xx公司植物肉项目投资测算报告（模板范文）

1、泓域咨询 /xx公司植物肉项目投资测算报告xx公司植物肉项目投资测算报告报告说明植物肉是人造肉的一种。植物肉主要以大豆、豌豆、小麦等作物中提取的植物蛋白为原料，采用化学分离的方式，从原材料中提取人体所需的植物蛋白，再经过加热、挤压、冷却、定型等一系列步骤，使其具备动物肉制品的质地和口感。根据谨慎财务估算，项目总投资4177.75万元，其中：建设投资3291.46万元，占项目总投资的78.79%；建设期利息96.13万元，占项目总投资的2.30%；流动资金790.16万元，占项目总投资的18.91%。项目正常运营每年营业收入8300.00万元，综合总成本费用6768.29万元，净利润1117.4

2、1万元，财务内部收益率19.79%，财务净现值1769.12万元，全部投资回收期6.08年。本期项目具有较强的财务盈利能力，其财务净现值良好，投资回收期合理。该项目工艺技术方案先进合理，原材料国内市场供应充足，生产规模适宜，产品质量可靠，产品价格具有较强的竞争能力。该项目经济效益、社会效益显著，抗风险能力强，盈利能力强。综上所述，本项目是可行的。目录一、 公司主要财务数据4公司合并资产负债表主要数据4公司合并利润表主要数据4二、 项目概述4三、 项目提出的理由5四、 研究结论5五、 主要经济指标一览表5主要经济指标一览表5六、 项目工程设计总体要求7七、 董事8八、 公司经营宗旨13九、 劣势

3、分析（w）13十、 预期效果评价14十一、 项目进度安排14项目实施进度计划一览表15十二、 项目建设期原辅材料供应情况15十三、 人力资源配置16劳动定员一览表16十四、 建设投资估算16建设投资估算表17十五、 建设期利息18建设期利息估算表18十六、 流动资金19流动资金估算表20十七、 项目总投资21总投资及构成一览表21十八、 资金筹措与投资计划22项目投资计划与资金筹措一览表22十九、 经济评价财务测算23营业收入、税金及附加和增值税估算表23综合总成本费用估算表25利润及利润分配表26二十、 项目盈利能力分析27项目投资现金流量表29二十一、 财务生存能力分析30二十二、 偿债能

4、力分析30借款还本付息计划表31二十三、 经济评价结论32二十四、 招标组织方式32二十五、 总结36一、 公司主要财务数据公司合并资产负债表主要数据项目2020年12月2019年12月2018年12月资产总额1893.211514.571419.91负债总额921.13736.90690.85股东权益合计972.08777.66729.06公司合并利润表主要数据项目2020年度2019年度2018年度营业收入3775.753020.602831.81营业利润922.75738.20692.06利润总额839.06671.25629.29净利润629.29490.85453.09归属于母公司所

5、有者的净利润629.29490.85453.09二、 项目概述1、项目名称：xx公司植物肉项目2、承办单位名称：xxx有限公司3、项目性质：扩建4、项目建设地点：xxx（以选址意见书为准）5、项目联系人：高xx三、 项目提出的理由综合判断，在经济发展新常态下，我区发展机遇与挑战并存，机遇大于挑战，发展形势总体向好有利，将通过全面的调整、转型、升级，步入发展的新阶段。知识经济、服务经济、消费经济将成为经济增长的主要特征，中心城区的集聚、辐射和创新功能不断强化，产业发展进入新阶段。四、 研究结论本项目生产所需的原辅材料来源广泛，产品市场需求旺盛，潜力巨大；本项目产品生产技术先进，产品质量、成本具有

6、较强的竞争力，三废排放少，能够达到国家排放标准；本项目场地及周边环境经考察适合本项目建设；项目产品畅销，经济效益好，抗风险能力强，社会效益显著，符合国家的产业政策。五、 主要经济指标一览表主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积6667.00约10.00亩1.1总建筑面积12047.491.2基底面积3866.861.3投资强度万元/亩324.402总投资万元4177.752.1建设投资万元3291.462.1.1工程费用万元2852.592.1.2其他费用万元347.682.1.3预备费万元91.192.2建设期利息万元96.132.3流动资金万元790.163资金筹措万元4177.

