第二部分：工程财务2012

1、1Z102000 工程财务工程财务10.财务会计基础20.成本与费用30.收入40.利润和所得税费用50.企业财务报表60.财务分析70.筹资管理80.流动资产财务管理lZl02011 财务会计的职能一、财务会计的内涵二、财务会计的职能会计具有核算和监督两个基本职能。1Z102010.财务会计基础( 一 ) 会计核算职能 是指会计是指会计通过确认、计量、报告，运用一定的方法和程通过确认、计量、报告，运用一定的方法和程序，利用货币形式，从价值量方面反映企业已经发生或完成序，利用货币形式，从价值量方面反映企业已经发生或完成的客观经济活动情况，为经济管理提供可靠的会计信息。的客观经济活动情况，为经济

2、管理提供可靠的会计信息。( 二 ) 会计监督职能是指是指在经济事项发生以前，经济事项进行中或发生后，在经济事项发生以前，经济事项进行中或发生后，会计会计利利用预算、检查、考核和分析等手段，对单位的货币收支及其经济活用预算、检查、考核和分析等手段，对单位的货币收支及其经济活动的真实性、完整性、合规性和有效性进行指导与控制。动的真实性、完整性、合规性和有效性进行指导与控制。 例题讲解：例题讲解：2004真题真题会计的基本职能是会计核算与会计（C）。 A. 分析 B. 管理 C. 监督 D. 控制（一一）历史成本）历史成本在历史成本计量下，资产按照购置时支付的现金或现金等价物的金额或者所支付的对等的

3、公允价值计量。负债按照因承担义务而实际收到的款项或资产金额或者承担的现实义务的合同金额，或者按照日常活动中未偿付负债与其需要支付的现金或现金等价物的金额计量。IZl02012 会计核算的原则一、会计要素计量属性（二）重置成本（二）重置成本在重置成本计量下，资产按照现在购买相同或相似资产所应支付的在重置成本计量下，资产按照现在购买相同或相似资产所应支付的现金或现金等价物。负债按照现在偿付该项债务所需支付的现金或现金或现金等价物。负债按照现在偿付该项债务所需支付的现金或现金等价物的金额计量。现金等价物的金额计量。（三）可变现净值（三）可变现净值可变现净值下计量下，资产按照其正常对外销售所能收到的现

4、金或可变现净值下计量下，资产按照其正常对外销售所能收到的现金或现金等价物的金额扣除该项资产止完工时估计将要发生的成本、销现金等价物的金额扣除该项资产止完工时估计将要发生的成本、销售费用及相关税费后的金额计量。售费用及相关税费后的金额计量。（四）现值（四）现值现值计量下，资产按照预计从其持续使用和最终处置中所产生的未现值计量下，资产按照预计从其持续使用和最终处置中所产生的未来净现金流量折现金额计量。负债按照预计期限内需要偿还的未来来净现金流量折现金额计量。负债按照预计期限内需要偿还的未来现金流出量的折现金额。现金流出量的折现金额。（五）公允价值（五）公允价值在公允价子计量下，资产和负债按照在公平

5、交易中，熟悉情况的交在公允价子计量下，资产和负债按照在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产的交换或债务清偿的金额计量。易双方自愿进行资产的交换或债务清偿的金额计量。二、会计信息质量要求二、会计信息质量要求IZl02013 会计核算的基本前提 （一）会计假设的基本假设 包括会计主体、持续经营、会计分期和货币计量。包括会计主体、持续经营、会计分期和货币计量。1、会计主体假设会计主体主要是强调会计为之服务的特定单位。会计为之服务的特定单位。 2、持续经营假设是指企业将长期地以现时的形式和目标不断经营下去将长期地以现时的形式和目标不断经营下去, 体现企体现企业所有者和经营者的目的和愿望。业所有者

6、和经营者的目的和愿望。3、会计分期假设会计分期又称会计期间会计期间,这一假设规定了会计对象的时间界限。这一假设规定了会计对象的时间界限。4、货币计量假设货币计量假设规定了会计的计量手段，指出企业的生产经营活动及其成果可以通过货币反映。我国通常选择人民币作为记账本位币。通常选择人民币作为记账本位币。1Z102014 会计要素的组成和会计等式的应用一、会计要素的组成一、会计要素的组成 ( 一一 ) 资产资产 1.资产的特征(1)资产是由过去的交易、事项所形成的。资产是由过去的交易、事项所形成的。(2)资产是企业拥有或控制的。资产是企业拥有或控制的。(3)资产预期会给企业带来经济利益。资产预期会给企

7、业带来经济利益。 (4)该资源的成本或价值能够可靠地计量。该资源的成本或价值能够可靠地计量。2.资产的分类流动资产长期资产固定资产无形资产其他资产（二 ) 负债 负债是指企业过去的交易或者事项形成的、预期会导致经济利益流出企业的现时义务。1. 负债的特征（1）负债是基于过去的交易或事项而产生的。（2）负债是企业承担的现时义务。（3）流出的经济利益的金额能够可靠地计量。（4）负债有确切的债权人和偿还日期。2.分类负债按照流动性可以分为流动负债和非流动负债。（三) 所有者权益所有者权益时企业投资者对企业净资产的所有权，是企业全部资产减去全部负债后的净额。1. 所有者权益的特征（1）无需偿还。（2）

