高会度全国高级会计师资格考试-vip模拟试题讲课稿

1、精品文档2012 年度全国高级会计师资格考试VIP 高级会计实务试题（一）（本试题卷共九道案例分析题， 第一题至第七题为必答题； 第八题、第九题为选答题，考生应选其中一题作答）答题要求：1. 请在答题纸中指定位置答题，否则按无效答题处理；2请使用黑色、蓝色墨水笔或圆珠笔答题，不得使用铅笔、红色墨水笔或红色圆珠笔答题，否则按无效答题处理；3字迹工整、清楚；4计算出现小数的，保留两位小数。案例分析题一（本题15 分）ABC股份有限公司（下称“ABC公司”）是在上海证券交易所上市的公司。根据财政部等五部委发布的企业内部控制基本规范及企业内部控制配套指引的规定，从2011年起实施内部控制评价制度并出具

2、内部控制审计报告。2011 年 7 月举行的董事会会议上重点研究了内部控制的有关问题，会议通过的董事会决议指出：一 . 会议一致认为，根据企业内部控制基本规范的要求建立健全内部控制制度，对加强企业管理、 提高经营效率和效果、 实现企业今年的经营目标具有重大意义。 重新整合和完善的内部控制必定能在管理职工、 保护企业财产安全、 杜绝违反企业规章制度行为方面发挥重大作用。二 . 为保证内部控制工作有效展开，会议决定调整内部控制的组织实施。会议决定，成立“内部审计委员会” ，隶属于公司监事会，作为专门委员会领导和实施内部控制的建立和实施， 执行内部审计工作， 充分发挥其检查监督职能； 成立内部控制专

3、职机构内部控制规划组，并将原来属于内部审计处的对内部控制的检查和监督职责归并到内部控制规划组中；内部审计处和内部控制规划组一并由审计委员会领导。三 . 会议检讨了企业过去在企业文化建设方面的不足，明确以下改进工作：（一）企业文化建设由人力资源部门和工会组织负责，采取定期邀请国内知名文艺团体精品文档精品文档和人士举行大型歌舞演出、更新厂区的标语口号等措施；（二） 积极疏导职工的思想问题，聘请心理咨询顾问，积极化解劳资矛盾， 让全体员工树立企业利益至上的思想；（三） 重新建立严格的员工行为守则 ，让员工知晓和理解这些规定，要求董事、监事及经理等各级管理人员定期对员工遵守“守则”的情况进行考核；四

4、. 为落实企业的社会责任，会议要求建立健全食品安全制度和生产安全事故，要建立严格的安全生产管理体系、 操作规程和应急预案， 强化安全生产责任追究制； 按照要求发布社会责任报告，从经济、社会和环境三方面披露企业的相关战略、政策、管理和绩效。五 . 按照要求编制“内部控制评价报告” 。报告内容包括内部控制评价工作的总体情况、内部控制评价的范围、 内部控制整改情况三项内容； 评价报告由公司董事会提出， 待注册会计师签署企业内部控制设计合理并执行的“内部控制审计报告”后由董事会批准保送。六 . 会议就固定资产内部控制和担保内部控制形成以下意见：（一）会议分析了固定资产管理方面面临的主要风险， 认为账实

5、不符以及固定资产随意处置是固定资产管理面临的主要风险； 会议责成审计委员会重新制定固定资产实物盘点制度和固定资产处置审批制度以应对固定资产管理风险。（二） 担保制度：会议要求按照内部控制的要求， 重新审定公司的 “信用担保风险的内部防范与控制制度” ，该制度应该包括：1. 把好担保对象相关，着重考察以下方面：申保人的品质、企业治理结构、企业财务制度、企业经营状况与发展前景；2. 确定合理的担保倍数和担保规模；3. 控制住代偿率； 4. 不放弃运用反担保措施；5. 建立风险准备金；6.建立担保业务报告制度； 7. 建立离职审计制度；8. 建立反担保措施；9. 建立担保限额审批制度；10.对特殊担