7、753.1自筹资金万元2215.913.2银行贷款万元1961.844营业收入万元8300.00正常运营年份5总成本费用万元6768.296利润总额万元1489.887净利润万元1117.418所得税万元372.479增值税万元348.6410税金及附加万元41.8311纳税总额万元762.9412工业增加值万元2632.5013盈亏平衡点万元3650.92产值14回收期年6.0815内部收益率19.79%所得税后16财务净现值万元1769.12所得税后六、 项目工程设计总体要求（一）设计原则本设计按照国家及行业指定的有关建筑、消防、规划、环保等各项规定，在满足工艺和生产管理的条件下，尽可能的

8、改善工人的操作环境。在不额外增加投资的前提下，对建筑单体从型体到色彩质地力求简洁、鲜明、大方，突出现代化工业建筑的个性。在整个建筑设计中，力求采用新材料、新技术，以使建筑物富有艺术感，突出时代特点。（二）设计规范、依据1、建筑设计防火规范2、建筑结构荷载规范3、建筑地基基础设计规范4、建筑抗震设计规范5、混凝土结构设计规范6、给排水工程构筑物结构设计规范七、 董事1、公司设董事会，对股东大会负责。2、董事会由5名董事组成，包括2名独立董事。董事会中设董事长1名，副董事长1名。3、董事会行使下列职权：（1）召集股东大会，并向股东大会报告工作；（2）执行股东大会的决议；（3）决定公司的经营计划和投

9、资方案；（4）制订公司的年度财务预算方案、决算方案；（5）制订公司的利润分配方案和弥补亏损方案；（6）拟订公司重大收购、收购本公司股票或者合并、分立、解散及变更公司形式的方案；（7）在股东大会授权范围内，决定公司对外投资、收购出售资产、资产抵押、对外担保事项、委托理财、关联交易等事项；（8）决定公司内部管理机构的设置；（9）聘任或者解聘公司总裁、董事会秘书；根据总裁的提名，聘任或者解聘公司副总裁、财务总监等高级管理人员，并决定其报酬事项和奖惩事项；（10）制订公司的基本管理制度；（11）制订本章程的修改方案；（12）管理公司信息披露事项；（13）向股东大会提请聘请或更换为公司审计的会计师事务所

10、；（14）听取公司总裁的工作汇报并检查总裁的工作；（15）法律、行政法规、部门规章或本章程授予的其他职权。4、公司董事会应当就注册会计师对公司财务报告出具的非标准审计意见向股东大会作出说明。5、董事会制定董事会议事规则，以确保董事会落实股东大会决议，提高工作效率，保证科学决策。6、董事会应当确定对外投资、收购出售资产、资产抵押、对外担保事项、委托理财、关联交易的权限，建立严格的审查和决策程序；重大投资项目应当组织有关专家、专业人员进行评审，并报股东大会批准。董事会可根据公司生产经营的实际情况，决定一年内公司最近一期经审计总资产30%以下的购买或出售资产，决定一年内公司最近一期经审计净资产的50

11、%以下的对外投资、委托理财、资产抵押（不含对外担保）。决定一年内未达到本章程规定提交股东大会审议标准的对外担保。决定一年内公司最近一期经审计净资产1%至5%且交易金额在300万元至3000万元的关联交易。7、董事长和副董事长由董事会以全体董事的过半数选举产生。8、董事长行使下列职权：（1）主持股东大会和召集、主持董事会会议；（2）督促、检查董事会决议的执行；（3）签署董事会重要文件和其他应由公司法定代表人签署的其他文件；（4）行使法定代表人的职权；（5）在发生特大自然灾害等不可抗力的紧急情况下，对公司事务行使符合法律规定和公司利益的特别处置权，并在事后向公司董事会和股东大会报告；（6）董事会授

