试谈某汽车财务公司与买方信贷业务

1、1目录目录 n上汽财务公司简介与汽车金融业务背景上汽财务公司简介与汽车金融业务背景n买方信贷业务产品概要买方信贷业务产品概要n买方信贷业务产品特点买方信贷业务产品特点n类似产品比较类似产品比较2n经中国人民银行批准设立，为上汽集团及集团成员提经中国人民银行批准设立，为上汽集团及集团成员提供金融服务、为集团产品购买者提供融资产品供金融服务、为集团产品购买者提供融资产品“买方信贷买方信贷”的非银行金融机构的非银行金融机构n成立于成立于19941994年，年，20082008年年末注册资本增加至年年末注册资本增加至3030亿元人亿元人民币，总资产达人民币民币，总资产达人民币259.6259.6亿元，

2、存款超过亿元，存款超过200200亿元，亿元，资金实力雄厚资金实力雄厚n和整车厂同一股东，是具有集体战略目标和利益的兄和整车厂同一股东，是具有集体战略目标和利益的兄弟公司弟公司n经营业绩在全国经营业绩在全国7070多家财务公司中名列前茅多家财务公司中名列前茅2009年年10月月3SAIC FC总资产收益率：总资产收益率：3.26% 净资产收益率：净资产收益率：18.44% 贷款余额：贷款余额：25.61亿元亿元存款余额：存款余额：180亿元亿元总资产（不含委贷）：总资产（不含委贷）：259.6亿元亿元收入：收入：14 亿元亿元利润：利润：8.69亿元亿元2009年年10月月4SAIC FC上汽

3、财务公司与上汽集团上汽财务公司与上汽集团2009年年10月月5SAIC FC上汽财务公司内部架构上汽财务公司内部架构2009年年10月月6SAIC FC上汽财务公司的汽车金融专业背景上汽财务公司的汽车金融专业背景n上汽财务公司拥有丰富的汽车金融业务经验上汽财务公司拥有丰富的汽车金融业务经验上汽财务公司早在上汽财务公司早在95年就开始开展汽车金融业务年就开始开展汽车金融业务在子公司上汽通用汽车金融公司积累的先进经验基础在子公司上汽通用汽车金融公司积累的先进经验基础上拓展业务上拓展业务上汽财务目前合作的汽车生产厂商达上汽财务目前合作的汽车生产厂商达3家家5个品牌个品牌上海大众、斯柯达上汽荣威、名爵

4、上汽双龙2009年年10月月7SAIC FC上汽财务公司的汽车金融专业背景上汽财务公司的汽车金融专业背景n上汽财务公司开展汽车金融业务的优势上汽财务公司开展汽车金融业务的优势深入产业链的金融业务基础深入产业链的金融业务基础汽车金融业务是基于产业发展到一定阶段后产业寡头提供的金融服务财务公司是上汽集团的一份子，致力于为集团内成员提供金融服务财务公司在上汽集团的平台上开展汽车金融业务2009年年10月月8SAIC FC目录目录 n上汽财务公司简介与汽车金融业务背景上汽财务公司简介与汽车金融业务背景n买方信贷业务产品概要买方信贷业务产品概要n买方信贷业务产品特点买方信贷业务产品特点n类似产品比较类似

5、产品比较9买方信贷业务（买方信贷业务（BCP）产品介绍）产品介绍 1n经销商需求分析经销商需求分析 稳定的资金来源稳定的资金来源 日益增加的销量需要稳定的、不断增长的资金来源 受目前宏观调控政策影响，经销商能够获得的常规融资渠道稳定性较差 快速灵活的反应快速灵活的反应 销量的波动性对融资额度的灵活度、审批时间都提出了更高要求 常规融资渠道无法满足经销商销售旺季或促销等方面的需要 授信额度的充裕度授信额度的充裕度 常规融资渠道单纯根据企业财务状况、担保品来核定额度，经常出现额度不能满足Call车需要的情况 融资成本融资成本 常规融资渠道需要花更多的时间和精力建立融资关系，且手续繁复，还可能需要合

6、格证管理 利率水平经常随市场行情剧烈波动2009年年10月月10SAIC FC买方信贷业务（买方信贷业务（BCP）产品介绍）产品介绍 2n买方信贷业务：上汽财务向指定品牌的特约经销商提供买方信贷业务：上汽财务向指定品牌的特约经销商提供“买方买方信贷信贷”融资支持，借款资金用于购买指定品牌的整车产品融资支持，借款资金用于购买指定品牌的整车产品 产品特点产品特点 采用国际汽车金融公司通用的“单车融资UNIT FUNDING”方式 单车管理模式 一车一笔贷款，计息期精确计算到单台车 增强经销商的整车购买力，建立足够的库存，完成销售计划 增加经销商融资渠道，扩大融资规模 降低融资成本，减轻经销商财务压

