《金融理论与实务》复习大纲2015

1、金融理论与实务复习大纲（课程代码：00150）第一部分 课程性质与知识要点一、单项选择题。在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或未选均无分。1.能够签发支票办理转账结算的活期存款属于(存款货币)。2.金本位制最典型的形态是(金币本位制)。3.在哪一种货币制度下会出现劣币驱逐良币现象（金银复本位制）。4.现代经济中最基本、占主导地位的信用形式是（银行信用）。5.下列属于不是信用货币范畴的有 （国库券）。6.下列属于足值货币的是( 金属货币 )。7.推动货币形式演变的真正动力是(商品生产、交换的发展对货币产生的需求 )。8.流通中的主币( D

2、 )。 A.是1个货币单位以下的小面额货币B.是有限法偿货币 C.主要用于小额零星交易D.是一个国家的基本通货9.人们选择以某种形式贮藏财富主要取决于( A )。 A.该种财富贮藏形式风险与收益的对比 B.通货膨胀 C.汇率 D.货币收益10.出现“劣币驱逐良币”现象的货币制度是( 金银复本位制 )。 A.金本位制B.银本位制 C.金银复本位制D.金块本位制11.在一国的国民经济运行中，从整体视角来看货币资金的盈余部门是（个人部门）。A. 个人部门 B. 企业部门 C. 政府 D. 中央银行 12.最早实行金本位制的国家是 （英国 ）。A.意大利 B.英国 C.美国 D.德国 13.从整体视角

3、看，属于货币资金盈余部门的是(个人部门)。 A.个人部门 B.非金融企业部门 C.政府部门 D.金融机构14.地方政府发行的市政债券属于(国家信用 )。 A.商业信用 B.银行信用 C.国家信用 D.消费信用15.与直接融资相比，间接融资的优点不包括(信息公开、强化监督)。 A.灵活便利B.分散投资、安全性高 C.具有规模经济D.信息公开、强化监督16.判断商业票据有效性的依据是(票据的真实性)。 A.商业活动内容B.取得票据的过程 C.交易规模D.票据的真实性17.国家信用的主要形式是( 发行政府债券 )。 A.发行政府债券 B.向商业银行短期借款 C.向商业银行长期借款 D.自愿捐助18.

4、布雷顿森林体系中的双挂钩是指（ ）与黄金挂钩，其他国家的货币再与（ ）挂钩。（ A ）A. 美元 美元 B. 日元 日元 C. 法国法郎 法国法郎 D. 德国马克 德国马克19.在多种利率并存的条件下起决定作用的利率是( A )。 A.基准利率B.名义利率 C.实际利率D.市场利率7.在下列债券中风险最低、利率水平也最低的是（ A ）。A. 政府债券 B. 金融债券 C. 公司债券 D.抵押债券20.货币的时间价值通常体现为( C )。 A.股票收益B.风险价值 C.利息 D.节俭观念21.中国人民银行确定的存贷款利率市场化改革的顺序是( A )。 A.先外币，后本币；先贷款，后存款 B.先本

5、币，后外币；先贷款，后存款 C.先本币，后外币；先存款，后贷款 D.先外币，后本币；先存款，后贷款22.目前人民币汇率实行的是( D )。 A.固定汇率制 B.联系汇率制 C.贸易内部结算价和对外公布汇率的双重汇率制度 D.以市场供求为基础、参考一篮子货币进行调节、有管理的浮动汇率制23.直接标价法下，如果单位外币换取的本国货币数量增多，则表明( B )。 A.本币对外升值 B.本币对外贬值 C.外币汇率下跌 D.本币汇率上升24.由我国境内股份公司发行，以人民币标明票面价值，以外币认购，在境内证券交易所上市，共境内外投资者买卖的股票是（ B ）。A. N股 B. B股 C. H股 D. S股

6、25.中央银行参与金融市场活动的主要目的是( B )。 A.获取盈利 B.货币政策操作 C.筹集资金 D.套期保值26.在下列债券中风险最高、利率水平也最高的是（ C ）。A. 政府债券 B. 金融债券 C. 公司债券 D.抵押债券27.股票市场属于( B )。 A.货币市场 B.资本市场 C.期货市场 D.期权市场28.由我国境内股份公司发行，以人民币标明票面价值，以人民币认购，在境内证券交易所上市，主要供境内机构和个人投资者认购和交易的股票是（ A ）。A. A股 B. B股 C. H股 D. S股29.由我国境内股份公司发行，在香港上市交易的股票是（ C ）。A. A股 B. B股 C.

