证券从业资格考试证券基础知识考试题含答案

证券从业资格考试证券基础知识考试题含答案

一、单项选择题(共60题，每题1分)。

1、平衡型基金一般将()的资产投资于债券及优先股。

A、10%-15%

B、15%-25%

C、25%—50%

D、50%-75%

【参考答案】：C

2、股票最基本的特征是()o

A、收益性

B、风险性

C、流动性

D、永久性

【参考答案】：A

3、沪深300指数计算采用()加权方法。

A、普通

B、综合

C、派许

D、平均

【参考答案】：C

【解析】考点：掌握我国主要的股票价格指数、债券指数和基金指

数。见教材第六章第三节，P240o

4、上证国债指数的样本是()o

A、在上海证券交易所上市的、剩余期限在1年以上的固定利率国

B、在上海证券交易所上市的、剩余期限在1年以上的固定利率国

债和一次还本付息国债

C、在上海证券交易所上市的、剩余期限在2年以上的固定利率国

债和一次还本付息国债

D、在上海证券交易所上市的、剩余期限在2年以上的一次还本付

息国债

【参考答案】：B

5、发行人及其主承销商向参与网下配售的询价对象配售股票，公

开发行股票数量少于4亿股的，配售数量不超过本次发行总量的()o

A、10%

B、20%

C、30%

D、40%

【参考答案】：B

6、对契约型基金认识正确的是()o

A、又称为单位信托

B、基金的设立程序类似于一般股份公司，基金本身为独立法人机

构

C、基金的投资者购买基金公司的股票后成为该公司的股东

D、依据基金公司章程营运基金

【参考答案】：A

【解析】公司型基金设立程序类似于股份有限公司，是独立法人。

契约型基金是依靠契约协议将三方当事人联系起来。

7、注册地在我国内地、上市地在新加坡的境外上市外资股是（）o

A、H股

B、N股

C、S股

D、L股

【参考答案】：C

【解析】H股是指注册地在我国内地、上市地在我国杳港的外资股。

香港的英文是HONGKONG,取其首字母，在香港上市的外资股就称为H

股。依此类推，纽约的第一个英文字母是N,新加坡的第一个英文字母

是S,伦敦的第一个英文字母是L,因此，在纽约、新加坡、伦敦上市

的外资股分别称为N股、S股、L股。

8、中国证监会截至2008年3月，已相继与（）个国家（或地区）

的证券（期货）监管机构签署了39个监管合作备忘录。

A、36

B、34

C、32

D、30

【参考答案】：A

9、记名股票的特点不包括（）o

A、股东权利归属于记名股东

B、可以一次或分次缴纳出资

C、安全性较差

D、转让相对复杂或受限制

【参考答案】：C

10、我国《基金法》规定，基金托管人由依法设立并取得基金托管

资格的()担任。

A、商业银行

B、基金公司

C、信托投资公司

D、实力雄厚的证券公司

【参考答案】：A

11、下列关于法人段的说法错误的是()O

A、法人股是指企业法人或具有法人资格的事业单位和社会团体以

其依法可支配的资产投入公司形成的股份

B、具有法人资格的国有企业、事业单位及其他单位以其依法占用

的法人资产向独立于自己的股份公司出资形成或依法定程序取得的股份,

可称为集体法人股

C、国有法人股属于国有股权

D、作为发起人的企业法人或具有法人资格的事业单位和社会团体

在认购股份时，可以用货币出资，也可以用其他形式的资产作价出资

【参考答案】：B

【解析】本题考核的是法人股的相关知识。如果是具有法人资格的

国有企业、事业单位及其他单位以其依法占用的法人资产向独立于自己

的股份公司出资形成或依法定程序取得的股份，可称为国有法人股。国

有法人股属于国有股权，故B项说法错误。

12、下列关于客户资产管理业务的描述不正确的是()o

A、由具有从事该业务资格的证券公司作为受托人

B、证券公司需与客户签订资产管理合同

C、证券公司使用客户委托的资产

D、证券公司实现客户资产的稳定增值

【参考答案】：D

【解析】本题主要考查客户资产管理业务含义。

13、取得执业证书的人员，连续()年不在机构从业的，由协会注

销其执业证书。

A、2

B、3

C、4

D、5

【参考答案】：B

【解析】如果取得执业证书的人员，连续3年不在机构从业的，由

协会注销其执业证书；重新执业的，应当参加协会组织的执业培训，并

重新申请执业证书。

14、证券公司违反规定超比例自营的，在整改完成前应当将超比例

部分按投资成本的O计算风险资本准备。

A、80%

B、90%

C、100%

D、120%

【参考答案】：C

【解析】考点：掌握证券公司风险控制指标管理、有关净资本及其

计算、风险控制指标标准和监管措施的规定。见教材第七章第三节，

P302o

15、下列不属于我国基本建设债券的发行主体的是()o

A、国务院

B、国家能源投资公司

C、国家原材料投资公司

D、铁道部

【参考答案】：A

【解析】基本建设债券不是标准化的国债，因为它不是由中央政府

直接发行的，而是由政府所属机构发行的，是一种政府机构债。基本建

设债券一共发行了两次，发行主体是国家能源投资公司、国家原材料投

资公司、铁道部等一些机构。

16、严格意义上的ETF最早出现在()o

A、纽约证券交易所

B、多伦多证券交易所

C、伦敦证券交易所

D、芝加哥证券交易所

【参考答案】：B

17、根据我国《证券法》，对证券公司实行()管理。

A、分业

B、混合

C、综合

D、分类

【参考答案】：A

18、我国由()依法对证券公司的设立申请进行审查，决定是否批

准设立。

A、中国人民银行

B、财政部

C、中国银监会

D、中国证监会

【参考答案】:D

【解析】熟悉证券公司设立以及重要事项变更审批要求。见教材第

七章第一节，P268o

19、从2007年3月12日起，恒生指数的成分股有()只。

A、24

B、31

C、42

D、38

【参考答案】：D

【解析】本题考查泉本常识°

20、经营铁路、港口、水电、机场等业务的股份公司，由于建设周

期长，不能在短期内盈利，可将一部分股本还给股东，称为OO

A、建业股息

B、股票股息

C、资本利得

D、资本增值收益

【参考答案】：A

21、沪深300股指期货合约的最低交易保证金为合约价值的()o

15%

12%

10%

7%

【参考答案】：B

【解析】考点：掌握沪深300股指期货合约的内容及交易规则。见

教材第五章第二节，P168o

22、某看跌期权合约规定，期权持有者可以按照协定价格20元出

售某股票100股，现在该股票的市场价格为21元，而该看涨期权的内

在价值为()O

A、10

B、100

C、1000

D、0

【参考答案】：D

【解析】答案为D、当市场价格大于协定价格时，看跌期权的内在

价值为0.

