04章资产负债表分析

1、第四章 资产负债表分析一、单项选择题1. 企业资产利用效率提高，形成资金绝对节约是指（）。A 增产增收时不增资 B 产值、收入持平，资产减少C 增产增收时增资 D 减产减收时增资2. 短期借款的特点是 （）。A 风险较大 B 利率较低 C 弹性较差 D 满足长期资金需求3. 企业资本结构发生变动的原因是（）。A 发行新股 B 资本公积转股 C 盈余公积转股 D 以未分配利润送股4. 存货发生减值是因为 （）。A 采用先进先出法 B 采用后进先出法C 可变现净值低于账面成本 D可变现净值高于账面成本5. 固定资产更新率的计算公式为（）。A 本期新增固定资产原值本期期末固定资产原值 B 本期新增固

2、定资产原值本期期初固定资产原值 C 本期增加固定资产原值本期期末固定资产原值D 本期增加固定资产原值本期期初固定资产原值6. 固定资产退废率的计算公式是（）。A 本期退废的固定资产原值本期期末固定资产原值B 本期退废的固定资产原值本期期初固定资产原值C 本期减少的固定资产原值本期期末固定资产原值D 本期减少的固定资产原值本期期初固定资产原值7. 固定资产磨损率的计算公式是（）。A 固定资产累计折旧固定资产原值B 固定资产本期折旧固定资产原值C 固定资产累计折旧固定资产净值D 固定资产本期折旧固定资产净值8. 如果资产负债表上存货项目反映的是存货实有数量，则说明采用了（）。A 永续盘存法B 定期

3、盘存法C 加权平均法D 个别计价法9. 在物价上涨的情况下，使存货余额最高的计价方法是（）。A 加权平均法B 移动加权平均法C 后进先出法D 先进先出法10. 如果按成本与市价孰低法计价，资产负债表中长期投资项目反映的是（）。A 投资发生时的账面价值B 投资发生时的市值C 决算日的账面价值D 决算日的市值二、多项选择题1. 资产负债表分析的目的是（）。A 了解企业财务状况的变动情况B 评价企业会计对企业经营状况的反映程度C 修正资产负债表的数据D 评价企业的会计政策E 说明资产负债表的编制方法2. 企业资产利用效率提高，形成资金相对节约是指（）。A 产值、收入不变，资产减少B 增产增收时增资，

4、但增资幅度小C 增产增收时不增资D 减产减收时减资，但资产减少幅度大E 增产增收时增资，但增资幅度大3. 引起材料存货变动的原因有（）。A 期初结存量B 本期购入量C 本期耗用量D 生产周期E 材料单位价格4. 产成品存货变动的原因有（）。A 期初结存量B 本期生产量C 本期销售量D 生产周期E 产品单位成本5. 引起股东权益结构变动的情况有（）。A 发行新股B 配股C 资本公积转股D 盈余公积转股E 以送股进行利润分配6. 进行负债结构分析时必须考虑的因素有（）。A 负债规模B 负债成本C 债务偿还期限D 财务风险E 经营风险7. 股东权益结构分析应考虑的因素有（）。A 企业控制权B 企业利

5、润分配政策C 财务风险D 权益资金成本E 经济环境8. 正常经营企业资产与负债对称结构中的保守结构的特征是（）。A 企业风险极低B 资金成本较高C 筹资结构弹性弱D 企业风险极大E 资金成本较高9. 固定资产增长率的计算公式是（）。A （期末固定资产原值期初固定资产原值）期初固定资产原值B （本期增加固定资产原值本期减少固定资产原值）期初固定资产原值C （期末固定资产原值期初固定资产原值）期末固定资产原值D （本期增加固定资产原值本期减少固定资产原值）期末固定资产原值E 本期固定资产原值增加数期初固定资产原值10.在物价上涨的情况下，使存货期末余额从高到低排列的计价方法是（）。A 后进先出法B