7、 H股 D. S股30.由我国境内股份公司发行的H股股票的上市交易地是( D )。 A.上海 B.深圳 C.纽约 D.香港31.在下列债券中风险最高、利率水平也最高的是（ C ）。A. 政府债券 B. 金融债券 C. 公司债券 D.抵押债券32.将任何有收益的事物通过收益与利率的对比倒算出该事物相当于多大的资本金额被称作( C )。 A.收益 B.利率 C.收益资本化 D.资本证券化33.下列关于金融工具流动性表述正确的是( C )。 A.金融工具的偿还期限与流动性呈正方向变动 B.金融工具的收益率水平与流动性呈反方向变动 C.金融工具发行人的信誉程度与流动性呈正方向变动 D.金融工具的风险程

8、度与流动性呈正方向变动34.满足了商业银行等金融机构间相互融资需要的是（ B ）。A. 贴现 B. 转贴现 C. 再贴现 D. 承兑 35.商业银行最主要的负债业务是（ B ）。A. 自有资本 B. 存款 C. 借款 D. 发行金融债券36.金融机构同业间进行短期资金融通的市场是（ A ）。A. 同业拆借市场 B. 回购协议市场 C. 股票市场 D. 票据市场37.商业银行最主要的资产业务是（ C ）。A. 证券投资 B. 存款业务 C. 贷款业务 D. 发行金融债券业务38.金融机构同业间进行短期资金融通的市场是（ A ）。A. 同业拆借市场 B. 回购协议市场 C. 股票市场 D. 票据市

9、场39.下列属于狭义表外业务的是（ B ）。A. 信托 B. 担保 C. 支付结算 D. 租赁19.巴塞尔协议提出的资本充足实质上是监管资本的（ B ）。A. 最高要求 B. 最低要求 C. 一般要求 D. 强制要求40.巴塞尔协议提出的总资本充足率最低标准是（ C ）。A. 4% B. 5% C. 8% D. 10%41.货币当局不对外汇市场进行任何干预，完全由外汇市场供求决定本国货币汇率的涨落的货币制度是（ C ）。A.固定汇率制度 B.浮动汇率制度 C.自由浮动汇率制度 D.管理浮动汇率制度42.世界上一直采用间接标价法的货币是( B )。 A.美元 B.英磅 C.欧元 D.日元43.以

10、开放经济条件下的“一价定律”为理论基础的汇率决定理论是( A )。 A.购买力平价理论B.国际借贷说 C.货币分析说D.资产组合平衡理论44.按照外汇交易的清算交割时间，汇率可分为( B )。 A.基准汇率与套算汇率 B.即期汇率与远期汇率 C.名义汇率与实际汇率 D.官方汇率与市场汇率45.一国货币对外贬值可能引起的经济现象是( B )。 A.该国进口增加 B.该国通货膨胀率上升 C.该国失业率上升 D.该国经济增长率下降46.投资银行最为传统与基础的业务是（ B ）。 A. 资产管理业务 B. 证券承销业务 C. 证券交易业务 D. 并购业务47.财产保险公司历史最为悠久的险种是（ B ）

11、。 A. 火灾保险 B. 海上保险 C. 农业保险 D. 利润损失保险48.金边债券是指（ B ）。 A. 公司债券 B. 国债 C. 金融债券 D. 可转换债券49.同业拆借通常( B )。 A.有担保 B.是信用拆借 C.有抵押 D.有资产组合要求50.基金份额总数可变且投资者可在每个营业日申购或赎回基金份额的是( C )。 A.公司型基金 B.契约型基金 C.开放式基金 D.封闭式基金51.某上市公司股票的初始发行价为8元，若该股票某日的收盘价为12元，每股盈利为0.5元，则该股票的市盈率为( B ) A.16 B.24 C.4 D.652.通常来说，当某只股票的DIF线向上突破MACD

12、平滑线时，则该股票呈现( A )。 A.买入信号B.卖出信号 C.反转信号 D.波动信号53.允许期权持有者在期权到期日前的任何时间执行期权合约的是( C )。 A.日式期权 B.港式期权 C.美式期权 D.欧式期权54.下列不属于金融衍生工具市场功能的是( D )。 A.价格发现 B.套期保值 C.投机获利D.融通资金55.凯恩斯货币需求理论中最具创新的部分是（ D ）。A. 交易动机 B. 预防动机 C. 谨慎动机 D. 投机动机 56.我们通常所说的CPI是指（ A ）。A.零售物价指数 B.批发物价指数 C.国民生产总值平减指数 D.综合物价指数57.凯恩斯货币需求理论认为投机动机的货