23、我国金融债券的发行始于()。

A、北洋政府时期

B、国民党政府时期

C、1982年

D、1994年，我国政策性银行成立后

【参考答案】：A

24、同业拆借市场在金融市场市场体系中属于()范畴。

A、资本市场

B、中长期信贷市场

C、贷款市场

D、货币市场

【参考答案】：D

25、深证成分股指数包括()个成分股。

A、10

B、20

C、30

D、40

【参考答案】：D

【解析】掌握我国主要的股票价格指数、债券指数和基金指数。见

教材第六章第三节，P243o

26、我国《证券发行与承销管理办法》规定，首次公开发行股票应

当采用()确定股票发行价格。

A、询价

B、上网竞价

C、累计投标询价

D、一般询价

【参考答案】：A

【解析】考生还应掌握其他几个选项的含义，

27、2001年底，许多发达国家的机构投资者管理的资产总规模超

过了国内生产总值(GDP),除了()。

A、美国

B、英国

C、法国

D、德国

【参考答案】：D

28、董事会、监事会、单独或合并持有证券公司()以上股权的股

东，可以向股东会提出议案。

A、3%

B、5%

C、7%

D、10%

【参考答案】：B

【解析】考点：掌握证券公司治理结构的主要内容。见教材第七章

第三节,P294o

29、基金托管费是指基金托管人为保管和处置基金资产而向基金收

取的费用。托管费来源于OO

A、股息

B、利息

C、基金资产

D、投资者缴纳

【参考答案】：C

【解析】基金托管费是指基金托管人为保管和处置基金资产而向基

金收取的费用。托管费通常按照基金资产净值的一定比率提取，逐日计

算并累计，按月支付给托管人。托管费从基金资产中提取，费率也会因

基金种类不同而异。

30、新《公司法》中关于无形资产的出资比例规定，货币出资金额

不得低于公司注册资本的()O

A、60%

B、50%

C、40%

D、30%

【参考答案】：D

31、以下不属于债券类资产的远期合约的是（）。

A、短期债券

B、长期债券

C、商业票据

D、支票

【参考答案】：D

【解析】主要包括定期存款单，短期债券，长期债券，商业票据等

固定收益证券的远期合同

32、下列国债中，常被用作政府投资的资金来源的是（）0

A、中期国债

B、建设国债

C、长期国债

D、货币国债

【参考答案】：C

【解析】国债的偿还期限是国债的存续时间，以此为标准，习惯上

把国债分为短期国债、中期国债和长期国债。长期国债是指偿还期限在

10年或10年以上的国债。长期国债由于期限长，政府短期内无偿还的

负担，而且可以较长时间占用国债认购者的资金，所以常被用作政府投

资的资金来源。长期国债在资本市场上有着重要地位。

33、某股份公司因2000年度出现亏损，董事会提议2000年度暂缓

发放优先股股息，待以后盈利年度一并发放。根据上述描述，可知该公

司发行的优先股属于（）O

A、可转换优先股

B、参与优先股

C、股息率可调整优先股

D、累积优先股

【参考答案】：D

34、可转换公司债券是（）o

A、风险管理型创新的重要成果

B、增强流动性型的创新的重要成果

C、信用创造型创新的重要成果

D、股权创新型的重要成果

【参考答案】：C

35、全部境外投资者持有（包括直接持有和间接持有）上市内资证券

公司股份的比例不得超过O%。

A、10

B、15

C、20

D、25

【参考答案】：D

【解析】考点：掌握外资参股证券公司设立的有关规定。见教材第

七章第一节，P270〜271。

36、股票市场价格的最直接影响因素是（），并且其他因素都是通

过作用于该因素而影响股票价格。

A、政治因素

B、公司经营状况

C、供求关系

D、宏观经济因素

【参考答案】:C

37、依据《上市公司证券发行管理办法》，在上市公司公开增发股

票方面，规定发行价格不低于公告招股意向书前()个交易日公司股票

均价或前1个交易日的均价。

A、7

B、14

C、20

D、30

【参考答案】：C

38、关于证券公司融资融券证券的业务规则叙述错误的是()o

A、证券公司以客户的名义在证券登记结算机构分别开立融券专用

证券账户、客户信用交易担保证券账户、信用交易证券交收账户和信用

交易资金交收账户

B、客户融资买入或者融券卖出的证券预定终止交易，且最后交易

日在融资债务到期日之前的，融资融券的期限缩短至最后交易日的前1

交易日

C、客户融资买人证券的，应当以卖券还款或者直接还款的方式偿

还向证券公司融人的资金；客户融券卖出的，应当以买券还券或者直接

还券的方式偿还向证券公司融入的证券

D、证券公司向客户融资，只能使用融资专用资金账户内的资金；

向客户融券，只能使用融券专用证券账户内的证券

【参考答案】：A

【解析】证券公司经营融资融券业务，应当以自己的名义，在证券登

记结算机构分别开立融券专用证券账户，客户信用交易担保证券账户，信

用交易证券交收账户和信用交易资金交收账户

39、关于金融期货与金融期权的区别，下列说法错误的是()o

[2011年3月真题]