8、企业清算时，接受清算在负债之后，所有者权益是对企业净资产的要求权。2.所有者权益的内容（1）实收资本（2）资本公积（3）盈余公积（4）未分配利润（四) 收入（五）费用（六）利润二、会计等式的应用 1 静态会计等式的应用静态会计等式的应用 资产资产 = 负债十所有者权益负债十所有者权益 揭示了企业在某一特定时点的财务状况，也称财务状况等式。 2. 动态会计等式动态会计等式 收入费用收入费用- 费用费用=利润利润 解释了企业在某一特定期间的经营成果，也称财务成果等式。解释了企业在某一特定期间的经营成果，也称财务成果等式。 lZl02021 费用与成本的关系 一、费用的特点 1. 费用是企业日常活动

9、发生的经济利益的流出，而不是偶发的。 2. 费用可能表现为资产的减少，或负债的增加，或者兼而有之。 3. 费用最终会减少企业的所有者权益。 4. 费用只包括本企业经济利益的流出，而不包括第三方或客户代付 的款项及其偿还债务支出，而且经济利益的流出能够可靠地计量。 注意： 并不是所有减少企业所有者权益的支出都是费用，如股利的分配。lZl02020 成本与费用 二、费用和成本的关系（一）生产费用和期间费用的划分 费用按经济内容可分为：构建劳动对象方面的费用、购置劳动手段方面的费用和支付活劳动方面的费用三大类。 费用按经济用途可分为生产成本和期间费用两类。 期间费用一般包括营业费用、管理费用和财务费

10、用。 （二）费用与成本的联系 lZl02022 工程成本的确认和计算方法工程成本是指施工企业在建筑安装工程施工过程中的实际耗费 , 包括物化劳动的耗费和活劳动中必要劳动的耗费 , 前者是指工程耗用的各种生产资料的价值 , 后者是指支付给劳动者的报酬。一、工程成本及其核算的内容1.耗用的人工费用耗用的人工费用包括企业从事建筑安装工程施工人员的工资、奖金、职工福利费、工资性质的津贴、劳动保护费等。2. 耗用的材料费用耗用的材料费用包括施工过程中耗用的构成工程实体的主要材料及原材料、辅助材料、构配件、零件、半成品的费用和周转材料的摊销及租赁费用。3.耗用的机械使用费耗用的机械使用费包括施工过程中使用

11、自有施工机械所发生的机械使用费和租用外单位施工机械的租赁费，以及施工机械安装、拆卸和进出场费等。4. 其他直接费用其他直接费用 包括施工过程中发生的材料二次搬运费、临时设施摊销费、生产工具用具使用费、检验试验费、工程定位复测资、工程点交费、场地清理费等。5. 间接费用间接费用 主要是企业下属施工单位或生产单位为组织和管理工程施工所发生的全部支出，包括临时设施摊销费用和施工单位管理人员工资、奖金、 职工福利费, 固定资产折旧费及修理费 , 物料消耗, 低值易耗品摊销, 取暖费, 水电费, 办公费, 差旅费, 财产保险费, 检验试验费, 工程保修费, 劳动保护费, 排污费及其他费用。 间接费用不包

12、括企业行政管理部门为组织和管理生产经营活动而发生的费用。 二、工程成本核算的对象工程成本核算对象是指在成本核算时所选择的施工费用的归集目标, 即即建筑产品生产成本的承担者。建筑产品生产成本的承担者。1. 1. 以单项建造以单项建造 ( ( 施工施工 ) ) 合同作为施工工程成本核算对象。合同作为施工工程成本核算对象。2. 2. 对合同分立以确定施工工程成本核算对象。对合同分立以确定施工工程成本核算对象。3.对合同合并以确定施工工程成本核算对象。对合同合并以确定施工工程成本核算对象。三、工程成本核算的基本要求三、工程成本核算的基本要求( 一一 ) 工程成本核算的任务工程成本核算的任务1.执行执行

13、国家规定的成本、费用开支范围国家规定的成本、费用开支范围2. 正确划分各种费用支出的界限正确划分各种费用支出的界限3. 反映和监督施工项目成本计划的完成情况反映和监督施工项目成本计划的完成情况（二）施工项目成本核算要求（二）施工项目成本核算要求1.划清成本、费用支出和非成本、费用支出的界限划清成本、费用支出和非成本、费用支出的界限2.正确划分各种成本、费用的界限正确划分各种成本、费用的界限3.加强成本核算的基础工作。加强成本核算的基础工作。四、工程成本核算的程序四、工程成本核算的程序 lZl02024 期间费用的核算期间费用主要包括管理费用、财务费用和营业费用。施工企业的期间费用则主要包括管理

