个人理财业务发展前景分析

1、中国地质大学（武汉）远程与继续教育学院本科毕业论文（设计）指导教师指导意见表学生姓名：学号：专业：经 济 学 毕业设计（论文）题目：个人理财业务发展前景分析指导教师意见：该文选题具有较强的现实性、针对性和实用性。结构安排科学合理， 思路清晰层次分明。各部分之间联系比较紧密，观点表述也基本准确。本文介绍了我国商业银行个人理财业务发展的现状，定性的分析个人理财相关内容，并进一步分析了我国个人理财的发展前景。在论证过程中基本运用了经济专业知识原理来分析文中的主要问题，但参考的资料还欠充分，具体例证较少，老生常谈的内容偏多，文章缺乏自己原创的内容，少数观点论证不深刻和全面。总体上达到毕业论文要求。指导

2、教师结论：合格（合格、不合格）指导教师姓名所在单位兰州工业学院指导时间2014 年 9 月本科毕业设计（论文）评阅教师评阅意见表学生姓名：学号：专业：经济学毕业设计（论文）题目：个人理财业务发展前景分析评阅意见： 本文紧紧围绕个人理财业务发展进行分析，从个人理财概念、现状、存在的问题，到最后针对存在的问题提出相应的个人理财对策。从文章写作看，结构完整、观点明确，思路顺畅、逻辑性较强，符合经济学论文的一般要求。但是文章内容缺乏自己的观点，多数借鉴其他文章观点，望再进一步进行修改，比如文章第二、三两个部分近 80%左右观点来自同一篇文章“个人理财业务在我国的发展前景”；网址为；综合分析个人理财存在

3、的问题体现在文中修改意见：建议将文章中第二三部分抄袭部分适当修改！毕业设计（论文）评阅成绩 （百分制）：65评阅结论：同意答辩（同意答辩、不同意答辩、修改后答辩）评阅人姓名所在单位中国地质大学评阅时间2014.9.25论文原创性声明本人郑重声明：本人所呈交的本科毕业论文我国个人理财发展的前景分析，是本人在导师的指导下独立进行研究工作所取得的成果。论文中引用他人的文献、资料均已明确注出，论文中的结论和结果为本人独立完成，不包含他人成果及使用过的材料。对论文的完成提供过帮助的有关人员已在文中说明并致以谢意。本人所呈交的本科毕业论文没有违反学术道德和学术规范，没有侵权行为，并愿意承担由此而产生的法律

4、责任和法律后果。论文作者（签字）：日期：2014年8月26日摘要我国个人理财业务发展相对较晚，今年来，随着经济发展水平和人民收入水平的提高， 我国个人理财业务规模迅速增长，逐渐进入了个人理财的时代，本文介绍了我国商业银行个人理财业务发展的现状，认为虽然我国商业银行个人理财业务起步较晚，但是取得了一定的成绩，现有理财市场已逐步形成一定的规模，理财风格也比较稳健。同时本文借鉴国外先进发展经验，针对我国理财产品质量不高、缺乏以客户为中心的服务理念等几大问题，从改善外部环境及提升商业银行自身管理运作能等业务现状的基础 上，定性的分析个人理财，并进一步分析我国个人理财的发展前景。关键词：1、商业银行2、

5、个人理财3、服务理念4、发展目录一、个人理财的概念及理论基础3（一）个人理财的概念3（二）个人理财的分类3（三）个人理财的理论基础4二、我国银行个人理财的发展现状和存在的问题6（一）金融行业的分业经营，制约着个人理财的发展6（二）理财产品单一6（三）缺乏高素质的理财方面的专业人才6（四）居民对理财业务的认知度不高，缺乏理财意识7三、我国个人理财业务发展的对策和建议8（一）完善金融机构监管体制8（二）提升理财产品的质量和创新速度8（三）培养专业的理财人才团队9（四）普及理财知识，提高居民的理财意识9四、结论11致谢12参考文献13一、个人理财的概念及理论基础（一）个人理财的概念个人理财，顾名思义

