金融行业信用管理概念

1、1.1 概述.11 定义及内容1信贷客户评价：简称客户评价,是对客户的资信状况进行分析和评估,并据此就客户的偿债能力作出全面的评价,由信用等级评定和授信量分析组成。2.信用等级：是反映客户偿还债务能力的相对尺度,要紧从客户的市场竞争力、资产流淌性、治理水平等方面评定。目前我行客户信用等级分为AA级、AA级、A级、BB级、BB级、B级和F级，具体定义为：AAA级客户：客户的生产经营规模达到经济规模,市场竞争力专门强，有专门好的进展前景，流淌性专门好,治理水平专门高,具有专门强的偿债能力,对建设银行的业务进展专门有价值。AA级客户:客户市场竞争力专门强,有专门好的进展前景,流淌性专门好,治理水平高

2、，具有强的偿债能力，对建设银行的业务进展有价值。级客户:客户市场竞争力强,有较好的进展前景,流淌性好,治理水平较高，具有较强的偿债能力，对建设银行的业务进展有一定价值。BBB级客户：客户市场竞争力一般，进展前景一般,流淌性一般， 治理水平一般,企业存在需要关注的问题，偿债能力一般,具有一定风险。级客户：客户市场竞争力、流淌性和治理水平较差,进展前景较差，偿债能力较弱,风险较大。级客户:客户市场竞争力、流淌性和治理水平专门差，不具进展前景，偿债能力专门弱，风险专门大。F级客户：不符合国家环境爱护政策、产业政策或银行信贷政策,或贷款分类结果为可疑或损失类的客户。 3.客户授信量分析：是评价人员在分

3、析客户对建设银行的信用需求、测算授信操纵量的基础上提出对客户授信总量建议的过程。1.1. 客户评价对象客户评价的对象是指建设银行差不多或可能为之提供信贷服务的非金融类企业法人。事业法人和其他非个人客户（未能按一般财务会计准则核算的客户)可比照执行;也可就具体的授信需求单独考虑，不进行信用等级评定和授信操纵量的测算。对固定资产项目贷款的评估依据有关的项目评估方法执行。. 客户评价报告1.1.3.1 客户评价报告的内容客户评价报告是综合反映评价意见、信用等级评定和授信量分析结果的书面文件（见附件3-14)。评价报告要对客户的历史沿革、组织架构、业务流程、治理能力、人员素养、主导产品(服务）在市场上

4、的地位、市场竞争力、盈利性、履约情况、偿债能力、现金状况、营运能力、建设银行与客户的业务关系、风险状况、相关效益和重大经营活动等信息进行充分的揭示和分析,为信用等级评定和授信量分析提供辅助依据。重大经营活动评价是分析正在进行的重大建设项目、重大体制改革、重大法律诉讼和对外担保、重大人事调整、重大事故和赔偿等重大事项对客户履约能力的阻碍。其中:重大建设项目的判定依据是总投资额超过客户投资前三年的税后利润之和;重大体制改革包括兼并、收购、分立、破产、股份制改造、资产重组等；重大法律诉讼和对外担保的判定依据是诉讼标的或对外担保额达到净资产的30。关于重大建设项目对客户履约能力的阻碍的评价要结合相应的

5、项目评估报告进行。1.2 客户评价报告的使用条件1客户评价报告有效期限。客户评价报告有效期为一年，从审定人签字之日起计算。经认定的信用等级的有效期一年，从审批行审批认定之日起计算。在有效期内,客户申请信贷业务时评价报告能够重复使用,能够代替项目评估中的客户资信评价,也能够作为审批申报书的附件。2重新进行客户评价的情况。()对差不多完成客户评价报告的客户,在客户评价报告编制完成后出现如下事项，信贷经营部门应及时对原报告进行补充完善,重新进行客户评价： 重大建设项目； 重大体制改革； 重大法律诉讼和对外担保； 重大人事调整; 重大事故和赔偿。(2）信贷风险治理部门认为有必要时，信贷业务经营部门要对

6、客户进行重新评价,原客户评价报告临时停止使用。（3)客户的贷款分类降级时,原则上应重新评价。分类结果为可疑和损失类时，客户评价报告必须停止使用,待上述情况消逝后，要重新进行客户评价。.1.4信用等级的认定信用等级必须通过认定。信用等级未经认定的客户不享受建设银行基于信用等级确定的优惠政策。 信用等级认定权限及程序是：二级分行信贷经营部门有权认定A级以下(含A级)的信用等级；一级分行信贷经营部门有权认定所有级不的信用等级,其中AAA级企业报总行信贷经营部门备案。超过权限的，由信贷经营部门将包含建议信用等级的客户评价报告上报上级行认定。一级分行营业部有权自行认定级以下(含A级)的信用等级;总行营业

7、部有权认定所有级不的信用等级，其中AAA级企业报总行信贷经营部备案。各级营业部认定信用等级须由本级信贷治理委员会讨论通过,超过其权限的,由其组织报同级行信贷经营部门按权限审批认定。1.2 客户评价流程.21 确定客户评价的人员1.各级行信贷业务经营部门负责客户评价的具体实施工作。2信贷客户评价由直接评价人员、评价审查人员、评价审定人员共同完成。评价审定人员由经营主责任人担任或由经营主责任人指定,直接评价人员、评价审查人员由评价审定人员确定，涉及不同行的由评价审定人协调解决。假如审定人员认为评价力量不足时,可向上级行经营部门申请关心。3上级行能够指定一下级行对与建设银行多个机构有业务往来的客户进

