是未知的，但此时行 为人对每种结果出现的概率会有一个主观预期，此时期望效用最大化 就是主观期望效用（SEU）最大化。十六、损

46、失期望值分析法损失期望值法，首先要分析和估计工程风险概率和工程风险可能 带来的损失（或收益）大小，然后二者相乘求出工程风险的损失（或 收益）期望值，并使用工程损失期望值（或收益）去度量工程风险。在使用工程风险损失期望值作为工程风险大小的度量时，需要确 定的工程风险概率和工程风险损失大小的具体描述如下：1、工程风险概率工程风险概率和概率分布是工程风险度量中最基本的内容，工程风险度量的首要工作就是确定工程风险事件的概率分布。一般说来, 工程风险概率及其分布应该根据历史信息资料来确定。当工程管理者没有足够历史信息和资料来确定工程风险概率及其 分布时，也可以利用理论概率分布确定工程风险概率。由于工程的

47、一 次性和独特性，不同工程的风险彼此相差很远，所以在许多情况下人 们只能根据很少的历史数据样本对工程风险概率进行估计，甚至有时 完全是主观判断。因此，工程管理者在很多情况下要运用自己的经验，要主观判断 工程风险概率及其概率分布，这样得到的工程风险概率被称为主观判 断概率。虽然主观判断概率是凭人们的经验和主观判断估算或预测出 来的，但它也不是纯粹主观随意性的东西，因为工程管理者的主观判 断是依照过去的经验做出的，所以它仍然具有一定的客观性。2、工程风险损失工程风险造成的损失或后果大小需要从三方面来衡量：（1）工程风险损失的性质。工程风险损失的性质是指工程风险可 能造成的损失是经济性的，还是技术性

48、的，还是其他方面的。（2）工程风险损失的大小与分布。工程风险损失的大小和分布包 括是指工程风险可能带来的损失严重程度和这些损失的变化幅度，它 们需要分别用损失的数学期望和方差表示。（3）工程风险损失的时间与影响。工程风险损失的时间分布是指工程风险是突发的，还是随时间的推移逐渐致损的，工程风险损失是 在工程风险事件发生后马上就能感受到，还是需要随时间的推移而逐 渐显露出来以及这些风险损失可能发生的时间等，工程风险影响是指 工程风险会给哪些工程相关利益者造成损失，从而影响它们的利益。3、工程风险损失期望值的计算工程风险损失期望值的计算一般是将上述工程风险概率与工程风 险损失估计相乘得到，然后以此作

49、为决策的依据，即选取损失期望值 最小的风险管理方案。但是在实际操作中，即使自留风险方案的损失期望值小于投保方 案，很多人仍宁愿选择购买保险作为风险管理决策方案。对这种行为 的一种解释就是由于不确定性存在的隐性本钱一一，忧虑因素的影响。不管选择哪一个风险管理方案，风险的不确定性都是客观存在的。 即风险事件可能发生，也可能不发生：损失程度可能很大，也可能很 小。风险管理人员对于可能出现的最坏后果心存忧虑，这种忧虑无论 未来风险事件是否发生都将存在。在运用数量方法选择风险管理决策 的过程中，需要把忧虑因素的影响代之以某个货币价值，从而产生了 风险管理方案的忧虑本钱。忧虑本钱确实定是非常困难的，因为忧

50、虑本钱是一个极为主观的因素，然而仍然可以从分析影响忧虑本钱的因素入手寻求估计忧虑成 本的可行途径。首先，损失的概率分布，尤其是程度严重的损失和发生概率高的 损失对风险管理人员的心理反响有直接的影响。其次，风险管理人员 对未来损失的不确定性的把握程度也对忧虑心理的产生有直接影响。由于忧虑本钱的加入，各种风险管理方案的损失期望值增加。对 于投保方案而言，付出较净损失期望值更多的保险费后，将损失的不 确定性化为确定性支出，能够大大减少管理者的忧虑心理，一般此时 的忧虑本钱为零，如果企业决定局部或全部自留风险，即使采取必要 的平安措施，也只能减轻而无法消除忧虑本钱。忧虑本钱确实定可以 用调查问卷的方法