6、指一切理财的需要都是以“个人”为基点的。一般来说，个人理财服务时由专业理财人员通过明确个人客户的理财目标。分析客户的生活、财务现状、帮助客户制定出可以实现理财目标的方案或建议的一种综合金融服务。银行个人理财业务是指商业银行为个人客户提供的财务分析、财务规划、投资顾问、资产管理等专业化服务活动。我国对个人理财业务的性质界定与境外有所不同。一些境外法律并不禁止商业银行从事有关证券业务，一般也不禁止商业银行在向客户提供理财业务的过程中进行信托活动，例如美国货币监理署规定，商业银行在开展有关理财业务时可以未经事先获准而使用信托权利。同时，境外大多数实行的是利率市场化和浮动汇率政策。因此，境外商业银行可

7、以向客户提供的产品种类较多，交叉性较强，理财业务主要侧重于理财顾问和代客理财服务，分类和性质界定较为简单。目前，我国利率尚未完全市场化，同时我国有关法律明确规定商业银行不得从事证券和信托业务，因此业务范围和业务特征与境外差别较大。（二）个人理财的分类广义的银行个人理财业务包括在个人储蓄、贷款、银行卡等各种金融工具的综合运用基础上提供的理财服务，其范围较宽。根据个人理财业务实际工作的需求，从不同的角度，对理财业务有不同的分类。1、理财顾问服务和综合理财服务按会否接受客户委托和授权对客户资金进行投资和管理业务可分为理财顾问服务和综合理财服务。理财顾问服务是指上特银行对客户提供财务分析与规划，投资建

8、议，个人投资产品推介等专业化服务。理财顾问服务是一种针对个人客户的专业化服务，区别于销售储存存款，信贷产品等进行的产品介绍，宣传和推介等一般性业务咨询活动。客户接受商业银行和理财人员提供的理财顾问服务后自行管理和运用资金，并获取和承担由此产生的收益和风险。综合理财服务是指商业银行在向客户提供理财顾问服务的基础上。接受客户的委托和授权，按照与客户实现约定的投资计划和方式进行投资和资产管理的业务活动。综合理财服务于理财顾问服务的一个人重要区别是;在综合理财服务活动中，客户授权银行代表客户按照合同约定的投资方向和方式，进行投资和资产管理，投资收益与风险由客户或客户与银行按照约定方式获取或承担。与理财

9、顾问服务相比，综合理财服务更加突出个性化服务。由此，综合理财服务可进一步划分为理财计划和私人银行业务两类，其中理财计划是商业银行针对特定目标客户群体进行的个人理财服务，而私人银行业务的服务对象主要是高净值客户。涉及的业务范围更加广泛，与理财计划相比，个性化服务特色相对强一些。2、理财业务、财富管理业务与私人银行业务银行往往根据客户类型进行业务分类。按照这种分类方式，理财业务可分为理财业务。财富管理业务和私人银行业务三个层次，银行为不同客户提供不同层次的理财服务。其中私人银行业务服务内容最为全面，除了提供金融产品外，更重要的是提供全面的服务。从客户等级来看，理财业务客户范围相对较广，但服务种类相

10、对较窄，私人银行客户等级较高，服务种类最为齐全，财富管理客户则居二者之中，客户等级高于理财业务客户但低于私人银行客户，服务种类超过理财业务客户但少于私人银行业务客户。一般而言，；理财业务是面向所有客户提供的基础性服务，而财富管理业务时面向中高端客户提供的服务，而私人银行业务则是仅面向高端客户提供的服务。（三）个人理财的理论基础1、生命周期理论生命周期理论是由 F.莫迪利安尼与 R。布伦伯格、A 安多共同创建的。其中，F.莫迪利安尼做出了尤为突出的贡献。一般而言，个人的生命周期与家庭的生命周期紧密相连，都有其诞生、成长、发展、成熟、衰退直至消亡的过程，在生命周期的不同阶段有着不同的特征、需求和目

