合肥荣事达三洋资产负债表的项目分析

1、资产负债表的项目分析（一） 主要资产项目分析货币资金根据母公司资产负债表水平分析表和垂直分析表以及该公司各年年报，可以对合肥荣事达三洋股份有限公司的货币资金存量规模、比重及变动情况作如下分析评价：2010 年 2011 年（ 1 ） 从存量规模和变动情况看，本年该公司货币资金比上年减少了75,369,276.72 元，增长了17.85%，变动幅度较大。其原因如下：本年经营活动现金流与上年相比比例减少了73.10%。（ 2）从比重及变动及变动情况看，该公司期末货币资金比重为9.33%，货币资金比重减少了4%，可以说该公司货币资金比重不是很高，而且有下降趋势，公司应该注意控制其存量规模及比重。20

2、09-2010 年（ 1 ） 从存量规模和变动情况看，本年该公司货币资金比上年增加了212,321,485.7 元，增长了101.15%，变动幅度较大。其原因如下：一是该年较上年营业收入增长了50.89%，使货币资金相应增加；二是其应付票据和应付账款分别增加了573,986,041.7 元和 247,645,668.5 元，增长比重分别为174.11%和 57.65%，使现金支付减少；三是本年经营活动现金流与上年相比比例增加了195.44%。从比重及变动及变动情况看，该公司期末货币资金比重为13.33%，货币资金比重增加了2.72%，可以说该公司货币资金比重不是很高，有上升趋势，公司应该注意控

3、制其存量规模及比重。2008 2009 年从存量规模和变动情况看，本年该公司货币资金比上年增加了16,516,900.74元，增长了8.54%，变动幅度不大。其原因如下：一是该年较上年营业收入增长了86.73%，使货币资金相应增加；二是其应付票据和应付账款分别增加了573,986,041.7 元和 247,645,668.5 元，增长比重分别为220.69%和119.75%，使现金支付减少；三是本年经营活动现金流与上年相比比例增加了104.50%。从比重及变动及变动情况看，该公司期末货币资金比重为10.61%，货币资金比重减少了6.56%，可以说该公司货币资金比重不是很高，有下降趋势，公司应该

4、注意控制其存量规模及比重。应收账款2010-2011 年根据会计报表可知该公司该年应收账款余额为287,605,443.29 元，比上年增长105.65%，增长比例大。根据会计报表可知虽然各期应收账款余额总体呈上升趋势，但不同期限应收账款比重基本未变，根据该公司的账龄表可知，应收账款主要是1 年以内的应收账款，说明该公司的信用政策和收账政策比较稳定，对应收账款几乎没有影响。2009-2010 年根据会计报表可知该公司该年应收账款余额为139,851,123.20 元，比上年减少23.89%。根据会计报表可知虽然各期应收账款余额总体呈上升趋势，但是该期是个特例呈下降趋势，但不同期限应收账款比重基

5、本未变，根据该公司的账龄表可知，应收账款主要是1 年以内的应收账款，说明该公司的信用政策和收账政策比较稳定，对应收账款几乎没有影响。2008-2009 年根据会计报表可知该公司该年应收账款余额为183,758,646.91元，比上年增长 8.54%,增长比例不大。根据会计报表可知虽然各期应收账款余额总体呈上升趋势，但不同期限应收账款比重基本未变，根据该公司的账龄表可知，应收账款主要是1年以内的应收账款，说明该 公司的信用政策和收账政策比较稳定，对应收账款几乎没有影响。其他应收款2010-2011 年根据公司报表和附注可知，该公司本年其他应收款余额为11,494,873.79元，占总资产的比重为

6、0.31%,上年其他应收款的余额为9,218,662.81元，占总资产的比重为 0.29%,本年其他应收款增加2,276,210.98 元，增长率为24.69% 。从其他应收款增长幅度和所占比例来 看并不高，其中前五名欠款合计4,636,684.35元，占其他应收款的40.34%,说明债务人比较分散。本报告期其他应收款中持有公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位情况本报告期其他应收账款中无持有公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位的欠款。2009-2010 年根据公司报表和附注可知，该公司本年其他应收款余额为9,218,662.81元，占总资产的比重为0.29%,上年其他应收款的余额为

