多项REITs支持政策落地ABS产品发行规模大幅增长

地方地方隐政府债与城投行业 022年第9期政府债与城投行业 022年第9期监测周报2320243作者：中诚信国际研究院卢菱歌lglu@谭畅chtan@联系人：中诚信国际研究院执行院长袁海霞hxyuan@【资产证券化双周报】消金公司ABS业ABS32024-3-27REITsABS温，202312024-2-25【资产证券化双周报】规模最大保租房REIT项目上市，发行升温不同产品交投表现分化，2023122024-1-20【资产证券化双周报】资产证券化产品ABS2023112023-12-20【资产证券化双周报】多部门发声鼓励基础设施REITsABS2023102023-11-17本期要点 市场动态 REITsREITs市场，提出要推动债券和不动产投资信托基金（REITs）市场高质量发展、REITsREITs，拓REITsREITsREITsREITsREITsREITs发行情况2024313311551538.1580%，发行热度明显上升。从发行成本来看，本期以微小企业贷款、个人汽车贷款等为基础资产的产品发行利率相对较低。26327.47规模较上月明显增加。优先级产品信用级别均为AAAsf级，发行成本在2.05%-2.89%之间。本期个人汽车贷款类产品发行规模最大且成本最低。ABN27222.09AAAsfAA+sf2.24%5.08%之间。其中租赁资产类产品发行规模相对较大，平均发行成本仍最高。102988.51AAAsf级和AA+sf级，票面利率从2.53%5.20%ABS交易情况ABS80.81交易商协会ABN307.63ABN产品未披露基础资产类型；披露基础资产类别的产品中，以银行/互联网消费贷REITs如需订阅研究报告，敬请联系中诚信国际品牌与投资人服务部赵gzhao@ABS545.27427.20如需订阅研究报告，敬请联系中诚信国际品牌与投资人服务部赵gzhao@待发行产品4（2024422430）7ABS8ABN3016602.142024年3月1日-3月31日，全市场共发行155期资产证券化产品（合计发行资产支持证券422支），发行规模共计1538.15亿元，较上月大幅增加80资产证券化产品发行热度明显上升。从发行成本来看，本期以微小企业贷款、个人汽车贷款、消费性贷款等为基础资产的产品发行利率相对较低，而以信托受益权、保单质押贷款为基础资产的产品发行成本处于较高水平。表1：不同基础资产类型产品发行成本期限基础资产类型支数票面利率最小值(%)票面利率最大值(%)票面利率均值(%)1年以下微小企业贷款22.342.382.36消费性贷款42.082.802.40特定非金款项22.382.472.43个人消费贷款72.492.752.60租赁资产162.243.602.64应收账款112.384.562.70未分类的ABN72.404.002.79知识产权42.543.202.87保理融资32.553.493.02供应链账款252.356.003.06小额贷款52.805.203.53保单质押贷款32.4211.506.961-3年期个人汽车贷款32.052.252.17消费性贷款62.182.702.47供应链账款62.502.752.60不良贷款192.402.892.63微小企业贷款142.353.002.67个人消费贷款492.444.002.69保理融资52.752.802.78未分类的ABN362.416.203.12租赁资产442.506.803.15小额贷款452.555.203.22应收账款202.358.503.31信托受益权23.504.904.203-5年期租赁资产162.755.604.185年以上类REITs132.793.302.94商业房地产抵押贷款42.953.203.08从分层比例来看，本期基础资产类型为供应链账款、商业房地产抵押贷款、微小企业贷款、委托贷款等类别的产品次级分层比例均不高于10%，产品次级分层比例仍处于较低水平；不良贷款类产品次级分层比例相对较高；而以租赁资产、类REITs等为基础资产的不同产品之间次级分层比例存在较大差异。表2：不同基础资产类型产品分层情况产品期数次级分层非次级分层比例供应链账款170%-1.3%98.7%-100%应收账款130%-5.11%94.89%-100%商业房地产抵押贷款20.03%-5.42%94.58%-99.97%未分类的ABN150%-9.56%90.44%-100%微小企业贷款50.42%-8.21%91.79%-99.58%信托受益权21.5%-5%95%-98.5%委托贷款25.21%-5.31%94.69%-94.79%小额贷款161.5%-15%85%-98.5%个人消费贷款183.09%-12.67%87.33%-96.91%个人汽车贷款35%-13%87%-95%保理融资45%-14.74%85.26%-95%消费性贷款36.81%-19.94%80.06%-93.19%租赁资产250%-15.03%84.97%-100%类REITs70.04%-30.28%69.72%-99.96%不良贷款1716.18%-32.95%67.05%-83.82%（二）银行间市场ABS本期银行间市场共发行26期信贷资产证券化产品（合计发行资产支持证券64支），发行规模共计32747亿元，发行规模较上月大幅增长。其中优先级产品信用级别均为AAAsf级，发行成本在2.05%-2.89%之间；次优先级产品级别较为分散，涵盖AAAsf级、AA+sf级、BBB+sf2.603等。表3：银行间市场ABS发行成本信用等级支数票面利率最小值(%)票面利率最大值(%)票面利率均值(%)优先级AAAsf282.052.892.50次优先级AAAsf12.602.602.60AA+sf52.382.702.49A+sf13.003.003.00A-sf12.802.802.80BBB+sf12.802.802.80BBBsf12.952.952.95从基础资产类型来看，本期银行间市场发行的资产支持证券中个人汽车贷款类产品发行规模最大，约占发行总额的一半以上，其余类别产品发行规模相对较低。从发行成本来看，不良贷款类和微小企业贷款类产品平均发行成本较高，个人汽车贷款类产品平均发行利率仍最低。图1：不同基础资产类型银行间ABS发行情况2ABS亿元 支180 40160 35140 30120 25100 208060 1540 1020 50 0个人汽车贷款微小企业贷款不良贷款 消费性贷款产品规模 产品支数(右轴) %2.70 2.642.592.602.50 2.432.402.30 02.00不良贷款 微小企业贷款消费性贷款个人汽车贷款资料来源：WIND,CNABS网站，中诚信国际整理资料来源：WIND,CNABS网站，中诚信国际整理产品分层方面，银行间ABS产品中速利银丰中国2024年第一期个人汽车抵押贷款资产支持证券最低为5%，有6期产品次级分层比例不超过10%，分层比例较低，其余项目次级分层比例在13%至33%之间，不同产品次级分层比例差异较大。表4：银行间ABS分层情况最低分层比例最高分层比例分层比例中位数优先级67.05%95.00%74.81%次优先级0.00%21.07%0.00%次级5.00%32.95%24.64%（三）交易商协会ABN本期交易商协会ABN共发行27期（共69支资产支持证券）22209亿元，发行规模与上期基本持平。