14、费用和财务费用。一、 管理费用管理费用是指企业为管理和组织企业生产经营活动而发生的各项费用。二、财务费用二、财务费用财务费用是指企业为筹集生产所需资金等而发生的费用, 包括：( 一一 ) 利息支出利息支出利息支出主要包括企业短期借款利息、长期借款利息、应付票据利包括企业短期借款利息、长期借款利息、应付票据利息、票据贴现利息、应付债券利息、长期应引进国外设备款利息等息、票据贴现利息、应付债券利息、长期应引进国外设备款利息等利息支出利息支出。这里的利息支出是指减去银行存款等的利息收入后的净额。( 二二 ) 汇兑损失汇兑损失( 三三 ) 相关于续费相关于续费，但不包括发行股票所支付的手续费。但不包括

15、发行股票所支付的手续费。( 四 ) 其他财务费用包括融资租融资租入入固定资产发生的融资租赁费用固定资产发生的融资租赁费用例题分析1.2009真题某施工企业在联系业务的过程中发生了10000元的应酬费，即业务招待费，该项费用应当计入（C ）。A.财务费用 B.营业费用 C.管理费用 D.工程成本2.2007真题下列各项中，属于财务费用的是(D)A.应付债卷 B.储备基金 C.盈余公积 D.利息支出lZl02061 掌握收入的分类与确认原则一、收入的概念与特点1. 收入从企业的日常活动中产生，而不是从偶发的交易或事项中产生。2. 收入可能表现为企业资产的增加，也可能表现为企业负债的减少，或二者兼而

16、有之。3. 收入能导致企业所有者权益的增加。4. 收入只包括本企业经济利益的流入，不包括为第三方或客户代收的款项。 lZl02060 收入的核算1Z102030 收入1Z102031 收入的分类及确认一、收入的概念及特点1.收入从企业的日常活动中产生，而不是从偶发的交易中产生。2.收入可能表现为企业资产的增加，也可能表现为企业负债的减少，或二者兼而有之。3.收入能导致企业所有者权益的增加，收入是与所有者投入无关的经济利益的总流入。4.收入只包括本企业经济利益的流入。 二、收入的分类按收入的性质可以分为：1. 建造（施工）合同收入2. 销售商品收入 3.提供劳务收入4. 让渡资产使用权收入收入按

17、企业营业的主次分类可以分为：主营业务收入和其他业务收入施工企业的主营业务收入主要是建造 ( 施工 ) 合同收入。其他业务收入也称附营业务收入。施工企业的其他业务收入主要包括产品销售收入、材料销售收入、机械作业收入、无形资产出租收入、固定资产出租收入等。三、收入确认的原则三、收入确认的原则 ( 一一 ) 销售商品收入的确认销售商品收入的确认应同时同时满足满足下列条件时予以确认：1. 企业已将商品所有权上的主要风险和报酬转换给购货方企业已将商品所有权上的主要风险和报酬转换给购货方2. 企业既没有保留通常与所有权相联系的继续管理权企业既没有保留通常与所有权相联系的继续管理权,也没有对也没有对已售出的

18、商品实施控制已售出的商品实施控制3. 收入的金额能够可靠地计量收入的金额能够可靠地计量4. 与交易相关的经济利益很可能流入企业与交易相关的经济利益很可能流入企业5. 相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量( 二二 ) 提供劳务收入的确认提供劳务收入的确认1.企业在资产负债表日提供劳务交易的结果能够可靠估计的企业在资产负债表日提供劳务交易的结果能够可靠估计的,应应当采用完当采用完工工百分比法确认提供劳务收入。百分比法确认提供劳务收入。2. 资产负债表日劳务交易的结果不能可靠估计的资产负债表日劳务交易的结果不能可靠估计的应当分别情况进行处理应当分别情况进行

19、处理 : (1)已经发生的劳务成本预计能够得到补偿的已经发生的劳务成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的按照已经发生的劳务劳务成成本金额确认提供劳务收人本金额确认提供劳务收人，并按相同金额结转劳务并按相同金额结转劳务成成本本。(2)已经发生的劳务成本预计不能够得到补偿的已经发生的劳务成本预计不能够得到补偿的, 应当将已经发应当将已经发生的劳务成本计人当期损益生的劳务成本计人当期损益, 不确认提供劳务收入。不确认提供劳务收入。( 三三) 让渡资产使用权收入的确认让渡资产使用权收入的确认 lZl02032 建造 ( 施工) 合同收入的核算一、建造 ( 施工 ) 合同概述( 一 ) 建造 ( 施工