7、力 简化融资程序，帮助经销商全力以赴投入日常经营2009年年10月月11SAIC FC1. 1. 提供清单提供清单2. 2. 开立账户开立账户 建立额度建立额度3. 3. 定购车辆定购车辆4. 4. 审核发车审核发车5. 5. 提单信息提单信息6. 6. 支付货款支付货款7. 7. 扣收首次还款扣收首次还款8. 8. 销售出库销售出库9. 9. 申请还款申请还款整车厂整车厂经销商经销商上汽财务上汽财务1消费者消费者827546369买方信贷业务流程图买方信贷业务流程图买方信贷业务（买方信贷业务（BCP）产品介绍）产品介绍 312买方信贷业务（买方信贷业务（BCP）产品介绍）产品介绍 4 买方信

8、贷业务全过程买方信贷业务全过程免息期免息期到期日到期日免息期内，利息由整免息期内，利息由整车厂提供贴息支持车厂提供贴息支持免息期内免息期内车辆售出车辆售出免息期后免息期后车辆售出车辆售出经销商支付所售经销商支付所售车辆的利息车辆的利息10-20%首付首付Call-off Date 拷车日拷车日6个月个月3个月个月20部部分还款分还款结清结清还款还款定期不定期查库定期不定期查库2009年年10月月13SAIC FCn贷款金额：最高为90%出厂价n首付款比例：根据经销商的评估结果和库存融资表现由上汽财务公司确定,一般为10%-20%n期限 合同期限：1年 单笔贷款期限：最高贷款期限9个月（即6月3

9、月9月）n免息期：由整车厂决定，以单台车为基础 大众、斯柯达：60天 自主品牌：45天n付息期：免息期结束日至还款日（即销售日或贷款到期日孰早）买方信贷业务（买方信贷业务（BCP）产品介绍）产品介绍 5 买方信贷业务贷款要素买方信贷业务贷款要素2009年年10月月14SAIC FC目录目录 n上汽财务公司简介与汽车金融业务背景上汽财务公司简介与汽车金融业务背景n买方信贷业务产品概要买方信贷业务产品概要n买方信贷业务产品特点买方信贷业务产品特点n类似产品比较类似产品比较15n 融入汽车产业链融入汽车产业链 与整车厂的天然血缘关系与整车厂的天然血缘关系 长期、稳定、可靠的融资渠道长期、稳定、可靠的

10、融资渠道 与整车厂、经销商业务目标一致与整车厂、经销商业务目标一致 融资方式更匹配汽车产业的运营模式，实现了经销商销售流、资金流融资方式更匹配汽车产业的运营模式，实现了经销商销售流、资金流和信息流的同步和信息流的同步 作为汽车产业链中的资金运营商更为深刻地了解行业的真正需求，对作为汽车产业链中的资金运营商更为深刻地了解行业的真正需求，对于行业的变化有更为及时的了解和反应速度于行业的变化有更为及时的了解和反应速度买方信贷业务（买方信贷业务（BCP）产品特点）产品特点 12009年年10月月16SAIC FCn 独立的结算功能独立的结算功能我司有独立结算功能，经销商和整车厂都可在我司开我司有独立结

11、算功能，经销商和整车厂都可在我司开户，使得资金划转和账户管理更直接方便，资金在途户，使得资金划转和账户管理更直接方便，资金在途时间缩短时间缩短整个业务流程在公司内部完成，系统能支持全年整个业务流程在公司内部完成，系统能支持全年365天、天、24小时运作，操作灵活，服务质量有保证小时运作，操作灵活，服务质量有保证利息按贷款实际占用天数计算利息按贷款实际占用天数计算买方信贷业务（买方信贷业务（BCP）产品特点）产品特点 22009年年10月月17SAIC FCn自主开发的自主开发的IT系统系统由自己独立设计、开发、维护、支持，遇到问题我们由自己独立设计、开发、维护、支持，遇到问题我们能自己及时解决

12、，有效率能自己及时解决，有效率据业务发展，灵活适应性强据业务发展，灵活适应性强每天定时发送更新的信贷数据，诸如信贷额度、余额每天定时发送更新的信贷数据，诸如信贷额度、余额等等买方信贷业务（买方信贷业务（BCP）产品特点）产品特点 32009年年10月月18SAIC FCn资金充足资金充足 信贷资金主要来源于吸收企业存款，稳定、成本较信贷资金主要来源于吸收企业存款，稳定、成本较低低 现在我司吸收的存款近现在我司吸收的存款近200亿人民币，信贷资金充足、亿人民币，信贷资金充足、稳定、有保障稳定、有保障买方信贷业务（买方信贷业务（BCP）产品特点）产品特点 419n决策链短决策链短 业务审批流程在公

13、司内部完成，不存在向总行或业务审批流程在公司内部完成，不存在向总行或总部等上级部门报审过程，使决策时间大大缩短、总部等上级部门报审过程，使决策时间大大缩短、业务效率大大提高业务效率大大提高买方信贷业务（买方信贷业务（BCP）产品特点）产品特点 520n上海汽车集团财务有限责任公司的天然优势上海汽车集团财务有限责任公司的天然优势我们是一家人我们是一家人我们会一直在一起共进退我们会一直在一起共进退我们必须互相支持我们必须互相支持上海汽车集团财务有限责任公司上海汽车集团财务有限责任公司只支持指定汽车生产只支持指定汽车生产厂商的经销商厂商的经销商买方信贷业务（买方信贷业务（BCP）产品特点）产品特点