7、7,357,355.27 元，占总资产的比重为 0.37%,本年其他应收款增长1,861,307.5 元，增长率为25.30% 。从其他应收款增长幅度和所占比例来看 并不高，本报告期其他应收款中持有公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位情况本报告期其他应收账款中无持有公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位的欠款。2008-2009 年根据公司报表和附注可知，该公司本年其他应收款的余额为7,357,355.27 元，占总资产的比重为0.37%,上年其他应收款的余额为9,915,858.38 元，占总资产的比重为 0.88%,本年其他应收款减少2,558,503.11 元，减少率为25.8

8、0% 。从其他应收款增长幅度和所占比例 来看并不高，其中前五名欠款合计1,618,592.03元，占其他应收款的 21.30%,说明债务人比较分散。本报告期其他应收款中持有公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位情况本报告期其他应收账款中无持有公司5%合5%）以上表决权股份的股东单位的欠款。存货1、存货的构成（1）存货规模与变动情况分析2010-2011存货变动情况分析表单位：人民币元项目2011 年2010 年变动情况变动额变动率原材料45,567,383.4974,744,020.30-29,176,636.81-39.04%在产品9,813,576.407,354,644.652,45

9、8,931.7533.43%库存商品601,716,572.35505,418,709.0996,297,863.2619.05%自制半成品19,927,084.899,359,319.0810,567,765.81112.91%存货总值677,024,617.13596,876,693.1280,147,924.0113.43%存货跌价准备12,329,368.5013,381,419.73-1,052,051.23-7.86%根据上表可知，如果按存货资产总值计算，本年度存货增加了 80,147,924.01元，增长 比率为13.43%,表明存货实物量的绝对增加。如果按净值计算，本年度存货增

10、加了 81,199,975.24 元，增长比率为13.92%。虽然存货净值的变动额、变动率高于存货净值的变得、变动率，但这只是存货资产因为计提跌价准备而造成的价值量变动，这种变化对经营活动本身不会产生实质性影响。合肥三洋本年度销售收入增长了27.59%,材料存货却减少了 39.04%,相比于销售收入的增长速度，材料存货的减少应该引起注意。本期在产品存货增加了33.43%,高于销售收入的增长，说明公司应该缩短生产周期而减少在产品占用。库存商品存货不是为了保证生产经营活动正常进行的必需存货，所以应尽可能压缩到最低水平。该公司库存商品存货增加了 19.05%,这个比率偏高。而该公司本期自制半成品增加

11、了112.91%,增长比率巨大，说明自制半成品占用了很大的资源。2009-2010存货变动情况分析表单位：人民币元项目2010 年2009 年变动情况变动额变动率原材料74,744,020.3055,112,826.2919,631,194.0135.62%在产品7,354,644.6510,554,194.94-3,199,550.29-30.32%库存商品505,418,709.09382,062,294.87123,356,414.2232.29%自制半成品9,359,319.087,381,899.171,977,419.9126.79%存货总值596,876,693.12455,11

12、1,215.27141,765,477.8531.15%存货跌价准备13,381,419.737,841,458.405,539,961.3370.65%存货净值583,495,273.39447,269,756.87136,225,516.5230.46%根据上表可知，如果按存货资产总值计算，本年度存货增加了141,765,477.85元，增长比率为31.15%,表明存货实物量的绝对增加。如果按净值计算，本年度存货增加了 136,225,516.52 4元，增长比率为30.46%。虽然存货净值的变动额、变动率高于存货净值的变得、变动率，但这只是存货资产因为计提跌价准备而造成的价值量变动，这种

13、变化对经营活动本身不会产生实质性影响。合肥三洋本年度销售收入增长了50.89%,材料存货却增加了35.26%。本期在产品存货减少了 30.32%,说明公司应该缩短了生产周期而减少了在产品占用。库存商品存货不是为 了保证生产经营活动正常进行的必需存货，所以应尽可能压缩到最低水平。该公司库存商品存货增加了 32.29%,这个比率偏高。而该公司本期自制半成品增加了26.79%,增长比率较大，说明自制半成品占用了很大的资源。2008-2009存货变动情况分析表单位：人民币元项目2009 年2008 年变动情况变动额变动率原材料55,112,826.2957,469,407.94-2,356,581.6

