对外投资会计实务一

1、企业对外投资的形式比较多， 本章仅从交易性金融资产、 持有至到期投资、可供出售金融资产和长期股权投资几个方面进行介绍。第一节 对外投资概述、对外投资的概念及目的一）对外投资的概念所谓企业对外投资， 就是企业在其本身经营的主要业务以外， 以现金、实物、 无形资产方式， 或者以购买股票、 债券等有价证券方式向境内外的其他单位进行投资，在未来获得投资收益的经济行为。二）对外投资的目的企业对外投资往往有不同的目的，其主要目的可概括为以下几个方面：1）有效的利用闲置资金。2）对主要原材料供应企业投资，以间接支持本企业的经营发展。3）控制或影响其他企业的经营决策。如购入并持有某相关企业的大部分股票，以配合

2、本企业自身的经营需要，同时还取得投资收益。4）积累资金用于扩大企业生产经营规模或清偿长期债务。企业对外投资主要有上述几个目的， 实际上可以归结为一个目的， 即有效的使用企业暂时闲置的资金，为企业带来更大的经济效益，也就是取得更多的投资收益。二、对外投资的分类企业的对外投资可以依据不同的标准进行分类，其分类方法主要有以下三种：一）按照拥有权益的不同分类按对外投资形成的企业拥有权益的不同，企业的对外投资可以分为以下三类：1. 权益性投资权益性投资的主要特点是投资者有权参与接受投资企业的经营管理，投资收益不确定，投资者不能随意收回投资，投资风险较高。2. 债权性投资债权性投资的主要特点是有固定的期限

3、和约定的利率，投资者可以定期取得利息和到期收回本金，投资者无权参与接受投资企业的经营管理，投资风险较小。3. 混合性投资可转换公司债券， 在未转换混合性投资是指同时具有权益性和债权性双重性质的投资。之前是纯粹的债券， 债权人到期领取本金和利息， 利息收入是固定的， 不受债券发行企业经 营状况好坏的影响， 因而属于债权性投资； 在转换之后， 持券人就变成了接受投资企业的股 东，其投资收益的大小就要受到接受投资企业经营状况的影响，因而属于权益性投资。二）按照投资的目的和意图分类按照企业管理层持有投资的目的和意图不同，企业的对外投资可以分为以下四类：1. 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

4、投资以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，可以进一步分为交易性金融资产和直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。2. 持有至到期投资持有至到期投资， 是指到期日固定、 回收金额固定或可确定， 且企业有明确意图和能力 持有至到期的非衍生金融资产。以及除下列3. 可供出售金融资产投资可供出售金融资产是指初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产， 各类资产以外的金融资产： 贷款和应收款项; 持有至到期投资; 以公允价值计量且其变动计 入当期损益的金融资产。4. 长期股权投资长期股权投资是指通过投资取得被投资单位的股权、期限在一年以上的投资， 包括股票投资和其他股权投资。三

5、）按照投资对象的变现能力分类按照投资对象的变现能力不同，企业的对外投资可以分为以下两类：1）易于变现的投资。是指企业能够在证券市场上随时变现的投资。2）不易变现的投资。是指企业不能轻易在证券市场上变现的投资。三、对外投资决策应考虑的因素要进行对外投资决策，要周密地研究影响对外投资的各种因素。这些因素主要包括：1）对外投资的盈利与增值水平。对外投资的收益与增值提高超过对内投资的收益、增值水平是进行对外投资的先决条件。2）对外投资风险。对外投资的风险主要有利率风险、物价风险、市场风险、外汇风险、决策风险等五种。3）对外投资成本。对外投资成本是从分析、决策对外投资开始到收回全部投资整个到作出抉择期间