51、，询问风险管理人员愿意付出多大的经济代价来消 除由于损失的不确定性而造成的忧虑心理。十七、工程概况（一）工程基本情况1、承办单位名称：XX有限责任公司2、工程性质：扩建3、工程建设地点：xx （以选址意见书为准）4、工程联系人：蔡xx（二）主办单位基本情况经过多年的开展，公司拥有雄厚的技术实力，丰富的生产经营管理经验和可靠的产品质量保证体系，综合实力进一步增强。公司将继 续提升供应链构建与管理、新技术新工艺新材料应用研发。集团成立 至今，始终坚持以人为本、质量第一、自主创新、持续改进，以技术 领先求开展的方针。公司始终坚持“人本、诚信、创新、共赢”的经营理念，以“市 场为导向、顾客为中心”的企

52、业服务宗旨，竭诚为国内外客户提供优 质产品和一流服务，欢迎各界人士光临指导和洽谈业务。企业履行社会责任，既是实现经济、环境、社会可持续开展的必 由之路，也是实现企业自身可持续开展的必然选择；既是顺应经济社 会开展趋势的外在要求，也是提升企业可持续开展能力的内在需求； 既是企业转变开展方式、实现科学开展的重要途径，也是企业国际化 开展的战略需要。遵循“奉献能源、创造和谐”的企业宗旨，公司积 极履行社会责任，依法经营、老实守信，节约资源、保护环境，以人 为本、构建和谐企业，回馈社会、实现价值共享，致力于实现经济、 环境和社会三大责任的有机统一。公司把建立健全社会责任管理机制 作为社会责任管理推进工

53、作的基础，从制度建设、组织架构和能力建 设等方面着手，建立了一套较为完善的社会责任管理机制。公司秉承“老实、信用、谨慎、有效”的信托理念，将“诚信为本、合规经营”作为企业的核心理念，不断提升公司资产管理能力和 风险控制能力。（三）工程建设选址及用地规模本期工程选址位于XX （以选址意见书为准），占地面积约21. 00 亩。工程拟定建设区域地理位置优越，交通便利，规划电力、给排水、 通讯等公用设施条件完备，非常适宜本期工程建设。（四）工程总投资及资金构成本期工程总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨 慎财务估算，工程总投资9649. 34万元，其中：建设投资7508.24万 元，占工程

54、总投资的77. 81%；建设期利息209. 39万元，占工程总投资 的2. 17%；流动资金1931. 71万元，占工程总投资的20. 02%。（五）工程资本金筹措方案工程总投资9649. 34万元，根据资金筹措方案，xx有限责任公司 计划自筹资金（资本金）5376. 18万元。（六）申请银行借款方案根据谨慎财务测算，本期工程工程申请银行借款总额4273. 16万 yc o（七）工程预期经济效益规划目标1、工程达产年预期营业收入（SP） ： 18100. 00万元。2、年综合总本钱费用（TC） ： 14601. 46万元。3、工程达产年净利润（NP） ： 2554. 57万元。4、财务内部收益

55、率（FIRR） ： 19. 98%O5、全部投资回收期（Pt） ： 6. 07年（含建设期24个月）。6、达产年盈亏平衡点（BEP） ： 7622. 42万元（产值）。（A）工程建设进度规划工程计划从可行性研究报告的编制到工程竣工验收、投产运营共需24个月的时间。十八、产业环境分析把握新一轮科技革命和产业变革潮流，深入实施科教兴市和人才 强市战略，全面增强原始创新、集成创新和再创新能力，加快建成具 有国际影响力的创新中心。（一）推进科技创新格局与国际接轨积极融入全球创新网络，构建与国际标准相衔接的科技研发体系、 科技人才培养体系、科技成果转化体系和科技创新评价体系，提升在 全国乃至全球的科技竞