20、) 合同的特征1. 先有买主( 即客户 ) ,后有标的( 即资产)，建造资产的造价在合同签订时就已经确定2. 资产的建设周期长3. 所建造资产的体积大、造价高4. 建造 ( 施工 ) 合同一般为不可撤销合同( 二 ) 固定造价合同与成本加成合同( 三 ) 固定造价合同与成本加成合同的区别固定造价合同与成本加成合同的主要区别在于它们各自所含风险的承担者不同固定造价合同的风险主要由建造承包商承担成本加成合同的风险主要由发包方承担 二、合同的分立与合并一般情况下，企业应以所订立的单项合同为对象，分别计算和确认各单项合同的收入、费用和利润。( 一 ) 合同的分立如果一项建造合同包括建造多项资产，在同时

21、具备下列条件的情况下，每项资产应分立为单项合同处理 :1. 每项资产均有独立的建造计划2. 建造承包商与客户就每项资产单独进行谈判 , 双方能够接受或拒绝与每项资产有关的合同条款3. 每项资产的收入和成本可以单独辨认 ( 二 ) 合同的合并为建造一项或数项资产而签订一组合同，这组合同无论对应单个客户还是几个客户 , 在同时具备下列条件的情况下，应合并为单项合同处理 :1. 该组合同按一揽子交易签订2. 该组合同密切相关，每项合同实际上已构成一项综合利润率工程的组成部分3. 该组合同同时或依次履行。例题分析例题分析12005真题某施工企业签订一组合同，在同时具备（ ACE ）条件时，会计处理上应

22、合并为单项合同。A该组合同按一揽子交易签订 B该组合同总收入能够可靠的计量C该组合同中的每项合同实际上已构成一项综合利润率工程的组成部分D与合同相关的经济利益能够流入企业 E该组合同同时或依次履行22006真题在会计核算中，将一项包括建造多项资产的施工合同中的每项资产分立为单项合同处理，需要具备的条件有（ ABD ）。 A.每项资产均有独立的建造计划 B承包商业主双方能够接受或拒绝与每项资产有关的合同条款 C每项资产能够在一个会计年度完成并能确认收入 D每项资产的收入和成本、可以单独辨认 E各单项合同的结果能够可靠地估计 三、合同收入的内容建造 ( 施工 ) 合同收入包括： 第一， 初始收入：

23、它构成合同收入的基本内容它构成合同收入的基本内容 第二，因合同变更、索赔、奖励等形成的收入1.合同变更款同时满足下列条件的合同变更款同时满足下列条件的，才能构成合同收入才能构成合同收入 : (1) 客户能够认可因变更而增加的收入客户能够认可因变更而增加的收入 (2) 该收入能够可靠地计量 2.索赔款同时满足下列条件才能构成合同收入索赔款同时满足下列条件才能构成合同收入 : (1) 根据谈判情况根据谈判情况，预计对方能够同意该项索赔预计对方能够同意该项索赔 (2) 对方同意接受的金额能够可靠地计量 3. 奖励款同时满足下列条件的才能构成合同收入奖励款同时满足下列条件的才能构成合同收入 : (1)

24、 根据合同目前完成情况根据合同目前完成情况，足以判断工程进度和工程质量能足以判断工程进度和工程质量能够达到或超过规定的标准够达到或超过规定的标准 (2) 奖励金额能够可靠地计量四、四、建造（施工）建造（施工）合同收入的确认合同收入的确认( 一 )合同结果能够可靠估计的合同收入的确认1. 固定造价合同结果能否可靠估计应同时具备以下条件固定造价合同结果能否可靠估计应同时具备以下条件 :(1) 合同总收入能够可靠地计量合同总收入能够可靠地计量(2) 与合同相关的经济利益能够流入企业与合同相关的经济利益能够流入企业 (3) 实际实际发生的合同成本能够清楚地区分和可靠地计量发生的合同成本能够清楚地区分和

25、可靠地计量(4) 合同完工进度和为完成合同尚需发生的成本能够可靠地确定合同完工进度和为完成合同尚需发生的成本能够可靠地确定2. 成本加成合同的结果能否可靠估计应同时具备以下条件成本加成合同的结果能否可靠估计应同时具备以下条件 :(1) 与合同相关的经济利益能够流与合同相关的经济利益能够流入入企业企业 (2) 实际发生的合同成本能够清楚地区分并且能够可靠地计量实际发生的合同成本能够清楚地区分并且能够可靠地计量( 二二 ) 合同结果不能可靠估计时建造合同结果不能可靠估计时建造( 施工施工) 合同收入的确认合同收入的确认1. 合同成本能够收回的合同成本能够收回的，合同收入根据能够收回的实际合同成本加

26、以合同收入根据能够收回的实际合同成本加以确认确认，合同成本在其发生的当期作为费用合同成本在其发生的当期作为费用2. 合同成本不能收回的合同成本不能收回的，应当在发生时立即作为费用应当在发生时立即作为费用，不确认收入。不确认收入。lZl02041 利润的计算一、利润的概念利润是企业在一定会计期间的经营成果，包括收入减去费用后的净额、直接计入当期利润的利得和损失。 lZl02040 利润和所得税费用 二、利润的计算根据 2006 新的企业会计标准，利润表分为：营业利润、利润总额和净利润三个不同的计算口径。( 一 ) 营业利润营业利润营业利润=营业收入营业收入-营业成本营业成本( 或营业费用或营业费

