某银行资产质量分析

1、1 2005. 3.1 上海上海2004年年612月月全行资产质量分析全行资产质量分析风险监控部风险监控部2主 要 内 容一、下半年资产质量状况一、下半年资产质量状况二、需要关注的几个问题二、需要关注的几个问题三、近期资产质量的趋势三、近期资产质量的趋势四、四、2005年资产质量考核年资产质量考核31.1不良贷款基本状况基本状况变动情况变动情况迁徙情况迁徙情况分行情况分行情况监察名单监察名单4贷款质量基本状况539059651911780 0200020004000400060006000贷款总额贷款总额不良贷款不良贷款200406200406200412200412贷款余额增加贷款余额增加5

2、74.17574.17亿亿不良贷款减少不良贷款减少13.3913.39亿亿不良率下降不良率下降0.560.56个点个点3.542.985不良贷款余额变动135.03115.3455.8661.50.010.67050100150次级次级可疑可疑损失损失不良贷款余额变动图（单位：亿元）不良贷款余额变动图（单位：亿元）2004年6月2004年6月2004年末2004年末特征特征 次级：下降较多次级：下降较多 可疑：明显增加可疑：明显增加 损失：略有增加损失：略有增加6不良贷款占比变动特征特征 次级：下降次级：下降 可疑：微升可疑：微升 损失：微升损失：微升3.54%2.98%2.50%1.93%1

3、.04%1.03%0.00%0.01%0%1%2%3%4%不良贷款不良贷款次级次级可疑可疑损失损失不良贷款占比变动图不良贷款占比变动图2004年6月2004年6月2004年末2004年末7不良贷款迁徙变动2004年年6月末不良贷款余额月末不良贷款余额190.90 亿元亿元加：当期新增加：当期新增35.56 亿元亿元减：当期收回减：当期收回-33.58 亿元亿元减：级别上调减：级别上调-15.36 亿元亿元2004年底不良贷款余额年底不良贷款余额177.53 亿元亿元8贷款向下迁徙矩阵（单位：亿元）项目项目次级类次级类可疑类可疑类损失类损失类不良贷款不良贷款增加合计增加合计从正常降入从正常降入

4、7.370.127.49从关注降入从关注降入21.453.130.0324.62从次级降入从次级降入9.289.270.01从可疑降入从可疑降入0.410.41从表外转入从表外转入2.260.980.213.45向下迁徙贷款合计向下迁徙贷款合计21.8013.100.6635.569不良贷款行间分布0 04 48 81212161620200%0%5%5%10%10%15%15%20%20%不良贷款占比不良贷款占比不良贷款余额（单位：亿元）不良贷款余额（单位：亿元）上海上海海南海南大庆大庆汕头汕头沈阳沈阳重庆重庆齐齐哈尔齐齐哈尔锦州锦州抚顺抚顺余额高余额高占比、余额占比、余额双高双高占比高占比

5、高10不良贷款增减大行(与6月末比，剔除核销因素)余额增加最多的余额增加最多的5 5大分行：大分行：余额减少最多的余额减少最多的5 5大分行：大分行：分行分行增加金额增加金额大连大连1.081.08亿元亿元济南济南0.890.89亿元亿元大庆大庆0.810.81亿元亿元济宁济宁0.620.62亿元亿元锦州锦州0.390.39亿元亿元分行分行减少金额减少金额重庆重庆2.332.33亿元亿元武汉武汉0.820.82亿元亿元威海威海0.770.77亿元亿元天津天津0.760.76亿元亿元上海上海0.750.75亿元亿元11监察名单基本情况2004年年7月：全行通过风险排查，得到首批监察名单，月：全行