13、币需求（ D ）。 A. 是收入的递增函数 B. 是收入的递减函数 C. 是利率的递增函数 D. 是利率的递减函数 58.期限在1年以内的金融工具为媒介进行短期资金融通的市场是（ A ）。 A. 货币市场 B. 资本市场 C. 债券市场 D. 股票市场59.20世纪70年代以后，世界各国普遍实行的货币制度是（ D ）。 A. 金本位制 B. 银本位制 C. 金银复本位制 D. 不兑现的信用货币制度60.多种利率并存条件下起决定作用的利率是（ B ）。 A. 行业利率 B. 基准利率 C. 实际利率 D. 官定利率61.下列不属于货币市场特点的是( B )。 A.交易期限短 B.流动性弱 C.安

14、全性高 D.交易额大62.某企业持有一张面额为1000元、半年后到期的汇票，若银行确定该票据的年贴现率为5，则该企业可获得的贴现金额为( B )。 A.925元 B.975元 C.1000元 D.1025元63.当前我国货币市场的基准利率是( D )。 A.Chibor B.Libor C.Hibor D.Shibor64.为在股票投资中规避风险，投资者需要进行基本面分析和技术分析，属于技术分析的是（ D ）。 A. 宏观经济分析 B. 行业分析 C. 公司分析 D. 股票价格指数分析65.通过发售基金份额,将众多投资者的资金集中起来，形成独立资产，通过专家理财，与投资者利益共享、风险共担的金

15、融机构是（ D ）。 A. 中央银行 B. 商业银行 C. 证券公司 D. 投资基金管理公司66.金融期货合约的特点不包括( D )。 A.在交易所内交易 B.流动性强 C.采取盯市原则 D.保证金额高67.我国财务公司的特点是( D )。 A.以吸收储蓄存款为主要资金来源 B.为消费者提供广泛金融服务 C.以消费信贷业务为主营业务 D.由大型企业集团成员单位出资组建68.巴塞尔银行监管委员会的领导机构是( A )。 A.国际清算银行 B.世界银行 C.国际货币基金组织 D.OECD组织69.在我国，由大型企业集团出资组建，主要为企业集团成员单位提供财务管理服务的金融机构是( C )。 A.金

16、融资产管理公司 B.金融租赁公司 C.财务公司 D.信托公司70.作为我国管理性金融机构的“一行三会”是指( C )。 A.中国人民银行、中央金融工作委员会、地方金融工作委员会、各金融行业协会 B.中国人民银行、银行业协会、证券业协会、保险业协会 C.中国人民银行、银监会、证监会、保监会 D.中国银行、银监会、证监会、保监会71.垄断人民币发行权的银行是( D )。 A.中国工商银行 B.中国银行 C.中国建设银行 D.中国人民银行72.专门向经济不发达成员国的私有企业提供贷款和投资的国际性金融机构是( B )。 A.国际货币基金组织B.国际金融公司 C.国际清算银行 D.巴塞尔银行监管委员会

17、73.由于金融市场上金融工具交易价格的波动而给金融工具的持有者带来损失的可能性，这种风险被称为（ C ）。 A. 信用风险 B. 流动性风险 C. 市场风险 D. 系统风险 74.货币市场的突出特点是（ A ）。A. 交易期限短 B. 风险性高 C. 盈利性强 D. 交易额小75.债券发行人不能按时还本付息而给持有者带来损失的可能性，被称为（ A ）。 A. 违约风险 B. 流动性风险 C. 市场风险 D. 系统风险 76.已经发行的有价证券买卖转让的市场被称为（ B ）。A. 发行市场 B. 流通市场 C. 股票市场 D. 债券市场77.商业银行从事的、按照通行的会计准则不记入资产负债表内、

18、不会形成银行现实的资产或负债但却能影响银行当期损益的业务是（ D ）。 A. 资产业务 B. 负债业务 C. 证券投资业务 D. 表外业务 78.我国的中央银行是（ B ）。A. 中国银行 B. 中国人民银行 C. 中国工商银行 D. 国家开发银行79.商业银行流动性最强的资产是（ D ）。 A. 贷款 B. 贴现 C. 证券投资 D. 现金资产 80.商业银行盈利性最强的资产是（ A ）。 A. 贷款 B. 准备金存款 C. 证券投资 D. 现金资产 81.商业银行附属资本中不包括( A )。 A.公开储备 B.未公开储备 C.重估储备 D.长期次级债务82.商业银行的负债业务主要包括存款业

