个人理财之人生事件规划

1、第十二章 人生事件规划本章精粹： 教育投资规划工具 教育投资规划的概念 退休规划的含义 退休规划的重要原则 养老保险的概念以及特点 个人退休规划的流程 遗产的法律特征 遗产规划工具2第十二章 人生事件规划案例导入上海社会科学院研究员徐安琪在孩子的经济成本：转型期的结构和变化的调研报告中称，从直接的经济成本看，016 岁的抚养成本将达到25 万元左右。如估算到子女上高等院校的家庭支付，则高达48 万元。如估算30 岁以前未婚不在读的子女的总成本将高达49 万元惊人的中国孩子教育成本。核心概念教育投资规划退休规划 遗产规划3第一节 教育投资规划一、教育投资规划概述(一)教育投资规划的概念教育投资规

2、划是指为实现预期的教育目标所需要的费用而进行的一系列资金管理活动。教育投资规划包括个人教育投资规划和子女教育投资规划两种。个人教育投资是指对客户本身的教育投资；子女教育投资是指客户为子女将来的教育费用进行策划和投资。本节主要探讨子女教育投资规划，对客户子女的教育投资又可分为基础教育投资和大学教育投资。4一、教育投资规划概述(二)教育投资规划的重要性(1) 教育值得投资，但关键在于规划(2) 子女高等教育期间的开支属于阶段性高支出，不事先准备，届时的支出将难以应付。(3) 高等教育学费的上涨率高于通货膨胀率，储备教育资金的报酬率要高于学费增长率。(4) 子女教育金是最没有时间弹性和费用弹性的理财

3、目标，因此更要预先规划，才不会有因财力不足而阻碍子女上进心的遗憾。5一、教育投资规划概述(三)子女教育投资规划的特点1. 没有时间弹性2. 没有费用弹性3. 子女教育金必须靠自己来准备4. 子女教育金费用昂贵5. 教育的支出增长率高于一般的物价增长率6二、教育投资规划的技术(一)确立子女培养目标(二)教育投资规划的步骤第一步，要明确客户的子女接受何种类型的教育。第二步，估计子女教育所需的费用。第三步，在预测未来通货膨胀率的基础上，并对子女教育费用增长率进行调整。第四步，在估计子女教育费用和年增长率以后，就可以估计客户在未来所必须支付的教育投资额。7三、教育投资规划工具(一)传统教育投资工具1.

4、 个人储蓄2. 定息债券3. 人寿保险(二)其他教育投资工具1. 政府债券2. 股票和公司债券3. 大额可转让存单4. 教育信托基金5. 共同基金(三)短期教育策划工具8第二节 退 休 规 划由于大多数人在退休之后即失去了正常的收入来源工资，为了使退休后的生活更有保障，未雨绸缪，需要预先进行基于退休目的的财务规划，将老年时各种不确定因素对生活的影响程度降到最低。退休规划包括利用社会保障的计划，购买商业性人寿保险公司的年金产品的计划以及企业和个人退休金计划等内容。9一、退休规划的基础知识(一)退休规划的含义要安享晚年必须要具备 3 个基本条件：住房、现金、医疗。退休规划主要是针对现金而言，即提供

5、养老金。它包括了筹集资金、管理投资和支付养老金三个要素。退休规划就是为保证自己在退休以后过上经济独立、财务自由、资金有保障、生活有品质的生活，而从现在起就开始实施的一系列财务筹划活动。10一、退休规划的基础知识(二)退休规划的重要性1. 工作时间的没有延长(甚至缩短)、退休生活时间的增加要求进行更好的退休规划2. 中国社会的老龄化趋势加剧要求进行更好的退休规划3. 养老观念的转变要求进行更好的退休规划4. 通货膨胀的严峻形势要求进行更好的退休规划5. 退休后的医疗费用增加要求进行更好的退休规划6. 退休保障制度的不完善要求进行更好的退休规划11一、退休规划的基础知识(三)退休规划的影响因素1.

6、 月生活标准2. 资金收入来源3. 通货膨胀影响4. 生存期间长短5. 退休计划期间6. 资产积累7. 需求标准(四)退休规划的重要原则1. 尽早准备2. 产出最大化3. 合适的资产配置12二、养老保险(一)养老保险的概念以及特点1. 养老保险的含义2. 养老保险的特点1) 我国养老保险的来源2) 领取基本养老保险金的条件3) 养老保险的类型4) 养老保险的省级统筹制度3. 我国的养老保险体系组成第一层次：基本养老保险制度；第二层次：企业补充养老保险；第三层次：个人储蓄性养老保险；第四层次：城市最低生活保障(没有参加养老保险计划的困难群体)；第五层次：农村建设养老保险。13二、养老保险(二)基