6、 加权平均法C 移动加权平均法D 先进先出法E 成本与可变现净值孰低法三、判断题1. 资产负债表中某项目的变动幅度越大，对资产或权益的影响就越大。（）2. 增产增收的同时减少资产,会形成资金相对节约。（）3. 如果本期总资产比上期有较大幅度增加，表明企业本期经营卓有成效。（）4. 只要本期盈余公积增加，就可以断定企业本期经营是有成效的。（）5. 资产负债表结构分析通常采用水平分析法。（）6. 固定资产比重越高，企业资产的弹性越差。（）7. 负债结构变动一定会引起负债规模发生变动。（）8. 如果企业的资金全部是权益资金，则企业既无财务风险也无经营风险。（）9, 如果本期未分配利润少于上期，说明企

7、业本期经营亏损。（）10. 企业的应收账款增长率超过销售收入增长率是正常现象。（）11. 非生产用固定资产的增长速度一般不应超过生产用固定资产的增长速度。（）12. 在采用权益法核算时，企业长期投资账面价值的变动不受被投资企业经营业绩的影响。（）13. 稳健结构的主要标志是流动资产的一部分资金需要由长期资金来解决。（）14. 平衡结构的主要标志是流动资产的资金需要全部由短期资金来满足。（）15. 提取坏账准备表明企业应收款项的实际减少。（）16. 因为短期投资发生亏损，所以要提取短期投资跌价准备。（）17. 资本公积转股和未分配利润送股都会摊薄每股收益。（）18. 固定资产净值率加固定资产折旧

8、率等於1。（）19. 按单项比较法确定的期末存货余额一定低于分类比较法下的余额。（）20. 如果存货的账面价值低于可变现净值时，采用历史成本法和成本与可变现净值孰低法确定的期末存货价值是一样的。（） 四、计算题1. 负债变动情况和负债结构分析资料单位：万元项目期初期末流动负债：短期借款5500037600应付票据80007000应付账款75006600其他应付款230387应付工资270应付福利费30004000未交税金45001600应付利润20001100其他应交款430700预提费用24004100流动负债合计8333063087长期负债：长期借款1700018400应付债券250002

9、0000长期应付期负债合计223000219400负债合计306330282487要求：（1）对负债的变动情况进行分析。（2）进行负债结构分析。2. 固定资产分析资料(一)单位：万元固定资产类别期初期末1. 生产用固定资产526000057830002. 非生产用固定资产9000009030003. 租出固定资产2500002500004. 融资租入固定资产74000740005. 未使用固定资产40000400006. 不需用固定资产1500000合计66740007050000资料(二)单位：万元本期增加固定资产金额本期减少固定资产金额购入生产用固定资产建造完成生

10、产用固定资产非生产用固定资产盘盈生产用固定资产    合计 105750 79600050000 11750    963500出售不需用固定资产报废生产用固定资产盘亏非生产用固定资产非常损失非生产用固定资产投资转出生产用固定资产不需用固定资产合计 23500 47000 25850 21150 343500126500587500资料(三)单位：万元期初累计折旧：907100期末累计折旧：1211190要求：· 对固定资产变

11、动情况进行分析 · 计算固定资产增长率、固定资产更新率、固定资产退废率、固定资产损失率。 · 计算固定资产净值率、固定资产磨损率。 3. 存货分析资料单位：万元项目期初期末材料在产品自制半产品产成品18800006580001325400101520023664505170001379450775500合计48786005038400要求：· 对存货的变动情况进行分析。 · 进行存货结构分析。五、业务题某企业资产负债表如下：单位：万元资产期初期末负债及股东权益期初期末流动资产：货币资产短期投资应收款项存货其他流动资产流动资产合计长期投资固定资产净值无形资

12、产 40000280001550097000379102184104220063100091000 50000200002500085000485102285105100065850094000流动负债：短期借款应付账款应交款项其他流动负债流动负债合计长期负债：长期借款应付债券长期负债合计负债合计股东权益：股本资本公积盈余公积未分配利润股东权益合计 37600136007400448763087 8400181000219400282487 5000001070008242310700700123 550001550095303300

13、83330 42000181000223000306330 5000001026408532037720725680合计9826101032010合计9826101032010要求：· 运用水平分析法分析资产负债表的变动情况并做出评价。 · 运用垂直分析法分析资产负债表结构变动情况并做出评价。 · 对资产负债表的变动原因进行分析。 · 进行资产负债表的对称结构分析 六、典型案例某企业是一家上市公司，其年报有关资料如下：业务数据（单位：万元）资产负债表资产期初期末负债及股东权益期初期末流动资产：货币资金短期投资减：投资跌价准备短期投资净