19、务和( C )。 A.贷款业务B.证券投资业务 C.借款业务D.现金资产业务83.以“受人之托，代人理财”为基本特征的金融业务是( A )。 A.信托B.投资 C.贷款 D.租赁84.下列属于商业银行资产业务的是( D )。 A.票据承兑B.支付结算 C.吸收资本 D.证券投资85.借款人无法足额偿还贷款本息，即使执行抵押或担保，也肯定要造成一部分损失的贷款是( D )。 A.关注贷款B.次级贷款 C.可疑贷款D.损失贷款86.2005年7月21日开始，我国实行的汇率制度是（ D ）。 A. 固定汇率制度 B. 管制汇率制度 C. 自由浮动汇率制度 D. 有管理的浮动汇率制度87.我国对银行业

20、金融机构实行监管的是（ B ）。 A. 中国人民银行 B. 中国银监会 C. 中国证监会 D. 中国保监会88.投资银行的业务不包括( C )。 A.证券承销 B.证券交易 C.代理国库 D.资产管理89.我国经营投资保险业务的保险公司是( B )。 A.存款保险公司 B.出口信用保险公司 C.人寿保险公司 D.再保险公司90.投资银行最为传统与基础的业务是( A )。 A.证券承销业务 B.并购业务 C.资产管理业务D.风险投资业务91.属于中央银行负债业务的是（ D ）。A. 国外资产 B. 对政府债权 C. 对金融机构债权 D. 储备货币92.剑桥方程式的表达式是( B )。 A.MV=

21、PT B. Md=kPY C.M1=L1(Y) D. M2=L2(i)93.凯恩斯认为投机性货币需求最主要的影响因素是( C )。 A.收入B.商品的价格水平 C.利率 D.货币流通速度94.提出“永恒收入”是决定货币需求量重要因素的经济学家是( C )。 A.费雪 B.凯恩斯 C.弗里德曼 D.庇古95.基础货币表现为中央银行的( B )。 A.资产 B.负债 C.权益D.收益96.商业银行的存款派生能力( B )。 A.与现金漏损率、法定存款准备金率呈正方向变动 B.与现金漏损率、法定存款准备金率呈反方向变动 C.与现金漏损率呈反方向变动，与法定存款准备金率呈正方向变动 D.与现金漏损率呈

22、正方向变动，与法定存款准备金率呈反方向变动97.证券市场信用控制属于（ A ）。 A. 选择性货币政策工具 B. 一般性货币政策工具 C. 直接信用控制 D. 间接信用指导98.法定存款准备金率是中央银行使用的（ B ）。 A. 选择性货币政策工具 B. 一般性货币政策工具 C. 直接信用控制 D. 间接信用指导99.再贴现政策是中央银行使用的（ B ）。 A. 选择性货币政策工具 B. 一般性货币政策工具 C. 直接信用控制 D. 间接信用指导100.我国开展投资银行业务的主体主要是（ D ）。A. 商业银行 B. 保险公司 C. 中央银行 D. 证券公司101.被保证人根据权利人的要求，请

23、求保险人担保自己信用的保险是( B )。 A.责任保险 B.保证保险 C.再保险 D.人身保险102.通货膨胀的主要判断标准是( C )。 A.贷款利率水平 B.存款利率水平 C.物价水平 D.就业状况103.菲利普斯曲线反映的是( A )。 A.失业率与物价上涨率之间的反向变动关系 B.失业率与经济增长之间的反向变动关系 C.物价稳定与国际收支平衡之间的反向变动关系 D.经济增长与国际收支平衡之间的反向变动关系104.下列可引起货币供给量增加的货币政策操作是( D )。 A.提高法定存款准备金率B.提高再贴现率 C.发行央行票据 D.中央银行买入债券105.奥肯定律反映的是( B )。 A.

24、失业率与物价上涨率之间的反向变动关系 B.失业率与经济增长率之间的反向变动关系 C.物价稳定与国际收支平衡之间的反向变动关系 D.经济增长与国际收支平衡之间的反向变动关系二、多项选择题。1. 在货币制度中国家对货币单位的规定通常包括（ AD ）。A.货币单位的名称 B.货币材料 C.货币的法定支付能力 D.货币单位的值 E.流动中货币的种类 2.货币制度的构成要素主要有( ABCDE )。 A.规定货币材料 B.规定货币单位 C.规定流通中货币的种类 D.规定货币的法定支付能力 E.规定货币的铸造或发行3. 下列关于货币的描述中正确的有（ ABD ）。A.世界上最早的货币是实物货币 B.金属货