披露信用级别的优先级产品包括AAAsf级和AA+sf级，产品票面利率在2.24%至5.08%之间；本期披露信用级别的次优先级产品级别涵盖AA+sf级、AAsfA+sf6.80表5：交易商协会ABN发行成本信用等级支数票面利率最小值(%)票面利率最大值(%)票面利率均值(%)优先级AAAsf312.245.082.78AA+sf13.203.203.20次优先级AA+sf102.606.803.49AAsf16.206.206.20A+sf44.004.004.00从基础资产类型来看，绝大多数产品未披露基础资产信息；披露基础资产类型的交易商协会ABN中，本期以租赁资产和供应链账款为基础资产的产品发行规模相对较大。发行成本方面，本期租赁资产类产品平均发行成本最高，应收账款类和个人消费贷款类产品平均发行成本也较高，保理融资类产品平均发行成本最低。图3：不同基础资产交易商协会ABN发行情况4ABN亿元 支160 50140 45120 4035100 3080 2560 2040 151020 50 0产品规模 轴) %4.00 3.613.40 3.223.50 3.05 2.91 2.853.00 2.752.502.001.501.000.500.00资料来源：WIND,CNABS网站，中诚信国际整理资料来源：WIND,CNABS网站，中诚信国际整理产品分层方面，本期交易商协会ABN中中化商业保理有限公司2024年度中化供1号第一期定向资产支持商业票据等5期产品无次级，无次级产品占比为19%，其余产品次级分层比例从00411%不等。表6：交易商协会ABN分层情况最低分层比例最高分层比例分层比例中位数优先级72.00%100.00%90.00%租赁资产租赁资产个人消费贷款类REITs供信托受益权微知识产权委托贷款小额贷款商业房地产抵押贷款租赁资产保REITs特定非金款项次优先级0.00%23.00%3.00%次级0.00%11.33%5.50%（四）交易所ABS本期交易所共发行102期资产证券化产品（共288支资产支持证券），总规模为98851亿元，发行规模较上月翻倍。其中披露信用级别的优先级产品涵盖AAAsf级、AA+sf级，票面利率从2535.20%不等；披露信用级别的次优先级产品级别较为分散，票面利率最高为6.55表7：交易所ABS发行成本信用等级支数票面利率最小值(%)票面利率最大值(%)票面利率均值(%)优先级AAAsf642.535.203.25AA+sf32.953.503.14次优先级AAAsf33.004.003.50AA+sf212.955.183.56Asf26.556.556.55BBB+sf15.805.805.80BBBsf15.805.805.8055ABS6ABS%6.005.004.003.002.001.000.005.46 4.083.253.083.033.022.972.952.922.872.802.702.642.43产品规模 产品支数(右轴)支80706050403020100亿元0资料来源：WIND,CNABS网站，中诚信国际整理资料来源：WIND,CNABS网站，中诚信国际整理产品分层方面，本期交易所ABS产品中阳光人寿保单贷款20241期资产支持专项计划等5期产品无次级，无次级产品占比仅5%，其余产品的次级分层比00333%之间，不同产品之间次级分层比例有较大差异。表8：交易所ABS分层情况最低分层比例最高分层比例分层比例中位数优先级47.18%100.00%91.75%次优先级0.00%47.78%0.00%次级0.00%30.28%5.07%三、交易情况（一）银行间市场20243ABS成交金额共8081亿元，交投活跃度有所回升。其中成交较多的是个人汽车贷款类和住房抵押贷款类产品，微小企业贷款类产品成交规模仅5亿元，交投活跃度较低。图5：银行间ABS成交情况6ABS亿元250 213.13200150 118.59100 76.53 80.8150 40.780亿元40 36.55 353025 20.002015 11.16 8.0710 5.0250 资料来源：WIND,CNABS网站，中诚信国际整理资料来源：WIND,CNABS网站，中诚信国际整理同期，交易商协会ABN成交金额共307.63亿元，交投略有降温。大部分交易商协会ABN产品未披露基础资产类型；披露基础资产类别的产品中，以银行/互联网消费贷款、类REITs、应收账款等为基础资产的产品成交规模相对较大，而部分产品成交规模处于很低水平。图7：交易商协会ABN成交情况8ABN情况亿元亿元700596.49200178.97 600500561.95467.52160120400325.82307.638030040 30.3629.1921.7517.7120011.426.365.782.541.271.170.700.4010000资料来源：WIND,CNABS网站，中诚信国际整理资料来源：WIND,CNABS网站，中诚信国际整理（二）交易所市场本期在交易所成交的ABS产品交易金额共计545.27亿元，交易规模大幅增加，其中上交所、深交所交易规模分别为427.20亿元和118.07亿元。交易所ABS产品中，基础资产为类REITs、应收账款、CMBS/CMBN等类别的产品成交规模依旧相对较高。图9：交易所ABS成交情况图10：不同基础资产类型交易所ABS交易情况亿元700 599.02600 545.38 547.06 545.27500400 318.690亿元120110.21 101.32100 81.7880 59.7060 50.8437.1433.3740 21.2020 10.989.329.197.6012.610资料来源：WIND,CNABS网站，中诚信国际整理资料来源：WIND,CNABS网站，中诚信国际整理四、待发行产品4月下旬（2024年4月22日-4月30日）银行间市场共有7期信贷ABS产品和8期交易商协会ABN计划发行，基础资产类型涵盖不良贷款、微小企业贷款、个人消费贷款等。交易所市场共有30期产品待发行，基础资产类型包括租赁资产、小额贷款、商业房地产抵押贷款等；另外本月交易所有16期项目通过发审会，产品拟发行规模合计602.14亿元。24臻金2优先AAAsf73.09%24臻金2C24臻金2优先AAAsf73.09%24臻金2C-26.91%24农盈利信远弘1优先AAAsf70.87%24农盈利信远弘1C-29.13%24建欣2优先AAAsf71.62%24建欣2C-28.38%24建欣4优先AAAsf74.23%24建欣4C-25.77%24建欣3优先AAAsf-24建欣3C--24橙益4优先AAAsf-24橙益4C--24飞驰建普1A_bcAAAsf-24飞驰建普1B_bcAA+sf-24飞驰建普1C_bc--24广州城建ABN001优先AAAsf99.96%24广州城建ABN001次-0.04%24星睿ABN004优先AAAsf89.00%24星睿ABN004次优先AA+sf5.00%24星睿ABN004次-6.00%24睿诚ABN002优先AAAsf89.00%24睿诚ABN002次优先AA+sf5.00%24睿诚ABN002次-6.00%24远东助力ABN001优先A1AAAsf71.99%24远东助力ABN001优先A2AAAsf23.00%24远东助力ABN001次-5.02%24美团美月ABN002优先AAAAsf-24美团美月ABN002优先BAA+sf-24美团美月ABN002次--24美润ABN001优先AAAAsf-24美润ABN001优先BAA+sf-24美润ABN001次A--24美润ABN001次B--债券名称债券评级分层比例项目总额(亿)起息日基础资产评级机构分类2.232024-04-23不良贷款中诚信国际2.542024-04-24不良贷款中诚信国际18.852024-04-24不良贷款中诚信国际