苏州科达2019年度财务分析报告

1、原点参数报告苏州科达6036602019年度财务分析报告目录1. 公司简介 32. 公司贝才务分析 32.1 公司资产结构分析 32.1.1 资产构成基本情况 32.1.2 流动资产构成情况 42.1.3 非流动资产构成情况 62.2 负债及所有者权益结构分析 72.2.1 负债及所有者权益基本构成情况 72.2.2 流动负债基本构成情况 82.2.3 非流动负债基本构成情况 102.2.4 所有者权益基本构成情况 112.3 利润分析122.3.1 净利润分析122.3.2 营业利润分析132.3.3 利润总额分析132.3.4 成本费用分析142.4 现金流量分析152.4.1 经营活动、

2、投资活动及筹资活动现金流分析 152.4.2 现金流入结构分析 162.4.3 现金流出结构分析 202.5 偿债能力分析 242.5.1 短期偿债能力242.5.2 综合偿债能力252.6 营运能力分析262.6.1 存货周转率262.6.2 应收账款周转率 272.6.3 总资产周转率282.7 盈利能力分析292.7.1 销售毛利率292.7.2 销售净利率302.7.3 ROE （净资产收益率） 312.7.4 ROA （总资产报酬率） 322.8 成长性分析332.8.1 资产扩张率332.8.2 营业总收入同比增长率 342.8.3 净利润同比增长率 352.8.4 营业利润同比增

3、长率 362.8.5 净资产同比增长率 3711公司简介公司名称苏州科达科技股份有限公司公司英义名称Suzhou Keda Technology Co.,Ltd公司简称苏州科达股票代码603660成立时间None上市时间2016-12-01交易所上海证券交易所注册地址江苏省苏州局新区金山路131号电话-传真公司网址-邮箱-公司简介二.公司财务分析2.1 公司资产结构分析2.1.1 资产构成基本情况苏州科达2019年资产总额为 2,879,427,113.31元，其中流动资产为2,236,613,839.25 元，占总资产比例为77.68%;非流动资产为642,813,274.06元，占总资产比

4、例为22.32%2019年林州科达总资产构成圄之:工疔2 HL. 非流切贵产合计2019年苏州科达总资厂构成情况科目名称2019 年2018 年2017 年金额（力兀）百分比（%）金额（万元）百分比（）金额（力兀）百分比（%）资产总计287,942100.00%258,285100.00%194,660100.00%流动资产合计223,66177.68%224,00386.73%169,56287.11%非流动资产合 计64,28122.32%34,28213.27%25,09812.89%2.1.2 流动资产构成情况流动资产主要包括货币资金、交易性金融资产、应收票据及应收账款、应收款项融资、

5、预付账款、其他应收账款、存货、合同资产、持有待售资产、一年内到期的非流动资产以及其他流动资产科目，苏州科达2019年的流动资产主要包括应收票据及应收账款、应收账款以及存货，各项分别占比为 47.94%, 47.94%口 29.57%2019年苏州科达流动贵产构成图0.75% 9.47%19.99% x32.4%0,96%095幅 货币更全 交易性金直蛋产 , 应收票据及应收庠款 立雌效 应收第项段资 预付款庆 具但明嫣 寻贫 , 其1%侬产2019年苏州科达流动资厂构成情况科目名称2019 年2018 年2017 年金额（力兀）百分比（%）金额（力兀）百分比（）金额（力兀）百分比（）流动资产合

6、计223,661100.00%224,003100.00%169,562100.00%货币资金31,34014.01%32,40814.47%24,88314.68%交易性金融资产9,3004.16%00.00%00.00%应收票据及应收账款107,21347.94%92,66141.37%53,43031.51%应收票据00.00%4,7952.14%2,2661.34%应收账款107,21347.94%87,86539.23%51,16430.17%应收款项融资8550.38%00.00%00.00%预付款项3,1831.42%7,8343.50%3,4802.05%其他应收款3,1611