6、通过风险排查，得到首批监察名单， 共共705户，涉及正常或关注类贷款户，涉及正常或关注类贷款105.03 亿元亿元 ；2004年年9月：月： 监察名单纳入信贷资产风险监控系统，实行动监察名单纳入信贷资产风险监控系统，实行动态管理，态管理， 共共675户，涉及贷款金额户，涉及贷款金额102亿元；亿元；2004年年12月：制定风险监察名单管理办法，根据定义重新清月：制定风险监察名单管理办法，根据定义重新清理，监察名单剩余理，监察名单剩余446户，涉及关注类贷款户，涉及关注类贷款70.85亿元，占当亿元，占当期全部关注类贷款的期全部关注类贷款的7.25% 。12监察名单余额大行8.955.584.2

7、74.083.873.733.303.132.871.970246810余额（单位：亿元）余额（单位：亿元）大连大连 郑州郑州 天津天津 广州广州 重庆重庆 上海上海 长春长春 北京北京 南京南京 深圳深圳13监察名单迁徙变动（2004年9-12月）项目项目户数户数金额金额期初（期初（2004年年9月）月）675 户户102 亿元亿元加：当期新增加：当期新增173 户户22 亿元亿元减：升入正常减：升入正常37 户户 4 亿元亿元 进入关注进入关注51 户户 6 亿元亿元 滑入不良滑入不良83 户户 8 亿元亿元 其他原因退出其他原因退出231 户户35 亿元亿元期末（期末（2004年年12月

8、）月）446 户户71 亿元亿元141.2 非信贷不良资产分类概况分类概况种类分析种类分析行间分布行间分布15非信贷不良资产概况 （根据非信贷监控系统 2004年末）原有部分原有部分121.75亿121.75亿元元新增部分新增部分8.35亿元8.35亿元或有部分或有部分3.73亿元3.73亿元16非信贷不良资产种类3.8%2.7%6.0%6.4%1.4%18.6%10.8%50.2%130待处理抵债资产 6 5 . 4 3 亿元130待处理抵债资产 6 5 . 4 3 亿元1384非业务性挂帐 2 4 . 1 8 亿 元1384非业务性挂帐 2 4 . 1 8 亿 元同业拆借 1 4 . 68

9、亿 元同业拆借 1 4 . 68亿 元311待处理资产 7 . 8 7 亿 元311待处理资产 7 . 8 7 亿 元145股权投资 6 . 5 4亿 元145股权投资 6 . 5 4亿 元1321表内应收利息 1 . 8 7 亿元1321表内应收利息 1 . 8 7 亿元342代理证券 3 . 5 4亿 元342代理证券 3 . 5 4亿 元其他类 4 . 99亿 元其他类 4 . 99亿 元130130、13841384、13211321科目等由科目等由信贷风险转化而来非信贷不信贷风险转化而来非信贷不良资产占良资产占7070，是信贷风险，是信贷风险的不断暴露的信号。的不断暴露的信号。17非

10、信贷不良资产排名（按在经营性非信贷资产中的占比）86%66%64%64%48%48%42%30%28%27%0%20%40%60%80%100%海南海南 中山中山 佛山佛山 北海北海 大连大连 汕头汕头 吉林吉林 重庆重庆 济南济南 桂林桂林18第二部分需要关注的几个问题需要关注的几个问题新增不良贷款较多新增不良贷款较多逾期贷款快速增加逾期贷款快速增加贷款风险结构恶化贷款风险结构恶化个贷风险不容忽视个贷风险不容忽视非信贷资产风险巨大非信贷资产风险巨大19新增不良贷款增多时间从正常下滑从关注下滑从表外滑入合计三季度三季度3.371.1612.20四季度四季度4.122.2923.36变化变化+0