6、保项目实行集体审批制度11.实行内部稽核。要求：根据企业内部控制基本规范和企业内部控制配套指引，逐项判断甲公司内部审计部门发现的上述事项中是否存在不当之处；存在不当之处的，请逐项指出不当之处，并逐项简要说明理由。案例分析题一：分析与提示：一、(1) 内部控制的目标不完整，尤其是缺乏对遵守国家法律法规的考虑和对信息报告的控精品文档精品文档制；(2) 内部控制是对包括企业董事会、监事会、经理层和全体员工的要求，不是仅仅对职工的管理制度；(3) 内部控制不仅是对企业营运目标， 还有对企业战略目标的考虑和报告目标 , 没有对企业长期发展战略目标关注的内部控制存在巨大缺陷；企业内部控制的目标之一是报告目

7、标，保证企业对内、对外报告的真实、完整。(4) 对内部控制提出“绝对保证”的任务是不切实的，内部控制的固有局限性决定了控制风险不能为零。二、设审计委员会是改善内部控制环境的正确举措，内部审计委员会应隶属于董事会，再者其职责范围要厘清： 不能只突出内部审计机构的检查职能，而忽略其控制和咨询职能；内部控制的建立与实施应隶属董事会；审计委员会承担管理内部审计部门的职责，履行对内部控制的监督与评价，这一职能应该和内部控制事务管理办公室的职责不相容，应该分离； 同样，内部控制事务管理办公室的管理职能与对内部控制的独立审计职能分离。三、包括董事在内的其他高级管理人员应该在企业文化建设中发挥主导和垂范作用，

8、企业应当促进文化建设在内部各层级的有效沟通。企业文化口号化，它把它从理念、 价值观到企业行为、员工认同的企业文化工程变成了简单、花哨的口号和装饰和点缀。与制定员工行为守则同样重要的是制定高级管理人员道德准则，并且高级管理人员要在文化建设和履行社会责任中起表率作用四、社会责任控制缺乏产品质量控制和检验制度以及促进环境保护、资源节约等方面的内容。五、内部评价报告包括的内容应该包括：董事会对内部控制报告真实性的声明、内部控制评价工作的总体情况、内部控制评价的依据、内部控制评价的范围、内部控制评价的程序和方法、内部控制缺陷及其认定、内部控制缺陷的整改情况、内部控制有效性的结论等内容。注册会计师的内部控

9、制审计报告仅就财务报告内部控制的有效性出具鉴证报告，而且注册会计师发布报告的日期不早于公司批准报出自我评价报告的日期。精品文档精品文档六、（一） 固定资产面临的风险主要有：技术的变化， 促使固定资产的淘汰； 固定资产可收回金额的判断， 影响固定资产账面价值的估计； 在计算固定资产折旧时，固定资产预计使用寿命和预计净残值的估计导致不同的折旧额； 大量闲置的固定资产，未来是否使用具有很大的不确定性， 从而影响对固定资产的确认； 如果有建造固定资产工程， 其完工程度的估计有很大的不确定性， 影响有关费用的资本化估计； 固定资产后续支出的资本化和费用化的判断； 容易移动的价值较高的固定资产（如电脑、运

10、输工具等） ，有比较高的遗失风险。）（相应的控制制度包括： （ 1）预算制度；（ 2）授权批准制度； （ 3）资本性支出和收益性支出的区分制度； （4）账簿记录制度，如设置固定资产登记簿、固定资产卡片；（ 5）职责分工制度；（3）固定资产的处置制度； （ 6）对高价值、容易移动的实物可以通过建立卡片、标签、限制接近、将其与难移动的物体相互联结等措施加强固定资产的保护。）（二）担保制度：担保政策其中的一项重要内容是明确禁止担保的事项，对“规范” 规定的不得担保事项应予明确；担保政策中还应明确审批制度，即建立审、保、偿分离制度以及对“规范”规定应由股东大会审核批准的对外担保予以明确。案例分析题二（

11、本题10 分）甲公司、 乙公司和丙公司为国内汽车配件产品的三家主要生产商。 汽车配件市场价格竞争比较激烈。乙与丙公司同在华北地区， 甲公司在华南地区。 甲公司和丙公司规模较大，市场占有率和知名度高，营销和管理水平也较高。乙公司通过 3 年前改组后，转产汽车配件，规模较小， 资金上存在一定问题，销售渠道不畅。 但是，乙公司拥有一项生产汽车配件的关键技术， 而且属于未来汽车配件的发展方向， 需要投入资金扩大规模和开拓市场。 甲公司财务状况良好， 资金充足， 是金融机构比较信赖的企业，其管理层的战略目标是发展成为行业的主导企业，在市场份额和技术上取得优势地位。2011 年 3 月份，在得知丙公司有意