7、.41%3,1571.41%5,1763.05%存货66,13229.57%54,48024.32%51,63030.45%其他流动资产2,4731.11%33,46114.94%30,95918.26%2.1.3非流动资产构成情况非流动资产主要包括债权投资、其他债权投资、长期应收款、长期股权投资、 其他权益工具投资、其他非流动金融资产、投资性房地产、固定资产、在建工程、 生产性生物资产、油气资产、使权资产、无形资产、开发支出、商誉、长期待摊费 用、递延所得资产、其他非流动资产科目，苏州科达2019年的非流动资产主要包括长期应收款、固定资产以及递延所得税资产，各项分别占比为47.61%, 34

8、.01%和 6.14%。2019年苏州科湖E流动资产构成图47.61%长期或收款 长礴悦投黄 ,其饵际动金社受立亘定资产无形资产商若大朗电隹密邑侬以悬归史产2019年苏州科达非流动资广构成情况科目名称2019 年2018 年2017 年金额（万元）百分比（）金额（力兀）百分比（）金额（力兀）百分比（）非流动资产合计64,281100.00%34,282100.00%25,098100.00%长期应收款30,60147.61%3,0288.83%1,3825.51%长期股权投资1,6322.54%2,2636.60%3,19912.75%其他权益工具投资00.00%1000.29%00.00%其

9、他非流动金融资产6000.93%00.00%00.00%固定资产21,86034.01%19,96058.22%8,60734.30%在建工程00.00%00.00%4,93119.65%无形资产3,5125.46%3,65510.66%3,21412.81%商誉1,1361.77%1,1363.31%1,1364.53%长期待摊费用9891.54%7152.09%5392.15%递延所得税资产3,9496.14%2,9228.53%2,0888.32%其他非流动资产00.00%5001.46%00.00%2.2 负债及所有者权益结构分析2.2.1 负债及所有者权益基本构成情况苏州科达2019

10、年年总负债金额为1,032,896,120.52元，所有者权益总额为 1,846,530,992.79 元，其中资本金为 503,806,417.0 元，资产负债率为 35.87%, 在负债中，流动负债为923,514,947.4元；占负债和所有者权益总额的 32.07%, 非流动负债为109,381,173.12元，占负债和所有者权益总额的 3.80%。2019年苏州科达负债和所存者权益构成困旅前立横台黄 非瑞电贞始骨 ,席谢春叟猛曳圾限费合计2019年苏州科达负债和所有者权益构成情况科目名称2019 年2018 年2017 年金额（万元）百分比（）金额（力兀）百分比（%）金额（力兀）百分比

11、（%）负债和所有者权益（或股东权益）总计287,942100.00%258,285100.00%194,660100.00%流动负债合计92,35132.07%72,79328.18%54,80828.16%非流动负债合计10,9383.80%9,8453.81%1,0370.53%所有者权益（或股东 权益）合计184,65364.13%175,64768.00%138,81471.31%2.2.2 流动负债基本构成情况流动负债主要包括短期借款、交易性金融负债、衍生金融负债、应付票据及应付账款、预收款项、合同负债、应付职工薪酬、应交税费、其他应付款、应计负债、持有待售负债、一年内到期的非流动负

12、债和其他流动负债科目，苏州科达2019年的流动负债主要包括应付票据及应付账款、应付账款以及应付职工薪酬，各项分别占比为 55.40%, 55.40嘛口 17.19%。2019年苏州科达流劭负值构成图-35.62X 短期骨 应付相及应付账款 ,应付需款 ,预收建瓯 应归取工畸 应文脱费 ,其他由村款 ,或代版利虱期内能施靖联2019年苏州科达流动负债构成情况科目名称2019 年2018 年2017 年金额（力兀）百分比（）金额（力兀）百分比（）金额（力兀）百分比（）流动负债合计92,351100.00%72,793100.00%54,808100.00%短期借款6970.76%00.00%00.