12、予的其他职权。9、公司副董事长协助董事长工作，董事长不能履行职务或者不履行职务的，由副董事长履行董事长职务；副董事长不能履行职务或者不履行职务的，由半数以上董事共同推举一名董事履行职务。10、董事会每年至少召开两次会议，由董事长召集，于会议召开10日前以书面形式通知全体董事和监事。11、代表1/10以上表决权的股东、1/3以上董事或者监事会，可以提议召开董事会临时会议。董事长应当自接到提议后10日内，召集和主持董事会会议。12、董事会召开临时董事会会议的通知方式为：电话、传真、邮件等；通知时限为：3日。13、董事会会议通知包括以下内容：（1）会议日期和地点；（2）会议期限；（3）事由及议题；（

13、4）发出通知的日期。14、董事会会议应有过半数的董事出席方可举行。董事会作出决议，必须经全体董事的过半数通过。董事会决议的表决，实行一人一票。15、董事与董事会会议决议事项所涉及的企业有关联关系的，不得对该项决议行使表决权，也不得代理其他董事行使表决权。该董事会会议由过半数的无关联关系董事出席即可举行，董事会会议所作决议须经无关联关系董事过半数通过。出席董事会的无关联董事人数不足3人的，应将该事项提交股东大会审议。审议涉及关联交易的议案时，如选择反对或赞成的董事人数相等时，应将该提案提交公司股东大会审议。16、董事会决议表决方式为：举手表决或投票表决。董事会会议在保障董事充分表达意见的前提下，

14、可以用通讯方式进行并以传真方式或其他书面方式作出决议，并由参会董事签字。17、董事会会议，应由董事本人出席；董事因故不能出席，可以书面委托其他董事代为出席，委托书中应载明代理人的姓名，代理事项、授权范围和有效期限，并由委托人签名或盖章。代为出席会议的董事应当在授权范围内行使董事的权利。董事未出席董事会会议，亦未委托代表出席的，视为放弃在该次会议上的投票权。18、董事会应当对会议所议事项的决定做成会议记录，出席会议的董事应当在会议记录上签名。董事会会议记录作为公司档案保存，保存期限10年。19、董事会会议记录包括以下内容：（1）会议召开的日期、地点和召集人姓名；（2）出席董事的姓名以及受他人委托

15、出席董事会的董事（代理人）姓名；（3）会议议程；（4）董事发言要点；（5）每一决议事项的表决方式和结果（表决结果应载明赞成、反对或弃权的票数）。八、 公司经营宗旨运用现代科学管理方法，保证公司在市场竞争中获得成功，使全体股东获得满意的投资回报并为国家和本地区的经济繁荣作出贡献。九、 劣势分析（w）（一）资本实力不足公司发展主要依赖于自有资金和银行贷款，公司产能建设、研发投入及日常营运资金需求较大，目前的信贷模式难以满足公司的资金需求，制约公司发展。尤其面对国外主要竞争对手的资本实力，以及智能制造产业升级需求，公司需要拓宽融资渠道，进一步提高技术水平、优化产品结构，增强自身的竞争力。（二）产能瓶

16、颈制约公司产品核心技术国内领先，产品质量获得客户高度认可，但未来随着业务规模扩大、产品质量和性能不断提升，订单逐年增加，公司现有产能已不能满足日益增长的市场需求。面对未来逐年上升的产品需求量，产能成为制约公司快速发展的重要因素，可能会削弱公司未来在国内外市场的核心竞争力。十、 预期效果评价1、项目建设单位设计配套了完善的安全卫生专用设施，主要包括防火防爆设施、火灾自动报警系统、水消防系统、空调设施、岗位通风设施、隔声降噪设施、安全供水、安全供电设施。2、项目建设单位根据生产工艺的特点，针对可能发生的安全和有害卫生的部位，采取了较为完善的防护措施，符合有关标准规范的要求，只要操作人员遵守安全操作