11、.75+1.13+11.16不良贷款从三种渠道增加不良贷款从三种渠道增加20新增不良贷款较多可见不良贷款可见不良贷款“前清后冒前清后冒”现象仍然严重。现象仍然严重。四季度增加尤快，与部分行在年关考量利益有关四季度增加尤快，与部分行在年关考量利益有关要注意表外业务向表内不良贷款的风险转移要注意表外业务向表内不良贷款的风险转移新增不良贷款几乎将当期清收成果吞噬殆尽新增不良贷款几乎将当期清收成果吞噬殆尽下半年不良贷款下降，主要是靠评级上调实现的下半年不良贷款下降，主要是靠评级上调实现的8家分行新增不良贷款贷款超过家分行新增不良贷款贷款超过1亿元：亿元：上海、沈阳、大上海、沈阳、大连、济南、深圳、南京

12、、哈尔滨、大庆。连、济南、深圳、南京、哈尔滨、大庆。21逾期贷款快速增加2003年下半年逾期与不良反向变化的现象，在年下半年逾期与不良反向变化的现象，在2004年下半年再度出现年下半年再度出现五级不良：下降五级不良：下降13亿亿VS逾期贷款：增加逾期贷款：增加21亿亿时间逾期贷款不良贷款差额2004.06642004.1230变化变化+2122贷款逾期账龄拉长（单位：亿元）逾期时间逾期时间20042004年末余额年末余额比比20042004年年6 6月增减月增减0-900-90天天42.042.0- 2.5- 2.590-18090-180天天33.733.7+ 7.8+ 7.8180-270

13、180-270天天15.715.7+ 4.7+ 4.7270-360270-360天天15.815.8+ 5.0+ 5.0360360天以上天以上39.439.4+ 5.8+ 5.8合计合计146.5146.5+ 20.8+ 20.823贷款风险结构恶化贷款向下迁徙压力沉重，结构恶化，风险增加贷款向下迁徙压力沉重，结构恶化，风险增加 关注类：大幅增加关注类：大幅增加253亿元，余额近亿元，余额近1000亿，南京、西安、亿，南京、西安、宁波、无锡等宁波、无锡等9家行增加过家行增加过10亿亿 可疑类：共增加可疑类：共增加5.65亿元，在前几个月平稳下降的基础亿元，在前几个月平稳下降的基础上，上，1

14、2月猛增月猛增7.2亿，这并非风险合理变化的实际反映亿，这并非风险合理变化的实际反映 损失类：在集中处置后使损失类：在集中处置后使6月底余额几乎为月底余额几乎为0的基础上，的基础上，又增加了又增加了0.66亿元亿元24可疑类贷款年末猛增问题：问题： 年末可疑类贷年末可疑类贷款快速增加应款快速增加应引起重视引起重视可疑类贷款余额逐月变动图（单位：亿元）可疑类贷款余额逐月变动图（单位：亿元）40506070200406 200407 200408 200409 200410 200411 20041225个贷风险不容忽视5.55.023.572.820.73%0.45%0.53%0.69%0246

15、810200406200409200412200501不良贷款余额（单位：亿元）不良贷款余额（单位：亿元）0.2%0.4%0.6%0.8%不良贷款占比不良贷款占比余额余额占比占比26个贷风险不容忽视 按照零售系统，年末逾期个贷为按照零售系统，年末逾期个贷为3.45亿元亿元 车贷风险尤甚：年末车贷逾期车贷风险尤甚：年末车贷逾期1.79亿元，占全部个贷亿元，占全部个贷52，车贷不良率，车贷不良率3.49，已超对公平均，已超对公平均 进入进入2005年，个贷不良惯性增长势头不减：逾期贷款余年，个贷不良惯性增长势头不减：逾期贷款余额额4.3亿元，增长亿元，增长8900万元；其中车贷不良万元；其中车贷不

