可可黄金】黄金白银投资.ppt

投资理财，从金开始 广州可可投资咨询公司 投资咨询QQ596320858,天津贵金属交易所(简称天交所),是经天津市政府批准，由天津产权交易中心为主发起，在天津滨海新区注册的公司制法人。 经国务院同意,国家发展和改革委员会批复的天津滨海新区综合配套改革试验金融创新专项方案中明确提出支持天津产权交易中心增加交易品种。,中国的三大黄金市场,一上海期货交易所 二上海黄金交易所（T+D黄金交易） 三天津贵金属交易所（天通金、现货白银）,黄金投资方式,实物黄金 纸黄金 期货黄金 上海黄金交易所(T+D黄金交易） 天津贵金属交易所（天通金）,天津贵金属交易（天通金特点）,目前中国投资黄金的人很少,但作为一个新兴的投资品种和投资理念,它具备其他投资所不具有的独特优越性： 一.交易透明：现货黄金交易是全球性市场,每天交易额巨大,价格是根据国际黄金市场行情实时变动，因此受国际上各种政治，经济因素，以及各种突发事件的影响，而这些经济数据和信息又都是完全公开的，所以不存在人为控制的坐庄行为。 二.交易服务时间长：全天24小时交易，涵概主要国际黄金市场交易时间。 三.资金使用率高：引入杠杆交易机制。以成交额的8%做为保证金可以买入价值1000克的黄金合约，待价格变动后，赚取价差，提高了资金的使用率。,四.操作简单：有无基础均可，既看既会，只用专注在黄金一种上；比投资股票更便捷，不用从上千支股票中选股那么麻烦。 五.双向操作：即可以在金价上涨时买入，再高价卖出；也可以在金价下跌时先行卖出，再在低价时买回，同样可获取差额利润！（股票只能做单向操作，涨才赚，跌则亏。） 六.即时成交：由于引入做市商制度，黄金交易可以保证无论何时想买或卖，都可以即时成交，成交的风险由交易商承担，不像股票的撮合成交，想买需要有人在同一价位卖出，想卖需要有人在同一价位买入才可以。 七.风险可控:止损,止赢.,八、委托指令多样性：如可市价交易，也可以限价买卖。 九、较好的流动性：可在任何交易日提取黄金实物.黄金是天然的抵御通货膨胀、保值和增值的工具，必要时您也可以申请提取交割实物黄金或白银,以减少投资风险,甚至增值。 十、交易方式灵活：自助委托：客户使用远程系统自主操盘。运用网络平台，开展业务。电话委托：客户可致电交易所进行电话委托交易。 十一、合约永远存在，无最后交易日。,交易品种,交易所可从事实物交易和电子盘交易。实物交易有实物白银和实物黄金两种面向投资者开展基于标的金条、银锭的“卖出+ 回购”业务。 金条标准：标的金条成色为99.99，规格为200克/条； 银锭标准：标的银锭成色为99.99，规格为15公斤/锭。 投资者可以现货全额交易和现货延期交收交易两种方式参与“实物黄金”和“实物白银”业务。 (1)现货全额交易是指以现价、全款 向投资者卖出或者由投资者卖入的金条，银锭品种。 (2) 现货延期交收交易指的是按即时的价格买卖金条，延迟至第二个工作日后的任何工作日进行实物交收的交易行为，交易时支付一定的保证金，如果需要实物交收时，结清剩余货款。 现货全额交易与现货延期交易都可以向综合会员提出交割情报，提取或交收实物金条。,实物交割,提取实物：每个交易日的上午10点到下午4点做多的客户可申请提货，提取实物。持空头的客户可在这个时间向综合会员提请交货申报，结清货款，完成交割。,电子盘交易,交易品种 黄金 白银 1.最低开户金额 10万人民币 10万人民币 2.交易单位 1000克/手 15千克/手 3.报价单位 元/克 元/千克 4.最小变价单位 0.01元/克 1元/千克 5.每波动一个点 1000元 15元 6.每天波动 23元/克 7.杠杆比例 1：12.5 1：12.5 8.单个投资者的 单笔最大下单量 10手 50手 9.最大持仓数量限额 60手 100手 10.交易方向 双向交易 双向交易,黄金价格每日的波动,预期收益简单分析,天津贵金属黄金延期交收业务（天通金）介绍 例如：一位投资者开户资金为20万元人民币，现金价为230元/克时，最多可以交易10手 （1000克/手，收取8%的保证金）。金价230元/克时做多1手，当价格上涨至233元/克时，每克盈利3元： 1手多单共盈利：3元 *1000克*1手=3000元人民币 每笔手续费为：184元(开仓230*1000*0.0008）=184元 点差：230*0.0008*1000*=184元（点差为前一交易日收盘价的万分之八）。 