现金资产业务培训

1、第四章第四章 现金资产业务现金资产业务本章目录n 学习指引学习指引n第一节第一节 商现金资产的构成和作用商现金资产的构成和作用n第二节第二节 现金头寸的计算与预测现金头寸的计算与预测n第三节第三节 现金资产的管理现金资产的管理学习指引主要内容：主要内容：国际结算业务国际结算业务概述、国际业务结算工具与方概述、国际业务结算工具与方式、即期外汇买卖业务、远期式、即期外汇买卖业务、远期外汇买卖业务、外汇衍生工具外汇买卖业务、外汇衍生工具买卖业务、对外贸易融资、国买卖业务、对外贸易融资、国际银团贷款管理。际银团贷款管理。课时安排：4学时课时安排：课时安排：4课时课时本单元重点：现金资产的构成及作用；现

2、金头寸的概念本单元重点：现金资产的构成及作用；现金头寸的概念 本单元难点：资金头寸的预测本单元难点：资金头寸的预测本单元学习目的和要求：通过本章教学，使学生掌握现本单元学习目的和要求：通过本章教学，使学生掌握现金资产的构成、作用及管理，了解库存现金的日常管理金资产的构成、作用及管理，了解库存现金的日常管理和资金头寸及同业存款的管理。和资金头寸及同业存款的管理。 现金资产管理的目的 ？现金资产与银行安全性和盈利性之间的关系现金资产与银行安全性和盈利性之间的关系 结论：现金资产管理的目的就是要在确保银行流动现金资产管理的目的就是要在确保银行流动性需要的前提下，尽可能地降低现金资产占总资产性需要的前

3、提下，尽可能地降低现金资产占总资产的比重，使现金资产达到最适度的规模。的比重，使现金资产达到最适度的规模。第一节 现金资产的构成 现金资产是银行持现金资产是银行持有的库存现金以及有的库存现金以及与现金等同的可随与现金等同的可随时用于支付的银行时用于支付的银行资产，资产，包括现金和包括现金和准现金。从构成上准现金。从构成上来看来看, 四类资产属于四类资产属于银行现金资产的范银行现金资产的范畴：畴：一、 现金资产的构成 1.库存现金及其特点 库存现金是商业银行为了满足日常交易的需要，而留存在金库中的现钞和硬币。 库存现金属于非盈利资产，加之为了防范风险，需要增设一定的保安措施，付出较高的费用。因此

4、，商业银行一般只保持必要的最低额度，超出最低限额的部分存入中央银行或其代理行。 两种准备金存款的特点?我国的具体规定及法定存款准备金率的变化过程？1.法定准备金存款2.超额准备金存款 注意注意: : 存款准备金、法定存款准备金、超额准备金存款准备金、法定存款准备金、超额准备金之间的数量关系。之间的数量关系。n 存款准备金存款准备金 法定存款准备金法定存款准备金+ +超额存款准备金超额存款准备金n 法定存款准备金法定存款准备金 法定存款准备金率法定存款准备金率存款总额存款总额n 超额存款准备金超额存款准备金 存款准备金法定存款准备金存款准备金法定存款准备金 课堂练习课堂练习 某商业银行的存款总额

5、为某商业银行的存款总额为40004000万元，其在中万元，其在中央银行的存款为央银行的存款为380380万元，库存现金为万元，库存现金为9090万元。若万元。若法定存款准备金率为法定存款准备金率为6%6%，则其超额存款准备金是，则其超额存款准备金是（ ）万元。）万元。A.140 A.140 B.230 B.230 C.240 C.240 D.470 D.470 各商业银行之间或本行各分支机构之间，在办理结算过程中，由于票据交换或委托收、付款的时间差，会形成占用他行资金或本行资金被他行占用，后者就是同业往来中的应收款，属现金资产。 是指商业银行存放在代理行和相关银行的存款。存放同业的款项主要是为

6、了便于银行之间的票据清算以及代理收付等往来业务。属活期存款性质。二、现金资产的作用二、现金资产的作用（一）保持清偿力（一）保持清偿力n现金资产是为满足银行流动性需要而安排的资产准备。n保持银行经营过程中的债务清偿能力，维护银行信誉，保持客户信心，防范支付风险。 导入案例导入案例 江苏射阳农村商业银行发生挤兑事件 北京时间2014年3月25日晚间消息，江苏射阳农村商业银行下属盐城支行在周一发生了挤兑事件，原因是有传言称这家银行可能倒闭。 （二）（二）保持流动性保持流动性n合理搭配资产负债结构，确保原有贷款和投资的高质量和易变现性。n持有一定数量的流动性准备资产，以利于银行抓住新的贷款和投资机会，