6、发生的调过程的全部开支。包括： 前期费用， 指从提出投资项目开始进行的可行性分析费用， 查费用、评估费用、准备费用等； 实际投资额，即用于投资的资金，如联营投资额、股票债券的购买价格; 资金成本， 筹措对外投资所需资金而开支的筹资成本， 如筹资手续费、 利息、股利等;投资回收费用。对外投资的盈利和回收额必须大于投资成本。4）投资管理和经营控制能力。 应该考虑用多大的投资额才能拥有必要的经营控制权； 取得控制权后，如何实现其权利等问题。5）筹资能力。 对外投资决策要求企业能够及时、 足额、 低成本地筹集到所需资金。6）对外投资的流动性。7）对外投资环境。在上述对外投资决策应考虑的因素中， 实际上

7、涉及到对外投资管理应遵循的原则。 这就 是：收益性原则、安全性原则、流动性原则。这三个原则往往是不可兼得的，进行对外投资 决策，要从投资目的出发，从中找出三者最佳的结合方式。第二节 交易性金融资产的核算一、金融资产概述金融资产， 是指企业所拥有的以价值形态存在的资产。 是一种索取实物资产的无形的权 利。是一切可以在有组织的金融市场上进行交易、 具有现实价格和未来估价的金融工具的总 称。金融资产的最大特征是能够在市场交易中为其所有者提供即期或远期的货币收入流量。企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量规定，金融资产，是指企业的下列资产：现金； 持有的其他单位的权益工具；4）从其他单位收取现金或

8、其他金融资产的合同权利；在潜在有利条件下，与其他单位交换金融资产或金融负债的合同权利；将来须用或可用企业自身权益工具进行结算的非衍生工具的合同权利，企业根据该合同将收到非固定数量的自身权益工具；6）将来须用或可用企业自身权益工具进行结算的衍生工具的合同权利，但企业以固定金额的现金或其他金融资产换取固定数量的自身权益工具的衍生工具合同权利除外。其 中，企业自身权益工具不包括本身就是在将来收取或支付企业自身权益工具的合同。符合企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量的金融资产，企业在初始确认 时就应按照管理者的意图、风险管理上的要求和资产的性质，将资产分为以下四类：1）以公允价值计量且其变动计入

9、当期损益的金融资产，包括交易性金融资产和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产；2）持有至到期投资；3）贷款和应收款项；4）可供出售金融资产。上述四类资产中， 交易性金融资产、 应收账款在资产负债表流动资产中反映； 持有至到 期投资、 可供出售金融资产是在非流动资产中反映； 金融企业的贷款， 要根据贷款本身时间的长短来进行判断。因为上述四类资产核算的具体要求不同， 对资产负债表和利润表的影响不同， 所以上述 分类一经确定， 不应随意变更。 特别是第一类金融资产和后面的三类不能够相互重分类；面的三类之间也不能随意重分类。 后面三类金融资产之间可以重分类， 但是要符合一定的要求，后面的

10、相关会计核算还会涉及到这个知识点。比如持有至到期投资， 在符合条件的情况下，可以重分类为可供出售金融资产；可供出售金融资产也可以重分类为持有至到期投资，但是要符合一定的条件。二、交易性金融资产概述交易性金融资产主要是指企业为了近期内出售而持有的金融资产，例如企业以赚取差价为目的从二级市场购入的股票、 债券、基金等。 交易性金融资产一般具有下列特征：投资的变现能力强； 投资目的是为了利用生产经营过程的暂时闲置资金以获得一定的收益；近期内出售，回收金额不固定或不可确定。三、交易性金融资产的核算方法一）会计科目的设置为了核算和监督交易性金融资产的取得、 收取现金股利或利息、 处置等业务，房地产开发企

11、业应设置下列会计科目：1. “交易性金融资产”科目它属于资产类科目， 用来核算企业为交易目的所持有的债券投资、股票投资、基金投资分别“成等交易性金融资产的公允价值。 企业持有的直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损 益的金融资产， 也在本科目核算。本科目应当按照交易性金融资产的类别和品种，本”、“公允价值变动”等进行明细核算。其中：交易性金融资产成本”科目，反映交易性金融资产取得成本的增减变动和结余情况。借方登记交易性金融资产的取得成本 （即取得时的公允价值） ；贷方登记出售交易性金融资产时转出的成本；期末借方余额反映结余的交易性金融资产的取得成本。交易性金融资产公允价值变动”科目， 反映

