第三章证券投资基金当事人

1、第三章第三章 证券投资证券投资基金当事人基金当事人学习目标学习目标 第一节第一节 基金发起人基金发起人一、基金发起人及其任职条件一、基金发起人及其任职条件（一）基金发起人的定义（一）基金发起人的定义 基金发起人是指发起设立基金的机构，是完成发起设立基金法定程序的机构。（二）基金发起人的任职条件（二）基金发起人的任职条件主要发起人为按照国家有关规定设立的证券公司、信托投资公司、基金管理公司，每个发起人的实收资本不少于3亿元，主要发起人有3年以上从事证券投资经验、连续盈利的记录。发起人要有健全的组织机构和管理制度，财务状况良好，经营行为规范，有符合要求的营业场所、安全防范设施和与业务有关的其他设施

2、。如果发起人申请设立开放式基金，还必须在人才和技术设施上能够保证每周至少一次向投资者公布基金资产净值和申购、赎回价格。 二、基金发起人职责二、基金发起人职责1制定有关法律文件并向主管机关提出设立基金的申请，筹建基金 2认购或持有一定数量的基金单位3基金不能成立时，基金发起人须承担基金募集费用，将已募集的资金并加计银行活期存款利息在规定时间内退还基金认购人三、发起人协议书三、发起人协议书拟设基金的名称、类型、规模、发行方式和存续期间等；基金投资方向和投资政策；基金发起人名称和法定代表人的姓名、职务、住所，发起人的权利、义务，并具体说明基金未足额发行时各发起人的责任、义务；发起人认购基金单位的出资

3、方式、期限以及首次认购和在存续期间持有的基金单位数量；拟任的基金托管人和基金管理人；发起人预支费用金额；其他发起人对主要发起人的授权；基金发起人未能履行相应职责时应采取的应对措施；其他事项。第二节第二节 基金管理人基金管理人一、基金管理人的定义一、基金管理人的定义 基金管理人，即基金管理公司，是指凭借专门的知识与经验，运用所管理基金的资产，根据法律、法规及基金章程或基金契约的规定，按照科学的投资组合原理进行投资决策，谋求所管理的基金资产不断增值，并使基金持有人获取尽可能多收益的机构。二、基金管理人的任职条件二、基金管理人的任职条件 （一）中国香港地区基金管理人的任职条件 （二）我国内地基金管理

4、人的任职条件 三、基金管理人的职责三、基金管理人的职责 1负责基金在日常运作过程中的各项事务，按照基金契约的规定运用基金资产投资并管理基金资产。 2及时、足额向基金持有人支付基金收益，计算并公告基金资产净值及每一基金单位资产净值。 3编制基金财务报告，及时公告，并向中国证监会报告，保存基金的会计账册。 4基金契约规定的其他职责。 四、基金管的更换四、基金管的更换（一）基金管理人的更换条件（一）基金管理人的更换条件 1在基金运行过程中基金管理人因重大违法违规行为被依法取消基金管理资格、被基金份额持有人大会解任、依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产的 2不再具备相关法律规定的任职资格条件； 3法

5、律、行政法规规定及基金合同约定的其他情形。 （二）基金管理人的更换程序（二）基金管理人的更换程序 提名、决议、核准、交接、审计、公告、基金名称变更五、基金管理人的禁止行为五、基金管理人的禁止行为 我国基金法第二十条规定，基金管理人不得有下列行为： 将其固有财产或者他人财产混同于基金财产从事证券投资；不公平地对待其管理的不同基金财产； 利用基金财产为基金份额持有人以外的第三人牟取利益； 向基金份额持有人违规承诺收益或者承担损失； 依照法律、行政法规有关规定，由国务院证券监督管理机构规定禁止的其他行为。六、基金公司的治理结构六、基金公司的治理结构 我国基金管理公司全是有限责任公司，必须满足相关法律

6、法规的要求。建立组织机构健全、职责划分清晰、制衡监督有效、激励约束合理的治理结构，保持公司规范运作，维护基金份额持有人的利益。基金管理公司治理方面应遵循的几个原则：基金持有人利益优先原则，公司独立运作原则，强化制衡机制原则，维护公司统一性和完整性原则，股东诚信与合作原则，公平对待原则，业务与信息隔离原则，经营运作公开、透明原则，长效激励约束原则，人员敬业原则等。基金管理公司应当建立健全独立董事制度。独立董事人数不少于3人，且不少于董事会人数的1/3。 基金管理公司应当建立健全督察长制度，督察长发现基金和公司运作中有违法违规行为的，应当及时予以制止，重大问题应当报告中国证监会及相关派出机构；董事