14、额应收账款其他应收款减：坏账准备应收款项净额存货减：存货跌价损失存货净额其他流动资产流动资产合计长期投资固定资产：固定资产原值减：累计折旧固定资产净值在建工程固定资产合计无形资产 8679   94193489351287313052 1305228283743213957 402022016920033997830011690 20994100027973135967215208118730160072291577832775975215197 6818525246429391534444731384流动负债：短

15、期借款应付账款应付工资应交税金其他应付款流动负债合计长期负债负债合计股东权益：股本资本共积盈余公积未分配利润股东权益合计 1376625784785128781975164020391 165352575260171339561699 37225523850846176545108632051406 248031748478881922569400合计82090120806合计82090120806应收账款账龄表账龄期初数比例（%）期末数比例（%）1年以内1-2年2-3年3年以上861737618024691.483.991.912.6210699214

16、732542578.6815.792.383.14合计941910013596100其他应收款账龄表账龄期初数比例(%)期末数比例(%)1年以内1-2年2-3年3年以上27155162481077.814.797.120.29505217064164170.0223.645.760.58合计34891007215100有关会计政策 （1）坏账准备原按应收账款余额的5计提，改按应收款项（包括应收账款和其他应收款）余额的10%计提。（2）期末短期投资原按成本计价，现改按成本与市价孰低法计价，并按投资总体计提跌价准备。（3）期末存货原按成本计价，现改按成本与可变现净值孰低法计价。（4）期末长期投资原

17、不计提减值准备，现改为计提减值准备。要求：根据以上资料对该公司的财务状况进行分析并做出评价。一、单选题1.B2.A3.A4.C5.A6.B7.A8.B9.D10.D二、多选题1.ABCD2.BCD3.ABCE4.ABCE5.ABCDE6.ABCD.ABDE8.ABC9.ABE10.DBCA三、判断题· 1. 错误。对资产、负债的影响还取决于该项目的比重。· 2. 错误。既有相对节约，也有绝对节约。· 3. 错误。也可能是经营以外原因引起的，如增加负债。· 4. 正确。· 5. 错误。应采用垂直分析法。· 6. 正确。· 7.

18、 错误。当某项负债增加的同时，另一项负债等额减少，负债总额并不变。· 8. 错误。经营风险仍然存在。· 9. 错误。也可能是本期分配的利润大于本期实现的可供分配的利润。· 10. 错误。表明企业收账不利或信用政策变动。· 11. 正确。· 12. 错误。被投资企业盈利，企业长期投资账面价值会增加，反之减少。· 13. 正确。· 14. 正确。· 15. 错误。只是企业预计可能减少。· 16. 错误。因为企业采用谨慎原则，并不代表真正发生了亏损。· 17. 正确。· 18. 错误。固定资

19、产净值率加固定资产累计折旧率等淤1。· 19. 正确。· 20. 正确。四、计算题1. 负债变动情况和负债结构分析· 负债变动情况分析 负债变动情况分析表项目期初期末变动额变动率(%)流动负债：短期借款应付票据应付账款其他应付款应付工资应付福利费未交税金应付利润其他应交款预提费用流动负债合计长期负债：长期借款应付债券长期应付款长期负债合计 5500080007500230270300045002000430240083330 1700025000181000223000 3760070006600387 4000160011

20、00700410063087 184002000018100219400 -17400-1000-900157-2701000-2900-9002701700-20243 1400-50000-3600 -32-12.5-1268.26-10033.33-64.44-4562.7970.83-24.29 8.23-200-1.61负债合计306330282487-238437.78· 负债结构分析 负债结构分析表项目期初期末结构变动情况(%)期初期末差异流动负债：短期借款应付票据应付账款其他应付款应付工资应付福利费未交税金应付利润其他

21、应交款预提费用流动负债合计长期负债：长期借款应付债券长期应付款长期负债合计 5500080007500230270300045002000430240083330 1700025000181000223000 3760070006600387 400016001100700410063087 184002000018100219400 17.952.612.450.10.111.470.60.140.7827.2 5.558.1659.0972.8 13.312.482.340.1401.420.570.390.2