13、00%应付票据及应付账款51,16355.40%00.00%20,83038.01%应付账款51,16355.40%00.00%20,83038.01%预收款项6,6187.17%7,40210.17%16,98831.00%应付职工薪酬15,87917.19%12,72017.47%8,12414.82%应交税费4,8885.29%6,6769.17%6,46511.80%其他应付款8,8389.57%44,30660.87%8801.61%应付股利1230.13%00.00%00.00%一年内到期的非流动负 债1,8211.97%00.00%00.00%其他流动负债2,4442.65%1,

14、6892.32%1,5192.77%2.2.3 非流动负债基本构成情况非流动负债主要包括长期借款、应付债券、租赁负债、长期应付款、预计负债、 递延收益、递延所得税负债、其他非流动负债科目，苏州科达2019年的非流动负债 主要包括长期借款、递延收益以及预计负债，各项分别占比为86.85%, 6.74麻口6.32%2019年苏州科凶囱6动负债构成图 刨联 制附 , 避妞 翼骄潮独修 具帼觥加睢2019年苏州科达非流动负债构成情况科目名称2019 年2018 年2017 年金额（力兀）百分比（）金额（万元）百分比（%）金额（力兀）百分比（%）非流动负债合计10,938100.00%9,845100.

15、00%1,037100.00%长期借款9,50086.85%8,00081.26%00.00%预计负债6906.32%6076.17%59757.52%递延收益7376.74%00.00%00.00%递延所得税负债100.09%2932.98%878.41%原点参数报告其他非流动负债6906.32%1,55115.76%95091.59%2.2.4 所有者权益基本构成情况所有者权益部分主要包括实收资本（或股本）、其他权益工具、资本公积、库存 股、其他综合收益、专项储备、盈余公积、未分配利润、少数股东权益科目，2019年苏州科达的所有者权益部分主要包括未分配利润、实收资本（或股本）以及资本公积，

16、各项分别占比为61.15% 27.28%口 13.74%2019年苏州科达所有者权益构成图1.14966L15%13,74%4.47% -0.04%1.2%所有者权益构成情况科目名称2019 年2018 年2017 年金额（力兀）百分比（）金额（万 元）百分比（）金额（万 元）百分比（%）所有者权益（或股东权益）合 计184,653100.00%175,647100.00%138,814100.00%实收资本（或股本）50,38027.28%36,00920.50%25,00018.01%资本公积25,37813.74%39,91122.72%33,54824.17%库存股-8,263-4.4

17、8%-12,247-6.97%00.00%其他综合收益-69-0.04%-34-0.02%150.01%盈余公积2,2071.20%2,2071.26%1,6201.17%未分配利润112,92061.15%107,40761.15%78,62956.64%少数股东权益2,0981.14%2,3931.36%00.00%2.3 利润分析2.3.1 净利润分析2019年苏州科达的净禾I润为 88,162,997.31元，与2018年的321,383,105.04元相比下降了 72.57%2016-2019年苏州科达净利润变动趋势图2016-2019年苏州科达净利润变动趋势年份金额（力兀）同比增长

18、率（201617,429201727,02455.05%201832,13818.92%20198,816-72.57%2.3.2 营业利润分析元，与2018年的2019年苏州科达的营业利润为70,044,014.142016,2019年班州科达营业利润变动趋蛹O闾比增长坐%329,590,692.49 元相比下降了 78.75%2016-2019年苏州科达营业利润变动趋势年份金额（万元）同比增长率（%201610,495201727,990166.70%201832,95917.75%20197,004-78.75%2.3.3 利润总额分析2019年苏州科达的利润总额为69,916,045.

19、37 元，与2018年的329,661,115.19 元相比下降了 78.79%13原点参数报告20162019年班州科达利福总腼变动趋势图2016-2019年苏州科达利润总额变动趋势年份金额（万元）同比增长率（%201617,712201728,10558.68%201832,96617.30%20196,991-78.79%2.3.4成本费用分析成本和费用总额包括营业成本、税金及附加、销售费用、管理费用、研发费用和财务费用科目，2019年苏州科达的成本费用总额为2,550,418,188.85元，其中营业成本、研发费用以及销售费用，各项分别占比为45.56%, 27.25麻口 22.44%

20、。2019年苏州科达成本费用构成图 营业成才 祝宴及第加 磔塞用 莒理斛 所发翦用 河芟壶用2019年苏州科达成本费用构成科目名称2019 年2018 年2017 年金额(万元)百分比(%)金额(万元)百分比(%)金额(万 元)百分比(%)成本及费用总额-255,041100.00%-220,862100.00%-160,569100.00%营业成本-116,18945.56%-97,20444.01%-61,40138.24%税金及附加-2,0900.82%-2,5711.16%-2,0841.30%销售费用-57,23922.44%-52,07923.58%-41,10925.60%管理费

