投资市场周刊No0039

1、投资周刊No.0039 Copyright 数据中华 数据创造价值 研究引领投资投资市场周刊No.0039数据中华 2010年11月08日一、政策法规深交所剑指创业板离职高管 持股锁定期延长至18月2010年11月4日，深交所网站发布了关于进一步规范创业板上市公司董事、监事和高级管理人员买卖本公司股票行为的通知，对创业板高管特别是离职后减持行为提出新的要求。此项规定最核心的一条规定：如果创业板高管在首次公开发行股票上市之日起六个月内 （含第六个月）申报离职的，自申报离职之日起十八个月内不得转让其直接持有的本公司股份；在首次公开发行股票上市之日起第七个月至第十二个月之间（含第七个月、第十二个月）

2、申报离职的，自申报离职之日起十二个月内不得转让其直接持有的本公司股份。创投国有股豁免转持新规：大项目留给PE财政部、国资委、证监会、社保基金会等四部门日前下发了关于豁免国有创业投资机构和国有创业投资引导基金国有股转持义务有关问题的通知，明确国有创投机构投资未上市中小企业不必转持国有股。这一制度对于占据创投业近70%比重的国有创投资本将起到很大的激励作用，同时也体现了区别对待原则，严格限定企业规模，凸显国有创投机构面向大企业的PE投资不在鼓励之列。创业板审核趋紧 “突击入股”股东现形由于创业板频频陷入“突击入股”的质疑漩涡，发行审核趋紧，其中最重要的就是在创业板公司上市材料申报中，要准确申报一年

3、内新增股东的持股时间、数量及变化情况、价格及定价依据，自然人股东还需要披露最近5年的履历，法人股东要披露其主要股东和实际控制人。二、投资市场概况【一周投资统计】2010年11月01日11月07日，中国投资市场共发生各类投资事件18件，比上周略有增加；涉及总金额约为193.13亿元，比上周有所下降。表 1：2010年11月01日11月07日投资事件概况事件类型事件数量（件）涉及金额（亿元）VC/PE52.03IPO11126.02M&A247.08合计18193.13 数据中华【新募基金】本周基金市场新募基金及新成立的基金共计2个，涉及募资金额约105亿元。涉及募集金额最高的是三山资本与平安集团

4、合作成立的涛石股权投资管理（上海）有限公司，旗下所管理的能源基金将会是中国目前最大的人民币基金，规模达百亿。在涛石中，三山资本与平安集团各占50%的股份，这是平安集团首次投资PE，也是首次以GP身份出现。表 2：2010年11月01日11月07日新募基金概况投资机构募资金额主要投资领域天津文化产业投资基金（拟）5亿元文化产业涛石股权投资管理100亿元能源 数据中华【VC/PE】本周VC/PE市场共发生5件投资案例，涉及金额约2.03亿元（两家未披露），所涉及行业分别为制造业、IT、食品饮料、农林牧渔、互联网等。涉及金额最高的是哈尔滨第一工具制造有限公司获得英飞尼迪集团领投的1.2亿元投资，以帮

5、助后者实现技术升级。哈尔滨第一工具制造有限公司是中国最大的生产和科研精密切割仪器制造厂商之一。表 3：2010年11月01日11月07日VC/PE市场概况发生时间企业简称投资轮次所属行业地域涉及金额币种涉及机构2010-11-1第一工具1制造业黑龙江1.2亿元外币英飞尼迪2010-11-3瑞星3IT北京-本币富凯基金2010-11-3味博食品1食品饮料福建1600万元本币红桥创投2010-11-4多利农庄1农林牧渔上海1000万美元外币青云创投2010-11-5享客中国1互联网浙江-本币- 数据中华【IPO】本周IPO市场发生11件案例，涉及金额126.02亿元，涉及行业分别为食品饮料、物流运

6、输、制造业、医疗健康、教育、能源、电信及增值等。涉及金额最高的是2010年11月2日荣盛石化在深圳证券交易所上市，股票代码002493。荣盛石化此次上市共发行5600万股，每股发行价53.8元，净融资29亿元。上市后，荣盛石化总股本增至5.56亿股，发行股本占比10.07%，首日市值为299.13亿元。表 4：2010年11月01日11月07日IPO市场概况上市时间企业简称股票代码上市地点所属行业地区发行价募资金额2010-11-1雅士利 01230香港(HKMB) 食品饮料广东4.2港元27亿港元2010-11-2恒基达鑫002492中国(SZSE) 物流运输广东16元4.8亿元2010-1

7、1-2荣盛石化 002493中国(SZSE) 制造业浙江 53.8元29亿元2010-11-2华斯股份 002494中国(SZSE) 制造业河北22元5.85亿元2010-11-2佳隆股份 002495中国(SZSE) 食品饮料广东32元7.77亿元2010-11-2九州通600998中国(SZSE) 医疗健康湖北13元19.5亿元2010-11-2学大教育XUE美国(NYSE) 教育北京9.5美元1.28亿美元2010-11-3新高地STEL美国(NASDAQ) 能源天津8.5美元1.34亿美元2010-11-5信维通信300136中国(SZSE) 电信及增值广东31.75元5.29亿元20

8、10-11-5先河环保300137中国(SZSE) 制造业河北22元6.6亿元2010-11-5晨光生物 300138中国(SZSE) 医疗健康河北30元6.5亿元 数据中华【M&A】本周并购市场发生2件案例，涉及金额约47.08亿元（一家未披露），被收购企业的行业为连锁经营、物流运输等。其中涉及金额最大的是上海百联集团股份有限公司吸收合并上海友谊集团股份有限公司，并更名为百联股份。友谊股份向百联集团发行A股股份作为支付对价，收购百联集团持有的八佰伴36%股权和上海百联集团投资有限公司100%股权，评估价格为47.08亿元。表 5：2010年11月01日11月07日M&A市场概况并购时间并购企

9、业简称并购方地点并购方行业被并购企业被并购方地点所属行业涉及金额2010-11-3友谊股份上海连锁经营百联股份上海连锁经营47.08亿元2010-11-4大新华物流北京物流运输华日飞天物流北京物流运输- 数据中华三、本周热点行业食品饮料行业本周食品饮料行业成为投资热点，共涉及投资案例3件，涉及金额约为31.15亿元， 其中1件为VC/PE事件，2件为IPO事件。（1）VC/PE事件本周泉州红桥创业投资股份有限公司以增资入股的方式投资味博食品有限公司1600万元。味博食品是一家专业经营从事食用香精及食品配料香料研发、生产、销售与服务的大型高新技术企业。（2）IPO事件本周雅士利国际控股有限公司在香港证券交易所上市，股票代码为01230 。雅士利此次上市共发行6.