16、良2.22亿元，增亿元，增长长4300万元。按五级分类，个贷不良已超过万元。按五级分类，个贷不良已超过5.5亿元。亿元。27非信贷不良资产风险大构成复杂，涉及众多业务，分散在构成复杂，涉及众多业务，分散在21个科目核算个科目核算挂帐时间长，账龄在挂帐时间长，账龄在3年以上的资产超过年以上的资产超过2/3历史遗留问题多，如原证券部业务、账外经营等历史遗留问题多，如原证券部业务、账外经营等损失率高于不良贷款，拨备将占用大量财务资源损失率高于不良贷款，拨备将占用大量财务资源管理与处置的难度大，将牵掣大量时间、精力管理与处置的难度大，将牵掣大量时间、精力28非信贷不良资产账龄长1年- 3年1年- 3年

17、26.08%26.08%6个月- 1 年6个月- 1 年3.22%3.22% 6个月以内 6个月以内2.91%2.91%3年以上3年以上67.78%67.78%29非信贷资产管理措施对费用类挂帐：清理结转对费用类挂帐：清理结转对具备核销条件的：上报核销对具备核销条件的：上报核销对存在清收可能的对存在清收可能的 ：从速处置：从速处置对正常、关注类：加强监控，及时分类对正常、关注类：加强监控，及时分类30第三部分资产质量近期趋势：不良贷款可能继续增加资产质量近期趋势：不良贷款可能继续增加对公贷款仍然面临风险暴露的压力对公贷款仍然面临风险暴露的压力个贷不良可能还会持续增加个贷不良可能还会持续增加海外

18、机构频发风险事件海外机构频发风险事件信息披露的外部压力信息披露的外部压力暴露风险的内在意愿暴露风险的内在意愿31对公贷款面临压力随着国家宏观调控的深入，前期过热行业风险还将逐步显现随着国家宏观调控的深入，前期过热行业风险还将逐步显现和转移；一些竞争性行业结构恶化，风险加大，出现应收账和转移；一些竞争性行业结构恶化，风险加大，出现应收账款大幅增加等现象款大幅增加等现象部分行审批权限上收，原勉强维持的部分贷款可能部分行审批权限上收，原勉强维持的部分贷款可能“见光死见光死”关注类贷款存量高达关注类贷款存量高达1000亿元，其中亿元，其中1/4是近半年增加的，潜是近半年增加的，潜在风险和下行迁徙的压力

19、沉重在风险和下行迁徙的压力沉重经过风险排查得到的监察名单中，有经过风险排查得到的监察名单中，有45亿元属于风险较大甚亿元属于风险较大甚至严重，对近期资产质量构成巨大压力至严重，对近期资产质量构成巨大压力32监察名单：风险程度分类风险严重风险严重8.29亿元8.29亿元风险较大风险较大36.73亿元36.73亿元风险可逆风险可逆25.83亿元25.83亿元33个贷不良或将持续增加个人贷款业务多年的快速发展积累了一定风险，如果遇到个人贷款业务多年的快速发展积累了一定风险，如果遇到房地产等市场波动，个贷不良可能大量出现房地产等市场波动，个贷不良可能大量出现新司法解释将给住房按揭贷款带来重大不利影响新

20、司法解释将给住房按揭贷款带来重大不利影响汽车贷款的风险还可能会进一步暴露汽车贷款的风险还可能会进一步暴露针对个人贷款的风险分类办法和系统即将推行，可能引发针对个人贷款的风险分类办法和系统即将推行，可能引发个贷不良的技术性暴露个贷不良的技术性暴露34外部压力与内在意愿外部监管机构、投资者、公众、媒体对银行外部监管机构、投资者、公众、媒体对银行风险越来越关注，信息披露要求越来越高风险越来越关注，信息披露要求越来越高内部审计机构即将对风险分类进行例行检查内部审计机构即将对风险分类进行例行检查各行风险管理观念在转变，真实、及时揭示各行风险管理观念在转变，真实、及时揭示风险的内在意愿在增强风险的内在意愿