27、用) -营业税金及附加营业税金及附加 -管理费用管理费用-销售费用销售费用-财务费用财务费用-资产减值损失资产减值损失+公允价值变动收益公允价值变动收益(损损失为负失为负) +投资收益投资收益 ( 损失为负损失为负) ( 二 ) 利润总额利润总额=营业利润+营业外收入-营业外支出( 三 ) 净利润净利润 = 利润总额-所得税费用三、利润分配税后利润的分配顺序1.弥补以前年度亏损2.提取法定盈余公积金3.提取任意盈余公积金4.向投资者分配利润5.未分配利润12009真题下列关于企业利润的描述中，正确的有（ABDE ）。 A净利润=利润总额-所得税费用 B利润总额=营业利润+营业外收入-营业外支出

28、 C利润总额体现企业的最终经营成果 D营业利润是企业利润的主要来源 E营业利润包括企业对外投资收益 lZl02042 所得税费用的确认一、所得税概念所得税是根据应纳税所得额计算的。应纳税所得额是企业年度的收入总额减去准予扣除项目后的余额。二、所得税的计税基础 ( 一 )所得税会计的程序（二）资产的计税基础（三）负债的计税基础（四）暂时性差异 三、递延所得税资产和递延所得税负债 四、所得税费用的确认和计量当期所得税=当期应交所得税 =应纳税所得额适用的所得税率 lZ102050 财务报表1Z102051 财务报表的构成一、财务报表的基本要求1.企业应当以持续经营为基础2.财务报表项目的列报应当在

29、各个会计期间保持一致3.重要项目单独列报4.报表列示项目不应项目抵消5.当期报表项目于上期应当具有可比性6.其他要求。二、财务报表的构成财务报表应当包括资产负债表、利润表、现金流量表、所有者权益 ( 或股东权益 ) 变动表和附注。 lZl02052 资产负债表的内容及作用一、资产负债表的内容和结构( 一 ) 资产负债表的内容资产负债表根据资产、负债、所有者权益之间的勾稽关系 , 即 “资产资产 = 负债负债 + 所有者权益所有者权益”编制的。（二）资产负债表的结构二、 资产负债表的作用1.反映企业在某一特定日期所拥有的各种资源总量及其分布情况2.能够反映企业的清偿能力3.能够反映企业在某一特定

30、日期企业所有者权益的构成情况例题分析：1. 2004真题按现行会计制度有关规定，下列会计报表中属于静态会计报表的是（A）。A. 资产负债表B. 利润分配表C. 现金流量表D. 利润表22006真题根据现行会计制度，反映企业财务状况的报表包括（ C ）。A.利润表B.现金流量表C.资产负债表D.利润分配表32009真题资产负债表是反映企业在某一特定日期（A）的报表。A财务状况B现金流量C经营成果D利润分配 lZ102053 利润表的内容及作用一、利润表内容和结构概述（一）利润表的内容利润表是反映企业在一定会计期间的经营成果的财务报表。利润表是以“利润 = 收入一费用”这一会计等式为依据 , 按照

31、一定的步骤计算出构成利润( 或亏损) 总额的各项要素编制而成的 , 它属于动态报表。 （二）利润表的结构我国采用的是多步式利润表。二、利润表的作用 IZl02054 现金流量表的内容及作用一、现金流量表的编制基础现金流量表是反映企业一定会计期间现金和现金等价物流人和流出的财务报表，属于动态的财务报表。 1. 现金具体包括 : 库存现金、银行存款和其他货币资金。存在金融机构中的款项中不能随时用于支付的存款不作为现金流量表中的现金。2. 现金等价物是企业持有的期限短、流动性强、易于转换为巳知金额的现金、价值变动风险小的短期投资。现金等价物是短期投资 , 但并不是所有的短期投资都是现金等价物。现金等

32、价物是短期投资, 但并不是所有的短期投资都是现金等价物。作为现金等价物的短期技资必须同时满足四个条件：(1) 期限短。一般指从购买日起 , 三个月到期。(2) 流动性强。(3) 易于转换为己知金额的现金。(4) 价值变动风险小。 （三）现金流量的内容现金流量分为：经营活动产生的现金流量 投资活动产生的现金流量 筹资活动产生的现金流量具体流入和流出内容，见P129注意：投资活动和筹资活动的现金流入和现金流出的不同 三、现金流量表的结构现金流量表由正表和补充资料两部分组成。正表有五项： 一是经营活动产生的现金流量二是投资活动产生的现金流量三是筹资活动产生的现金流量四是汇率变动对现金的影响五是现金及