3.572024-04-25不良贷款中诚信国际金融监管局ABS1.322024-04-25不良贷款惠誉博华0.702024-04-28不良贷款中诚信国际124.662024-04-30微小企业贷款东方金诚2.592024-04-22未分类的ABN中诚信国际5.002024-04-22未分类的ABN联合资信5.002024-04-23个人消费贷款中诚信国际交易商协会17.352024-04-23未分类的ABN中诚信国际ABN15.002024-04-24未分类的ABN联合资信5.002024-04-25未分类的ABN联合资信24中铁四局1ABN001优先(科创票据)AAAsf-14.102024-04-26供应链账款中诚信国际24和煦ABN002优先AAAAsf-24和煦ABN002优先BAA+sf-10.002024-04-26小额贷款联合资信24和煦ABN002次--月盈壹2AAAAsf86.67%月盈壹2BAA+sf5.33%3.002024-04-23个人消费贷款联合资信月盈壹2C-3.00%月盈壹2D-5.00%24光水01AAAsf9.10%24光水02AAAsf9.50%24光水03AAAsf9.80%24光水04AAAsf10.60%20.002024-04-23基础设施收费上海新世纪24光水05AAAsf10.90%24光水06AAAsf11.40%24光水07AAAsf33.70%24光水次-5.00%富微03AAAAsf83.40%富微03BAA+sf5.00%10.002024-04-23小额贷款联合资信富微03CAsf4.00%富微03D-7.60%24财通A1AAAsf35.43%24财通A2AAAsf35.93%7.962024-04-23租赁资产联合资信24财通A3AAAsf23.49%24财通J1-5.15%证监会主管ABS24新11A1AAAsf48.93%24新11A2AAAsf33.93%28.002024-04-23租赁资产联合资信24新11BAA+sf7.86%24新11次-9.29%徐工01优AAAsf95.00%8.002024-04-23租赁资产中诚信国际徐工01次-5.00%徐租04A1AAAsf53.33%徐租04A2AAAsf26.67%15.002024-04-23租赁资产中诚信国际徐租04A3AAAsf15.33%徐租04次-4.67%空港02优AAAsf94.72%3.602024-04-24保理融资中诚信国际空港02次-5.28%漳州11AAA+sf98.68%7.602024-04-24供应链账款上海新世纪漳州11C-1.32%工瑞7A1AAAsf40.42%工瑞7A2AAAsf32.50%4.802024-04-24应收账款中诚信国际工瑞7A31AAAsf26.88%工瑞7次-0.21%24国泰1A1AAAsf46.65%10.292024-04-24租赁资产东方金诚24国泰1A2AAAsf35.96%24奇信1D24奇信1D-5.00%工鑫19B2AAAsf26.83%28.402024-04-26应收账款中诚信国际24鑫诚1AAAAsf78.34%24鑫诚1BAA+sf14.56%8.312024-04-26租赁资产联合资信24鑫诚1C-7.10%元晟5A1AAAsf35.49%15.332024-04-26租赁资产中诚信国际24国泰1A3AAAsf12.34%24国泰1次-5.05%24GTC1A1AAAsf45.45%24GTC1A2AAAsf24国泰1A3AAAsf12.34%24国泰1次-5.05%24GTC1A1AAAsf45.45%24GTC1A2AAAsf26.82%24GTC1A3AAAsf22.73%24GTC1次-5.00%京诚113AAAAsf99.00%京诚113B-1.00%二局26优AAAsf99.31%二局26次-0.69%24文旅1AAAAsf99.90%24文旅1C-0.10%美好一4AAAAsf82.50%美好一4BAA+sf8.00%美好一4C-9.50%满消51A1AAAsf70.00%满消51A2AAAsf15.50%满消51BAA+sf5.00%满消51CBBB+sf4.50%满消51E-5.00%云创2优AAAsf99.72%云创2次-0.28%铁建068AAAAsf48.71%熙悦16优AAAsf99.88%熙悦16C-0.12%黉街优AAAAsf61.16%10.002024-04-25小额贷款联合资信10.002024-04-25小额贷款中诚信国际3.512024-04-25应收账款中诚信国际39.522024-04-25应收账款中诚信国际8.292024-04-26供应链账款联合资信3.272024-04-26商业房地产抵押贷款联合资信10.002024-04-25供应链账款中诚信国际1.452024-04-25供应链账款中诚信国际10.512024-04-25商业房地产抵押贷款大公国际sf黉街优B AA+ 33.64%sf黉街次-5.20%满消42A1AAAsf70.00%满消42A2AAAsf15.50%满消42BAA+sf5.00%10.002024-04-26小额贷款中诚信国际满消42CBBB+sf4.50%满消42E-5.00%4美意4AAAAsf84.60%4美意4BAA+sf4.60%10.002024-04-26小额贷款联合资信4美意4次-10.80%24奇信1AAAAsf87.00%241B241CAA+sfAA-sf4.00%4.00%8.002024-04-26信托受益权联合资信元晟5A2AAAsf36.73%元晟5A3AAAsf21.33%元晟5次-6.46%24紫租AAAAsf50.00%24紫租BAAsf34.00%2.002024-04-26租赁资产中诚信国际24紫租次-16.00%24康富富鸿绿色01AAAAsf95.00%4.002024-04-26租赁资产中证鹏元24康富富鸿绿色01C-5.00%天下4优1AAAsf49.55%天下4优2AAAsf45.45%4.402024-04-26租赁资产中诚信国际天下4次-5.00%附表：2424速利银丰1优先_bc 3.2980.002.3895.00%AAAsf2024-个人汽梅赛德斯-奔驰汽车24速利银丰1C_bc 3.294.21 5.00% -03-12车贷款金融有限公司 标普信用债券简称期限(年)规模(亿)利率（%）分层比例债项评级起息日基础资产原始权益人评级机构24南银法巴1A10.629.502.0861.29%AAAsf24南银法巴1A21.122.102.1813.55%AAAsf2024- 消费性南银法巴消费金融24南银法巴1B1.3724南银法巴1B1.371.052.486.77% AA+03-13 贷款 有限公司 中诚信国际24南银法巴1C3.372.85 - 18.39% -24常兴业1优先A0.8711.302.3478.00%AAAsf24常兴业1优先B0.870.752.385.18%AA+sf2024-微小企江苏常熟农村商业 中诚信国际24常兴业1优先C1.121.402.959.66%BBBsf03-14业贷款银行股份有限公司24常兴业1次级1.871.04-7.16%-24汇聚融1A1_bc1.0324汇聚融1A1_bc1.0310.002.2040.00%AAAsf24汇聚融1A2_bc1.8711.752.2547.00%AAAsf24汇聚融1C_bc4.703.25 - 13.00% -24盛世融迪1优先_bc1.7754.002.0590.00%AAAsf24盛世融迪1C_bc3.106.00 - 10.00% -03-15