A、一般地说，凡可作期货交易的金融工具都可作期权交易。然而,

可作期权交易的金融工具却未必可作期货交易

B、一般而言，金融期货的基础资产多于金融期权的基础资产

C、金融期权交易双方的权利与义务存在着明显的不对称性，期权

的买方只有权利没有义务，而期权的卖方只有义务没有权利

D、金融期货交易双方的权利与义务对称，而金融期权交易双方的

权利与义务存在着明显的不对称性

【参考答案】：B

【解析】本题考核的是金融期货与金融期权的区别。一般而言，金

融期权的基础资产多于金融期货的基础资产，故B项说法错误。

40、关于债券发行主体论述不正确的是()3

A、政府债券的发行主体是政府

B、公司债券的发行主体是股份公司

C、凭证式债券的发行主体是非股份制企业。

D、金融债券的发行主体是银行或非银行的金融机构

【参考答案】：C

41、我国现行法规规定，包括银行、财务公司、信用合作社等在内

的金融机构可以进行证券投资，但仅限于投资OO

A、国债

B、股票

C、基金

D、证券衍生产品

【参考答案】：A

42、证券公司设立分公司、证券营业部等分支机构的，应当对分公

司、证券营业部分别按每家()计算风险资本准备。

A、2000万元、500万元

B、2000万元、1000万元

C、5000万元、2000万元

D、5000万元、1000万元

【参考答案】：A

【解析】考点：掌握证券公司风险控制指标管理、有关净资本及其

计算、风险控制指标标准和监管措施的规定。见教材第七章第三节，

P302o

43、根据规定，社会募集公司申请股票上市时向社会公开发行的股

份需达到公司股份总数为()%以上。

A、10

B、15

C、20

D、25

【参考答案】：D

【解析】掌握国家股、法人股、社会公众股、外资股的含义。见教

材第二章第四节，P7L

44、下面选项中不是政府债券的特征的是()o

A、安全性高

B、免税待遇

C、收益率高

D、流通性强

【参考答案】：C

【解析】政府债券的收益率稳定，但是不意味着收益率高。一般来

说，风险越小的有价证券，其收益率越低，所以C选项不是政府债券的

特征。

45、目前我国金融债券发行量最大的发行主体是()o

A、中国银行

B、中国进出口银行

C、国家发展银行

D、中国农业发展银行

【参考答案】：C

46、股票及其他有价证券的理论价格是以一定的()计算出来的未

来收入的现值。

A、必要收益率

B、定期存款利息率

C、无风险利率

D、存款准备金率

【参考答案】：A

【解析】考点：掌握股票的理论价格与市场价格的含义及引起股票

价格变动的直接原因。见教材第二章第二节，P57O

47、股息的来源是公司的税后利润。通常，税后利润按()程序分

配。

A、提取法定公积金弥补亏损对优先股股东分配提取任意公积金对

普通股股东分配

B、弥补亏损提取法定公积金对优先股股东分配提取任意公积金对

普通股股东分配

C、弥补亏损提取法定公积金提取任意公积金对优先股股东分配对

普通股股东分配

D、提取法定公积金提取任意公积金弥补亏损对优先股股东分配对

普通股股东分配

【参考答案】：B

48、我国现行法规规定，银行业金融机构可用自有资金及中国银监

会规定的可用于投资的表内资金进行证券投资，但仅限于投资()O

A、国债

B、股票

C、基金

D、证券衍生产品

【参考答案】：A

49、一个基金是否有效益主要是看()是否偏高。