33、等价物净增加额其中, 经营活动产生的现金流量是按直接法编制的。补充资料有三项 例题分析：12006真题下述现金流量中，属于筹资活动流出的是（ A ）。 A.偿还债务所支付的现金B.投资所支付的现金 C.购建长期资产所支付的现金D.支付的各项税费 22009真题施工总承包企业为扩大生产购买大型塔式起重机产生的现金流量属于（A）。A投资活动产生的现金流量 B筹资活动产生的现金流量C经营活动产生的现金流量 D生产活动产生的现金流量1Z102055 1Z102055 熟悉财务报表附注的作用及内容熟悉财务报表附注的作用及内容一、财务报表附注的作用一、财务报表附注的作用财务报表附注是对财务报表的补充。二、

34、财务报表附注的主要内容二、财务报表附注的主要内容( ( 一一 ) ) 财务报表的编制基础财务报表的编制基础( ( 二二 ) ) 遵循会计准则的声明遵循会计准则的声明( ( 三三 ) ) 重要会计政策的说明重要会计政策的说明( ( 四四 ) ) 重要会计估计的昆明重要会计估计的昆明( ( 五五 ) ) 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明( ( 六六 ) ) 财务报表重要项目的说明财务报表重要项目的说明 ( ( 七七 ) ) 或有和承诺事项的说明或有和承诺事项的说明一、趋势分析一、趋势分析趋势分析又称水平分析法，是通过对比两期或连续数期财务报告中相同指

35、标，确定其增减变化的方向、数额和幅度，来说明企业财务状况、经营成果和现金流量变动趋势的方向方法。是财务分析的基础。趋势分析法可以有定基分析法和环比指数两种方法。12102060 财务分析财务分析 lZl02061 财务分析方法财务分析方法二、比率分析二、比率分析 比率分析法是财务分析的最基本、最重要的方法。比率分析法是财务分析的最基本、最重要的方法。 构成比率构成比率效率比率效率比率相关比率相关比率三、因素分析三、因素分析因素分析法是依据分析指标与其影响因素之间的关系，按照一定的程序和方法，确定各因素对分析指标差异影响程度确定各因素对分析指标差异影响程度的一种技术方法。因素分析法根据其分析特点

36、可分为连环替代法连环替代法和差额计算法差额计算法两种。lZl02062 基本财务比率的计算和分析基本财务比率的计算和分析一、偿债能力比率一、偿债能力比率反映企业偿付到期债务的能力，主要有：资产负债率：资产负债率：它既能反映企业利用债权人提供资金进行经营活动的能它既能反映企业利用债权人提供资金进行经营活动的能力，也能反映企业经营风险的程度，是综合反映企业偿债能力的重要指力，也能反映企业经营风险的程度，是综合反映企业偿债能力的重要指标。标。速动比率：速动比率：是衡量企业流动资产中可以立即用于偿还流动负债的能力。是衡量企业流动资产中可以立即用于偿还流动负债的能力。速动比率为速动比率为 1 就说明企业

37、有偿债能力就说明企业有偿债能力 流动比率：流动比率：一般来说，生产企业合理的最低流动是一般来说，生产企业合理的最低流动是2 。 二、资产管理比率二、资产管理比率用来衡量公司资产管理效率的指标。主要有：总资产周转率总资产周转率流动资产周转率流动资产周转率存货周转率存货周转率应收账款周转率应收账款周转率三、盈利能力分析三、盈利能力分析反映企业盈利能力的指标，通常使用的主要有净资产收益率、净资产收益率、总资产报酬率总资产报酬率 。净资产收益率是反映企业盈利能力的核心指标。净资产收益率是反映企业盈利能力的核心指标。总资产报酬率是反映企业全部资产运用的总成果。总资产报酬率是反映企业全部资产运用的总成果。

38、例题分析：例题分析：1. 2004真题反映企业盈利能力的核心指标是（A）。A. 净资产收益率 B. 总资产周转率C. 销售增长率 D. 资本积累率四、发展能力分析四、发展能力分析主要有：营业增长率：营业增长率：该指标是衡量企业经营状况和市场占有能力、预该指标是衡量企业经营状况和市场占有能力、预测企业经营业务拓展趋势的重要标志，也是企业扩张资本的重要测企业经营业务拓展趋势的重要标志，也是企业扩张资本的重要前提前提 资本积累率：资本积累率：该指标体现了企业资本的积累能力，是评价企业该指标体现了企业资本的积累能力，是评价企业发展潜力的重要指标，发展潜力的重要指标， 五、财务指标综合分析杜邦财务分析体

39、系在财务指标体系综合分析方法中，比较典型的是杜邦财务杜邦财务分析体系分析体系。杜邦财务分析体系通过净资产收益率净资产收益率 ( 或资本收益率或资本收益率这一核心指标这一核心指标来综合反映。例题分析：12009真题某企业资产总额年末数为1163150元，流动负债年末数为168150元，长期负债年末数为205000元，则该企业年末的资产负债率为（D）。A14.46 B17.62 C20.60 D32.08资产负债率（168150205000）/116315032.082. 2004真题速动比率是指企业的速动资产与流动负债之间的关系，其中，速动资产（D）。A. 货币资金短期投资应收账款其他应收款B.