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2024-03-21

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2024-24鼎柚1C1.773.37 - 19.94% -24招元和萃1优先24鼎柚1C1.773.37 - 19.94% -24招元和萃1优先1.251.722.6074.78%AAAsf2024- 不良贷 招商银行股份有限24招元和萃1C3.080.58 - 25.22% -03-26 款 公司 惠誉博华

消费性贷款

河南中原消费金融股份有限公司

中诚信国际24润和1优先A1.009.902.3570.71%AAAsf24润和1优先B1.081.252.458.93%AA+sf2024- 微小企浙江泰隆商业银行24润和1优先C1.1724润和1优先C1.171.702.8012.14%BBB+03-26 业贷款 股份有限公司 中诚信国际24润和1次级1.251.15 - 8.21% -24臻金1优先2.842.902.8975.13%AAAsf2024- 不良贷 浙商银行股份有限24臻金1C4.840.96 - 24.87% -03-26 款 公司 中诚信国际24温惠1优先A1.3321.742.4575.33%AAA24温惠1优先A1.3321.742.4575.33%AAAsf24温惠1优先C1.673.423.0011.85%A+sf2024- 微小企温州银行股份有限24温惠1优先B1.502.102.6024温惠1次级1.841.60 -24浦鑫归航1优先1.412.852.5724浦鑫归航1C4.921.06 - 24兴瑞1优先1.251.452.6024兴瑞1C2.990.28 - 24招元和萃2优先1.161.962.6024招元和萃2C3.160.64 - 24福鑫1优先1.582.502.6024福鑫1C3.080.90 - 24农盈利信众兴1优先2.337.002.8024农盈利信众兴1C4.582.05 -