8、行评价。关于集团客户,管辖行要确定额度授信方式。对集团客户采取整体授信方式的，由管辖行指定牵头行对集团客户进行评价,各成员行协助评价;对集团客户采取分不授信方式的,牵头行和成员行对母公司和集团成员公司分不进行评价。管辖行是指能对集团母公司和各成员公司的开户行有效地实施操纵的建设银行总行或某分支机构。牵头行是指母公司所在行,成员行是指成员公司的开户行。1.2.2 收集并审查材料1.2.1 收集资料直接评价人员对客户进行评价时，要按照要求收集材料，并认真核对材料的真实性。具体需要的材料清单见信贷业务差不多操作流程（见附件1-2）。1.2. 审查资料直接评价人员要认真审查客户提供评价材料,对其真实性

9、、完整性和有效性负责。1 审查客户的资格材料：()审查企业法人营业执照：在有效期内；年审合格；注册地与经办行所在省市自治区相一致。（2）审查企业法人代码证书。要紧审查客户是否申领了代码证书;该证书是技术监督行政主管部门给每个组织机构颁发的证明其有法定代码的凭证;要求在帐户治理和贷款发放中全面实施查验各单位全国统一代码证书制度。(3）审查法定代表人证明书、法人授权托付证明书。要求提供原件，复印件无效。与身份证影印件名字相符。有效期至少到合同签订日，通常要有3个月,否则到审批签订合同时可能丧失时效。法定代表人证明书上填写的法定代表人名字和加盖的公章要与企业法人营业执照上法定代表人名字和企业名称相一

10、致。法人授权托付证明书上填写的托付代理人的权限要具体、明确,借款申请人要加盖公章,法定代表人要签字。（4）审查公司成立批文。一般公司成立不必办理政府批文，如若客户属专门行业或政府有关部门有规定的则要有政府成立批文;申报单位;批文内容。(5）查阅公司合同、章程。对公司的组织形成、出资方式、经营方式、最高权力机构等有全面的了解。从中看出其申请借款是否需要由最高权力机构（如董事会）决定；若借款人为有限责任公司、股份有限公司、合资合作企业或承包经营企业,需提供公司成立批文、合同、公司章程;了解借款人的组织方式、出资方式、经营方式等。（6)审查贷款证(卡)。要审查原件；检查是否为人民银行吊销或通报作废而

11、补发的贷款证(卡)；要审查贷款证(卡）是否在有效期内;要经人民银行年审合格，并注意年审记录；贷款证(卡)上第一页所盖公章和法定代表人签字要与企业法人营业执照企业名称和法定代表人名字相符；查看在我行系统内有没有贷款,是否为多头贷款，在多少个分支机构贷了款;了解在他行系统的贷款情况;算出累计贷款余额、逾期余额、承兑、贴现金额累计保证担保余额、已过担保期限而未撤销的余额;贸易融资情况：信用证开证额度，进出口押汇金额，打包贷款金额。(7）审查在我行结算的资金流量。结算资金进出量有多大;结算资金进出频繁程度；结算量频繁的单位，在其他条件都符合的情况下,可优先考虑支持，反之,则要慎重考虑。(）审查评估资信

12、等级证书。我行认定的资信评估公司或我行评定的资信级不;是否在有效期内。2.建安企业另须审查如下证件:()审查承建资格证书。是否持有承建资格证书。该证是施工企业承担工程的资格证明。按规定承担各类工程施工任务,必须持有建设部门核发的施工企业承建资格证书；是否在有效期内。按规定,施工企业承建资格证书每年由发证机关审核换发一次；对比借款申请书和施工合同,看是否有工程项目所要求的许可施工范围。(2)审查安全资质证、工程项目施工安全许可证。是否持有安全资质证。按规定取得建筑安装安全资质证的企业,在其承建的工程开工前，还必须办理建筑安装企业工程项目施工安全许可证后方准施工;“两证”都必须在有效期内。安全资质

13、证有效期为两年，期满后向发证机关申请复审,经复审合格签证后接着有效。工程项目安全许可证有效期至该工程竣工验收；没有取齐上述“两证”的施工企业承接工程项目的施工，被视为无证施工，我行不予以发放贷款。（3）审查建设单位的建设工程开工许可证:要有开工许可证；对比借款申请书和施工合同，施工单位、建设单位、工程项目名称必须相符。(）审查施工合同或购料合同：施工合同和购料合同是借款申请人将要履行或正在履行施工或付款义务的合同，失效的合同不得用来申请借款；所购物资应是与工程项目有关的建筑、装饰材料等;认真查阅合同条款，是否属施工单位垫资承建,对垫资承建的，要进一步审查工程项目有关资料及建设单位信誉实力。 3

14、.房地产企业要另外检查以下证件: （）审查房地产开发企业资质等级证:资质等级;要在有效期内。 (2)审查施工合同:必须是借款申请人将要履行或正在履行预付或支付工程款义务的合同,失效的合同不得用来申请借款；查阅打算部门有关文件,看该工程项目是否列入房地产开发投资打算；对比借款申请书借款用途、效益和还款来源栏，看有关内容是否相符。 （）审查“三证”即建设用地规划许可证、建设工程规划许可证、建设工程开工许可证：建设用地规划许可证由规划国土部门颁发，加盖公章;建设工程规划许可证由建设部门核发,加盖公章;建设工程开工许可证由建设部门核发,加盖公章；“三证”上的项目名称和建设单位名称必须相符,并要与借款申

15、请书有关内容相一致；必须同时具备“三证”并在有效期内,方予考虑发放贷款。1.23走访客户 直接评价人员在对客户进行评价时,要力求以有资格机构审计过的财务报表为基础，通过调查走访客户财务部门和要紧治理者,必要时访问客户的商业往来客户、供货商和其他债权人,向他们询问借款人资信情况,核对财务报表和要紧凭证、查看库存、了解和掌握客户的动态情况以及走访外部治理部门、了解其对客户的评价、核实有关情况等方式,猎取第一手材料。12.3.1 预备材料在现场调查前必须做好充分预备，详细研究客户的贷款申请资料、财务报告分析结果、商业往来客户的调查结果和其他有关材料。现场调查预备工作的关键是事先预备好现场调查时向客户