7、本养老保险制度1. 基本养老金2. 企业补充养老保险3. 个人储蓄性养老保险(三)社会统筹和个人账户相结合的基本养老保险制度与公共年金制度相比，个人账户的优点在于以下几点。(1) 采取积累方式解决老年保障问题，可以有效避免“现收现付、代际互济”在老龄化高峰时产生的供款不足问题。(2) 个人账户归个人所有，多积累者多受益，可以避免依赖心理以及由此产生的道德风险。(3) 个人账户具有较好的可流动性和可持续性。14二、养老保险 个人账户是以市场为基础的社会保障选择，其管理和投资目标有以下要求。(1) 个人账户的资本化。(2) 确保个人账户持有者合理管理成本。(3) 使企业的社会负担最小化。(4) 为

8、各收入阶层劳动者提供在资本市场的投资机会。(5) 与有经验者相比，确保没有经验的投资者收益不要太差。(6) 提供投资选择。(7) 为没有作出投资选择的劳动者提供解决办法。(8) 自动适应不断变化的技术和由金融服务行业提供的服务。 个人账户做实，实现积累之后，重要的是资产托管和监控问题，主要应完成以下几项基本工作。(1) 个人账户基金与社会统筹基金分开管理，独立核算，防止统筹透支个人账户的现象继续发生。 (2) 个人账户基金的管理权限适当集中。(3) 明确个人账户资金投资运营的法律、法规，审核认定个人账户资金的托管机构和投资管理公司。(4) 明确个人账户基金的监控办法和监控机构。15二、养老保险

9、(四)企业年金计划20 世纪80 年代以来，企业年金主要有以下三种发展趋势。(1) 逐渐从自愿转变为强制。(2) 企业年金计划进一步得到政府鼓励。(3) 从待遇确定制变为缴费确定制。16三、个人退休规划的流程图 12.1 是一个完整的个人退休规划流程，包括个人职业生涯设计和收入分析、退休后生活设计与养老需求分析，以及自筹养老金部分的投资设计。17三、个人退休规划的流程(一)退休规划的主要步骤1. 确定退休目标1) 退休年龄2) 财务目标2. 确定退休收入目标1) 短期策略2) 长期策略3. 预测退休收入4. 找到差距并制定详细的退休计划(1) 提高储蓄的比例。(2) 延长工作年限并且推迟退休。

10、(3) 减少退休后的花销。(4) 进行更多高收益率的投资。(5) 参加额外的退休金计划。18三、个人退休规划的流程(二)退休规划的需求分析1. 退休生活设计2. 退休第一年费用需求分析3. 退休期间费用总需求分析估算养老金缺口的基本方法分3 步进行。(1) 基于个人(家庭)资产负债状况估算养老金的储备情况，包括既定养老金。(2) 测算养老金总需求。(3) 用退休生活费用总需求减去既定养老金储备，计算公式为：养老金缺口养老金缺口=养老金总需求养老金总需求-既定养老金既定养老金19第三节 遗 产 规 划遗产规划是个人财务规划中不可缺少的一部分。在西方发达国家，政府对居民的遗产有严格的管理和税收规定

11、，一般民众对遗产管理服务有一定的需，遗产管理计划是其财务规划中相当重要的一部分。在中国，遗产规划还是一个陌生的领域，一方面是因为我国居民的收入水平总体上不高，遗产数额不大，而且政府对遗产的管理和征税不严格；另一方面是受传统观念影响，人们忌讳谈及这方面的话题，除非年纪老迈，很少人会在身强力壮时立下遗嘱。遗产规划服务是一块极具升值潜力的处女地，有待大力发展。20一、遗产和遗产制度的基本知识(一)遗产的法律特征1. 时间上的时效性2. 性质上的财产性3. 财产上的可转移性4. 财产的生前个人合法所有性(二)遗产的形式(1) 自然人享有财产所有权的财产(2) 自然人的知识产权中的财产权(3) 自然人享

12、有的其他物权及债权21一、遗产和遗产制度的基本知识(三)遗产转移的方式终身转移：赠与；为受益人创建不可撤销信托；为受益人购买人寿保险。死亡时的转移：遗产继承；遗赠；遗嘱信托。(四)对遗产的征税遗产税是对自然人去世以后遗留的财产征收的税收，通常包括对被继承人的遗产征收的税收和对继承人继承的遗产征收的税收。为了防止一些人通过赠与行为逃避遗产纳税义务，在实行遗产税制度的国家，都同时实行赠与税制度，赠与税一般是作为遗产税的补充或者配套措施而设立的。22二、遗产规划的基本方法(一)遗产规划的含义(二)遗产规划的重要性(三)遗产规划的常用文件(四)遗产规划工具1. 遗嘱2. 遗产委任书3. 遗产信托4. 人寿保