03-27

业贷款

公司 联合资信5.54%2.89%7.11%3.82%6.18%5.38%4.62%3.53%6.47%7.35%2.65%

-AAAsf2024-不良贷-AAAsf2024-不良贷上海浦东发展银行-03-28款股份有限公司 中诚信AAAsf2024-不良贷兴业银行股份有限-03-28款公司 中诚信AAAsf2024-不良贷招商银行股份有限 中证-03-28款公司AAAsf2024-不良贷中国光大银行股份-03-28款有限公司 联合AAAsf2024-不良贷中国农业银行股份 中证-03-28款有限公司24邮盈惠兴1优先3.589.802.7777.17%AAAsf2024-03-28不良贷款中国邮政储蓄银行股份有限公司中诚信国际24邮盈惠兴1C5.082.90-22.83%-24惠元1优先1.653.052.6073.85%AAAsf2024-03-28不良贷款中信银行股份有限公司联合资信24惠元1C2.901.08-26.15%-24惠元2优先2.231.752.8072.31%AAAsf2024-03-28不良贷款中信银行股份有限公司中诚信国际24惠元2C5.230.67-27.69%-24常星1优先A0.8310.032.2983.23%AAAsf24常星1优先C0.920.652.805.39%A-sf2024-03-29消费性贷款江苏常熟农村商业银行股份有限公司中诚信国际24常星1优先B0.920.552.444.56%AA+sf24常星1次级1.990.82-6.81%-24橙益1优先1.830.552.5475.34%AAAsf2024-03-29不良贷款平安银行股份有限公司中诚信国际24橙益1C2.830.18-24.66%-24橙益2优先1.580.132.4070.27%AAAsf2024-03-29不良贷款平安银行股份有限公司中诚信国际24橙益2C3.330.06-29.73%-24橙益3优先1.830.582.5471.60%AAAsf2024-03-29不良贷款平安银行股份有限公司中诚信国际24橙益3C3.080.23-28.40%-24兴瑞2优先2.662.952.7767.05%AAAsf2024-03-29不良贷款兴业银行股份有限公司中证鹏元24兴瑞2C5.171.45-32.95%-24鸿富1优先1.570.552.6067.90%AAAsf2024-03-29不良贷款中国民生银行股份有限公司中诚信国际24鸿富1C3.070.26-32.10%-24农盈利信惠众1优先0.581.002.5873.53%AAAsf2024-03-29不良贷款中国农业银行股份有限公司联合资信24农盈利信惠众1C2.830.36-26.47%-24中誉至诚1优先1.241.532.5773.56%AAAsf2024-03-29不良贷款中国银行股份有限公司联合资信24中誉至诚1C3.240.55-26.44%-附表2：交易商协会ABN发行明细债券简称期限(年)规模(亿)利率（%）分层比例债项评级起息日基础资产原始权益人评级机构03-01租赁有限责任公司国际03-01租赁有限责任公司国际2024-供应链账中化商业保理有限东方金03-01款公司诚2024-供应链账深圳德远商业保理有联合资03-06款限公司信24同煤漳泽ABN001 0.38优先2.082.65100.00%AAAsf24中化供金1ABN001 0.25优先4.752.45100.00%AAAsf24和远1号ABN001 0.27优先4.652.35100.00%AAAsf

租赁资产 同煤漳泽(上海)融

中诚信24聚润京能ABN001 24聚润京能ABN001 18.01优先(绿色)13.002.9199.96%AAA2024- 类REITs 华电金泰(北京)投资 联合资24聚润京能ABN001 0.01-0.04%-03-07 基金管理有限公司 信24潍信诚远ABN001 1.00优先5.002.9899.80%AAA2024- 供应链账 深圳市前海一方恒融 联合资24潍信诚远ABN001 1.000.01-0.20%-03-07 款 商业保理有限公司 信24和赢众鑫ABN001 0.81优先A12.433.6043.01%AAA2024- 租赁资产 和赢商业保理(深圳) 联合资24和赢众鑫ABN001 1.892.203.9838.94%AAA03-08 有限公司 信次(绿色)sf次sfsf优先A2sfsf24sf24和赢众鑫ABN001 2.140.386.806.73%AA+24和赢众鑫ABN001 2.560.35-6.19%-24和赢众鑫ABN001 4.390.29-5.13%-24九州通ABN001优 2.007.203.3072.00%AAA24九州通ABN001优先B 2.002.303.5023.00%AA+sf2024- 应收账款 九州通医药集团股份03-12 有限公司中诚信国际24九州通ABN0012.000.50-5.00%-24东裕2伯裕ABN001 1.009.002.4490.00%AAA次ABsfAsf优先242中间

sf1.000.454.004.50% Asf

2024-03-14

贷款

限公司

联合资信sf24sf242ABN001次2.500.55-5.50%-24扬子科技ABN001 0.743.342.40100.00%AAA2024- 租赁资产 南京江北新区扬子科 中诚信优先sf03-14技融资租赁有限公司国际24仲裕东裕2ABN001 1.009.002.4390.00%AAA24仲裕东裕2ABN001 1.00中间0.454.004.50%A2024- 未分类的 北京京东世纪贸易有 联合资03-15 ABN 限公司 信24仲裕东裕2ABN001 2.500.55-5.50%-sf次24ABN001先

1.501.342.7594.37%AAAsf2024-03-19

保理融资

庆)有限公司

中诚信国际24普易供ABN0011.500.08 5.63% -24ABN003A1

1.2414.002.5570.00%AAAsf24惠启ABN003优先 1.484.002.5920.00%AAA2024-未分类的国投泰康信托有限公中诚信sfA203-20ABN司国际242中间

sf24ABN003B1.480.602.673.00%24ABN003B1.480.602.673.00%AA+sf24惠启ABN003次1.981.40-7.00%-242ABN001优先1.009.002.4290.00%AAA