16、治理人员询问的问题。现场调查时应该向客户治理人员询问尽可能广泛的问题，全面细致了解各方面的情况,这有助于更多地发觉客户情况，准确地推断客户的风险。在调查往常要依照客户的情况预备一个问题清单,下面的问题清单供参考:1企业设立情况如何？包括所有制性质、所属行业、主管部门、注册和办公地址,政府批准文号，成立日期、注册地、法定代表人、所有制性质、投资方及出资方式，投资比例、注册实收资本、经营期限、经营范围及主营业务。企业沿革、企业设立后的变化情况需作出讲明。2.企业组织架构如何?包括组织机构，母公司、子公司、关联公司、合资控股、合资企业状况。3.企业的帐户开立情况?资金如何运作？资金流量有多大？分不在

17、哪些行结算？4企业有哪些负债？哪些银行借款？哪些或有负债？是否参与证券市场投资,参与的请讲明。5.企业要紧的产品或服务有哪些?销售情况和市场情况如何？市场占有率情况如何？6企业的要紧竞争对手是谁?竞争的要紧方式是什么？价格、产品质量、售后服务或原材料来源？7.企业的进展环境如何包括政策，经济和地理环境等，与同行业相比有何优劣？经济效益如何？8企业在同行业区域经济中的地位，行业现状、市场进展前景如何?9.企业进展规划是否科学，推断企业处于成长期、成熟期或衰退期。1企业经营策略是否随市场变化而变化，有效性如何？1.企业有无资源,产品或销售渠道有无优势，新产品开发和市场拓展方面是否具有竞争力,进展潜

18、力如何。.企业的技术装备、质量治理、成本结构情况如何?13企业原材料储备水平如何,储备多少天,多少货币额？14.企业每周开工多少天，多少班次？15目前的应收帐款回收期和数额是多少，预备采取什么措施收回应收款项。存货销售期和数额是多少？1企业对本年销售额和利润的预测值是多少？明年的进展目标是多少?17借款人与商业往来客户、供货商和其他债权人有多长时刻的业务关系,应付款情况,有无不履行偿还债务行为,产品价格、质量、治理水平、有无对客户不利的情况等。8企业有扩大生产规模或兼并其他企业的打算吗?9企业存在的问题和进展展望。20.了解领导人的情况：通过了解借款人要紧领导尤其是法定代表人的资历、素养、业绩

19、、治理及开拓能力、经营作风等来考查借款人的治理水平。21企业家群体(董事会要紧成员、总经理、业务部门及财务部门负责人）资历、背景、治理能力与经验,以往工作业绩，专业知识水平,年龄结构，组织能力，工作能力及应变能力,职业道德，思想水平等。任期、稳定性及连续性如何？22企业经营决策人,董事会与总经理的授权关系如何?企业经营与企业所有者的关系是直接经营依旧托付经营等其它形式。23客户的公司治理结构如何？领导人的任免情况如何?协作关系如何?24企业人力资源治理情况如何？包括数量、年龄、文化程度、工资待遇、企业凝聚力等。5企业的治理素养如何?人事、业务、财务等治理水平、制度执行有效性如何,部门设置是否科

20、学,财务人员对本企业财务及经营状况是否定期进行分析、总结并提出合理化建议。6.是否有重大的事项发生(人事、财务、经营事故、诉讼等问题）？企业预备如何应对这些事项？27与客户交往的风险和效益如何？1.2.3.2 了解客户概况评价人员除了听取客户介绍公司概况、企业素养、经营情况、财务状况、进展前景等情况外,还应该亲自到客户的生产车间或厂区调查企业的生产情况、设备利用情况、企业治理情况、原材料和成品存货情况等，对企业直观上有个推断,证实企业情况的真实性。12.3. 核实有关资料要求客户提供原件并进行核对，在申请资料上注明“与原件核对无误”并签名负责,把审查资料时发觉的疑问一一弄清晰。1.2.3. 审

21、核有关财务信息和材料除按要求调查并收集整理有关企业差不多情况、经营活动等全面详尽的资料信息外,还应收集掌握企业近3个年度的年报及最近月度的财务报表、企业成立不足3年的应收集成立以来的年度报表及最近月度的财务报表,以备财务分析之用。上述年度报表最好是通过独立、合法的会计（审计）师务所审计的报告。信贷业务经办人员应审查财务报表上各要素是否齐全、有效，包括企业称谓、日期、企业负责人、财务人员签名并加盖公章，若有疑问应核实清晰。1审查财务报告（资产负债表、损益表、现金流量表)。要求提供近期和年年度财务报表,最好是经会计师或审计师事务所审核过的财务报表，否则信贷业务经办人员必须进行调查核实；借款前3个年

22、度的财务报告;最近一期的财务报表及编报讲明。2查阅有关总帐、明细帐和原始凭证、审核财务报告。审核的要紧内容和方法如下：(1）资产负债表审核方法流淌资产项目审查的要紧内容和方法：分析货币性资产、债权性资产(应收帐款、预付帐款和其他应收款)、存货、待摊费用及其他流淌资产在流淌资产合计中的比例。从货币资金着手，核实银行存款总帐及明细帐,有无无法解释的应收款、存货增加。一般对所占比例较大的科目进行分析。应收帐款、预付帐款和其他应收款报表数与相应的总帐余额是否相符；总帐与明细帐余额是否相符。由于在往来帐上做假的可能性最大，因此,要依照明细帐记录抽查若干往来帐项的原始单据，看是否属实。分析是历史缘故形成的