25、币是足值货币 C.信用货币是足值货币 D.在我国历史上，贝壳曾经充当过货币 E.存款货币是信用货币4. 下列属于货币市场的是（ ABCDE ）。 A.同业拆借市场 B.回购协议市场 C.国库券市场 D.票据市场 E.大额可转让存单市场 5.地方政府债券中收益债券的特点有( AB )。 A.有特定的盈利项目作保证 B.与特定项目的期限有关 C.利息所得享有地方所得税优惠 D.主要以税收收入清偿债券 E.必须经过纳税人同意才能发行6. 金融工具的特征包括（ ABCD ）。 A.期限性 B.流动性 C.风险性 D.收益性 E.安全性7.间接融资的优点表现在( ABC )。 A.灵活便利 B.分散投资

26、、安全性高 C.具有规模经济 D.资金供给者的投资收益高 E.有利于加强资金供给者对资金使用的关注度8.银行信用与商业信用的关系表现为( ADE )。 A.商业信用的广泛发展是银行信用产生的基础 B.银行信用的发展是商业信用产生的基础 C.银行信用与商业信用是替代关系 D.银行信用克服了商业信用的局限性 E.银行信用的出现进一步促进了商业信用的发展9.各国计算基准汇率时对关键货币的选择标准是( ACD )。 A.可以自由兑换 B.该国年度经济增长速度在5以上 C.在本国国际收支中使用多 D.在外汇储备中占比大 E.该国财政赤字与GDP的比率应低于210. 根据投资运作和变现方式不同，证券投资基

27、金可分为（ AB ）。A.封闭式基金 B.开放式基金 C.股票型基金 D.债券型基金 E.平衡型基金 11.下列关于回购协议表述正确的是(ABDE)。A.本质上是一种以一定数量的证券为质押品进行的短期资金融通行为B.回购价格高于出售价格C.期限通常在一年以上D.回购利率通常低于同业拆借利率E.属于货币市场金融工具12.公募发行债券的优点是(BDE)。 A.手续简便 B.可上市交易，流动性强 C.发行成本低 D.债权分散，不易被少数大债权人控制 E.筹集的资金量大13.下列关于大额可转让定期存单表述正确的有( ABE )。 A.存单面额大 B.二级市场非常发达 C.首创于英国 D.强化了商业银行

28、的资产管理理念 E.存单不记名14.中国人民银行的主要职责有(ABDE)。 A.垄断人民币的发行权，管理人民币流通 B.防范和化解系统性金融风险，维护国家金融稳定 C.审批银行业金融机构及其分支机构的设立 D.持有、管理和经营国家外汇储备和黄金储备 E.依法制定和执行货币政策15.目前全球性的国际金融机构主要有( ACE )。 A.国际清算银行 B.亚洲开发银行 C.世界银行集团 D.非洲开发银行 E.国际货币基金组织16.信用合作社的本质特征是( BC )。 A.具有股份制企业特点 B.实行一人一票制 C.主要为社员提供信用服务 D.以盈利为主要宗旨 E.为社员提供保险保障17.目前我国财务

29、公司可以经营的业务有( ABCE )。 A.对成员单位办理票据承兑与贴现 B.对成员单位办理融资租赁 C.从事同业拆借 D.吸收社会公众存款 E.对成员单位办理贷款 18.保险的基本职能有( CD )。 A.避免损失 B.经济救济 C.分散风险 D.补偿损失 E.投资获利19. 我国的人寿保险可分为（ ABC ）。A.死亡保险 B.生存保险 C.生死合险 D.意外伤害保险 E.健康保险20. 影响商业银行存款派生能力的因素主要有（ BCD ）。A原始存款 B.法定存款准备金率 C.超额存款准备金率 D.现金漏损率 E.政府存款 21. 按贷款质量划分，通常所说的不良贷款是指（ CDE ）。 A

30、.正常贷款 B.关注贷款 C.次级贷款 D.可疑贷款 E.损失贷款 22.下列属于国际收支平衡表中资本和金融账户的项目有( CD )。 A.货物 B.经常转移 C.直接投资 D.证券投资 E.储备资产23. 一般性货币政策工具是指中央银行经常使用且能对社会的货币信用总量进行调节的工具，即被称为中央银行“三大法宝”的（ ABC ）。A.法定存款准备金率 B.再贴现政策 C.公开市场业务 D.消费者信用控制 E.优惠利率 24. 货币政策的最终目标包括（ ABCD ）。A.稳定物价 B.充分就业 C.经济增长 D.国际收支平衡 E.增加出口25.选择性货币政策工具是中央银行采取的旨在影响银行资金运