2024-03-21

ABN

限公司

联合资信2424东裕2叔裕ABN001 3.000.55-5.50%-24春风一方ABN001 0.855.083.6099.80%AAA24春风一方ABN001 0.850.01-0.20%-24星睿ABN002优1.264.452.5589.00%AAAsfsf2024-供应链账sf2024-供应链账深圳市前海一方恒融中诚信03-21款商业保理有限公司国际次24ABN002先

1.420.252.695.00% AA+sf

2024-03-21

ABN

托有限公司

联合资信24星睿ABN0022.010.30 6.00% -24惠启ABN004优先A11.2414.002.5570.00%AAAsf24惠启ABN004优先A21.484.002.5920.00%AAAsf2024-03-22未分类的ABN国投泰康信托有限公司中诚信国际24ABN004B1.480.602.653.00%AA+sf24惠启ABN004次1.981.40-7.00%-24中冶建工1ABN001优先0.275.083.20100.00%AA+sf2024-03-22未分类的ABN中冶建工集团有限公司中诚信国际24徐工7号ABN001优先0.496.002.4899.83%AAAsf2024-03-25未分类的ABN徐工集团商业保理(徐州)有限公司中诚信国际24徐工7号ABN001次1.490.01-0.17%-24惠行1号ABN001优先A1.005.162.4086.00%AAAsf24惠行1号ABN001优先B1.000.422.607.00%AA+sf2024-03-26未分类的ABN国投泰康信托有限公司联合资信24惠行1号ABN001次3.000.42-7.00%-24徐工机械ABN001优先A10.987.502.4557.03%AAAsf24A21.983.502.5526.62%AAAsf2024-03-26未分类的ABN徐工集团工程机械股份有限公司中诚信国际24徐工机械ABN001优先A32.981.402.8010.65%AAAsf24徐工机械ABN001次4.980.75-5.70%-24星睿ABN003优先1.254.452.5289.00%AAAsf24星睿ABN003次优先1.420.252.665.00%AA+sf2024-03-26未分类的ABN中国对外经济贸易信托有限公司联合资信24星睿ABN003次2.000.30-6.00%-24美团美月ABN001优先A1.928.622.5986.22%AAAsf24B1.920.422.704.22%AA+sf2024-03-26未分类的ABN重庆美团三快小额贷款有限公司联合资信24美团美月ABN001次2.170.96-9.56%-24澄熙ABN001优先1.254.452.5089.00%AAAsf24澄熙ABN001次优先1.420.252.655.00%AA+sf2024-03-27未分类的ABN百瑞信托有限责任公司中诚信国际24澄熙ABN001次2.000.30-6.00%-242ABN001优先1.009.002.4190.00%AAAsf242ABN001中间1.000.454.004.50%Asf2024-03-27未分类的ABN北京京东世纪贸易有限公司联合资信242ABN001次3.000.55-5.50%-24声赫蜀信ABN002优先2.009.503.0495.00%AAAsf2024-03-27未分类的ABN声赫(深圳)商业保理有限公司中诚信国际2424声赫蜀信ABN002 2.000.50-5.00%-24君惠融ABN001优 1.659.295.0877.72%AAA24君惠融ABN001优 2.070.686.205.69%AAsf2024-未分类的君创国际融资租赁有联合资24君惠融ABN001优先B 1.821.006.008.37%AA+sf03-28ABN限公司信24君惠融ABN0012.570.98-8.23%-sfAsfC24优先(碳中和债)24次(碳中和债)

0.489.972.2499.90%AAAsf2.000.01 - 0.10% -

2024-03-29

租赁资产 上海申能融资租赁限公司

中诚信国际附表3：证监会主管ABS发行明细债券简称期限(年)规模(亿)利率（%）分层比例债项评级起息日基础资产原始权益人评级机构GC金茂B 15.0134.983.2099.97% AAAsf

中诚信GC金茂C 15.01 0.01 0.03% -

03-01

抵押贷款

限公司

国际建融贰5A0.984.992.7699.80%AAAsf2024- 深圳前海联易融商业保理 联合资建融贰5C0.980.01-0.20%-03-01 供应链账款 有限公司信23美满5A1.993.802.5884.40%AAAsf23美满5C2.070.23-5.00%23美满5C2.070.23-5.00%-03-01款信23美满5D2.070.23-5.00%-熠安4A10.712.402.9030.00%AAAsf熠安4A21.883.203.5040.00%AAAsf2024-中国对外经济贸易信托有中诚信熠安4A32.992.284.9028.50%AAA03-01 限公司国际熠安4次3.290.12-1.50%-23美满5B1.990.252.745.60%AA+sf2024-个人消费贷sf荣茂19优 0.952.712.8999.63% AAAsf 2024- 中诚信sf荣茂19次0.950.01sf荣茂19次0.950.01-0.37%-03-01 供应链账款 中化商业保理有限公司 国际工鑫25A2.759.872.8749.95%AAAsf工鑫25B1.008.902.4845.04%AAA工鑫25C2.990.99-5.01%-先锋5A2.999.942.8859.24%AAAsf先锋5B011.076.002.4835.76%AAAsf03-01

应收账款 中铁北京工程局集团有公司等

中诚信国际2024-先锋5次2.99先锋5次2.990.84-5.01%-东煜7A10.961.682.9030.00%AAAsf东煜7A21.952.243.6040.00%AAAsf2024- 中诚信东煜7A32.951.605.0028.50%AAA03-05 小额贷款 华能贵诚信托有限公司 国际东煜7次2.990.08-1.50%-陕焦04优1.004.962.5099.80%AAAsf2024- 陕西善美商业保理有限公 中诚信陕焦04次1.000.01-0.20%-03-05 供应链账款 司 国际工瑞6A10.953.202.5242.22%AAAsf2024- 应收账款 中铁商业保理有限公司 东方金工瑞6A22.952.102.8427.70%AAAsf03-05 诚