23、,依旧近期签有销售合同、短期内能够清偿的。核对存货报表数与其总帐余额是否相符。对存货金额过大的,需查阅存货明细帐及实物数量与报表列示的价值是否相当。核对待摊费用报表数与其总帐余额是否相符，对待摊费金额过大的，要审核其明细帐,看待摊项目是否符合财务制度规定。核对应收票据报表数与其总帐余额是否相符。对应收款票据金额过大,要审核其原始凭据，看其是否属实。其他科目核实方法同上。长期投资审核:长期投资报表数与其总帐余额是否相符。对长期投资占总资产比例达到%以上时,要核查明细帐，看其与总帐和报表是否相符,并要了解和分析投资效益。固定资产审查：固定资产报表数与其总帐余额、卡片帐的累计金额是否相符。并要查看明

24、细帐和权利凭证,分析固定资产的构成:房屋等不动产有多少；机械设备、车辆等动产有多少。无形资产审核:首先查阅无形资产明细项目，看各无形资产项目的确认是否合法;其次审核无形资产的确认价值是否和报表列示金额一致;最后审核无形资产摊销是否合理正常。递延资产及其他资产审核:递延资产报表数与总帐、明细帐是否相符，明细项目是否符合财务制度规定。其它资产应该查其明细记录和有关原始凭证。流淌负债项目审核的要紧内容和方法：短期借款报表数与其总帐余额是否相符，总帐、明细帐和贷款证记录数是否相符。对借款不能按期归还则需作出合理的解释。应付帐款、预收帐款及其他应付款报表数与总帐余额是否相符,总帐和明细帐是否相符,对大额

25、明细户要抽查原始凭证进行核实。预提费用报表数与总帐余额是否相符，金额较大时,应查看明细项目,看其是否符合财务制度规定。其他科目审核方法同上。长期负债:各项报表数与其总帐余额是否相符,长期借款报表数与贷款证上记录的是否相符。金额较大的,要审核长期借款合同、企业债券发行批文及长期应付款的形成缘故,并查实上述长期负债的偿还期。所有者权益审核的要紧内容和方法：核对实收资本明细帐，看投资者是谁,实力和信誉如何,并核查应收帐款、预付帐款和其他应收款明细帐户记录中有否与实收资本明细帐户中相同的企业。如有，且往来金额过大，则要核查形成往来的缘故，以确认是否真实投资。有无不合法转移、增加或减少资本,如有则要查明

26、缘故，并做出合理的解释。核查资本公积、盈余公积的形成过程及缘故，看其是否真实。（2)损益表审核方法。审核大宗商品销售的原始合同及货款回笼情况，看销售明细帐累计金额同报表金额是否一致,判定报表反映的销售收入是否真实可靠。审核企业成本明细帐，了解成本计算方法，看企业成本明细帐已结转数的累计金额与报表列示金额是否一致,是否有挂帐未结转的成本。审核销售费用、治理费用、财务费用是否全部计入当期损益,财务费用中利息支付情况，核查待摊费用和其他应收款明细帐是否有上述3种费用项目。对金额过大的汇总损失或溢余,特不是溢余要查明形成缘故,看是否属实。对大额的投资收益审查被投资企业最高权力机构关于利润分配的决议，查

27、验会计凭证上表示的对方会计科目是银行存款依旧应收帐款，以核实是否真有投资收益,是否收到货币资金。对金额较大的营业外收入或支出，要查验明细帐,先看累计金额是否同报表列示金额一致,然后抽查大额营业外收入或支出的原始单据,验证其是否真实。信贷业务经办人员审核资产负债表和损益表时应掌握一条原则:即信誉差的企业详细审核，信誉较好的抽查大项。特不要注意:借款是否为修饰报表而重新评估资产值，短期债务是否不成比例增长。销售额增长但利润却减少,资本不明不白的增加或减少，是否治理层出现问题等一一要核实清晰。依照审核的结果能够对企业的财务报表进行相应的调整。3查看税务登记证明文件、纳税申报资料和纳税证明。分析其是否

28、与损益表的利润、成本是否一致以及欠税的记录。查看生产经营打算、年度财务收支打算和流淌资金补充打算。检查生产经营打算、年度财务收支打算和流淌资金补充打算及报告期执行情况、实现情况，分析缘故。5.查看所有开户银行名称及存、贷款余额情况。6了解客户信用记录。(）与我行往来的记录。（2）与其他行的往来记录。（)原不合理占用贷款的纠正情况,包括原不合理占用贷款的差不多状况、纠正措施和纠正打算等。()与客户往来信誉情况,包括是否有未按购销货合同及时供销货,是否未及时支付或收回货款等不良记录等。（)目前企业与哪些金融机构往来、业务关系如何。（6）目前企业在各行的授信分布：贷款金额、币种、期限、担保情况，银行

29、承兑汇票、保函，进出口押汇、打包贷款、开证情况,有无逾期或垫款现象。其他银行对企业的态度，还款记录情况等。(7)企业在我行结算往来时刻，近期结算业务量、预测业务量情况、综合授信情况。(8)了解客户是否有重大事项。14 分析客户财务报表财务报表分析是利用财务报表的相关资料,对企业的财务状况和经营成果进行分析和评价,以便正确理解财务信息,分析企业经营业绩，对企业进展前景作出客观的推断。财务报表分析要紧有趋势分析法和比率分析法。1趋势分析法。趋势分析法是依照连续几期财务报表所列示的数额,比较其前后各期增减幅度，从而揭示其财务变化趋势的分析方法。2.比率分析法。比率分析法是指用同一时期内财务报表的有关

30、数据求出比率,以讲明财务报表各项目之间相互关系的分析方法。应用时要注意与行业水平进行比较分析。常用的比率有：()流淌比率。流淌比率是指企业流淌资产与流淌负债之比。用公式表示为：流淌比率=流淌资产流淌负债。对不同行业的企业对流淌比率的衡量标准有所不同。依照经验推断,流淌比率一般维持2:左右为宜。（)速动比率。速动比率又称酸性比率,是指企业速动资产对流淌负债的比率。计算公式为:速动比率=速动资产/流淌负债（流淌资产存货)/流淌负债。这一比率要紧用于测定企业的即期偿债能力，一般以:1左右为宜。速动比率排除了存货和预付费用两项因素，也并不一定证明企业具有可靠的偿债能力。因为应收帐款本身还隐含着坏帐发生