12、收购乙公司后，甲公司开始积极筹备并购乙公司。（ 1）并购预案甲公司准备收购乙公司的100的股权。甲公司的估计价值为15 亿元，甲公司收购乙公司后，两家公司经过整合，预计新公司价值将达到28 亿元。乙公司要求的股权转让价为8 亿元。甲公司预计在收购价款外，还要支付收购交易费用支出0.8 亿元。（ 2）乙公司的盈利能力和市盈率指标2008 2010 年税后利润分别为：2 000万元、2 120精品文档精品文档万元和 3 200 万元。 其中： 2010 年 12 月 26 日，乙公司在得知甲公司的收购意向后， 处置了几台长期闲置的生产设备，税前收益为 1 000 万元，已计入 2010 年损益。乙

13、公司的所得税率为 25，与乙公司有高度可比性的另一家生产汽车配件的公司的市盈率指标为 30。(3)甲公司并购需要的营运资金有6 个融资方案，资料如下：债券市场价债务股票市场价股票无风险报酬市场证券组合必权益资本值 B （万元）利率 (%)值 S（万元）率 Rf（% ）要报酬率 Rm(%)成本 K e(%)0-3 515.631.2812300103 238.641.3812600102 977.941.4812900122 598.591.558121 200142 189.191.78121 500161 646.342.1812要求：（ 1）甲公司运用市盈率法分析计算乙公司的价值，以及并购

14、收益和并购净收益。（ 2）甲公司根据乙公司价值和并购收益，结合其他情况，进行此项收购的利弊分析，作出是否并购的判断。(3 ）甲公司并购需要的营运资金有 6 个融资方案， 填表计算， 指出应选择哪个方案并说明理由。加权平均资本成本小数点后保留两位小数。筹资市场价值债务市场债务权益资本加权平均V （万元）价值 B股票市场价值成本 K e资本成本资本成本=+（万元）S（万元）(%)K WACC(%)K d(%)案例分析题二：分析与提示：（ 1） 2010 年平均净利润 =【 2000+2120+3200-1000 （ 1-25% ）】/ 3=2190 （万元）219030=6.57 （亿元）并购净收

15、益 =是这样计算的28-（ 15+6.57） -（ 8-6.57）-0.8=4.2 （亿元）精品文档精品文档并购净收益大于零，具有财务可行性。（ 2）并购的利弊分析（一）并购的优点：1.有助于企业整合资源，提高规模经济效益；2.有助于企业以很快的速度扩大生产经营规模，确立或者巩固企业在行业中的优势地位；3.有助于企业消化过剩的生产能力，降低生产成本；4.有助于企业降低资金成本，改善财务结构，提升企业价值；5.有助于实现并购双方在人才、技术、财务等方面的优势互补，增强研发能力，提高管理水平和效率；6.有助于实现企业的战略目标，谋求并购战略价值等。（二）并购的风险企业并购也有弊端，主要体现为并购可

16、能带来的风险，一般包括：1.营运风险。即企业并购完成后，可能并不会产生协同效应，并购双方资源难以实现共享互补，甚至会出现规模不经济，比如整个企业反而可能会被并入企业拖累；2.融资风险。企业并购往往需要大量资金，如果企业筹资不当，就会对企业资本结构和财务杠杆产生不利影响，增加企业财务风险；3.反收购风险。如果企业并购演化成敌意收购，被并购方就会不惜代价设置障碍，从而增加企业收购成本，甚至有可能会导致收购失败；4.安置被收购企业员工风险。在实施企业并购时，并购方往往会被要求安置被收购企业员工或者支付相关成本，如果并购方处理不当，往往会因此而背上沉重的包袱，增加其管理成本和经营成本；5.资产不实风险

17、。由于并购双方的信息不对称，有时并购方看好的被并购方的资产，在并购完成后有可能存在严重高估，甚至一文不值，从而给并购方造成很大的经济损失。筹资市场价值和加权平均资本成本筹资市场价值债务市场股票市场价值债务权益资本加权平均V （万元）价值 B资本成本成本 K e资本成本S（万元）=+（万元）K d(%)(%)K WACC(%)3 515.6303 515.63-12.812.83 538.643003 238.647.513.212.723 577.946002 977.947.513.612.58精品文档精品文档3 498.599002 598.599.014.212.863 389.191

