四川长虹财务造假案例

1、主讲主讲: : 搜集资料：搜集资料： 整理资料：整理资料：制作制作PPT: PPT: 演讲稿：演讲稿： 分配：分配：目录： 公司概况及经营范围公司概况及经营范围 案例背景案例背景 财务分析财务分析 启示及建议启示及建议四川长虹概况：中文名称：四川长虹电器股份有限公司中文名称：四川长虹电器股份有限公司英文名称：英文名称：Sichuan Changhong Sichuan Changhong Electric Co.,Ltd. Electric Co.,Ltd.成立时间：成立时间：1988-07-181988-07-18总部地点：四川省绵阳市总部地点：四川省绵阳市子公司数：子公司数：1919家家员

2、工人数：员工人数：7 7万余万余经营范围: 1 1、家用电器、电子电工机械专用设备家用电器、电子电工机械专用设备； 2 2、房屋及设备租赁；房屋及设备租赁； 3 3、包装产品及技术服务；包装产品及技术服务； 4 4、公路运输，仓储及装卸搬运；公路运输，仓储及装卸搬运； 5 5、电子商务；软件开发、销售与服务；电子商务；软件开发、销售与服务； 6 6、废弃电器电子产品回收及处理。废弃电器电子产品回收及处理。案例背景:被指虚增销售收入50亿。 财务门财务门20022002年出口彩电年出口彩电近近400400万台，其万台，其中有中有300300多万台多万台是由美国是由美国APEXAPEX公公司代理出

3、口的。司代理出口的。却却 遭遇美国遭遇美国APEXAPEX公司巨额诈公司巨额诈骗骗20102010年媒体刊年媒体刊出出被指虚增被指虚增销售收入销售收入5050亿亿 四川长虹四川长虹1010年年财务迷踪财务迷踪被被指虚增销售收指虚增销售收入入5050亿亿 四川长虹曝财务丑闻四川长虹曝财务丑闻长虹公司财务管理方面主要有三个疑点：长虹的存货在长虹的存货在19971997年彩管大战的时候年彩管大战的时候增加，这属于正常增加，这属于正常情况。情况。19971997年之后年之后存货没有下降还有存货没有下降还有上升趋势，但是他上升趋势，但是他们的存货跌价准备们的存货跌价准备并没有随着存货量并没有随着存货量的

4、上升而增加。的上升而增加。19981998年彩管大战的年彩管大战的时候，长虹的应收时候，长虹的应收账账款正常增加，但款正常增加，但是是19981998以后应收以后应收账账款不跌反升，长虹款不跌反升，长虹没有按照程序计提没有按照程序计提坏账准备。坏账准备。从从20002000年开始，长年开始，长虹办理了一个高达虹办理了一个高达1010亿的代客理财，亿的代客理财，代客理财应该计提代客理财应该计提跌价准备，但是长跌价准备，但是长虹没有按照程序计虹没有按照程序计提短期投资跌价准提短期投资跌价准备。备。长虹的坏账准备：下表是四川长虹1999-2005年几个关键财务数据：2001年长虹与同行业竞争者应收账

5、款平均计提比率的比较：长虹公司多计应收账款的渠道主要为以下四个： 伪造承兑汇票伪造承兑汇票提前确认收入提前确认收入暗渡陈仓暗渡陈仓重复记录旺季销售收入重复记录旺季销售收入1提前确认收入 自自20012001年以来，长虹应收账款余额直线上升。与此同年以来，长虹应收账款余额直线上升。与此同时，主营收入在时，主营收入在20022002年虽有起色，但远远不如应收账款增年虽有起色，但远远不如应收账款增长的快。长虹是长的快。长虹是20012001年开始与年开始与APEXAPEX合作的。在由合作的。在由APEXAPEX中介中介出口的资金有四成没有收回，但按惯例，与海外中介企业出口的资金有四成没有收回，但按惯

6、例，与海外中介企业合作，一般会有二至六个月的还款期，合作，一般会有二至六个月的还款期，APEXAPEX尚未偿还的四尚未偿还的四成资金中绝大部分仍未超过信用付款期限，而且还有支票成资金中绝大部分仍未超过信用付款期限，而且还有支票担保担保。这一事实表明长虹计入财务报表的利润中有很大一这一事实表明长虹计入财务报表的利润中有很大一部分是未确认的收入，也就是应收账款。提前确认的收入部分是未确认的收入，也就是应收账款。提前确认的收入不一定能在将来实现，这样是有很大风险的，也就构成了不一定能在将来实现，这样是有很大风险的，也就构成了账实不符。账实不符。2.伪造承兑汇票 在在19981998年四川长虹财务报表

7、大额应收票据列示表中，年四川长虹财务报表大额应收票据列示表中，高达高达4.6584.658亿元的上海英达商业公司商业承兑汇票事实上亿元的上海英达商业公司商业承兑汇票事实上是上海英达商业公司应四川长虹要求开具，但是上海英达是上海英达商业公司应四川长虹要求开具，但是上海英达没有提过货，也没有销售和入库，也不是预付款没有提过货，也没有销售和入库，也不是预付款。报表中。报表中还显示对重庆百货大楼还显示对重庆百货大楼19981998年末的应收票据为年末的应收票据为6.6586.658亿元亿元。而在当年重庆百货自己的财务报表中，应付票据仅为。而在当年重庆百货自己的财务报表中，应付票据仅为94949494万

8、元。两家上市公司的财务数据完全不相符。万元。两家上市公司的财务数据完全不相符。3.暗渡陈仓长虹投资长虹投资长虹新艺长虹新艺1 1个亿个亿新艺实际新艺实际收到收到80008000万万新艺购买资新艺购买资产花费产花费16001600万万64006400万万？84008400万万? ?4.重复记录旺季销售收入19971997年销年销售收入售收入19981998年年1 1月月1 1日日至至1 1月月3131日春节日春节旺季销售收入旺季销售收入近近2020亿亿19981998年销年销售收入售收入19991999年一月年一月的部分收入的部分收入四川长虹“财务门”事件告诉我们： 一方面应收账款增加是企业今后

9、发展中的主流趋一方面应收账款增加是企业今后发展中的主流趋势，但另一方面对应收账款的风险防范问题也应势，但另一方面对应收账款的风险防范问题也应势在必行。四川长虹的坎坷经历证明了这一点。势在必行。四川长虹的坎坷经历证明了这一点。 公司财务治理需要更完善的监督和保障，造假带公司财务治理需要更完善的监督和保障，造假带来的是一时的暴利，但却会损害大众的利益，舞来的是一时的暴利，但却会损害大众的利益，舞弊者自身也终难逃法网。弊者自身也终难逃法网。我们的建议：三三、强化应收账款的日常管理，财务、信用和销强化应收账款的日常管理，财务、信用和销售部门进行应收账款跟踪管理服务。售部门进行应收账款跟踪管理服务。一一、树立坏账风险意识，建立应收账款坏树立坏账风险意识，建立应收账款坏账准备制度