A、管理费

B、托管费

C、运作费

D、宣传费

【参考答案】：C

50、我国的二板市场指的是()o

A、代办股份转让系统

B、主板市场

C、中小企业板块市场

D、创业板市场

【参考答案】：D

【解析】考点：掌握我国证券交易所市场的层次结构。见教材第六

章第二节，P215o

51、有价证券是()的一种形式。

A、商品证券

B、债务资本

C、权益资本

D、虚拟资本

【参考答案】：D

【解析】所谓虚拟资本，是指以有价证券形式存在，并能给持有者

带来二定收益的资本。

52、贴现债券到期时按()偿还。

A、发行价格

B、市场价格

C、票面金额

D、本息总额

【参考答案】：C

53、我国证券交易所中创业板市场的特点不包括()。

A、监管要求严格

B、高风险

C、前瞻性

D、强流动性

【参考答案】：D

【解析】创业板市场又称二板市场，是为具有高成长性的中小企业

和高科技企业融资服务的资本市场。创业板市场是不同于主板市场的独

特的资本市场，具有前瞻性、高风险、监管要求严格以及明显的高技术

产业导向的特点。

54、()的重要特征在于它独特的双重交易机制，其双重交易特点

表现在它的申购和赎回与其本身的市场交易是分离的。

A、ETF

B、LOF

C、衍生证券投资基金

D、指数基金

【参考答案】：A

55、外国证券机构直接从事B股交易的申请可由()受理。

A、证券交易所

B、中国证监会

C、国务院

D、国家外汇管理局

【参考答案】：A

56、股票型基金的托管费率要()债券型基金和货币市场基金的托

管费率。

A、高于

B、低于

C、等于

D、可能高于也可能低于

【参考答案】：A

【解析】考点：熟悉基金的管理费、托管费、交易费、运作费、销

售服务费的含义和提取规定。见教材第四章第三节，P136O

57、基金管理公司办理特定客户资产管理业务，单个资产管理计划

的委托人人数不能超过OO

A、50

B、100

C、150

D、200

【参考答案】：D

【解析】掌握基金管理人的概念、资格、职责、更换条件、业务范

围。见教材第四章第二节，P132O

58、公司利用债券或者应付票据作为股息分派给股东，这种股息叫

做()。

A、建业股息

B、负债股息

C、财产股息

D、股票股息

【参考答案】：B

【解析】债券或者应付票据是公司的负债，利用负债来支付股息这

叫做负债股息。

59、以下不属于无面额股票特点的是()o

A、便于股票分析

B、为股票发行价格的确定提供依据

C、发行价格灵活

D、转让价格灵活

【参考答案】：B

60、证券市场走向集中化的重要标志之一是()的诞生。

A、场外市场

B、无形市场

C、有形市场

D、衍生产品市场

【参考答案】：C

【解析】考点：掌握证券市场的定义、特征、结构和基本功能。见

教材第一章第一节，P6o

二、多项选择题(共20题，每题1分)。

1、合规总监的工作职责包括OO

A、组织实施反洗钱制度

B、组织实施信息隔离墙制度

C,为高级管理人员、各部分和分支机构提供合规咨询、组织合规

培训I

D、处理涉及公司和工作人员违法违规行为的投诉和举报

【参考答案】:A,B,C,D

【解析】掌握我国证券公司的监管制度及具体要求。见教材第七章

第一节，P277o

2、在21世纪，在世界经济一体化的推动下，证券市场将出现()