18、2002 189.1910.514.813.283 146.341 5001 646.341216.414.3当筹资市场价值等于3577.94 万元时，为最佳融资方案，理由：此方案的加权平均资本成本最低为12.58% 。案例分析题三（本题10 分）甲公司是一家高科技企业，于2007 年初实现境外上市。 2007 年推出以下激励措施：(1)2007年 1 月 1 日，甲公司为其 100 名中层以上管理人员每人授予100 份现金股票增值权 ，这些人员从2007 年 1 月 1 日起必须在该公司连续服务3 年，即可自 2009年 12 月 31 日起根据股价的增长幅度获得现金，该增值权应在2011

19、年 12 月 31 日之前行使完毕。甲公司估计，该增值权在负债结算之前的每一资产负债表日以及结算日的公允价值和可行权后的每份增值权现金支出额如下表：单位：元年份公允价值支付现金2007年122008年142009年15162010年20182011年222007年有 10 名管理人员离开甲公司，甲公司估计三年中还将有8 名管理人员离开；2008年又有 6名管理人员离开公司，公司估计还将有6 名管理人员离开；2009 年又有 4 名管理人员离开，有40 人行使股票增值权取得了现金，2010 年有 30 人行使股票增值权取得了现金，2011年有 10 人行使股票增值权取得了现金。(2)2007年

20、12 月 20 日，经股东大会批准，甲公司向100 名高管人员每人授予2 万股普通股( 每股面值1 元 ) 。根据股份支付协议的规定，这些高管人员自2008 年 1 月 1 日起在公司连续服务满 3 年，即可于2010 年 12 月 31 日无偿获得授予的普通股。甲公司普通股2007 年 12 月 20日的市场价格为每股12 元， 2007 年 12 月 31 日的市场价格为每股15 元。2008年 2 月 8 日，甲公司从二级市场以每股10 元的价格回购本公司普通股200 万股，拟用于高管人员股权激励。在等待期内，甲公司没有高管人员离开公司。2010 年 12 月 31 日，高管人员全部行权

21、。当日，甲公司普通股市场价格为每股13 5 元。精品文档精品文档要求：(1)分析、判断资料(1)属于权益结算的股份支付还是现金结算的股份支付?简要说明理由。(2)分析、判断资料(2)属于权益结算的股份支付还是现金结算的股份支付?简要说明理由。(3)根据资料 (1) ，甲公司在 2008 年确定相关的费用时，应采用哪天权益工具的公允价值?并简要说明理由。(4) 根据资料 (1) ，说明 2009 年和 2010 年的会计处理方法。(5)根据资料 (2) ，甲公司在确定与上述股份支付相关的费用时，应采用哪天的权益工具公允价值 ?并简要说明理由。(6)根据资料 (2) ，计算甲公司因高管人员行权增加

22、的股本溢价金额是多少?案例分析题三：分析与提示：（ 1）资料 (1) 属于以现金结算的股份支付。理由：职工行权时可获得现金，说明是以现金进行结算的。(2) 资料 (2) 属于以权益结算的股份支付。理由：高管人员行权时将获得公司的普通股股票，说明是以权益工具进行结算的。(3) 应采用 2008 年 12 月 31 日的公允价值。理由：以现金结算的股份支付，应当按照每个资产负债表日权益工具的公允价值重新计量，确定成本费用。(4)2009年属于等待期，2010 年在可行权日之后。对于现金结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，应按每个资产负债表日权益工具的公允价值重新计量，确定成本费用和应付职

23、工薪酬。在可行权日之后不再确认成本费用，负债 ( 应付职工薪酬) 公允价值的变动应当计入当期损益( 公允价值变动损益) 。(5) 应采用 2007 年 12 月 20 日的公允价值。理由：权益结算的股份支付中，权益工具的公允价值应该按照授予日的公允价值确定。(6) 甲公司因高管人员行权增加的股本溢价=100 2 12-200 10=400( 万元 ) 。案例分析题四（本题10 分）国内某石油公司为规避93 号汽油价格上涨风险，避免现货经营损失，进入期货市场进行库存买入套保操作。精品文档精品文档2010 年底卖出93 号汽油 1500 万公升， 6.90 元 /公升，同时在期货市场买入期货合约9