40、 货币资金应收账款应收票据其他应收款C. 短期投资应收票据应收账款其他应收款D. 流动资产存货lZl02071 资金成本的作用及其计算 一、资金成本的概念资金成本是指企业为了取得资金而必须付出的代价。资金成本包括资金筹集费和资金使用费资金筹集费和资金使用费两部分。资金成本可分别用绝对数和相对数来表示。 lZI02070 筹资管理筹资费率）（筹资总额资金使用费资金成本1例题分析：例题分析：12009真题某项目贷款筹资总额18万元，筹资费率为10，贷款年利率为9，不考虑资金的时间价值，则该项贷款的资金成本率为（B）。A11.10 B10.00 C9.00 D8.10资金成本率资金使用费用（筹资总额

41、筹资费用 ) 189（181810 ) 10.00三、资金成本的计算( 一 ) 个别资金成本的计算个别资金成本是指使用各种长期资金的成本，包括长期借款戚本、债券成本、普通股成本和留存收益成本。前两种为债务资金成本，后两者为权益资金成本。( 二 )综合资金成本综合资金成本是指企业以个别资金成本为基数，以各种来源资本占全部资本的比重为权数计算以各种方式筹集的全部长期资金的总成本。例题分析例题分析：某项目筹资1000万元，其中股票筹资300万元，资金成本为7%，债券筹资400万元，资产成本为6%，银行借款筹资300万元，资金成本为5%。求该项目的加权平均资金成本Kw。解：7%30%+6%40%+5%

42、30% =6% IZl02172 短期筹资的特点与方式短期筹资是指为满足公司临时性流动资产需要而进行的筹资活动。一般是通过流动负债方式取得一般是通过流动负债方式取得，因此，短期筹资亦可称为流动负债筹资或短期负债筹资。最主要的形式是商业信用和短期借款商业信用和短期借款。 二、短期筹资策略( 一 ) 流动资产组合策略 1. 配合型筹资策略配合型筹资策略企业的长期资本正好满足永久性资产的资本需求量企业的长期资本正好满足永久性资产的资本需求量 , 而临时性流动而临时性流动资产的资本需要则全部由短期负债筹资解决。资产的资本需要则全部由短期负债筹资解决。2. 激进型筹资策略激进型筹资策略是一种扩张型筹资策

43、略 , 企业长期资本不能满足永久性资产的资本需求 , 要依赖短期负债来弥补。此策略的主要目的是追求高利润。3. 稳健型筹资策略稳健型筹资策略是一种较为谨慎的筹资策略。企业的长期资本不企业的长期资本不但能满足永久性资产的资本需求，而且还能满足部分短期或临时性但能满足永久性资产的资本需求，而且还能满足部分短期或临时性流动资产的资本需求。流动资产的资本需求。稳健型策略的主要目的是规避风险。稳健型策略的主要目的是规避风险。例题分析：企业长期资本不但能满足永久性资产的资本需要，而且还能满足部分短期或临时性流动资产的资本需求，这属于 （C）。 A. 激进型筹资策略 B. 折中型筹资策略 C. 谨慎型筹资策

44、略 D. 扩张性筹资策略 三、短期筹资的方式 （一）商业信用商业信用是指在商品交易中以延期付款或预收货款延期付款或预收货款的方式进行购销活动所形成的借贷关系，它是企业之间的一种直接信用关系企业之间的一种直接信用关系。商业信用的形式主要包括：应付账款、应付票据、预收账款应付账款、应付票据、预收账款。 1. 应付账款2. 预收账款3. 应付票据 （二）短期借款在贷款条件中涉及以下信用条件。1. 信贷额度。 信贷额度即贷款限额 , 是借款企业与银行之间正式或非正式协议规借款企业与银行之间正式或非正式协议规定定 的允许借款企业向银行借款的最高限额。的允许借款企业向银行借款的最高限额。 2. 周转信贷协

45、议。 周转信贷协议是指银行从法律上承诺向企业提供不超过某一最高限周转信贷协议是指银行从法律上承诺向企业提供不超过某一最高限额额 的贷款协议。在协议的有效期内的贷款协议。在协议的有效期内 , 只要企业的借款总额未超过最高只要企业的借款总额未超过最高限限 额额 , 银行必须满足企业任何时候提出的借款要求。企业享用周转信银行必须满足企业任何时候提出的借款要求。企业享用周转信贷协贷协 议议 , 通常要对贷款限额的未使用部通常要对贷款限额的未使用部 分付给银行一笔承诺费。分付给银行一笔承诺费。3. 补偿性余额。补偿性余额是指银行要求借款人在银行中保持按补偿性余额是指银行要求借款人在银行中保持按贷款限额或