31、的可能性。假如企业应收帐款收帐率专门低，逾期待催帐款过多，那么企业的偿债能力同样难以保障。因此,在分析流淌比率和速动比率的同时,还要对应收帐款作进一步的分析。（3)财务杠杆比率。财务杠杆比率是企业负债与所有者权益之比。财务杠杆比率负债/所有者权益(4)资产负债率。资产负债率（也称举债经营比率）是负债在全部资产中所占的比重,它反映了企业的资本结构。计算公式为:资产负债率总负债总资产00%债权人一般依照负债比率来考察所提供贷款的安全程度。负债比率过高,意味着负债在全部资产中占有较大比重,业主投资比例较小,那么企业的风险就要紧由债权人承担，从而大大地降低债权的安全系数。负债比率一般以060%左右为宜

32、。(5)利息保障倍数。计算公式如下:若客户有现金流量表，则利息保障倍数=经营活动现金流量净额/利息支出;若客户没有现金流量表,则利息保障倍数净利润+折旧摊销+财务费用-(应收及预付款项增加+存货增加应付及预收款项增加）/财务费用这一倍数越大,讲明债权人的利息收入就越有保障,投资越安全。反之，假如倍数过小,企业不能保证向债权人支付利息,那就讲明负债过多或盈利能力太差,进一步举借债务是不利的。(6）资产酬劳率,也称投资收益率，是指企业全部资产运转所实现的利润与资产平均占用额之比。计算公式为：资产酬劳率=（净利润+利息费用所得税）/平均总资产0%公式中的分子包含了资产运转所带来的全部利润（包括税收和

33、利息),分母为企业年初与年末资产占用额的平均数。资产酬劳率所反映的是企业全部资产的创利能力，因此也称生产率比率。其比率越高,讲明企业获利能力越好。为了对资产酬劳率作进一步分析,我们还可将其作如下分解。资产酬劳率（净利润利息费用所得税)销货净额(销货净额资产平均占用额)销售利润率资产周转率显然,资产酬劳率实际上是由销售利润率和资产周转率两个因素决定的。据此，提高资产酬劳率的途径能够有三条：一是扩大销售水平；二是努力降低消耗，从而提高盈利水平;三是节约资金占用额，加快资金周转。（7）应收帐款周转率。应收帐款周转率是指销货净额与应收帐款平均余额之比，计算公式为:应收帐款周转率=销货净额(应收收款平均

34、余额+应收票据平均余额)应收帐款周转率能够看出企业应收帐款转化为现金的速度，应收帐款周转次数越多,讲明收帐速度越快，企业的偿债能力也就越强。另外，应收收款的变现速度还可依据应收帐款平均收帐期来推断。计算公式为:应收帐款平均收帐期应收帐款平均余额销货净额65=365应收帐款周转率企业应收帐款的平均收帐期越短,坏帐损失发生的可能性就越小,回收现金的速度也就越快，偿债能力越强。()存货周转率。存货周转率是指销货成本与存货平均余额之比。计算公式为:存货周转率销货成本存货平均余额。式中，存货平均余额等于年初与年末存货余额的平均数。存货周转率表示在一年内存货从购进到售出所循环的次数，是流淌资产中最能体现企

35、业营销能力的项目。存货周转次数过多，表明企业存货量过少，采购频繁，不可幸免地增加订货成本，同时容易出现因存货不足而丧失销售机会的现象；反过来,若存货周转次数过少,则表明企业存货量过多,虽能节约采购成本,满足市场销售的需要,然而占用流淌资金过多，而且会加大仓储治理的难度。由此看来，企业应维持一个合理的存货周转次数标准。存货周转率是决定流淌比率可信度的重要因素,存货周转速度越快,流淌资产的变现能力越强;相反，存货周转速度过慢，会造成流淌比率专门高,但速动比率过低的结果,表明企业流淌性过弱,偿债能力不足。与应收帐款周转率的分析相类似,存货周转的效率也可用存货周转天数来表示。 36 存货周转天数 存货

36、周转次数(9)其他财务指标计算公式：营运资金=流淌资产流淌负债速动资产流淌资产存货销售毛利=销售收入-销售成本营业利润销售毛利营业费用-治理费用财务费用利润总额（营业利润+营业外收入）-营业外支出+投资收益+补贴收入净利润利润总额-所得税3.财务报表分析的局限性。财务报表分析能够关心评价企业的财务状况和经营成果，但不能具体指出财务困难的所在，也不能列出经营成败的缘故,其本身存在着诸多局限性。（1)财务报表提供的不是企业全部的信息，就财务报表本身而言，也可能存在数据不可比的问题。这一方面是因为现行财务报表一般不反映物价变动的阻碍，另一方面也由于不同企业所采纳的会计方法可能不尽相同。（）在进行财务

37、分析时,往往专门难准确地给出合理的标准，使财务分析中合理性的推断无法进行。(3）财务报表分析具有滞后性，不管是趋势分析，依旧比率分析,所利用的数据差不多上过去的，用于以后经营活动的预测和推断，显然有一定误差。因此,财务报表分析能够作为决策的重要参考依据,但不能作为唯一的评价依据。1.2.5 评定信用等级1.信用等级得分计算表。指标计分标准比率值或讲明得分计算公式市场竞争力C经营环境分企业得到国家、地点的多方面支持，交通、信息等外部条件专门好,所在行业竞争环境、地区法律环境好得分,尽管得到一定的支持,但条件有限，环境一般得2分,经营环境不行不得分。经营设施的先进性5分采纳的技术手段、技术设备、经