24、3 号汽油 1500 万公升， 6.80 元 /公升。 2011 年一季度 93 号汽油买入 500 万公升， 6.95 元 /公升，同时卖出期货合约 93 号汽油 500 万公升， 6.85 元 /公升； 2011 年二季度 93 号汽油买入 400 万公升， 7.00 元 /公升，同时卖出期货合约 93 号汽油 400 万公升， 6.92 元 /公升； 2011 年三季度 93 号汽油买入300 万公升， 7.02 元 /公升， 同时卖出期货合约93 号汽油 300 万公升， 6.91元/ 公升； 2011 年四季度93 号汽油买入300 万公升， 7.15 元 /公升，同时卖出期货合约9

25、3 号汽油 300 万公升平仓， 7.05 元/ 公升；假定不考虑利息支出、手续费、仓储费等。要求：仅从价格变化方面，对该石油公司开展套期保值业务的结果进行分析。案例分析题四：分析与提示：文字分析略。时间现货市场期货市场买入 500 万公升卖出 500 万公升一季度价格 6.95 元 /公升价格 6.85 元 /公升亏损 (6.90-6.95) 100=-25( 万元 )盈利 (6.85-6.80) 100=25( 万元 )买入 400 万公升卖出 400 万公升二季度价格 7.00 元 /公升价格 6.92 元 /公升亏损 (6.90-7.00) 400=40( 万元 )盈利 (6.92-6

26、.80) 400=48( 万元 )买入 300 万公升卖出 300 万公升三季度价格 7.02 元 /公升价格 6.91 元 /公升亏损 (6.90-7.02) 300=-36( 万元 )盈利 (6.91-6.80) 300=33( 万元 )买入 300 万公升卖出 300 万公升四季度价格 7.15 元 /公升价格 7.05 元 /公升亏损 (6.90-7.15) 300=-75( 万元 )盈利 :(7.05-6.80)300=75( 万元 )案例分析题五（本题10 分）甲事业单位为财政全额拨款的事业单位（以下简称甲单位） ，自 2010 年起，实行国库集中支付和政府采购制度。经财政部门核准

27、，甲单位的工资支出、10 万以上的物品和服务采购支出实行财政直接支付方式，10 万元以下的物品和服务采购支出以及日常零星支出实行财政授权支付方式。2010年，财政部门批准的甲单位年度预算为2000 万元。 1 至 11 月份，甲单位累计预算支出数为1800 万元，其中， 1500万元已由财政直接支付， 300 万元已由财政授权支付；12 月份经财政部门核定的用款计划数为200 万元，其中，财政直接支付的用款计划数为150 万元，精品文档精品文档财政授权支付的用款计划数为50 万元。甲单位 12 月份对有关国库集中支付和政府采购事项的会计处理或做法如下（假定甲单位无纳税和其他事项） ：（1） 2

28、 日，甲单位收到代理银行转来的“财政授权支付额度到账通知书”，通知书中注明的本月授权额度为 50 万元。 甲单位将授权额度 50 万元计入银行存款， 同时确认财政补助收入 50 万元。（2） 4 日，甲单位收到财政国库支付执行机构委托代理银行转来的“财政直接支付入账通知书”和“工资发放明细表”，通知书和明细表中注明的工资支出金额为80 万元，代理银行已将 80 万元划入甲单位职工个人账户。甲单位将 80 万元的工资支出确认为事业支出，同时，减少银行存款 80 万元。（3） 6 日，甲单位按规定的政府采购程序与A 供货商签订一项购货合同，购买一台设备，合同金额 55 万元。合同约定，所购设备由A

29、 供货商于 5 天内交付，设备价款在交付验货后由甲单位向财政申请直接支付。甲单位对此事项未做会计处理。（4）9 日，甲单位收到所购设备和购货发票，购货发票上注明的金额为55 万元。甲单位在验货后， 于当日向财政国库支付执行机构提交了“财政直接支付申请书”，向财政申请支付A 供货商货款，但当日尚未收到“财政直接支付入账通知书”。甲单位按发票上注明的金额55 万元，在确认固定资产的同时，确认应付账款55 万元。（5）11 日，甲单位收到代理银行转来的用于支付A 供货商货款的“财政直接支付入账通知书”， 通知书中注明的金额为55 万元。 甲单位将55 万元确认为事业支出，并增加财政补助收入 55 万