56、争优势。（二）推动科技创新成果与产业接轨围绕产业链部署创新链，围绕创新链完善资金链，着力推动科技 成果资本化和产业化。（三）推动科技创新生态与市场接轨7、营业期限：2014-7-24至无固定期限8、注册地址：xx市xx区xx（二）公司简介企业履行社会责任，既是实现经济、环境、社会可持续开展的必 由之路，也是实现企业自身可持续开展的必然选择；既是顺应经济社 会开展趋势的外在要求，也是提升企业可持续开展能力的内在需求； 既是企业转变开展方式、实现科学开展的重要途径，也是企业国际化 开展的战略需要。遵循“奉献能源、创造和谐”的企业宗旨，公司积 极履行社会责任，依法经营、老实守信，节约资源、保护环境，

57、以人 为本、构建和谐企业，回馈社会、实现价值共享，致力于实现经济、 环境和社会三大责任的有机统一。公司把建立健全社会责任管理机制 作为社会责任管理推进工作的基础，从制度建设、组织架构和能力建 设等方面着手，建立了一套较为完善的社会责任管理机制。公司秉承“老实、信用、谨慎、有效”的信托理念，将“诚信为 本、合规经营”作为企业的核心理念，不断提升公司资产管理能力和 风险控制能力。（三）公司主要财务数据公司合并资产负债表主要数据着力完善各项制度和政策安排，构建以市场为主导的科技创新生 态，让机构、人才、设备、资金、工程都充分活跃起来，形成推进科 技创新开展的强大合力。十九、高端聚烯遂全产业链开展提速

58、，巨头瞄准该蓝海市场我国聚烯煌产品以中低端通用料为主，目前国内已出现产能过乘L 产品同质化竞争严重等现象。受限于技术壁垒，我国高端聚烯煌产品 自给率缺乏五成，严重依赖进口。高端聚烯煌是指具有高技术含量、 高应用性能、高市场价值的聚烯煌产品，目前的全球生产主要集中在 西欧、东南亚和北美地区。随着高端聚烯煌需求的不断提升，我国的聚烯烧产业在向高端化、 差异化等方向开展，上升空间较大。中国石油、中国石化、万华化学 等在茂金属聚烯煌产业化的技术积累及硬件和软件条件已开始布局， 正在加速推进我国聚烯妙产业的高端化进程。政策支持也为高端聚烯 煌开展提供了契机，化工新材料产业“十四五”开展指南将其列 为重点

59、开展、提升的八大化工新材料之一，全产业链开展将在“十四 五”期间提速。高端聚烯煌产品将是行业未来开展的一个重点方向， 因此，本篇报告将聚焦于高端聚烯煌行业。二十、必要性分析1、现有产能已无法满足公司业务开展需求作为行业的领先企业，公司已建立良好的品牌形象和较高的市场 知名度，产品销售形势良好，产销率超过100%。预计未来几年公司的 销售规模仍将保持快速增长。随着业务开展，公司现有厂房、设备资源已不能满足不断增长的 市场需求。公司通过优化生产流程、强化管理等手段，不断挖掘产能 潜力，但仍难以从根本上缓解产能缺乏问题。通过本次工程的建设， 公司将有效克服产能缺乏对公司开展的制约，为公司把握市场机遇

60、奠 定基础。2、公司产品结构升级的需要随着制造业智能化、自动化产业升级，公司产品的性能也需要不 断优化升级。公司只有以技术创新和市场开发为驱动，不断研发新产 品，提升产品精密化程度，将产品质量水平提升到同类产品的领先水 准，提高生产的灵活性和适应性，契合关键零部件国产化的需求，才 能在与国外企业的竞争中获得优势，保持公司在领域的国内领先地位。二H 、经济效益评价（一）生产规模和产品方案本期工程所有基础数据均以近期物价水平为基础，工程运营期内不考虑通货膨胀因素，只考虑装产品及服务相对价格变化，同时，假 设当年装产品及服务产量等于当年产品销售量。（二）工程计算期及达产计划确实定为了更加直观的表达工