应收账款 中铁信托有限责任公司 中诚信国际sf24海洋次4.720.40-10.00%-浙租4A10.883.502.5035.00%AAA24海洋次4.720.40-10.00%-浙租4A10.883.502.5035.00%AAAsf浙租4A22.886.002.9860.00%AAAsf浙租4次3.880.50-5.00%-24惠民4A2.646.503.4080.25%AAAsf24惠民4B3.221.035.6012.72%AA+sf24惠民4C4.900.57-7.04%-

2024-工瑞6A310.452.27工瑞6A310.452.272.3929.95%AAAsf工瑞6次2.950.01-0.13%-常知1优0.990.992.5499.00%AAAsf2024- 知识产权 南京鑫欣商业保理有限公 联合资常知1次0.990.01-1.00%-03-06 司 信24璟辰1A0.963.994.5699.75%AAAsf2024- 深圳前海联捷商业保理有 联合资24璟辰1C0.960.01-0.25%-03-06 应收账款 限公司 信24海洋A1.232.604.0065.00%AAAsf2024-03-062024-03-07

租赁资产 浙江海洋租赁股份有限司租赁资产 浙江浙商融资租赁有限司租赁资产 上海易鑫融资租赁有限司

际信信38欲晓A2 0.9633.002.4752.19%AAA38欲晓A2 0.9633.002.4752.19%AAA38欲晓次 2.820.63-1.00%-24广西绿色 16.01ABS优15.802.9995.18%AAA24广西绿色ABS次 16.010.80-4.82%-瑞远02A10.4614.702.3828.85%AAAsf瑞远02A20.9636.102.4770.84%AAAsf

2024-03-07

项

限公司

中诚信国际sf2024- REITssf03-07

限公司

东方金诚2024-瑞远02次2.98瑞远02次2.980.16-0.31%-1美誉5A1.052.502.5083.33%AAAsf1美誉5B1.050.122.694.00%AA+sf2024-个人消费贷 联合资1美誉5C11.560.23-7.67%-03-07款 中航信托股份有限公司 信1美誉5C21.560.15-5.00%-博远033A1.508.702.5587.00%AAAsf

应收账款 中国信达资产管理股份限公司

中诚信国际博远033B1.50博远033B1.500.402.754.00%AA+博远033C1.500.90-9.00%-鲲鹏14A22.895.052.7552.71%AAA鲲鹏14次5.390.48鲲鹏14A22.895.052.7552.71%AAA鲲鹏14次5.390.48-5.01%-sf

2024-03-072024-03-08

小额贷款 重庆京东盛际小额贷款限公司租赁资产 广州越秀融资租赁有限司

联合资信中诚信国际国租3A32.390.952.90国租3A32.390.952.9013.77%AAAsf03-08世纪国租3次2.800.35-5.07%-国租3A10.893.102.4844.93%AAAsf国租3A21.892.502.7036.23%AAAsf2024- 租赁资产 江苏省国未来6次1.000.01-1.00%-03-08司信荟享13号第2期优先A级1.0017.80未来6次1.000.01-1.00%-03-08司信荟享13号第2期优先A级1.0017.802.4989.00%AAAsf(第一期次)荟享13号第2024-03-08个人消费贷款厦门国际信托有限公司中诚信国际2期优先B级1.000.602.703.00%AA+sf(第一期次)

知识产权 南京鑫欣商业保理有限

联合资13

2期次级丽雅1优0.890.762期次级丽雅1优0.890.763.3098.70%AAAsf2024- 供应链账款 深圳联合保理有限公司 联合资丽雅1次0.890.016.001.30%-03-08信24奇微1A1.496.922.7986.50%AAAsf24奇微1B1.490.364.504.50%AA+sf03-08信24奇微1D1.490.4824奇微1B1.490.364.504.50%AA+sf03-08信24奇微1D1.490.48-6.00%-月航壹5A1.052.602.5086.67%AAAsf月航壹5B1.050.162.685.33%AA+sf2024-个人消费贷 中航信托股份有限公司 联合资月航壹5C1.720.09-3.00%-03-08款 信月航壹5D1.720.15-5.00%-工瑞3A32 0.502.462.45100.00%AAA 2024- 应收账款 中铁商业保理有限公司 东方金sf03-11 诚汴二04优1.004.003.0099.75%AA+sf2024- 供应链账款 国升商业保理(深圳)有限 联合资汴二04次1.000.01-0.25%-03-12 公司 信GCGC17.9917.9914.254.252.83-77.03%22.97%AAAsf-2024-03-12类REITs济南西城置业有限公司联合资信

2024-

小额贷款 五矿国际信托有限公司 联合资荟享13号第3荟享13号第3A1.008.902.5089.00%AAAsf(第一期次)荟享13号第 2024- 个人消费贷 厦门国际信托有限公司 中诚信3期优先B级 1.00(第一期次)0.302.703.00%AA+sf03-12款国际荟享13号第 3.000.80-8.00%-新建元6A 6.007.602.7969.72% AAAsf 2024-