30、元。对已确认的应付账款55 万元未进行冲转。（6）14 日，甲单位从零余额账户提取现金5 万元。甲单位对此事项进行会计处理时，增加现金 5 万元，减少银行存款5 万元。（7）15 日，甲单位报销差旅费 4.8 万元，并用现金购买一批随买随用的办公用品1000 元。甲单位将上述支出 4.9 万元计入了事业支出。（8） 20 日，甲单位按规定的政府采购程序与B 供货商签订一项购货合同，购买10 台办公用计算机，合同金额为9 万元。合同约定，所购计算机由B 供货商于本月22 日交付，货款由甲单位在验货后向代理银行开具支付令。甲单位对此事项未做会计处理。（ 9）22 日，甲单位收到所购计算机，但购货发

31、票尚未收到。甲单位验货后，向代理银行开精品文档精品文档具了支付令，通知代理银行支付B 供货商货款。甲单位因购货发票未到，未做会计处理。（10） 24 日，甲单位收到B 供货商转来的购货发票，发票中注明的金额为9 万元。甲单位确认固定资产9 万元，同时，减少零余额账户用款额度9 万元。（11） 31 日，甲单位计算的2004 年度预算结余资金为结余资金为15 万元，财政授权支付年终结余资金为41进行账务处理，只是将其在“备查簿”中进行了登记。56 万元，其中，财政直接支付年终万元。 甲单位未对年终预算结余资金要求：1分析、判断事项（1）至（ 10）中，甲单位对各事项的会计处理或做法是否正确？如不

32、正确，说明正确的会计处理。2. 分析、判断事项（ 11）中，甲单位对年终预算结余资金的计算及做法是否正确？如不正确，请计算正确的年终预算结余资金，并说明正确的会计处理。案例分析题五：分析与提示：1事项（ 1）中：甲单位的会计处理不正确。正确的会计处理：将授权额度50 万元计入零余额账户用款额度和财政补助收入。或：借：零余额账户用款额度50贷：财政补助收入50或：将授权额度50 万元计入零余额账户用款额度。事项（ 2）中：甲单位的会计处理不正确。正确的会计处理：将80 万元工资支出确认为事业支出和财政补助收入。或：借：事业支出80贷：财政补助收入80精品文档精品文档或：同时将80 万元工资支出确

33、认为财政补助收入。事项（ 3）中：甲单位的做法正确。事项（ 4）中：甲单位的会计处理正确。事项（ 5）中：甲单位的会计处理不正确。正确的会计处理：还应当减少应付账款55 万元，增加固定基金55 万元。或：借：应付账款55贷：固定基金55事项（ 6）中：甲单位的会计处理不正确。正确的会计处理：增加现金5 万元，减少零余额账户用款额度5 万元。或：借：现金5贷：零余额账户用款额度5或：减少零余额账户用款额度5 万元。事项（ 7）中：甲单位的会计处理正确。事项（ 8）中：甲单位的做法正确。事项（ 9）中：甲单位的做法正确。事项（ 10）中：甲单位的会计处理不正确。正确的会计处理：确认事业支出9 万元

34、， 减少零余额账户用款额度9 万元： 同时， 增加固定资产和固定基金9 万元。2答案一：事项（ 11）中：甲单位对年终预算结余资金的计算不正确。或：甲单位对财政直接支付年终结余资金的计算正确。甲单位对财政授权支付年终结余资金的计算不正确。正确的计算：财政直接支付年终结余资金应为15 万元。财政授权支付年终结余资金应为36 万元。或：年终预算结余资金应为51 万元。甲单位对年终预算结余资金的会计处理不正确。或：甲单位对财政直接支付年终结余资金的会计处理不正确。甲单位对财政授权支付年终结余资金的会计处理不正确。正确的会计处理：对于财政直接支付年终结余资金，应增加财政应返还额度 15 万元，确认财政

35、补助收入 15 精品文档精品文档万元。或：借：财政应返还额度15贷：财政补助收入15对于财政授权支付年终结余资金，应增加财政应返还额度36 万元，减少零余额账户用款额度 36 万元。或：借：财政应返还额度 36贷：零余额账户用款额度36答案二：对于财政直接支付年终结余资金，应增加财政应返还额度15 万元，确认财政补助收入15万元。或：借：财政应返还额度15贷：财政补助收入 15对于财政授权支付年终结余资金，应增加财政应返还额度36 万元，减少零余额账户用款额度 36 万元。或：借：财政应返还额度36贷：零余额账户用款额度36案例分析题六（本题10 分）南方公司是一家从事生物技术开发与产品生产的

