股票常用技术指标分析

1、股票常用技术指标分析股票常用技术指标分析 分类：分类： 一、趋势性指标一、趋势性指标 MACD、BOLL 二、摆动指标二、摆动指标 KDJ RSI WR 三、人气指标三、人气指标 OBV VR 技术指标原则技术指标原则： 1、高低原则（数值大小） 2、穿越原则（金叉、死叉） 3、背离原则（顶背离、底背离） 4、共振原则（同一指标不同周期、低位连续金叉、与其他指标共振） 使用须知： 上涨趋势买点比卖点准确，下降趋势卖点比买点准确。上涨趋势买点比卖点准确，下降趋势卖点比买点准确。 平滑异同移动平均线MACD 一、原理一、原理 MACD是从双移动平均线发展而来的，由快的移动平均线减去慢的移动平均线，

2、 MACD的意义和双移动平均线基本相同，但阅读起来更方便。 二、计算方法二、计算方法 MACD由正负差（DIF或DIFF）和异同平均数（DEA）两部分组成；正负差是核心，平均 数是辅助。以现在流行的参数12和26为例，对DIF的计算过程进行介绍。 快速平滑移动平均线(EMA)是12日的，则计算公式为； 今日EMA（12）=2*今收盘/（12+ 1） + 11*昨EMA/（12+1） 慢速平滑移动平均线(EMA)是26日的，计算公式为: 今日EMA（26）=2*今收盘/（26 +1）+ 25*昨EMA/（26+ 1） 差离率 初始DEA用0代替） 柱状值=软件中用红绿线表示；同花顺和通达信中倍

3、数取2，BAR即MACD终值 1. MACD 金叉：DIFF 由下向上突破 DEA,为买入信号。 2. MACD 死叉：DIFF 由上向下突破 DEA,为卖出信号。 3. MACD 绿转红：MACD 值由负变正,市场由空头转为多头。 4. MACD 红转绿：MACD 值由正变负,市场由多头转为空头。 5. DIFF 与 DEA 均为正值,即都在零轴线以上时,大势属多头市场,DIFF 向上突破 DEA,可作买。 6. DIFF 与 DEA 均为负值,即都在零轴线以下时,大势属空头市场,DIFF 向下跌破 DEA,可作卖。 7. 当 DEA 线与 K 线趋势发生背离时为反转信号。 缺点： 不适合在

4、盘整时使用 布林线BOLL 原理原理：一般而言，股价的运动总是围绕某一价值中枢（如均线、成 本线等）在一定的范围内变动。布林线利用统计原理,求出股价的标准 差及其信赖区间,从而确定股价的波动范围及未来走势,利用波带显示 股价的风险、安全的高低价位,因此也称之为布林带。 计算方法计算方法： 布林线由上轨线、中轨线、下轨线及股价走势线构成。 （1）计算MA MA=N日内的收盘价之和N （2）计算标准差MD MD=平方根N日的（CMA）的两次方之和除以N （3）计算MB、UP、DN线 中轨线MB=（N1）日的MA 上轨线数值UP=MB2MD 下轨线DN=MB2MD 1.股价冲出上轨将有回调。 2.股

5、价跌出下轨将有反抽。 3.强势股总在中上轨之间。 4.弱势股总运行在中轨下。 5.上下轨变窄隐藏着突变。 6.开口越大说明风险越大。 注意：配合KDJ使用，相互验证，增强信号精确性。 随机扰动指标KDJ指标 KDJ属于摆动类指标，由K值、D值、J值构成。KDJ指标根据超买超卖 来判断市场买卖点。 计算方式计算方式： 首先要计算周期（n日、n周等）的RSV值，即未成熟随机指标值RSV， 然后再计算K值、D值、J值等。 n日RSV=（CnLn）（HnLn）100 公式中，Cn为第n日收盘价；Ln为n日内的最低价；Hn为n日内的最高 价。RSV值始终在1100间波动。 当日K值=2/3前一日K值+1

6、/3当日RSV 当日D值=2/3前一日D值+1/3当日K值 若无前一日K 值与D值，则可分别用50来代替。 J值=3*当日K值-2*当日D值 一般原则： 1. D%80，市场超买；D%100，市场超买；J%10，市场超卖。 3. KD金叉：K%上穿D%，为买进信号。 4. KD死叉：K%下破D%，为卖出信号。 缺点：在趋势明显、行情单方向剧烈运行时，会发生钝化， 参考意义不大 因此，不适合在单向发展的强烈趋势中使用 相对强弱指标RSI 原理：通过一段时间的平均收盘涨跌数量，来分析市场买 进、卖出的意愿和实力，从而用来判断涨跌。 计算方法： N日RS=AB100% AN日内收盘涨幅之和（软件中取