几大趋势。

A、金融创新进一步深化

B、发展中国家和地区的证券市场国际化将有较大的发展

C、证券交易所的合并与上市

D、证券市场的网络化发展趋势

【参考答案】：A,B,C,D

3、证券市场监管内容是()o

A、信息披露

B、操纵市场

C、欺诈行为

D、内幕交易

【参考答案】：A,B,C,D

4、关于优先股票的论述正确的是()o

A、优先股票是指股东享有某些优先权利的股票

B、相对于普通股票而言，优先股票在其股东权利上附加了一些特

殊条件.是特殊股票中最重要的一个品种

C、优先股票作为一种股权证书，代表着对公司的所有权

D、优先股票也兼有债券的若干特点，它在发行时事先确定固定的

股息率，像债券的利息率事先固定一样

【参考答案】：A,B,C,D

5、期货交易保证金对于保障期货市场的正常运转的作用体现在

OO

A、保证金交易制度的实施，降低了期货交易成本

B、期货交易保证金为期货合约的履行提供财力担保

C、保证金是交易所控制投机规模的重要手段

D、便于交易双方在合约到期前分别做一笔相反的交易进行对冲，

从而避免实物交收

【参考答案】：A,B,C

【解析】D选项是标准化期货合约和对冲机制的作用，而不是保证

金的作用。

6、债券柜台交易市场的特点有()o

A、为个人投资者投资于公债二级市场提供更方便条件

B、场外交易的覆盖面和价格形成机制不受限制，方便央行进行公

开市场操作

C、有利于商业银行大规模、低成本买卖公债

D、促进各市场之间的价格、收益率趋于一致

【参考答案】：A,B,C,D

【解析】了解债券柜台交易市场的概念和特点。见教材第六章第二

节，P235o

7、股票与债券()o

A、同属有价证券

B、同属金融投资工具

C、同属公司筹资工具

D、收益率相互影响

【参考答案】：A,B,C,D

8、广义的有价证券有很多种，其中包括()o

A.商品证券

B.提单

C.货币证券

D.资本证券

【参考答案】:A,C,D

9、作为一种成效显著的现代化投资工具，基金所具备的明显特点

是()。

A、较高收益

B、分散风险

C、专家管理

D、规模效益

【参考答案】:B,C,D

10、对上市公司发生了正处于筹划阶段的重大事件，该事件虽然董

事会及监事会尚未作出决议，或尚未签署意向书或者协议，但该事件出

现()时等情况，公司也应当就相关筹划情况和既有事实及时披露。

A、难以保密

B、已经泄露

C、市场出现有关该事件的传闻

D、公司股票及其衍生品种交易已发生异常波动

【参考答案】：A,B,C,D

【解析】掌握对证券发行及上市、证券交易市场、上市公司、证券

经营机构的监管内容。见教材第八章第二节，P357o

11、金融创新的原动力包括OO

A、风险管理

B、增强流动

C、信用创造

D、股权创造

【参考答案】：A,B,C,D

12、以下的股票指数中，属于样本指数类的有()o

A、沪、深300指数

B、上证成分股指数

C、上证红利指数

D、上证50指数

【参考答案】：A,B,C,D

13、中证指数公司发布的指数有（）o

A、发行量加权股价指数

B、沪、深300行业指数

C、沪、深300指数

D、中证流通指数

【参考答案】：B,C,D

14、关于股票的内在价值，下列说法正确的是Oo

A、股票的内在价值即理论价值，也即股票未来收益的现值

B、股票的内在价值决定股票的市场价格，股票的市场价格总是围

绕其内在价值波动

C、由于未来收益及市场利率的不确定性，冬种价值模型计算出来

的“内在价值”只是股票真实的内在价值的估计值

D、经济形势的变化、宏观经济政策的调整、供求关系的变化等都

会影响股票未来的收益，但内在价值不会变化

【参考答案】：A,B,C

【解析】D选项，经济形势的变化、宏观经济政策的调整、供求关

系的变化等都会影响股票未来的收益，从而引起内在价值的变化。

15、下列关于存托凭证的说法正确的有（）,

A、可避开直接发行股票与债券的法律要求，但上市手续复杂，发

行成本较高

B、一般代表外国公司股票，不能代表债券

C、也被称为预托凭证，是指在一国（个）证券市场上流通的代表另

一国（个）证券市场上流通的证券的证券

D、首先由摩根推出

【参考答案】：C,D

【解析】掌握存托凭证的定义。见教材第五章第四节,P184O

16、欺诈客户行为包括（）o

A、不在规定时间内向客户提供交易的书面确认文件

B、违背客户的委托为其买卖证券

C、与他人串通，以事先约定的时间、价格和方式相互进行证券交

易，影响证券交易价格或者证券交易量

D、挪用客户所委托买卖的证券或者客户账户上的资金

【参考答案】：A,B,D

【解析】我国《证券法》规定，欺诈客户行为包括：（1）违背客户

的委托为其买卖证券；（2）不在规定时间内向客户提供交易的书面确认

文件；（3）挪用客户所委托买卖的证券或者客户账户上的资金；（4）未经