14、62009年年10月月21SAIC FC买方信贷业务（买方信贷业务（BCP）产品特点）产品特点 7n对经销商对经销商充足而灵活的资金支持充足而灵活的资金支持足够的库存足够的库存长期的资金来源长期的资金来源更低的财务成本更低的财务成本全面的培训与支持全面的培训与支持一站式融资一站式融资n对整车厂对整车厂增加了一位密切的集团内部增加了一位密切的集团内部合作伙伴合作伙伴获得了经营目标高度一致的获得了经营目标高度一致的资金来源资金来源获得免息期这一调节库存和获得免息期这一调节库存和销售的重要手段销售的重要手段得到及时的风险提示与建议得到及时的风险提示与建议大大加强了对经销商控制和大大加强了对经销商控制

15、和管理管理建立经销商沟通的另一条有建立经销商沟通的另一条有效渠道效渠道2009年年10月月22SAIC FC买方信贷业务主要客户群及特点买方信贷业务主要客户群及特点 1n主要客户群：主要客户群：所有上汽集团品牌小轿车经销商所有上汽集团品牌小轿车经销商n分类：分类：已开展买方信贷业务的已开展买方信贷业务的合资品牌经销商：上海大众、斯柯达自主品牌经销商：上汽荣威、上汽名爵、（上汽双龙）尚未开展买方信贷业务的尚未开展买方信贷业务的商用车经销商：红岩、依维柯、伊斯坦纳等将随着业务的扩大逐步逐步覆盖2009年年10月月23SAIC FC买方信贷业务主要客户群及特点买方信贷业务主要客户群及特点 2n客户群

16、特点：客户群特点： 都是上汽集团内部品牌的经销商，只销售上汽生产的车辆都是上汽集团内部品牌的经销商，只销售上汽生产的车辆 面临着自身经营需要和整车厂销售需要双重压力面临着自身经营需要和整车厂销售需要双重压力 每个品牌经销商有着自身不同的特质：每个品牌经销商有着自身不同的特质： 上海大众 经营多年，积累多年 经销商大部分是老经销商，帐目存在历史遗留问题 部分早期经销商注册资本较小 斯柯达 新品牌，大多依托上海大众经销商发展网络 准入门槛较高，很多新经销商都需要投入较大额资金建设展厅 新经销商，帐目简单，主要问题为固定资产投入的能力 自主品牌（荣威、名爵） 新品牌，大多依托通用经销商发展网络 前期

17、销量不佳导致历史销售记录较差，但荣威经销商近期有明显起色 名爵经销商相对实力较弱，经营较差 双龙：已处于退出阶段2009年年10月月24SAIC FC目录目录 n上汽财务公司简介与汽车金融业务背景上汽财务公司简介与汽车金融业务背景n买方信贷业务产品概要买方信贷业务产品概要n买方信贷业务产品特点买方信贷业务产品特点n类似产品比较类似产品比较25商商 业业 银银 行行信信 贷贷 政策政策多变多变 行业合作行业合作紧密度差紧密度差导致导致n其他融资渠道：银行其他融资渠道：银行 他们是外人他们是外人 他们只在市场形势好时进入市场，一旦市场出现问他们只在市场形势好时进入市场，一旦市场出现问题，会立即退出

18、题，会立即退出 他们只关心如何为他们自己牟利他们只关心如何为他们自己牟利 受制于行业信贷调控政策受制于行业信贷调控政策类似产品比较类似产品比较 126固定，无调整余地固定，无调整余地稳定额度，可灵活调整稳定额度，可灵活调整授信额度票据期限受限（一般票据期限受限（一般2-32-3个个月）月）最长半年的贷款期限最长半年的贷款期限融资期限复杂、时间长复杂、时间长简单、时间短简单、时间短授信审批被无故占用被无故占用所有资金都可用来所有资金都可用来CallCall车，车，资金充分使用资金充分使用自有资金使用率固定的保证金固定的保证金无无保证金银行承兑汇票买方信贷类似产品比较类似产品比较 2n其他融资产品：银票其他融资产品：银票 比较表比较表1：27行业密切度低、信贷政策不行业密切度低、信贷政策不稳定稳定专业、政策稳定专业、政策稳定汽车金融管理复杂、滞后复杂、滞后方便、快速方便、快速额度释放与再用管理复杂，取证难管理复杂，取证难一般无一般无合格证管理管理复杂，背书手续繁琐管理复杂，背书手续繁琐无无票据管理所有车型所有车型所有车型所有车型车型银行承兑汇票买方信贷类似产品比较类似产品比较 3n其他融资产品：银票其他融资产品：银票 比较表比较表2：28类似产品比较类似产品比较 4n其他融资产品：商票其他融资产品：商票商票政策取决于整