31、用方向和信贷资金利率结构的各种措施，主要包括（ BCDE ）。A.法定存款准备金率 B.消费者信用控制 C.证券市场信用控制 D.不动产信用控制 E.优惠利率26.现实中的货币需求包括( AB )。 A.对现金的需求 B.对存款货币的需求 C.对债券的需求 D.对股票的需求 E.对基金的需求三、名词解释1.劣币驱逐良币规律 所谓“劣币驱逐良币”规律，就是在两种市场价格不同而法定价格相同的货币同时流通的情况下，市场价格偏高的货币（所谓良币）必然被市场价格偏低的货币排斥，在价值规律作用下，良币会被人们熔化、输出而退出流通领域，而劣币反而会充斥市场。2.货币制度是指国家对货币的有关要素、货币流通的组

32、织和管理等进行的一系列规定。3.信用货币 是相对于商品货币而言的，是不足值货币，即作为货币商品的实物，其自身的商品价值低于其作为货币的购买价值。4.特里芬难题 为了满足世界各国发展经济的需要，美元供应必须不断增长；而美元供应的不断增长，将使美元同黄金的兑换性难以维持。这种矛盾被称为“特里芬难题”。5.商业本票 是一种承诺式票据，通常是由债务人签发给债权人承诺在一定时期内无条件支付款项给收款人或持票人的债务证书。6.商业信用是工商企业间以赊销或预付款等形式相互提供的信用。7.货币的时间价值 指同等金额的货币其现在的价值要大于其未来的价值。利息是货币时间价值的体现。8.区域货币一体化 是指一定地域

33、内的国家和地区通过协调形成一个货币区，由联合组建的一家主要银行来发行和管理区域内的统一货币。8.固定利率 指在整个借贷期限内不随市场上货币资金供求状况的变化而相应调整的利率。9.消费信用 是工商企业、银行和其他金融机构向消费者个人提供的、用于其消费支出的一种信用形式。10.收益资本化 是商品经济中的规律，只要利息成为收益的一般代表，这个规律就发挥作用。11.可转换债券 是指公司债券附加可转换条款，赋予债券持有人在一定的期限内按预先确定的比例将债券转换为该公司普通股的选择权。12.回购协议 证券持有人在卖出一定数量证券的同时，与证券买入方签订协议，双方约定在将来某一日期由证券的出售方按约定的价格

34、再将其出售的证券如数赎回。13.金融衍生工具 指在一定的基础性金融工具的基础上派生出来的金融工具，一般表现为一些合约，其价值由作为标的物的基础性金融工具的价格决定。14.货币需求 在一定的资源制约条件下，微观经济主体和宏观经济运行对执行交易媒介和资产职能的货币产生的总需求。货币需求是一种能力与愿望的统一体，现实中的货币需求不仅仅指对现金的需求，也包括了对存款货币的需求。15.货币供给 是指一定时期内一国银行系统向经济中投入或抽离货币的行为过程。16.再贴现 指商业银行等金融机构为了取得资金，将已贴现的未到期票据再以贴现方式向中央银行进行转让的票据行为。17.货币政策指中央银行为实现特定的经济目

35、标，运行各种政策工具调控货币供给量和利率所采取的方针和措施的总称。18.固定汇率制： 指两国货币的汇率基本固定，汇率的波动幅度被限制在较小的范围内，各国货币当局有义务维持本币币值基本稳定的汇率制度。19.有效汇率 是指某种加权平均汇率，它是一种货币与其他多种货币双边汇率的加权平均数。20.金融资产管理公司 是在特定时期，政府为解决银行业不良资产，由政府出资专门收购和集中处置银行业不良资产的机构。21.并购业务 兼并与收购业务，兼并是指由两个或两个以上的企业实体形成新经济单位的交易活动，而收购是指两家公司进行严权交易，由一家公司获得另一家公司的大部分或全部股权以达到控制该公司的交易活动。22.责

36、任保险 是以被保险人依法应负的民事损害赔偿责任或者经过特别合同约定的合同责任作为保险标的的一种保险。23.流动性陷阱 是指这样一种现象：当一定时期的利率水平降低到不能再低时，人们就会产生利率上升从而债券价格下跌的预期，货币需求弹性变得无限大，即无论增加多少货币供给，都会被人们以货币形式储存起来。24.通货膨胀 是指在纸币流通的条件下，由于货币供给过多而引发的货币贬值、物价全面、持续上涨的货币现象。25.窗口指导 是指中央银行根据产业行情、物价趋势和金融市场的动向，规定商业银行每季度贷款的增减额，并要求其执行，如果商业银行不按规定的增减额对产业部门贷款，中央银行可削减向该银行贷款的额度，甚至采取

