巴塞尔协议的演变历程及对中国银行业的影响

1、巴塞尔协议的演变历程及对中国银行业的影响所属课程名称商业银行经营学班级金融1002班学号 201041070234姓名刘昊巴塞尔协议的演变历程及对中国银行业的影响巴塞尔协议是国际清算银行（BIS ）的巴塞尔银行业条例和 监督委员会的常设委员会“巴塞尔委员会”于1988年7月在瑞士的巴塞尔通过的“关于统一国际银行的资本计算和资本标准的协 议”的简称。其实质是为了完善与补充单个国家对商业银行监管体制 的不足，减轻银行倒闭的风险与代价，是对国际商业银行联合监管的 最主要形式，并且具有很强的约束力。巴塞尔协议是迄今为止对国际银行业发展产生影响最大的国际协议之一，对于中国来说也不例外。巴塞尔协议的每一次

2、的发展演变，都对中国银行业产生了深 远的影响，并在当时具有十分重要的指导意义。研究巴塞尔协议 的演变历程不但可以了解国际金融市场的发展历史，同时也可以就此对我国适应国际银行风险管理和监管潮流变化，加强商业银行监管的影响做出分析。一、巴塞尔协议I1、历史背景1974年，西德的赫斯塔特银行和美国的富兰克林国民银行倒闭， 震动国际金融业，这两家著名国际性银行的倒闭使监管机构开始全面 审视银行监管问题。1975年，针对国际性银行监管主体缺位的情况，第一部巴塞 尔协议出台，强调任何银行的国外机构都不能逃避监管，但这个协 议极为简单。1983年修改的协议其总体思路也是“股权原则为主，市场原则 为辅；母国综

3、合监督为主，东道国个别监督为辅”。直到1988年，巴塞尔委员会推出了第一份资本充足性国际文件统一国际银行资本衡量与资本标准的协议（巴塞尔协议I）才使得巴塞尔协议有了实质性进步。2、主要内容巴塞尔协议I的主要内容包括三个方面：第一，资本的组成。对各类资本按照其不同的特点进行明确界定， 将银行资本划分为核心资本和附属资本两个层次。且附属不得超过核 心的100%。第二，风险加权的计算。根据资产的类别、 性质以及债务主体的 不同，将银行的风险划分为五个等级，从“无风险”到“十足风险”， 及0% 10% 20% 50% 100%勺风险权数；对资产负债表外项目采用“无风险”到“十足风险”的0% 20% 5

4、0% 100%勺信贷风险折算率。第三，资本与风险资产的目标标准比率。 银行资本对风险加权资 产的最低目标比率为8%其中核心资本至少为4%允许在5年（1987 年底到1992年底）过渡期内各银行对其资本基础进行必要充足，以 达到该标准。2、对中国银行业的影响巴塞尔协议I出台之际，中国银行业正处于起步阶段，按照 中国银行体系的发展历程，属于扩大发展阶段（1987 1996年）。1986 年12月，邓小平要求“金融改革的步子要迈大一些。要把银行真正 办成银行”。1987年中国人民银行提出要建立以中央银行为领导，各 类银行为主体、多种金融机构并存和分工协作的社会主义金融体系。 在1987年中共“十三”

5、大和1992年中共“十四”大精神的指引下， 我国银行业在改革中不断扩大发展。在这一时期中国银行业的特点， 一方面中国银行业刚刚重建，在机构设臵、资产业务管理水平等各个 方面都十分不成熟，另一方面随着改革开放的进展，为银行业的改革 和发展提供了动力。因为处于改革开放的初期，对外开放程度不高， 加上全球化的程度也不高，所以巴塞尔协议I局限于当时的国际清算银行成员国之间，在当时并没有对中国银行业产生十分重大的影 响。但是巴塞尔协议I的内容和理念，对于中国银行业的发展起到了十分重要的借鉴作用。例如中华人民共和国商业银行法（1995年）中第二章：商业银行的设立和组织机构的第十三条规定“设立 商业银行的注

6、册资本最低限额为十亿元人民币。 城市合作商业银行的 注册资本最低限额为一亿元人民币，农村合作商业银行的注册资本最 低限额为五千万元人民币。注册资本应当是实缴资本。”以及第四章贷款和其他业务的基本规则中第三十九条规定 “商业银行贷款，应当 遵守下列资产负债比例管理的规定：（一）资本充足率不得低于百分之八；（二）贷款余额与存款余额的比例不得超过百分之七十五；（三）流动性资产余额与流动性负债余额的比例不得低于百分之 二十五；（四）对同一借款人的贷款余额与商业银行资本余额的比例不得 超过百分之十；（五）中国人民银行对资产负债比例管理的其他规定。本法施行前设立的商业银行，在本法施行后，其资产负债比例不