客户的委托，擅自为客户买卖证券，或者假借客户的名义买卖证券：（5）

为牟取佣金收入，诱使客户进行不必要的证券买卖；（6）利用传播媒介

或者通过其他方式提供、传播虚假或者误导投资者的信息；（7）其他违

背客户真实意见表示，损害客户利益的行为。

17、关于凭证式债券的论述正确的是（）o

A、我国1994年开始发行凭证式国债

B、我国的凭证式国债通过各银行储蓄网点和财政部门国债服务部

面向社会发行

C、券面上不印制票面金额，而是根据认购者的认购额填写实际的

缴款金额

D、可记名、挂失、可以上市流通，从购买之日起计息

【参考答案】:A,C

18、按投资目标划分，基金可分为（）o

A、开放型基金

B、成长型基金

C、收入型基金

D、平衡型基金

【参考答案】：B,C,D

19、我国现行的股票类型包括()o

A、国有股

B、法人股

C、公众股

D、外资股

【参考答案】：A,B,C,D

【解析】这是根据投资主体的性质对股票进行的分类。

20、凭证式债券提前兑取时，除偿还本金外，利息按实际持有天数

及相应的利率档次计算，经办机构按兑付本金的()收取手续费。

A、l%o

B、2%o

C、3%o

D、5%o

【参考答案】：B

【解析】熟悉各类债券的概念与特点。见教材第三章第一节，P84O

三、不定项选择题(共20题，每题1分)。

1、公开披露的基金信息包括()。

A、基金资产净值和基金份额净值公告

B、涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼

C、对证券投资业绩进行的预测

D、基金份额发售公告、基金财产的资产组合季度报告

【参考答案】:A,B,D

【解析】了解基金的信息披露要求。见教材第四章第四节，P140〜

141o

2、现代意义的公司治理可理解为有关()的安排。

A、企业组织方式

B、控制机制

C、利润分配的法律

D、利润分配的机构、文化、制度

【参考答案】：A,B,C,D

【解析】掌握影响股票价格变动的基本因素，熟悉影响股票价格变

动的其他因素。见教材第二章第二节，P58O

3、金融期货的基本功能有()o

A、套期保值功能

B、价格发现功能

C、投机功能

D、套利功能

【参考答案】：A,B,C,D

【解析】掌握金融期货的基本功能。见教材第五章第二节，P169o

4、试点证券公司的各项创新活动接受()的监管。

A、中国证监会及派出机构

B、证券交易所

C、中国证监会的派出机构

D、中国证券业协会

【参考答案】：A

5、发放股票股息的目的是()o

A、增加公司资产总额

B、增加公司股东权益总额

C、使公司保留现金，解决公司发展对现金的需要

D、使公司股票数量增加、股价下降，有利于股票的流通

【参考答案】：C,D

【解析】股票股息是股东权益在不同项目之间的转移，不会影响公

司资产、负债和股东权益，所以A和B选项不正确。

6、在代办股份转让系统挂牌的公司大致可分为两类：其中一类是

原STAQ、NET系统挂牌公司和沪、深证券交易所退市公司，这类公司按

其资质和信息披露履行情况，其股票可以采取每周集合竞价()次的方

式进行转让。

A、1

B、3

C、5

D、7

【参考答案】：A,B,C

7、监察系统的日常监察包括()o

A、行情监控

B、交易监控

C、证券监控

D、收益率监控

【参考答案】：A,B,C

【解析】考察熟悉证券交易所的运作系统。见教材第六章第二节,

P224O

8、证券公司必须持续符合的风险控制指标标准包括()o

A、净资本与各项风险准备之和的比例不得低于100%

B、净资本与净资产的比例不得低于40%

C、净资本与负债的比例不得低于10%

D、净资产与负债的比例不得低于20%

【参考答案】：A,B,D

9、金融期权的功能主要有()o

A、监管功能

B、筹资功能

C、套期保值功能

D、价格发现功能

【参考答案】：C,D

【解析】金融期权并无监管功能和筹资功能，

10、关于证券发行市场论述正确的是()O

A、证券发行市场是发行人向投资者出售证券的市场

B、证券发行市场是发行人以发行证券的方式筹集资金的场所

C、证券发行市场通常无固定场所，是一个无形的市场

D、证券发行市场是交易市场的基础和前提

【参考答案】：A,B,C,D

11、证券交易所的职责包括()O

A、证券交易所应当与上市公司订立上市协议，以确定相互问的权

利义务关系

B、应当建立上市推荐人制度，保证上市公司符合上市要求

C、证券交易所应当监督上市推荐人切实履行业务规则中规定的相

关职责

D、上市推荐人不按规定履行职责的，证券交易所有权根据业务规

则的规定，对上市推荐人予以处分。

【参考答案】：A,B,C,D

【解析】掌握证券交易所的主要职能、一线监管权力、对证券交易

活动、会员、上市公司的自律管理。见教材第八章第三节，P368O

12、申请证券、期货投资咨询从业资格的机构，应当具备下列()