37、停止提供信用等制裁措施。四、计算题。1.假设某块土地的年平均收益为10000元，年利率为5%，这块土地相当于多少资本金？如果利率上升到10%，这块土地的年平均收益不变，计算这块土地相当于多少资本金。 答：年利率为5%时，这块土地相当于的资本金：10000/5%=200000（元） 年利率为10%时，这块土地相当于的资本金：10000/10%=100000（元）2.某基金于2008年8月1日发行， 发行时的基金净值为1元。至2010年8月1日，该基金的总资产市值为107亿元，总负债为15亿元，当日共有基金份额100亿份。期间该基金共有现金分红3次，每次每份基金分红分别为0.11元、0.14元、0

38、.09元。求该基金在2010年8月1日的单位净值与累计单位净值。 答：2010年8月1日的单位净值：（107-15）/100=0.92（元） 累计单位净值：0.92+0.11+0.14+0.09=1.26(元)3.2015年3月新发行的A基金单位面值为1元，规定了两档认购费率：一次认购金额在1万元（含1万元）500万元之间，认购费率为1.5%；一次认购金额在500万元（含500万元）以上，认购费率为1%。 (1)某投资者用40万元认购A基金，请计算其认购的基金份额。(3分) (2)2015年9月10日，该投资者赎回其所持有的全部A基金，当日A基金的单位净值为1.5元，如果赎回费率为0.5%，请

39、计算该投资者的赎回金额。（3分）答：（1）认购份额=认购金额×（1-认购费率）÷基金单位面值 =400000×（1-1.5%）÷1 =394000（份）（2）赎回金额=（赎回份额×赎回日基金单位净值）×（1-赎回费率） =（394000×1.5）×（1-0.5%） =588045（元）4.某上市公司2015年10月31日的收盘价为15元，其上一年每股税后利润为0.5元，则其市盈率是多少？如果该公司所属行业的平均市盈率为20倍，则其股票的内在价值应该是多少？答：市盈率=15/0.5=30 股票的内在价值=0.5

40、15;20=10(元)5.银行向某借款人发放一笔10000元的贷款，约定3年后偿还，若年利率为5%，单利计息，则到期后借款人要向银行支付的利息是多少？如果复利计息，则到期后借款人要向银行支付的利息是多少？答：单利计息：10000×5%×3=1500（元） 复利计息：10000×（1+5%）3-10000=1576.25（元） 6.甲企业拟向乙银行申请期限为2年的贷款6000万元。乙银行给出的2年期贷款年利率为6%，按单利计息；丙银行给出的2年期贷款年利率为5.7%，按年复利计息。在其他贷款条件相同的情况下，该企业应向哪家银行贷款？ 答：若向乙银行贷款，则到期后需支

41、付的利息为： C=P×r×n=6000×6%×2=720（万元） 若向丙银行贷款，则到期后需支付的利息为： C=P(1+r)n-1 =6000×(1+5.7%)2-1=703.49(万元) 由于720>703.49，因此，该企业应向丙银行贷款。7.某期限为90天的凭证式国库券每张面额10000元，采取贴现方式发行，若年收益率为2， 请计算该国库券的实际发行价格。(一年按360天计算)答：由公式得：所以，该国库券的实际发行价格为9950.25元。8.假设某一债券的面额为100元，10年偿还期，年息8元，请计算：(1)该债券的名义收益率。(2

42、分)(2)如果某日该债券的市场价格为96元，则该债券的现时收益率是多少?(2分)(3)如果某投资者在该债券发行后一年时以110元的价格买入该债券，持有两年后以99元的价格卖出，则该投资者的持有期收益率是多少?(2分)(计算结果保留小数点后两位)。答：（1）名义收益率=票面年利息÷票面金额×100% =8÷100×100% =8%（2）现时收益率=票面年利息÷当期市场价格×100% =8÷96×100% =8.33%（3）持有期收益率=（卖出价-买入价）÷持有年数+票面年利息÷买入价格×

43、100% =（99-105）÷2+7÷110×100% =3.64%9.某中国公司预计8月10日将有一笔100万美元的收入。为防止美元汇率下跌而蒙受损失，5月该公司买入1份8月10日到期、合约金额为100万美元的美元看跌期权(欧式期权)，协定汇率为1美元=6.3元人民币，期权费为3万元人民币。若该期权合约到期日美元的即期汇率为1美元=6.25元人民币，那么，该公司是否会执行期权合约?并请计算此种情况下该公司的人民币收入。 答：若该公司执行期权，则其获利为： 100×（6.5-6.45）-3=2（万元）因此，该公司执行该期权可以获利2万元，应该执行该期权。