46、实际借贷款限额或实际借 用额的一定百分比用额的一定百分比 ( 通常为通常为 10%-20%) 计算的最低计算的最低存款余额。存款余额。4. 借款抵押 5.偿还条件 6. 其他承诺。( 三三) 短期银行借款利息的支付方式短期银行借款利息的支付方式1. 收款法。收款法又称利随本请法收款法。收款法又称利随本请法 , 2. 贴现法。贴现法。3. 加息法。加息法。例题分析1. 2007真题属于商业信用筹资的是( D)。A.预付备料款 B.应收账款 C.无担保借款 D.应付银行承兑汇票22007真题企业商业信用筹资包括（ D ） A.应收帐款 B.预付账款 C.应收票据 D.预收账款 3.2006真题采用

47、周转信贷协议向银行借款时，企业（ B ）。 A.可以周转使用信贷资金，贷款额度不受限制 B.在有效期和最高限额内，可在任何时候借款 C.可以周转使用信贷资金，不必偿还本金 D.必须按规定的周期和固定的金额借款 IZl02173 熟悉长期筹资的特点与方式一、长期负债筹资（4种）(一) 长期借款(一) 长期债券筹资 (一) 租赁筹资 (一) 可转换债券筹资一、长期负债筹资(一) 长期借款1. 企业取得长期借款的条件 2. 长期借款的保护性条款 (1) 一般性保护条款(2) 特殊性保护条款 例题分析：1长期借款的保护性条款包括（ ACE ）。A.一般性保护条款 B.临时性保护条款C.例行性保护条款

48、D.行政性保护条款E.特殊性保护条款2限制租赁固定资产的规模的条款，属于（A ）。A. 例行性保护条款 B. 特殊性保护条款C. 行政性保护条款 D.一般性保护条款 ( 二 ) 长期债券筹资债券的发行价格(1) 平价平价 : 当票面利率与市场利率一致时 , 以债券的票面金额为发行价格(2) 溢价溢价 : 当票面利率高于市场利率时 , 以高于债券票面金额的价格为发行价格(3) 折价折价 : 当票面利率低于市场利率时 , 以低于债券票面金额的价格为发行价格2.融资租赁优点主要有 :(1) 融资租赁是一种融资与融物相结合的筹资方式，能够迅速获得所需长期资产的使用权(2)可以避免长期借款筹资所附加的各

49、种限制性条款 , 具有较强的灵活性(3)可以减少设备引进费 , 从而降低设备取得成本(4) 租赁费以及融资租赁设备的折旧费均可在税前支付 , 可以减轻所得税负担。与第一章与第一章结合看结合看 ( 三 ) 融资租赁1. 租赁可以分为经营租赁和融资租赁两种。将租赁作为一种筹资方式 , 主要是针对融资租赁而言的。 3. 融资租赁的租金融资租赁的租金包括三大部分。(1) 租赁资产的成本租赁资产的成本 :由资产的购买价、运杂费、运输途中的保险费等项目构成(2) 租赁资产的成本利息租赁资产的成本利息(3) 租赁手续费租赁手续费 : 包括出租人承办租赁业务的费用以及出租人向承租人提供租赁服务所赚取的利润 (

50、 四 ) 可转换债券筹资是一种允许持有人在规定的时间内按规定的价格转换为发行公司或其他公司普通股股票的有价证券。 二、长期股权筹资（3种）( 一 ) 优先股筹资 （二）长期债券 （三）认证股权证筹资 ( 一 ) 优先股筹资(1) 优先股是公司的永久性资金。极大地减轻了公司的财务负担。(2) 优先股的股利标准是固定的 , 但支付却有一定的灵活性。(3) 优先股的发行不会改变普通股股东对公司的控制权(4) 发行优先股能提高公司的举债能力。例题1下列关于优先股筹资说法正确的是（ AB ）。A. 优先股是企业永久性资金B. 优先股股利标准是固定的C. 优先股股东对于公司剩余财产的求偿权优先与债权人D.

51、 优先股股东对公司经营管理具有控制权E. 优先股股利在公司经营不佳是可以暂不支付，但经营好转后应补偿 ( 二 ) 普通股股票筹资(1) 普通股没有到期日，是公司的一种永久性资金(2)普通股没有固定的股利负担(3) 普通股筹集的资本是公司最基本的资金来源，能够反映公司的实力，增强公司的举债能力(4)通过发行可以起到对外宣传的作用，从而扩大公司的影响 , 提高了公司的信誉和知名度 ( 三 ) 认股权证筹资认股权证是指由发行人所发行的附有特定条件的一种有价证券 , 它允许持有人按某一特定价格在规定的期限内购买既定数量的标的资产。从本质上看 , 认股权证的交易是一种期权的买卖认股权证的交易是一种期权的买卖 , 是以股票或其他证券为标的物的一种长期买进期权。lZl02081 现金和有价证券的财务管理一、现金管理的目标包括 : 库存现金、各种形式的银行存款、银行本票、银行汇票等。企业置存一定数量现金主要是为了满足交易性需要、预防性交易性需要、预防性需要和投机性