7、为增加盈利、吸引客户提供物质条件。 第二节 现金头寸的计算与预测 一、资金头寸及其构成 商业银行的资金头寸是指商业银行能够运用的资金。 商业银行的头寸，可分为基础头寸和可用头寸。 1、基础头寸及其构成 基础头寸：是指商业银行的库存现金与在中央银行的超额准备金之和。 包括时点头寸和时期头寸包括时点头寸和时期头寸 2、可用头寸及其构成 可用头寸：是指商业银行可以动用的全部资金，它包括基础头寸和银行存放同业的存款。 银行的可用头寸实际上包括两个方面的内容： 支付准备金 可贷头寸 可贷头寸等于全部可用头寸减去规定限额的支付准备金之差。 二、资金头寸的预测 1、对银行资金头寸的预测的意义 对银行资金头寸

8、的预测，实际上就是对银行流动性需要量的预测。 2、引起银行资金头寸变化的项目 表4-1 列举了会引起银行资金头寸变化的资金来源和资金运用项目。资金来源（增加头寸）资金运用（减少头寸）（到期）贷款利息和本金变现债券及到期债券存款增加其他负债增加发行新股新发放的贷款购买债券存款减少其他负债减少收购股份流动性需求预测方法表表4-2 4-2 某银行资金头寸需要量预测某银行资金头寸需要量预测月份月份 存款总额存款总额 存款的存款的变化变化(+)(+) 所需准备金所需准备金的变化的变化 (-)贷款总额贷款总额 贷款的变贷款的变化化 (-)头寸剩余（头寸剩余（+）或不足（或不足（-） 12121 12 23

9、 34 45 56 67 78 89 9101011111212593593587587589589586586591591606606620620615615616616655655635635638638643643-6.0-6.0+2.0+2.0-3.0-3.0+5.0+5.0+15.0+15.0+14.0+14.0-5.0-5.0+1.0+1.0+39.0+39.0-20.0-20.0+3.0+3.0 +5.0+5.0 -0.6-0.6+0.2+0.2-0.3-0.3+0.5+0.5+1.5+1.5+1.4+1.4-0.5-0.5+0.1+0.1+3.9+3.9-2.0-2.0+0.3

10、+0.3+0.5+0.5351351356356359359356356365365357357345345330330341341341341361361375375386386 +5.0+5.0+3.0+3.0-3.0-3.0+9.0+9.0-8.0-8.0-12.0-12.0-15.0-15.0+11.0+11.0+0.0+0.0+20.0+20.0+14.0+14.0+11.0+11.0-10.4-10.4-1.2-1.2-3.0-3.0-4.5-4.5+21.5+21.5+24.6+24.6+10.5+10.5-10.1-10.1+35.1+35.1-38.0-38.0-11.3-1

11、1.3- - 6.5 6.5 商业银行的资金头寸变化主要取决于存贷款的变化，因此，银行对头寸的预测，主要是预测存贷款的变化趋势。 （1）对于存款的预测）对于存款的预测 可以把存款按其变化规律分为三类： 一定会提取的存款 可能会提取的存款 随时可能提取的存款 存款预测的对象主要是第二类和第三类，我们把他们称为易变性存款易变性存款。 对于存款的预测对于存款的预测-核心存款线 把存款的最低点连接起来，就形成了核心存款线，核心存款线以上的曲线为易变性存款线。易变性存款线易变性存款线 核心存款线核心存款线存存款款量量存存款款量量0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 （2）对于贷款的预

12、测）对于贷款的预测 贷款变化趋势线由贷款需求的最高点连接而成，在一定时期内低于上限的贷款数，是商业银行为满足季节性和周期性变化需要而应持有的可贷头寸。贷贷款款量量 贷贷款款量量 趋势线趋势线波动线波动线第三节 现金资产的管理一、现金资产管理的原则二、库存现金的日常管理三、存款准备金的管理四、同业存款的管理 一、现金资产管理原则 现金资产是银行流动性最强的资产，但也是一种无（低）盈利资产。持有一定数量的现金资产，主要目的在于满足银行经营过程中的流动性需要。 现金资产管理的原则现金资产管理的原则管理原则管理原则总量适度原则总量适度原则适时调节原则适时调节原则安全保障原则安全保障原则 二、库存现金的