每笔净盈利为：3000-184*2-184=2448元。 交易软件将及时计算投资者持仓浮动盈亏，投资者不必亲自计算。,如何控制风险？,1.切记不能满仓操作，满仓操作如同把风险最大化。 2.资金量越大，抗风险能力越强。 3.把握时机，我们不是每个行情都要做的，只有当我们看好一段行情，它的可能获利和可能损失是一个合理的比例关系时我们才做单，这个比例关系最理想的是 1：3。“宁错过，毋做错” 4.支持点上做多单，阻力点之下做空单，破位止损。 5.交易持仓时间不要过长。 6.风险率.,风险率的计算,风险率= 投资者权益 （客户账户净值）/ 持仓占用的保证金。净值=已用保证金+可用保证金 当客户账户风险率100%，客户交易的保证金不足，由综合会员通知客户须追加交易保证金，否则客户只能减少买入或卖出的金条数，直至客户账户风险率大于等于100% 当客户账户风险率50%时会员将客户剩余持仓量进行全部强行平仓来结算交易。,交易系统的下单类型,目前分为：市价单、限价单、止损单和止嬴单。 市价建（平）仓单：以当时交易平台上提供的即时报价（市价）进行买卖。即见价就买，见价就沽。 限价建（平）仓单：限价单交易是投资者未来以固定价格买入或卖出的定单。在未来的价格满足设定的价格水平时，系统将执行此定单。同时限价单只限当日有效，若在结算时未能执行，限价单就会自动取消。 止损单和止嬴单：在金价下跌（上涨）至某一预先订下的价格水平时，系统会自动执行卖买交易，以限制损失（获利）。当日有效。黄金止损最小0.8元，白银最小止损30元,交易方式 自助委托：客户使用远程系统自主操盘。运用网络平台，开展业务。 电话委托：客户可致电交易所进行电话委托交易。,影响现货黄金价格的因素,一、美元 二、战争因素 三、通货膨胀石油价格 四、实金供需 五、金融危机,美元与黄金的关系,由于做为保值来说美元与黄金一样重要。但美元的流动性更胜一筹。所以每当世界局势变动，或者金融危机爆发都会影响黄金与美元的投资价值。做为投资者来说，留美元就抛黄金，留黄金就抛美元。 由于很多国家都把美元作为重要的储备货币，当美元贬值的时候，大家都会买入黄金来对冲美元下跌的风险。因此日常研究美元的变化对研究黄金来说是最重要的。,美元指数与金价呈负相关性,战争与黄金的关系,战争和政局震荡时期，经济的发展会受到很大的限制。任何当地的货币，都可能会由于通货膨胀而贬值。这时，黄金的重要性就淋漓尽致的发挥出来了。由于黄金具有公认的特性，为国际公认的交易媒介，在这种时刻，人们都会把目标投向黄金。对黄金的抢购，也必然会造成金价的上升。,经济危机与黄金价格的关系,当美国等西方大国的金融体系出现了不稳定的现象时，世界资金便会投向黄金，黄金需求增加，金价即会上涨。黄金在这时就发挥了资金避难所的功能。唯有在金融体系稳定的情况下，投资人士对黄金的信心就会大打折扣，将黄金沽出造成金价下跌。 由于次贷危机的蔓延，投资者急需避险，资金纷纷从风险投资市场出逃转入可以保值的黄金市场。尤其是贝尔斯登与雷曼的倒闭引发的市场波动，使黄金投资在现阶段具备新的投资意义，也彻底摆脱了非主流投资品种的局面 所以在去年出现黄金与美圆同涨的局面，而股市则成为影响黄金价格的首要因素,金融危机和黄金价格,通货膨胀与黄金价格的关系,我们知道，一个国家货币的购买能力，是基于物价指数而决定的。当一国的物价稳定时，其货币的购买能力就越稳定。相反，通货率越高，货币的购买力就越弱，这种货币就愈缺乏吸引力。如果美国和世界主要地区的物价指数保持平稳，持有现金也不会贬值，又有利息收入，必然成为投资者的首选。 相反，如果通胀剧烈，持有现金根本没有保障，收取利息也赶不上物价的暴升。人们就会采购黄金，因为此时黄金的理论价格会随通胀而上升。西方主要国家的通胀越高，以黄金作保值的要求也就越大，世界金价亦会越高。其中，美国的通胀率最容易左右黄金价格的变动。而一些较小国家，如智利、乌拉圭等，每年的通涨最高能达到400倍，却对金价毫无影响。,对未来通胀的担忧也可引发金价波动,原油与黄金的关系,作为最重要的商品，原油价格的变化直接影响到全世界物价的变化。油价升高将引发物价升高，导致通胀加剧。利于黄金价格的上升。反之则利空黄金,原油与黄金的呈正相关性,基本供求对金价的影