36、中央企业。2010 年根据国资委的特别规定，转变财务战略目标，确定以经济增加值作为业绩考核的核心指标。南方公司2010 年的相关资料：1、平均资产总额100000 万元，平均所有者权益40000万元，平均无息流动负债6000万元，除无息流动负债外，其余均为有息负债；息税前利润为10000万元，平均在建工程400 万元，承担国家项目专项应付款600 万元。2、研发资料：研究与开发费100 万元，当期确认为无形资产的研究开发支出80 万元，为获取国家战略资源投入的勘探费用60 万元，可调整为研究开发费用的比例为40%。3、非经常性收益资料：南方公司通过二级市场减持其控股的乙上市公司的股权取得的收益

37、120 万元，其中有50%系2010 年初南方公司在二级市场增持后又减持取得的收益。2010 年3 月南方公司转让闲置的土地收益70 万元。2010 年5 月转让非主业的资产收益40 万元。 2010年6 月主管部门拨付与经常活动无关的补贴收入50 万元。精品文档精品文档4、南方公司债务利率为6%，股权资本成本为12%，所得税税率为25%。要求：（ 1）计算南方公司的经济增加值；（ 2）若南方公司2011 年的预期目标为800 万元，在其他条件不变的情况下，问2011年的投资资本收益率要比2010 年提高多少才能完成经济增加值的预期目标。案例分析题六：分析与提示：净利润 =（ 10000-54

38、000 6%）（ 1-25% ） =5070（万元）税后净营业利润=5070+【 3240+（100+80+60 ） 40%-（ 120 50%+70+40+50 ） 50%】（ 1-25% ）=7570.5 （万元）调整后资本 =100000-6000-600-400=93000 （万元）加权平均资本成本=6% （ 1-25% ） 60%+12% 40%=7.5%经济增加值 =7570.5-93000 7.5%=595.5 （万元）595.5= （投资资本收益率-7.5% ） 930002010 年投资资本收益率=8.14%800=（投资资本收益率-7.5% ） 930002011 年投资资

39、本收益率=8.36%2011 年的投资资本收益率要比2010 年提高（ 8.36%-8.14%=0.22% ）0.22%才能完成经济增加值的预期目标。案例分析题七（本题15 分）资料：东方公司的主要业务为制造和销售集装箱,自成立以来一直处于快速发展状态目前公司正面临生产能力受限、产品供不应求状况,急需扩大生产能力。为此,公司拟通过降低营运资金水平来增添设备、扩大生产。东方公司的2010 年有关资料如下：（ 1）资产负债表资料单位：万元当期平均余额百分比行业平均水平流动资产86 40040%36%固定资产净值129 60060%64%资产总计216 000100%100%精品文档精品文档流动负债

40、30 24014%14%长期负债86 40040%36%所有者权益99 36046%50%负债与股东权益总计216 000100%100%（ 2）损益表资料单位：万元主营业务收入162 000主营业务成本137 700主营业务利润24 300利息费用7 408.8利润总额16 891.2所得税4 222.8净利润12 668.4(3)相关财务比率项目东方公司行业平均水平主营业务利润率15%18%流动比率2.862.5固定资产周转率1.672.5主营业务净利率7.828.8总资产周转率1.001.2资产负债率54.0050权益乘数2.172净资产收益率12.7516.32已获利息倍数3.283.

41、62011 年东方公司有甲、乙、丙三个方案可供选择：甲方案，维持公司现有营运资金政策；乙方案， 在资产不变的情况下，将流动资产降低到同行业平均水平，以所得的资金增添设备；丙方案，减少10的流动资产，同时增加相应的流动负债，再以所得的资金增添设备。在乙、丙两个方案下，长期负债与股东权益都将维持在现有的水平。并假定：(1)固定资产周转率提高到行业水平；(2)主营业务利润率提高到行业水平；(3)流动负债的平均利率为4.5%，长期负债的平均利率为7；(4)所得税税率为25。精品文档精品文档要求：（ 1）计算甲、乙、丙三个方案对于东方公司财务状况的影响，将计算结果直接填入表中相应栏目。单位：万元项目甲乙

