关于广西桂东电力股份有限公司

1、关于广西桂东电力股份有限公司有关关联交易的独立财务顾问报告鄂信咨字第 号一以下简称在本报告中的含义如下股份公司电业公司国海证券本次关联交易二股票上市规则我公司受股份公司的委托本报告是依据股份公司与电业公司双方签署的审计报告交易双方对所提供资料的真实性完整性负责客观同时资料及相关材料均由股份公司提供并向本财务顾问保证其所提供的出具独立财务顾问报告所需的所有材料准确无重大遗漏本财务顾问以勤勉本着公正旨在对本次交易作出独立公正的评价同时提请投资者和有关各方认真留意股份公司董事会发布的本次交易的公告本财务顾问提醒投资者注意投资者根据本报告作出的任何投资决策可能产生风险并经中国证监会核准后实施本财务顾问

2、未参与该关联交易1响发表意见三基本情况广西壮族自治区水利厅那板水库管理处广西昭平县汇能电力有限公司公司注册资本 ，万元广西贺州市平安西路号温昌伟主营发电电力投资开发交通建设及其基础设施开发年月 日于 年月 日在上海证券交易所发行普通股股票，万股，并于年月日上市流通注册登记号不变电业公司电业公司前身为年成立的广西梧州地区供电公司国务院批准调整梧州地市行政区划而成立贺州地区广西梧州地区供电公司广西贺州地区电业公司年更名为注册地法定代表人企业性质经营范围火力管理二交易双方的关系电业公司目前持有股份公司股份，万股是股份公司的控股股东本次交易的基本原则 和目的基本原则公平法规和政策的原则有利于股份公司的

3、长期发展交易目的公司受让国海证券股权交易后进行多元化投资形成了新的利润增长点使公司的2经济效益迈上一个新的台阶本次关联交易的主要内容交易方案及交易价格以 年月 日为交易基准日，股份公司购买电业公司持有国海证券，万股股份合计金额 ，万元电业公司不再持有国海证券的股权持股比例为寅会号国海证券的每股净资产为元且国海证券拥有盈利能力较强的优质资产及广阔的市场前景同时参照最近国海证券其他股东以往的转让价格合计人民币 万元整元股交易标的的基本情况国海证券有限责任公司前身是广西证券公司广西证券公司经中国人民银行总行批准成立注册资本金为万元人民币该公司注册资本金由万元人民币增加到万元人民币该公司注册资本金由万

4、元增加到 亿元人民币年月注册资本金由 亿元人民币增加到亿元人民币由原有股东按出资比例分享股份公司以自有资金 万元人民币出资参股电业公司以现金 万元人民币出资参股增资扩股完成后是现今广西区内注册的唯一一家经中国证监会批准的可从事综合业务的全国性证券公司张雅锋经营范围为代理还本付息和分红派息鉴证证券的自营买卖证券投资咨询和财务顾问业务发起设立证券投资基金和基金管理公司以及中国证券监督管理委员会批准的其他业务三3股权出让协议书寅会号本次交易对非关联股东的保护本次交易是股份公司与控股股东之间的关联交易法规和股份公司公司章程的规定做出的公正的原则本次关联交易中涉及资产的价格是经具有证券资质的华寅会计师事务所有限责任公司审计的国海证券 年度的财务报表所反映的每股净资产价值并对股份公司的长远发展产生积极影响本次关联交易已经股份公司董事会通过中华人民共和国公司法上海证券交易所股票上市规则的相关规定与该关联交易有利害关系的关联人将放弃在股东大会上对该议案的投票权发表独立财务顾问意见的假设前提本独立财务顾问报告对本次交易发表意见能如期完成国家现行的有关法律电业公司所在地区的社会环境无重大变化内部基本制度七本次关联交易体现了公平公开的原则公司法等相关法律的规定4八本次关联交易属股份公司与控股股东之间的关联交易本财务顾问报告不构成对股