7、符合前款规定的，应当在一定的期限内符合前款规定。 具体办法由国 务院规定。中国人民银行根据经济发展可以调整注册资本最低限额， 但不得少于前款规定的限额。”等法律规定都在一定程度上体现了巴 塞尔协议I的内容和理念。巴塞尔协议I对于中国银行业的发展 具有十分重要和深远的指导意义。二、巴塞尔协议II1、历史背景随着金融领域的竞争尤其是跨国银行间的竞争日趋激烈， 银行规 避管制的水平和能力也大为提高。 这使1988年制定的巴塞尔报告 难以解决银行实践中出现的诸多新情况、新问题。1991年11月，巴塞尔委员会在认识到准备金对银行经营的重要 性后，重新详细定义了可计入银行资本的准备金。1995年4月对银行

8、某些表外业务的风险权重进行了调整。1997年东南亚金融风暴的爆发引发了巴塞尔委员会对金融风险的全面而深入的思考，并推出了有效银行监管的核心原则 ，表明 巴塞尔委员会已经确立了全面风险管理的理念。它为此后的新巴塞尔 协议提供了一个具有实质性意义的监管框架。1999年6月，巴塞尔委员会推出了新巴塞尔资本协议（巴塞尔协议II ）第一个征求意见稿。新协议提出了一个能对风险计量更 敏感、并与当前市场状况相一致的新资本标准，明确将市场风险和经 营风险纳入风险资本的计算和监管框架，并要求银行对风险资料进行 更多的公开披露，从而使市场约束机制成为监管的有益补充。随后推出了两个征求意见稿用于补充和完善。2004

9、年6月26 日，10国集团的央行行长一致通过 资本计量和 资本标准的国际协议：修订框架，即巴塞尔协议II的最终稿， 并决定于2006年底在10国集团开始实施。2、主要内容巴塞尔协议II由三大支柱构成，其中最低资本要求是核心 内容，而监管部门的监督检查和市场约束是实现最低资本要求的最有 力保障。第一支柱：最低资本要求。规定资本由核心资本和附属资本构成， 同时为了抵御市场风险，增设了第三级资本。仍采用资本充足率作为 银行稳健经营、安全运行的核心指标，增加计算公式中全面反映信用 风险、市场风险和操作风险；引入计量信用风险的内部评级法资本充 足率CAR =（资本-扣除项）/ （风险加权资产+12.5倍

10、的市场风险资 产+ 12.5倍操作风险资产）。第二支柱：监督检查。包括现场检查和非现场监管。引入第二支柱的目的不仅要保证银行有充足的资本来应对业务中的所有风险，而且还鼓励银行开放并使用更好的风险管理技术来检测和管理风险。第三支柱：市场约束。主要途径是银行披露的信息，包括CAR资本构成、风险敞口及风险管理策略、盈利能力、管理水平及过程等。 通过对资本结构、风险状况、风险评估程序及资本充足率等重要信息 的披露提出了更为具体的定性、 定量的信息披露要求，提高了监管当 局监管的有效性。3、对中国银行业的影响（1）、对资本充足率的影响对资本充足率的要求，已成为衡量银行体系稳健性的国际标准。 我国作为一个

11、发展中国家借鉴这一监管框架，对于提高目前银行资本充足率的风险敏感度，鼓励商业银行提高风险管理水平， 具有积极意 义。我国财政部于98年发行了 2700亿元的特别国债，使国内四大银 行中除农行外都达到或接近了8%的最低资本充足率要求。但由于资金补充渠道有限等问题，导致我国银行特别是国有商业银行不同程度 地存在着资本充足率达不到8%的问题， 这将影响到我国银行与外资 银行的竞争。04年2月银监会发布商业银行资本充足率管理办法, 并规定商业银行资本充足率的最后达标期限为07年7月1日，即对银行实施资本监管的具体举措。它规定了符合我国银行实际的资本监 管制度。其中第十一条规定商业银行资本充足率的计算公

12、式：资本充足率二（资本一扣除项）/ （风险加权资产+12.5倍的市场 风险资本）；核心资本充足率二（核心资本一核心资本扣除项）/ （风险加权资 产+ 12.5倍的市场风险资本）。公式中的风险加权资产是银行的各项资产乘以它们各自的风险 权重得出来的。中国银监会将我国商业银行资产的风险权重分别定为 0% 20% 50渝 100%（2）、对银行监管的影响巴塞尔协议II对监管机构提出了更高的要求。更加重视监 管的成本和效益，从监管当局监督、 银行自律、市场约束三方面对银 行业进行全方位的监管。我国对境内国有商业银行进行监管的法律体 系是以中国人民银行法和商业银行法为主体，配之以一系列 法律、法规及部门