7、会应当建立和完善督察长考核制度，保证督察长的相关职权不受干扰。 七、基金管理人的内部组织结构七、基金管理人的内部组织结构研究部董事会经理人投资管理机构交易部市场营销机构企划部市场部支持机构服务和支持部门财务部信息技术部门行政管理部门风险管理部门监察稽核部风险管理部八、基金管理公司的内部控制八、基金管理公司的内部控制（一）基金管理公司内部控制目标（二）基金管理人内部控制应履行的原则（三）基金公司在制定内部控制制度时应遵循的原则（四）基金管理公司应建立有效的内部控制制度第三节第三节 基金托管人基金托管人一、基金托管人的定义 基金托管人是根据法律法规的要求，在证券投资基金运作中承担资产保管、交易监督

8、、信息披露、资金清算和会计核算等相应职责的当事人。二、基金托管人任职条件 三、基金托管人的职责1负责安全保管信托财产2负责基金投资的结算业务3负责审核和保管资金运作相关资料4负责监督基金管理人四、基金托管人的更换（一）基金托管人的更换条件（一）基金托管人的更换条件基金托管人在经营过程中因有重大违法违规行为，被依法取消基金托管资格，被基金份额持有人大会解任，依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产。基金托管人不再具备基金法等相关法律规定的基金托管人任职条件。 法律、行政法规规定和基金合同约定的其他情形。（二）基金托管人的更换顺序（二）基金托管人的更换顺序 提名、决议、批准、公告、交接、审计并公告

9、五、基金托管人的禁止行为五、基金托管人的禁止行为1基金托管人与基金管理人不得为同一人，不得相互出资或者持有股份2在基金运营中基金财产不得用于国家规定以外的投资或者活动六、基金财产的保管与清算（一）基金财产保管 1基本原则 安全性原则 独立性原则 依法处分原则 分别管理原则 保密性原则 2基金财产保管的内容 保管基金印章 基金资产帐户管理 重要文件保管 核对基金资产（二）基金财产清算 交易所交易资金清算 全国银行间市场交易资金清算 场外交易资金清算七、基金托管人对投资运作的监督七、基金托管人对投资运作的监督（一）基金投资运作监管的主要内容 对基金投资范围 ，投资对象的监督；基金投资对象运作独立性

10、监督；投资行为合法合规监督；合法，合规管理基金资产并使资产安全完整的监督。（二）监督与处理方式八、基金托管人的内部控制八、基金托管人的内部控制（1）基金托管人的内部控制目标（2）基金托管人的内部控制应遵循合法性，完整性，及时性，审慎性，有效性，独立性的原则（3）基金托管人应建立有效的内部控制制度第四节第四节 基金持有人基金持有人一、基金持有人的定义一、基金持有人的定义 基金持有人，即基金投资人、基金份额持有人、基金的出资人、基金资产的所有者和基金投资收益的受益人，指持有基金单位或基金股份的自然人和法人。 个人投资者、机构投资者 二、基金持有人的权利和义务二、基金持有人的权利和义务（一）基金持有

11、人的权利（二）基金持有人的义务三、基金持有人大会三、基金持有人大会 基金持有人大会由全体基金单位持有人或委托代表参加，基金份额持有人持有的每一基金份额拥有平等的投票权。第五节第五节 基金当事人之间的关系基金当事人之间的关系一、基金持有人与基金管理人的关系一、基金持有人与基金管理人的关系 所有者与管理者的财产信托关系二、基金管理人与基金托管人的关系二、基金管理人与基金托管人的关系 经营者与财产保管人之间相互制约，相互监督的关系三、基金持有人与基金托管人的关系三、基金持有人与基金托管人的关系 所有者与财产保管人之间的委托代理关系本章小结基金发起人、基金投资者、积极管理人与基金托管人是基金的当事人，

12、是投资基金的主要参与者基金持有人是指基金投资人，即基金单位或受益凭证的持有人。基金持有人可以是自然人，也可以是法律允许的境内外法人。基金发起人是发起设立基金的机构。我国法律要求基金发起人必须又国家认定的两家以上的金融法人机构担任。基金管理人指负责管理和运作基金资产的机构。其凭借专门的事实与经验，运用所管理的基金资产，根据法律规定及基金章程或基金契约的规定，按照科学的投资组合原理进行投资决策，谋求所管理的基金资产不断增值，并使基金持有人获取多的 机构。基金契约的规定，按照科学的投资组合原理进行投资决策，谋求所管理的基金资产不断增值，并使基金持有人获取尽可能多的收益的机构。基金托管人是投资人权益代表基金契约的规定，按照科学的投资组合原理进行投资决策，谋求所管理的基金资产不断增值，并使基金持有人获取尽可能多的收益的机构。基金托管人是投资人权益代表，是基金资产的名义持有人或管理机构，是依据“管理与保管分开”的原则对基金管理人进行监督和