17、规程，就能够保证操作人员在符合安全和卫生条件的环境中工作，并保障其劳动安全。3、本期项目采用先进、成熟、可靠的生产技术，在设计中严格按照国家的有关劳动安全卫生政策，并根据实际情况采取完善的安全卫生措施。4、项目建设单位严格遵守各项安全操作规程和制度，加强劳动安全管理，本期工程项目完工后，其生产秩序是安全可靠的。十一、 项目进度安排结合该项目建设的实际工作情况，xxx有限公司将项目工程的建设周期确定为24个月，其工作内容包括：项目前期准备、工程勘察与设计、土建工程施工、设备采购、设备安装调试、试车投产等。项目实施进度计划一览表单位：月序号工作内容246810121416182022241可行性研

18、究及环评2项目立项3工程勘察建筑设计4施工图设计5项目招标及采购6土建施工7设备订购及运输8设备安装和调试9新增职工培训10项目竣工验收11项目试运行12正式投入运营十二、 项目建设期原辅材料供应情况本期项目在施工期间所需的原辅材料主要是：混凝土、水泥、砂石等建筑材料，建设地周边市场均有供货厂家（商户），完全能够满足项目建设的需求。十三、 人力资源配置根据中华人民共和国劳动法的要求，本期工程项目劳动定员是以所需的基本生产工人为基数，按照生产岗位、劳动定额计算配备相关人员；依照生产工艺、供应保障和经营管理的需要，在充分利用企业人力资源的基础上，本期工程项目建成投产后招聘人员实行全员聘任合同制；生

19、产车间管理工作人员按一班制配置，操作人员按照“四班三运转”配置定员，每班8小时，根据xxx有限公司规划，达产年劳动定员67人。劳动定员一览表序号岗位名称劳动定员（人）备注1生产操作岗位44正常运营年份2技术指导岗位73管理工作岗位74质量检测岗位10合计67十四、 建设投资估算本期项目建设投资3291.46万元，包括：工程费用、工程建设其他费用和预备费三个部分。（一）工程费用工程费用包括建筑工程费、设备购置费、安装工程费等；工程建设其他费用包括：建设管理费、勘察设计费、生产准备费、其他前期工作费用，合计2852.59万元。1、建筑工程费估算根据估算，本期项目建筑工程费为1484.06万元。2、

20、设备购置费估算设备购置费的估算是根据国内外制造厂家（商）报价和类似工程设备价格，同时参照机电产品报价手册和建设项目概算编制办法及各项概算指标规定的相应要求进行，并考虑必要的运杂费进行估算。本期项目设备购置费为1293.09万元。3、安装工程费估算本期项目安装工程费为75.44万元。（二）工程建设其他费用本期项目工程建设其他费用为347.68万元。（三）预备费本期项目预备费为91.19万元。建设投资估算表单位：万元序号项目建筑工程设备购置安装工程其他费用合计1工程费用1484.061293.0975.442852.591.1建筑工程费1484.061484.061.2设备购置费1293.0912

21、93.091.3安装工程费75.4475.442其他费用347.68347.682.1土地出让金143.59143.593预备费91.1991.193.1基本预备费45.6645.663.2涨价预备费45.5345.534投资合计3291.46十五、 建设期利息按照建设规划，本期项目建设期为24个月，其中申请银行贷款1961.84万元，贷款利率按4.9%进行测算,建设期利息96.13万元。建设期利息估算表单位：万元序号项目合计第1年第2年1借款1.1建设期利息96.1324.0372.101.1.1期初借款余额980.921.1.2当期借款1961.84980.92980.921.1.3当期应

22、计利息96.1324.0372.101.1.4期末借款余额980.921961.841.2其他融资费用1.3小计96.1324.0372.102债券2.1建设期利息2.1.1期初债务余额2.1.2当期债务金额2.1.3当期应计利息2.1.4期末债务余额2.2其他融资费用2.3小计3合计96.1324.0372.10十六、 流动资金流动资金是指项目建成投产后，为进行正常运营，用于购买辅助材料、燃料、支付工资或者其他经营费用等所需的周转资金。流动资金测算一般采用分项详细测算法或扩大指标法，根据企业流动资金周转情况及本项目产品生产特点和项目运营特点，该项目流动资金测算参照同行业流动资产和流动负债的合