13、规章。人民银行拥有广泛的监管权力。但在实际中， 我国在对境内国有商业银行监管方面仍存在许多问题：银行监管效率低、质量差、成本高、不灵活、且绝大多数是事后监管，缺乏事前监控。面对2 0 0 6年我国银行业的对外全面开放，外资银行的蜂拥而入，也给我国银行业监管带来了挑战。巴塞尔协议II对我国银行 监管法制的完善，提出了以下几个方面的要求：建立健全我国银行监 管法制，全面推行风险管理；监管机制向多元化方向发展，发挥银行 自身管理和市场约束机制的作用；监管方式应体现规范量化和灵活性 相结合；提高监管机关的监管水平和能力。三、巴塞尔协议山1、历史背景2008年金融风暴席卷全球，对全球的金融业和银行业造成

14、了沉重的打击。诸多金融巨头纷纷倒闭或资产大幅缩水。例如在2006年下半年，也就是次贷危机爆发前夕，花旗集团的股价曾经达到每股 55.70美元，公司的市值高达 2772亿美元。两年后的2009年3月5 日，公司的市值只剩下 55.96亿美元，缩水幅度达到了 98%。在雷 曼兄弟破产两周年之际，巴塞尔协议皿在瑞士巴塞尔出炉。最新 通过的巴塞尔协议皿受到了 2008年全球金融危机的直接催生， 该协议的草案于2010年提出，并在短短一年时间内就获得了最终通 过，并将于此后的11月在韩国首尔举行的G20峰会上获得正式批准 实施。2、主要内容第一，增加资本质量和数量要求，全球各商业银行的一级资本充 足率下

15、限将从现行的4%上调至6%由普通股构成的“核心” 一级资本 占银行风险资产的下限将从现行的 2%提咼至4.5%,另外，各家银行应 设立“资本防护缓冲资金”，总额不得低于银行风险资产的2.5%和0-2.5%的反周期资本缓冲要求，因此要求可以高达9.5% （对全部资本要求高达13%。第二，扩大资本对风险的覆盖范围和提咼资本对风险的敏感度， 降低监管资本套利的可能性。第三，以资本为手段来应对监管资本的缺陷（顺周期效应）和系统性风险的挑战，例如资本保护缓冲和反周期资本缓冲，对系统性重 要机构提出超额资本要求等。第四，将引入杠杆比率（一级资本/总暴露=3%、流动杠杆比率 和净稳定资金来源比率的要求， 以

16、降低银行系统的流动性风险，加强 抵御金融风险的能力。3、对中国银行业的影响从短期看，实施巴塞尔协议皿不会对我国银行业产生直接冲 击。从2004年开始，中国银监会引入了巴塞尔协议框架，并逐 步进行了完善，建立了较为全面和系统的以资本充足率监管为核心的 银行监管体系。金融危机爆发之后，银监会逐步提高了对国内银行的 资本充足率要求。在这一过程中，我国商业银行的风险控制和资本充 足率状况得到了明显的改善。截至 2010年6月，我国上市银行平均 核心资本充足率为8.4%,整体资本充足率水平超过10%均高于巴 塞尔协议皿的最新要求，而且资本质量较高，一级核心资本总资本 中的占比达到80%以上。因此，即便未

17、来一到二年就开始实施巴塞 尔协议皿，也不会对我国银行业产生直接的冲击。巴塞尔协议皿 在短期不会对银行业产生直接冲击， 但是会造 成逆周期影响。存货利差是商业银行利润的主要来源， 商业银行总有 放款冲动，在经济周期处于上行阶段时，银行所面对的整体风险较低， 资本充足率状况也会趋于良好。 一旦经济周期步入下行阶段，风险可 能会集中爆发，银行的资本充足率状况则可能会迅速恶化。自2004年引入资本充足率监管框架以来，中国宏观经济运行一直处于上升 期，以这一期间的现实风险所计算出的资本充足率水平，很可能会低估银行在完整经济周期中所面临的真实风险。 中国银行业没有将逆周 期资本准备考虑在内，因此，如果经济周期处于下行阶段，即使是维 持巴塞尔协议H的标准，中国银行业也有可能面临较大的达标压 力。更不用说巴塞尔协议皿所制定的更高的标准。作为国际清算银行的正式成