11、标。生命周期理论主要介绍在不同的生命周期阶段如何进行合理的个人理财规划，从而实现投资和消费的最佳配置。生命周期理论认为，一个人将会综合考虑其即期收入、未来收入、可语气的开支以及工作时间、退休时间等因素来决定目前的消费和储蓄，以使得其消费水平在各阶段保持适当的水平，而不至于出现消费水平的大幅波动。2、货币的时间价值理论货币的时间价值理论是个人理财业务的基础理论之一。时间价值既是资源稀缺性的体现也是人类心理认知的反应，表现在信用货币体制下，现在的货币在价值上总高于未来等额的货币。货币的时间价值就是指当前所持有的一定量货币比未来获得的等量货币具有更高的价值。从经济学的角度而言，现在的一单位货币与未来

12、的一单位货币的购买力之所以不同，是因为要节省现在的一单位货币不消费而改在未来消费，则在未来消费时必须有大于一单位的货币可供消费，作为弥补延迟消费的贴水。3、投资理论现代资产组合理论由美国经济学家哈里·马珂维茨提出的。该理论描绘了投资怎样通过资产组合，在最小风险水平下火的既定的期望收益率，或在风险水平既定的条件下获得最大期望收益率。马珂维茨的现在投资组合理论不仅确定关于投资者在权衡收益与风险的基础上最大化自身效用的方法，还完整定义了证券组合预期收益，风险的计算方法和有效边界理论，是投资管理的重要理论之一。一般来说，投资着对于投资活动所最关注的问题就是预期收益和预期风险的关系。投资者或证

13、券组合管理者的主要意图，是尽可能建立起一个有效组合，在市场上位数众多的证券中，选择若干证券进行组合，以求得单位风险水平上收益最高，或单位收益上的水平上风险最小，这就是资产组合理论的原理。4、市场细分理论市场细分是依据消费者的总体收入、消费习惯、购买行为和风险偏好程度等多方面的差异，把市场整体细分为若干个消费者群的过程，每一个细分市场都是具有类似需求倾向的消费者构成的群体。该概念由美国市场学家温德尔·史密斯 (Wendell R.Smith) 于 1956 年提出，其客观基础是消费者的异质性。市场细分能够在需求不同的市场中把需求相同的消费者聚集到一起，有利于企业发掘和开拓新的市场机会，

14、根据目标市场区别制定营销策略，合理进行资源配置。二、我国银行个人理财的发展现状和存在的问题与发达国家的个人理财发展历史相比，我国商业银行个人理财业务起步较晚，发展历程较短。近年来，随着经济发展水平和人民收入水平的提高，我国商业银行个人理财业务规模迅速增长，业务范围不断扩张，但专业化和规范化水平仍待进一步提高。（一）金融行业的分业经营，制约着个人理财的发展目前我国金融业仍处于分业经营阶段，银行、证券、保险三大市场相互分裂，个人理财业务发展空间受到一定制约，导致个人理财业务过程中的个性化服务只能在较低的层面操作，银行无法利用证券和保险这两个市场实现增值，因而，目前的银行个人理财业务，基本上还是停留

15、在咨询、建议或投资方案设计等层面上，还不算是真正意义上的理财。（二）理财产品单一我国针对理财产品的投资方向约束的政策和监管层面的约束还比较多，导致可投资的理财品种单一。根据普益财富公布的数据，截止2012 年 7 月商业银行共发行 2485 款个人理财产品，较 6 月增加 306 款。股份制银行仍稳坐头把交椅，当月共发行 994 款，环比大增 112 款。虽然很多银行为了抢占市场，大力推出名目繁多的理财产品，但实际上只不过是对货币市场产品的简单组合，本质没有发生变化，投资渠道亦大致相同，而真正创新的理财产品并无增加，与其他银行理财产品相比也并没有什么不同。结果是市场上的产品虽然名目繁多，但真正

16、可供选择的产品并未增加。银行间往往在同质性产品的竞争中，没有将客户定向，而且激烈的市场竞争导致收益率走低。（三）缺乏高素质的理财方面的专业人才个人理财业务专业性较强，从业人员必须具备一定的专业水平和道德水准。业务规范、操作规范也需要制定一系列的标准，由于我国个人理财业务起步较晚，配套的中介机构包括资格认证、能力认证和培训尚未形成完整的体系，从而影响到商业银行个人理财业务规范化发展。据我国经济景气监测中心最新公布的一项国内调查结果显示, 约有 70%的居民希望自己有理想的理财顾问, 50%以上的人愿意支付理财咨询费。可以看出目前人们迫切需要全面专业的投资理财服务。另调查显示,我国 60%以上的工