22、51.4322.33 6.527.0864.0777.67 -4.64-0.13-0.110.04-0.10.42-0.9-0.210.110.65-4.87 0.97-1.084.984.87合计30633028248710010002. 固定资产分析· 固定资产变动情况分析 固定资产变动情况分析表固定资产原值生产用非生产用租出未使用不需用融资租入合计期初固定资产原值526000090000025000040000150000740006674000本期增加固定资产其中: 购入建造完成盘盈9135001057507960001175050000

23、0;5000096350010575084600011750本期减少固定资产其中: 出售报废盘亏非常损失投资转出390500 47000  34350047000  258502115015000023500   12650058750023500470002585021150470000期末固定资产原值5783000903000250000400000740007050000变动额523000300000-1500000376000变动率(%)9.940.3300-10005.63(2)固定资产增长率 =（963

24、500-587500）/6674000 ×100% = 5.63%或 =(7050000-6674000)/6674000×100% = 5.63%固定资产更新率 =(105750+846000)/7050000 ×100% = 13.5%固定资产退废率 =(47000+23500+126500)/6674000 ×100% = 2.95%固定资产损失率 =(25850+21150)/6674000 ×100% = 0.7%(3) 固定资产净值率：期初数 = 6674000-907100)/6674000×100% = 86.41%期

25、末数 =（7050000-1211190）/7050000 ×100% = 82.82%固定资产磨损率：期初数 =(907100/6674000)×100%= 13.59%或 = 1 86.41% = 13.59%期末数 =(1211190/7050000) ×100% = 17.18%或 = 1 82.82% = 17.18%3. 存货分析(1) 存货变动情况分析存货变动情况分析表项目期初期末变动额变动率(%)材料在产品自制半产品产成品18800006580001325400101520023664505170001379450775500486450-1410

26、0054050-23970025.87-21.434.08-23.61合计487860050384001598003.28(2) 存货结构分析存货结构分析表项目期初期末变动情况(%)期初期末差异材料在产品自制半产品产成品1880000658000132540010152002366450517000137945077550038.5313.4927.1720.8146.9710.2627.3815.398.44-3.230.21-5.42合计48786005038400100100五、业务题某企业资产负债表如下：单位：万元资产期初期末负债及股东权益期初期末流动资产：货币资产短期投资应收款项存货

27、其他流动资产流动资产合计长期投资固定资产净值无形资产 40000280001550097000379102184104220063100091000 50000200002500085000485102285105100065850094000流动负债：短期借款应付账款应交款项其他流动负债流动负债合计长期负债：长期借款应付债券长期负债合计负债合计股东权益：股本资本公积盈余公积未分配利润股东权益合计 37600136007400448763087 8400181000219400282487 500000107000824231070070012

28、3 55000155009530330083330 42000181000223000306330 5000001026408532037720725680合计9826101032010合计9826101032010要求：· 运用水平分析法分析资产负债表的变动情况并做出评价。 · 运用垂直分析法分析资产负债表结构变动情况并做出评价。 · 对资产负债表的变动原因进行分析。 · 进行资产负债表的对称结构分析。 五、业务题1. 资产负债表的水平分析资产负债表变动情况分析表资产期初期末变动情况对资产影响%变动额变动率(%)流动资产：

29、货币资产短期投资应收款项存货其他流动资产流动资产合计长期投资固定资产净值无形资产 40000280001550097000379102184104220063100091000 50000200002500085000485102285105100065850094000 10000-80009500-1200010600101008800275003000 25-28.5761.29-12.3727.964.6220.854.363.3 1.02-0.80.97-1.221.061.030.92.80.3合计98261010320104940

30、05.035.03负债及股东权益期初期末变动情况对权益影响%变动额变动率(%)流动负债：短期借款应付账款应交款项其他流动负债流动负债合计长期负债：长期借款应付债券长期负债合计负债合计股东权益：股本资本公积盈余公积未分配利润股东权益合计 37600136007400448763087 8400181000219400282487 000001070008242310700700123 55000155009530330083330 2000181000223000306330 5000001026408532037720725680&#

31、160;1740019002130-118720243 36000360023843 0-436028972702025557 46.2813.9728.78-26.4532.09 9.3801.648.44 0-4.073.51252.523.65 1.770.190.22-0.122.06 0.3700.372.43 0-0.440.292.752.6合计9826101032010494005.035.03分析评价：该企业本期总资产增加了49400元，增长幅度为5.03%。从具体项目看：主要是固定资产资产增加引