21、用-9,5273.74%-11,0585.01%-56,20335.00%研发费用-69,48927.25%-58,00926.27%0-0.00%财务费用-5050.20%61-0.03%229-0.14%2.4 现金流量分析2.4.1 经营活动、投资活动及筹资活动现金流分析2019年苏州科达的经营现金流量净额为-86,322,605.71 元，与2018年的19,982,061.09元相比下降了 532.00%;投资活动现金流净额为79,993,260.95元;筹资活动现金流净额为-4,683,913.66元。2016-2019年苏州科达里营、投贾及舞幅活动现金流净颔20162017201

22、B2019 经营洁刎交Effi （元J 投曳活动观蝴以次元J , 追觉舌砒视金盘NR （元）2016-2019年苏州科达经营、投资及筹资活动现金流净额年份经营活动现金流净额（力兀）投资活动现金流净额（万兀）筹资活动现金流净额（万兀）201613,290-16,39928,22720178,173-28,823-1,79020181,998-14,49820,0262019-8,6327,999-4682.4.2 现金流入结构分析2019年苏州科达现金流入总金额为 2,848,474,789.12元，其中经营活动现金 流入为2,552,629,401.48 元，占现金流入总额的89.61%;投资

23、活动现金流入为 255,925,687.64元，占现金流入总额的8.98%;筹资活动现金流入为39,919,700.0 元，占现金流入总额的1.40%o2019年苏州科达现金流入构成图1.4% 经营话动贬流人掂贵洁蚓及洸入小寸 碧贤活前晚宝徐小计2019年苏州科达现金流入构成科目名称2019 年2018 年2017 年金额（力兀）百分比（）金额（力兀）百分比（）金额（力兀）百分比（）现金流入总额284,847100.00%267,654100.00%211,928100.00%经营活动现金流入小 计255,26289.61%242,16690.48%211,03399.58%投资活动现金流入小

24、 计25,5928.98%2,3850.89%8840.42%筹资活动现金流入小 计3,9911.40%23,1028.63%90.00%经营活动现金流入小计中销售商品/提供劳务收到的现金为2,394,051,607.49 元，占经营活动现金流入小计的93.79%;收到的税费返还为95,088,211.42元，占经营活动现金流入小计的3.73%;收到其他与经营活动有关的 现金为63,489,582.57元，占经营活动现金流入小计的2.49%。17原点参数报告2019年其州科达经营活动现金流入构成图 傩商昂唉务杷倏现金 收3邺!怕妻遍迁 ,坟到其旭经驾西美桢隘2019年苏州科达经营活动现金流入构

25、成科目名称2019 年2018 年2017 年金额（力兀）百分比（%）金额（力兀）百分比（）金额（力兀）百分比（）经营活动现金流 入小计255,262100.00%242,166100.00%211,033100.00%销售商品/提供劳 务收到的现金239,40593.79%220,55291.07%199,90294.73%收到的税费返还9,5083.73%10,8744.49%9,2184.37%收到其他与经营 活动有关的现金6,3482.49%10,7394.43%1,9130.91%投资活动现金流入小计中收回投资收到的现金为250,000,000.0元，占投资活动现金流入小计的97.6

26、8%;取得投资收益收到的现金为 5,710,333.12元，占投资活动现金流入小计的2.23%;处置固定资产/无形资产和其他长期资产收回的现金净额 为215,354.52元，占投资活动现金流入小计的0.08%。2019年苏州科达投资活动现金流入构成图旗峰收到的现金,取得投资收前收到的现金处置置定资产,无形债产和其他恨期叁在收回的现宝学基2019年苏州科达投资活动现金流入构成科目名称2019 年2018 年2017 年金额（兀力）百分比（%）金额（力兀）百分比（%）金额（万元）百分比（）投资活动现金流入 小计25,592100.00%2,385100.00%884100.00%收回投资收到的现