23、理周转天数，采用分项详细测算法进行测算。根据测算，本期项目流动资金为790.16万元。流动资金估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1流动资产0.004542.665516.086489.511.1应收账款0.002044.202482.242920.281.2存货0.001589.931930.632271.331.2.1原辅材料0.00476.98579.19681.401.2.2燃料动力0.0023.8528.9634.071.2.3在产品0.00731.37888.091044.811.2.4产成品0.00357.74434.39511.051.3现金0.00363.4

24、1441.29519.161.4预付账款0.00545.12661.93778.742流动负债0.003989.554844.455699.352.1应付账款0.001436.241744.002051.772.2预收账款0.002553.313100.443647.583流动资金0.00553.11671.64790.164流动资金增加0.00553.11118.52118.525铺底流动资金0.001362.791654.821946.85十七、 项目总投资本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资4177.75万元，其中：建设投资3291.46万元，占

25、项目总投资的78.79%；建设期利息96.13万元，占项目总投资的2.30%；流动资金790.16万元，占项目总投资的18.91%。总投资及构成一览表单位：万元序号项目指标占总投资比例1总投资4177.75100.00%1.1建设投资3291.4678.79%1.1.1工程费用2852.5968.28%1.1.1.1建筑工程费1484.0635.52%1.1.1.2设备购置费1293.0930.95%1.1.1.3安装工程费75.441.81%1.1.2工程建设其他费用347.688.32%1.1.2.1土地出让金143.593.44%1.1.2.2其他前期费用204.094.89%1.2.3

26、预备费91.192.18%1.2.3.1基本预备费45.661.09%1.2.3.2涨价预备费45.531.09%1.2建设期利息96.132.30%1.3流动资金790.1618.91%十八、 资金筹措与投资计划本期项目总投资4177.75万元，其中申请银行长期贷款1961.84万元，其余部分由企业自筹。项目投资计划与资金筹措一览表单位：万元序号项目数据指标占总投资比例1总投资4177.75100.00%1.1建设投资3291.4678.79%1.2建设期利息96.132.30%1.3流动资金790.1618.91%2资金筹措4177.75100.00%2.1项目资本金2215.9153.0

27、4%2.1.1用于建设投资1329.6231.83%2.1.2用于建设期利息96.132.30%2.1.3用于流动资金790.1618.91%2.2债务资金1961.8446.96%2.2.1用于建设投资1961.8446.96%2.2.2用于建设期利息2.2.3用于流动资金2.3其他资金十九、 经济评价财务测算（一）营业收入估算本期项目达产年预计每年可实现营业收入8300.00万元；具体测算数据详见营业收入税金及附加和增值税估算表所示。营业收入、税金及附加和增值税估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入0.005810.007055.008300.002增值税0.00

28、283.03343.67348.642.1销项税0.00755.30917.151079.002.2进项税0.00472.27573.48730.363税金及附加0.0033.9641.2441.833.1城建税0.0019.8124.0624.403.2教育费附加0.008.4910.3110.463.3地方教育附加0.005.666.876.97（二）达产年增值税估算根据中华人民共和国增值税暂行条例的规定和关于全国实施增值税转型改革若干问题的通知及相关规定，本期项目达产年应缴纳增值税计算如下：达产年应缴增值税=销项税额-进项税额=348.64万元。（三）综合总成本费用估算本期项目总成本费用

29、主要包括外购原材料费、外购燃料动力费、工资及福利费、修理费、其他费用（其他制造费用、其他管理费用、其他营业费用）、折旧费、摊销费和利息支出等。本期项目年综合总成本费用的估算是以产品的综合总成本费用为基点进行，根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按达产年经营能力计算，本期项目综合总成本费用6768.29万元，其中：可变成本5565.44万元，固定成本1202.85万元。达产年项目经营成本6493.54万元。具体测算数据详见综合总成本费用估算表所示。综合总成本费用估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1原材料、燃料费0.003632.874411.355189.822工资及