14、5-4.10%在产品10,554,194.9412,215,787.52-1,661,592.58-13.60%库存商品382,062,294.87243,790,729.61138,271,565.2656.72%自制半成品7,381,899.179,867,013.44-2,485,114.27-25.19%存货总值455,111,215.27323,342,938.51131,768,276.7640.75%存货跌价准备7,841,458.405,484,652.232,356,806.1742.97%存货净值447,269,756.87317,858,286.28129,411,470

15、.5940.71%根据上表可知，如果按存货资产总值计算，本年度存货增加了131,768,276.76元，增长比率为40.75%,表明存货实物量的绝对增加。如果按净值计算，本年度存货增加了 129,411,470.59 元，增长比率为40.71%。虽然存货净值的变动额、变动率高于存货净值的 变得、变动率，但这只是存货资产因为计提跌价准备而造成的价值量变动，这种变化对经营活动本身不会产生实质性影响。合肥三洋本年度销售收入增长了86.73%,材料存货减少了 4.10%,相比于销售收入的增长速度，材料存货的减少应该引起注意。本期在产品存货减少了13.60%,说明公司应该缩短了生产周期而减少了在产品占用

16、。库存商品存货不是为了保证生产经营活动正常进行的必需存货，所以应尽可能压缩到最低水平。该公司库存商品存货增加了56.72%,这个比率偏高。而该公司本期自制半成品减少了25.19%,有利于节约资源。（2）存货结构与变动过程分析2010-2011年存货结构分析表项目金额（元）结构2011 年2010 年2011 年2010 年差异原材料45,567,383.4974,744,020.306.73%12.52%-5.79%在产品9,813,576.407,354,644.651.45%1.23%0.22%库存商品601,716,572.35505,418,709.0988.88%84.68%4.20

17、%自制半成品19,927,084.899,359,319.082.94%1.57%1.38%存货总值677,024,617.13596,876,693.12100.00%100.00%0.00%存货跌价准备12,329,368.5013,381,419.73存货净值664,695,248.63583,495,273.39从上表可以看出，该公司存货总所占比率较大的是原材料和库存商品，库存商品的比率尤其大，高达80%左右，这值得注意，库存商品占存货的比率大，可能造成产品的积压，增加公 司成本。原材料存货较上年降低，且比重较小，这对企业的生产经营可能造成影响。2009-2010年存货结构分析表项目金

18、额（元）结构2010 年2009 年2010 年2009 年差异原材料74,744,020.3055,112,826.2912.52%12.11%0.41%在产品7,354,644.6510,554,194.941.23%2.32%-1.09%库存商品505,418,709.09382,062,294.8784.68%83.95%0.73%自制半成品9,359,319.087,381,899.171.57%1.62%-0.05%存货总值596,876,693.12455,111,215.27100.00%100.00%0.00%存货跌价准备13,381,419.737,841,458.40存货

19、净值583,495,273.39447,269,756.87从上表可以看出，该公司存货总所占比率较大的是原材料和库存商品，库存商品的比率尤其大，高达80%左右，这值得注意，库存商品占存货的比率大，可能造成产品的积压，增加公 司成本。原材料存货较上年增加很小，这对企业的生产经营可能造成影响。2008-2009年存货结构分析表项目金额（元）结构2009 年2008 年2009 年2008 年差异原材料55,112,826.2957,469,407.9412.11%17.77%-5.66%在产品10,554,194.9412,215,787.522.32%3.78%-1.46%库存商品382,062,294.87243,790,729.6183.95%75.40%8.55%自制半成品7,381,899.179,867,013.441.62%3.05%-1.43%存货总值455,111,215.27323,342,938.51100.00%100.00%0.00%存货跌价准备7,841,458.405,484,652.23存货净值447,