38、营装备等专门先进，企业的经营设施良好，带给企业较强的竞争优势得5分，使企业具有竞争优势的，得分，经营设施处于中上水平得3分，经营设施一般2分，较差不得分。质量治理体系5分通过IO9000系列质量治理认证或未参加认证但企业有严格、规范的质量治理制度得5分，有规范的质量治理制度得4分,有较规范的质量治理制度得分，企业质量治理体系不完善得1分,没有质量治理体系不得分。市场拓展和销售渠道5分企业市场拓展能力强,拥有专门好的销售网络和经营渠道，运作良好得5分,市场拓展能力较好,具有较好的经营渠道得4分，市场拓展能力一般，销售网络和经营渠道初具规模得3分，市场拓展能力较差，销售网络和经营渠道存在一定问题得

39、1分,市场拓展能力差，缺乏有效的经营渠道不得分。小计流淌性L流淌比率分5(比率-不同意值）/(中意值-不同意值）流淌比率流淌资产/流淌负债速动比率分5（比率不同意值)/(中意值-不同意值)速动比率=（流淌资产-存货)/流淌负债应收帐款周转率5分5（比率不同意值）/（中意值-不同意值)应收帐款周转率销售收入净额/(应收帐款平均余额+应收票据平均余额）利息保障倍数5分5(比率不同意值）（中意值不同意值)若客户有现金流量表，则利息保障倍数=经营活动现金流量净额/利息支出;若客户没有现金流量表,则利息保障倍数=净利润+折旧摊销+财务费用-(应收及预付款项增加存货增加-应付及预收款项增加）财务费用小计治

40、理水平要紧治理人员的素质和经验5分企业领导人有丰富的治理经验,治理能力专门强，经营历史业绩显著,个人有良好社会声誉得5分，企业领导人治理能力强，有较好的治理经验，得4分,企业领导人治理能力强，有一定的治理经验得分,企业领导人治理能力、管理经验一般，但其信誉较好得2分，其余不得分。治理结构的合理性5分客户有合理的班子结构(班子年龄结构合理、文化程度较好，专业水平高、勇于开拓创新等），领导班子团结，相对稳定,信息流通顺畅，内部监督制度完善，激励约束制度健全,人力资源配置合理得5分,上述方面较好,但存在某些的不足得4分，上述各方面中个不方面存在一定的缺陷得2分，在上述各方面存在较大缺陷不得分。资产酬

41、劳率5分5（比率-不同意值）(中意值-不同意值）资产酬劳率(利润总额财务费用)年平均总资产贷款本息按期偿还率5分(比率-不同意值）/(中意值不同意值）贷款本息按期偿还率当期归还银行贷款本息数额/当期累计应归还银行贷款本息数额小计其他资产负债率5分5（比率-不同意值)/(中意值不同意值)资产负债率=负债/资产销售收入5分销售收入有稳定的来源,并保持专门好的增长势头得5分,收入稳定得3分,销售收入来源不稳定，下降严峻不得分。行业的稳定性和前景分析5分行业稳定且前景较好得5分，行业稳定且前景一般或行业不稳定但前景较好得分,行业变动大且前景差不得分，其他得1分。重大事项分析5分重大事项对企业有积极的正

42、面阻碍，差不多没有负面阻碍得5分,正面阻碍较大得3分,负面阻碍比较明显,企业面临专门多问题不得分。小计总计注： 定性指标的情况与计分标准不吻合的,评价人员能够依照情况推断得分,但计分标准中有明确规定的除外。得分能够为5，4,2,和分。 定量指标的评价采纳的是“功效记分”方法。功效记分是在选定的指标体系的基础上,对每一个指标都确定一个中意值和不同意值,然后以不同意值为下限，计算各指标实际值实现中意值的程度,并转化为相应的功效分数: 指标的实际值-指标的不同意值指标的功效分数= 指标的中意值指标的不同意值将指标的功效分数乘以该指标的权数，得到该指标的评价得分。比中意值好得满分,比不同意值差得零分。

43、需要注意的是有的指标是较高为好,如盈利指标,有的是较低为好,如资产负债率。信用等级评定采纳年度财务报表。2信用等级的评定标准。客户信用等级依照客户得分进行评定,F级客户不评分，依照条件直接归类。客户信用等级评定标准如下:信用等级得分S市场竞争力得分C流淌性得分L治理水平得分M其他 讲 明AAA0 1 C1L5M不限定单项不满足条件下调一级A60S70 1 C0 L12 不限定同上50S0 9 C8 L9 不限定同上BBB4S50不限定不限定不限定不限定BB4S45不限定不限定不限定不限定0不限定不限定不限定不限定不符合国家环境爱护政策、产业政策和银行信贷政策的客户，或贷款分类结果为可疑和损失类

44、的客户连续两个结息日拖欠利息或本金逾期6个月以上的客户、贷款五级分类结果为次级以下(含次级）的客户,原则上其信用等级不得为AA级以上（含AA级）;欠息超过6个月或本金逾期超过12个月以上的客户,原则上其信用等级不得超过B级(含BB级)。1.2.6 授信量分析 客户授信量分析是评价人员在推算客户对建设银行的信用需求、测算授信操纵量的基础上提出对客户授信总量建议的过程。评价人员通过对客户资金需求、来源渠道及可靠性进行调查分析,推算客户对建设银行的信用需求。客户资金需求的分析包括流淌资金需求分析和固定资产类资金需求分析。流淌资金需求分析是对申请人维持正常生产经营所需全部周转资金占用数量的分析。流淌资

45、金需求量的测算方法,可采纳扩大指标估算法或分项详细测算估算法。固定资产资金需求量依照项目评估报告确定。资金来源渠道及可靠性分析是指对客户的资本金、可能增资情况、商业负债的稳定性及对其它银行负债情况（不包括这些银行对该客户的表外授信业务）等方面进行分析,以判定各项资金需求的落实情况。客户授信量分析是对客户信用需求的分析和授信操纵量的测算,评价人员在此基础上提出对客户授信总量的建议。1扩大指标估算法:参照客户以往的或同类企业的流淌资金占用率，对借款人流淌资金需求增量进行估算。可按照销售收入流淌资金占用率、经营成本流淌资金占用率或单位产量流淌资金占用率等进行测算。具体测算表如下：(依照客户经营特点，