44、10.设某商业银行吸收到3000万元的原始存款，经过一段时间的派生后，银行体系最终形成存款总额12000万元。若法定存款准备金率与超额存款准备金率之和为20%，请计算现金漏损率。答： 由于 存款派生乘数=1/(法定存款准备金率+超额存款准备金率+现金漏损率) K=1(r+e+c) 所以， c=1/k-r-e K=12000/3000=4 c=1/k-r-e=0.25-0.2=0.0511.假设某投资者9个月后需要100万元人民币。该投资者预期未来人民币将会升值。为了规避汇率风险，该投资者以1000美元的价格买入一份金额为100万元人民币、9个月后到期的人民币看涨期权，执行汇率为1美元兑6.6元

45、人民币。问：(1)如果该期权合约到期时，美元与人民币的即期汇率变为1美元兑6.65元人民币，请计算该投资者这笔期权合约交易的盈亏。(3分)(2)如果该期权合约到期时，美元与人民币的即期汇率变为1美元兑6.5元人民币，请计算该投资者这笔期权合约交易的盈亏。(3分)(计算结果保留小数点后两位)答：（1）由于执行汇率（1美元兑6.6元人民币）低于合约到期时的市场即期汇率（1美元兑6.65元人民币），所以，该投资者不执行期权合约，其损失1000美元期权费。（2）100÷6.5-100÷6.6-0.1=0.13（万美元）盈利0.13万美元五、简答题。1.试述不兑现的信用货币制度的基本

46、特点。答：不兑现的信用货币制度的基本特点:（1）流通中的货币都是信用货币，主要由现金和银行存款组成；（2）信用货币都是通过金融机构的业务活动投入到流通中的；（3）国家通过中央银行的货币政策操作对信用货币的数量和结构进行管理调控。2.试述我国人民币制度的主要内容。答：（1）人民币是我国的法定货币；（2）人民币不规定含金量，是不兑现的信用货币；（3）从2005年7月21日开始实行以市场供求为基础、参考一篮子货币进行调节、有管理的浮动汇率制3.简述金银复本位制下的“劣币驱逐良币”现象。答：两种市场价格不同而法定价格相同的货币同时流通时，市场价格偏高的货币（良币）就会被市场价格偏低的货币（劣币）排斥，

47、在价值规律的作用下，良币退出流通进入贮藏而劣币充斥市场。这种劣币驱逐良币的规律又被称为“格雷欣法则。4.试述布雷顿森林体系的主要内容。答：（1）以黄金为基础，以美元为最主要的国际储备货币，实行双挂钩的国际货币体系；（2）实行固定汇率制；（3）建立一个永久性的国际金融机构，即国际货币基金组织，对货币事项进行国际磋商，促进国际货币合作。5.试分析直接融资的优缺点。答：直接融资的优点：（1）有利于引导货币资金合理流动，实现货币资金合理配置；（2）有利于加强货币资金供给者对需求者的关注与监督，提高货币资金的使用效益；（3）有利于资金需求者筹集到稳定的、可以长期使用的投资资金；（4）没有金融机构获取利差

48、等中间环节，对于货币资金需求者来说，筹资成本较低，对于货币资金供给者来说，投资收益较高。直接融资的缺点：（1）直接速效的便利度、成本及其融资工具的流动性在很大程度上受制于金融市场的发达程度与效率；（2）对货币资金供给者来说，其在直接融资中承担的风险要高于间接融资。6.试分析间接融资的优缺点。答：间接融资的优点：灵活便利；分散投资、安全性高；具有规模经济。间接融资的缺点：（1）由于割裂了资金供求双方的直接联系，从而减少了资金供给者对资金使用的关注和筹资者的压力；（2）金融机构作为资金供求双方的信用中介，要从其经营服务中获取收益，这相应增加了资金需求者的筹资成本，减少了资金供给者的投资收益。7.什

49、么是消费信用？大力发展消费信用对经济有什么益处？答：消费信用是工商企业、银行和其他金融机构向消费者个人提供的、用于其消费支出的一种信用形式。消费信用的益处：（1）有利于促进消费品的生产与销售，有利于扩大一定时期内一国的消费需求总量，从而促进一国的经济增长；（2）提升了消费者的生活质量及其效用总水平；（3）有利于促进新技术、新产品的推销以及产品的更新换代。8.简述名义利率与实际利率的区别与联系。答：名义利率与实际利率的区别:(1)实际利率是指在物价不变从而货币的实际购买力不变条件下的利率；(2)名义利率是包含了通货膨胀因素的利率。名义利率与实际利率的联系（1）当名义利率高于通货膨胀率时，实际利率为正利率；（2）当名义利率等于通货膨胀率时，实际利率为零；（3）当名义利率低于通货膨胀率时，实际利率为负利率。9.利率在经济活动中起哪些作用？答： 利率在微