17、商企业在进行融资理、财、投资等业务时,渴望得到专业人士的帮助,甚至有不少公司已经专门成立了融投资部。 可见，目前国内金融市场和金融机构都缺乏专业的理财人才。高素质的投资理财专业人才是个人理财的灵魂,这正是目前我国最需要的也是最缺乏的。我国技术创新能力远远落后于发达国家,国内一些高新技术企业也名不符实,科研成果的市场化导向不强,同时也缺少具有战略眼光和创新精神的专业理财团队。因此国内的个人理财发展，除了其自身原因外,缺少专业理财团队也是一个重要因素。（四）居民对理财业务的认知度不高，缺乏理财意识客户的理财观念，客户对商业银行个人理财业务的态度，甚至对银行理财业务人员的信任度都会直接影响到商业银行

18、理财业务。我国市场经济发展时间不长，金融教育的普及程度低，客户对现代金融认知度不高。一些客户对金融产品的风险和收益缺少正确的认识，对个人理财业务缺乏足够的了解和认知，这些都直接影响到商业银行个人理财业务的发展。根据相关调查数据显示，居民表示对个人理财了解的占72%，表示了解一般的占23%，表示不理解的占 5%。而居民已经购买理财产品中，包含银行储蓄的有67%，包含保险的22%，购买股票等其他理财产品的仅有 11%。由此可见大部分居民的资金都使用与储蓄和保险，而很少去参与其他理财业务。三、我国个人理财业务发展的对策和建议（一）完善金融机构监管体制金融机构开展个人理财业务必然受到相关体制和法律的制

19、约，但事实上并没有一个有效的机制来约束金融机构的违规行为，对于银监会所出台的法律法规，更多的机构会受到短期利益驱动来寻求替代品逃避监管，而政策部门在作出反应并出台新的法律前， 这一违规行为已经对市场造成了不良影响。要解决这一问题，更为行之有效的方法就是建立行业规章，例如取消违规银行的交易资格来提高商业银行的违约成本，奖励举报违规行为的商业银行等来避免行业纵容违约行为或是“法不责众”的现象，创造良好的行业自律环境，以便更好地辅助理财业务法律法规发生作用。（二）提升理财产品的质量和创新速度随着社会不同经济主体对金融服务需求的多样化，以及银行间竞争的加剧，要求商业银行不断推出有市场特色、有效益的新产

20、品。商业银行应积极与证券、保险、信托等非银行金融机构合作，努力发展交叉性金融业务，不断推进产品整合、开发能力，加快个人理财产品和服务创新。商业银行应建立完备的客户信息系统平台，细分客户层次， 对不同层次的客户设计不同的理财产品与投资方案，提供有针对性的、差别化的产品和服务，满足不同层次客户的需求。要提高理财产品的研发能力，一靠国家政策支持，逐步完善相关法律法规，保护创新者的利益，营造良好的创新氛围；二靠银行自身的重视，在培育创新型人才的同时， 做好市场调研工作，切忌盲目跟风。商业银行应该充分考虑客户的方便性，便捷性，利用先进的技术，给客户设计出更多的自助性产品，让客户可以不用到银行网点随时随地

21、就可以自助获取、操作银行所提供的各类产品。理财产品只有从单一功能，满足客户单一目标，向带有高附加值和综合金融服务模式转变，才有可能获得更长久的生命力。商业银行应该不断研究市场变化的情况，调整理财产品的品种结构。针对不同的客户需求，细分市场，为客户设计真正量身定做富有特色的，能满足客户独特需求的理财产品。（三）培养专业的理财人才团队由于个人理财业务对于商业银行其他业务有其特殊性，在国外和我国香港地区，对于个人理财从业人员都有具体的要求，以明确从业人员的自知条件、职业操守、相关限制及法律责任，保证相关业务人员具备必要的专业知识、行业经验和管理能力，充分了解所从事业务的有关法律法规和规章制度，遵守职