条件。

A、分别从事证券或者期货投资咨询业务的机构，有5名以上取得

证券、期货投资咨询从业资格的专职人员

B、有300万元人民币以上的注册资本

C、有固定的业务场所和与业务相适应的通讯及其他信息传递设施

D、有健全的内部管理制度和公司章程

【参考答案】：A,C,D

【解析】熟悉对证券、期货投资咨询机构的管理。见教材第七章第

四节，P308o

13、关于我国的国际债券描述正确的是()o

A、1982年我国首次在国际市场发行国际债券

B、1987年10月，财政部在德国法兰克福发行了3亿马克的公募

债券，这是我国经济体制改革后政府首次在国外发行债券

C、1993年，中国投资银行被批准首次在境内发行外币金融债券

D、2007年国家开发银行和中国进出口银行在国际市场各发行1期

美元债券，发行额各为7亿美元

【参考答案】：A,B,C,D

14、证券投资者保护基金的资金可以运用于()o

A、银行存款

B、购买国债

C、中央银行债券

D、中央级金融机构发行的金融债券

【参考答案】：A,B,C,D

15、金融期货与金融现货交易相比，其差异主要表现在()o

A、交易对象不同

B、交易目的不同

C、交易价格的含义不同

D、交易和结算方式不同

【参考答案】：A,B,C,D

【解析】熟悉金融期货交易与金融现货交易及远期交易的区别。见

教材第五章第二节，P161〜162。

16、指数基金的优点主要有()。

A、费用低廉

B、风险较小

C、收益率高

D、可作为避险套利的工具

【参考答案】：A,B,D

【解析】具体来说，指数基金的特点主要表现在以下几个方面：

1、费用低廉。这是指数基金最突出的优势。费用主要包括管理费

用、交易成本和销售费用三个方面。管理费用是指基金经理人进行投资

管理所产生的成本；交易成本是指在买卖证券时发生的经纪人佣金等交

易费用。由于指数基金采取持有策略，不用经常换股，这些费用远远低

于积极管理的基金，这个差异有时达到了1%—3机虽然从绝对额上看

这是一个很小的数字，但是由于复利效应的存在，在一个较长的时期里

累积的结果将对基金收益产生巨大影响。

2、分散和防范风险。一方面，由于指数基金广泛地分散投资，任

何单个股票的波动都不会对指数基金的整体表现构成影响，从而分散风

险。另一个方面，由于指数基金所钉住的指数一般都具有较长的历史可

以追踪，因此，在一定程度上指数基金的风险是可以预测的。

3、延迟纳税。由于指数基金采取了一种购买并持有的策略，所持

有股票的换手率很低，只有当一个股票从指数中剔除的时候，或者投资

者要求赎回投资的时候，指数基金才会出售持有的股票，实现部分资本

利得，这样，每年所交纳的资本利得税（在美国等发达国家中，资本利

得属于所得纳税的范围）很少，再加上复利效应，延迟纳税会给投资者

带来很多好处，尤其在累积多年以后，这种效应就会愈加突出。

4、监控较少。由于运作指数基金不用进行主动的投资决策，所以

基金管理人基本上不需要对基金的表现进行监控，指数基金管理人的主

要任务是监控对应指数的变化，以保证指数基金的组合构成与之相适应。

17、美式权证持有人行权的时间（）o

A、可以在权证失效日之前任何交易日

B、可以在失效日当日

C、可以在失效日之前一段规定时间内

D、可以在失效日之后一段规定时间内

【参考答案】：A,B

【解析】美式权证持有人行权的时间可以在权证失效日之前任何交

易口，也可以在失效当口。（已更正，勿再提交，）

18、企业法人或具有法人资格的事业单位和社会团体作为发起人在

认购股份时的出资方式有OO

A、非专利技术

B、实物

C、工业产权

D、土地使用权

【参考答案】：A,B,C,D

【解析】掌握国家股、法人股、社会公众股、外资股的含义。见教

材第二章第四节，P71〜72。

19、20世纪80年代初期，我国开始利用国际债券市场筹集资金，

发行的主要债券品种有()O

A、政府债券

B、金融债券

C、可转换公司债券

D、附权证债券

【参考答案】：A,B,C

20、影响股票价格变动的基本因素有()o

A、公司的经营状况素况

B、证券市场运行状况

C、行业前景

D、宏观经济

【参考答案】：A,B,C,D

【解析】掌握影响股票价格变动的基本因素，熟悉影响股票价格变

动的其他因素。见教材第二章第二节，P58o

四、判断题(共40题，每题1分)。

1、证券公司可以间接为股东出资提供融资或担保。()