21、在增强35第四部分2005年资产质量考核年资产质量考核资产质量考核政策的变化资产质量考核政策的变化2005年不良贷款控制计划年不良贷款控制计划如何准确解读变化的涵义如何准确解读变化的涵义36考核政策变化全行经营绩效考核体系进行重大改革全行经营绩效考核体系进行重大改革原则：在控制风险的前提下实现效益最大化目标：建立经营发展的风险约束和回报机制核心：经风险调整后的效益（RAROC）指标：资产质量与效益指标融合，占65权重37效益质量指标效益质量指标（效益质量指标（65）拨备后利润： 20经济利润： 20经济资本回报率： 20不良贷款绝对额控制计划 53805年不良贷款控制计划目标：全行不良贷款绝对

22、额控制下降目标：全行不良贷款绝对额控制下降10.5亿元亿元原则：公平公正、全面客观、激励先进、鞭策落后原则：公平公正、全面客观、激励先进、鞭策落后因素：年末不良贷款余额与占比、因素：年末不良贷款余额与占比、2004年新增不良年新增不良贷款、贷款、2004年清收业绩、集中处置的不良贷款等年清收业绩、集中处置的不良贷款等3905年不良贷款控制计划2005年全行不良贷款控制计划的分解方法：年全行不良贷款控制计划的分解方法：采取区间测算法，排定各行不良贷款应当下降的基数采取区间测算法，排定各行不良贷款应当下降的基数根据既定的标准，对部分行进行微调根据既定的标准，对部分行进行微调直接豁免：对资产质量好的

23、行，实行绝对额零压缩计划直接豁免：对资产质量好的行，实行绝对额零压缩计划（1 1）不良贷款占比在）不良贷款占比在1 1以下；或以下；或（2 2）不良贷款余额在）不良贷款余额在1 1亿元以下亿元以下40正确解读质量考核变化问题的提出：不良贷款指标权重从去年初的问题的提出：不良贷款指标权重从去年初的40、下半年的下半年的33，调整为今年的，调整为今年的5，是否意味着集中，是否意味着集中处置后，全行资产质量考核导向的弱化？处置后，全行资产质量考核导向的弱化？这只是从名义指标对考核改革进行的形而上学解读，这只是从名义指标对考核改革进行的形而上学解读，不仅机械片面，而且危害极大。不仅机械片面，而且危害极

24、大。41正确解读质量考核变化实际上，在新考核体系中，资产质量因素的影响不是实际上，在新考核体系中，资产质量因素的影响不是减小了，而是扩大了，而且更加科学了。因为：减小了，而是扩大了，而且更加科学了。因为： 1 1、所有效益指标的起点和基础都是以拨备后利润；、所有效益指标的起点和基础都是以拨备后利润； 2 2、资产质量和风险因素就集中体现在这里的拨备中；、资产质量和风险因素就集中体现在这里的拨备中；3 3、资产质量通过拨备影响着占、资产质量通过拨备影响着占6060权重的效益指标；权重的效益指标； 4 4、加上还有占、加上还有占5%5%权重的不良贷款绝对额指标。权重的不良贷款绝对额指标。42拨备后

25、利润的计算公式拨备后利润拨备后利润 =账面税前利润账面税前利润 -（年末呆账准备计提基数（年末呆账准备计提基数1% -年初呆账准年初呆账准备计提基数备计提基数1%）-核销贷款本金核销贷款本金- “关注类贷款关注类贷款”增量增量1%“次级类贷款次级类贷款”增量增量24%“可疑类贷款可疑类贷款”增量增量49%“损失类贷款损失类贷款”增量增量99%“1384非业务性挂帐非业务性挂帐”增量增量75%“130待处理抵债资产待处理抵债资产”增量增量50%“311待处理待处理资产增量资产增量”50%43现行质量考核的特征 之一：高集成从独立设置指标考核，到把质量指标与效之一：高集成从独立设置指标考核，到把质量指标与效益指标高度地融合在一起，既科学地反映了资产质量与经营益指标高度地融合在一起，既科学地反映了资产质量与经营效益之间的内在逻辑和密切关系，更有助于引导全行切实贯效益