27、金25,00097.68%1,30054.50%00.00%取得投资收益收到 的现金5712.23%1,02342.92%87598.99%处置固定资产/无 形资产和其他长期 资产收回的现金净 额210.08%612.58%81.01%筹资活动现金流入小计中取得借款收到的现金为39,919,700.0元，占筹资活动现金流入小计的100.0%。原点参数报告2019年苏州科达篝资活动现金流入构成图2019年苏州科达筹资活动现金流入构成科目名称2019 年2018 年2017 年金额(万元)百分比(%)金额(力兀)百分比(%)金额(力兀)百分比(%)筹资活动现金流入小 计3,991100.00%23

28、,102100.00%9100.00%吸收投资收到的现金00.00%15,10265.37%9100.00%其中：子公司吸收少数 股东投资收到的现金00.00%2,45010.60%00.00%取得借款收到的现金3,991100.00%8,00034.63%00.00%2.4.3 现金流出结构分析2019年苏州科达现金流出总额为2,859,488,047.54 元，现金流出总额中经营活动现金流出小计为2,638,952,007.19 元，占现金流出总额的92.29%;投资活动现金流出小计为175,932,426.69元，占现金流出总额的6.15%;筹资活动现金流出小计为44,603,613.6

29、6元，占现金流出总额的1.56%。2019年苏州科达现金流出总额构成图, 经营活棚蛀流出小计 ,掂贵洁蚓除流己小计 碧野s前晚招世小计经营活动现金流出小计中购买商品/接受劳务支付的现金为2019年苏州科达现金流出构成科目名称2019 年2018 年2017 年金额(力兀)百分比(%):金额(力兀)百分比(%)金额(万元)百分比(%)现金流出总额-285,948100.00%-260,129100.00%-234,367100.00%经营活动现金流出 小计-263,89592.29%-240,16892.33%-202,85986.56%投资活动现金流出小计-17,5936.15%-16,884

30、6.49%-29,70712.68%筹资活动现金流出小计-4,4601.56%-3,0761.18%-1,8000.77%1,098,731,854.64 元，占经营活动现金流出小计的41.64%;支付给职工以及为职工支付的现金为987,398,733.63元，占经营活动现金流出小计的 37.42%;支付的各项税费为189,315,407.76元，占经营活动现金流出小计的7.17%;支付其他与经营活动有关的现金为363,506,011.16 元，占经营活动现金流出小计的13.77%2019年其州科达经营活动现金流出构成围期买商同徐竞芳号次时的现金 支士给职工次及为职工支忖的现£ 支付

31、的名:税罚 交付具也邑鲤笥占岫美的现金2019年苏州科达经营活动现金流出构成科目名称2019 年2018 年2017 年金额（力兀）百分比（）金额（万 元）百分比（）金额（万 元）百分比（）经营活动现金流出小计-263,895100.00%-240,168100.00%-202,859100.00%购买商品/接受劳务支付的 现金-109,87341.64%-103,14542.95%-88,75943.75%支付给职工以及为职工支 付的现金-98,73937.42%-80,44433.50%-66,59332.83%支付的各项税费-18,9317.17%-24,14910.06%-17,993

32、8.87%支付其他与经营活动有关 的现金-36,35013.77%-32,42813.50%-29,51414.55%投资活动现金流出小计中购建固定资产/无形资产和其他长期资产支付的现金为63,206,661.37元，占投资活动现金流出小计的35.93%;投资支付的现金为16,000,000.0元，占投资活动现金流出小计的9.09%;取得子公司及其他营业单位支付的现金净额为3,000,000.0元，占投资活动现金流出小计的1.71%;支付其他与投资活动有关的现金为93,725,765.32元，占投资活动现金流出小计的53.27%2019年苏州科达投资活动现金流出构成图用建司定资产石印黄产值佗长

33、期铲支付的现金投竞支付的现全取得于公司及其也营业单位支忖的现金州度,支忖蚂卸纪题SS丽美演婕2019年苏州科达投资活动现金流出构成科目名称2019 年2018 年2017 年金额（万元）百分比（）金额（万元）百分比（）金额（万元）百分比（%）投资活动现金流出小 计-17,593100.00%-16,884100.00%-29,707100.00%购建固定资产/无形 资产和其他长期资产 支付的现金-6,32035.93%-7,05441.78%-5,60718.88%投资支付的现金-1,6009.09%-5,14030.44%-24,10081.12%取得子公司及其他营 业单位支付的现金净 额-