【参考答案】：错误

【解析】证券公司不得直接或间接为股东出资提供融资或担保。

2、我国现行的有关法规规定，我国股份公司首次公开发行股票和

上市后向社会公开募集股份（公募增发），采取对公众投资者配售和对机

构投资者上网发行相结合的发行方式。（）

【参考答案】：错误

【解析】我国现行的有关法规规定，我国股份公司首次公开发行股

票和上市后向社会公开募集股份（公募增发），采取对公众投资者上网发

行和对机构投资者配售相结合的发行方式。

3、储蓄国债（电子式）是指财政部面向境内中国公民储蓄类资金发

行的，以电子方式记录债权的不可流通人民币债券。O

【参考答案】：正确

【解析】熟悉各种国债的概念。见教材第三章第二节，P90o

4、有价证券按照上市与否可分为上市证券和非上市证券，非上市

证券就是指不符合证券交易所上市条件而不能交易的证券。（）

【参考答案】：错误

【解析】非上市证券不允许在证券交易所内交易，但可以在其他证

券市场交易。

5、在其他条件相同的情况下，欧式期权的价格要比美式期权的价

格高。（）

【参考答案】：错误

【解析】美式期权的持有者除了拥有欧式期权持有者的所有权力夕卜,

还有提前执行的权力，因此美式期权的价值至少应不低于欧式期权

6、货银对付原则是证券结算的一项基本原贝J,可以将证券结算中

的违约交收风险降低到最低程度。（）

【参考答案】：正确

【解析】熟悉证券登记结算公司的设立条件、职能、结算制度等自

律管理。见教材第八章第三节，P377o

7、证券交易所每年应当对会员的财务状况、内部风险控制制度以

及遵守国家有关法规和证券交易所业务规则等情况进行抽查或者全面检

查，并将检查结果上报中国证监会。()

【参考答案】：正确

8、证券公司开展融资融券业务，客户融资买入证券的，应当以买

券还券或者直接还券的方式偿还向证券公司融入的资金；客户融券卖出

的，应当以卖券还款或者直接还款的方式偿还向证券公司融入的证券。

()

【参考答案】：错误

【解析】客户融资买入证券的，应当以卖券还款或者直接还款的方

式偿还向证券公司融入的资金；客户融券卖出的，应当以买券还券或者

直接还券的方式偿还向证券公司融入的证券

9、有限责任公司可以向社会公开发行股票.()

【参考答案】：错误

【解析】有限责任公司不可以向社会公开发行股票。

10、在期货交易中，大多数期货合约是通过相反交易对冲了结。()

【参考答案】：正确

【解析】金融现货交易通常以基础金融工具与货币的转手而结束交

易活动；而在金融期货交易中，仅有极少数的合约到期进行实物交收，

绝大多数的期货合约是通过做相反交易实现对冲而平仓的

11、根据规定，首次公开发行申请经中国证监会核准后，发行人及

其主承销商应公告招股意向书和发行公告后向询价对象开始进行推介和

询价。()

【参考答案】：正确

【解析】掌握我国股票的发行方式和发行定价方式。见教材第六章

第一节,P209o

12、证券的风险性是指实际收益与预期收益的背离，或者说是证券

收益的不确定性。（）

【参考答案】：正确

13、上市公司向不特定对象公开发行募集股份（增发）或发行可转换

债券，可以对参与网下配售的机构投资者进行分类配售，不可以合部或

部分向原股东优先配售。（）

【参考答案】：错误

【解析】上市公司向不特定对象公开募集股份（增发）或发行可转换

债券，主承销商可以对参与网下配售的机构投资者进行分类。对不同类

别的机构投资者设定不同的配售比例进行配售，也可以全部或部分向原

股东优先配售

14、基金能满足那些不能或不以直接参与股票、债券投资的个人或

机构的需要U（）

【参考答案】：正确

【解析】考点：掌握基金与股票、债券的区别。见教材第四章第一

节，P122o

15、一般说来，率先涨价的商品、上游商品、热销商品股票的购买

力风险较大，国家进行价格控制的公用事业、基础产业和下游产品等股

票的购买力风险较小。（）

【参考答案】：错误

【解析】一般说来，率先涨价的商品、上游商品、热销商品股票的

购买力风险较小，国家进行价格控制的公用事业、基础产业和下游产品

等股票的购买力风险较大。

16、一般而言，现货价格上涨会导致期货价格下跌。（）

【参考答案】：错误

【解析】现货价格和期货价格走势基本一致:，一般而言，现货价格

上涨会导致期货价格上涨。

17、因公司受到深圳证券交易所公开谴责后，在24个月内再次受

到深圳证券交易所公开谴责被暂停上市的，其后12个月内再次受到深

圳证券交易所公开谴责，深圳证券交易所决定终止其股票在中小企业板

块上市。()

【参考答案】：正确

【解析】考点：熟悉我国证券市场的上市制度。见教材第六章第二

节，P221o

18、单位从事内幕交易的，应当对直接负责的主管人员和其他直接

责任人员给予警告，并处以3万元以上30万元以下的罚款。()

【参考答案】：正确

19、股票是一种综合权利证券，是一种现实资本。()

【参考答案】：错误

20、非参与优先股票是一般意义上的优先股票，其收益是限定的。

()

【参考答案】：正确

【解析】【解析】非参与优先股票，是指除了按规定分得本期固定

股息外，无权再参与对本期剩余盈利分配的优先股票。非参与优先股票

是一般意义上的优先股票，其优先权不是体现在股息多少上而是在分配