13、日常管理 （一）影响库存现金的因素 影响库存现金的因素比较复杂，其中主要有：现金收支规律、营业网点的多少、后勤保障的条件、与中央银行发行库的距离和交通条件及发行库的规定、商业银行的内部管理等因素。 （二）银行库存现金规模的确定 1、库存现金需要量的匡算 银行库存现金是其为了完成每天现金收支活动而需要持有的即期周转金。 主要考虑因素： (1)库存现金周转时间 (2)库存现金支出水平的确定 银行通常只要考虑支出水平对库存现金的影响 。 测算现金支出水平，要考虑历史上同时期的现金支出水平，以及季节性和临时性因素的影响。 求出即期现金支出水平以后，将其与库存现金周转时间相乘，再加减一些其它因素，即为库

14、存现金需要量。 2、最适运钞量的测算 目的是降低占用库存现金和运送钞票的成本。 在实际工作中, 可用以下公式来计算现金支出水平：即期现金支出水平即期现金支出水平=前期平均现金支出水平前期平均现金支出水平 保险系数保险系数 历史同期平均发展速度历史同期平均发展速度前期平均现金支出水平：为前前期平均现金支出水平：为前30天现金支出均值天现金支出均值保险系数保险系数=标准差标准差 置信概率度置信概率度 （ Z值，正态假定，双侧对称置信区间）值，正态假定，双侧对称置信区间） 1考察年数累计发生额最早年份同月现金支出发生额去年同月现金支出累计历史同期平均发展速度 3、现金调拨临界点 以明确在什么时候和多

15、大的库存量时调拨现金。 （1）最适的送钞量 在最适的送钞量上，银行为占用库存现金和运送钞票所花费的费用之和最小。 可以运用经济批量法来进行测算。其公式为： T=C Q/2+A P/Q = 库存现金全年平均占用费 + 全年运钞总成本 T：总成本； A ：一定时期内的现金收入(或支出)量； Q ：每次运钞数量；P ：每次运钞费用； C ：现金占有费率；A/Q ：运钞次数； Q/2 ：平均库存现金量；PA/Q ：全年运钞总成本； CQ/2 ：库存现金全年平均占用费 用微分法来求经济批量的总成本T为极小值时的运钞数量Q，以及以Q为自变量，求T对Q的一阶导数T，则： T= dt /dQ = C/2AP/

16、Q2 令T=0，则 C/2AP/Q2=0 Q2=2AP/ C ，即 Q=2AP/C （2）例题 例:工商银行某市分行在距中心库30公里处设一个分理处，根据往年有关数据测算，年投放现金量为1 825万元，平均每天投放5万元。每次运钞需支出燃料费、保安人员出差费约50元，资金占用费率为年利率6.6%，代入公式得： 即每次运钞16.63万元，大约每3天多送一次，按此计算的总费用为 如果每天运钞一次，每次运钞5万元，其总费用为 ： 如果每星期运钞一次，每次运钞35万元，其总费用为： （3）现金调拨临界点的确定 现金调拨临界点=平均每天正常支出量提前时间 +保险库存量 保险库存量=（预计每天最大支出平均

17、每天正常支出） 提前时间 在上例中，该分理处的最适运钞量是16.63万元，提前时间为一天，平均每天正常支出为5万元，预计每天最大支出量为7万元，则： 保险库存量= (75)1=2万元 现金调拨临界点= 51+2=7万元 因此，当该分理处的库存现金降到7万元时，就应当申请调拨现金16.63万元。 4、银行保持现金适度量的措施。加强银行内部管理，提高管理水平。 （1）将库存现金状况与有关人员的经济利益挂钩 （2）实现现金出纳业务的规范化操作 （3）掌握储蓄现金收支规律 （4）解决压低库存现金的技术性问题 （5）要在压缩现金库存所需增加的成本和所能提高的效益之间进行最优选择 （三）严格库房安全管理措

18、施 从经营的角度讲，银行的库存现金显然是最为安全的资产。但事实上，库存现金也有其特有的风险。因此，银行在加强库存现金适度性管理的同时，还应当严格库房的安全管理，在现金清点、包装、入库、安全保卫、出库等环节，采取严密的责任制度等，确保库房现金的无损。 三、存款准备金的管理三、存款准备金的管理n 存款准备金存款准备金n在中央银行的存款由两部分组成：一是法定准在中央银行的存款由两部分组成：一是法定准备金；二是超额准备金。备金；二是超额准备金。 n法定准备金是按照法定比率向中央银行缴存的法定准备金是按照法定比率向中央银行缴存的存款准备金。存款准备金。 n超额准备金是指在中央银行存款准备金账户中超额准备