46、选择销售收入、经营成本或产量之一测算）去年销售收入量a=去年经营成本量=去年产量a=去年流淌资金合理占用b去年流淌资金合理占用去年流淌资金合理占用=销售收入今年预测量c经营成本今年预测量c=产量今年预测量=流淌资金需求今年预测增量= d = (c/a1）流淌资金需求今年预测增量d=（c/-）流淌资金需求今年预测增量d =(ca-1）测算流淌资金合理占用b，可采纳资产负债表中流淌资产合计一项的金额,并扣除流淌资产中：（1）短期投资、1年内到期长期债权投资、待处理流淌资产净损失等不直接参与企业经营周转的流淌资金项目;（2）直接参与经营周转的流淌资产项目中不合理资金占用部分,如过量沉淀的货币资金、帐

47、龄过长的应收款项、长期积压的存货、其他应收款项目中的不合理部分等。2.分项详细估算法,即对客户生产经营过程中不同时期的资金占用逐项进行详细测算，以确定其流淌资金的需求量。下面以工业企业为例，介绍此估算方法。工业企业依其生产经营环节的不同顺序，可将流淌资金划分为生产环节的流淌资金和流通环节的流淌资金。生产环节的流淌资金包括储备资金、生产资金和成品资金。流通环节的流淌资金包括结算资金和货币资金。具体资金构成见下表： 流 动 资 金 存 货储备资金原材料辅助材料燃料动力备品备件低值易耗品包装物生产资金在产品自制半成品待摊费用产成品资金产成品、外购商品结算资金发出商品应收销货款其他应收款暂付款货币资金

48、银行存款库存现金(1)储备资金估算。储备资金可用下式估算：储备资金=(全年需用量进厂单位价格）周转次数上式中,进厂单位价格（含税出厂价格+运杂费）（+运输损耗率)周转次数全年天数/周转天数周转天数是指一次性储备可供企业生产消耗的天数，其确定要考虑企业的规模、特点、原料市场供需情况、打算产量及企业实际情况等因素。(）生产资金的估算。生产资金数是指从投料生产到产品完工下线这一段所占用的资金。其测算公式如下：生产资金=日均生产费用产品生产周期=(产品经营成品/年工作日)产品生产周期(3）成品资金的估算。成品资金是指企业产品完工入库到库存产品对外售出这一时刻内占用的资金。其测算公式如下：成品资金=(年

49、经营成本/年产量)年初库存+年产量(1-产销率）上式中，经营成本、年产量、产销率均为当年的预测数。(4)结算资金的估算。结算资金是指从库存产品出库销售到货款进入企业帐户过程中，由于货款结算所占用的资金。其测算公式如下:结算资金=产品销售成本/结算次数=（产品销售成本360)结算天数上式中，结算天数的计算公式为：结算天数=商品在途天数+验收天数购货方承付天数+银行结算天数()货币资金的估算。货币资金是企业为保证生产经营的正常进行，保持支付能力而以货币形态存在的资金。对企业货币资金的估算要依照企业的规模、结算方式、不同时期货币资金变化规律等因素合理加以估算。通过上述各形态资金的估算,便可测算企业流

50、淌资金数量。全部流淌资金需要量储备资金+生产资金+成品资金+结算资金+货币资金3.信贷经营人员分析客户需求之后,要测算客户授信操纵量。(1)总授信操纵量:授信操纵量是建设银行确定的对单一客户所有本外币、表内外信用余额的风险操纵界限。授信操纵量测算公式如下：13CL = L+ (K V P） CL表示授信操纵量。L为客户目前在建行全部本外币表内外信用的余额。K为行业目标杠杆比率,依照不同的行业确定(见附件31-）。V为依照客户信用等级确定的企业目标杠杆比率调节系数，要紧依照客户的情况对行业目标杠杆比率进行调整，确定方法见下表：信用等级AAABBBBB调节系数10.7.90.880.80.8为客户

51、当前的财务杠杆。财务杠杆是客户负债与权益之比，与资产负债率的关系是:财务杠杆资产负债率/(1-资产负债率）。E=净资产-可认定的其他已损耗的资产,为客户目前的有效净资产。可认定的其他已损耗的资产指待摊费用、递延资产和待处理财产损溢等差不多损耗的资产。级客户的授信操纵量直接定为零。 （2）授信总量建议值。在测算出授信操纵量的基础上,综合考虑以下因素,提出对客户的授信总量建议值。客户的客观信用需求；可能客户从其他银行取得信用或归还其它银行信用的情况;建设银行的信贷政策。（3）对客户的授信总量建议值原则上不得超过测算出的授信操纵量。超过授信操纵量的，必须在客户评价报告中详细讲明缘故。1.7 撰写客户

52、评价报告1.直接评价人员按照评价报告格式，依照调查结果撰写评价报告。直接评价人员在对客户进行评价时,要力求以有资格机构审计过的财务报表为基础,通过调查走访客户财务部门和要紧治理者、核对财务报表和要紧凭证、查看库存、了解和掌握客户的动态情况以及走访外部治理部门、了解其对客户的评价、核实有关情况等方式,猎取第一手材料。关于信用评级所采纳的基础数据，直接评价人员必须依照企业实际情况,依据充分的调整理由,对企业报表有必要调整的项目进行调整，并在评价报告的相关分析中进行调整情况讲明（要紧是数值和理由),准确填写客户评价报告。直接评价人员对客户的合法性及评价所需基础资料的真实性和准确性负责。2评价审查人员