32、起的，固定资产原值增加了27500元，增长幅度为2.8%，表明企业的生产能力有所增加。流动资产增加10100元，增长幅度为1.03%，说明企业资产的流动性有所提高。特别是货币资金的大幅度增加，对增强企业的偿债能力，满足资金流动性需要都是有利的。同时也应当看到，本期存货大幅度减少应引起注意。应收账款的增加应结合企业销售收入的变动情况和收账政策进行分析。对外投资增加了8800元，增长幅度为0.9%，应结合投资收益进行分析。从权益方面分析：最主要的方面就是企业本期生产经营卓有成效，提取盈余公积和保留未分配利润共计29917元，使权益总额增长了3.04%。流动负债增加20243元，对权益总额的影响为2

33、.06%，主要是短期借款增加引起的。2. 资产负债表的垂直分析资产负债表结构变动分析表资产期初期末结构及变动情况（%）期初期末差异流动资产：货币资产短期投资应收款项存货其他流动资产流动资产合计长期投资固定资产净值无形资产 40000280001550097000379102184104220063100091000 50000200002500085000485102285105100065850094000 4.072.851.589.873.8622.234.2964.229.26 4.841.942.428.244.722.144.9463.819

34、.11 0.77-0.910.84-1.630.84-0.090.65-0.41-0.15合计98261010320101001000负债及股东权益期初期末结构及变动情况（%）期初期末差异流动负债：短期借款应付账款应交款项其他流动负债流动负债合计长期负债：长期借款应付债券长期负债合计负债合计股东权益：股本资本公积盈余公积未分配利润股东权益合计 37600136007400448763087 38400181000219400282487 5000001070008242310700700123 5000155009530330083330

35、60;42000181000223000306330 5000001026408532037720725680 3.831.380.750.466.42 3.9118.4222.3328.75 50.8810.898.391.0971.25 5.331.50.920.328.07 4.0717.5421.6129.68 48.459.958.273.6570.32 1.50.120.17-0.141.65 0.16-0.88-0.720.93 -2.43-0.94-0.122.56-0.93合计

36、98261010320101001000分析评价：（1）从企业资产结构方面看，本期和上期相比变化并不大，应该认为是比较稳定的，但其中存货比重变动幅度较大，而且与固定资产的变动幅度相差较大，应当引起重视。（2）从权益结构方面看，流动负债比重上升了1.65%，长期负债和股东权益比重分别下降了0.72%和0.93%，流动负债比重上升主要是由于短期借款增加引起的。（3）从资产结构与权益结构的对应关系看，在流动资产比重下降的同时,流动负债的比重上升,而且其上升的幅度超过流动资产下降的幅度,企业的短期偿债能力会相应降低.3. 变动原因分析资产期初期末负债及股东权益期初期末变动数流动资产固定资产负债股本资本

37、公积盈余公积未分配利润28248750000010700082423107003063305000001026408532037720238430-4360289727020合计9826101032010合计982610103201049400从上表可以看出，企业本期生产经营规模扩大，总资产增加了49400元，其原因有两方面：· 通过举债，使生产经营规模扩大了23843元，增长幅度为2.43%。 · 最主要的原因是企业本期生产经营活动搞得比较好，从当年盈利中提取盈余公积和保留未分配利润29917元，使总资产增加了3.04%。 4. 对称结构分析流动资产228510流动负债8

38、3330长期负债223000长期资产803500股东权益725680根据上表可以认为该企业资产与权益对称结构属于稳健结构六、典型案例1. 资产负债表变动情况分析资产期初期末变动额变动率（%）流动资产：货币资金短期投资减：投资跌价准备短期投资净额应收账款其他应收款减：坏账准备应收款项净额存货减：存货跌价损失存货净额其他流动资产流动资产合计长期投资固定资产：固定资产原值减：累计折旧固定资产净值在建工程固定资产合计无形资产 8679   94193489351287313052 1305228283743213957 40202201692

39、0033997830011690 20994100027973135967215208118730160072291577832775975215197 6818525246429391534444731384 12315100027973417737262046585729552292726449223201240 27983507722906-844414462694 141.89   44.35106.795845.7145.522.64 20.8915.8859.638.88 69.61