34、3001.71%-4212.50%0-0.00%支付其他与投资活动 有关的现金-9,37253.27%-4,26725.28%0-0.00%筹资活动现金流出小计中分配股利/利润或偿付利息支付的现金为41,792,202.66元，占筹资活动现金流出小计的93.7%;支付其他与筹资活动有关的现金为2,811,411.0元，占筹资活动现金流出小计的6.3%。2019年苏州科达舞资活动现金流出构成图工配£催;柳喧匚兄息文可施现登 支付具怔乂舞步活比有天的虻垩2019年苏州科达筹资活动现金流出构成科目名称2019 年2018 年2017 年金额（力兀）百分比（%）金额（力兀）百分比（）金额（力

35、兀）百分比（%）筹资活动现金流出小计-4,460100.00%-3,076100.00%-1,800100.00%分配股利/利润或偿 付利息支付的现金-4,17993.70%-2,75089.39%-1,800100.00%支付其他与筹资活 动有关的现金-2816.30%-32610.61%0-0.00%2.5 偿债能力分析2.5.1 短期偿债能力从短期偿债比率看，苏州科达2019年的流动比率、速动比率及现金比率分另fj为 242.18%, 170.58%, 33.94%。20160019年苏州科达流8址建.速动比率及现金比率图4完宓比重（%j o速孙比地（%） -o班宴比至（知流动比率、速动

36、比率及现金比率年份流动比率（%速动比率（%）现金比率（%）2016361.37%281.68%129.41%2017309.37%215.17%45.40%2018307.72%232.88%44.52%2019242.18%170.58%33.94%2.5.2 综合偿债能力从整体的资产负债率和产权比率指标来看，2019年苏州科达年的资产负债率和产权比率分别为 35.87嘛口 55.94%。20162 0 19年苏州科达谡产如醉胃处睡2016-2019年苏州科达资产负债率&产权比率年份资产负债率(%)产权比率(%201624.55%32.55%201728.69%40.23%20183

37、2.00%47.05%201935.87%55.94%2.6 营运能力分析2.6.1 存货周转率2019年苏州科达的存货周转率为1.93次,2018年为1.83次，2019年比2018年上升了 0.1次。2016-2019比苏州科达存货周转率图2016-2019年苏州科达存货周转率（次）年份存货周转率（次）20161.94 次20171.52 次20181.83 次20191.93 次2.6.2 应收账款周转率2019年苏州科达的应收账款周转率为 2.47次,2018年为3.18次，2019年比2018年下降了 0.71次。2016-2019年苏州科达应收账款周转率图2015-2019年广弘控

38、股应收账款周转率（次）年份应收账款周转率（次）20163.69 次20173.61 次20183.18 次20192.47 次2.6.3 总资产周转率2019年苏州科达的总资产周转率为 0.93次,2018年为1.08次，2019年比2018年下降了 0.15次。2016-2019年芯州科达总资产周转率图2015-2019年广弘控股总资产周转率（次）年份总资产周转率（次）20161.16 次20171.06 次20181.08 次20190.93 次2.7 盈利能力分析反应企业盈利能力的指标主要有销售毛利率、销售净利率、净资产收益率和 总资产收益率。2019年苏州科达的销售毛利率为 54.37

39、%,销售净利率为3.46% 总资产报酬率（ROA为3.34%,净资产U益率（ROE为5.06%2.7.1 销售毛利率2019年苏州科达的销售毛利率为 54.37%,2018年为60.38%, 2019年比2018 年下降了 6.01%。2016-2019比苏州科达捎售毛利率2016-20195州科达销售毛利率年份销售毛利率（%201665.47%201766.36%201860.38%201954.37%2.7.2 销售净利率2019年苏州科达的销售净利率为 3.46%,2018年为13.10%, 2019年比2018年下降了 9.64%。31原点参数报告2016-2019比苏州科达情售净利率图2016-2019 5州科达销售净利率年份销售净利率（%201612.03%201714.80%201813.10%20193.46%2.7.3 ROE （净资产收益率）2019年苏州科达的净资产收益率 RO叨5.06%,2018年为20.48%,