53、审核直接评价人员撰写的客户评价报告,如发觉基础资料的真实性和准确性以及评价程序、评价方法存在问题，有权要求直接评价人员进行修改;关于推断或看法不一致的问题，要在评价报告相应的地点写明意见。评价审查人员对评价程序的公正性和合理性、评价方法的正确性负责。.评价审定人员审定客户评价报告，认真分析信用等级和授信量分析的合理性，如发觉基础资料的真实性和准确性以及评价程序、评价方法存在问题,评价的工作质量较差,有重大错误,有权要求直接评价人员、评价审查人员重新评价。关于推断不一致的问题,应在评价报告相应的地点填写意见。评价审定人员对客户评价报告的整体质量包括准确性和完整性负责。4.客户信用等级必须通过认定

54、,信用等级未经认定的客户不享受建设银行相关方法规定的基于信用等级确定的优惠政策。经办部门汇总需要审批的客户评价报告，填写信用等级申报表（见附件-1-），报上级行信贷经营部门，客户评价报告如不需要审批，则保存在客户资料档案中以备使用。5客户信用等级一般不公开。有独立法人资格的企业要求建设银行出具公开信用等级证明时,采纳如下程序办理:(1)信贷业务经营部门收到客户评定信用等级的申请时，要求其到建设银行认可的中介机构评定，或由建设银行业务经营部门评定。（2) 对评定的结果，信贷业务经营部门进行确认,并按规定的权限报有权审批行审批认定。（) 经审批认定的客户信用等级，以建设银行信用等级评定委员会的名义

55、对外出具信用等级证书。1.3 客户评价规范.3. 要求1.差不多要求:信贷经营人员按照要求的程序完成评价工作；评价报告填写正确，计算正确;所要的材料齐全；所要的材料真实。客户评价报告填写要求:(1）客户评价报告中定量信息与定性信息相结合，为减少信贷经营人员的工作量,给出了许多选择题，评价人员依照客户的具体情况在相应的选项前的方框上打“”即可，同时有需要评价人员作出推断的内容,评价人员将这些内容填在相应的横线上，假如不够,能够加附页,但要注明附页的位置。（）计算财务指标都采纳“%”表示，保留一位小数点，如资产负债率为.1%，不可写成0.701。（3)封面编号按信贷治理信息系统中的客户编号填写。（

56、4)声明与保证是想提醒信贷经营人员一定要认真，应该将了解到的全部信息提供给决策人员参考,假如企业提供的报表是真实的,信贷经营人员就不应该再有错误，如比率计算错误，抄写错误等。如此做也给信贷经营人员提供了一个“避险”措施,起到爱护信贷人员的作用。（5）公司法中规定“公司应当在登记的经营范围内从事经营活动”,超越经营范围的经营活动不受法律爱护,因此客户评价人员要认真填写经营范围。（）财务评价基期一般选择上年初报表,报告期选择上年末报表。截止日期填写填表采纳数据的实际日期。3.填写电子版本的客户评价报告:（）尽量以电子形式填写格式文本。(2)总行提供的格式样本中预留的横格线，是示意逐项填写的区域,实

57、际使用电子版本时,可依照需要的篇幅填写，不使用下划线。(3）对具体的信贷项目,如认为某一条目不必填写或难以填写，请保存该条目,空置在该处。(）使用中不要删除格式样本自身的内容，更不要变更条目序号。格式样本共分四大部分，有需要补充讲明的情况,请在所属部分的最后填写增加的内容。附件3-1-1信用等级申报表_行: 按照中国建设银行信贷客户评价暂行方法的要求，我们对客户进行了评价,其中有 家客户的信用等级需上报审批,现将报告呈上,请予以审批。 （客户名单附后) 中国建设银行 行 年 月 日上报客户评价报告名单：评定行客户名称评价下达日完成日 评价人员 报告中初评等级附件3-信用等级评定申请书中国建设银

58、行：为在社会公众中树立良好的信誉形象，提高市场竞争能力，以争取更多的客户，赢得更大的进展,本公司经研究决定，特向贵行正式提出公开资信等级评定申请,本公司情愿遵守中国建设银行客户评价方法的有关规定，并情愿向贵行提供有关资料和方便。 公司(盖章） 年 月 日企业全称企业简称企业代码贷款证号企业性质注册时刻法定代表人差不多帐户开户行帐号经营范围主导产品总资产（万元)净资产（万元)是否上市公司信贷经营人员意见:同意申请不同意申请签字：日期：主管意见:同意申请不同意申请签字:日期：附件-1评价指标参考值行业钢铁机械医药房地产开发指标中意值不同意值中意值不同意值中意值不同意值中意值不同意值资产酬劳率7%2

59、%8%2%8%贷款本息按期偿还率000%10%8%100%80%10080%资产负债率58565%8%85%流淌比率.511.511.511.5速动比率10.51.10.5.5利息保障倍数1.511.51.51.1应收帐款周转率1.80.目标杠杆比率34.404.行业航空汽车煤炭电力指标中意值不同意值中意值不同意值中意值不同意值中意值不同意值资产酬劳率93%92%0%2%贷款本息按期偿还率00%8000%80%100%100%资产负债率06585%65%5%85%流淌比率.11.51.51速动比率10.51.51105利息保障倍数.511.511.51151应收帐款周转率2.41.2.2104

60、155目标杠杆比率.5.4.03.行业电子(家用电器)烟草有色石油加工与炼焦业指标中意值不同意值中意值不同意值中意值不同意值中意值不同意值资产酬劳率12%175%7%2%10%4%贷款本息按期偿还率0%81007500%80%100%8%资产负债率585%5%06%8565%5流淌比率1.51.511.511.速动比率1.5050.0.5利息保障倍数1.51511511.51应收帐款周转率2.4.83841415目标杠杆比率4.0453.8行业轻工化工建材商业指标中意值不同意值中意值不同意值中意值不同意值中意值不同意值资产酬劳率12%4%0%49%8%贷款本息按期偿还率10%810%80%10