40、25.17114.34-84.6348.19100.58合计820901208063871647.16 负债及股东权益期初期末变动额变动率(%)流动负债：短期借款应付账款应付工资应交税金其他应付款流动负债合计长期负债负债合计股东权益：股本资本共积盈余公积未分配利润股东权益合计 1376625784785128781975164020391 165352575260171339561699 37225523850846176545108632051406 248031748478881922569400 2345926603041047

41、7631335-32031015 8268-8268187158307701 170.41103.186.28803.92165.95158.65-50152.1 50-30.131.143.5212.48合计820901208063871647.16根据上表，可对该公司的财务状况作如下分析：（1）本期总资产增加了38716万元，增长幅度为47.16%。说明公司经营规模在高速增长，处于扩张阶段。其中：固定资产原值增加27983万元，增长幅度为69.61%，超过了经营规模的增长幅度，表明公司经营规模的增长主要表现在生产能力的增长方面，这对于公司今后的经营是十分有利的

42、。流动资产增长了22320万元，其中存货增加了2955万元，增长了22.64%，在生产能力大幅度增长的同时，存货相应增长，才能使生产能力真正发挥作用，由于存货增长幅度低于固定资产原值增长幅度，有利于提高资产的利用效率，但要注意避免固定资产的闲置或生产能力的利用不足。货币资金增加了12315万元，增长率为141.89%，尽管货币资金增加有助于提高公司的偿债能力，但过多的货币资金存量会影响资金的利用效率。其他应收款增长速度过快，应引起注意。本期无形资产尽管本身增长幅度超过100%，但由于其金额较小，在总资产中所占比重较低，所以对总资产的影响仅为0.85%，不必作为重点分析。（2）从负债与股东权益方

43、面分析，可以看出：负债增加了31015万元，增长率为152.1%，主要是由于短期借款大幅度增加引起的，公司大量使用短期借款，对于降低资金成本，提高经济效益是有好处的，但会加大公司的风险，这一点应注意。应交税金的增长幅度虽然超过800%，由于其金额较小，所占比重又低，对总额的影响只有0.5%，可以忽略不计。 股本增加8268万元，同时资本公积减少8268万元，是因为本期实施资本公积转股的结果，既不影响负债及股东权益总额发生变动，也不影响股东权益结构变动。股东权益变动是因为盈余公积和未分配利润变动引起的。（3）从会计政策和会计政策变更方面分析可以看出，会计政策变更的影响有以下几方面：本期坏账准备2

44、081万元，如果应收账款会计政策不变，本期坏账准备余额应为：坏账准备 = 应收账款期末余额×5= 13596×5= 68万元由于会计政策变更，使本期坏账准备多提2013万元(2081 68)，其结果是使本期总资产减少2013万元，同时使本期利润减少2013万元，显然这不是生产经营的结果。 由于短期投资会计政策变更，本期提取投资跌价准备27万元，其结果是使本期总资产减少27万元，同时使本期利润减少27万元。 由于存货会计政策变更，本期提取存货跌价损失229万元，其结果是使本期总资产减少229万元，同时使本期利润减少229万元。如果剔除会计政策变更的影响，本期期末总资产应为12

45、3075万元（120806+2013+27+229），比上期增加40985万元，实际增长率应为49.93%。（4）结合该公司提供的应收账款账龄表和其他应收款账龄表可以发现，应收账款账龄在23年的比重仅占2.38%，3年以上的比重仅占3.14%，两者合计，即2年以上的应收账款所占比重不过5.52%。其他应收款账龄在23年的比重为5.76%，3年以上的比重为0.58%,两者合计，即3年以上的其他应收款比重只有6.34%。通过应收账款账龄表和其他应收款账龄表还可以发现，该公司应收账款和其他应收款的回收是很顺利的，但公司却将按应收账款的5提取坏账准备改为按应收账款和其他应收款的10%提取坏账准备，似乎有调节利润之嫌。2. 资产负债表结构及变动情况分析资产期初期末结构及变动情况（%）期初期末差异流动资产：货币资金短期投资净额应收款项净额存货净额其他流动资产流动资产合计长期投资固定资产：固定资产净值在建工程固定资产合计无形资产