中诚信sf新建元6B6.00sf新建元6B6.003.30-30.28%-03-12类REITs 展有限公司国际中关01A1.783.752.8075.00%AAAsf中关01B2.021.002.8020.00%AAA2024- 租赁资产 中关村科技租赁股份有限 东方金中关01C2.020.25-5.00%-HX1341A1.008.902.5089.00%AAAsfHX1341B1.000.302.703.00%AA+2024- 个人消费贷 厦门国际信托有限公司 中诚信HX134次3.000.80-8.00%-R深高速111.0020.47-100.00%-2024- 基础设施项 深圳高速公路集团股份有 -03-13 目收益 限公司启悦10A1.864.003.9080.00%AAAsf启悦10B1.950.354.807.00%AA+2024- 小额贷款 中航信托股份有限公司 联合资启悦10次2.700.65-13.00%-24鲁商优 18.01 3.805.0095.00% AA+sf 2024- 山东省城乡绿色产业发展 联合资信托受益权24鲁商次 18.01 0.20 - 5.00% - 03-14 投资有限公司 信睿海06优0.462.433.4985.26%AAAsf2024- 上海睿海创世商业保理有 中诚信睿海06次0.960.42-14.74%-03-14保理融资 限公司 国际23美满6A1.964.732.6084.41%AAAsf23美满6B1.960.312.755.59%AA+sf2024-个人消费贷 联合资23美满6C2.030.28-5.00%-03-14款 五矿国际信托有限公司 信23美满6D2.030.28-5.00%-sf款 国际sfsf03-13 信sf悦诚08优 0.927.992.5099.88% AAAsf

供应链账款 深圳前海联易融商业保

中诚信悦诚08次 0.920.01 0.13% -

03-15

有限公司

国际华萃1优 1.9910.002.7599.90% AAAsf

供应链账款 深圳市前海融通商业保

中诚信华萃1次 1.990.01 0.10% -

03-15

有限公司

国际GC顺泰4A 3.621.522.7594.41% AAAsf 2024-

东方金sfGC顺泰4C5.88sfGC顺泰4C5.880.09-5.59%-03-15租赁资产司诚24阳光1A1.0127.502.4791.67%AAAsf2024-保单质押贷阳光人寿保险股份有限公中诚信24阳光1B1.012.50-8.33%Asf03-15款司国际4美意3A1.538.462.5584.60%AAAsf4美意3B1.700.462.774.64%AA+2024- 小额贷款 重庆美团三快小额贷款有 联合资4美意3次3.031.08-10.76%-美润伍8C3.020.48-9.50%美润伍8C3.020.48-9.50%-03-19信美润伍8D3.020.25-5.00%-晋建3A10.992.702.8052.94%AAAsf晋建3A21.991.503.0029.41%AAAsf2024-晋建国际融资租赁(天津)上海新晋建3A32.740.643.2512.55%AAA03-19 租赁资产 有限公司世纪晋建3次4.500.26-5.10%-24新10A11.0213.002.5052.00%AAAsf24新10A22.028.202.8032.80%AAAsf2024-平安国际融资租赁有限公联合资24新10B2.021.803.307.20%AA+03-19 租赁资产 司等信24新10次3.022.00-8.00%-美润伍8A1.524.082.5581.50%AAAsf美润伍8B2.020.202.704.00%AA+sf2024- 小额贷款 华能贵sfsfGC融Y5A11.86GC融Y5A11.8610.102.5072.25%AAAsfGC融Y5A22.863.182.6522.75%AAAsfGC融Y5次4.36GC融Y5次4.360.70-5.01%-月航壹6A1.023.462.4686.50%AAAsf月航壹6B1.020.222.675.50%AA+sf2024-个人消费贷 联合资月航壹6C1.690.12-3.00%-03-19款 中航信托股份有限公司 信月航壹6D1.690.20-5.00%-

租赁资产 中电投融和融资租赁有公司

中诚信国际中合03优 0.982.642.5599.62% AAAsf 2024-

中合商业保理(天津)有限

联合资sf中合03次0.98sf中合03次0.980.01-0.38%-03-19 公司信3美月2A1.948.622.5986.22%AAAsf3美月2B1.940.422.704.22%AA+2024- 小额贷款 重庆美团三快小额贷款有 联合资3美月2次2.190.96-9.56%-城投3优 1.009.382.5599.89% AAAsf 2024-

联合资城投3次1.000.01-0.11%-03-20 供应链账款 公司信3乐享1A1.185.002.6083.33%AAAsf3乐享1B 1.520.232.743.83% AA+sf

2024-

中诚信sf3乐享1C13.02sf3乐享1C13.020.47-7.83%-03-20 小额贷款 中航信托股份有限公司 国际3乐享1C23.020.30-5.00%-尚赢壹4A1.508.002.6080.00%AAAsf尚赢壹4B1.500.502.705.00%AA+2024- 小额贷款 中航信托股份有限公司 联合资尚赢壹4C1.501.50-15.00%-荟臻031A 2.008.702.6387.00% AAAsfsf荟臻031B2.00sf荟臻031B2.000.402.784.00%AA+2024- 小额贷款 重庆京东盛际小额贷款有 联合资荟臻031C2.000.90-9.00%-太泽5A10.931.242.5031.62%AAAsf太泽5A21.931.322.8033.66%AAAsf2024-03-21个人消费贷款华能贵诚信托有限公司联合资信太泽5A32.841.242.9531.62%AAAsf太泽5B2.930.12-3.09%-24济租A10.843.342.6541.44%AAAsf24济租A21.842.942.8036.48%AAAsf2024-03-21租赁资产济南金控国际融资租赁有限公司中诚信国际24济租B2.331.383.5017.12%AA+sf24济租次2.840.40-4.96%-徐租37A11.008.502.5047.22%AAAsf徐租37A22.006.002.6733.33%AAAsf2024-03-21租赁资产江苏徐工工程机械租赁有限公司中诚信国际徐租37A32.992.702.8015.00%AAAsf徐租37次4.010.80-4.44%-24蒙牛1A1.0014.252.3595.00%AAAsf2024-03-21应收账款内蒙古蒙牛乳业(集团)股份有限公司中诚信国际24蒙牛1C1.000.75-5.0