12、企业持有的交易性金融资产在资产负债表日其公允价值的变动情况。 借方登记交易性金融资产的公允价值高于账面余额的差额以及企业出售交易性金融资产时转出的公允价值变动金额；贷方登记交易性金融资产公允价值低于账面余额的差额以及企业出售交易性金融资产时转出的公允价值变动金额；期末如为借方余额， 反映企业期末持有的交易性金融资产公允价值的净增加额；如为贷方余额， 则反映企业持有的交易性金融资产公允价值的净减少额。2. “公允价值变动损益”科目它属于损益类科目， 用来核算企业交易性金融资产公允价值变动形成的应计入当期损益的利得和损失。 贷方登记期末企业持有的交易性金融资产的公允价值高于账面余额的差额和出售交易

13、性金融资产时转出的公允价值变动金额；借方登记期末企业持有的交易性金融资产期末应的公允价值低于账面余额的差额和出售交易性金融资产时转出的公允价值变动金额； 将本科目的余额转入“本年利润”科目结转后本科目无余额。3. “投资收益”科目它属于损益类科目，用来核算企业对外投资所取得的收益或发生的损失。(二)交易性金融资产的账务处理交易性金融资产的账务处理主要包括以下内容:(1) 企业取得交易性金融资产时，应当按其公允价值作为初始确认金额，借记“交易性金融资产一一成本”科目，按发生的交易费用，借记“投资收益”科目，按已到付息期但 尚未领取的利息或已宣告但尚未发放的现金股利，借记“应收利息”或“应收股利”

14、科目, 按实际支付的款项，贷记“银行存款”或“其他货币资金”科目。(2) 交易性金融资产持有期间被投资单位宣告发放的现金股利，或在资产负债表日按分期付息、一次还本债券投资的票面利率计算的利息，借记“应收股利”或“应收利息”科目，贷记“投资收益”科目。实际收到现金股利或债券利息时，借记“其他货币资金”或“银 行存款”科目，贷记“应收股利”或“应收利息”科目。(3) 在资产负债表日，交易性金融资产以公允价值计量，企业应比较交易性金融资产的公允价值和账面余额，如果交易性金融资产的公允价值高于其账面余额，应按差额借记“交 易性金融资产一一公允价值变动”科目，贷记“公允价值变动损益”科目；如果交易性金融

15、 资产的公允价值低于其账面余额，则应按差额作相反的会计分录。(4) 企业出售交易性金融资产时，应按实际收到的金额，借记“银行存款”、“其他货币资金”等科目，按交易性金融资产的账面余额，贷记“交易性金融资产”科目，按其差 额贷记或借记“投资收益”科目。同时，将原计入该金融资产的公允价值变动转出，借记或 贷记“公允价值变动损益”科目，贷记或借记“投资收益”科目。另外，根据企业会计准则的要求，企业处置交易性金融资产时，其账面余额应根据(2)部不同情况予以结转：(1)全部处置某项交易性金融资产时，其账面余额全部结转;分处置某项交易性金融资产时，应按处置的比例和该项交易性金融资产的总平均成本确定处 置部分的成本。【例6-1】某房地产开发企业2X 11年5月10日从证券交易所购入甲公司发行的股票10万股准备短期持有，以银行存款支付投资款458 000元，其中含有3 000元相关交易费用。其账务处理如下:借：交易性金融资产成本455 0003 000458 000投资收益 贷：银行存款2X 11年9月10日，甲公司宣告发放现金股利4 000元，编制会计分录如下:借：应收股利4 000贷：投资收益4