30、福利费0.00375.62375.62375.623修理费0.00101.78101.78101.784其他费用0.00826.32826.32826.324.1其他制造费用0.0052.0452.0452.044.2其他管理费用0.0075.2975.2975.294.3其他营业费用0.00698.99698.99698.995经营成本0.004936.595715.076493.546折旧费0.00175.75175.75175.757摊销费0.002.872.872.878利息支出0.0096.1396.1396.139总成本费用0.005211.345989.826768.299.1其

31、中：固定成本0.001202.851202.851202.859.2可变成本0.004008.494786.975565.44（四）税金及附加本期项目税金及附加主要包括城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加。根据谨慎财务测算，本期项目达产年应纳税金及附加41.83万元。（五）利润总额及企业所得税根据国家有关税收政策规定，本期项目达产年利润总额（pfo）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-税金及附加=1489.88（万元）。企业所得税税率按25.00%计征，根据规定本期项目应缴纳企业所得税，达产年应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额税率=1489.8825.00%=372.47（万元）。

32、（六）利润及利润分配该项目达产年可实现利润总额1489.88万元，缴纳企业所得税372.47万元，其正常经营年份净利润：净利润=达产年利润总额-企业所得税=1489.88-372.47=1117.41（万元）。利润及利润分配表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入0.005810.007055.008300.002税金及附加0.0033.9641.2441.833总成本费用0.005211.345989.826768.294利润总额0.00564.701023.941489.885应纳所得税额0.00564.701023.941489.886所得税0.00141.18255

33、.99372.477净利润0.00423.52767.951117.418期初未分配利润0.000.00381.171034.219可供分配的利润0.00423.521149.122151.6210法定盈余公积金0.0042.35114.91215.1611可供分配的利润0.00381.171034.211936.4512未分配利润0.00381.171034.211936.4513息税前利润0.00802.011376.061958.48二十、 项目盈利能力分析（一）财务内部收益率（所得税后）项目财务内部收益率（firr），系指项目在整个计算期内各年净现金流量现值累计为零时的折现率，本期项目

34、财务内部收益率为：财务内部收益率（firr）=19.79%。本期项目投资财务内部收益率19.79%，高于行业基准内部收益率，表明本期项目对所占用资金的回收能力要大于同行业占用资金的平均水平，投资使用效率较高。（二）财务净现值（所得税后）所得税后财务净现值（fnpv）系指项目按设定的折现率，计算项目经营期内各年现金流量的现值之和：财务净现值（fnpv）=1769.12（万元）。以上计算结果表明，财务净现值1769.12万元（大于0），说明本期项目具有较强的盈利能力，在财务上是可以接受的。（三）投资回收期（所得税后）投资回收期是指以项目的净收益抵偿全部投资所需要的时间，是财务上投资回收能力的主要静

35、态指标；全部投资回收期（pt）=（累计现金流量开始出现正值年份数）-1+上年累计现金净流量的绝对值/当年净现金流量，本期项目投资回收期：投资回收期（pt）=6.08年。本期项目全部投资回收期6.08年，要小于行业基准投资回收期，说明项目投资回收能力高于同行业的平均水平，这表明项目的投资能够及时回收，盈利能力较强，故投资风险性相对较小。项目投资现金流量表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1现金流入0.000.005810.007055.008300.001.1营业收入0.000.005810.007055.008300.002现金流出1645.731645.735523.66587

36、4.847207.002.1建设投资1645.731645.732.2流动资金0.00553.11118.53671.632.3经营成本0.004936.595715.076493.542.4税金及附加0.0033.9641.2441.833所得税前净现金流量-1645.73-1645.73286.341180.161093.004累计所得税前净现金流量-1645.73-3291.46-3005.12-1824.96-731.965调整所得税0.00200.50344.01489.626所得税后净现金流量-1645.73-1645.73145.16924.17720.537累计所得税后净现金流