22、业道德。在现阶段金融业分业管理，金融机构为客户提供理财服务，往往无法跳出自身的行业本身的限制，要保证理财服务真正体现真正的客户需求，一个可行办法是大力培育专业的理财顾问机构，由他们充当个人客户与金融产品之间的桥梁，为客户提供科学的理财规划，并设计相应金融产品组合，实现理财规划的最终目标。优质的理财人才是商业银行个人理财业务发展的强有力支撑，他们不仅在产品研发上占据着着不可替代的位置，而且在营销策略的制定、优质服务体系的建立上发挥着重要作用。然而，我国目前极其缺乏相关理财人才，因此，培育优质理财人才，建立高素质理财团队势在必行 。一般来说，理财顾问的个人专业能力包括：财经规划能力、节税规划能力、

23、退休规划能力、保险规划能力、信托规划能力等。除此之外进行团队建设还可以保持客户基础的稳定性，在公司银行业务中，往往不会因业务经手人员的变化而客户流失。相比之下理财行业的前台业务主要是由理财顾问与客户一对一的接触，如果理财顾问的流失，往往客户极其容易流失，而作为银行却在这个时候不能保持与客户第一手的联系。理财顾问跟客户的一对一服务方式的同时，作为理财团队应该跟客户保持比较紧密的关系，用一种服务的风格吸引住客户，这也将是团队整体服务能力和服务风格的考验。未来的商业银行个人理财业务发展模式肯定是综合化的理财业务发展模式，这种一站式的金融服务方式不仅需要银行类的或是保险证券类的金融人才，更需要例如会计

24、 师、税务师甚至是房屋鉴定师等跨专业人才。多多吸引综合类、多元化的理财人才将会拓展商业银行的视野，为个人理财业务的发展提供新的思。（四）普及理财知识，提高居民的理财意识居民如果具备一定的理财知识将会对商业银行个人理财业务的开展起到一定的监 督作用，有效降低信息不对称的成本；而居民理财意识的提高也会对商业银行开拓理财市场提供帮助。因此，普及理财知识，提高居民理财意识可以有效改善商业银行个人理财业务的外部环境。个人理财业务是商业银行为客户提供的一种专业服务化服务活动，这种服务在很大程度上是通过对各种理财工具的综合运用实现的。由于理财工具涉及多个市场，既包括金融市场也包括商业市场，各个市场具有不同的

25、运用规律，投资手段比较复杂 ,客户难以全面了解和掌控这些理财工具的特性，为帮助客户熟悉市场运行规律，有必要对客户进行全方位的投资者教育。银行个人理财的投资者教育，主要是针对银行个人理财客户开展的普及理财知识。宣传理财政策法规，揭示理财风险，并引导客户依法维权等各项活动。银行个人；理财业务的投资者教育是有银行及相关主体实施的有目的，有计划，有组织的传播活动。投资者教育的内容包括有关个人理财相关知识和经验，其目标是协助客户提升理财技能， 树立正确的理性观念，并提示相关的理财风险，告知客户所拥有的权利的保护途径，以提高客户素质的一项系统的社会活动投资者教育是一种基础性，长期性和经常性的工作。在我国金

26、融市场发展的大环境下，银行业金融机构应更加积极主动地承担消费者教育的社会责任，利用自身的专业知识和丰富的投资多角度，对形式地向公众腹肌及金融知识，不断提高公众识别和防范金融风险的能力，这符合银行业金融机构自身长远发展的利益。商业银行应当建立投资教育机制，投入足够的人力，物力和财力，保障投资者教育各项工作落到实处。四、结论虽然我国商业银行个人理财业务的发展刚刚起步，还受到以上诸多因素的限制，但是可以预见，随着我国经济的发展，居民理财观念的转变，个人理财专业团队人才的成长，混业经营的形成，个人理财业务规模不断扩大，理财产品不断创新，将促进我国商业银行个人理财市场规范和健康有序的发展。目前来看，我国经济正处于强劲的增长时期，伴随着金融市场和经济环境的进一