19、金是指在中央银行存款准备金账户中超出了法定存款准备金的那部分存款。超出了法定存款准备金的那部分存款。 n超额存款准备金与法定存款准备金有此消彼长超额存款准备金与法定存款准备金有此消彼长的关系。的关系。 （一）满足法定存款准备金要求（一）满足法定存款准备金要求n 法定准备金的计算方法法定准备金的计算方法1.1.滞后准备金计算法滞后准备金计算法主要适用于银行对非交易主要适用于银行对非交易性账户存款计算存款准备金。性账户存款计算存款准备金。 n根据前期存款负债的余额确定本期准备金需要量根据前期存款负债的余额确定本期准备金需要量的方法。的方法。滞后准备金计算法滞后准备金计算法2.2.同步准备金计算法同

20、步准备金计算法主要适用于商业银行的主要适用于商业银行的交易性账户存款计算准备金。交易性账户存款计算准备金。 n以本期的存款余额为基础，计算本期的准备金以本期的存款余额为基础，计算本期的准备金需要量。需要量。44 同步准备金计算法同步准备金计算法n法定存款准备金头寸的管理原则：在满足中央银行法定要求前提下，通过原则：在满足中央银行法定要求前提下，通过自身努力，尽量使准备金账户最小化。自身努力，尽量使准备金账户最小化。 预测：银行法定存款准备金管理需要提前预测预测：银行法定存款准备金管理需要提前预测在准备金保持期内的各种存款与库存现金的变在准备金保持期内的各种存款与库存现金的变化状况，据此制定法定

21、存款准备金的具体管理化状况，据此制定法定存款准备金的具体管理目标。目标。 调整：银行将已缴纳的存款准备金余额与实际调整：银行将已缴纳的存款准备金余额与实际需要量进行比较，需要量进行比较， 若不足则补足，若多余则若不足则补足，若多余则调减以增加收益。调减以增加收益。1.影响超额准备金需要量的因素影响超额准备金需要量的因素 存款波动。存款波动。 超额存款准备金需要量与银行存超额存款准备金需要量与银行存款流出存在正相关关系。款流出存在正相关关系。 贷款的发放与收回。贷款的发放与收回。 对超额存款准备金对超额存款准备金的影响的影响贷款发放的对象贷款发放的对象贷款收回的对象贷款收回的对象它行开户的企业它

22、行开户的企业减少超额存款准备减少超额存款准备增加超额存款准备增加超额存款准备本行开户的企业本行开户的企业增加超额存款准备增加超额存款准备不变不变（二）超额准备金的管理（二）超额准备金的管理47 其他因素。其他因素。信贷资金调拨信贷资金调拨财政性存款上缴财政性存款上缴48 2.2.超额存款准备金的调节超额存款准备金的调节n 调节原则：相对成本较低，核定必要的超额准调节原则：相对成本较低，核定必要的超额准备金保有数量。备金保有数量。 n 调节方法：比较持有超额准备金的机会成本和调节方法：比较持有超额准备金的机会成本和不持有超额存款准备金的损失成本。在预测需不持有超额存款准备金的损失成本。在预测需要

23、量的基础上适当进行头寸的调度。要量的基础上适当进行头寸的调度。 n 调度头寸的方法：同业拆借、短期证券回购及调度头寸的方法：同业拆借、短期证券回购及商业票据交易、中央银行融资、商业银行系统商业票据交易、中央银行融资、商业银行系统内的资金调度、出售其他资产等。内的资金调度、出售其他资产等。四、四、同业存款的管理同业存款的管理（一）（一）同业存款的目的同业存款的目的n 同业存款：同业存款：商业银行在其它金融机构保持一定数量的活期存款。 n 银行一般都是双重角色，一方面它作为其它银行的代理行而接受其它银行的存放同业款，另一方面，它又是被代理行，将一部分资金以活期存款形式存放在代理行。这就形成了银行之间的代理行业务。n 商业银行在其代理行保持一定数量的活期存款，主要目的就是为了支付代理行代办业务的手续费。 （二）（二）同行存款需要量的测算同行存款需要量的测算n商业银行在同业的存款余额需要量，主要取决于以下几个因素：使用代理行的服务数量和项目。代理行的收费标准。可投资余额的收益率。同业存款余额需要量测算表同业存款余额需要量测算表 1.月份代理行提供的服务 成本（元） 支票清算 10 540笔 每笔0.0045元电子