42、丙行业平均水平流动资产固定资产净值资产总计流动负债长期负债普通股权益负债加普通股损益表资料单位：万元项目甲乙丙主营业务收入主营业务成本主营业务利润利息费用利润总额所得税净利润相关财务比率项目甲乙丙行业平均水平主营业务利润率流动比率固定资产周转率主营业务净利率总资产周转率资产负债率权益乘数净资产收益率已获利息倍数（ 2）运用相关财务比率分析公司的财务状况。（ 3）为公司选择何种方案进行决策并说明理由。（ 4）运用因素分析法对东方公司的杜邦财务指标体系进行因素分析。案例分析题七：精品文档精品文档分析与提示：甲方案： 7.82% 0.75 2.17=12.73%第一次替代：11.91%0.75 2.

43、17=19.38%第二次替代：11.91%1.63 2.17=42.13%第三次替代：11.91%1.63 2.26=43.87%净资产收益率差异：43.87%-12.73%=31.14%主营业务净利率差异:19.38%-12.73%=6.65%总资产周转率差异:42.13%-19.38%=22.75%权益乘数差异：43.87%-42.13%=1.74%31.14%=6.65%+22.75%+1.74%案例分析题八 ( 本题 20 分。本题为选答题，在案例分析题八、案例分析题九中应选一题作答 )甲公司为一家在上海证券交易所挂牌交易的非金融类上市公司。甲公司在编制2009 年年度财务报告时，内审

44、部门就2009 年以下有关金融资产转移业务的相关处理提出异议：(1)2009年 1 月 1 日，甲公司与中国银行签订一项应收账款保理合同，将因销售商品而形成的对乙公司的应收账款234 万元出售给中国银行，价款为185 万元 。在应收乙公司货款到期无法收回时，中国银行不能向甲公司追偿。甲公司根据以往经验，预计该批商品将发生的销售退回金额为 10 万元，实际发生的销售退回由甲公司承担。假定不考虑其他因素，甲公司终止确认了234万元的应收账款。(2)2009年 2 月 1 日，甲公司将收到的乙公司开出并承兑的不带息商业承兑汇票向丙商业银行贴现，取得贴现款380 万元。合同约定，在票据到期日不能从乙公

45、司收到票款时，丙商业银行可向甲公司追偿。该票据系乙公司于2009 年 1 月 1 日为支付购料款而开出的，票面金额为400万元，到期日为2009 年 5 月 31 日。假定不考虑其他因素，甲公司终止确认了该项金融资产。(3)2009年 5 月 1 日，甲公司将其一项金融资产出售给乙公司，取得出售价款180 万元，同时与乙公司签订协议，在约定期限结束时按照回购当日的市场价格再将该金融资产回购，甲公司在处理时终止确认了该项金融资产。(4)2009年 6 月 1 日，甲公司将其一项金融资产出售给丙公司，同时与丙公司签订了看跌期权合约，但从合约条款判断，该看跌期权是一项重大价内期权，甲公司在处理时终止

46、确认了该项金融资产。精品文档精品文档(5)2009年 7 月 1 日，甲公司将其信贷资产整体转移给戊信托机构，同时保证对戊信托公司可能发生的信用损失进行全额补偿，甲公司在处理时终止确认了该金融资产。要求：分析、判断甲公司对事项(1) 至 (5) 的会计处理是否正确，并分别简要说明理由；如不正确，请分别说明正确的处理思路。案例分析题八：分析与提示：(1) 甲公司终止确认该项金融资产的处理正确。理由：不附追索权的应收账款出售符合金融资产的终止确认条件。甲公司应将估计的销售退回部分计入其他应收款，剩余的差额计入营业外支出。(2) 甲公司终止确认该项金融资产的处理不正确。理由：附追索权方式的应收票据贴现，不应当终止确认相关的金融资产，应当继续确认所转移金融资产整体，并将收到的对价确认为一项金融负债(短期借款 ) 。(3) 甲公司终止确认该项金融资产的处理正确。理由：企业将金融资产出售，同时与买入方签订协议，在约定期限结束时按当日该金融资产的公允价值回购，因此可以认定企业已经转移了该项金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，应当终止确认该金融资产。(4) 甲公司终止确认该项金融资产的处理不正确。理由：甲公司在将金融出售的同时与买入方签订了看跌期权合约，买入方有权将该金融资产返售给企业，并且从期权合约的条款设计来看，