37、量-1645.73-3291.46-3146.30-2222.13-1501.60计算指标1、项目投资财务内部收益率（所得税前）：26.86%；2、项目投资财务内部收益率（所得税后）：19.79%；3、项目投资财务净现值（所得税前，ic=10%）：3296.91万元；4、项目投资财务净现值（所得税后，ic=10%）：1769.12万元；5、项目投资回收期（所得税前）：5.41年；6、项目投资回收期（所得税后）：6.08年。二十一、 财务生存能力分析从经营活动、投资活动和筹资活动全部现金流量来看，计算期内各年累计盈余资金都大于零，运营期不需要增加维持运营所需投资，说明本期项目有足够的净现金流量维

38、持正常生产运营活动，而且，累计盈余资金逐年增加，项目的现金流量状况较好；因此，本期项目具备较强的财务盈力能力。二十二、 偿债能力分析（一）债务资金偿还计划本期项目按照“按月还息，到期还本”的模式偿还建设投资借款计算，还款期为10年。借款偿还资金来源主要是项目运营期税后利润。（二）利息备付率测算按照建设项目经济评价方法与参数（第三版）的规定，利息备付率系指在借款偿还期内的息税前利润（ebit）与应付利息（pi）的比值，它从付息资金来源的充裕性角度反映出项目偿还债务利息的保障程度，本期项目达产年利息备付率（icr）为20.37。本期项目实施后各年的利息备付率均高于利息备付率的最低可接受值，说明本期

39、项目建成正常运营后利息偿付的保障程度较高。（三）偿债备付率测算按照建设项目经济评价方法与参数（第三版）的规定，偿债备付率系指在借款偿还期内，可用于还本付息的资金（ebitda-tax）与应还本付息金额（pd）的比值，它表示可用于还本付息的资金偿还借款本金和利息的保障程度，本期项目达产年偿债备付率（dscr）为18.36。根据约定的还款方式对本期项目的计算表明，在项目实施后各年的偿债率均高于偿债备付率的最低可接受值，说明项目建成后可用于还本付息的资金保障程度较高。借款还本付息计划表单位：万元序 号项目第1年第2年第3年第4年第5年1借款1.1期初借款余额980.921961.841961.841

40、961.841.2当期还本付息24.03168.2396.1396.1396.131.2.1还本1.2.2付息24.03168.2396.1396.1396.131.3期末借款余额980.921961.841961.841961.841961.842利息备付率20.373偿债备付率18.36二十三、 经济评价结论根据谨慎财务测算，项目达产后每年营业收入8300.00万元，综合总成本费用6768.29万元，税金及附加41.83万元，净利润1117.41万元，财务内部收益率19.79%，财务净现值1769.12万元，全部投资回收期6.08年。本期项目具有较强的财务盈利能力，其财务净现值良好，投资回

41、收期合理。综上所述，本期项目从经济效益指标上评价是完全可行的。二十四、 招标组织方式（一）项目招标方式1、本期工程项目投资数额较大，为了在较大范围内选择设备和材料供应商节约投资成本，采用公开招标方式；项目建设单位将通过报刊、广播、电视等新闻媒体发布招标广告，凡具备相应资质、符合投标条件的单位不受地域和行业限制均可申请投标。2、项目建设单位为了在较大范围内选择土建工程队伍和设备及重要材料的供应商节约投资成本，建议对土建施工、设备采购采用公开招标方式，勘察、设计等采用邀请招标方式。（二）项目招标方案本期工程项目招标工作包括：设计方案招标、施工监理招标、工程施工招标等。（三）堪察设计招标方案项目立项后，项目建设单位要做好设计方案的招标工作，同时确定设计单位。设计方案招标邀请江苏省内实力强、信誉好的设计院参加。设计方案确定的同时，选择方案中标的单位作为设计单位，这样有利于设计进一步完善和提供后期的服务。（四）监理招标方案为了保证参与本期工程项目建设的施工监理工作的水平，监理单位的选择宜采用招标方式。可选择三家以上监理单位进行投标。监理单位的招标工作应安排在工程开工之前，以便监理单位能够尽早地参与工程建设管理。（五）施工招标方案根据我国目前工程建设的特点，建设项目的施工招标一般需要多次完成，本期工程项