7、平滑处理后的均值，6元涨到6.5元，涨幅为0.5元） BN日内收盘跌幅之和（软件中取平滑处理后的均值）(取正值) N日RSI=100-100/(1+RS) =100*N日收盘涨幅均值/（N日收盘涨幅均值+N日收盘 跌幅均值） 软件中计算原理如下： 6日涨幅均值=前一日涨幅均值*5/6 + 当日涨幅/6 第一个涨幅均值为当日涨幅/6，跌时涨幅为0 6日跌幅均值=前一日涨幅均值*5/6 + 当日涨幅/6 第一个跌幅均值为当日涨幅/6，涨时跌幅为0 RSI（6）= 100*6日涨幅均值/（ 6日涨幅均值+ 6日跌幅均值） 注意：这里的“极强”、“强”、“弱”和“极弱”只是一 个相对的分析概念，是一个

8、相对的区域。有的投资者也可把 它们取值为30、70或15、85。根据个人的喜好定，没有绝对 性。 局限：局限： 1、同KDJ一样，当发生单边行情时,rsi指标在高档或低档时会 有钝化的现象，因此在单边趋势强烈时参考价值低。 2、RSI没有明显规则性的买进或卖出信号，当指针在高位时， 仅能说明情行反转的可能性增高，但并没有办法进一步明确 地指出时点 威廉指标WR 原理：通过分析股价波动变化中的峰与谷决定买卖时机。 它利用振荡点来反映市场的超买超卖现象，可以预测循期 内的高点与低点，从而显示出有效的买卖信号，是用来分 析市场短期行情走势的技术指示。 计算方法： 1当威廉指数线高于80，市场处于超卖

9、状态，行情即将 见底。 2当威廉指数线低于20，市场处于超买状态，行情即将 见顶。 3与相对强弱指数配合使用，可得出对大市走向较为准 确的判断。 4使用威廉指数作为预测市场工具，既不容易错过大的 行情，也不容易在高价区套牢。 注意：超买并不一定意味着出货时间，而超卖也并不一定 意味着是入市的时间。 能量潮指标OBV 原理：市场价格的变化必须有成交量的配合，股价的波动 与成交量的扩大或萎缩有密切的关连。通常股价上升所需 的成交量总是较大；下跌时，则成交量可能放大，也可能 较小。价格升降而成交量不相应升降，则市场价格的变动 难以为继。 计算方法： 今日OBV=昨天OBV+sgn今天的成交量 其中s

10、gn是符号的意思，sgn可能是+1，也可能是-1，这由 下式决定。 Sgn=+1 今收盘价昨收盘价 Sgn=1 今收盘价昨收盘价 （1）当股价上涨而OBV线下降时，表示能量不足，股价可 能将回跌。 （2）当股价下跌而OBV线上升时，表示买气旺盛，股价可 能即将止跌回升。 （3）当股价上涨而OBV线同步缓慢上升时，表示股市继续 看好，仍有荣面。 （4）当OBV线暴升，不论股价是否暴涨或回跌，表示能量 即将耗尽，股价可能止涨反转。 注意：不太适用于主力高度控盘（坐庄）的股票，也不适 用于无量涨停的股票（这两种情况量价关系与原理不符） 成交比率VR 一、VR指标的原理 VR指标是以研究股票量与价格之

11、间的关系为手段的技术指标，其理论基础是“量价理论” 和“反市场操作理论”。VR指标认为，由于量先价行、量涨价增、量跌价缩、量价同步、量 价背离等成交量的基本原则在市场上恒久不变，因此，观察上涨与下跌的成交量变化，可作 为研判行情的依据。同时，VR指标又认为，当市场上人气开始凝聚，股价刚开始上涨和在上 涨途中的时候，投资者应顺势操作，而当市场上人气极度旺盛或极度悲观，股价暴涨暴跌时 候，聪明的投资者应果断离场或进场，因此，反市场操作也是VR指标所显示的一项功能。 二、计算方式二、计算方式 1、计算公式 VR(N日)=N日内上升日成交量总和N日内下降日成交量总和 其中，N为计算周期，一般起始周期为

12、12 2、计算过程 (1)N日以来股价上涨的那一日的成交量都称为UV，将N日内的UV总和相加称为UVS。 (2)N日以来股价下跌的那一日的成交量都称为DV，将N日内的DV总和相加称为DVS。 (3)N日以来股价平盘的那一日的成交量都称为PV，将N日内的PV总和相加称为PVS。 (4)最后N日的VR就可以计算出来 VR(N)=(UVS+1/2PVS)(DVS+1/2PVS) 1、低价区区域 VR值介于4070区间时，为低价区域，表明股票的买卖盘稀少，人气比较涣散， 但有的股票的投资价值可能已经凸现，投资者可以开始少量建仓。 2、安全区域 VR值介于80150区间时，为安全区域，表明股票的买卖盘开始增多，人气开始 积聚